关于公路售后回租（融资租赁）企业会计处理的研究

1、关于公路售后回租（融资租赁）企业会计处理的研究    王小蕾随着国家宏观调控的加强，市场融资成本逐渐提高，售后回租融资作为融资租赁的一种融资方式，逐渐得到认可和快速发展。作为资金密集型的路桥运营类企业，可以利用这种新型模式进行融资。笔者拟通过对公路售后回租融资模式的介绍和新会计准则对售后回租业务会计处理的分析，结合实例，论述公路企业售后回租的会计处理，加强对售后回租模式下的会计处理的理解和运用。一、公路售后回租融资的融资结构及意义公路企业以融资目的向租赁公司出售某段路桥路段路面资产所有权；租赁公司将该资产返租给公路企业，在租赁期内向租赁公司按期支付租金，

2、可以至期满时以1元价格购回资产所有权；租赁公司将其对公路企业的应收租金及其他应收款出售予融资租赁项目的融资银行。在售后回租的期间，企业可以将所转让路段的收费权质押银行或用其他资产提供担保。通过售后回租方式的融资租赁，企业可以在不改变资产的管理权和经营权的同时，将现有未做过抵押或质押的资产进行融资，实现盘活固定资产、优化公司资本结构、降低财务费用、提高资本运作能力等融资效果。二、售后回租融资租赁会计处理的难点公路企业应当注意，项目操作时要符合融资租赁的范畴，适用融资租赁相关的会计处理。（一）售后回租融资租赁的确认根据企业新会计准则的规定，售后回租符合下列一项或数项标准的，应当认定为融资租赁：（1

3、）在租赁期届满时，租赁资产的所有权转移给承租人；（2）承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价款预计将远低于行使选择权时租赁资产的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选择权；（3）即使资产的所有权不转让，但是，租赁期占租赁资产使用寿命的大部分；（4）承租人在租赁开始日的最低租赁付款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值；出租人在租赁开始日的最低租赁收款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值；（5）租赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有承租人才能使用。（二）融资资产入账价值的确认企业会计准则第21号租赁第十一条规定：“在租赁期开始日，承租人应当将租赁开始日

4、租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认融资费用。（三）折旧、手续费、法律费等相关费用的处理企业会计准则第21号租赁第十一条规定：“承租人在租赁谈判和签订租赁合同过程中发生的，可归属于租赁项目的手续费、律师费、差旅费、印花税等初始直接费用，应当计入租入资产价值。“租赁期开始日，是指承租人有权行使其使用租赁资产权利的开始日。第十六条规定“承租人应当采用与自有固定资产相一致的折旧政策计提租赁资产折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，应当在租赁资产使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取

5、得租赁资产所有权的，应当在租赁期与租赁资产使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。”根据上述规定，售后租回为融资租赁时，承租人在租赁谈判和签订租赁合同过程中发生的，可归属于租赁项目的手续费、律师费、差旅费、印花税等初始直接费用，应计入融资租赁资产价值。该初始直接费用通过融资租赁资产的折旧依该资产的用途计入相关资产的成本或者当期损益。承租人应采用与自用固定资产相一致的折旧政策确定其折旧年限：能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，应当在租赁资产使用寿命内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，应当在租赁期与租赁资产使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。三、公路企业会计处理的实

6、例分析实例：2011年1月1日，某甲高速公路公司将一条无抵押、自营15年的A高速公路按100000万元的价格销售给乙融资公司，该路产评估为120000万元，账面原价为150000万元，已提折旧40000万元，折旧采用直线法。同时，甲乙双方签订了一份融资租赁合同，乙公司将A公路回租给甲公司经营，租赁期5年，每季度为一期，总为20期，手续费为融资金额的0.3%，律师费10万。租赁期满后，甲方以1元价格回购A公路所有权。租金年利率为3-5年期贷款基准利率下浮10%。按等额本息的还款方式（见表1）。会计处理的基本思路：1判断租赁类型。甲乙签订融资租赁合同，甲公司继续经营高速公路，经营期满后，甲方以1元

7、价格回购A公路所有权。符合融资租赁的确认条件。2计算未实现售后租回损益。未实现售后租回损益=售价一账面价值=100000-（150000-40000）=-100万元3融资资产的入账价值的确认：公允价值：120000万元最低租赁付款额的现值=（每期租金×期数+回购价款）×折现系数= =100000万元融资租入资产入账价值：最低租赁付款额的现值与租赁资产的公允价值孰低原则+手续费=100310万元长期应付款的入账价值=最低租赁付款额+回购价款=1164600001元4具体会计分录如下（单位为万元）：A.出售阶段借：固定资产清理   

8、60;   110,000累计折旧                40,000贷：固定资产        150,000（注：按直线法摊销至折旧费用。）借：银行存款           100,000递延收益未实现售后租

9、回损益10,000贷：固定资产清理    110,000B.融资租赁阶段借：固定资产融资租入固定资产100,310未确认融资费用          16,460贷：长期应付款最低租赁付款额                      

10、0;116,460银行存款                   310（注：按实际利率法摊销至财务费用。）C.每期支付租金借：长期应付款            5823贷：银行存款         &

11、#160; 5823借：财务费用             1,498贷：未确认融资费用    1,498D.每期计提折旧按照新的融资租入资产的价值进行折旧，同时对递延收益-为实现售后租回损益进行分摊。借：主营业务成本折旧（按5年摊销）               

12、60;      100贷：递延收益未实现售后租回损益                         100（注：“主营业务成本折旧”按5年摊销。）借：主营业务成本折旧 9,119贷：融资租入固定资产累计折旧      

13、;                 9,119（注：“主营业务成本折旧”按资产剩余经营年限11年进行摊销。）E.期后回购（单位为元）借：长期应付款应付融资租赁款                      

14、60;      1贷：银行存款              1借：固定资产原值   100,710融资租入固定资产累计折旧45,595贷：融资租入固定资产原值100,710累计折旧                45,59