RSI 预测价位技术

1、RSI预测价位技术在价格数据与指标数据之间，标示出看涨背离与看跌背离两种形态。看跌背离(BearishDivergenee):当市场价格创出了新高，而RSI却清楚处于一个较低高峰。看涨背离(BullishDivergenee):当市场价格创出了新低，指标却没有。17M0、IUG65口旳比昭匕冷h囂科ellXRovortalPasltlTSKhisr33.1图一既有看涨背离形态又有看跌背离形态。新的信号“反转”看涨反转(PositiveReversals)看涨反转形态中RSI将形成一个相对前期的指标关节点低的新振荡指标低点而市场价格则处于更高水平。随着振荡变量变为超卖，可以充分感觉到该指标形态正

2、在走向看涨，这就告诉我们市场正在积累潜在能量看跌反转(NegativeReversals)当RSI到达比前一个振荡高峰还高的新位置，而与此对应的市场收盘价却处于一个更低位置，行情可能演变为看跌反转。当市场价格处于较低水平，而振荡指标变为超买，这种情况就发出警告:市场开始衰败，并且越来越弱。反转信号不一定处于振荡指标的峰顶或谷底。在图中的看跌反转中表明，RSI的第一个峰顶并不是一个明显的极值点，但是在该反转信号右侧有RSI的第二个极值高点，与之伴随的是较低的市场价格。如果振荡指标的较大趋势中出现了RSI的反转信号，我们称之为隐藏的信号(HiddenSignal)I*clltu-r：i-W盼制Uh

3、XKwttul图二振荡指标有三个关键点位被做了标记：将振荡变量的两个低点定义为w点和X点，将之间的最高点标记为Y，点Y是一个动量极高点。实际中由于背离的存在，所以振荡指标变量的高点往往不是价格的高点。接下来，我们总是要去寻找振荡指标的峰值，它是看涨反转形态中的价格预测的最高点。应牢记的是，当我们查找对应于振荡指标极值的市场价格时，要使用棒线图中的收盘价，而不是最高价和最低价。Hovxr諒al17flMjoCiohltfhBt-pr1rta-br*n融虹17SWFromJ1.7QU1图三看涨反转信号中的价格预测：(X-W)+Y二新的目标价位示例：与RSI的低点W所对应的是收盘价1.5835，与低

4、点X对应的收盘价是1.5957.在看涨反转中，与X点对应的收盘价必须大于等于低点W所对应的收盘价。正是由于这个差额确定了技术指标中的反转信号。所以从价位1.5957开始进行预测结果是(1.5957-1.5835)+Y=0.0122+Y，这个微小差额最后要加在与极点值Y对应的收盘价中去，由于Y对应的收盘价1.7415，所以最终的目标价位是0.0122+1.7415=1.7537。n4刚IO0B-400KR百v+r吐1x图四看跌反转信号中的价格预测：Y-(W-X)二新的目标价位与第二个极值高点X对应的收盘价将永远小于或等于对应于W的收盘价。所以，那两个产生微小差额的两个点被调换一下，最终结果是要从

5、与Y对应的收盘价中减去这个微小差额。上图中的信号实际是一个看跌反转的信号，在价格下跌过程中，随之而来的是一系列价格预测的信号。下图将分析每个看跌反转信号以及目标价位的演变过程。也Feeb-c-r(;CCee3(-YggLW-(LTK7-LBS1SActualdd*vfarEli*ba.r(wukEAfirU1,1SM5Jwai1.8STS-iNMn1图五标记出的4个看跌反转形态(实际上出了8个).我们用来做出价格预测的三个极值点有各自的标记符号。有abc,def,ghi,bxY等信号。另外还有eXY和hXY。eXY实际上同上图中WXY样。由于hXY是确定最终目标的价格预测，我们不必计算e-X和

