中国国有商业银行竞争力排名与比较

1、PAGE 10PAGE 9中国国有商业银行竞争力排名与比较焦瑾璞、王振营、李萱、李妍 联系人：焦瑾璞，重庆市经济委员会，电话13983032000。邮编400015，重庆市渝中区人民路232号，EMAIL：。李萱，中国人民银行研究局(邮编100800)，66194205Email:。 本文是是根据220022年国家家社会科科学基金金项目中国银银行业国国际竞争争力研究究课题题 该课题系2002年国家社会科学基金项目，课题组组长：焦瑾璞，成员：李萱、李妍、王振营。的部分分内容修修改而成成。文章章通过定定量分析析模型计计算了中中国工商商银行、中国

2、农农业银行行、中国国银行和和中国建建设银行行在19998年年至20001年年的总体体竞争力力排名以以及一些些单项排排名，比比较了与与美国花花旗银行行的竞争争力差距距，以期期较为全全面地衡衡量和分分析中国国国有商商业银行行的竞争争态势。一、衡量量银行竞竞争力的的四个方方面和主主要指标标体系 银行竞竞争力是是银行综综合能力力的体现现，是在在市场经经济环境境中相对对于竞争争对手所所表现出出来的生生存能力力和持续续发展能能力的总总和，其其分析框框架应包包括以下下四个方方面内容容和一系系列相应应的比较较指标体体系，详详见表11。 1、银银行现实实竞争能能力。指指银行在在当前条条件下的的生存能能力，代代表

3、着该该银行在在报告期期时间点点上的竞竞争力，是一个个时间剖剖面的显显示性指指标集，主要包包括市场场占有率率、盈利利能力、经营能能力、资资产质量量、资本本充足率率等财务务会计指指标。 2、银银行潜在在竞争力力。它代代表了一一个时间间点内银银行内部部因素影影响未来来竞争力力的隐性性指标集集，它主主要是基基于对现现实竞争争力分析析的基础础上，重重点分析析构成银银行竞争争力的主主要制度度性影响响因素，如银行行的组织织结构、法人治治理结构构、业务务体系和和业务创创新能力力、银行行监管的的有效性性等，以以测度竞竞争力的的后续能能力。 3、银银行竞争争力的环环境因素素。它代代表的是是报告期期时间点点上外部部

4、因素影影响未来来竞争力力的隐性性指标集集，主要要是指社社会发展展环境、宏观经经济环境境、社会会信用环环境、银银行体系系环境等等，以衡衡量外部部环境对对银行竞竞争力的的影响状状况。 4、银银行的竞竞争态势势和竞争争力的定定量评价价。它代代表了上上述显示示性、隐隐性指标标集中的的相关指指标随着着时间的的变化趋趋势，并并通过归归纳汇总总，分析析银行竞竞争力的的基本竞竞争态势势。表1 银行竞竞争力的的基本要要素项目指标定义现实竞争争力流动性竞竞争力指指标备付金比比率准备金率率流动性比比率流动资产产/流动负负债贷存款比比率各项贷款款余额/各项存存款余额额其它因素素流动性管管理、在在市场上上融资能能力等盈

5、利能力力竞争力力指标资产利润润率税前利润润总额/资产总总额资本利润润率税前利润润总额/资本总总额利息回收收率本期实收收利息/到期应应收利息息总额应付利息息充足率率已提应付付利息/到期应应付利息息总额资产质量量竞争力力指标逾期贷款款率逾期贷款款/贷款总总额呆滞贷款款率呆滞贷款款/贷款总总额呆帐贷款款率呆帐贷款款/贷款总总额加权风险险资产抵抵补率加权风险险资产/资产总总额资本金充充足率和和发展能能力竞争争力指标标资本金充充足率资本净额额/加权风风险资产产核心资本本充足率率核心资本本/加权权风险资资产潜在竞争争力组织结构构和法人人治理结结构指标标内部组织织内部机构构设置、内控能能力外部组织织外部机构

