持有至到期投资及长期股权投资

1,第五章持有至到期投资及长期股权投资,主要内容：第一节持有至到期投资第二节长期股权投资,2,第一节持有至到期投资,一、持有至到期投资概述及账户设置二、持有至到期投资的取得（初始计量）三、持有至到期投资的后续计量四、持有至到期投资的减值五、持有至到期投资的转换,3,一、持有至到期投资概述,1、定义持有至到期投资，是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。2、企业将金融资产划分为持有至到期投资应同时满足以下条件：（1）到期日和回收金额固定或可确定；（2）企业有能力持有至到期；（3）企业有明确的意图持有至到期。,4,债券的付息方式,分期付息债券,到期一次付息债券,3、持有至到期投资的性质为债权性投资，主要为国债和各种债券,5,账户设置：为了反映各项持有至到期投资的取得、收益、处置等情况，可以设置“持有至到期投资”科目，并设置“成本”、“利息调整”、“应计利息”等明细科目。,“持有至到期投资”,“成本”,“利息调整”,“应计利息”,反映持有至到期投资的面值,反映持有至到期投资的初始确认金额与其面值的差额，以及按照实际利率法分期摊销后该差额的摊余金额,反映企业计提的到期一次还本付息持有至到期投资应计未付的利息,总账,明细账,6,二、持有至到期投资的初始计量,（一）债券溢折价的原因（二）持有至到期投资的初始投资成本,7,注意：溢价和折价都是对未来利息的调整,（一）债券溢折价的原因,8,当债券票面利率高于金融市场利率时，债券发行者按债券票面利率会多付利息，在这种情况下，可能会导致债券溢价。这部分溢价差额，属于债券购买者由于日后多获利息而给予债券发行者的利息返还。当债券票面利率低于金融市场利率时，债券发行者按债券票面利率会少付利息，在这种情况下，可能会导致债券折价。这部分折价差额，属于债券发行者由于日后少付利息而给予债券购买者的利息补偿。,9,（二）持有至到期投资的初始投资成本,持有至到期投资，应按购入时实际支付的价款作为初始投资成本，实际支付的价款包括支付的债券实际买价以及手续费、佣金等交易费用。但是，实际支付的价款中如果含有发行日或付息日至购买日之间分期付息的利息，按照重要性原则，应作为一项短期债权处理，不计入债券的初始投资成本。,初始入账成本买价到期未收到的利息交易费用,10,例题：M公司于2008年5月1日购入N公司2007年初发行的债券，该债券面值100万元，面率6%，期限4年，每年末付息，到期还本。N公司本应于2007年12月31日偿付的利息直至5月3日才予支付。M公司支付买价108万元，另支付交易费用1.6万元。请问：该债券的初始入账价值是多少？写出会计分录？,11,07.1.1,07.12.31,08.12.31,到期未收利息6万,08.5.1购买,未到期利息2万,入账成本=买价到期未收到的利息交易费用=1081006%+1.6=103.6万,12,会计分录借：持有至到期投资103.6应收利息6贷：银行存款109.6,成本100,应计利息2,利息调整1.6,溢价,13,初始计量一般会计分录：,借：持有至到期投资成本（面值）应计利息（买入时所含的未到期利息）利息调整（初始入账成本债券购入时所含的未到期利息债券面值）（溢价记借，折价记贷）应收利息（买入时所含的已到付息期但尚未领取的利息）贷：银行存款,14,三、持有至到期投资的后续计量,会计处理原则1、对持有至到期债券投资溢折价，应按一定方法进行摊销。2、企业应当采用实际利率法，按摊余成本对持有至到期投资进行后续计量。3、以债券的期初摊余成本乘以实际利率测算各期利息收入，计入投资当期投资收益。,15,摊余成本是金融资产的初始确认金额经下列调整后的结果。1、扣除已偿还的本金2、加上或减去采用实际利率法将该初始金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额3、扣除已发生的减值损失,提示：就持有至到期投资来说，摊余成本即为其账面价值！,16,实际利率，是指将金融资产或金融负债在预期存续期间或适用更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产或金融负债当前账面价值所使用的利率。实际利率应当在取得持有至到期投资时确定。,17,经典例题1：2004年初，甲公司购买了一项债券，剩余年限5年，划分为持有至到期投资,买价90万元,另付交易费用5万元，该债券面值为100万元，票面利率为4%，每年末付息，到期还本。,04,05,06,07,08,09,4万,4万,4万,4万,4万,100万本金,资金回流折现内含报酬率R,95万初始成本,怎样计算呢？,18,（1）首先计算内含报酬率（实际利率）设内含利率为r,该利率应满足如下条件：4/（1+r）1+4/（1+r）2+104/（1+r）5=95采用插值法，计算得出r5.16%。,19,（2）2004年初购入该债券时,借：持有至到期投资成本100贷：银行存款95持有至到期投资利息调整5,折价5万,在后续会计处理中需在每年末摊销折价额,20,3）利息调整摊销表（分期付息）,注意：此数据应采取倒挤的方法认定，否则会出现计算偏差，具体计算过程为5.101.1+4,21,04年12月31日，确认实际利息收入，收到票面利息等借：应收利息4持有至到期投资-利息调整0.9贷：投资收益4.9收到利息时：借：银行存款4贷：应收利息4,22,05年年底，确认实际利息收入、收到票面利息借：应收利息4持有至到期投资-利息调整0.95贷：投资收益4.95收到利息时：借：银行存款4贷：应收利息4,23,06年年底，确认实际利息收入、收到票面利息借：应收利息4持有至到期投资-利息调整1贷：投资收益5收到利息时：借：银行存款4贷：应收利息4,24,07年年底，确认实际利息收入、收到票面利息借：应收利息4持有至到期投资-利息调整1.05贷：投资收益5.05收到利息时：借：银行存款4贷：应收利息4,25,08年年底，确认实际利息收入、收到票面利息借：应收利息4持有至到期投资-利息调整1.10贷：投资收益5.10收到利息时：借：银行存款4贷：应收利息4,26,08年末收到债券本金时：借：银行存款100贷：持有至到期投资-成本100,27,经典例题2：2004年初，甲公司购买了一项债券，剩余年限5年，划分为持有至到期投资,买价90万元,另付交易费用5万元，该债券面值为100万元，票面利率为4%，到期一次还本付息。