企业集团财务体制研究

1、毕业论文论文题目企业集团财务体制研究专业名称财务管理班级名称学生姓名学生学号指教师摘要随着我国加入wto和进一步深化改革开放，我国逐渐出现了一批企业，他 们具有相当的规模和实力并且慢慢发展成为集团，集团型企业这一组织形式逐 渐成为重耍的组织形式。但是因为该组织的结构复杂，规模不断膨胀，财务管 理变得越来越有难度。高效的财务管理一直是企业健康发展，获得预期效益的 关键。特别是当前中国经济止处于经济转型的关键时期，稳增长伴随着严峻的 压力。只有明确集团在财务体制方面上的问题，才可以寻求解决方案，进而经 济才可能保持稳定发展的态势。比较分析法和定性分析法是书写这篇文章所运 用的主耍方法。本文首先概括

2、了企业集团的基本概念及特征，介绍财务体制的 内涵和三种财务管理模式，以及影响企业集团财务体制的相关因素，着重分析 了我国财务体制中常见的问题，继而针对我国企业集团的财务体制提出了具有 归纳概括性的建议，从而促使企业找到适合自己的财务体制，以便推进企业的 发展进程。关键词：企业集团；财务体制问题；解决建议abstractas our country joins the wto and further deepened, reform and opening up.our country has gradually emerged a group of enterprises.they have

3、a very good size and st re ngth and slowly develop into a group.collectivized en terprises form the form of an orga nizati on that becomes imports nt and is orga nized .but because the structure is complex and growi ng, finan cial man ageme nt is in creasi ngly difficult.effective financial manageme

4、nt has always been the key to stable and healthy developme nt of en terprises .in particular, our economy is at the key stage of the growth dynamic transformation, and the steady growth of the short term pressure .it is im porta nt to un derstand the developme nt situation and developme nt problems

5、of the en terprise group and find corresp on ding coun termeasures.this article mainly adopts the literature review method, analyzes the summary method and so on .this article discusses the problems of the en terprise group on the finan cial system, and how to improve it.first, this paper introduces

6、 the basic concepts and characteristics of enterprise group, this paper introduces the connotation of the finan cial system, finan cial system mode and influe nee enterprise, the factors of group finance system f ocuses on the an alysis of comm on problems in our finan cial system, and then to our c

7、ountry enterprise group financial system is summarized and general advice is put forward, prompt!ng companies to find their suitable financial system, the development of better and faster.key words:enterprise group； financial regulation； solution目录摘要1abstractii一、引言tv(-)研究背景及意义错误!未定义书签。1研究背景52 国内外研究现

8、状53 研究意义6(-)研究内容与方法61 研究内容62 .研究方法6(三)本文拟解决的问题7二、企业集团财务体制概述7(-)企业集团与财务体制的 概念71 企业集团的概念72. 财务体制的概念7(二) 财务管理体制的 选择71. 集权型财务管理模式72. 分权型财务管理模式93 混合型财务管理模式10(三) 影响企业集团财务体制的因素101. 财务环境因素102. 财务主体因素11三、企业集团财务体制的现状分析11(-)企业集团财务体制的主要问题111僵化的财务组织与决策体制112.财务控制体系的不健全11(二) 财务管理体制存在问题的原因分析121财务环境因素122.财务主体方面的 原因1

9、2四、建立健全我国企业集团财务体制的对策13(-)构建科学财务组织与决策体制131财务部门机构要合理设置132. 财务的权责范围要明确限定133. 科学设计财务决策制度13()建立健全财务控制体系131 财务控制的目标和内容要明确142.财务控制制度要建立健全14(三) 完善财务约束与激励制度14合理的财务约束制度要构建142 经营者激励制度要完善14五、结论14参考文献15致谢16、引言()研究背景及意义1. 研究背景经过查阅国内外学者在财务体制方面的相关文献，发现他们的研究集中于 集团的战略、产业的结构、兼并和收购等多方面，但是关于财务管理体制的内 容较少涉及，即使有个别学者研究也十分空乏

