六氟再度成为产能瓶颈光伏关注户用发展浪潮

1、点六氟再成产能瓶颈，关注龙头战略布局六氟重新成为电解液产能的核心制约根产业调研馈情随上游VC产能逐释添剂缺局已逐缓三度始望到显改根据太技期公公计投产5000吨C产和3000吨FEC产公的VC产能放划占前业总能例在3左，果产顺释放铁需求张来添剂缺面会底善阶六已再成电液业的心脖子节紧情将续酵。巨头争相锁定供给，六氟供需紧张再度确认。根我们的算2021年年六氟产利率超过0，022年旧持在80以，近年最高供紧张续。多氟多于上周五公告签订的销售合同包括比亚迪6460吨、孚能1700吨和Enhem Co,Lt.180吨合执时截到2022年12月结前天与德议来，家部商在极定氟给度认产对明六供依紧的判。推动产

2、业长期健康发展，头部企业短期让利体现战略眼光。在六氟紧缺还在加速发的况，部业订协定户仅自未来-2年业提了，平了需动来产周免序张能来恶竞争利产长健发们为解产链长有发为业企联和体布企两模共的态氟和赐料为中表望助阶产浪加速展。新能源汽车方面，强烈推荐六氟环节的多氟多、天赐材料和结构件环节的震裕科解环建关新邦极议百技方米及伟份箔建议注元隔建关恩股和源质负领建关璞来锂电环建关亿锂、德代国高。风电板块下半年有望景气重启，“两海”市场方兴未艾中标价走低叠加原料涨价压制块预年来场风板的观绪要现两面一年来电标格创低标格低要大容机招渗率幅提所小量组比容机可大摊单位量价使更的价也以到小量组近至高毛率据业据止年5底机

3、标型进基结束期机标位格企外年装下生电业能时于点年季下需处相低业临段产过剩分家了证业营续和金选低销年季以随招提速头业次到产态订诉大幅弱二游材价大上年来括铁钢纤在的宗品格涨机部厂盈能普承部按销对可以为业销筒基管架向机销他部件筒基、管主成为括厚泥凝等内原料本年原料面价况成基可传到主陆塔为例筒低金厚价在年5 中达高后速落目价维在550 吨-6000/的平而价由年期的700元吨8000元的平涨至1000/-00元的平，吨利为1500元-2000元，持年期平对铸、片电等环，标风整制商行一在初锁全售，据业调情况，年述节价比降度在5-20%围，理营力大但要出的年装下分部龙企受能约速于业年着能快速产释有大度量业

4、增无。招标容超预下半年来机组大规交付历年上装后场遍对上电续展间疑据体计止年6 底国上电标已超 28G结行调情，们计年上标有突破60G今下年至202下装无虞外“四五”间国上电进高成期们计年装海风新装将到史点2022新装有回，203 起上电式入长道需指的，国前量上电目部为209底核项中计法今完并的量约10G在来年续网前业心上存项外上电能现“档从东和江省新布海风相规判一的准望今下年启力上风装需。们计2021全陆风新装容量3040GW海风新增机量79GW2022全陆风新装容量4050GW海风新装机46GW。东南沿各省海风发目标陆续出“碳”标布来海省于纳和资优纷积响海风作“四”间能发的要向江省四五”再能

5、发专规（求见）中出以海主远海范原，妥进海上电目发力推深海上电范目建“四”间省电新装机G中上电增机8GW进海风有开和关业持发的施案提广省205 底机到 18G（“四五间增机17G进步查他开的上能源，发规进修外江建东纷公海风发目标合规项容和省目们计“四”间国上电增机量望突破 37G。表1 全国十四五”海上风电新增装机容量预测（单位：W）省份广东江苏浙江福建其他合计22（累计装机）1.06.00.50760.89022E3.01.60.90.90.87222E2.50.60.40.40.64522E2.71.50.60.60.6622E4.11.81.11.00.98922E4.72.51.51.3

6、1.21.2十四五末累计装机18144.54964.94.8图1 十四五”各省海上风电新增装机容量预测（单位W）整环节议注三主线海风电货量幅提的头标、市率毛利迎双修的线的多化营望速现标的荐阳能达股，议注风技电风。部环推东电、月份天风能，议注雷份泰风、望气。光伏2021H1 光伏装机同比略升，户用光伏装机再创新高201H1伏机比升7月16日家源发我上年伏机据，16 光新装量为13.0GW同提升11.8其中6新装机3.GW同比低22.5比升10半全平发小数为660于半硅价格幅涨池件节工降游机求缓放比看6 光装机所降主原是2021光项已全实平上，再现去6 抢季局比看6 装略提着前料格位稳片格断降预上

