2010证券从业资格考试终极辅导

证券从业资格/r/n考试习/r/n终极辅导/r/n

/r/n导读考试心得/r/n小弟不才，这次能够一次通过证券从业资格五门的考试，除了自己付出的辛勤和汗水外，也有很大一局部是靠运气的。其实，我最初听说这个考试是在去年的11月份的时候。当时听说有些人去报名参加这个考试，出于好奇，闲来无事就到网上搜索一下，才对这个考试有所了解。于是也萌生了想要一试的冲动，于是就查了一下这个考试在09年的安排。原来这个考试每年安排4次，分别是在3，5，9，11月份考试。因为之前我已经报名参加09年的国家计算机等级考试〔3月28号考试〕，所以就只能舍弃3月份的证券从业资格考试啦。于是就准备报考5月份的，当时也没有太多的想法，感觉可能会对以后有些用处吧。/r/n

/r/n3月底的时候，我考完计算机后就到网上买了从业考试的5本教材和配套的5本.练习，一共10本书。起初，我只是准备参加其中的3门考试〔证券根底，证券交易，证券投资分析〕，因为通过3门的话，可以申请一级从业资格证，通过全部5科可以申请二级从业资格证。鉴于之前对这个考试了解的并不多，再加上复习时间有限，〔我的书大概是在4月初的时候到我手上的，考试在5月23号〕大约只有将近50天的时间，而在这50天里要把10书看完，在当时来说，我认为是比拟困难的。所以当时也就只准备其中的3门考试，其他的2门只是想了解一下等待以后有时间再考。/r/n

/r/n但是在4月中旬的时候，一次偶然的时机我了解到另外一个相关的考试CIIA〔国际注册投资分析师〕，据说这个考试的实用性比拟强，而且题出得比拟活，最重要的是这个考试引进中国的时间不是很长，知道的人也不是很多。难度应该不是特别高，大概是处在CFATWO的水平。尽管现在的知名度不及CFA〔特许金融分析师〕，但是很多人对其以后的开展还是看好的，况且我对证券行业也是有些兴趣的。就想向更深的地方开展。/r/n

/r/n但是这个考试报名的要求其中有一条是必须通过全部5门的证券从业资格考试，这也就意味着如果我要报考这个考试的话，必须要通过这个考试的全部5门。而此时证券从业考试的报名工作也在网上展开，我陷入到矛盾之中：到底要报几门？如果分开报的话，那么CIIA考试的时间只能推迟到明年或者更迟。这样变数也就很大，因为我很难预知后面是否会有时间准备其余的考试。如果一起报的话，在最后的一个月里能否看完最后的6本书〔当时我把根底和交易的教材和习题看的差不多啦〕。眼看着报名的截止时间日益临近，我在报名截止的最后两天决定破釜沉舟，冒险一试，就把5门一起报了。/r/n

/r/n报完后当时有点懊悔自己的鲁莽，但此时懊悔也无济于事，只能硬着头皮开始马不停蹄的去复习。就这样坚持到最后上考场。考完后感觉证券发行不是很理想，其他的估计都能过。感觉特好的是分析，估计应该80分左右的样子〔因为我自己也炒股〕。结果出来的时候，既有惊喜又有失望。惊喜的是我5门竟然都过啦，失望的是分析应该考的更好一些。/r/n

/r/n不过现在这些都已经过去啦，我的初步目标已经到达啦，所以也应该已经满足啦，现在静下心来，仔细的梳理一下自己的复习思路和考试心得，希望能够对以后的考友们有一些有用的帮助，这样我就心满意足啦。/r/n

/r/n一、根据自己的时间和能力合理安排考试科目。如果没有充分的时间准备的话，那么一次通过多门的考试是比拟困难的。对于那些比拟少接触这个考试的人来说，还是建议稳重为先，一般情况下是报根底+交易。因为这两门比拟根底，而且相对简单。而对于那些本身在炒股且对财务知识有所了解的话，可以报考根底+交易+分析。这也是我的初衷，而且我感觉这个证券分析比拟有用。毕竟我们炒股的时候也会看一些上市公司的财务报表。当然如果你时间比拟充分，并且对自己比拟自信的话，干脆5门一起报，这样的话，可以把网撒的大些，说不定也像我一样一下子就过啦。即使不过的话，也不要灰心。下次再报的话，已经考过的复习量就小很多。/r/n

/r/n二、看书与做题相结合。教材是无论如何都要仔细的看的，尤其是重点的章节。考完后我才发现教材的重要性，因为考得大多数是教材上的知识。做题是为了稳固知识，同时了解出题的特点。况且做题的同时也等于把书又看了一遍。当然我们也不能陷入题海战术，毕竟出到书上原题的概率很小，同时只看书不做题也是不可取的。建议各位看完一章就开始做题，在做题的过程中不要看书，完全凭着自己的记忆来做，然后根据自己做错的题，从书上找到正确答案，并在做错题的地方做上标记，最好也在题号前写上他在书上的某一页，这样在以后复习的时候可以做到有的放矢，同时也很容易找到书上的知识点。/r/n

/r/n三、制定合理的复习方案。这个因人而已，大家可以根据自己的时间多少具体安排。不过我认为应该至少要由两遍，第一遍是看书做题，第二遍是查看自己以前做错的题并且着重看重点的章节。当然如果你的时间比拟充分的话，可以把全书多看几遍，这样把握可以更大一些。/r/n

/r/n四.有的放矢，抓住重点，好钢要用在刀刃上。对于大多数人来说，复习的时间可能并不是很多，这个时候就要求我们学会战略性的放弃一些很少考到或者比拟难的章节。当然这是在时间不够的情况下的不得已之举。每门都有重点的章节和相对不太重要的章节，因此我们应该把主要的复习时间放在这些重要的章节上，只要我们把这些容易出题的章节中的知识弄懂后，就根本可以保证通过。如果要想取得高分就要扩大复习范围，多看看其他章节的知识。其实我认为如果大家的时间够的话还是多看些为好，毕竟可以多了解一些知识，对自己有好处。俗话说的好：技多不压人啊。/r/n

/r/n五、调整心态，轻松应考。其实有很多事情并不像大家当初想的那么复杂、困难，只要自己努力啦，剩下的一切就水到渠成啦，对于证券从业资格考试来说，总体上的难度不是很大，只是个别科目个别章节比拟难而已，而这些比拟难的地方一般出题不会太多，毕竟人家证券业协会和我们也没有仇啊，呵呵。。。况且这种考试一年有4次时机，并不像有些考试一年一次。所以对大家而言，通过的时机是很多的，不要为一次的失败而过度自责。因此大家要以一种平和的心态去面对考试，轻松上阵。/r/n

/r/n六、客观看待这个考试。有些人可能会有这种想法，以为通过这个考试以后就高枕无忧啦，可以到证券公司，基金公司等去上班，月薪几千，工作轻松，不用风吹日晒。如果你是这样想的话。我会毫不留情的泼你一头冷水：你太天真啦。天下没有免费的午餐。尽管金融证券行业的薪金相对而言比拟高，但是他们的生存压力也是我们感受不到的。他们中的大多数人也都是从基层做起，一步步滚没爬打的走过来的。所以对于初到证券公司上班的新手来说，对工资期望不要太高，重在学习和适应。况且对于营业部的工作而言，其实技术含量是比拟低的，一个高中毕业的人就完全可以胜任。在这个地方生存的关键是你要有自己客户。正因如此，大家会发现很多在里面工作的人都没有这个从业资格证，道理也就在于此。虽然在这里竞争很剧烈，但是如果你能够坚持下来的话，你就可以接触到各个阶层的人，学习到很多对以后有用的知识。/r/n

/r/n七、建议。希望大家不要仅仅停留在通过考试的级别之上，其实证券从业资格证用处不是特别大，你也可以先到证券公司工作，等以后有时机再考也不迟。我之所以选择考这个，是因为准备要考CIIA，这个考试证书相对而言含金量较大。如果你英语水平较好的话，建议可以考CFA，这个可是很厉害的一个证书。不管怎么说，证券行业知识更新的速度比拟快，我们要不断地补充新的知识来充实自己。任何事情都要一步步的来，戒骄戒躁！！！/r/n