10、，在理论上缺乏系统性。在西方国 家因为其具有高度发达的资木市场，财务和金融紧密相连。但是在国内这两者 之间有着显而易见的 界限。查阅资料发现，国内学者研究的 重点在宏观方面, 比较常见的是针对金融体制的研究和投融资管理的研究。因为我国的企业集 团是在最近几十年才开始发展起来的，开始的时间晚，并且计划经济体制在很 长一段时间内影响着企业集团，所以导致了集团财务管理观念薄弱。因此在财务 管理体制上的研究比较落后。虽然之前关于财务体制内容的研究很少，但随着 时代的发展相关方面的研究也在有所加强，逐步从管理实践的有关积累跨入 到规范立法的过程。并且随着经济的稳增长，有关法律法规也在渐渐加强，企 业的财

11、务管理和控制规范也正在与世界同行的管理控制框架相接轨，由此可见 进行财务体制研究是意义深远的。2 国内外研究现状谭伯秋(2013)经过对财务管理体制因素的研究，结合我国实际情况提出 了理论和实际都具有价值的解决建议。张明远(2015)主要关于zdt集团进行 了一些财务体制方面的研究，针对该公司发现了几个问题并相应的找到了解决 方案。马玉芝(2014)认为财务管理信息化建设是内部控制的 重屮z重，而进 行内部控制又是企业进行财务管理的 重中之重。郑小燕(20口)以gy集团为 例具体介绍了几方面的问题，并以该企业为例总结方案。我国因为历史原因经 济起步晚而且底子薄弱，所以在发展的过程屮走了许多歪路

12、。因为企业集团的 发展吋间短，所以针对企业集团的研究前期主要以翻译西方国家资料为主，直 到最近几年才有众多学者投身于财务体制的研究屮去。eugen (2012)对组织形成与投资决策等进行了一系列研究，kanplan (2011) 主要研究了企业的权力结构和剩余权力，johnwiley, sons (2012)关注财务体 制对融资决策的影响,ross(2014)以具体案例分析了财务体制对公司经营的影 响。显而易见，西方国家对财务体制的研究主要集屮在财务与金融的关系上, 主要关注点是财务体制对投资、融资及经营决策的影响。由于四方国家的市 场经济开始的较早，所以在管理理论上拥有更加丰富和完善的理论成

13、果。3. 研究意义随着市场经济的稳步发展，我国企业集团发展迅猛。他们的数量在不断增 加，规模在不断扩大，组织机构在逐步完善，一批具有相当规模和实力并且发展 前景良好的企业集团已经初步形成了。发展企业集团对深化经济体制改革和发 展生产力具有十分重要的意义，可以有助于实现政企分开，促进企业组织机构 合理化、社会化和专业化，还有利于资源要素的优化配置，形成合理的经济规 模，继而增强企业的竞争力。在同一时间，企业集团的发展中也出现了很多问 题，比如规模不经济、经济结构失衡和财务管理体制不健全等。在这中间，财务 管理体制的不健全是导致集团效益低下的最主要的原因，由此引发的问题有 产权关系不清楚、资金管理

14、松散和财务信息失真，从而严重约束了企业的健康 发展。所以，研究企业集团财务管理体制的影响因素和构成，继而研究出适合 我国企业集团发展的财务管理体制，其现实意义是相当重要的。(-)研究内容与方法1 研究内容掌握一些基本概念和管理模式，了解财务管理体制受哪些因素彫响，介绍明 确问题，紧接着明确这些问题带來的不良的影响，由这些影响可以真实的反 映财务体制在企业集团中的重要地位。一个拥有良好财务体制的集团不仅有助 于谋求自身的经济增长，更对国民经济的稳定发展具有重要意义。针对上面所 研究分析出的问题与弊端，提出一系列改革措施与建设性意见，指出企业在未 来发展中应该怎样针对财务体制进行高效和有针对性的改

