陆家嘴信托-淮安开发控股简版材料

陆家嘴--淮安开发控股应收账款集合资金信托计划产品要素项目名称陆家嘴信托•淮控Ⅱ号淮安开发控股应收账款投资集合资金信托计划规模不超过4亿元期限不超过24个月投资者收益率100-300万（不含）：9.2%300-3000万（不含）：9.6%3000万以上（含）：10.0%融资人淮安开发控股有限公司资金用途资金用于投资淮安开发控股对淮安开发区管委会的应收账款，淮安经济技术开发区日月洲生态乐园建设。还款来源1.淮安开发控股（总资产279亿）经营收入，2013年度，淮安开发控股实现主营业务收入15.75亿元，净利润率14.25%，近3年来净利润率均在14%以上。2.AA级发债主体淮安水利资产（总资产512亿）和淮安开发区经发公司（总资产90亿）的经营业务收入。风控措施1.淮安水利资产（总资产475亿）和淮安开发区经发公司（总资产89.5亿）提供连带责任担保。2.淮安开发控股持有对淮安开发区管委会5.36亿应收账款质押3.淮安市级政府出具政府支持性文件。№

投资品种产品期限预期年化收益率银行定期存款2年3.75%国债2年3.85%陆家嘴淮安控股2年9.2%-9.6%

按投资者的投资额，对应如下预期年化收益：收益分配：

半年付息№

陆家嘴淮安控股期限和收益率对比№产品优势

（1）地处长三角发达地区，南京都市圈紧密圈层城市；（2）2013年，淮安市实现地区生产总值2155.86亿元，同比增长12%，完成财政总收入494.6亿元。（3）淮安日月洲生态乐园按照树立精品意识、改善生态环境的指导原则。解决淮安旅游景区缺乏的问题，促进城市经济和社会可持续发展融资方—淮安开发控股有限公司2是经淮安市人民政府批准设立的国有独资公司，隶属于江苏省淮安开发区管委会。中诚信国际对该公司出具“AA”级主体信用等级和“AA+”的债项信用等级淮安经济财政实力较强1淮安市水利资产经营有限公司，其主体信用等级为AA级，公司债券信用等级为AA级，评级展望稳定。2013年末总资产为475亿元，2013年度净利润达到8.16亿元，具有较强的担保能力。淮安开发区经发公司经营稳健，财务情况良好，2014年6月末总资产达到89.5亿元，净资产48.3亿元，负债率46%，具有较强的担保能力担保方—淮安市水利资产公司和淮安开发区经发公司3№产品优势三大还款来源，充分保障还本付息5（1）淮安开发控股（总资产279亿）经营收入，2013年度，淮安开发控股实现主营业务收入15.75亿元，净利润率14.25%，近3年来净利润率均在14%以上。（2）淮安水利资产（总资产475亿）和淮安开发区经发公司（总资产89.5亿）的经营业务收入。（3）淮安市财政收入淮安市政府财政收入稳定42013年，淮安市实现地区生产总值2155.86亿元，同比增长12%，完成财政总收入494.6亿元。2013年，淮安经济技术开发区实现地区生产总值205.47亿元，实现财政总收入53.13亿元，财政总收入及公共财政预算收入总量继续保持全市第一。本信托规模不超过4亿元，约占淮安市财政总收入的0.81%，故该项目收入有保障

