第3章 国民收入的决定 (武汉大学宏观经济学)

第三章简单国民收入决定理论1/31/20231前面的国民收入核算——解决GDP“是什么”、“是多少”，而国民收入决定——解决GDP为什么会这样，简单——“两部门、“产品市场”。本章教学目的和要求：两部门国民收入的决定：消费函数、储蓄函数以及相互关系；投资乘数三部门国民收入的决定：两种不同形式税收（定量税和比例税）；国民收入的决定公式；政府支出乘数、税收乘数、转移支付乘数以及相互之间的大小关系平衡预算乘数四部门国民收入的决定公式以及各种乘数1/31/20232第一节两部门中均衡产出的决定1/31/202331.1均衡产出的概念追根溯源：KeynesianLaw

前提1、短期分析：“从长期看，我们都死了”。典型：技术不变2、价格刚性（pricerigidity):价格一经形成，就不易变动，从而经济主要是数量调整；3、利率不变：货币市场状况不影响产品市场；4、投资与国民收入无关。背景（background)1929~1933年“大萧条”1、资源闲置2、AD↑→闲置资源被利用→产量↑、价格不变KeynesianLaw:社会总需求变动时，只会引起产量变动，使经济恢复均衡，达到AD=AS状态，而不会引起价格变动。1/31/20234国民收入恒等式为：

C+I+G+（X-M）≡C+S+T如何把该式发展为国民收入均衡公式，从而过渡到国民收入决定的理论呢？为此，我们首先可以把国民收入核算看成是估计某一时期生产的既定国民收入总量，而需要进一步研究“下一时期”或“下几个时期”的生产情况：在什么条件下将继续生产同样数量的国民收入？在什么情况下将生产更多的或更少的国民收入。于是，问题就从国民收入的核算转化为国民收入的决定。1/31/20235很明显，要继续维持某一时期的既定生产规模，必须要总的需求恰好等于该期已经生产出来的国民收入。如果总需求小于既定的国民收入，则一部分产品就不能得到实现。于是，生产将缩小，国民收入将下降；如果总需求大于既定的国民收入，则一部分需求就不能得到满足，于是，生产将扩大，国民收入将提高；或者在生产无法扩大时，价格水平将上涨。只有当总需求恰好等于国民收入时，生产才既无扩大又无缩小的趋势。此时，国民收入处于所谓“均衡”状态。因此，国民收入均衡的条件为：总需求=国民收入1/31/20236二、均衡产出又称为均衡国民收入，和总需求相一致的产出。也就是经济社会的收入正好等于全体居民和企业的意愿支出。在简单国民收入决定理论中，总需求可以定义为总的“意愿支出”或“意愿购买”。意愿支出反映了支出者的“计划”或“打算”，它不同于国民收入核算等式中的“实际支出”，即已经实现了的支出。实际支出包括意愿的和非意愿的两种。例如，在企业的实际投资支出中，计划的存货增加属于意愿支出，不是计划中的存货增加则属于非意愿支出：它们是由于卖不出去而不得不由企业自己“购买”下来的部分。显然，非意愿支出不能看成是需求。由此，国民收入均衡条件可以重新表述为：意愿支出=国民收入1/31/20237投资等于储蓄在两部门经济中，总需求只包括消费需求和投资需求两个部分，所以，国民收入均衡的条件可以写成：

