大学教师家庭理财方案.doc

大学教师家庭理财方案一、背景资料林小姐，28岁，在杭州某大学任教师，月收入4500元左右，年收入估计5.5万元左右,丈夫王先生30岁，也是某校教师,年收入估计5.5万元左右,两人基本上每年都有一段时间去进修。两人都拥有基本的医疗保障和养老保障,有一个1岁大的孩子, 双方父母已退休,但身体健康并拥有基本的医疗保障和养老保障。两人刚买一套商品房，目前还在按揭还款当中，该商品房价值50万元，头期付款20万元，还贷期限是10年，并拥有2万元的银行活期存款，三年期定期存款18万元即将到期。其他每月生活费用及其他支出共1800元。该家庭收入水平中等，基于个人对生活质量要求的提高；孩子短期内的教育费用是基本固定的，但孩子长大后，孩子的教育费用和生活费用也会有所增长；双方父母随着年龄的增长，身体状况不如从前，也会需要一定的经济支持；还有夫妇俩虽然拥有基本的医疗保障。但是随着一些不确定因素的出现，可能已有的保障无法满足自身的需求。所以从现在起就要做好各方面的准备，通过选择家庭能够承担风险的各种金融投资工具，形成最有利的投资组合，来达到风险最低，收益最大的目标，实现财富最大化。二、财务状况分析表1： 财务状况分析表资产状况负债状况家庭收入状况家庭支出状况50万元的商品房2万元活期存款18万元定期存款房贷款30万元林小姐年收入5.5万丈夫王先生年收入5.5万元日常开销1800元/月进修费用2000元/年优点：目前该家庭的收入比较稳定，支出比较稳定，固定资产比较稳定，保障状况也良好。缺点：流动资金不足，投资组合不丰富，不能达到利润最大化。日常生活费用不够精简，孩子的教育准备金也没有确实建立。虽然林小姐与丈夫收入稳定，福利也是比较好的，目前的经济压力可能不大，但是随着消费水平的提高和一些不确定因素的出现，家庭的支出是逐渐增长的，所以现在最主要的是如何使已有的财富保值、增值，积累一定的财富然后合理分配资金以达到财富最大化。三、理财目标根据该家庭的财务状况特点和风险偏好，本设计为其拟定的理财目标主要分为两个阶段：（一）第一阶段（110年）：1、现金规划2、子女教育费用3、保险计划4、资产投资增值5、进修计划（二）第二阶段（10年以后）：1、子女教育2、资产保值增值四、理财组合根据林小姐一家的收入与支出情况，实行“开源节流”。（一）第一阶段（1-10年）1、 现金规划（1）备用金。虽然目前的储蓄利率有所升高，但是扣除20%利息税后，总体来说收益仍然不如其他的投资渠道高。但是它是每个家庭理财的基础，所以一定的存款还是必不可少的。可以存入5万元活期存款，以备用金的形式存在，基本不动用。（2）家庭日常开销精简家庭日常开销。每月的开支尽可能控制在1600元左右，合理搭配饮食每日开销控制在40元左右，还有400元中的25%左右用于交水电费；25%用于手机费等；50%用于购买一些家庭必需品。（3）房贷还贷一次性交付首期款20万元，还贷期10年，每月安排2675.5元还款支出。2、 孩子的教育费用因为孩子是家庭的未来，需要尽早为其准备教育资金。由于短期内（4年）教育费用基本不用预留，因为基于父母都是教师初学知识可以传授，主要考虑初中以后的教育费用。建议为孩子购买一份太平洋少儿乐两全保险，每年缴付保险费300元，可以在获得意外和疾病保障的同时储备足够的教育资金。该保险的被保险人至12周岁按年可取初中教育金，15周岁按年或一次性领取高中教育金，18周岁按年或一次性领取大学教育金，同时还拥有意外伤害身故、疾病身故保障。其中，意外伤害保险金额5000元，疾病身故保险金额2000元。3、 金融投资：资产增值（1）基金投资根据该家庭的风险偏好，主要考虑基金进行资产的投资增值：选择2只混合型基金，1只指数型基金，1只债券型基金。u 富国天瑞强势地区精选混合型证券投资基金（投入2万元）：开放式混合型基金 投资目标：主要投资于强势地区（区域经济发展较快）具有较强竞争力、业绩优良的上市公司的股票。动态调整投资组合比例，注重基金资产安全，谋求资产长期稳定增值。 投资风格：坚持稳健动作，注重风险控制，谋求资产长期稳定增值该基金股票投资比例浮动范围45%-95%；债券和短期金融工具的比例投资范围为5%-55%，现金或到期日在一年以内的政府债券的比例不低于5%。截止2006年12月29日，基金累计收益率120%，全年净值增长率133.51%。属于中度风险证券投资基金。u 大成价值增长基金（投入3万元）：开放式混合型基金投资目标：以价值增长类股票为主投资，通过资产配置和投资组合的动态 调整，达到超过市场风险比，实现资产长期稳定增值。 