7、年缓需将下年中放装需迎反。用机创高预未户光装将光装主。201H1国用伏机增5.86G同增长28%占增伏机量的45其中6户用增伏机到1.73G同增长22%环增长12户光装能有效决伏站土和纳题设活期短着县动伏机划的施及来力易策进步善计来用伏机成来伏机主，为伏机蓝市。顾行业表现证周(201.07092021.0.16涨0.43于359.3030 中一行业数炭铁石石表较强别涨.39%6.23%和5.2%车农牧和子居幅三别跌4.012.97%和2.7%力备新源现差下跌0.0%排部信级业第20。图2 本周电新板块下跌0.6，市场排名第20in周力备分念业跌现中伏璃现优涨8.0%其是伏备上涨7.3%动电板表

8、落，跌1.7。图3 概念板块中光伏玻璃板块领涨，涨幅8.4%in个股表现股现看周幅名五个为得制(25.28)力(24.66)、洋机(24.7)恒气(23.87)锅份(21.18)幅名五个为三医(-18.66)、科(-14.57)、超材(-14.4)T 龙(-14.22)海腾 (12.57)。表2本周涨幅前十个股代码简称周涨跌幅月涨跌幅年涨跌幅市值/亿元PE028.SZ海得控制2.282.55.735.6236301.SZ保力新2.663.03.3119.1-66024.SZ大洋电机2.372.64.0518.971026.SZ中恒电气2.872.71.385.7846023.SZ杭锅股份2.1

9、82.410.312.625632.SH清源股份2.511.41.453.1045021.SZ科士达2.353.56.2913.731633.SH尚纬股份1.351.48.23.7097023.SZ金杯电工1.141.52.294.1514608.SH特变电工1.072.75.3458.214in表3 本周跌幅前十个股代码简称周涨跌幅月涨跌幅年涨跌幅市值/亿元PE616.SH三星医疗-1.66-2.116.522.125301.SZ电科院-1.571.32.156.4642305.SZ三超新材-1.43-1.0-2.091.8268302.SZST天龙-1.221.98.51.94-33308

10、.SZ蓝海华腾-1.57-5.5-8853.3760000.SZST 银河-1.57-1.58.233.6652023.SZ科华数据-1.27-4.3-12910.222020.SZ中利集团-1.35-1.2-5774.99-2680.SH容百科技-1.854.316.457.315025.SZ森源电气-9.4-0.8-3.172.96-3in图4光伏风电涨幅前十个股图5 光伏风电跌幅前十个股inin图6动力电池涨幅前十个股in估值表现至周信新E(T)为51倍B 为4.41信新业级分域电设为36 ，源备为40 ，能动系为2。图7 过去1 年电新PE 走势图8过去1年电新PB走势inin图9 电

11、新二级行业PE 走势in踪行业要闻屋顶分式光伏试点策推进，加分布式光伏渗透顶布光试政推速布光渗透企企场速布光推落，内布光向空开。企企政背、牌贷利率、目案设网方都备势计加分式伏广地内布光向空开据算用伏面内用伏场约 4250 2021年 5 全人普数为 14.12 亿中村口 5.1 亿按 4 一每 3 户有个合装伏屋测，共 4250 个顶，户安装 20W 算，国用场约 850G工业伏面根国统局据截至 208 全国业筑积 60 平，未算建积公建面，每 1 平建设 1W 算工业布市约 60GW。中国碳场16 日开市国家能源等10家企业批成交7月16全碳场动线易动式照“主副”总架北、北上同举国排权易场易

12、心于海配登系设在汉业湖注登账上进交者同担国交体的支作京出建国室体愿排理交中心对国市的要充上午9 点30，国排权易式动全碳易盘为48 。9点30，笔国交已撮成，格每吨52.78，共交16吨交额为790元。电业为个入国市的业纳重排单超过200。美国新源渗透率持上升，创历新高6 美新源销环下降能渗率续升据arkines 据显6 月国车售量为130 辆比长16.%比降18中能汽产量为4.9 辆同增长1.6 ，比降15%新源透为3.8%，表4主要上市公司公告比长2.3 百点比长0.2 百点电汽销为3.6 辆比增长1.5 倍比降19%电混动汽销为1.3 辆比长2.1 环下降2。江苏省面推进分布光伏及“光伏