Y=C+II=S

从这两个公式中可以清楚地看出，决定国民收入大小的因素有三个：消费、投资和储蓄。如果不考虑价格变动的因素，即分析实际国民收入的均衡条件，则有：

y=c+i

i=s

上述公式中小写的字母分别表示相应的实际变量。1/31/202381.2凯恩斯的消费理论基本假设：经济中只存在两个部门：企业和家庭；不存在政府，即个人可支配收入等于国民收入；利率、工资和价格是固定不变的；潜在的国民收入（YF）是固定不变的。投资简单设定为模型以外因素决定的外生变量。1/31/20239消费函数S≡Y－C 这是无条件成立的定义恒等式，不反映行为信息。当我们提出家庭如何决定其消费量和储蓄量，就涉及到行为的分析假定。我们把注意力集中在消费行为上。与微观经济学中强调消费需求受到相对价格决定不同，对宏观经济总量进行研究时，决定总消费水平的最重要因素是收入水平。宏观经济学的消费函数表述消费水平与收入水平之间关系。1/31/202310什么收入？现期收入决定消费？还是现期收入与对未来收入预期同时决定现期消费？未来收入预期可能对消费起作用。如果说未来收入会对当期消费发生作用，消费者怎样判断未来收入水平？有关假说如绝对收入假说（absoluteincomehypothesis），生命周期假说（lifecyclehypothesis

），永久收入假说（permanentincomehypothesis）假说等。1/31/202311凯恩斯的简单消费函数在两部门经济中，个人可支配收入等于国民收入，故消费函数可以写成：

C=C（Y）消费与收入之间的函数关系的特点：第一，无论收入多少，消费总为正数，即消费大于零。如果消费等于零，则社会无法继续存在下去。特别地，当收入为零时，消费仍然大于零。此时，消费基金来源于过去的储蓄或借债。第二，随着收入的增加，消费也增加，但消费的增加不如收入的增加快，即边际消费倾向存在着递减趋势。1/31/202312凯恩斯的简单消费函数最简单处理办法：（1）现期收入决定消费；（2）收入消费之间关系是线性的。C＝a＋bYd

（a>0,0<b<1） 其中a代表自发消费，b代表边际消费倾向（MPC）。它等于消费增加量与收入增加量之比，即b=△C/△Y，并且0<b<1。消费与收入之比称为平均消费倾向（APC），即APC=C/Y。平均消费倾向可能大于、等于或小于1。如果假定消费函数是线性的，则它可以很方便地用图形把它表示出来。（见p445）1/31/202313例题设消费函数为C=200+0.8Y，Y=1000，请问：自发性消费量、边际消费倾向和平均消费倾向各是多少？答：自发性消费量：200MPC：0.8APC：11/31/202314消费曲线的平移“沿着消费曲线的移动”和“消费曲线的平移”的区别：沿着消费曲线的移动是反映消费量和收入变化之间的关系；消费曲线的平移是指除国民收入因素以外的其它因素的变化对消费量的影响。1/31/202315影响消费曲线移动的因素价格水平：考虑对实际收入的影响和“货币幻觉”；收入分配：收入分配越平均，平均消费倾向越大；税收：利率：要看利率的变动对储蓄的替代效应和收入效应。公司未分配利润在利润中所占比例：1/31/202316

储蓄函数（Savingfunction)

由于储蓄是收入中未被消费的部分，故有：

S=Y-C已知消费函数为：C=a+bYS=Y–a+（1-b）Y=-a+（1-b）Y其中，为-a自发储蓄，1-b为边际储蓄倾向。已知a>0，0<b<1，从而有-a<0，0<1-b<1。储蓄与收入之间的函数关系为：第一，当收入为零时，储蓄小于零，为负数；第二，随着收入的增加，储蓄也增加，储蓄随收入增加而增加的比率递增。如果把储蓄函数看作是线性的，则很容易把它用图形来表示出来。（见书p448图13－6）1/31/202317APC、MPC、APS与MPS相互之间的关系一、APC与MPCAPC=c/y=(α+βy)/y=α/y+β=α/y+MPC(1)APC>MPC(2)α/y→0,所以APC→MPC二、APS与MPSAPS=s/y,MPS=∆s/∆y=ds/dy=(1-β)APS=s/y=[-α+(1-β)y]/y=-α/y+(1-β),所以，APS<MPS三、形与影1、APC+APS=1证明：y=c+s→1=c/y+s/y→1=APC+APS2、MPC+MPS=1证明：∆y=∆c+∆s→1=∆c/∆y+∆s/∆y→1=MPC+MPS1/31/2023181.3两部门经济中国民收入的决定1、使用消费函数决定收入国民收入决定的模型：均衡公式Y=C+I①