,04,05,06,07,08,09,0万,0万,0万,0万,20+100=120万,资金回流折现内含报酬率R,95万初始成本,28,（1）首先计算内含报酬率设内含利率为r,该利率应满足如下条件：120/（1+r）5=95经测算，计算结果：r4.78%,29,（2）2004年初购入该债券时,借：持有至到期投资成本100贷：银行存款95持有至到期投资利息调整5,折价5万,30,3）利息调整摊销表（到期一次还本付息）,注意：此数据应采取倒挤的方法认定，否则会出现计算偏差，具体计算过程为5.491.49+4,31,04年12月31日，确认应计利息借：持有至到期投资-应计利息4持有至到期投资-利息调整0.54贷：投资收益4.5405年12月31日，确认应计利息借：持有至到期投资-应计利息4持有至到期投资-利息调整0.76贷：投资收益4.76,32,06年12月31日，确认应计利息借：持有至到期投资-应计利息4持有至到期投资-利息调整0.99贷：投资收益4.9907年12月31日，确认应计利息借：持有至到期投资-应计利息4持有至到期投资-利息调整1.22贷：投资收益5.22,33,08年12月31日，确认应计利息借：持有至到期投资-应计利息4持有至到期投资-利息调整1.49贷：投资收益5.4908年末收到债券本息时借：银行存款120贷：持有至到期投资成本100应计利息20,34,每年末计算利息时，摊销溢价折价（利息调整）的一般会计分录,A:对于购买的债券是分期付息债券借：应收利息（债券面值票面利率）持有至到期投资利息调整（折价前提下，一般倒挤在借方。）贷：投资收益（债券摊余成本实际利率）持有至到期投资利息调整（溢价前提下，一般倒挤在贷方。）B:对于购买的债券时到期一次付息还本付息的债券借：持有至到期投资应计利息（债券面值票面利率）持有至到期投资利息调整（折价前提下，一般倒挤在借方。）贷：投资收益（债券摊余成本实际利率）持有至到期投资利息调整（溢价前提下，一般倒挤在贷方。）,35,债券到期时的一般会计处理：借：银行存款贷：持有至到期投资成本应计利息,36,四、持有至到期投资的减值,企业应当在资产负债表日对持有至到期投资的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，应当计提减值准备。持有至到期投资发生减值时，应当将该持有至到期投资的账面价值减记至预计未来现金流量现值，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，借：资产减值损失贷：持有至到期投资减值准备预计未来现金流量现值，可以按照该持有至到期投资初始确定的实际利率折现计算。,37,持有至到期投资确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值得以恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失应当予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值不应超过假定不计提减值准备情况下该持有至到期投资在转回日的摊余成本。,38,课堂练习,经典例题3：207年1月1日，甲公司自证券市场购入面值总额为2000万元的债券。购入时实际支付价款2078.98万元，另外支付交易费用10万元。该债券发行日为207年1月1日，系分期付息、到期还本债券，期限为5年，票面年利率为5%，年实际利率为4%，每年12月31日支付当年利息。甲公司将该债券作为持有至到期投资核算。假定不考虑其他因素，该持有至到期投资207年12月31日的账面价值为（）（2007年CPA考题）。A.2062.14万元B.2068.98万元C.2072.54万元D.2083.43万元,39,答案C解析：该持有至到期投资07年12月31日的账面价值=（2078.98+10）-（2088.98*4%-2000*5%）=2072.54万,40,五、持有至到期投资的转换,企业将持有至到期投资在到期前处置或重分类，通常表明其违背了将投资持有至到期的最初意图，如果处置或重分类为其他金融资产的金融资产相对于该类投资在出售或重分类的总额较大，则企业在处置或重分类后应立即将其剩余的持有至到期投资重分类为可供出售金融资产，并以公允价值进行后续计量。重分类日，该投资剩余部分的账面价值与其公允价值之间的差额计入所有者权益，在该可供出售金融资产发生减值或终止确认时转出计入当期损益。,41,将持有至到期投资重分类为可供出售金融资产的一般分录如下：借：可供出售金融资产（按重分类日的公允价值入账）持有至到期投资减值准备贷：持有至到期投资成本利息调整（也可能在借方）应计利息资本公积其他资本公积(可能记借也可能记贷）,提示：这里的资本公积属于暂时损益，在将来出售变现时都要转入投资收益中。,42,207年3月，由于贷款基准利率的变动和其他市场因素的影响，乙公司持有的、原划分为持有至到期投资的某公司债券价格持续下跌。为此，乙公司于4月1日对外出售该持有至到期债券投资10%，收取价款1200000元（即所出售债券的公允价值）。假定4月1日该债券出售前的账面余额（成本）为10000000元，不考虑债券出