15、革与调整，从而进一 步推动企业的发展并最终推动国民经济的发展。2. 研究方法(1) 定性分析法。主要根据企业所处环境和企业自身内在素质等情况对企 业如何构建财务体制进行总体概括。该方法依据一定的理论和经验，从事物的 内在规定性来研究企业集团财务体制。(2) 案例分析法。即为了更加清晰的了解某个概念理论，有机地结合典型 个案进行分析评价，从而由具体到抽象得出概念、范畴和理论的研究式方法，本 文结合具体企业例子对财务管理体制进行研究。(3) 比较分析法。它是指通过对具有不同特征或不同适用情况的概念的比 较，来揭示他们各自利弊的一种方法。本文比较了不同的财务管理模式的优 缺点，方便企业选择适合自己的

16、财务体制。（三）本文拟解决的问题针对当前企业集团忽视财务的重要性，研究人员忽视对财务体制内容的研 究，财务人员对财务体制构建的忽略，木篇论文旨在提高企业集团对财务的认 识，加强硏究人员对财务体制内容硏究的重视，越来越多的财务人员加入到财 务体制的构建中。使财务管理人员明确他们的主要任务是要以我国的宏观环 境为背景，以现代企业准则为准绳，切实联系企业的实际情况，有目的、有针 对的建立健全财务组织体制，以达到解决企业问题的目的。二、企业集团财务体制概述（-）企业集团与财务体制的 概念1. 企业集团的概念要组成一个企业集团，无形之中一定有某种力量将他们联系在一起，这种力 量实际上就是产权关系。企业集

17、团实际上是由几个甚至成百上千个法人通过一定 的方式方法组织起来的，其常采用的方法是签订契约。母公司是核心，它 一定是一个实力雄厚的企业，这样它才能向子公司提供各种资源和资金。既然 母公司向子公司提供了资金资源，那么其回报就是获得子公司的控制权，以求 有效的控制子公司来为集团的发展做出贡献。其实子公司本身都是依法进行过 登记注册，并且取得了法人资格的 各个企业。2. 财务体制的概念财务管理体制包括宏观和微观的财务管理体制，它们共同的特征是都归属 于经济管理体制。调节规范国家与企业z间财务关系的是宏观的财务管理体制, 企业出资者与经营者z间的财务管理体制与企业内部本身的财务管理体制则 构成了微观财

18、务管理体制，主要包括财务责任、财务利益和财务权限等方面的 内容。针对微观层面的财务管理体制正是本文所研究的。（二）财务管理体制的选择1 集权型财务管理模式集权型财务管理模式全面贯彻着一种观念即全面控制。母公司的任务巨大， 包括对子公司的财务进行决策、管理子公司日常事项和严格控制子公司运营过 程。母公司在执行的过程中要对子公司制定标准统一的规定和计划，进行一致 管理，不容许存在特殊群体。母公司相关的财务管理部门要对子公司所需的资金数额进行核算发放，而且要针对子公司制定一系列的标准、费用开支范围和 成本预算，这样子公司安排活动才可以有据可循。该模式的特点是“多维度 集中”。表2.1集权型财务管理模

19、式的优缺点优点1. 经过各方面整体优化，可取得降低成本和 规模经济效益的双重li的。2. 不仅可以减少财务费用，而且还能够使公 司信用等级上一个新台阶。3. 因为子公司的财务信用被全面监控，所 以可提高整个集团的财务效率。4. 跨国公司可获得最大的经济效益，尤其缺点1. 最高决策层掌握的信息不全，容易形成 错误的决策，从而造成严重后果。2. 复杂多变的环境造成了灵活性差，具体 是因为集中决策导致效率低，子公司很难应 对突发事件。3. 集中管理缺乏活力，约束了子公司谋求经 济发展的积极性和创造性。是生产型跨国公司。集权型财务管理模式被u型组织结构生动形象的表现出来，让人一目了然。 u型结构图又叫

20、“职能部制结构”，职能是该组织结构的直接元素，各职能部门 直接对下面的各个子公司下达命令进行生产经营活动，同时各职能部门又直 接服从总部的领导。职能既然是该结构的组织要素，而总部作为联合体，总部 要对许多职能部门直接下达命令，那么相对应的各职能单位手中的自主权就会 相当的小，同吋下发到各子公司的自主权就会相应的变得更少。所以这种组 织结构模式的特征是将权力汇总到总部。图2.1 u型组织结构图u型组织结构的 特征是能做到集中统一，下属企业的 活动能被迅速调节。当规模越来越大时，过度的权力集中将不再适用，因为它会带来许多的弊端, 比如管理费用的增加，集团长期的发展战略很难成为重点，往往倾向于短期利