/r/n呵呵，以上只是自己的一些不成熟的建议和考试心得，有不妥之处。还望大家海涵。。/r/n/r/n/r/n/r/n目录/r/n证券市场根底知识/r/n证券市场根底知识概述/r/n证券市场根底知识模拟题一/r/n证券市场根底知识模拟题二/r/n证券市场根底知识模拟题三/r/n证券市场根底知识冲刺题/r/n证券市场根底知识历年真题/r/n证券交易/r/n证券交易概述/r/n证券交易模拟题一/r/n证券交易模拟题二/r/n证券交易模拟题三/r/n证券交易模拟题四/r/n证券交易历年真题/r/n证券投资基金/r/n证券投资基金根底知识/r/n证券投资基金根底训练题/r/n证券投资基金模拟题/r/n一/r/n证券投资基金模拟题/r/n二/r/n/r/n证券市场根底知识概述/r/n第一章证券市场概述/r/n本章共有三节,分别是证券与证券市场、证券市场参与者、证券市场的地位与功能。

第一节从有价证券的根本概念开始,阐述了有价证券的7种分类及各自的概念。有价证券按发行主体不同,可分为公司证券、金融证券、政府证券和国际证券;按适销性不同,可分为适销证券和不适销证券;按上市与否,可分为上市证券和非上市证券;按收益是否固定,可分为固定收入证券和变动收入证券；按发行地域或国家不同，可分为国内证券和国际证券;按发行方式不同,可分为公募证券和私募证券;按性质不同,可分为股票、债券和其他证券。有价证券具有产权性、期限性、收益性、流动性和风险性的特征。证券市场是有价证券发行和买卖的市场,证券市场与商品市场和借贷市场相比拟有其自身的明显特征。证券市场可以按不同的标准进行分类。证券市场按职能不同,可分为发行市场和流通市场;按证券性质不同,可分为股票市场和债券市场;按交易组织形式不同,可分为交易所市场和柜台交易市场。

证券市场的产生与社会化大生产和商品经济的开展紧密相连,特别是与股份公司和信用制度的开展密切相关。证券市场获得快速开展的时期是20世纪初至20年代。在经历了20年代末30年代初的经济危机和两次大战以后,70年代后期起证券市场又现了高度繁荣的局面,呈现金融证券化、证券投资者法人化、证券交易多样化证券市场自由化、证券市场国际化和证券市场电脑化的全新特征。证券市场今后的开展将呈现金融创新进一步深化、开展中国家和地区的证券市场国际化将有较大开展的新趋势。

第二节主要阐述证券市场的参与者。证券市场参与者包括证券市场主体、证券市场中介、自律性组织与证券监管机构。证券市场主体包括证券发行者和投资者。发行者为政府及其机构、金融机构、公司和企业。投资者按大类分主要有机构投资者和个人投资者。机构投资者主要有政府部门、企事业单位、金融机构和公益基金等。证券市场中介包括证券经营机构和证券效劳机构。证券经营机构是指证券承销商、证券经纪商和证券自营商。证券效劳机构主要指证券登记结算公司、证券投资咨询公司、信用评级机构、会计师事务所、资产评估机构、律师事务所、证券信息公司等。自律性组织包括证券行业协会和证券交易所。证券监管机构可分为政府监管机构和自律性监管机构。政府监管机构按设置的不同有独立机构管理和政府机构兼管两类。我国现行的政府监管机构由中国证券监督管理委员会及其下属的地区性证券期货监管部门。

第三节主要阐述证券市场的地位与功能。按照整个金融市场体系的划分,证券市场归类于资本市场,是金融市场的重要组成局部。同时,证券市场与货币市场关系密切,证券市场上的资金往往是短期资金。按融资方式划分,长期金融市场分为间接融资市场和直接融资市场,证券市场属直接融资市场,它能降低筹资本钱,为企业和政府筹得稳定的资金供给,在金融市场中居于重要地位。证券市场的根本经济功能有:筹资,证券资产定价,资源配置,为国有企业转制效劳等。

本章的重点是理解证券与证券市场的各种根本概念、特征和分类,证券市场的参与者以及各自的作用,证券市场的功能与地位等。本章名词解释多,记忆量大。不仅要理解各名词的概念,而且要掌握名词与名词之间的相互关系。

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第二章股票/r/n

本章共分四节,分别是股份、股票特征与分类、普通股票与优先股票以及我国现行的上市公司股票类型。/r/n第一节主要内容是有关股份的根底知识,包括股份的性质、设立、组织机构、财务会计以及股份的合并、分立、破产、解散和清算。股份具有股份公司的一般性质,即具备独立法人资格，以股份筹资形式组建，股份投资的永久性，所有权和经营权别离。股份有两种设立方式,一是发起设立,二是募集设立。股份的组织机构包括股东大会、董事会、监事会和经理等。股份财务管理的目标是股东财富最大化,而财务管理内容分为资金筹集、资金投放和收益分配等局部。股份通过发行股票使股东的所有权和企业的法人财产权相对别离,从而发行股票是股份运作的根本内容。

第二节介绍股票特征与类型,主要内容有:股票的性质、特征、类型。股票的性质在于它在证券体系中的属性,股票有收益性、风险性、流通性、永久性、参与性和波动性的特征。股票常见的分类方法有普通股票和优先股票、记名股票和不记名股票、有面额股票和无面额股票、流通股票和非流通股票等。

第三节介绍了普通股票和优先股票,其主要内容包括普通股票的特征、普通股票股东享有的权利,优先股票的特征、优先股票的种类。普通股票是最根本、最重要的股票,是标准的股票,也是风险最大的股票,其股东享有公司经营决策的参与权、公司盈利和剩余资产分配权以及优先认股权。优先股票那么表现为股息率固定、股息分派优先、剩余资产分配优先、一般无表决权等特征。优先股票的种类是根据不同的附加条件划分的，大致可分成累积优先股与非累积优先股等几类。

第四节是我国现行的上市公司股票类型。由于自80年代中期我国股份制形式的试点企业就开始现,并在近年迅速增加,因此我国现行的股票类型比拟复杂,有国有股、法人股、公众股和外资股四种。

/r/n第三章债券/r/n

本章分为四节,分别是债券概述、公债、金融债券与公司债券、国际债券。

第一节主要内容包括债券的定义和特征、债券分类、债券的归还方式、债券与股票的比拟。债券是发行人依照法定程序发行,并约定在一定期限还本付息的有价证券。在债券票面上,通常有四个根本要素,它们是债券的票面价值、债券的归还期限、债券的利率和债券发行者名称。债券的性质可以概括为:属于有价证券,是一种虚拟资本,是债权的表现。债券的特征表现为归还性、流动性、平安性和收益性。债券的分类可以依据不同的标准进行。按发行主体可分为政府债券(包括政府机构债券)、金融债券和公司债券;按计息方式可分为单利债券、复利债券、贴现债券和累进利率债券;按债券形态可分为实物债券、凭证式债券和记帐式债券。债券的归还方式有:到期归还、期中归还和展期归还,局部归还和全额归还,定时归还和随时归还,抽签归还和买入注销。债券与股票比拟,有相同点,即债券与股票都属于有价证券,都是筹措资金的手段,收益率互相影响;也有区别,即债券与股票权利不同、目的不同、期限不同、收益不同、风险不同。

第二节主要内容包括公债的定义和特点、国家债券、地方政府债券。公债是国家为了筹措资金而向投资者具的,承诺在一定时期支付利息和到期还本的债务凭证。公债具有平安性高、流通性强、收益稳定和免税待遇的特点。国家债券是中央政府根据信用原那么,以承当还本付息责任为前提而筹措资金的债务凭证。它可以按照归还期限、资金用途、流通与否、发行本位等分类。

