（推荐）完成商业计划书的步骤

1、1 1 2 封面 目录 执行摘要 公司目前情况概述 公司管理构架: 团队、关键员工、结构、激励制度 产品/服务和发展计划 客户和市场分析 销售体系和计划 生产和营运计划 财务报表、预测和计划 公司融资方案 关键风险、问题和应对策略 最后部分：附录 2 3 封面：公司名称、地址、联系人和联系方式； 列明融资目标；列明保密条款。 保密条款： 确定文件中所给信息的界限，并说明该信息 非常重要，不能传递给未经授权的第三者； 明确要求商业计划书的阅读者承担以下几个 方面的义务： A. 对该商业计划书（或其中的某个部分） 进行保密； B. 在其业务中不使用该商业计划书（或其 中的某个部分）； C. 只能传

2、给它们的职员和顾问，同时要求 他们承担本协议规定的相同的义务。 3 4 目录将列明商务计划书各部分 （包括下面层次的小标题）的标 题以及所在页码 附录目录也需要列明标题和页码 图象和表格的标题和页码也需要 列明 4 5 执行摘要是计划书最重要的部分。一执行摘要是计划书最重要的部分。一 般只有一、二页纸。浓缩下面内容：般只有一、二页纸。浓缩下面内容： 企业理念和目标企业理念和目标 商机和战略商机和战略 目标市场、产品定位目标市场、产品定位 竞争优势竞争优势 财务预测概要财务预测概要 团队概要团队概要 融资说明融资说明 5 6 2.1 2.1 公司综合描述公司综合描述 2.2 2.2 公司发展历史

3、公司发展历史 2.3 2.3 业务发展展望业务发展展望 2.4 2.4 公司资产描述公司资产描述 2.5 2.5 已有的专利和商标已有的专利和商标 2.6 2.6 政府相关法规政府相关法规 2.7 2.7 保险保险 2.8 2.8 税收税收 2.9 2.9 公司法定形式公司法定形式 2.10 2.10 其他其他 6 7 2.12.1公司综合描述公司综合描述： “本公司位于”然后在后面写 上地址、电话和联系人 概要介绍公司所从事的主要业务，要求尽可能通过短 短几句话使风险投资人了解本企业的产品或服务。例 如：“本公司设计、制造和销售用于医疗诊断的微型 计算机”。接着应该对相应的产品或服务作一简要

4、描 述。 2.2 2.2 公司发展历史：公司发展历史：介绍公司成立于何时，第一次生 产产品或提供服务是在什么时候，公司发展经历了哪 些重要阶段等等。这部分尽量不要超过一页，最长不 能超过两页。详细的信息可以放在附录中。 7 8 2.3 资产 设备：主要内容包括： 详细介绍公司已有或打算购买的主要设备； 概要说明固定资产总额及可变现价值； 说明使用现有设备能达到的产值和产量； 设备采购周期。 风险投资人需要通过此部分了解公司设备采 购的难度、设备的复杂程度和设备运转有无技能 方面的特殊要求、设备具有专用性等 厂房和生产设施：主要描述公司所拥有的 房地产或租用的办公室和工厂。指出工厂 的面积大小和

5、单位面积价格，相关固定资 产和生产设备等。 8 9 2.4 专利和商标：本部分要对公司持 有或将要申请的专利和商标进行详细 描述，以此来强调其独特性。或者列 出公司的专利和商标清单，让风险投 资人自己来判断这种独特性。 9 10 2.5 诉讼：描述公司可能卷入的诉讼案件，包 括： 别人起诉本公司的案件 本公司起诉其它人的案件。 2.6 政府法规：描述公司的政府主管部门以 及该部门与本公司的关系。要重点指出公司 是如何遵守有关部门关于职业安全以及环保 等方面的规章制度。 2.7 利益冲突：说明潜在的利益冲突，比如 一个董事同时又是本公司的某个供应商的所 有者，或者是从事类似业务的公司的董事或 所