6、h-X的差额，因为在本例中他们的目标价位在更高的水平上得以实现(另外，在本图中还有两个看跌反转形态没被标记)。从RSI的极值点b开始计算：c-(a-b)可以得出新的目标价位，也就是说，1.6658-(1.7185-1.7137)=1.6610。从RSI的极值点e开始计算：f-(d-e)可以得出新的目标价位，1.6433-(1.6715-1.6706)=1.6424。从RSI的极值点h开始计算：i-(g-h)可以得出新的目标价位，1.5396-(1.5980-1.5741)=1.5157。最后是bXY，从X点开始计算公式是Y-(b-X)，即1.5000-(1.7137-1.5813)=1.367

7、6。结果是1.3678。正是由于RSI具有预测价格的能力，所以应当总是选用14期的参数数据来计算，这样才能在一个标准变量的基础上进行分析。参数14是通过对多个市场，多种时间跨度进行的大量、广泛的时候测试中得出来的。虽然通过这个完美例子来说明RSI的某些指标形态是被怎样用来预测市场价格的。但是，头脑中一定会有许多问题，如我们所使用的其他指标该如何利用？就新方法而言，将可能问到如下问题：1、这个指标对分析任何市场，任何时间跨度都一样有效吗？2、对上涨和下跌的市场，判断正确的概率相同吗？3、买入信号和卖出信号的确切特征是什么？是会产生偏差的指标吗？比如，对买入信号有更高的命中概率而对卖出信号则差一些

8、吗？买入信号与卖出信号的性质相同吗？我所使用的许多技术指标，显示的卖出信号却非常复杂，而买入信号比较简单。frE!:廷R吐.尊PMjeFVirrdusi!.ir3S.86RdgjCIpbc-afc1-g1冊悝词诈ri.u-*呵4堀一幣閃氐強苗爺皓!.LlOiDKEdTurretI$!9.-图六我们使用星期为单位，标准普尔500指数期货市场。使RSI构造出一个低点，这个低点要低于前个低点。由于振荡指标线在X点对应的是高的水平价位。于是又得出了一个看涨反转信号，信号分析表明，新的目标价值是911.35点，这个价位实现了，然后又被明显超过了。那只是一个信号，但是今天我们知道，这个低点只是一次巨大上升

9、行情的一次调整而已，但是月线图的分析结果又如何呢？周线图中构造的看涨反转信号只是月线图中显示的一个完整系列看涨反转信号中图七其中之一而已。信号abc,bde,fgh和ijk所预测的价位都被市场验证了。图中还有许多小的信号由于它们的价格预测作用微不足道所以没标出来。b点形成了40以上的最低点，这是牛市中RSI的支撑区间。然后，随着b之后有3组信号，技术指标所处位置有所抬高。由点i和j构成的RSI图形在RSI的Y轴上的位置高于f和g构成的RSI图形的位置。这可能是我们猜测：RSI在哪一点会向我们发出市场的扩张或上升就要结束了的警告？另外的观察结果是RSI相对高点和相对低点之间的差距（幅度）变得越来

10、越短。从b点到c点的上升阶段比从d点以e点的上升阶段要长得多。每个上升过程都短于前一阶段的上升过程。现在，我们开始真正考虑使技术指标起作用的是什么因素。另外一个观察结果是点i和点j的期间数目要少于点f和点g间的期间数目同时后者有少于点b和d或点a和b。我们可能问这样一个问题：在经历了大幅上扬不同市场中，是否具有同样特征。tnMmI?6/7S图八KHWEven*-ttiinFrom日;祸耐g込L具体看下石油类股月线走势，上升趋势中，在1、4、5和6中形成的信号越来越高。该振荡指标低点间的差距可变的。信号3、4、5在指标与价格在高点处形成的看跌背离之后出现该振荡低点间的距离是可变的。，背离只是一种

11、方向性信号，在市场趋势发生反转时会提供立即的导向。如果观察第一张图，就会看到形成了一条通道。通道上边的趋势线是看跌信号，而下边的通道，与上边通道完全平行，是看涨反转信号。当形成了看跌反转信号，通道下侧的趋势线变为看涨背离信号。本图中RSI的相对高点对应价格分别是282.28，319.62，419.23，它们与在4、5这两处形成的信号共同形成一条通道。虽然的确形成了通道，可是并不同意“看跌背离是牛市，看涨背离是熊市”这样说法。另外第一张图明显显示出一条通道，我们可以在任何时间跨度中发现这种通道，这可以提醒我们不要漏掉一些可能被忽视的图形信号和形态，有助于分析，当RSI突破了这些通道其中之一时，这