受托人-陆家嘴国际信托6陆家嘴国际信托有限公司是上海陆家嘴集团控股的信托机构，2012年2月经中国银监会批准重新登记，注册资本10.68亿元，并计划增资至30亿元。№信托计划交易结构图发起设立陆家嘴信托集合资金信托（计划）淮安开发控股委托人认购信托单位信托利益分配文体中心应收账款资产对应方还本付息转让连带责任保证淮安水利资产、淮安开发区经发公司确认标的资产标的资产形成日月洲生态乐园淮安开发区管委会回购№投向项目的基本情况及项目价值分析淮安市位于中国江苏省中部偏北，地处长江三角洲地区，历史上与扬州、苏州、杭州并称运河沿线的“四大都市”。南京都市圈紧密圈层城市，是继深圳、东莞、昆山之后的第四大台资聚集高地，累计引进台资企业200多家，包括富士康、台玻、明基电子等知名企业。淮安开发区管委会委托淮安开发控股进行淮安经济技术开发区日月洲生态乐园的建设，项目总投资约7.9亿元。由于项目投资金额较大，现淮安开发控股拟将其根据《文体中心代建协议》而合法拥有的对淮安开发区管委会5.36亿元应收账款做流动性安排，资金用于生态乐园项目的建设。№融资方淮安开发控股有限公司是经淮安市人民政府批准设立的国有独资公司，隶属于江苏省淮安经济技术开发区管理委员会。截止2014年6月，公司合并总资产达到279亿元，净资产145亿元，公司主要职责是代表淮安开发区管委会筹集开发区建设资金，以及负责开发区内基础建设设施的融资和建设。公司于2010年成功发行总额为12亿元的企业债，中诚信国际对该公司出具“AA”级主体信用等级和“AA+”的债项信用等级，评级展望稳定，资信情况良好。淮安经济技术开发区作为淮安市改革开放的重要窗口和发展高新技术、开放型经济的重要载体，近年来得益于淮安市良好的经济环境，其地区生产总值及财政收入也保持了快速增长的态势。№担保方—淮安市水利资产经营有限公司淮安市城市水利资产经营有限公司，是淮安市政府直属国有独资公司，淮安市国资委持有公司100%的股权。根据大公国际资信评估有限公司2014年6月27日出具的《淮安市水利资产经营有限公司2012年公司债券跟踪评级报告》，其主体信用等级为AA级，公司债券信用等级为AA级，评级展望稳定。淮安水利资产经营较为稳健，财务情况良好，2013年末总资产为475亿元、净资产266亿元，2013年度净利润达到8.16亿元，具有一定的担保能力。№担保方—淮安经济开发区淮安经济技术开发区经济发展总公司是由淮安市政府于1993年批准成立的市属国有独资公司。淮安开发区经发公司经营较为稳健，财务情况良好，2014年6月末总资产达到89.5亿元，净资产48.3亿元，负债率46%，具有较强的担保能力。原文链接文档由||信托理财产品

提供№

还款来源还款来源说明淮安开发控股经营收入淮安开发控股经营收入为本资产管理计划到期本息的主要还款来源。淮安水利资产和淮安开发区经发公司的经营业务收入淮安水利资产（总资产475亿）和淮安开发区经发公司（总资产89.5亿）的经营业务收入淮安市财政收入淮安市财政收入可作为补充还款来源。№风控措施风控措施1.保证担保：淮安水利资产（总资产475亿）和淮安开发区经发公司（总资产89.5亿）提供连带责任担保。2.应收账款质押：淮安开发控股持有对淮安开发区管委会5.36亿应收账款质押.3.淮安市级政府出具政府支持性文件。原文链接文档由||信托理财产品

提供№标的应收账款根据淮安经济技术开发区管理委员会与淮安开发控股有限公司2012年12月签署的《淮安经济技术开发区文体中心项目委托代建协议》，项目总投资约7.5亿元，占地约126亩，总建筑面积125000平方米，分游泳馆、羽毛球馆、篮球馆、乒乓球馆、网球馆、排球馆、健身房、图书阅览室等，项目于2012年12月开工，目前项目已经基本完工，尚未出具竣工验收报告，具体回购价款以工程最终审计价加计15%的管理费收入。

审批机关批文批文编号江苏省淮安经济开发区管理委员会关于建设淮安经济开发区文体中心的立项批复淮管（审）发【2011】256号淮安市环境保护局关于淮安开发控股有限公司建设淮安经济技术开发区文体中心项目环境影响报告表的批复淮环表复【2012】32号淮安市国土资源局国有土地使用权证淮国用（2008）出第4072号具体项目批文如下表所示公司简介公司依托公司治理优势及资源优势，围绕建设“上海国际金融中心”和“青岛蓝色经济区”的国家战略，立足区域经济建设，辐射长三角、山东半岛等广阔区域，将以追求完美的信托价值为己任，服务社会，造福民生，为客户创造价值。原文链接文档由||信托理财产品

提供陆家嘴国际信托有限公司(简称“陆家嘴信托”)是上海陆家嘴金融发展有限公司控股的信托机构，2012年2月经中国银监会批准重新登记，注册资本为10.68亿元，拟于2013年增资至30亿元。公司注册地为青