消费函数C=a+bY②

投资函数I=I0③

把②③代入①并求解可得：

Y=[1/(1-b)]×（a+I0）④1/31/202319均衡收入决定的图形表示450YC，IOEI=I0CC+IY0Y0之左:Y＜C+I,UnintendedInventary＜0,生产扩大。Y0之右:Y＞C+I,UI＞0,生产缩减.1/31/2023202、使用储蓄函数决定收入国民收入决定的模型：均衡公式I=S①

投资函数I=I0②

储蓄函数S=-a+（1-b）Y③

把②③代入①并求解可得：

Y=[1/(1-b)]×（a+I0）1/31/202321利用i=s求解国民收入的图形表示AEYOCAEYEOYS/ISIYE1/31/2023221.4国民收入的变动与乘数原理

（Multipliermodel）乘数的概念最早是由英国经济学家卡恩（Hahn）在1931年提出的，后来被凯恩斯加以利用，成为凯恩斯主义和其它宏观经济学派用来分析宏观经济的一个重要的工具。乘数效应通常是指自变量的变化对因变量具有倍数作用，即因变量的改变量是自变量增量的倍数。乘数效应也称倍数效应或放大效应。本节仅介绍投资乘数和消费乘数。1/31/202323国民收入的变动与乘数原理

国民收入决定的基本点是：均衡收入水平由总支出曲线与450线的交点决定（或投资与储蓄曲线的交点决定）。如果由于某种原因引起总支出曲线的上下移动，从而使得交点的位置向右或向左移动，则均衡收入将会提高或下降。一般认为，消费函数通常比较稳定，表现在图形上就是消费曲线不会移动。因此，总支出曲线主要随着投资曲线的移动而移动。由于投资曲线是水平的，所以，当投资的增加△I个单位，意味着总支出曲线将平行地向上移动△I个单位，从而使得总支出曲线与450线的交点向右移动，最终导致均衡收入的增加。但是，投资增加所引起的收入增加量通常大于增加的投资量。国民收入的增加量与投资增加量之间的比率就叫做乘数。如果以K表示乘数，以ΔY表示收入增量，以ΔI表示投资增量，则有

K=ΔY/ΔI

显然，乘数的值越大，则投资增加所引起的国民收入增加量就越大。1/31/202324为什么有乘数作用？投资对总支出有一系列影响。例如，某公司增加1亿元投资新建一个计算机工厂。这一亿元用于购买设备，建设厂房，雇佣管理人员和工人等，产生了1亿元支出。然而，这一投资对经济的影响尚未终结。由于最初1亿元支出转化为设备厂人员，建筑人员以及新厂雇工收入，它会引发第二轮新的支出；不过，由于边际消费倾向小于1，第二轮次生的支出规模要小于1亿元。同理，第二轮支出会产生新的收入，从而引发第三轮规模较小的支出。这样不断循环和规模不断缩小的支出链条，使得1亿元投资在经济系统中对总支出影响效果大于显著大于1亿元。1/31/202325投资乘数的推导已知：K=ΔY/ΔI①设ΔC代表消费增量，则有：ΔY=ΔC+ΔI移项后有：ΔI=ΔY-ΔC②把②代入①中，有K=ΔY/(ΔY-ΔC)=1/（1-ΔC/ΔY）