6、构设置、经营管管理能力力业务体系系及创新新指标人力资源源人才储备备水平业务创新新业务创新新能力监管有效效性指标标监管有效效性法律、法法规、监监管能力力环境因素素社会发展展和宏观观运行指指标运行稳定定性增长方差差金融政策策效应指指标增长速度度增长速度度相关产业业指标信用制度度和信用用风险信用环境境二、构建建衡量银银行竞争争力定量量分析模模型的方方法构成银行行竞争力力的指标标体系,可以分分为上、中、下下三个层层次，每每个层次次由下级级层按权权重合成成：首先是比比例指标标层次，比如流流动性比比例、不不良贷款款比例、资本充充足率比比例、盈盈利指标标比例等等。根据据这些指指标的特特点，确确定与单单个比例

7、例指标相相联系的的竞争力力函数。其次是单单要素指指标层次次，包括括流动性性、盈利利能力、资产质质量、发发展能力力、法人人治理结结构、业业务体系系、业务务创新能能力，金金融监管管有效性性、宏观观经济稳稳健性、经济增增长速度度、信用用制度和和信用风风险共110个方方面。每每个单要要素竞争争力评价价模型由由若干个个比例指指标竞争争力函数数按权重重相加而而成。在在这些单单要素指指标中，又合成成现实竞竞争力、潜在竞竞争力和和竞争态态势的竞竞争力模模型。这这个层次次的指标标具有一一定的综综合性，但主要要集中反反映银行行竞争力力的某一一个侧面面。第三个层层次是银银行竞争争力的整整体性指指标。这这一层次次是银

8、行行竞争力力测试指指标的最最上层，是所有有与银行行竞争力力有关的的比例指指标的综综合，全全面反映映银行竞竞争力状状况。因此，构构建衡量量银行竞竞争力定定量分析析模型主主要通过过四个步步骤完成成：第一步确确定每个个单要素素指标的的竞争力力函数。考察每每一个指指标与竞竞争力的的关系，对经验验值进行行插值计计算指标标变化与与竞争力力的数量量对应关关系式指标标竞争力力函数。为了准准确地描描述出每每个指标标与竞争争力的关关系，采采用分段段方法对对每一个个区间段段进行竞竞争力函函数模拟拟。第二步确确定每个个指标的的竞争力力权重。权重大大小反映映了基础础指标对对银行竞竞争力大大小的影影响程度度，并且且在具体

9、体介绍或或分析某某一竞争争力指标标时，将将对其权权重进行行具体分分析和确确定。然然后根据据权重计计算出110个单单要素风风险评价价模型，包括流流动性竞竞争力模模型、资资产质量量竞争力力模型、盈利能能力竞争争力模型型、发展展能力竞竞争力模模型、法法人治理理结构竞竞争力模模型、业业务体系系竞争力力模型、监管有有效性模模型、宏宏观经济济金融运运行态势势模型、金融政政策措施施效应模模型和相相关产业业发展态态势模型型。第三步确确定每个个单要素素竞争力力值在整整体竞争争力中的的权重，采用加加权法计计算出整整体竞争争力评价价分值。竞争力力值的计计算采用用百分制制评价方方法，所所有指标标的记分分都通过过标准化

10、化处理，使分值值具有等等量相加加的特性性。第四步消消除每一一个基础础指标的的季节因因素，按按时间序序列计算算其均方方差值，然后根根据已经经确定的的竞争力力权重构构造出最最终竞争争力评价价模型。 三、构构建衡量量银行竞竞争力模模型遵循循的原则则不同评级级机构对对银行竞竞争力评评价模型型所遵守守的原则则不同，所构建建竞争力力评价模模型也不不尽相同同。我们们在构建建衡量银银行竞争争力模型型时，始始终坚持持如下三三个原则则：1、动态态、连续续性原则则。竞争争力既有有一定时时点上的的衡量，同时竞竞争力又又是一个个动态的的发展变变化的过过程。因因此，在在对银行行竞争力力分析时时就不能能仅就某某个时点点的情

