五矿集团整合江西钨业战略项目-稀土产业研究报告V0

中国五矿集团

协助五矿集团成功组建中国钨业集团，设计并实现产业整合的战略价值稀土产业研究报告V0.02003年3月3日，上海报告目录稀土中国在世界稀土产业中的地位中国稀土产业的现状与发展趋势江西稀土产业的现状、发展趋势1©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved稀土是稀土元素(或称稀土金属)的简称，是17种元索组成的一个金属大家族

稀土元素及其在元素周期表中的位置2©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved稀土元素的分类位于元素周期表第ⅢB族的钪、钇和15个镧系元素中稀土钐（Sm）铕（Eu）、钆（Gd）重稀土，又称钇组铽（Tb）、镝（Dy）、钬（Ho）、铒（Er）、铥（Tm）、镱（Yb）、镥（Lu）、钇（Y）轻稀土，又称铈组镧（La）、铈（Ce）、镨（Pr）、钕（Nd）、钷（Pm）钪（Sc）是分散性元素，一般不与其它稀土元素共生于同一矿物之中钷（Pm）是放射性元素，稀土矿物中还没有发现钷。3©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved氟碳铈矿、独居石矿、磷钇矿和风化壳淋积型矿，前三种矿占西方稀土产量的95%以上。独居石和氟碳铈矿中，轻稀土含量较高。磷钇矿中，重稀土和钇含量较高，但矿源比独居石少。含有稀土元素的矿物稀土元素在地壳中主要以矿物形式存在稀土矿物作为矿物的基本组成元素，稀土以离子化合物形式赋存于矿物晶格中，构成矿物的必不可少的成分，如独居石、氟碳铈矿等作为矿物的杂质元素，以类质同象置换的形式，分散于造岩矿物和稀有金属矿物中，如磷灰石、萤石等第三类呈离子状态被吸附于某些矿物的表面或颗粒间。这类矿物主要是各种粘土矿物、云母类矿物稀土元素赋存状态主要有三种250种已经发现的稀土矿物50～60种具有工业价值的10种左右目前具有开采价值的主要4种现在用于工业的4©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved稀土的生产和制备混合稀土化合物单一纯稀土元素稀土选矿稀土冶炼稀土矿石稀土精矿单一稀土金属和混合稀土金属稀土选矿浮选法，辅以重选、磁选法稀土精矿分解酸法、碱法和氯化分解稀土元素分离之湿法冶金，如溶剂萃取法稀土元素分离之火法冶金，如熔盐电解法如碳酸稀土、氯化稀土等5©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved稀土的产品分类和产业链原料材料器件产品上游产品矿产品，初级产品（或粗产品）中游产品深加工产品（或叫单一产品、高纯产品）下游产品应用材料和应用产品（或器件）选冶产品指稀土矿山和冶炼企业生产的稀土精矿、单一和混合的稀土氧化物、金属及其合金、单一及混合稀土盐类等

应用产品一切含稀土的制成品，如稀土永磁体、稀土荧光粉、稀土抛光粉、稀土微肥、稀土激光晶体、稀土贮氢材料等终端应用部件应用材料应用深加工稀土冶炼采矿6©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved稀土是新技术革命和未来国际竞争中的重要战略资源，广泛用于国民经济和国防工业的各个领域