第三节主要内容有金融债券的定义及特征、公司债券的定义及特征、公司债券分类、我国的企业债券。金融债券是银行及非银行金融机构依照法定程序发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券,它具有专用性、集中性、高利性、流动性的特征。公司债券是公司依照法定程序发行并约定在一定期限还本付息的有价证券,它具有契约性、优先性、风险性等特征。各国在实践中曾创造许多种类的公司债券,如信用公司债、不动产抵押公司债、证券抵押信托公司债、保证公司债、设备信托公司债、参与公司债、分期公司债、收益公司债、可转换公司债、附新股认股权公司债等。我国发行的企业债券主要有:重点企业债券、地方企业债券、企业短期融资债券、地方投资公司债券、住宅建设债券等。

第四节主要内容有国际债券的定义和特点、国际债券的种类、我国的国际债券。国际债券是一国借款人在国际证券市场上,以外国货币为面值,向外国投资者发行的债券。国际债券具有资金的广泛性、计价货币的通用性、发行规模的巨额性、汇率变化的风险性、国家主权的保障性等特点。国际债券一般可以分为外国债券和欧洲债券两种。外国债券是指某一国借款人在本国以外的某一国家发行以该国货币为面值的债券；欧洲债券是指借款人在本国境外市场发行的，不以发行市场所在国的货币为面值的国际债券。我国发行国际债券始于80年代初期。

/r/n/r/n第四章证券投资基金/r/n

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/r/n本章共分四节,分别是投资基金概述、基金的费用和基金资产的价值、基金管理人与托管人以及基金投资限制。

第一节是投资基金概述,主要内容是投资基金的概念及与股票、债券的区别,投资基金的产生开展,投资基金的特点、分类、费用等。投资基金是利益共享、风险共担、集少成多的一种集合证券投资方式。在反映的经济关系、资金投向、风险水平等方面与股票、债券存在差异。投资基金起源于英国,盛行于美国。投资基金的特点是集合投资、分散风险、专家管理,起到了拓宽投资渠道、将储蓄转化为投资、促进证券市场开展的作用。投资基金依不同的标准,有不同的分类,但最根本的分类是分为契约型基金和公司型基金,封闭型基金和开放型基金二对四种。

第二节是基金的费用和基金资产的估值。投资基金是委托专家进行投资操作和管理,委托专门机构保管基金资产的,因而需支付管理费、托管费、操作费、清算费等费用。基金管理人作为受托人,必须对基金资产进行估值,计算并公布基金资产净值,向投资者说明基金的运行情况。

第三节是基金管理人与托管人。投资基金组织结构中最主要的当事人是基金管理人和基金托管人。基金管理人是负责基金具体投资操作和日常管理的机构,基金托管人是保管基金资产并对基金管理人的投资操作进行监督的机构。为了保护基金投资者的权益,各国基金法规都对管理人和托管人的资格和职责作出明确的规定。

第四节是基金投资限制。为了实施基金投资方案和贯彻分散投资的原那么,各国的基金立法都对基金的投资范围和投资组合作了明确规定。

本章涉及内容广泛,但从理论和操作而言,基金的特点、分类、基金的费用和净资产值的计算,基金管理人和托管人的资格和职责等内容是本章的重点。/r/n

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/r/n第五章金融衍生工具/r/n

本章共分三节,分别是金融期货与期权、可转换证券、其他衍生工具。

第一节介绍金融期货与期权,其主要内容包括金融期货的定义、产生与开展、特征,外汇期货、利率期货以及股价指数期货,金融期货的经济功能,金融期权的定义、根本类型与主要种类、产生与开展,金融期货与金融期权的区别。〔注：这一节不作要求〕

第二节介绍可转换证券,其主要内容包括可转换证券的含义、发行可转换证券的意义、可转换证券的特点、可转换证券的要素。

第三节介绍其他衍生工具,其主要内容包括存托凭证的定义、美国存托凭证的市场运作、美国存托凭证的种类、存托凭证的优点。认股权证的定义、认股权证的要素、认股权证的发行与交易、认股权证的内在价值和投机价值,优先认股权的意义、优先认股权与认股权证的比拟、优先认股权的价值、备兑凭证的含义与意义等。

通过本章的学习,旨在使证券从业人员对主要的金融衍生工具有一个根本的了解。本章的难点主要有:可转换证券的理论价值,可转换证券的转换价值,认股权证的内在价值等。/r/n

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/r/n第六章证券中介机构/r/n

本章共分两节,分别是证券经营机构、证券效劳机构。

第一节为证券经营机构,主要阐述证券经营机构的定义、产生与开展，证券经营机构的类型、地位与作用，主要的业务及证券经营机构的开展趋势。证券经营机构,又称证券商,是由证券主管机关批准设立的在证券市场上经营证券业务的金融机构。从证券经营机构从事的主要业务来看,证券经营机构的产生和开展与债券及股份制的产生、开展紧密相联。证券经营机构的类型可分为:以美国、日本等为代表的,将银行与证券业实行较为严格的分业管理,并设立专门机构从事证券经营业务的别离型;以德国等欧洲大陆国家为代表的,不区分银行业务与证券业务,也不设立专门机构从事证券经营业务的综合型;我国证券经营机构的类型在?中华人民共和国证券法?(以下简称?证券法?)公布实施之前可分为专营机构和兼营机构两类。根据/r/n1999年7月1日/r/n实施的?证券法?第六条有关证券业和银行业、信托业、保险业分业经营、分业管理的规定,我国证券经营机构中的兼营机构将不复存在。证券经营机构的功能作用主要表达在媒介资金供需、构造证券市场、优化资源配置、促进产业集中等几个方面。证券经营机构的主要业务有:承销、经纪、自营、兼并收购、基金管理、咨询公司及其他业务等。从我国证券经营机构的开展来看,现阶段,尤其是近年来有逐步向大型化、股份化、集团化方向开展的趋势。

第二节为证券效劳机构,主要介绍证券登记结算机构定义、组织架构、中央登记结算机构的职能、证券登记结算机构的业务范围;证券投资咨询公司的性质和特点、种类及业务范围;信用评级机构的概念、性质及评级的程序;会计师事务所、审计师事务所、注册会计师申请取得从事证券相关业务许可证应符合的条件、申请取得从事证券相关业务许可证的程序,注册会计师、会计师事务所有关证券的工作内容、执业规那么及对取得从事证券相关业务许可证的注册会计师、会计师事务所的管理;资产评估机构从事证券业务应具备的条件、从事证券业务资格取得的程序及对从事证券相关业务资产评估机构资格与业务的管理;律师事务所律师从事证券法律业务应具备的条件、申请取得从事证券业务资格的程序、证券法律义务的主要内容及对取得从事证券法律业务律师、律师事务所的管理;证券信息公司的主要任务。

通过本章的学习,要求证券业从业人员能根本掌握证券经营机构的定义、产生与开展、类型、地位与作用及主要的业务;熟悉了解证券登记结算公司、证券投资咨询公司、信用评级机构、会计师事务所、资产评估机构、律师事务所等证券效劳机构的定义、性质、特点、资格管理及主要业务内容等。本章重点:掌握各种证券机构的定义、性质与特点、主要的业务内容、证券从业资格的取得与管理等。

/r/n/r/n第七章证券市场运行/r/n

/r/n/r/n/r/n本章共有三节,分别是证券发行和流通市场、证券价格和价格指数、证券投资的收益和风险。

第一节为证券发行和流通市场,主要内容是证券发行市场和流通市场的定义、特征、参与者、根本功能。证券发行市场是发行人向投资者出售证券的市场,参与者有证券发行人、证券投资者和证券中介机构。它的根本功能是为政府、金融机构和企业提供筹措资金的渠道,为资金供给者提供投资和获利的时机并实现储蓄向投资的转化,引导资金流向、优化资源配置,促使企业转制,为政府参与和调节经济提供重要依托。证券流通市场由证券交易所和场外交易市场组成。证券交易所是证券买卖双方公开交易的场所,是提供证券集中竞价交易场所的不以营利为目的的法人,是一个有组织、有固定地点、集中进行证券交易的二级市场,是整个证券市场的核心。证券交易所的组织形式分公司制和会员制两类,我国的上海证券交易所和深圳证券交易所都按会员制方式组成,是不以营利为目的的法人。证券交易所通过为交易双方提供完备、公开的交易场所,形成较为合理的价格、引导社会资金的合理流动和资源的合理配置、及时准确传递证券信息、对证券