11、况况进行判判定。我我国银行行竞争力力计量分分析模型型应当克克服西方方国家仅仅仅采用用时点数数据信息息进行判判断的弱弱点，把把被考察察银行竞竞争力作作为连续续发展过过程，历历史地、联系地地分析、判定竞竞争力的的大小。为此，我们分分别建立立单要素素竞争力力评价模模型、整整体竞争争力评价价模型和和最终竞竞争力评评价模型型，多维维度、多多视角地地对银行行竞争力力进行量量化评价价。 2、控控制风险险与提高高竞争力力相协调调原则。提高银银行竞争争力，增增强盈利利能力是是银行经经营的一一个基本本主题。但银行行业作为为一种负负债经营营和高风风险行业业，盲目目竞争、过分强强调收益益可能会会忽视风风险，造造成资产

12、产质量下下降，最最终导致致竞争力力下降。过度强强调风险险控制必必然以牺牺牲资产产收益性性为代价价，从长长期来看看，这种种经营战战略必然然招致被被市场挤挤出的风风险，最最终也导导致竞争争力的下下降。两两个方面面是对立立统一、相互作作用和相相互依赖赖的。例例如，银银行的各各种流动动性安排排作为风风险控制制的手段段具有一一定的经经营成本本，比如如过多持持有头寸寸、保持持流动性性资产比比例过高高都在一一定程度度上制约约了盈利利能力，降低了了银行竞竞争力。在对银银行竞争争力量化化评价时时，不是是简单地地认为流流动性比比例指标标值越高高，风险险就越小小，而应应当综合合平衡流流动性与与收益性性两者的的关系，

13、寻找两两者的契契合点；其他指指标情况况也是一一样。基基于这一一原则，我们摒摒弃西方方国家常常用的直直线型竞竞争力评评价模式式，而采采用曲线线型评价价模式或或者二次次非线性性评价模模型，使使竞争力力评价在在精确性性、灵敏敏性等方方面达到到更高水水平。 3、定量量与定性性相结合合原则。影响银银行竞争争力的因因素是多多方面的的，也是是复杂多多样的，不同的的因素之之间相互互作用和和关联，形成了了十分复复杂的关关系。定定量指标标主要强强调分析析性，对对综合性性、关联联性反映映不足。如果仅仅仅采用用定量性性指标，对银行行的竞争争力评价价很难做做到客观观全面，有时还还可能出出现较大大的偏差差。为了了避免这这

14、种现象象的发生生，必须须在使用用定量分分析的同同时，利利用定性性指标作作为补充充。做到到定量、定性相相结合的的方法，充分发发挥各自自的优势势，达到到客观、全面评评价的目目的。鉴鉴于此，对主要要的单一一要素风风险评价价，都设设定了“其它因因素”定性指指标，对对竞争力力定量分分析作补补充性评评价。 四、银银行竞争争力定量量分析模模型（略）五、中国国国有商商业银行行竞争力力分值计计算结果果 本文所所指中国国国有商商业银行行是中国国工商银银行、中中国农业业银行、中国银银行、中中国建设设银行四四家大型型国有商商业银行行。由于于所考察察国有商商业银行行具有相相同的外外部经营营环境，包括相相同的宏宏观经济济

15、环境、相同的的信用环环境和相相同的金金融监管管环境，因此，在计算算国有商商业银行行竞争力力分值时时应当去去掉环境境因素内内容，根根据模型型分别对对国有商商业银行行从19998年年到20001年年期间的的流动性性指标、盈利性性指标、资产质质量、资资本充足足率、法法人治理理结构、业务体体系及其其创新等等指标进进行运算算和判断断，然后后依照每每个指标标单要素素评分公公式测算算出每个个指标得得分值。计算中中引用的的数据均均系公开开发表数数据。而而对定性性指标，分值是是根据对对各家银银行的综综合分析析确定。当财务务数据计计算出的的指标为为负值时时，其单单要素评评分就表表现为负负分。在在计算银银行综合合竞

16、争力力时，起起到负面面影响。具体结果果见下表表2和表表3：表2 19998-19999中国国国有商商业银行行竞争力力分值表表中国工商商银行中国农业业银行中国银行行中国建设设银行流动性19999年19988年19999年19988年19999年19988年19999年19988年流动性比比率100 99 99 99 100 100 100 100 贷存款比比率100 98 100 7 100 93 99 100 备付金率率10010099991001009999其他因素素8583808081808180盈利性资产利润润率4.4 4.4 -49 -44 2 2 11 3.2资本利润润率4.588