12、显然是重要的，但是，它并一定能突破刚才所讨论的牛熊市的振荡指标区间区域。图七中技术指标的幅度，随着上升趋势延续，指标幅度明显收窄，但图8却没有显示出这种明显形态，而这两个市场本身都是呈现出上扬态势。要明确指出，我们正在观察的RSI信号中哪些属性是可以识别的，同时这些信号并不总是永远起作用，如果预测失灵，那么如何才能识别？T9wit5BEU1Tam=iob6-Cjr-tta-KxftddilaAjpm*之审d):卄2、池黄金市场日线图，图中价格的下跌，RSI呈现看跌反转，图中有两个看跌反转形态，第一个准确预测了目标价位，而第二个结果却有所偏差。在第二个中，两个相对高点连成一条直线，但第三个高点突

13、破了这条直线，从而使目标价位没有实现，第二个看跌反转形态中，两个高点分别对应的收盘价是318.4和299.8.但是这条趋势线在2月被突破了，所以根据看跌反转形态中信号来预测得出的价位270.6被错过去了。这种分析的优点是，这个信号可以确定出错在何处，缺点是信号出现的太迟，因为在发生不利信号以前市场已经延续了相当长一段时间。可以将9期简单移动平均和45期指数移动平均加入到14期RSI中。当9期均线高于45期时，可以确认看涨反转成立，如果9期均线仍低于期限更长均线，且同时形成了看涨反转的信号，这种形态属于“未成形看涨反转”，需要等待一个新的信号的发展，然后通过均线值来进行确认。当短期均线低于长期时

14、可确认“看跌反转”成立。这种对看跌反转信号进行过滤的方法，对历史数据进行回顾分析时是有用的，但是，它在实时分析中并不有效，因为随着新的数据增加，指标与均线会产生很大偏差，在使用均线过滤方法可能产生极大风险。另一种实用性较高的过滤方法通过实测对它定量分析。图2中，点W和点X是两个关节点，我们需要对分隔点W和X的时间段或价格条的数量有一个上限。我们看到在图七中有关信号中类似关节点间的距离变窄。这成为该信号的一个重要特性，因为即使新数据不断进入数据库，但W和X点的差价不能发生变化。现在我们观察到这样特性的图形已有几例了，我们要尽可能采用各具特色的方式检验分析方法的效果。!lujd細iL.1*llU-

15、itaJ諾业*！Ip曲百砧WandK?Tj卩l*b出卍rtlifCUrMJdaridTtSI扭mi迁|“EJxilii耳皿血办SSiriinrii.-ni:JW1jfE盂！P*fithnr订口中亠蚯”“牙ll-*处和訂itknRUei；ji1MtfXC尿卫i*lijnnhihIrIfrTI图十上图同图6是一模一样的。我们现在利用这些信号来集中总结所具有的不同特性，以便清楚这些信号在何种情况下具有最高准确率。哪种特性如果存在将对信号的分析结果造成影响。测试内容有：振荡指标的极值点W和X之间的天数以及时期数。我们在月线图中看出，信号将继续向上，这些信号所形成的RSI对准确程度有影响吗？我们感兴趣的是指标幅度。W点和X点RSI之间的高度差距是否具有显著性？由于该信号与两个移动平均数间的差异有关联，我们需要测试，并确认分析结果是以有历史意义的指标位置为基础的。如果移动平均数的分析结果对进一步分析有用的话，我们就可以测算出信号发生的准确位置，就像实际一样，需要着重强调如图二技术指标W和X点之间的间隔期间。如果少于9期，该信号十分强烈，如果小于3期（RSI指标的W，X点间只有一根棒线把他们隔开）最好的情况。但是，技术信号的幅度同WX点形成的差幅相比，存在较高的相关性。随着指标幅度收窄，WX点的差幅也会收窄但测试表明，如果更加强调指标幅度而不是