13、”利用苏发委于好 201 风和伏电目设作通知明将一优风伏电别风结构点展上电光发电面进布光发，快进伏”合用力全省 2025 风和伏电装容达到 6300 千（63G以上。HJT 之后，威进军OCon7月1日悉威阳首运官圣于7 月8 日领司术商团队行往苏导米备技限司通太能山地Oon 目关作技内进洽前方达共并订作议次谈议在一确技协。龙源电漂浮式海上电示范工程望2022年建成日国能集龙电研的球例浮风融网养示样机验型上交大海工国重实室式水志该目式入模试阶。项样选位福莆南岛上电，划于202 完示工建，时成全首浮风与水殖结的目。中国海装10W 半直驱轮箱成功下线前由国舶团下齿司中海协攻的10W 轮成下。悉该轮

14、将配国装10W 上电组目已往国装连产地用海装H21010W 直机。主要上市公司公告时间公司简称事件22.7.2天合光能公司近日收到中国证券监督管理委员会出具的关于同意天合光能向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复。22.7.3芯能科技张佳颖女士于27 月13日通过大宗交易和集中竞价交易方式分别买入公司股份464万股和36 万股，累计买入公司股份 500万股，占公司总股本的1。22.7.3中利集团中利集团与国家电投签订战略合作框架协议，双方共同开发整县分布式项目。优先将宿迁市和徐州市作为重点开发区域，率先推广整县碳中和国家级示范区“6”实施方案。22.7.3安彩高科221年度非公开发行A 股股

15、票预案。本次非公开发行募集资金总额不超过1000万元，股票数量不超过28,8万股。将用于年产480万平方米光伏轻质基板项目及补充公司流动资金。22.7.4中环股份221 年半年度业绩预告。营业收入10-80 亿元，同比增长 9.6-10.3%。归属于上市公司股东的净利润1-1.5亿元。22.7.4拓日新能源221年半年度业绩预告归属于上市公司股东的净利润1.5-.1亿元同比增长4.4%-7.3%。22.7.4三超新材221年半年度业绩预告归属于上市公司股东的净利润90-0万元同比下降2.4%859%。22.7.4中利集团221年半年度业绩预告。归属于上市公司股东的净利润，亏损1,00万元1,0

16、0万元。22.7.4京运通221年半年度业绩预告预计21年半年度实现归属于上市公司股东的净利润4,861-4,8618万元，同比增加8-10。22.7.4协鑫集成221年半年度业绩预告。归属于上市公司股东的净利润-2,00万元至-1,00万元。22.7.5爱康科技221年半年度业绩预告。归属于上市公司股东的净利润，亏损600万元至8,00万元。22.7.6林洋能源江苏林洋与安徽省五河县签订投资合作协议，在五河县通过“风光储”模式与地方特色相结合的方式，投资建设1.W 光伏发电项目、0.W 风力发电项目，以及40M/80h 储能项目，项目总投资18亿元并据此通过产业延伸在五河投资建设年产2.W

17、高效太阳能光伏发电用双面电池组件项目，项目总投资9亿元。22.7.6晶澳科技220年年度权益分派实施公告以未来实施分配方案时股权登记日的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利2 元，不送红股，不以公积金转增股本。22.7.6晶澳科技公司全资子公司隆基创投拟与关联自然人公司董事兼财务负责人刘学文、董事胥大鹏、董事会秘书刘晓东及公司其他核心员工共同投资设立合伙企业，合伙企业主要目的是作为员工持股平台，持有隆基创投控股子公司隆基氢能的股权。01.712金雷股份公司收到伊廷雷先生通知，其正筹划股份转让事宜，拟分两次向山东省财金投资集团有限公司转让公司总股本比例1.0的股份，第一次转让9.1，第二

18、次转让5.9。01.712明阳智能公司预计221 年半年度实现归属于上市公司股东的净利润为8,0000 万元到9,0000 万元,与上年同期相比将增加3,9758万元到4,9758万元，同比增加6.8到8.6%。01.712特变电工经公司财务部门初步测算预计公司221年上半年实现归属于上市公司股东的净利润3.6亿元-3.20亿元同比增长20-20。01.713通裕重工公司发布221年半年度业绩预告预计归属于上市公司股东的净利润：1,2587万元2,0100万元，比上年同期增长：5-2。01.713泰胜风能泰胜风能发出221 年半年度业绩预告，预计归属于上市公司股东的净利润：1,9987 万元1

19、,3.77万元，比上年同期增长36。01.713国网英大国网英大公布英大证券有限责任公司221 年半年度未经审计母公司财务报表及英大国际信托有限责任公司221年半年度未经审计母公司财务报表。01.714信捷电气董事邹骏宇先生拟通过集中竞价的方式减持所持有的公司无限售条件流通股不超过145,00 股（含），占公司总股本的1，减持价格按市场价格确定，且不低于发行价格。01.714汇川技术公司实际控制人朱兴明先生将其持有的本公司部分股份进行了质押，其累计质押的公司股份为1,6000股，占其所直接持有公司股份总数的1.0，占公司目前总股本的06。01.715新强联公司发布221年半年度业绩预告预计归属

