上公司财务造假分析08金融四

1、广州大学松田学院题目中上市公司 财务造假分析小组成员：梁东平、张哲明年级：0 8级班级：金融 4班2022上市公司财务造假问题分析08金鬲4班梁东平0801010426 ;张哲明内容摘要：财务造假是个古老的话题, 也是个人们非常熟悉、在当今非常流行的话题.近一 段时间以来,国内外的财务造假丑闻频频发生,给各国经济带来了宏大的损失.当前的会计信息严重失真、会计诚信危机等可以说都是财务造假的结果.财务造假广泛存在,手段多种多样,给国家和广阔投资者带来的危害、损失不可估量.该文是在分析财务造假的背景的根底上,对当前我国财务造假形成的主要手段进展总结和提炼,针对这些造假的手段, 笔者尝试提出财务造假治

2、理的防范举措.关键词：财务造假成因手段防治一、财务造假概念根据全美反财务舞弊委员会的定义,财务造假就是“公司在对外财务报告的过程中,由于成心的或轻率的行为, 无论是虚报或漏列, 结果导致重大的误导性财务报告,对投资者的投资决策产生本质性的影响.通俗的说来,只要你没有根据“会计准那么做账,都叫作假.但是,实际过程中,由于准那么的规定,假设全部根据准那么中去做,由于很多的发票回单都是 非正规性的,税前是不许抵扣的,将给企业利润造成很大的影响.所以采取首发是,限制本钱,降低利润,本质也就是造假.总的来说,造假就是做假证,假账,假表等等.二、上市公司财务造假成因分析一缺乏真正的审计需求者.目前我国上市

3、公司中,数量占5%的大股东限制了 70-85%的股权,这些股权多数是不能流通的国有股和法人股,并且国有股东还存在缺位的情况,所以不少大股东对会计信息是否真实并不非常关心.而对于数量占95%,却只拥有15-30%股权的中小投资者来说,不少人觉得股票收益是最重要的,只要有炒作时机,能给他们带来收益就行, 对虚假的会计信息他们也往往采取姑息的态度.而假设连上市公司的股东都不关心会计信息的真实情况,那么审计在很大程度上将只是应付政府有关部门的检查,即缺乏真正的审计需求者,这为上市公司财务造假留下了很大的空间.二“自己查自己".在我国,上市公司治理构造不合理是众所周知的问题,来自于发起人或控股

4、股东的经营者事实上集公司决策权、治理权、监视权于一身,一些股东大会形同虚设大股东一言堂,经营者由被审计人变成了审计委托人,并决定审计人的聘用、续聘、收费等事项.受托审计变成由治理层或董事会聘请注册会计师来审计和监视自己的行为.这样便存在很大的作假空间,为治理者或董事会大开作假的方便之门.三信息不对称为造假提供了条件.在一般情况下,公司的经营者比股东及监管部门掌握更多与公司经营相关的信息,信息 的不对称为经营者进展财务造假创造了客观条件.在涉及财务造假的上市公司中、相当多的 经营者采用虚增资产、虚构经济业务或利用关联方关系、资产重组、非货币性交易等手段任 意调节会计数据,人为操纵利润.四上市公司

5、财务作假的本钱太低上海新望闻达律师事务所宋一欣律师认为,上市公司财务造假的处分力度还不够,违法本钱实际很低.相关的民事索赔也能让其感觉到痛,但痛的不够狠,好了伤疤又会忘了痛'.在上市公司这些大财主眼中,财务作假这种低本钱、高收入的“产品应该尽量“消费, 从而到达利益最大化.五外部监视制度的缺陷.在日常工作中,经常出现有法不依、执法不严、违法不究的现象,造成高层人员法律意 识淡薄,削弱了公司自我约束才能.目前会计监视、财政监视、审计监视.税务监视等监视 标准不统一,各部门在治理上各自为政,功能上互相穿插,造成各种监视不能有机结合,不 能从整体上有效地发挥监视作用.上市公司的内部审计部门作

