应对措施论文关于我国企业海外投资面临的主要风险应对措施论文范文参考资料VIP

中国企业海外投资面临的主要风险及对策(中国进出口银行，北京100031)摘要近年来，中国企业海外投资规模不断扩大，资产份额快速增长。然而，由于一些目标国家政局不稳、政策变化甚至政权更迭，以及一些企业海外资产缺乏风险防范和管理能力，中国企业海外投资风险突出，一些项目甚至面临巨大损失。为了有效防范海外投资风险，本文梳理了中国企业海外投资面临的风险类型，并结合实例提出了相应的风险防控建议。关键词企业海外投资风险应对措施一、中国企业海外投资的风险类型近年来，中国企业海外投资步伐加快。大多数目的地是发展中国家，如亚洲、非洲和拉丁美洲。这些国家往往不同程度地存在政治不稳定、经济脆弱、政策多变、社会保障风险突出等问题。此外，中国企业海外投资经验和运营能力相对不足，导致海外投资存在多重风险。总体而言，中国企业面临的海外投资风险主要表现在以下几个方面：首先，政治风险。通常，它指的是东道国的政治不稳定、政府干预或国际制裁给外国投资企业带来的风险。例如，二十世纪二十年代突尼斯、埃及和利比亚的政权更迭，以及近年来因内战导致的叙利亚持续政治动荡，都是政治风险的集中表现。政治风险有很大的危害，如果它们发生得很轻微，企业的项目就会被推迟。另一方面，企业被迫暂停项目，疏散人员，遭受巨大损失。第二，政策风险。通常是指政府的外资政策发生了变化，给企业管理造成了困难，主要包括实施国有化和法律法规的重大变化。政策风险将极大地影响外商投资企业对海外项目的控制程度、项目收益甚至项目的持续运营。例如，自xx年前以来，为了实现国家对重要经济部门的控制，一些拉丁美洲国家将能源、矿产和电信等重要部门收归国有，相关外国公司不得不放弃对能源、矿产和电信的全部或部分控制，从而遭受巨大的财产损失。第三，社会保障风险。它通常指的是社会动荡、罢工、抢劫、绑架、伤人等事件给海外员工和企业带来的风险。社会安全风险将对外商投资企业的人员和财产安全以及项目的正常运行产生不利影响。例如，5月xx日，一些在越南投资的中资企业遭到袭击、砸碎、抢劫和焚烧，造成人员和财产损失；11月20日，xx中国铁路建设公司的三名员工在马里遭到袭击和杀害。第四，汇率风险。它通常指企业在持有或使用外汇的经济活动中，因汇率变动而遭受损失的可能性。由于人民币尚未国际化，中国企业的海外项目合同大多以美元或本币计价。在项目实施过程中，如果人民币继续升值或本币大幅贬值，结算项目回收的外币金额将减少，企业可能面临项目利润稀释甚至亏损的风险。第五是转移风险。它通常是指由于东道国外汇储备或外汇管制不足，或由于国际制裁的影响导致汇款路线受阻，从而阻碍企业资金或利润汇回的风险。例如，对伊朗实施的国际制裁极大地影响了在该国经营的中国企业的外国资本流动。第六，操作风险。它通常是指企业不适应东道国的商业环境和不恰当的商业战略，以及由于缺乏经验而未能采取有效的法律规定为投资行为提供必要的保护所造成的风险。在国际工程承包项目中，由于适用的法律和技术标准不同，国内惯例和国际环境可能会有很大的差异。企业必须充分理解并遵守影响项目实施的适用法律法规，以确保项目的顺利运行。例如，CRCC在沙特修建高速铁路项目时，由于国际项目管理薄弱，未能充分考虑项目成本等原因，导致项目超支和亏损。在总结近年来国家相关部门、金融机构和企业应对海外投资风险事件的措施和效果的基础上，企业风险防控措施可分为四个方面：防范策略、操作风险控制策略、退出策略和后续补偿策略：由于国家风险具有突发性、破坏性和难以恢复的特点，因此预防战略是国家风险防控的基础。企业在开展海外业务前应采取防范措施。首先，有必要充分评估和了解东道国的政治和经济稳定、经营环境和项目现场的社会安全状况。特别是要注意长期执政、严重腐败、高失业率、高通胀、大选和执政党更迭等因素。如有必要，有必要咨询相关政府部门、研究机构和银行等专业机构。