单一稀土氧化物混合稀土氧化物单一稀土金属混合稀土金属La2O3:光学玻璃、陶瓷电容器、催化剂、热电子发射体等Ce2O3:玻璃脱色剂、催化剂、光学玻璃、抛光粉等Pr2O3:颜料、永磁体、催化剂等Nd2O3:永磁体、玻璃添加剂、陶瓷电容器、激光器等Sm2O3:永磁体、陶瓷电容器、催化剂Eu2O3:红色荧光粉、原子反应堆控制材料等Gd2O3:原子反应堆控制材料、GGG磁光材料、磁致冷材料、光学玻璃Tb4O7:高显色灯、磁光存储材料、磁致伸缩材料。Dy2O3:永磁体、磁致冷材料等Ho2O3:颜料、激光器等Er2O3:光学玻璃、半导体、光导纤维Tm2O3:激光器等抛光粉平板玻璃电视显像照相机镜头眼镜片催化剂石油裂化催化剂钇：耐热钢添加剂、电子材料、核反应堆材料、铝导线镧：贮氢合金、电子射线源、吸气剂、铝合金镨：永磁合金、磁致冷合金。钕：永磁合金、磁光存贮材料钐：永磁合金等铈：火石合金、冶金添加剂钆：原子能、磁致冷材料、磁光存贮材料镝：永磁合金、磁光存贮材料、磁致冷、磁致伸缩材料铥：磁致伸缩材料等铽：磁致伸缩材料、磁光存贮材料发火合金钢铁和有色金属的添加剂、贮氢合金等。7©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved随着稀土在高新技术及新材料中的广泛应用，市场对稀土的需求量将持续拉动

数码时代环保汽车时代PC、移动电话、数码相机和高清晰

度数码电视等稀土永磁材料、发光材料、抛光材料、镜头玻璃添加剂和贮

氢材料镧、铈、镨、钐、钇等稀土做成的燃料电池8©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved报告目录稀土中国在世界稀土产业中的地位中国稀土产业的现状与发展趋势江西稀土产业的现状、发展趋势9©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved我国稀土资源非常丰富，储量世界第一中国前苏联美国澳大利亚其它世界稀土资源储量（REO万吨）资料来源：《世界稀土经济》（第九版）前苏联美国印度其它中国的稀土资源储量大，矿种和稀土元素齐全，稀土品位高，矿点分布合理美国稀土资源主要有氟碳铈矿、独居石及在选别其它矿物时，作为副产品可回收黑稀金矿、硅铍钇矿和磷钇矿

前苏联的稀土储量很大，主要是伴生矿床位于科拉半岛，存在于碱性岩中的含稀土的磷灰石澳大利亚是独居石的生产大国，独居石是作为生产锆英石和金红石及钛铁矿的副产品加以回收其它主要生产国还有印度、加拿大、南非、巴西等10©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved经过多年的发展和建设，已经成为最大的稀土生产国和出口国，

在国际市场上具有支配和主导地位中国前苏联美国澳大利亚其它资料来源：中国稀土行业协会统计年鉴美国地质调查局《矿产品概览》世界稀土矿产品2001年产量（REO,吨）中国中国前苏联美国印度其它法国日本美国荷兰等国其它2000年稀土产品（不含磁材、铁合金）出口情况统计（万吨）中国稀土产品七成出口11©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved中国还是世界稀土产品第二大消费国

其它

欧洲美国其它全世界稀土消费配分（%）稀土共有六个世界市场北美中国大陆日本东亚其它稀土矿产品市场混合稀土产品市场单-和高纯稀土氧化物金属市场稀土高技术材料市场，如稀土永磁材料，荧光材料，贮氢材料，激光晶体，超导材料，磁致冷材料，磁致伸缩材料等含有稀土材料的器件，如计算机中的音圈马达，稀土镍氢二次电池，稀土电机，稀土电动汽车，医用核磁共振显像仪，信息存贮稀土屏，稀土节能灯，电视和计算机显示屏，以及汽车尾气净化器等稀土在高新技术产业、国防工业、钢铁和有色金属、玻璃陶瓷、石油化工、农业、医药、轻纺和皮革工业等方面的应用12©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved但是，与发达国家相比，我国的稀土应用主要集中在传统领域13©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved随着世界稀土消费增长势头趋缓，同时中国产能扩张过快，致使稀土产品出口价格持续下跌前苏联其它