20、于上市公司股东的净利润120 万元至110 万元，比上年同期增长：6.4至9.0。01.715金雷股份公司发布221年半年度业绩预告预计归属于上市公司股东的净利润：2,0000万元2,0000万元，比上年同期增长4.1%- 5.3%。01.715国网信通221年1-6月，公司实现营业总收入2807.6万元,较上年同期增长6.9；归属于上市公司股东的净利润2,7389万元较上年同期增长2.5。01.716特变电工新能源公司投资建设沽源10MW项目、枣庄10MW项目，并经由董事会投票通过。01.716金雷股份召开第五届董事会第二次会议，审议并通过关于公司符合创业板向特定对象发行股票条件的议案、关于

21、公司221年向特定对象发行股票方案的议案等十二份议案。in产业链价格新能车电池正极方面，三元材料、三元前驱体、正磷酸铁及电解镍、硫酸镍等价格都有所上调负极和隔膜方面市场价格维持稳定电解液方面本周市场格稳定。表5 主要动力锂电池及材料价格变化产品22/7/922/7/222/625周涨跌幅月涨跌度正极三元材料111型17.917.517.50.5%2.5%万元吨5系动力型16.516.515.50.2%6.1%6系常规62型17.517.616.50.5%5.9%8系8121.520.920.50.2%2.4%磷酸铁锂动力性5.45.45.50.0%2.8%钴酸锂4.3V3333310.0%6.

22、4%三元前驱体523型11.811.51091.9%8.2%622型12.512.811.51.7%9.2%111型13.512.911.51.6%9.2%811型13.413.51261.3%6.3%氢氧化锂氢氧化锂9.69.59.51.5%2.6%碳酸锂电池级8.708.708.00.0%0.0%金属锂锂锭电池级62.062.062.00.0%0.0%正磷酸铁电池级1.451.351.359.3%9.4%电解钴998%37.537.53650.0%2.7%硫酸钴205%8.38.37.50.0%8.5%四氧化三钴72%29.529.52750.0%8.1%电解镍1#1413.71372.9

23、%2.1%硫酸镍电池级3.83.63.55.6%7.0%硫酸锰电池级0.730.720.21.9%1.3%二氧化锰锰酸锂型1.111.111.10.0%0.0%负极天然石墨负极高端5.555.555.50.0%0.0%万元吨中端3.63.63.60.0%0.0%人造石墨负极高端6.756.756.50.0%0.0%中端4.154.154.50.0%0.0%隔膜湿法基膜5mm2.92.92.90.0%0.0%元/平方米7mm2220.0%0.0%9mm1.21.21.20.0%0.0%干法基膜1m0.950.950.50.0%0.0%湿法涂覆隔膜水系 湿法涂覆隔膜水系 3.43.43.40.0%

24、0.0%水系 2.42.42.40.0%0.0%水系 1.951.951.50.0%0.0%9m+3mm电解液电解液三元圆 9.59.59.50.0%0.0%260Ah万元吨三元常规动力7.37.37.30.0%0.0%7m+2mm磷酸铁锂9.59.59.50.0%0.0%六氟磷酸锂国产38.038.03800.0%0.0%锂电池方形动力电芯磷酸铁锂0.550.550.550.0%0.0%万元吨三元0.660.660.60.0%0.0%IAP图10 锂价格走势（万元吨）图1 钴价格走势（万元/吨）IAP:IAP图12磷酸铁锂价格走势（万元/吨）图13 三元正极材料价格走势（万元/吨）IAP:

25、IAP图14 三元前驱体价格走势（万元吨）图15 负极材料价格走势（万元/吨）IAP: IAP图16 隔膜价格走势（元/平方米）图17 电解液价格走势（万元/吨）IAP: IAP图18六氟磷酸锂（万元/吨）图19方形动力电芯价格走势（万元/吨）IAP: IAP光伏风电在数周的买卖双方僵持过后，本周长单、散单都开始陆续签订，长单主流签订价格本平上落每斤205215 元间而单开回难成在月每斤220 的平与单差不先明。近日两大单晶硅片龙头厂家都没有新一波价格官宣，中环、隆基以外的硅片厂陆在同接于环水成场续望一价公是会续价势。一面终项需来看晶件价不年求续清产晶 组的家更稀近多硅抛情涌价持回每主价来 到1.71.8之。电池片价格本周仍持续下行。当前电池片价格成交相对上周略微增长，采购量并没明好。中6