21、 益，不利于企业的长期发展。因此才开始建立的企业可以采用u型组织结构, 它有助于企业快速发展，并且此时的弊端也不明显。2.分权型财务管理模式分权型财务管理模式不同于集权型模式，该模式下子公司的权力增加，而 母公司仅对重大事项留有其财务决策权和核准权。采用该模式的大多为投资性 企业，其下属公司没有业务关联，独立进行。因为母公司不熟悉子公司，强加 关注只会产牛沉重的管理成木，所以其主要关注子公司的经营结果，即子公司 相对独立。表2.2分权型财务管理模式的优缺点优点缺点1. 公司的积极性与创造性被充分调动，参 与度加强，责任感加强。2. 财务决策周期短貝针对性强，面对市场变 化能力增强。3. 有利于

22、养成子公司的资金成本和风险意1. 较大的经营自主权不利于各子公司进行 资源共享和优化配置。2. 过度分权造成了集团的矛盾和不协调性, 从而集团的整体实力和市场竞争力被大大 削减。识，谨慎分配使用现金。h型组织结构是分权型财务管理模式的形象表现，当企业合并形成集团时, 采用这一组织形式有利于各个分公司针对自己的实际情况进行财务管理。各个 子公司虽然在实际生产中可能不相关连，但他们共同的特征是都是一个投资中 心。图2.2h型组织结构图h型组织结构可以使企业将经营风险适当的降低甚至避免，其原因是该结 构使总部获得了一定程度上的独立和自由。子公司可以根据公司的实际安排生 产，调动了公司员工的积极性与创

23、造性，他们会共同为了一个目标而努力，即 创造公司价值的最大化，财富的最大化。但是总部的放权使得集中战略决 策成为空谈，并且即使有战略计划，子公司落实起来也几乎是不可能的。控股 公司的资源子公司本可以得到充分利用，但采用这种模式使其利用的过程差强 人意。另外，采用这种模式要付出昂贵的管理成本，其所带来的恶果就是母公 司难以对子公司的经营业绩做岀评价。但对母公司而言的一个好处是削弱了各 方面的风险，比如投资、管理和经营等。因为即使子公司破产，总部最多只会 亏损掉其出资额。所以采用h型结构的多是采取控股模式或资本控制模式的股 份有限公司。3. 混合型财务管理模式混合型财务管理模式将集权和分权有机结合

24、，它和分权和同的是强调结果 的重要性，它和集权模式相似但不相同，它实行关键点控制而集权模式完全进 行过程控制。集与分是和对的，企业的侧重点是集还是分要根据企业的实 际情况来定，无论选择哪一方都要兼顾到另一方。财务控制点其实就是企业财务 上的重要节点，比如借款的多少、变卖资产的数额和大额资金该如何运用等。（三）影响企业集团财务体制的因素1财务环境因素显而易见，财务管理环境事实上就是财务环境，其实质是企业内外的各种 环境因素的总和。许多事物都有宏微观两方而，那么财务环境也不例外。宏观 方而多与政治、法律和社会文化等有关，这一切几乎不以个人意志为转移。相对 宏观财务环境，微观财务环境似乎更值得关注，

25、它是指企业的部门如何构成， 企业发展到哪个时期，企业所在行业的特点和规模等，可以凭借公司和个人的 努力建造适合本公司的财务环境，对企业而言更具现实意义何。在开拓国内市 场期间，华为的各地办事处严格执行“收支两条线”，随着发展又引进了 ibm的 整套管理制度。2007年为了进行前瞻性的预算管理，任正非亲自给彭明盛写信 要求ibm全球最精锐的财务咨询顾问进驻华为，启动了 ifs （集成财务转型）项 目，该项冃为华为培养了数千名合格的财务总监。华为在不同的时代背景下, 在不同的发展情况下，一直不断更新财务体制，这无疑让我们感叹财务体制也 是生产力。2.财务主体因素一件事情只有明确主体才能找到问题的症