市场进行一线监控等功能为证券交易创造公开、公平、公正的市场环境。证券交易所的管理制度包括对证券上市的管理、对证券交易行为的管理、对场内交易证券商的管理。场外交易市场是在证券交易所以外的证券交易市场的总称。场外交易市场是一个分散的无形市场，它的组织方式采取做市商制，拥有众多的证券种类和证券经营机构，对它的管理比证券交易所宽松。场外交易市场是证券发行和债券流通的主要场所，是证券交易所的必要补充。

第二节为证券价格和价格指数，主要内容是证券价格和价格指数。证券的理论价格是以一定市场利率折算的未来收入流量的现值。股票的理论价格与预期股息成正比，与市场利率成反比。影响股票价格的主要因素有公司的经营状况、宏观经济因素、政治因素、投机因素等。债券的价格是以一定市场利率折算的本息收入的现值，债券的价格由债券的期值、待偿期限和市场利率决定。影响债券价格的主要因素有市场利率、供求关系、宏观经济因素和国际间的利差和汇率变化。股价平均数和股价指数是衡量股票市场总体价格水平及其变化趋势的尺度，也是反映一国或地区社会政治经济开展状况的灵敏信号。股票价格平均数分为简单算术股价平均数、加权股价平均数和修正股价平均数。股票价格指数分为简单算术股价指数和加权股价指数两类，简单算术股价指数的计算方法又可分为相对法和综合法两种。加权股价指数又有基期加权、计算期加权和几何加权之分。我国主要的股票价格指数有上证综合指数、深证综合指数、上证30指数、深证成份股指数。境外主要股票价格指数有道-琼斯股价指数、?金融时报?指数、日经225股价指数、恒生指数等。

第三节为证券投资的收益和风险，主要内容是证券投资的收益和风险。股票投资的收益是指投资者从购入股票开始到出售股票为止整个持有期间的收入，它由股息收入、资本损益和资本增值收益组成。衡量股票投资收益水平的指标主要有股利收益率、持有期收益率和拆股后持有期收益率等。债券的投资收益由债息收益和资本损益组成，衡量债券收益水平的指标有票面收益率、直接收益率、持有期收益率、到期收益率和赎回收益率等。证券投资的风险是指证券预期收益变动的可能性及变动幅度。证券投资的风险分为系统风险和非系统风险两大类。系统风险包括政策风险、周期性波动风险、利率风险和购置力风险。非系统风险包括信用风险、经营风险、财务风险等。证券投资的收益与风险同在，收益是风险的补偿，风险是收益的代价。/r/n

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/r/n/r/n/r/n第八章证券市场法规体系与监管架构/r/n

/r/n/r/n本章共有三节，分别是我国证券市场法规体系、证券市场监管体系、证券市场监管的主要内容。

第一节为我国证券市场法规体系，主要内容是制定证券法律制度的根本原那么以及我国证券法律制度的地位、构架和体系，构成我国证券法律制度的国家法律、行政法规和部门规章的假设干法律文件的立法目的和主要内容。我国证券市场法规体系中的国家法律主要指?中华人民共和国证券法?、?中华人民共和国公司法?和?中华人民共和国刑法?。对于?刑法?，证券从业人员应重点掌握妨害对公司、企业的管理秩序罪、破坏金融管理秩序罪以及金融诈骗罪。对大纲所列行政法规和部门规章的立法目的和主要内容的理解和把握是本章的一个难点。

第二节为证券市场监管体系，主要内容是证券市场监管的意义、证券市场监管的对象、证券市场监管的目标与原那么以及证券市场监管的方式与手段、我国证券市场的政府监管部门和自律性监管机构。我国证券市场的政府监管部门是中国证券监督管理委员会和其派出机构─证券监管办公室，自律性监管机构包括证券交易所和中国证券业协会。

第三节为证券市场监管的主要内容，主要内容是证券发行市场的监管、证券交易市场的监管、对证券经营机构的监管、对证券业从业人员的监督、对证券交易所的监管、对证券投资者的监管以及对证券欺诈行为的监管等。这里既有对一般性概念的介绍，又有对我国具体情况的说明，从业人员对两方面均应掌握，并应以对我国目前监管立法和实践的了解作为重点。对证券欺诈行为的监管包括对操纵市场的监管、对内幕交易的监管和对欺诈客户行为的监管。我国对证券欺诈行为的监管主要以?禁止证券欺诈行为暂行方法?为依据。该方法对我国证券发行、交易及相关活动中的内幕交易、操纵市场、欺诈客户、虚假陈述等行为进行了明确的界定并制定了相应的处分措施。

/r/n第九章证券业从业人员的道德标准和行为准那么/r/n

/r/n/r/n本章共有两节，分别是证券业从业人员的道德标准、证券业从业人员的行为准那么。

第一节为证券业从业人员的道德标准，主要内容包括：一般性职业道德的概念，一般性职业道德的四个特点〔职业性、稳定性、多样性、实用性〕，社会主义职业道德的两个根本原那么〔人民利益原那么、社会主义功利原那么〕，一般性职业道德根本范畴的概念，社会主义职业道德的八个主要根本范畴〔职业理想、职业态度、职业义务、职业技能、职业纪律、职业良心、职业荣誉、职业操守〕；证券业从业人员职业道德的概念，证券业从业人员职业道德的三点作用〔标准证券业从业人员的业务行为，保证证券市场的良好秩序，促进证券业的健康开展；提高证券业从业人员的道德素质，完善证券业从业人员的人格，建立素质全面的证券业从业人员队伍；健全证券业务活动的内部监督和社会监督机制，树立证券业良好的职业风气和职业形象〕，证券业从业人员职业道德标准的四点内容〔正直诚信、勤勉尽责、廉洁保密、自律守法〕。