6、为国家监视体系的组成局部之 一,代表着国家利益,通过经济活动的监视和限制,保证国家财经法规的贯彻执行.但内部 审计无论在隶属关系上还是在利益关系上,都始终未能解决其真正的独立性问题,因此这种 审计监视无法从根本上遏制会计造假现象.三、上市公司财务造假的常见形式一般分为两类,一是人为编造财务报表数据,二是利用会计方法的选择调整财务报表的有 关数据.人为编造的财务报表,往往是根据所报送对象的要求,人为编造有利于企业本身的财务数 据形成报表.这种形式手段较为低级,或虚减、虚增资产,或虚减、虚增费用,或虚减、虚增 利润等,但往往报表不平衡子项之和不等于总数、帐表不相符、报表与报表之间勾稽关系不符、前后

7、期报表数据不衔接等.四、上市公司财务造假的常见手段一收入的调整上市公司的收入调整是其财务造假的一种最重要的手段.收入造假主要有以下方式：1、虚构收入.有几种方法,一是产品不出库,但作销售入账；二是对开发票,确认收入； 三是虚开发票,确认收入.2、提早确认收入.这种情况如：一是存有重大不确定性时确定收入；二是完工百分比法 的不适当运用；三是在仍需提供将来效劳时确认收入；四是提早开具销售发票,以美化业绩.3、推延确认收入.延后确认收入,也称递延收入,是将应由本期确认的收入递延到将来期间确认.与提早确认收入一样,延后确认收入也是企业盈利治理的一种手法.二利用利息资本化调节利润根据现行会计制度的规定,

8、企业为在建工程和固定资产等长期资产而支付的利息费用,在这些长期资产投入使用前,可予以资本化,计入这些长期资产的本钱. 投入使用后那么必须将利息费用计入当期损益.但有些企业在长期资产投入使用后仍将利息费用予以资本化,明显滥用配比原那么和区分资本性支出与经营性支出原那么,虚增了利润.四对于重大事项隐瞒或不及时披露.对于重大事项的及时披露是保证财务信息有用性的前提,从2001被处分或公开谴责的上市公司的违规事实来看, 被隐瞒或不及时披露的重大事项主要是以下几类：委托理财,关联方交易尤其是大股东占用资金,担保,诉讼.上市公司对这些重大事项秘而不宣,使投资者 对公司缺乏足够的熟悉而面临投资风险.五利用资

9、产重组调节利润.资产重组是企业为了优化资本构造,调整产业构造,完成战略转移等目的而实现的资产置换和股权置换.但目前资产重组被利用来做假帐,典型做法有：1、借助关联交易,由非上市的企业以优质资产置换上市公司的劣质资产；2、由非上市的企业将盈利才能较高的下属企业廉价出售给上市公司；3、由上市公司将一些闲置资产高价出售给非上市公司的企业.这些做法的特点一是利用时间差, 如在会计年度即将完毕前进展重大资产买卖, 确认暴利； 一是不等价交换,即借助关联交易,在上市公司和非上市母公司之间进展 “以垃圾换黄金的 利润转移.六利用关联交易调节利润.1、虚构经济业务,人为抬高上市公司业务和效益；2、利用远高于或

10、低于市场价格的方式,进展购销活动、资产置换和股权置换；3、以旱涝保收的方式委托经营或受托经营,抬高上市公司的经营业绩；4、以低息或高息发生资金往来,调节财务费用.5、以收取或支付治理费、或分摊共同费用调节利润.四、上市公司财务造假的识别方法一、应交税金余额宏大,且逐年增加,或忽然减少.根据税法规定,企业纳税是有一定的时间限制的.一般来说,企业欠税时间不应超过三个月,换句话说,企业 m报表的应交税金余额顶多是近三个月的,因此其余额不应太大, 表一万元202220222022主营收入644721614510294利润总额958833981690利润率14.87%21.05%1642%所得税费用12

11、1353822S所得税费用率12.65%15.83%13.49%净利润837528601462支付税费367724应交税金5491228761收到税费返还14468356该公司05年支付税费只有24万元,但其所得税费用高达228万元；05年度支付税费276 万元,但所得税费用是538万元,应交税金05年末761万元,06年末增加至1228万元,05、 06年两年所得税费用766万元,但这两年支付税费总额只有 300万元,很显然,05、06年及 以前年度存在重大偷税行为. 假设06年末应交税费中有1000万元是企业所得税, 根据15%税 率计算,该公司06年度及以前隐瞒利润高达 6667万元,这