6、有者，等等。如果你不揭示利益冲突而且 风险投资人发现了这一点，公司就会立刻失 去信用。 10 11 2.8 积压订单：这一部分主要指出公司尚 未完成的订单数量。列出最大的3-4个主 顾和他们的订单，可以让风险投资人知道 是谁要购买这些产品。 2.9 保险：列出公司已买和将要买的保险， 包括： 水灾险 伤亡险 产品责任险 关键职员的人寿险等等。 2.10 税收：主要说明对公司征收的特别 税收。如果本公司正处于营运之中，还应 指出任何未交税金，例如工资税、收入税 等。 11 12 2.11 公司法定形式：主要说明： 公司是公司制还是合伙制。 公司是否为独立法人，从何处得到授权经营业务 以及所使用的

7、商标名称。 公司注册地点、经营范围及公司全称。 公司是否是一家有着附属公司的母公司，并用图 表来表示其法律关系，所占股权的比例。 2.12 其他.例如： 在信息方面，风险投资人通过被投资企业所涉足 的行业的同业公会来更多地了解公司的业务。 共用设施：水、电的可得性；通讯设备的可得性； 通向工厂和办公室的道路和其他设施。 12 13 3.1 3.1 董事与管理团队董事与管理团队 3.2 3.2 关键雇员关键雇员 3.3 3.3 管理层的质量和可靠性管理层的质量和可靠性 3.4 3.4 薪酬薪酬 3.5 3.5 股票期权股票期权 3.6 3.6 主要股东主要股东 3.7 3.7 雇佣协议雇佣协议

8、3.8 3.8 顾问、会计师、律师、银行家及顾问、会计师、律师、银行家及 其他其他 13 14 3.1 3.1 董事与管理团队：董事与管理团队：要求列出所有董事会成员、 高级经理人员及关键雇员名单。包括其全名、职 位及年龄。 3.2 3.2 关键雇员：关键雇员：要求列出3-4名关键雇员并以 简历形式对其作出简要介绍。整个介绍要能 证明这些关键雇员的确是一些成功之士。你必须 向风险投资人证明自己是个成功者，否则你就得 不到投资。 3.3 3.3 管理层的质量和可靠性：管理层的质量和可靠性：企业家往往需要向 风险投资人证明自己及其管理队伍的其它成员都 非常“干净” 、“可靠”、“忠诚”。也需要 提

9、供管理团队的资质证明。 14 15 3.4 3.4 薪酬：薪酬：列出所有从公司支取新酬的核心 雇员、董、主要经理人员或官员。应用表格 形式列出每个人的姓名、职位、领取或将要 领取的薪水。在薪水一项里，你要把所有的 费用都列进去，包括董事会费、顾问费、佣 金、津贴、红利和薪金等，换句话说，公司 总的报酬支出。 3.5 3.5 股票、期权：股票、期权：要求以表格的形式列出所 有股东和目前尚未兑付的期权。对每一位享 有股票期权的企业成员，均应列出其全部期 权数量、平均执行价格、已经执行价格、已 经兑付的期权数量和尚未兑的期权数量。如 果有人持有管理股，也需要列明。 15 16 3.6 3.6 主要股

10、东：主要股东：要求列股东名称、直接 或间接持股数量、持有的股票期权数量、 所占股权比重、期权全部兑付后所占的 股权比重以及期权执行价格等。 3.7 3.7 雇佣协议：雇佣协议：要求详细列出公司和雇 员的雇佣协议并特别注明和每个雇员签 订的是什么协议。 3.8 3.8 顾问、会计师、律师、银行家及其顾问、会计师、律师、银行家及其 他他：这部分要求说明顾问的名称，会计 师、律师和银行家以及他们的电话号码。 如果支付给他们任何专门费用，或公司 每月支付聘用费用，在这一部分加以说 明。 16 17 4.1 4.1 现有产品现有产品/ /服务简述服务简述：如果公司有好几 种产品或服务，那么最好分成几个独

11、立的小 段进行描述。内容包括每一个产品的价格、 价格形成基础、毛利及利润总额等。风险投 资人通常会问：该产品定价反映的是不是竞 争条件下的价格走势？定价如此之高是不是 因为你能抵御来自降价方面的压力？你必须 对此要有所准备。 4.2 4.2 研究与开发：研究与开发：主要介绍投入研究开发的 资金，包括过去已经投入的和未来打算投入 的资金。同时指出这些研究开发投入所要实 现的目标。 17 18 年份年份 行业销售额行业销售额增长率增长率 第一年实际值第一年实际值 100 000 000 去年实际值去年实际值 120 000 00020 今年计划值（预测）今年计划值（预测） 150 000 0002