日本法国美国荷兰等国其它资料来源：有关文章北美日本东亚欧洲其它欧洲经济增长减缓，美国经济出现衰退、日本经济继续低迷，致使世界稀土消费需求近年来稳定在7～8万吨/年中国的稀土生产能力已达18万吨，2002年稀土实际生产量已过8万吨，而且增长势头不减世界需求中国供给中国稀土产品出口情况14©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved报告目录稀土中国在世界稀土产业中的地位中国稀土产业的现状与发展趋势江西稀土产业的现状、发展趋势15©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved中国稀土储量主要集中在内蒙、四川和江西，并依托资源形成了三大稀土资源型产业基地中国稀土探明储量约占全球的80％内蒙古储量占80％四川储量占5％中国重稀土探明储量占全球的50％以上内蒙古占全国储量的80％江西占全国储量的80％全球稀土储量分布全球重稀土储量分布内蒙（包头稀土高新技术园区）：依托白云鄂博稀土矿产资源轻稀土为主铁矿的共伴生矿，开采成本低吸引稀土高新技术企业27家，三资企业30家稀土产业链逐步形成，初具规模，目标成为“中国稀土谷”四川省：依托凉山州的稀土资源（轻稀土为主）稀土企业有20多家集中在稀土产业链的上游江西省：依托赣州的稀土资源（世界罕见的重稀土资源）稀土企业不多，单一稀土金属分离能力较强单一稀土金属和合金的产业基地，与江浙沪的下游企业构成完整的产业链16©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved中国主要稀土原生矿床和淋积型矿床一览表编号矿产地名称矿床类别储量规模稀土类型利用情况备注RE2O3ΣCe2O3ΣY2O31内蒙古白云博主、东、西矿原生矿超大

轻稀土已用共伴生矿2内蒙古白云博主东矿底盘原生矿超大

轻稀土未用共生矿3内蒙古白云博都拉哈拉原生矿超大

轻稀土未用共生矿4内蒙古扎鲁特旗八0一原生矿

大大重、轻稀土未用共生矿5吉林大栗子铁矿红旗区原生矿

重稀土未用伴生矿6山东微山原生矿

中

轻稀土已用

7江西七0一淋积型

大重稀土已用

8江西七二一淋积型

大

轻稀土已用

9江西八0七淋积型

大

轻稀土已用

10湖北竹山庙垭原生矿

大

轻稀土未用

11湖北应山广水原生矿

中重稀土未用

12湖南江华淋积型

中

轻稀土已用

13广东新丰淋积型

中

重、轻稀土已用

14广东粤东北地区若干矿点淋积型

重、轻土已用

15福建闽西南若干矿点淋积型

重、轻土已用

16四川冕宁牦牛坪原生矿

大

轻稀土已用

17贵州织金新华原生矿

大

重、轻稀土未用伴生矿17©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved中国主要独居石、磷钇矿、褐钇铌矿矿床一览表编号矿产地名称矿床类型储量规模稀土类型利用情况备注1江西上犹长岭风化壳砂矿中型独居石已用

2湖南岳阳筻口河流冲积砂矿特大型独居石未用

3湖南华容三郎堰河流冲积砂矿大型独居石未用

4湖南湘阴望湘河流冲积砂矿大型独居石未用

5湖南平江南江桥河流冲积砂矿中型独居石未用

6湖北通城隽水河流冲积砂矿中型独居石已用

7海南万宁保定海滨砂矿中型独居石已用共生矿8广东阳西南山海海滨砂矿大型独居石已用

9广东电白电城海滨冲积砂矿中型独居石已用共生矿10广东电白博贺海滨冲积砂矿中型独居石已用

11广东广宁513风化壳砂矿中型独居石、磷钇矿已用伴生矿12广东广宁512风化壳砂矿中型独居石、磷钇矿已用伴生矿13广东新兴社墟河流冲积砂矿中型独居石未用共生矿14广西上林水台冲洪积砂矿大型独居石未用共生矿15广西钟山花山风化壳砂矿中型独居石已用伴生矿16广西北流五二0风化壳砂矿大型独居石未用伴生矿17广西北流石玉河流冲积砂矿中型独居石未用伴生矿18广西陆川白马风化壳砂矿大型独居石已用共生矿19云南勐海勐往河流冲积砂矿大型独居石未用共生矿20江西山犹长岭风化壳砂矿大型磷钇矿未用