=1/(1-b)③从公式③可以看出，乘数是边际储蓄倾向的倒数,而与边际消费倾向成正比。边际消费倾向越大，乘数的值越大，反之则越小。1/31/202326乘数的推导乘数也可以直接由国民收入均衡模型推导出来。由国民收入的均衡解Y=[1/(1-b)]×（a+I0）得：Y+△Y=[1/(1-b)]×（a+I0+△I）两式相减有：△Y=[1/(1-b)]×△I从而：△Y/△I=1/(1-b)注意：乘数是一把双刃的刀。1/31/202327图解中的投资乘数OY450AEaCa+I0AE1AY1IAE2BY2Y注：增加自发投资量会使消费曲线上移至AE1，此时均衡国民收入为Y1。如果在原有的投资I0的基础上增加投资I，AE1曲线就会上移到AE2的位置，这时均衡国民收入就增加到Y2。1/31/202328自发消费支出乘数OY450AEaCa+I0AE1AY1aAE2BY2Y注：1、增加自发消费量会使AE1曲线就会上移到AE2的位置，这时均衡国民收入就增加到Y2。2、自发消费支出乘数：a=1/（1-b）1/31/202329投资变动导致GDP变动，但ΔGDP会大于ΔI。乘数（multiplier）是GDP变动与投资变动相除的倍数(ΔGDP/ΔI),投资对提升GNP的这种放大作用称作乘数效应（multipliereffects）。政府支出等等变化也有乘数效应。乘数与需求管理政策ΔGDPΔIAE1=C+I1AE0=C+I0GDPAE1/31/2023301.4节俭的反论传统经济学崇尚节俭，鼓励储蓄。而现代经济学根据乘数理论认为，消费增加会使销售量增加，销售量增加会使投资增加，而投资增加又会使收入增加；相反，储蓄增加会使销售量减少，销售量减少会使投资减少，而投资减少又会使收入减少。因此，在现代经济学家看来，消费即浪费是一种“美德”，而储蓄即节俭是一种“罪恶”。1/31/202331传统的“美德”之所以变成了现代的“罪恶”，原因在于：第一，对个人有益的事情对社会来说可能是愚蠢的事情。节俭即消费对个人来说是好事，但对整个社会来说却是坏事，因为它会减少投资，从而使国民收入收缩；相反，消费即浪费，对个人来说是坏事，但对整个社会来说却是好事，因为它会推动投资，从而使国民收入扩张。第二，传统经济学认为经济一般处于充分就业的条件下，因此，节俭或较少的浪费意味着较多的投资。这时无论从个人还是从社会来看，节俭都是美德。而现代经济学认为经济一般处于小于充分就业的条件下存在着资源过剩现象。因此，消费或较多浪费意味着可以刺激较多的投资，这时从个人来看节俭是美德，但从社会来看节俭却是一种罪恶。1/31/202332储蓄是一种节约行为。某个家庭储蓄增加，就可以获得利息收入，从而使个人收入增加。但如果所有家庭都增加储蓄，则MPS↑，从而投资乘数下降，国民收入收缩。消费对个人来讲是浪费。个人增加消费使收入减少，但所有的人都消费会导致MPC↑，从而投资乘数增加，国民收入扩张。1/31/2023331.5消费函数拓展

1、相对收入消费理论（J.S.Duesenberry)“由俭入奢易，由奢入俭难”棘轮效应（ratcheteffect)

经济衰退→y↓,c存在向下刚性→c不变或轻微下降0yccl1/31/2023342、生命周期理论（F.Modigliani)

YL×WL=C×NL=C×WL+C×(NL－WL)其中，WL——工作期，NL——预期寿命，YL——每年劳动平均收入，C——年消费量，c*（NL-WL）——储蓄0~t1——幼年期，c>y,s<0,负父母的债t2—青壮年期，c<y,s>0,s的用途有：还债，养老储蓄，放债。t3~∞—老年期，c>y,s<0,t他有两件事要做：消费（用青年期的储蓄），讨债。1/31/2023353、永久收入消费理论（MiltonFriedman）1、前提（P——permanent,永久；t——transitory,暂时）1）y=yp+yt,c=cp+ct2）cp=βyp,β为消费倾向3）暂时消费与暂时收入无关，暂时收入用于储蓄2、应用：（1）繁荣阶段，现实收入>恒常收入，现实消费=恒常消费，所以现实APC<恒常APC，现实APS>恒常APS（2）萧条阶段，正好相反。所以，政府税收政策失效，因为减税而增加的收入并不会立即增加消费。1/31/202336第二节三部门中均衡产出的决定三部门模型的国民收入均衡模型包括两个：