该基金以价值增长类股票为主，通过资产配置和投资组合的动态调整，实现基金资产长期稳定增值。其中股票投资比例40%-75%，重点投资在具有可持续增长潜力、具有核心竞争力的优势企业。债券投资比例20%-40%，现金资产投资比例5%-15%。2006年份额净值增长率109.74%。u 大成沪深300（投入2万元）：开放式指数型基金投资目标：通过严格对投资程序约束和风险管理，实现指数投资偏离度和跟踪误差最小化。投资策略：以拟合、跟踪沪深300指数为原则，进行长期投资，使投资者分享中国经济中长期增长的稳定收益。该基金成立以来基金净值增长率68.67%。u 大成债券基金（投入3万元）：债券型基金投资目标：在力保本金安全和保持资产流动性基础上追求资产长期稳定增值。该基金债券投资比例不高于80%，新股投资小于20%。主要投资于流动性好的债券；较高当期收入的债券；预期有增长、价格被低估的债券；收益率高于相应信用等级的债券；预期信用等级将得到改善的债券。表3： 基金投资收益率表基金类型股票型混合型债券型年收益率30%20%15% （上表是对不同基金类型年收益率的统计。）按上述年收益率计算，投资基金年收益：50000*20%+20000*30%+30000*15%=20500元（2）人民币理财产品投资：（投入5万元）国家还没有出台代扣人民币理财产品的个人所得税政策，所以这项投资目前是免税的。因此可以选择中国光大银行阳光理财A+计划（人民币产品）：由于国内市场人民币理财投资收益水平无法大幅提高，“A+计划”人民币理财产品创新地在国际市场进行交叉货币交易，产品收益部分向客户支付美元，预期收益水平明显高于国内市场。“ A+计划”本期共有三款产品：理财期限分别为三个月、半年、一年，均为支付浮动美元收益的人民币理财产品，预期最高年收益率分别为 2.65%、3.5%、4.15%。其中三个月、半年期限的两款产品为欧元兑美元汇率挂钩型产品。而且，以上三款产品还附有目前“阳光理财”品牌所特有的汇率保护机制，若在理财期间人民币兑美元汇率继续升值，幅度越大，客户所得到的实际美元收益也将同幅度增加。实为目前外币利率、人民币汇率有一定变动的情况下，客户理财资金避险和争取收益最大化的绝佳选择。我为他们选择的理财期限是一年，预期最高收益率4.15%。通过储蓄投资、基金投资、人民币理财产品投资三个渠道，将原20万元银行活期存款进行合理配置组合投资。表4： 金融资产分布表资金分配金额（万元）资金分配金额（万元）活期存款5大成沪深3002富国天瑞2大成债券基金3大成价值增长3人民币理财产品5以下是我对原有资金配置和现有资金配置的比较分析：原资金配置年收益=（200000.72%1-200000.72%120%）+(1800003.96%3-1800003.96%320%)=5702.4元现有资金配置年收益=(500000.72%1-500000.72%120%)+5000020%+2000030%+3000015%+500004.15%=22863元因此5年内该家庭可以购置一辆10万元左右的轿车.5、进修计划由于教师工作需要不断进修，每年投入2000元进行再学习来获得职称，增加收入，从某种角度来说这也是一项投资。（二）第二阶段（10年以后）：该阶段已经完成了资金合理配置和第一阶段的理财目标，而且房贷已经还清，重点应该在孩子的培养、资产的保值增值。我为该家庭选择的投资渠道如下：1、 子女教育投资（1）教育储蓄适用于在校小学四年级（含四年级）以上的学生。每月存入固定金额，存期分为一年、三年、六年。起存金额50元，本金合计限额2万元人民币。存款到期，凭存款人接受非义务教育（全日制、大中专、大学本科、硕士和博士研究生）的录取通知书或学校的存款人正在接受非义务教育的学身份证明，可享受整存整取的利率。在存期遇有利率调整，按开户日挂牌公告的相应储蓄存款利率计付利息，不分段计息，不受降息影响。我为该家庭选择的是每月固定存入250元，存期6年，预期收益2.111万元。（2）教育保险中国人寿子女教育保险，保险金额10000元，投保年龄选择10周岁，年交保费2987元。至孩子15、16、17周岁的生效对应日，每年可获得基本保额的10%作为高中教育金。至18、19、20、21周岁的生效对应日，可获得基本保额的30%，作为大学教育金。2、 资产增值投资金融投资可以选择风险较高一些的产品，建议选择股票型基金。以持续投资为原则，选择定时定投的投资手段，为教育金、养老金做储备。对第一阶段中的四只基金：富国天瑞、大成价