第二节为证券业从业人员的行为准那么，主要内容包括：八种保证行为〔热爱本职工作，准确执行客户指令，为客户保密；努力钻研业务，提高自己的业务水平和工作效率；遵守国家法律和有关证券业务的各项制度；积极维护投资者合法权益，珍惜证券业的职业荣誉；文明经营，礼貌效劳，保证证券交易中的公开、公平、公正；服从管理、服从领导，自觉维护证券交易中的正常秩序；团结同事、协调合作，妥善处理业务活动中出现的各种矛盾；热心公益事业，保护公共财产，不以职谋私，不以权谋私〕，八种禁止行为〔不得以获取投机利益为目的，利用职务之便从事证券买卖活动；不得向客户提供证券价格上涨或下跌的肯定性意见；不得与发行公司或相关人员间有获取不当利益的约定；不得劝诱客户参与证券交易；不得接受分享利益的委托；不得向客户保证收益；不得接受客户对买卖证券的种类、数量、价格及买进或卖出的全权委托；不得为到达排除竞争目的，不正当地运用其在交易中的优越地位限制某一客户的业务活动〕。/r/n证券市场根底知识模拟题一/r/n/r/n一、单项选择题/r/n/r/n1、证券是各类记载并代表一定权益的〔〕./r/nA、书面凭证B、法律凭证/r/nC、收入凭证D、资本凭证/r/n2、金融市场分为初级市场和二级市场，这是根据金融市场的〔〕划分的。/r/nA、交易的对象B、交易的性质/r/nC、交易的期限D、交易的时间/r/n3、二级市场的组织形态有两种，一种是交易所，证券的买主和卖主或是其代理人在交易所的一个中心地点见面并进行交易，另一种交易形式是〔〕./r/nA、场外交易市场B、有形市场/r/nC、第三市场D、第四市场/r/n4、1602年，世界上成立了第一家股票交易所，它是在〔〕./r/nA、纽约B、伦敦/r/nC、巴黎D、阿姆斯特丹/r/n5、中国人自己创办的第一家证券交易所是1918年夏天成立的〔〕./r/nA、上海证券交易所B、上海众业公所/r/nC、上海华商证券交易所D、北平证券交易所/r/n6、中国证券市场逐步标准化，其中发行制度的开展〔〕./r/nA、始终是审批制B、由审批制到核准制/r/nC、始终是核准制D、由核准制到审批制/r/n7、为了确保股票发行审核过程中的公正性和质量，中国证监会成立了〔〕，对股票发行进行复审。/r/nA、股票发行审核委员会B、证券业协会/r/nC、交易所监督部D、证券登记机构/r/n8、我国证券业中，行业性自律性组织是指〔〕./r/nA、证券交易所B、证券业协会/r/nC、证监会D、证券登记结算公司/r/n9、在我国，证监会属于〔〕管辖。/r/nA、中国人民银行B、国务院/r/nC、人大常委会D、国家主席/r/n10、公司破产后，对公司剩余财产的分配顺序上列为最后的是〔〕./r/nA、普通股票B、优先股票/r/nC、银行债权D、普通债权/r/n11、股票的理论价值是〔〕./r/nA、票面价值B、帐面价值/r/nC、清算价值D、内在价值/r/n12、20世纪早期，美国〔〕州最先通过法律，允许发行无面额股票。/r/nA、纽约B、新泽西/r/nC、华盛顿D、芝加哥/r/n13、按照?公司法?的规定，股东大会是公司权力机关，它由股东组成，它的职责有〔〕./r/nA、制定公司内部根本管理制度/r/nB、制定公司的利润分配方案和弥补方案/r/nC、决定公司内部管理机构的设置/r/nD、对是否发行公司债券作出决议/r/n14、我国?公司法?规定，股东大会一年召开〔〕次年会。/r/nA、1B、2/r/nC、4D、没有规定/r/n15、国家股是指有权代表国家的投资部门或机构以国有资产向公司投资形成的股份，〔〕资产应该折算成国家股。/r/nA国有企业以其法人资产向公司投资形成的股份/r/nB、国有事业单位以其法人资产向公司投资形成股份/r/nC、国有企业改制成股份公司形成的股份/r/nD、社会公众投资形成的股份/r/n16、在上海证交所上市的股票中B股是以人民币标明面值的，以〔〕买卖的。/r/nA、人民币B、美元/r/nC、港元D、日元/r/n17、证券必须同时具有的两个最根本特征是〔〕./r/nA、法律特征与经济特征/r/nB、法律特征与书面特征/r/nC、经济特征与书面特征/r/nD、经济特征与权益特征/r/n18、资本证券是指与〔〕直接有关的活动而产生的证券。/r/nA、资金B、金融投资/r/nC、货币投资D、工程投资/r/n19、中央银行在证券市场上买卖有价证券是在开展它的〔〕业务。/r/nA、政策性B、公开市场操作/r/nC、投资性D、保值/r/n20、股票实际上代表了股东对股份公司的〔〕./r/nA、产权B、债权/r/nC、物权D、所有权/r/n21、贴现债券通常在票面上〔〕，是一种折价发行的债券。/r/nA、不规定利率B、规定利率/r/nC、标明折价D、不标明折价/r/n22、债券按计息方式有多种分法，其中按一定期限将所生利息参加本金再计算利息，这种债券叫〔〕./r/nA、单利债券B、复利债券/r/nC、贴现债券D、累进利率债券/r/n23、债券利率在归还期内不是固定不变，而是随着时间的推移，后期利率将比前期高，这种债券叫〔〕./r/nA、单利债券B、复利债券/r/nC、贴现债券D、累进利率债券/r/n24、浮动利率债券是指利率可以变动的债券，这种债券的利率在确定时一般与〔〕挂钩。/r/nA.市场利率B、银行贷款利率/r/nC、同业折借利率D、定期存款利率/r/n25、债券根据券面形式，其中〔〕是具有标准格式的债券。/r/nA、实物债券B、凭证式债券/r/nC、记帐式债券D、电子债券/r/n26、归还期在1年以上10年以下的国债被称为〔〕./r/nA、短期国债B、中期国债/r/nC、长期国债D、无期国债/r/n27、可以提前兑现的债券是〔〕./r/nA、实物债券B、凭证式债券/r/nC、记帐式债券D、以上都不能/r/n28、从广义的角度来看，公债的举债主体是国家，从狭义的含义来看公债的举债主体是〔〕./r/nA、依然是国家B、政府/r/nC、法院D、只能是地方政府/r/n29、以个人为目标的〔〕一般是吸收个人小额储蓄资金，故有时称之为储蓄债券。/r/nA、流通国债B、非流通国债/r/nC、短期国债D、中长期国债/r/n30、以某种商品实物为本位而发行的国债是〔〕./r/nA、实物债券B、本币国债/r/nC、外币国债D、实物国债/r/n31、我国的国库券在发行是往往先确定其发行对象，在80年代初期，对个人发行的国库券比对单位发行的国库券利率〔〕./r/nA、高B、低/r/nC、等于D、没有关系/r/n32、我国国库券转让市场的全面放开是在〔〕年。/r/nA、1985B、1987/r/nC、1988D、1990/r/n33、除按规定分得本期固定股息外，还可以再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为〔〕./r/nA、累积优先股B、非参与优先股C、参与优先股D、非累积优先股/r/n34、国际货币市场中的国库券期货合约的面值是〔〕美元。/r/nA、10万B、100万C、200万D500万/r/n35、经纪类证券公司最低注册资本限额为〔〕./r/nA、5千万B、1亿C、2亿D、3亿/r/n36、保值债券是1989年严重的通货膨胀时发行的带有保值补贴的国债。因为期限为3年，所以其利率随中国人民银行规定的3年期定期储蓄存款利率浮动，加保值补贴率，外加〔〕个百分点。/r/nA、1B、2/r/nC、3D、4/r/n37、在我国，根本建设债券的发行主体不是〔〕./r/nA、国务院B、国家能源投资公司/r/nC、国家原材料投资公司D、铁道部/r/n38、发行债券的主体一般需要担保，该主体发行的债券是〔〕./r/nA、政府证券/r/nB、金融证券/r/nC、信誉卓著的大公司发行的公司债券债券/r/nD、一般公司发行的公司债券/r/n39、对公司而言，发行不同种类的公司债券有不同的限制条件，其中有公司债券不得随便增加、债券未清偿之前股东的分红要有限制等的是〔〕./r/nA、不动产抵押公司债B、信用公司债/r/nC、保证公司债D、收益公司债/r/n40、兼有债权和股权的双重性质的公司债是〔〕./r/nA、优先股B、可转换公司债/r/nC、收益公司债D、信用公司债/r/n41、国际债券在国际市场上发行，其记价货币往往是国际通用货币，一般不用〔〕表示。