其次，风险评估后，企业可以通过保单或商业保险的方式规避东道国的各种风险。有必要充分估计国家风险因素可能给项目带来的成本负担。对于高风险国家的项目，要适当提高投标价格，全额提取资产减值准备，运用套期保值、远期外汇合同、期权等金融工具规避汇率风险，并提前做好国家风险补偿。第三，企业应加强与东道国使领馆、营业所等中资企业的沟通，掌握最新风险信息，提前做好应急预案，做到早发现、早预防、早处置，最大限度地确保资产安全。中国企业在海外投资过程中应重视操作风险控制，主要体现在以下几个方面：一是本土化战略，即企业将生产、营销、管理、人员等方面融入东道国经济体系，积极承担东道国的公民责任，将企业文化融入当地文化的过程。本土化战略有助于中国企业了解东道国的市场条件、习俗、政策和法律，融入当地社会和文化，改变当地居民对外资的抵制，从而帮助中国企业顺利进入这些国家，获得他们的理解和支持，有效规避投资风险。例如，中国华建集团经过充分调查，选择了埃塞俄比亚，埃塞俄比亚政府非常重视通过出口赚取外汇和寻找工作的外资企业。劳动力成本低、皮革资源丰富、对进出口实行零关税优惠政策的埃塞俄比亚作为投资目标国，于xx年投资建立了埃塞俄比亚华建轻工城，成为埃塞俄比亚最大的制鞋企业。女鞋生产占埃塞俄比亚出口的50%以上，有效带动了当地皮革加工、运输、物流、农场等领域的发展，取得了较好的社会和经济效益。第二是多元化战略。中国企业可以实施投资主体多元化战略，采取与东道国政府或企业合作和合资的方式，实现与东道国政府或企业的联合投资和风险分担，有效转移和分散投资风险。例如，海尔集团选择尼日利亚作为其投资目标国，尼日利亚的经济增长前景良好，居民购买力稳步提高，中产阶级迅速崛起，并具有一定的市场规模。它与当地著名的PZCUSSONS集团建立了合资企业，生产和销售“海尔热电”品牌的冰箱、冰柜和空调产品。海尔品牌通过与当地企业的紧密合作，借助国外合作伙伴的长期信誉，以及满足当地市场需求的产品设计，赢得了当地富裕中产阶级的青睐，取得了良好的投资效果。第三，积极承担社会责任。中国企业在海外投资时，不仅要关注项目投资收益，还要加强与东道国政府、政党、社会组织和当地民众的沟通，支持公益事业向当地社会给予适当反馈，树立良好的企业形象，实现投资项目的可持续发展。例如，安哥拉是我在非洲的重要经济和贸易伙伴之一。大量中资企业在安哥拉开展工程承包项目。他们在创造经济效益的同时，积极融入当地社会，积极履行社会责任，帮助当地建设学校和医院，资助部分安哥拉青年来中国接受高等教育，与当地居民共同抗洪救灾，并在项目实施过程中注意保护生态环境。这些都体现了中安互利共赢合作的本质特征，赢得了安哥拉政府和人民的广泛赞誉。如果东道国发生严重战争，项目财产和人员安全得不到保障，中国企业应在我国政府部门和驻外使领馆的指导和协助下实施退出战略，最大限度地减少企业损失。企业撤离东道国时，应与我国驻外使领馆保持密切联系，确保人员安全撤离。按照预先制定的应急预案，做好货币资金和项目财产的资产保全工作；妥善收集和保存与项目有关的文件和外汇证据，以便于项目和未来索赔的结算确认。以xx的利比亚国民撤离为例，由于事先建立了完整的应急预案，一旦发生国别风险事件，利比亚的一些中资企业就能够按照预设的路线有序地从利比亚邻国埃及和突尼斯撤离人员。授权当地长者组织相关人员进入现场保管现场设备和材料；分离并隐藏设备的传送带和轮胎等行走部件；安排专人取回重要项目文件，如财务重要原始文件、财务、商务和重要文件及电子文件。现场* * * * * *被项目部管理人员带出该国，在突尼斯将利比亚第纳尔兑换成欧元带回家，从而最大限度地减少了项目损失。对于在国别风险影响下实施上述风险防控措施后仍然遭受的损失，中国企业可以实施后续补偿策略。首先，中国企业可以向我国政府申请保护。通过政府层面的压力和沟通，可以敦促东道国政府有效控制政治风险，赔偿