17、3.7 -72 -39 1.3 1.2 13 3.5 利息回收收率71 79 79 -1000 59 41 102 48 应付利息息充足率率100100100100100100 100100其它因素素8684656080768075资产质量量逾期贷款款率-0.66 -41 14 12 -10 20 20 -20 呆滞贷款款率-40 12 -1000 -89 -31 -19 35 21 呆帐贷款款率96 -19 -2611 -2122 40 41 9 15 加权风险险资产抵抵补率22 121610 16 1948 8 资本充足足率资本充足足率95 86 62 41 100 100 85 80 核

18、心资本本充足率率100 83 97 55 76 71 100 100 法人治理理结构内部组织织8075767085808280外部组织织8076757080758076业务体系系及创新新业务管理理8080787280768073业务创新新8079655970607062人力资源源配置人力资源源9290868092909290金融监管管金融监管管7570757075707570表3 220000-20001中中国国有有商业银银行竞争争力分值值表中国工商商银行中国农业业银行中国银行行中国建设设银行流动性20011年20000年20011年20000年20011年20000年20011年20000年

19、流动性比比率99 100 100 100 100 100 100 100 贷存款比比率100 100 100 100 100 100 99 100 备付金率率969210010072100100100其他因素素8582828085838584盈利性资产利润润率5.2 7.2 2.4 -19 4 3.613 12资本利润润率5.7 7.8 -3.88 -29 2.2 2.5 14 14 利息回收收率83 100 69 72 100 41 98 90 应付利息息充足率率100100100100100100 100100其它因素素8887807885838580资产质量量逾期贷款款率83 43 76

20、 50 84 48 84 61 呆滞贷款款率-43 -37 -40 -88 -26 -39 20 13 呆帐贷款款率15 -13 -1000 -1000 -45 36 56 67 加权风险险资产抵抵补率8 122217 46 2266 40 资本充足足率资本充足足率95 91 25 19 100 100 100 85 核心资本本充足率率80 81 100 100 75 72 80 100 法人治理理结构内部组织织8583807890868885外部组织织8481807885838581业务体系系及创新新业务管理理8281827985828582业务创新新8281706975717573人力资源

21、源配置人力资源源9392868695939593金融监管管金融监管管8076807680768076 六、中国国国有商商业银行行竞争力力单项排排名根据表22、3中国国国有商业业银行竞竞争力分分值表中的有有关数据据，首先先由单要要素评分分合成为为多要素素得分，然后利利用银行行竞争力力的综合合评价模模型，计计算出各各银行的的单项竞竞争力得得分，并并根据分分值的高高低，得得出从119988年到220011年中国国国有商商业银行行的单项项竞争力力排名。单项竞竞争力排排名主要要是对构构成商业业银行竞竞争力的的每一项项进行分分析和评评价，具具体某一一项的竞竞争力高高低，并并不能代代表每一一家行的的竞争力力

22、就高或或低，但但是却从从一个铡铡面反映映了某一一家国有有商业银银行的某某一项优优势或劣劣势，对对具体银银行竞争争力的具具体分析析还是很很有益处处的。具具体情况况见表44、表55、表66和表77。表4 19998年中中国国有有商业银银行竞争争力分值值及各项项排名中国工商商银行中国农业业银行中国银行行中国建设设银行流动性分值排名分值排名分值排名分值排名96167.55494.11395.77 2盈利性 446 11-14.7436.333 388.82资产质量量-93-69.7415.33162资本金充充足率852473881881治理结构构75.553704 777.552781业务管理理与创新

23、新79.55165.55468267.553人力资源源901802901901金融监管管701701701701表5 19999年中中国国有有商业银银行竞争争力分值值及各项项排名中国工商商银行中国农业业银行中国银行行中国建设设银行流动性分值排名分值排名分值排名分值排名96295.55495.99395.77 1盈利性 445 2212440.663 5441资产质量量192-8243.83281资本金充充足率971764903912治理结构构803754 882.551812业务管理理与创新新80171.553752752人力资源源922863931922金融监管管751751751751 表