/r/nA、美圆B、德国马克/r/nC、英镑D、人民币/r/n42、证券投资基金反映的是投资者和基金管理人之间的一种〔〕关系。/r/nA、债权关系B、所有权关系/r/nC、综合权利关系D、委托代理关系/r/n43、证券业协会和证券交易所在性质上是属于〔〕./r/nA、证券业的最高监督机构B、政府组织/r/n/r/n/r/nC、民间组织D、自律性组织/r/n44、从横向结构关系来看，证券市场可以分为〔〕./r/nA、股票市场、债券市场和基金市场/r/nB、发行市场和交易市场/r/nC、国际市场和国内市场/r/nD、有行市场和无形市场/r/n45、同业拆借市场在金融体系同属于〔〕市场。/r/nA、货币市场B、资本市场C、贷款市场D、中长期信贷市场/r/n46、资本市场可以分为〔〕./r/nA、证券市场和同业拆借市场/r/nB、中长期信贷市场和证券市场/r/nC、证券市场和回购市场/r/nD、股票市场和债券市场/r/n47、证券投资者参与证券投资的目不是〔〕./r/nA、参与公司管理B、赚取市场差价C、获得高于银行利息的收益D、收购企业/r/n48、股票在实质上代表了股东对股份公司的〔〕./r/nA、产权B、债券C、物权D、所有权/r/n49、帐面价值又称为〔〕./r/nA、票面价值B、股票净值C、清算价值D、内在价值/r/n50、封闭式基金的交易价格主要取决于〔〕./r/nA、基金总资产B、供求关系C、基金净资产D、基金负债/r/n51、封闭式基金期满终止，清算核资后的〔〕按投资者的出资比例进行分配。/r/nA、基金总资产B、基金净资产C、可分配收益D、基金资本金/r/n52、在计算基金资产总值时，基金拥有的上市股票、认股权证是以计算日集中交易市场的〔〕为准。/r/nA、开盘价B、收盘价C、最高价D、最低价/r/n53、在以下几种基金中，一般〔〕的年管理费率最低。/r/nA、债券基金B、货币基金C、股票基金D、认股权证基金/r/n54、基金持有人与托管人之间的关系是〔〕./r/nA、所有人与经营者的关系/r/nB、经营与监管的关系/r/nC、持有与监管的关系/r/nD、委托与受托的关系/r/n55、一个基金是否有效益主要是看〔〕是否偏高。/r/nA、管理费B、托管费C、运作费D、宣传费/r/n56、又称为单位信托基金的基金是〔〕./r/nA、公司型基金B、契约型基金C、封闭式基金D、开放式基金/r/n57、为了满足投资者中途抽回资金、实现变现的需要，〔〕一般在基金资产中保持一定比例的现金。/r/nA、封闭式基金B、开放式基金C、国债基金D、股票基金/r/n58、实物期货主要有〔〕等几种类型。/r/nA、外汇期货B、利率期货C、股票期货D有色金属期货/r/n59、根据?证券投资基金管理暂行方法?的规定，基金收益分配采用现金形式，每年至少一次，分配比例不得少于基金净收益的〔〕./r/nA、50%B、60%C、80%D、90%/r/n60、据?中华人民共和国公司法?规定，以下各项信息中不属于内幕信息的有〔〕./r/nA、公司分配股利或者增资的方案B、公司股权结构的重大变化/r/nC、公司债务担保的重大变更D、上市公司收购的有关方案/r/n61、存托凭证业务中，托管银行所提供的效劳包括〔〕./r/nA、领取红利或利息，用于再投资或汇回ADR发行国/r/nB、负责ADR的注册和过户/r/nC、负责保管ADR所代表的根底证券/r/nD、负责对公司管理监督/r/n62、证券公司在以下事项中，不需要国务院证券监督管理机构审批的事项有〔〕./r/nA、设立或撤消分支机构B、变更注册资本C、增发资本D、更换法定代表人/r/n63、不是普通股股东享有的权利主要有〔〕./r/nA、公司重大决策的参与权/r/nB、选择管理者/r/nC、有优先剩余资产分配权/r/nD、优先配股权/r/n64、不是影响债券利率的因素有〔〕./r/nA、筹资者资信B、债券票面金额C、筹资用途D、借贷资金市场利率水平/r/n65、债券和股票的不同点表现在〔〕./r/nA、都有规定的归还期限B、都属于有价证券C、都是筹资手段D、收益率相互影响/r/n66、下面不是流通国债的特点是〔〕./r/nA、可自由转让B、通常不记名C、自由认购D、无面值/r/n67、其基金的收益受货币市场利率的影响，其变动方向正好与国债基金收益相反的基金是〔〕./r/nA、货币市场基金B、黄金基金C、衍生证券投资基金D、平衡性基金/r/n68、根据投资目标划分的基金中，最常见的基金是〔〕./r/nA、成长性基金B、收入性基金C、平衡性基金D对冲基金/r/n69、依据?基金管理方法?的规定，基金人保存基金的会计帐册、记录〔〕年以上。/r/nA、5B、/r/n10C/r/n、15D、20/r/n70、基金管理人必须按规定对基金净资产进行估值，以下情况〔〕时，基金也无权暂停估值。/r/nA、基金投资所涉及的证券交易所遇到法定节假日/r/nB、出现巨额赎回的情形/r/nC、出现其他无法抗拒的原因，致使管理人无法准确评估基金的净资产/r/nD、基金管理人为降低管理费用而减少评估次数/r/n/r/n二、多项选择择题/r/n1、按照性质分，证券分为〔〕./r/nA、有价证券B、无价证券/r/nC、资本证券D、货币证券/r/n2、从其产生的领域分析，外汇风险大致可分为〔〕./r/nA、商业性汇率风险B、金融性汇率风险/r/nC、全球性汇率风险D、区域性汇率风险/r/n3、有价证券本身并没有价值，但它代表一定的财产权利，持有人可凭该证券取得一定量的〔〕./r/nA、商品B、货币/r/nC、利息收入D、股息收入/r/n4、商品证券是证明持有人有商品所有权或使用权的凭证，取得了这种证券就等于取得这种商品的所有权。下面属于商品证券的有〔〕./r/nA、提货单B、运货单/r/nC、仓库栈单D、存款单/r/n5、银行证券是货币证券中的一种，它主要包括〔〕./r/nA、银行本票B、银行汇票/r/nC、银行支票D、定期存单/r/n6、证券的产权性是指有价证券记载着权利人的财产权内容，代表着一定的财产所有权，拥有证券就意味着享有财产的〔〕的权利。/r/nA、占有B、使用/r/nC、收益D、处置/r/n7、证券具有流通性，又称为变现性。证券的流通是通过〔〕实现的/r/nA、承兑B、贴现/r/nC、交易D、继承/r/n8、证券市场的横向结构关系是由〔〕等构成的。/r/nA、债券市场B、股票市场/r/nC、发行市场D、基金市场/r/n9.、按照交割的时间，金融市场可以分为〔〕./r/nA、货币市场B、现货市场/r/nC、期货市场D、资本市场/r/n10、按照交易的直接对象，金融市场可以分为〔〕./r/nA、同业拆借市场B、国债市场/r/nC、股票市场D、金融期货市场/r/n11、资本市场是指期限超过一年的资金交易市场，其中〔〕是资本市场工具。/r/nA、ADRB、公司债券/r/nC、股票D、国库券/r/n12、从1970年代起，证券市场出现高度的繁荣的局面，不仅证券市场的规模更加扩大，证券交易日趋活泼，而且逐渐形成〔〕的全新特征。/r/nA、金融证券化B、证券市场国际化/r/nC、投资者机构化D、证券市场电脑化/r/n13、二战之前，证券品种一般仅有股票、公司债券和政府债券；二战之后，证券品种不断创新，主要有〔〕./r/nA、浮动利率债券B、认股证/r/nC、分期债券D、可转换债券/r/nE复合证券/r/n14、证券市场网络化开展的根本原因是因为网上交易具有明显的优势〔〕./r/nA、突破了时空限制，投资者可以随时随地交易；/r/nB、直观方便，网上不仅浏览和查阅，而且可以在线咨询；/r/nC、本钱低/r/nD、更加平安/r/n15、由审批制到核准制是中国证券市场的一场深刻变革，它的意义在于〔〕./r/nA、加强了证券公司等中介机构的责任/r/nB、提高了证券市场的透明度/r/nC、维护三公原那么/r/nD、提高了上市公司的质量/r/n16、1999年7月28日，中国证监会发布?