26、结所在，财务主体实际上就是指 建立财务体制的人员和执行财务体制的人员，它是经济实体中的一种。财务 主体不同，不可避免的会产生理财目标的偏差，那么相伴而牛的是进行财务 管理的方向就会不同，如果不加引导最终就会产生一个毫无章程的财务体制。 每个财务主体都在努力谋求自身利益的最大化，由此财务体制的结构将会受到 影响。提供资金者、运用资金者和安排资金者这三个层次是财务主体分成理论所 提倡的。木论文支持财务分层理论，认为财务管理体制形成的过程是一个各方 财务主体相互争取的过程，它必然涉及到一方甚至多方的妥协，最终才能形成 财务管理体制。三、企业集团财务体制的现状分析(-)企业集团财务体制的主要问题1 僵

27、化的财务组织与决策体制我国到处分布着功能单一的企业，不是简单的生产型就是贸易型，或是技 术研究型企业，但是新型全方位组织体制并没有建立，其结果就是无法适应现代 市场经济发展。资产运营、投资中心等部门没有建立导致了不能满足新吋期的发 展要求，所以建立健全企业集团组织体制是不容忽视的。“大财会”现象充斥着 企业集团，会计与财务视为一体不加区分，财务的功能一育被许多企业集团所 忽视。关于财务决策企业集团没有科学的程序和制度，其具体表现是集团的 主要负责人对重要的财务活动决策武断，关于筹集和使用资金没有科学合理的 计划。2.财务控制体系的不健全过度分权使子公司失去控制，子公司和母公司z间关系松散，而且

28、实行的多 级法人制造成母公司很难控制子公司，从而难以建立财务战略和监督体系。因为 子公司掌控着资金安排和收益分配，导致其可以钻许多财务空子，所以各种违规 现象迭出不穷，从而严重损害了集团整体的利益。资金是一个企业运营的血液， 如果资金的管理出现问题，那么一个企业离破产也只有咫尺z遥了。所以企业 集团财务控制的重要方面包括两方面即系统内部的资金流和关于财务的信息 流。子公司多头开户的现象普遍存在，胡乱的对外投资，一旦投资失败接受恶 果的只能是集团公司。这是因为子公司的资金变化情况母公司很难及时掌控，所以不能再简单的采取资产监管和报表模式。内部人员控制的现象十分严重，在制度约束方面缺乏规定，出资者

29、的利益 被严重减少。从2007年至2010年，一汽大众有170多辆非商品车信息未及时入 账。2010年，一汽大众销售有限公司曾通过插件程序，阻断整车销售系统和财 务系统之间的数据交换，影响年底财务数据的准确性，一汽销售公司副总经理 静国松涉案金额数千万元。止是因为财务控制与约束制度不健全，才使像静国松 这类的不法分子有空可钻。一些经理不当的利用手中的权力来谋求自身利益, 却将公司的利益置之不顾。虽然设有监事会和股东大会等机构，但空有其名， 他们的职能并没有发挥出来。（二）财务管理体制存在问题的原因分析1财务环境因素在新吋代下，企业的 财务环境逐渐摆脱封闭稳定，并口开始向开放活跃型 转变。国家调

30、控在慢慢放开，鼓励企业放手去干，全民创新，鼓励新型企业引进 外资与先进的科学技术。企业的财务管理体制必须是灵活与严谨兼备的，才 能适应这复杂的环境作为社会主义国家，我们把集体主义看作至高无上， 但这何尝不是一种束缚。随着西方文化渐渐渗入，越来越多的企业开始重视股 东财富最大化，但过度以集体主义为依据的情况依然存在，即使所要付出的代 价是减少屮小股东的利益。集体主义本身并没有错，但我们不能对其倾注全部 而枉顾个人利益。2财务主体方面的原因因为财务关系建立的基础不是将资产和权力联系起來，从而造成各方主体 不清楚，权利不明确，最终导致他们之间的权力和责任没有明确划分，这成为 了我国财务管理中的一道难