12、还是保守估计二现金流异常1.经营活动现金流量异常. 将企业的盈利状况同现金流状况比照, 可以看出企业的收 益质 量,假设企业通过虚增收入来包装利润,那么虚增的收入很可能无法收回,导致企业的利润很高,而经营活动净现金流量却长期低于净利润,甚至为负.案例：2022年11月16日晚间,时隔两年后,证监会正式发布了对于夏新电子的处分决定,对其罚款60万元,对时任董事长苏振明、时任总裁李晓忠、时任副总裁黄智辉3人警告,并分别罚款10万元.同时,夏新电子除2022年年报已预提的返利价保金额外,还与客户确认、应归属于2022年度的局部返利价保2756.1万元,未以计提,再虚增利润2756.19万元.两项合计

13、虚增利润4077 万元.而对此,夏新电子只认为是在会计上的收入确定方法的差异所致.三毛利率畸高一般而言,同样的产品的毛利率不应差异太大,尤其是竞争较为充分的行业,或经营所在地邻近的企业.毛利率高无非是由于企业产品的价格较高或本钱较低,因此其手法无非是虚增收入或虚减本钱.如ST银广夏(7.00,0.00,0.00%)、蓝田股份、东方电子(5.10,0.07,1.39%),其从事的业务一般 如银广夏、蓝田股份主要从事种植、养殖业,东方电子在电网自动限制领域并不是最一流的公司,但它们税后的利润率却曾连续多年到达20%、30%,甚至40%,这样的利润率世界上恐怕只有微软等几家公司才能到达.四频繁变化对

14、子公司的持股数量企业如频繁变化对子公司的持股数量,有可能说明企业想通过变化合并报表范围或权益法核算长期投资的范围,增加盈利额或使报表好看.当子公司亏损时,那么减少持股数量,以减少亏损额.企业也有可能利用子公司造假,以便到达在融资标准或其他盈利目的.六、上市公司财务造假的防治对策一实行诚信工程,增强诚信教育强化诚信教育.进步会计从业人员的职业道德程度.诚信不仅仅是道德要求, 而且是市场经济下的根本游戏规那么.因此,当前应配合？公民道德建立施行纲要 ？的落实,对全体会计从业人员进展诚信教育,树立正确的道德观、价值观.所有会计人员要用性命担保,“诚信为本、操守为重、遵循准那么、不做假账.这要求会计人

15、员应进步会计诚信,把信誉作为会计工作 的生命线,净化社会环境.二加大处分力度,进步造假本钱企业作为经济主体,其一切行为应遵循本钱效益原那么.企业财务造假本质上是一种违约行为,企业是否会选择违约, 主要还是看违约本钱的上下.当财务造假的预期本钱大大低于造假的预期收益时,企业很难不产生造假的冲动.因此,加大对财务造假的惩罚力度,进步财务 造假本钱,无疑是遏制财务造假屡禁不止的重要举措.三完善会计规那么,减少操纵空间为了进步会计信息质量,我国先后制订和修订了一系列相关的会计法规和制度,如？会计法?、？企业会计准那么？、？企业财务会计报告条例 ？、？企业会af制度？、？会计根底工作标准？、？ 上市公司财务报表披露细那么 ？等,这些法规和制度的执行,根本保证了会计信息的质量,抑 制了会计蓄意造假的现象,但会计规那么自身的破绽给财务造假者提供了充分施展的空间.因此要治理会计信息失真,必须完善会计法规、制度.四增强对注册会计师行业的监管力度注册会计师的审计作为一种重要的上市公司财务信息审查活动,对上市公司的财务监管起到了不可替代的作用, 作为独立的经济警察对上市公司具有极为重要的监管作用,必须加大注 册会计师对上市公司的监管力度.七、结论在中国,大多数媒体对上市公司假账的报道大部还停留在外表层次,很少从技术层面揭穿上市公司造假的