12、5 明年计划值（预测）明年计划值（预测） 200 000 00033 后年计划值（预测）后年计划值（预测） 280 000 00040 18 注意：在对产品市场容量进行描述时，要避免将行业市场容量当成 产品市场容量来描述 19 5.2 5.2 客户介绍：客户介绍：介绍产品的主要客户。包括：哪些 人使用该产品，其使用目的，为什么他们会购买本 公司的产品或服务。列出本公司产品的前三名主要 主顾、价值和他们各自购买的数量。当风险投资人 对本公司表现更加浓厚的兴趣时，也可以将全部顾 客名单都列出来。 5.3 5.3 竞争：竞争：对全部竞争产品及竞争厂家作出描述与 分析。包括： 竞争对手的市场份额 竞争

13、对手的年销售量与销售金额 竞争对手的财务实力 本公司产品与竞争产品相比所具有的优势和劣势 潜在竞争对手有哪些，其进入市场估计在何时 19 20 5.4 5.4 营销：营销：主要描述产品销售过程和分销渠道。 即： 产品是如何出厂并到达最终消费者手中的？ 公司自己有直销队伍还是通过代理商进行销 售？ 有哪些零售商和中间商参入了产品销售过程？ 风险企业与中间商的关系如何？ 20 21 6.1 6.1 生产：生产：主要是对产品生产全过程及影响生产的 主要因素进行介绍。重点是生产成本的分析与介绍， 包括对产品销售成本构成的分析。 6.2 6.2 生产特征：生产特征：主要包括以下几个问题： 产品的生产过程

14、及生产工艺复杂与否？是否需要员 工有特殊的生产技能？ 生产过程中哪几个环节最为关键？ 生产所需的零部件种类繁多还是只有少数几种？哪 一种或哪几种最为关键？ 产品实际附加值有多高？等等。 21 22 6.3 供应商：一般可以用分栏式的表格形式列出3 4家最大的供应商及他们所供应的东西。第一栏列 出供应商，第二栏列出供应的总价值，第三栏列出 所供的物品。接下来，还要开列一张主要部件供应 商的清单。风险投资人会用清单联络供应商加以验 证。 6.4 存货管理：确定需求，控制库存，优化物流 22 23 7.1 总体描述 7.2 财务预测 7.3 财务比率分析 7.4 营运成绩 7.5 融资条件 7.6

15、债务责任 23 24 7.1 7.1 总体描述：总体描述：本部分要从公司总体损 益状况开始，这些状况要基于企业的财 务数据，如最近三年以及未来三年的净 收入、销售成本、营运费用、利息支出 及利息收入。把这些历史数据和将来的 预计数都列出来，使风险投资人一眼就 可以看清楚企业的经营状况及未来的发 展前景。 24 25 7.2 财务预测和规划： 本部分包括对未来五年的年度财务规划组成， 使风险投资人能够准确地了解企业的现金流 量状况。这些报表应附在商业计划书上，展 示财务规划和现金流动。 主要包括： 未来3-5年损益预测表 未来3-5年现金流量表 未来3-5年资产负债表 （第一年每个月计算现金流量

16、，共12个月，第二年每季度计 算现金流量，共四个季度，第三、四、五年每年计算现金流量， 共三年。） 25 26 财务报告： 本部分要列示最近几年以及本年由审计 公司审核的所有财务报表，包括： 合并的资产负债表 合并的利润报表 合并的股东持股报表 合并的财务状况变动表 要点在商务计划显示，细节可以放到附录之中。 26 27 百分比百分比 前年实际值前年实际值 去年实际值去年实际值 今年预测值今年预测值 明年预测值明年预测值 后年预测值后年预测值 净收入净收入 100100100100100 销售成本销售成本 10050 50 63 65 营业开支营业开支 25 20 10 8 利息支出利息支出

17、25 10 4 3 净利润净利润 20 23 24 27 28 7.4 7.4 营运成绩：营运成绩：主要描述： 本公司的经营业绩及盈利预测 经营业绩上升或下降的原因？ 将来为什么会上升？ 财务比率变动原因以及经营中的重大事件等。 7.5 7.5 融资条件：融资条件：你要详细描述: 最近的资产负债表及本公司的债务清偿能力 解释在某些项目上如应收账款等有重大增加 的原因。 7.6 7.6 债务责任：债务责任：主要描述本公司有可能发生的债 务，例如未支付养老金方案，或者因一个公司坚 称它以前的雇员现在为你工作带去了它的机密而 引起的诉讼等。 28 29 8.1 提议的融资方式 8.2 资本结构 8.