31、题。这种情况下的一方出资者大多数是国企或事业 单位，不然就是以他们发展而來的。根据调查，我国20年公司制企业集团屮, 母公司为国企的占全部改制母公司40.2%。单一的出资者结构因为国有的性 质只能是特殊的法人，其不同于现代公司无法形成清楚的产权制度和责任权力 制度，所以一些大型国企就特别容易产生巨额亏损。表31上市公司历年亏损王公司名称净利润（亿元）年份华菱钢铁26.442010中原海控104.492011中原海控95.592012保变电气52332013中国铝业162.172014武钢股份75.152015石化油服160.82016资料来源：中国财经报由上图可知，历年亏损王都是国企单位。显而

32、易见，产权归谁，谁就是负责 人，但对国企而言其产权归谁，负责人是谁都是不清楚的，那么不可避免的会 产生素质低下和没有素质的经营者，就不可避免的要承担巨额亏损。最主耍的 原因之一是经营者缺乏对财务管理重要性的认识，从而导致了其他财务人员忽 视了自己的任务与职能，整个企业关于财务管理的观念就自然而然的变弱了。四、建立健全我国企业集团财务体制的对策(-)构建科学财务组织与决策体制1 财务部门机构要合理设置投融资部门、预算控制部门和审计部是一个财务部门机构必不可少的。所 以每个部门都要明确自己在财务方面的权力和责任，当然这包扌舌了集团的董事 会、公司委托的财务公司和结算中心。作为下属公司它要服从母公司

33、的总体战 略。其实子公司的特征是一个法人，它可以自主经营并自己负担亏损和享有利 润4。针对不同的财务管理模式，他们的机构设置也许显著不同，但一般来说 大多设有预算部门、成本控制部门和资金管理部门等。2.财务的权责范围要明确限定有了部门机构，相应的就要明确他们的权力和责任。母公司的董事会、 集团的财务总部和集团委托的财务结算中心或财务公司和子公司财务部通常 构成了企业的财务组织，必须要做到明确他们各自的财务权力和责任范围。3 .科学设计财务决策制度不同的财务部门，他们的决策制度会有所不同。为了更好的履行他们的 权力和责任，所必须做的是建立适合自己的一套科学合理的决策制度。在建 立制度的时候要进行

34、充分的民主调研，借鉴别人的成功经验，建立适合自己 的科学决策制度，以便将管理者的决策与现实情况统一起来血】。()建立健全财务控制体系1 财务控制的目标和内容要明确在进行财务活动的过程中，为了避免徇私舞弊，必然就要进行财务控制， 明确控制的目标和内容是进行这一任务必不可少的。进行财务控制的优点有 许多，最为明显的是可以将资源更加合理运用，在进行有效控制的基础上可有 助于实现对人员的有效约束和激励，并且相应的子公司及其员工会以更加积极 的态度参与到创造公司的财富中去，他们的责任感会越来越重由于企业 拥有多层次的结构，财务控制活动要涉及到提供资金者、管理者和进行财务活 动的经理，从而要进一步明确他们

35、的目标和内容。2.财务控制制度要建立健全进行财务控制活动相应的就要有制度规范其活动，一项全面的财务控制制 度不可或缺的是预算控制制度、资产管理制度和资金结算制度等。所以要从多 方面建立健全财务控制制度，它包括进行全方面的预算管理、对资金活动统一 管理和对于信息的监控与披露要全面立体等，从而提高财务信息质量网。（三）完善财务约束与激励制度1. 合理的财务约束制度要构建为了防止权力滥用并且能够利用自己的权力履行职能，那么建立一整套具 有实际意义的约束制度将是必不可少的。建立约束制度的最终目的是让资本 在维持自己价值的基础上争取可以获得更多的价值，而建立健全约束制度则是 实现最终目的的必不可少的重要工具。2. 经营者激励制度要完善只有约束是不够的，还需要激励制度才能让企业更好更快发展。建立符合 实际的业绩考核标准有助于对企业的获利、偿债和成长性等多方面能力进行全 面客观的评价，便可以此为依据对经营者进行奖励和惩罚。另外，考核制度 必须要落实到主体，只有严格执行该制度才能形成奖罚分明的业绩考评制度。五' 结论综上，建立符合我国企业集团财务管理现状的