21广东新丰雪山风化壳砂矿大型磷钇矿已用共生矿22广东惠阳沙尾风化壳砂矿中型磷钇矿已用

23广西北流五二0风化壳砂矿大型磷钇矿已用共生矿24广西北流石玉风化壳砂矿中型磷钇矿已用共生矿25广西陆川白马风化壳砂矿大型磷钇矿已用共生矿26湖南江华姑婆山风化壳砂矿大型褐钇铌矿已用

27湖南江华河路口河流冲积砂矿中型褐钇铌矿已用

28广西贺县姑婆山风化壳砂矿大型褐钇铌矿已用共生矿18©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved我国稀土产品已由初级产品逐步向高附加值产品转变，产品结构也向效益好的深加工方向调整，开始步入世界先进行列

稀土分离产品产量占稀土产品总量的比例由1996年的24.9％上升到48.5％，高于世界稀土市场同类产品的消费比例。高纯、高附加值产品出口量年均增长２0％，高纯产品出口量占总出口量的比例达６0％，表明我国稀土出口产品结构由初级产品向高附加值产品转变

19©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved

行业管理薄弱，资源浪费严重。仍然存在着严重的滥采乱挖现

象，盲目建立的小采、选厂无序开采，造成了严重资源浪费，水土流失和环境污染

但我国稀土工业企业经济效益下滑，产业结构不合理等问题还相当突出

冶炼分离能力过剩，重复建设问题突出，引起

产品积压、低价竞销，严重影响了稀土企业效益和行业的健康发展

企业装备相对落后，产品质量不稳定。使稀土产品回收率和合格率受到影响。

出口管理不力，产品低价竞销，导致稀土产品出口价格一再下跌，影响了资源优势向经济优势的转化，使企

业和国家利益遭受损失20©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved南北两大稀土集团将按地域、分类别组建北方集团将以轻稀土为主。由内蒙古稀土（集团）公司牵头，联合甘肃稀土集团公司，吸收四川、山东等地骨干企业共同发起设立中国北方稀土集团股份有限公司南方集团将以中重稀土为主，由上海、江苏、江西、湖南、广东规模较大的企业共同认定的国有大型企业牵头，吸收南方各省（市、自治区）骨干企业共同发起设立中国南方稀土集团股份有限公司中国现行的政策环境正在发生变化国家计委关于印发《外商投资稀土行业管理暂行规定》的通知禁止外商在中国境内建立稀土矿山企业不允许外商独资举办稀土冶炼、分离项目（限于合资、合作）鼓励外商投资稀土深加工、稀土新材料和稀土应用产品。

建立一整套适应市场变化的稀土出口配额动态管理机制加入WTO以后，现行的出口配额管理体制确实不能完全适应市场经济发展的需要稀土出口配额管理机制会不断改革和完善，在管理职能上也会进一步理顺我国南北两大稀土集团即将组建21©2002BexcelManagementConsultantsAllRightsReserved外资大举进入中国，参与重整中国稀土产业链终端应用部件应用材料应用深加工稀土冶炼采矿法国罗地亚公司加拿大AMR（加华）公司日本三德金属公司昭和电工公司日本清美化学株式会社与包钢公司合资的天骄清美稀土抛光粉有限公司世界上最大的四家PC等用的硬盘驱动器制造公司（用稀土永磁）生产PC显示屏的有我国台湾省、欧洲以及韩国、日本等的著名公司（用稀土荧光、抛光、玻璃添加剂等新材料）全世界生产汽车尾气净化器最大的四家跨国公司（共占全球市场份额约90%）PC界的IBM、惠普、戴尔汽车业的通用、福特、大众