18、3 筹资抵押 8.4 担保 8.5 融资条件 8.6 定期报告 8.7 资金运用 8.8 所有权 8.9 资本稀释 8.10 费用支付 8.11 风险投资人对企业经营管理的介入 8.12 投资回报 29 30 普通股：普通股： 是否分配红利？ 红利是否可以累积？ 经过一段时期后股份是否 要求赎回以便风险投资人 撤回投资？ 发售价格是多少？ 该种股权是否有所限制？ 是否在董事会有席位？ 普通股股东的投票权如何？ 。 30 优先股：优先股： 支付何种股利？ 股利是否可以累积？ 是否有回购安排？ 是否可以转换为普通股？ 如果是可转换优先股，那 么转换价格是多少？ 对优先股权有何限制？ 优先股股东是否

19、具有投票 权？ 是否在董事会具有席位？ 优先股具有哪些优先权？ （特别在公司清算时） 31 可转换债券可转换债券： 债券期限：是5年、 10年？ 债券利率是多少？ 是固定利率还是变动 利率？ 该债券可以转换为普 通股或优先股？转化 条件如何？ 如果上述条款还可以 协商，那么应该在这 儿予以说明。 31 股票期权股票期权： 投资人支付的期权 购买价格； 投资人兑付期权时 的执行价格； 期权的期限是多长 等等。 32 筹资前筹资前 筹资后筹资后 长期债务长期债务 100 000 长期风险资本可转换长期风险资本可转换 债债 500 000 优先股优先股 普通股普通股 100 000 100 000

20、32 33 8.3 8.3 筹资抵押：筹资抵押：如果是普通股融资当然不存在抵押问题， 如果是债务融资，则需要就债务抵押情况作出说明。 8.4 8.4 担保：担保：主要说明对风险投资人的投资提供个人或公 司担保情况。如果是个人担保，通常需要提供担保人的 个人财务报表。 8.5 8.5 融资条件：融资条件：说明融资条件。比如，本公司是否允许 风险投资公司的代表进入董事会、资金到位后企业要达 到什么样的目标？哪些阶段性目标必须达到？等等。 8.6 8.6 定期报告：定期报告：主要介绍本公司打算通过何种方式向风 险投资人报告经营管理情况。如提供月度损益表、资产 负债表和年度审计后的财务报表等。 8.7

21、 8.7 资金运用：资金运用：说明本公司将如何运用资金，不要使用 “营运资金”这样模糊字眼，要尽可能分项详细论述。 33 34 融资前融资前 股份股份 融资后融资后 股份股份 融资后融资后 股权比例股权比例 购股支付购股支付 金额金额 现有股东现有股东 800000 800000 80% 100000 风险投资人风险投资人 200000 20% 2000000 34 35 8.9 8.9 资本稀释：资本稀释：说明投资后本公司资 产、净资产以及盈利账面值将被摊薄 到何种程度。 8.10 8.10 费用支付：费用支付：说明引资过程中是否 需要支付咨询顾问费、律师费用及如 何支付等问题。 8.11

22、8.11 投资人对企业经营管理的介入：投资人对企业经营管理的介入： 投资人可能要求在公司董事会中占有 1-2个席位，如果本公司希望（或不希 望）风险投资人对经营管理的介入更 深一些，那么可以在此加以说明。 35 36 公开上市 兼并收购 回购 投资回报 36 37 9.1 有限的经营历史 9.2 有限的资源 9.3 有限的管理经验 9.4 市场不确定性 9.5 生产不确定性 9.6 还债能力 9.7 对核心人物的依赖 9.8 法律风险：可能的诉讼 9.9 可能出问题的地方 9.10 其他条款 37 38 营业执照 公司章程 验资审计报告 资信证明 法人代码证书 税务登记证 主要经理人员的个人简历 财务报表 财产估价证书和租约细节 专利