关于进一步完善股票发行方式的通知?，对总股本超过4亿元的新股发行方式作出重大改革，采取〔〕相结合的方式。/r/nA、向法人配售B、对公众上网发行/r/nC、发行认股证D、证券公司配售/r/n17、在证券市场上，根据投资者对风险的态度可以把投资者分为〔〕./r/nA、机构投资者B、个人投资者/r/nC、投机者D、投资者/r/n18、证券市场上的主体，是指进入证券市场进行证券买卖的各类投资者，其中〔〕属于机构投资者。/r/nA、家庭B、政府/r/nC、金融机构D、企业/r/n19、证券市场上的中介机构是指为证券的发行和交易提供效劳的各类机构。下面〔〕是证券中介机构。/r/nA、证券公司B、会计师事务所/r/nC、证券交易所D、资产评估机构/r/n20、我国的证券公司按照所能从事的业务，可以分为〔〕./r/nA、综合类证券公司B、代理性证券公司/r/nC、经纪类证券公司D、自营性证券公司/r/n21、证券效劳机构是指从事证券效劳业务的法人机构，主要包括〔〕./r/nA、证券登记结算公司B、会计师事务所/r/nC、证券投资咨询公司D、证券信用评级机构/r/n22、资金的融通一般有直接融资与间接融资两种，间接融资是资金供求双方通过银行进行资金融通的活动。下面〔〕是间接融通的工具。/r/nA、股票B、定期存单/r/nC、CDsD、公司债券/r/n23、金融市场上根据交易工具的期限，把金融市场分为货币市场和资本市场两大类。资本市场是融通长期资金的市场，下面〔〕是资本市场。/r/nA、回购协议市场B、债券市场/r/nC、基金市场D、保险市场/r/n24、股票是指股份签发的证明股东所持股份的凭证，从中我们可以看出股票的根本要素有〔〕./r/nA、发行主体B、股份/r/nC、持有人D、有面值/r/n25、股票这种有价证券从性质来看有〔〕的性质。/r/nA、要式证券B、设权证券/r/nC、证权证券D、资本证券/r/n26、记名股票是指在股票和股份公司的股东名册上记载股东的姓名的股票，它有以下〔〕特点。/r/nA、不必一次缴足B、转让相对复杂或受限制/r/nC、便于挂失D、要求一次缴足股款/r/n27、按照?公司法?的规定，普通股股东享有〔〕法定的股东权益。/r/nA、资产受益B、重大决策权/r/nC、选择管理者D、制定公司的具体规章/r/n28、优先股票不同于普通股票，它有〔〕的特征。/r/nA、股息率固定B、股息分派优先/r/nC、剩余资产分配优先D、一般无表决权/r/n29、境外上市外资股是指股份公司向境外投资者募集并在境外上市的股份。下面〔〕是属于境外上市外资股。/r/nA、A股B、N股/r/nC、H股D、B股/r/n30、债券具有〔〕的根本性质。/r/nA、债券属于有价证券B、债券是一种虚拟资本/r/nC、债券是债权的表达D、一种综合权利证券/r/n31、本身不能为持有人或第三者取得一定收入的证券称为〔〕./r/nA、商业证券B、资本证券/r/nC、有价证券D、凭证证券/r/n32、证券投资者参与证券投资的目的有〔〕./r/nA、获取高于银行利息的收益/r/nB、保值增值/r/nC、参与公司管理/r/nD、赚取市场差价/r/n33、我国?公司法?规定，股票发行价格可以和票面金额〔〕./r/nA、相等B、无关/r/nC、超过票面价格D、低于票面金额/r/n34、根据债券的利率与市场利率的关系，债券可以分为固定利率债券与浮动利率债券，其中〔〕是固定利率债券。/r/nA、单利债券B、复利债券/r/nC、浮动利率债券D、可变利率债券/r/n35、债券根据归还方式可以分为〔〕./r/nA、期中归还B、到期归还/r/nC、展期归还D、中途归还/r/n36、债券与股票相同的地方表现在〔〕./r/nA、两者都是有价证券/r/nB、两者都是筹资手段/r/nC、两者收益率相互影响/r/nD两者的风险差不多/r/n37、公债的特征有〔〕./r/nA、平安性高B、流动性好/r/nC、收益稳定D、免税待遇/r/n38、依照不同的发行本位，国债可以分为〔〕./r/nA、实物国债B、货币国债/r/nC、记帐式国债D、凭证式国债/r/n39、在我国，根本建设债券的发行主体是〔〕./r/nA、国务院B、国家能源投资公司/r/nC、国家原材料投资公司D、铁道部/r/n40、发行债券的主体一般不需要担保的所发行的债券是〔〕./r/nA、政府证券/r/nB、金融证券/r/nC、信誉卓著的大公司发行的公司债券债券/r/nD、一般公司发行的公司债券/r/n41、下面属于重点企业债券的有〔〕./r/nA、电力建设债券B、重点钢铁企业债券/r/nC、有色金属企业债券D、石油化工企业债券/r/n42、综观60年代以来国际债券市场的活动情况，发行国际债券的主要目的有〔〕./r/nA、弥补国际收支逆差/r/nB、收取外币资金，弥补国内预算资金的缺乏/r/nC、一些大型和特大型工程工程建设筹资，并使高风险得以分散/r/nD、为某些国际组织筹资，以支持其活动/r/n43、广义的有价证券有很多种，其中包括〔〕./r/nA、商品证券B、提单C、货币证券D、资本证券/r/n44、证券交易的集中竞价应当实行〔〕的原那么。/r/nA、数量优先B、价格优先C、时间优先D、地点优先/r/n45、交易所上市委员会的职责是〔〕./r/nA、审批证券的上市/r/nB、审定总经理提出的财务预算、决算方案/r/nC、拟定上市规那么和提出修改上市规那么的建议/r/nD、选举和罢免理事/r/n46、从债券的形式来看，我国发行的国债可分为〔〕./r/nA、凭证式国债B、无记名国债C、记帐式国债D、可转换债券/r/n47、基金的运作中的主要费用有〔〕./r/nA、管理费B、托管费C、风险费D、投资费/r/n48、〔〕不得招聘为证券交易所的从业人员。/r/nA、因违法、违纪被开除的证券交易所从业人员/r/nB、被开除的国家机关工作人员/r/nC、被解聘的证券公司从业人员/r/nD、被辞退的国有企业工作人员/r/n49、证券从业人员的行为准那么规定内容包括〔〕./r/nA、保证性行为B、自律性行为C、道德性行为D、禁止性行为/r/n50、优先股的优先权主要表现在〔〕./r/nA、认股权B、分配剩余资产C、分配公司收益D、公司经营表决权/r/n51、我国?公司法?中的公司主要形式是指〔〕./r/nA、有限责任公司B、两合公司C、股份D、无限公司/r/n52、在我国证券法中规定的委托方式有〔〕./r/nA、市价委托B、限价委托C、止损委托D、限价止损委托/r/n53、证券投资基金与股票、债券的区别在于〔〕./r/nA、风险水平不同B、收益水平不同C、所筹资金的投向不同D、所反映的关系不同/r/n54、封闭式基金与开放式基金的区别在于〔〕./r/nA、投资者的身份不同/r/nB、期限和发行规模限制不同/r/nC、基金单位交易方式和价格计算标准不同/r/nD、投资策略不同/r/n55、证券投资基金的当事人主要有〔〕./r/nA、基金持有人B、基金发起人C、基金托管人D、基金管理人/r/n56、证券公司在以下事项中，不需要国务院证券监督管理机构审批的事项有〔〕./r/nA、设立或撤消分支机构B、变更注册资本C、更换总经理D、更换法定代表人/r/n57、股东大会包括〔〕./r/nA、创立大会B、特别股东大会C、股东年会D、临时股东大会/r/n58、ADR业务中涉及的关键机构包括〔〕./r/nA、根底证券的发行公司B、存券银行/r/nC、托管银行D、存券信托公司/r/n59、承销方式有〔〕./r/nA、包销B、经销C、自销D、代销/r/n60、不能开户的人员有〔〕./r/nA、证券交易所的管理人员/r/nB、证券经营机构中与股票发行或交易有直接关系的人员/r/nC、未满18岁者/r/nD、职业医生/r/n/r/n三、判断题/r/n1、证券是指标有票面金额，证明持人有权按期取得一定收入并可以自由转让和买卖的所有权或债券凭证。/r/n2、拟资本是实际资本的反映，虽然两者之间有本质区别，但两者在量上是相等的。