促卵泡素立项报告 (3)

1、促卵泡素项目立项报告一、项目提出的理由据世界卫生组织（WHO）发布，不孕症在生育年龄妇女中的发病率上升至15%-20%，已成为继癌症和心脑血管疾病外的第三大疾病。全球每7对夫妇中就有一对存在生殖障碍，不孕夫妇约60008000万对，其中我国的不孕夫妇至少有1000万对，辅助生殖市场空间广阔。目前女性平均生育年龄持续推后，也从一定程度上造成不孕症发病率的提升，同时二胎政策的放开更进一步刺激了对辅助生殖的需求。在不孕率居高不下之际，全球辅助生殖服务行业发展迅猛，市场规模由2013年的187亿美元增长至2019年的265亿美元，复合年增长率达6.0%。促卵泡激素（FSH）是一种重要的辅助生殖用药，是

2、由脑垂体前叶嗜喊性细胞合成与分泌的高度糖基化蛋白，通过与受体结合，促进卵泡生长和发育，刺激卵巢合成和分泌雌性激素，从而产生成熟卵泡。在重组人促卵泡激素（rh-FSH）成为市场主流之前，人们从绝经女性尿液中提取分离得到尿促卵泡激素，直到1997年，默克雪兰诺和欧加农先后上市了重组人促卵泡激素，凭借更高的纯化程度和更好的排卵效果，迅速占领市场。目前国外的尿促卵泡素已经基本被重组人促卵泡激素所替代。我国促卵泡素市场规模较大，2019年样本医院销售额达到10.49亿元，预计终端市场规模将达到30亿元。假设单次辅助生殖促卵泡素的用药周期为10天，每天使用225IU重组促卵泡素，即每天使用3支，日用金额约

3、为700元，单次辅助生殖促卵泡激素用药金额为7000元。目前我国不孕不育患者接近4000万人，其中女性占50%，约为2000万。以目前促卵泡素30亿市场规模为基础，假设辅助生殖成功率在50%，则每年使用辅助生殖的女性人数约为75万，占总人数的3.75%，渗透率仍然较低，未来拓展空间较大。重组人促卵泡素在生物活性、纯化程度和安全性上都要高于尿促卵泡素，占据主要市场份额，但由于尿促卵泡素的价格优势，仍占据一定市场份额。2019年我国重组人促卵泡素市场份额为71.77%，尿促卵泡素市场份额为28.23%。目前国内促卵泡素厂家主要有默克、欧加农、丽珠集团和金赛药业，欧加农和默克的产品均为重组促卵泡素，

4、丽珠集团的产品为尿促卵泡激素，金赛药业的重组人促卵泡激素（金塞恒）于2015年上市，是唯一国产重组人促卵泡激素。丽珠集团的丽申宝价格相对较低，金赛药业的金塞恒与默克的果纳芬价格接近，欧加农的普利康价格最高。从市场竞争格局来看，2019年欧加农的普利康市场份额为5.57%，下降较为明显；默克雪兰诺的果纳芬2019年市场份额为55.40%，近几年整体维持稳定；丽珠集团的丽申宝凭借价格优势，市场份额也维持相对稳定，2019年市场份额为30.83%；金赛药业的金塞恒上市时间较晚，但市场份额快速扩大，2019年市场份额达到8.21%。目前国内在研促卵泡素产品较多，进度最快的是LG，目前已经处于申报上市阶

5、段，齐鲁制药、辉凌医药和康宁杰瑞等均处于临床期，预计距离上市仍需要一段时间，目前市场竞争格局有望维持，金赛药业有望在窗口期快速抢占市场。二、项目名称项目名称：促卵泡素项目项目性质：新建项目联系人：冯xx三、项目投资主体公司秉承“以人为本、品质为本”的发展理念，倡导“诚信尊重”的企业情怀；坚持“品质营造未来，细节决定成败”为质量方针；以“真诚服务赢得市场，以优质品质谋求发展”的营销思路；以科学发展观纵观全局，争取实现行业领军、技术领先、产品领跑的发展目标。 公司在发展中始终坚持以创新为源动力，不断投入巨资引入先进研发设备，更新思想观念，依托优秀的人才、完善的信息、现代科技技术等优势，不断加大新产

6、品的研发力度，以实现公司的永续经营和品牌发展。公司始终坚持“人本、诚信、创新、共赢”的经营理念，以“市场为导向、顾客为中心”的企业服务宗旨，竭诚为国内外客户提供优质产品和一流服务，欢迎各界人士光临指导和洽谈业务。四、原则1、坚持创新发展。开发高效适用新技术，拓展产品应用领域，创新行业经营模式，优化资源配置，促进融合，实现创新发展。2、协同发展，实现互利共赢。加强区域产业集中谋划，统筹产业协同发展。创新产业合作模式，打破市场壁垒，推动要素自由流动，构建多层次、宽领域的产业融合发展机制，实现优势互补、互利共赢。3、政策引导，市场推动。推动产业发展既要充分发挥总揽全局、协调各方的作用，形成分工协作、

7、齐抓共建的工作格局，又要发挥市场对资源配置的决定性作用，营造有利于产业发展的市场环境，形成符合社会主义市场经济要求的体制和机制，把各种要素引导到产业发展中来，激发市场主体的内生动力，逐步形成全社会关心、重视和支持产业发展的良好氛围。4、依法推进，规范管理。推动产业发展必须依据各项法律法规和有关规定，严格执行产业有关技术标准，增强管理工作的透明度和规范化程度，不断提升产业管理水平。积极完善政策制度体系，以政策、规划、标准等手段规范市场主体行为，综合运用价格、财税、金融等经济手段，发挥市场配置资源的决定性作用，营造有利于产业发展的市场环境，激发市场主体内生动力。五、选址、建设规模和方案（一）项目建