24、6 20000年中中国国有有商业银银行竞争争力分值值及各项项排名中国工商商银行中国农业业银行中国银行行中国建设设银行流动性分值排名分值排名分值排名分值排名95496396.66296.88 1盈利性 552 22304383 522.51资产质量量1.2553-30416.88245.331资本金充充足率87351.664892911治理结构构82375.554 884.551832业务管理理与创新新81171.55476.55377.553人力资源源922863931931金融监管管761761761761 表7 20001年年中国国国有商业业银行竞竞争力分分值及各各项排名名中国工商商银行中

25、国农业业银行中国银行行中国建设设银行流动性分值排名分值排名分值排名分值排名95396.44290496.77 1盈利性 448 33414502 544.91资产质量量162-10.5415356.551资本金充充足率893554902921治理结构构84.553804 8881872业务管理理与创新新821763802802人力资源源932863951951金融监管管801801801801 七、中中国国有有商业银银行竞争争力总体体排名根据前面面对每一一项的计计算分值值，可以以分别计计算出每每一项竞竞争力分分值在总总体评价价中的具具体分值值，然后后再相加加即可得得到每一一家商业业银行的的总体

26、竞竞争力排排名。由由于一些些计算主主要通过过计算机机运算，本文在在此简略略了计算算过程，现将结结果列出出。详见见表819998-220011年中国国国有商商业银行行总体排排名。表8 19998-220011年中国国国有商商业银行行总体排排名中国工商商银行中国农业业银行中国银行行中国建设设银行19988593344621612199996825246237012000064351465273120011672554663771从表8可可以看出出，在119988年我国国国有商商业银行行的竞争争力排名名是中国国银行第第一、建建设银行行第二、中国工工商银行行第三、中国农农业银行行第四。19999年以以

27、后，中中国建设设银行在在竞争力力方面连连续三年年稳居第第一位置置，而中中国银行行和工商商银行在在争夺第第二、第第三位名名次上不不断交换换位置，农业银银行在我我们考察察的四年年中，一一直是处处于竞争争力的弱弱势，位位于第四四名的位位置。从各家银银行竞争争力水平平变化的的情况看看，在119988年20001年的的四年中中，工商商银行竞竞争力增增加了88个点；农业银银行竞争争力增加加了211个点；中国银银行竞争争力增加加了4个个点；建建设银行行增加了了16个个点。由由此可见见，尽管管从竞争争力名次次排行的的角度看看，农业业银行位位次最靠靠后，在在四家国国有独资资商业银银行中竞竞争力最最弱。但但是，农

28、农业银行行竞争力力提升的的最快，建设银银行竞争争力提升升的幅度度次之，而处于于竞争力力排名位位次在第第二或第第三的中中国银行行，竞争争力提升升的幅度度最小。总体看看，我国国四家国国有独资资商业银银行在过过去几年年中，通通过全面面体制和和管理等等方面的的改革，竞争力力都有不不断的增增强。20011年英国国著名银行家家杂志志对世界界10000家银银行竞争争力实力力进行大大排序，其中我我国四家家国有独独资商业业的竞争争力排序序分别是是：工商商银行第第7位、中国银银行第118位、中国农农业银行行第211位、中中国建设设银行第第29位位。按照照银行行家竞竞争力评评价结果果，四家家国有独独资商业业银行的的排序是是：工商商银行、中国银银行、农农业银行行、中国国建设银银行。这这与我们们对四家家银行的的综合竞竞争力实实力评价价结果不不一样。其原因因时，银行家家比较较注视银银行资产产规模，而我们们的评价价模型中中，对影影响银行行竞争力力的各因因素进行行更为综综合考虑虑。由于于评价模模型中的的因素变变量不完完全一样样，权重重也不一一样，评评价结果果自然不不会一样样。八、中国国国有商商业银行行竞争力力的国际际比较为了分析析我国国国有商业业银行在在世界范范围内的的竞争力力位置，我们仅仅以美国国