/r/n3、商品证券是证明持有人有商品使用权或所有权的凭证，取得了这种证券就等于取得了这种商品的所有权，持有人对这种证券所代表的商品所有权受法律保护。/r/n4、银行承兑票据是货币证券中银行证券的一种。/r/n5、资本证券是指由金融投资或与金融投资有直接联系的活动而产生的证券。/r/n6、有价证券按照上市与否可分为上市证券和非上市证券，非上市证券就是指不符合证券交易所上市条件而不能上市的证券。/r/n7、基金市场是基金证券发行和交易的场所，开放式基金是在证券交易所挂牌交易。/r/n8、根据?证券投资基金管理暂行方法?，基金收益的分配应该采用现金形式。/r/n9、利率变动对国债基金和货币基金收益的影响是相反的。/r/n10、证券发行人是指为筹措资金而发行债券、股票等证券的政府及其机构、金融机构、公司和企业。/r/n11、个人投资者是证券市场上最广泛的投资者。/r/n12、根据我国?证券法?的规定，证券交易所的提供证券集中交易场所的不以营利为目的的法人。这说明我国的证券交易所不是公司制。/r/n13、证券业协会是证监会下属的官方机构。/r/n14、不仅证券市场是资本市场的组成局部，中长期信贷市场也是资本市场的重要的组成局部。/r/n15、证券市场与货币市场关系密切，证券市场是货币市场上资金的需求者。/r/n16、在资本市场内部，长期信贷的资金来源依赖于证券市场。/r/n17、股票的发行必须做到同股同权，因此发起人股与普通投资者购置的股票不会有任何不同。/r/n18、设权证券与证权证券的区别在于设权证券是权利的一种外在物化形式，它是权利的载体，权利是已经存在的。/r/n19、股票是一种设权证券而不是证权证券。/r/n20、股票是一种证券持有人对公司的财产有直接支配处理权的证券。/r/n21、我国?公司法?规定，股份公司向发起人、国家授权投资的机构、法人发行的股票必须是记名股票。/r/n22、我国?公司法?规定向社会公众发行的股份应该为记名股票。/r/n23、因为股东大会是公司的权力机关，因此股东能够完全控制股份公司的经营决策。/r/n24、可转换优先股票实际上就是我国的可转换债券。/r/n25、普通股票在权利义务上不附加任何条件。/r/n26、债券票面注明债券发行者名称指明该债券的债务主体，也为债权人到期追索本金和利息提供了依据。/r/n27、银行能通过存款吸收资金，因此不需要发行债券。/r/n28、浮动利率债券的利率在确定时一般要与市场利率挂钩，当市场利率上升时，利率应上调，在利率下降时那么保持不变，以保证投资者的利益。/r/n29、实物债券是一种具有标准格式实物券面的债券，在标准格式的债券券面上，必须印有债券面额、债券利率、债券期限、债券发行人全称、还本付息方式等各种债券票面因素。/r/n30、凭证式国债不能上市流通，从购置之日起计息，需要提前兑取可以到购置网点兑取。提前兑取时，除了归还本金外，利息按实际持有天数及相应的利率档次计算，经办机构按兑付本纪本金的2%收取手续费。/r/n31、实物国债就是以国家为主体发行的实物债券。/r/n32、从1989年开始，我国把对某些单位定向发行的国库券叫做特种国债。/r/n33、财政债券是国家为筹措建设资金、弥补财政赤字所发行的一种债券，在我国也发行过屡次。/r/n34、地方企业债券中的产品配额企业债券是指由发行企业以本企业产品等价清偿本息的债券，按期向投资者提供本企业的产品。/r/n35、欧洲债券是外国债券中的一个品种。/r/n36、外国债券是借款人在本国境外市场发行，不以发行市场所在国的货币为面值的国际债券/r/n37、股票溢价发行时，超过股票面值的溢价局部，要转入公司的法定公积金。/r/n38、利率风险对股票的影响大于对债券的影响。/r/n39、公司在没有盈利前是不能发放任何股息的。/r/n40、上市公司收购可以采取要约收购或协议收购的方式。/r/n41、收购要约期限不得小于三十日，并不得超过六十日。/r/n42、客户的交易结算资金必须全额存入指定的商业银行，单独立户管理。/r/n43、证券公司不得以任何方式对客户证券买卖的收益或赔偿证券买卖的损失作出承诺。/r/n44、证券业协会是证券业的自律性组织，是社会团体法人。/r/n45、利率风险对长期债券的影响比短期债券的影响要大。/r/n46、股息和红利是一样的。/r/n47、一般而言可转换债券的价格波动相对频繁。/r/n48、某证券所承当风险越大，其收益率一定越高。/r/n49、债券的持有期收益率一定比票面利率大。/r/n50、在债券的收益中，不可能有资本利得这项收益。/r/n51、金融时报指数是法国最著名的指数。/r/n52、基期加权股价指数又称为拉斯贝尔加指数。/r/n53、道琼斯指数采用修正股价平均数法来计算股价平均数。/r/n54、公司股票在上市前必须向证券交易所主管机关进行证券交易登记。/r/n55、工商企业购置其他公司的股票往往是为了进行投机。/r/n56、备兑认股权证可以以一个证券为标的物，也可以以多个证券为标的物。/r/n57、H股是指在香港注册并在香港上市的内地公司所发行的股票。/r/n58、证券发行市场通常无固定场所，是一个有形的市场。/r/n59、我国证券交易所是按公司制方式组成。/r/n60、场外交易市场的组织方式采取做市商制。/r/n61、上证综合指数的基期为/r/n1990年12月19日/r/n。/r/n62、购置力风险属于系统风险。/r/n63、利率风险对固定收入证券的影响不如对股票价格的影响。/r/n64、直接融资是指不需要任何中介机构运作就融通到资金的一种融资方式。/r/n65、设立综合类证券公司的最低注册资本是人民币10亿元。/r/n66、中央登记结算公司是不以营利为目的的法人机构。/r/n67、在我国现阶段，信用评级不是证券发行上市必备的条件。/r/n68、股份的董事会规模应在5至17人之间。/r/n69、申请从业人员资格者在年龄方面的要求是年满18周岁。/r/n70、获得资格证券书后超过18个月而未在证券专业岗位上就职，资格自动失效。/r/n/r/n/r/n参考答案：/r/n一、单项选择题/r/n1、B、2、B、3、A、4、D、5、D、6、B、7、A、8、B、9、B、10、D/r/n11、D、12、A、13、D、14、A、15、C、16、B、17、B、18、B、19、B、20、D/r/n21、D、22、D、23、D、24、A、25、A、26、B、27、B、28、B、29、B、30、D/r/n31、A、32、D、33、C、34、B、35、A、36、A、37、A、38、D、39、B、40、B/r/n41、D、42、D、43、D、44、A、45、A、46、B、47、D、48、D、49、B、50、B/r/n51、B、52、B、53、B、54、D、55、C、56、B、57、B、58、D、59、D、60、D/r/n61、C、62、A、63、C、64、B、65、A、66、D、67、A、68、A、69、C、70、D/r/n二、多项选择择题/r/n1、AB、2、AB、3、ABCD、4、ABC、5、ABC、6、ABCD、7、ABC、8、ABD/r/n9、BC、10、ABCD、11、ABC、12、ABCD、13、ABCDE14、ABC、15、ABCD、16、AB/r/n17、CD、18、BCD、19、ABD、20、AC、21、ABCD、22、BC、23、BCD、24、ABC/r/n25、ACD、26、ABC、27、ABC、28、ABCD、29、BC、30、ABC、31、CD、32、ACD/r/n33、AC、34、AB、35、ABCD、36、ABC、37、ABCD、38、AB、39、BCD、40、ABC/r/n41、ABCD、42、ABCD、43、ABCD、44、BC、45、AC、46、ABC、47、AB、48、AB/r/n49、AD、50、BC、51、AC、52、AB、53、ACD、54、BCD、55、ACD、56、AB/r/n57、ACD、58、BCD、59、AD、60、ABC/r/n三、判断题/r/n1、对2、错3、对4、错5、对6、错7、错8、对9、对10、对/r/n