8、设选址本期项目选址位于xxx（以选址意见书为准），占地面积约255亩。项目拟定建设区域地理位置优越，交通便利，规划电力、给排水、通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期项目建设。（二）项目产品及服务规模项目建成后，形成年产xx促卵泡素的经营能力。（三）建筑物建设规模本期项目建筑面积264128.41，其中：生产工程167632.92，仓储工程35985.60，行政办公及生活服务设施40974.85，公共工程19535.04。六、项目定位牢固树立创新、协调、绿色、开放、共享的发展理念，明确重点任务，实现产业稳增长、调结构、转方式和可持续发展，大力推动产业跨越式发展。七、建设周期24个月。八、总投资规

9、划（一）建设投资估算本期项目建设投资87268.79万元，包括：工程建设费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（二）建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款35953.60万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息1761.72万元。（三）流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期

10、项目流动资金为17983.93万元。（四）项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资107014.44万元，其中：建设投资87268.79万元，占项目总投资的81.55%；建设期利息1761.72万元，占项目总投资的1.65%；流动资金17983.93万元，占项目总投资的16.81%。（五）资金筹措与投资计划本期项目总投资107014.44万元，其中申请银行长期贷款35953.60万元，其余部分由企业自筹。九、投资收益分析根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入207800.00万元，综合总成本费用172262.98万元，税金及附加949.57万元

11、，净利润25940.59万元，财务内部收益率16.65%，财务净现值6272.78万元，全部投资回收期6.44年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。综上所述，本期项目从经济效益指标上评价是完全可行的。十、保障措施(一)加大资金投入根据实际需求调整产业资金规模，设立产业工作专项资金。加大产业战略实施资金投入，重点用于实施转化、构建支撑体系、加强宣传培训、加大奖励力度等方面。引导企业增加产业投入。大力发展产业质押融资、产业保险等金融创新，形成多渠道的产业投入体系。吸引社会资本参与产业股权投资、风险投资等。(二)优化投资环境优化服务机制。完善产业发展的服务机制，优化政

12、策引导、市场监管、质量监督服务职能，提高管理和服务水平。优化发展模式。根据规划产业布局，结合园区发展规划等相关规划的实施，积极引导产业关联项目或企业向重点园区聚集，集群发展。加快编制产业园区总体规划，优化投资布局，落实重点项目建设用地，促成产业发展高地、成本洼地。优化配套建设。落实产业园区和重点项目相关配套建设，利用多种合作模式，合作共建，推进项目落地。(三)加强市场监督管理健全监管组织和法规政策体系，明确监管范围，完善监管规则，创新监管方式，规范监管行为。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1营业收入0.00145

13、460.00166240.00207800.00207800.00207800.00207800.00207800.00207800.002增值税0.006440.767360.877913.127913.127913.127913.127913.127913.122.1销项税0.0018909.8021611.2027014.0027014.0027014.0027014.0027014.0027014.002.2进项税0.0012469.0414250.3319100.8819100.8819100.8819100.8819100.8819100.883税金及附加0.00772.89883

14、.31949.57949.57949.57949.57949.57949.573.1城市维护建设税0.00450.85515.26553.92553.92553.92553.92553.92553.923.2教育费附加0.00193.22220.83237.39237.39237.39237.39237.39237.393.3地方教育附加0.00128.82147.22158.26158.26158.26158.26158.26158.26利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1营业收入0.00145460.00166240.00207

15、800.00207800.00207800.00207800.00207800.00207800.002税金及附加0.00772.89883.31949.57949.57949.57949.57949.57949.573总成本费用0.00131156.24144858.49172262.98172262.98172262.98172262.98172262.98172262.984补贴收入5利润总额0.0013530.8720498.2034587.4534587.4534587.4534587.4534587.4534587.456弥补以前年度亏损7应纳所得税额0.0013530.87204

16、98.2034587.4534587.4534587.4534587.4534587.4534587.458所得税0.003382.725124.558646.868646.868646.868646.868646.868646.869净利润0.0010148.1515373.6525940.5925940.5925940.5925940.5925940.5925940.5910期初未分配利润0.000.009133.3322056.2943197.1962224.0079348.1394759.85108630.4011可供分配的利润0.0010148.1524506.9947996.886

17、9137.7888164.59105288.72120700.44134570.9912提取法定盈余公积金0.001014.822450.704799.696913.788816.4610528.8712070.0413457.1013可供投资者分配的利润0.009133.3322056.2943197.1962224.0079348.1394759.85108630.40121113.8914应付优先股股利15提取任意盈余公积金16应付普通股股利17投资方利润分配18未分配利润0.009133.3322056.2943197.1962224.0079348.1394759.85108630.

18、40121113.8919息税前利润0.0018675.3227384.4844996.0444996.0444996.0444996.0444996.0444996.0420息税折旧摊销前利润0.0023442.0732151.2349762.7949762.7949762.7949762.7949762.7949762.79项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1现金流入0.000.00145460.00166240.00207800.00207800.00207800.00207800.00207800.00NaN1.1营业收入0.000.00145460.00166240.00207800.00207800.00207800.00207800.00207800.00207800.001.2补贴收入1.3回收固定资产余值1.4回收流动资金2现金流出43634.3943634.39137989.40141011.71182869.61166684.07166684.07166684.07166684.07166684.072.1建设投资43634.3943634.392.2流动资金0.001