C+I+G=Y①I+G=S+T②本节分析以①式为基础。需要注意的是，即使是使用①式，仍然不仅要讨论政府购买支出G，而且要讨论税收T。这是因为T通过影响可支配收入而影响消费，进入消费函数之中。1/31/202337一、政府购买对国民收入的影响为了单独考察政府购买对国民收入的影响，暂时假定税收等于零。另外，假定政府购买支出与收入水平没有关系，即它是所谓自发变量，于是可以得到：T=0；G=G0。据此，可以建立三部门经济中国民收入模型：均衡条件Y=C+I+G①

消费函数C=a+bY②

投资函数I=I0③

政府购买函数G=G0④

将②③④代入①式，并求解得

Y=1/(1-b)×(a+I0+G0)1/31/202338政府购买乘数

由国民收入均衡解

Y=1/(1-b)×(a+I0+G0)

可得：

Y+△Y=1/(1-b)×（a+I0+G0+△G）两式相减有：△Y=1/（1-b)×△G

移项则得：△Y/△G=1/（1-b)

由此可见，政府购买乘数与投资乘数是相同的。1/31/202339政府购买乘数乘数发生作用的机制政府购买乘数发生作用的变动机制是，增加一单位政府购买，经济中将增加等量的政府购买产品的需求，从而使得所购买商品增加相同的数额。这种商品供给增加使得经济中的总收入增加相同数额，收入的增加又导致家庭增加消费，其数量为边际消费倾向的倍数。消费需求增加又如同政府购买引起的需求增加一样引起连锁反应，直到经济再次处于均衡。1/31/202340乘数的双刃剑国防支出与经济通过分析美国国防预算对经济的影响，可以看出政府购买乘数的作用。20世纪80年代前期里根执政时，美国国防开支急剧扩张，国防预算从1979年的2710亿美元飞速增长到1987年的4090亿美元，相当于GDP的7.5%。国防建设对经济增长起了很强的刺激作用，帮助经济走出了1981—1982年的衰退，并且推动了80年代中期经济景气的形成。从1990年开始，美国加快了对国防开支的削减。到20世纪90年代中期，国防开支已经被削减到低于GDP的5%的水平。这时乘数的作用就相反了，削减国防开支导致90年代初产出增长缓慢，从飞机制造业来说，从1990年到1993年，至少损失掉170000个工作机会。而且，老布什并未使军工企业成功转型。

1/31/202341二、政府税收对国民收入的影响现在假定政府购买支出为零，而税收为自发变量，即：G=G0；I=I0

。由于税收的种类有很多，不同种类的税收对国民收入的影响并不完全相同，税收一般分两种情形，一种是定量税，即税收不随收入而变动，用T0表示；另一种是比例所得税，即随收入增加而增加的税收量，但基本效果是一致的，下面具体分析。1/31/202342定量税的情形三部门国民收入均衡条件：

Y=C+I+G

在没有引进税收（TX）和转移支出（TR）前，社会总支出为：AE1=C+I+G=（a+I0+G0）+bY

引进TX、TR因素后，社会总支出函数为：

AE2=（a+I0+G0-bTX0+bTR0）+bY1/31/202343定量税（图示法）OYAE450AE1E0E1Y1AE2Y01/31/202344定量税（代数法）令：TX=TX0，TR=TR0（税收和转移支出均为外生变量）则：Yd=Y-TX0+TR0这样三部门均衡国民收入模型就变形为：Y=C+I+GC=a+bYd

Yd=Y-TX0+TR0TX=TX0TR=TR0

I=I0G=G0解方程组得均衡国民收入为：

YE=（a+I0+G0-bTX0+bTR0）/(1-b)1/31/202345与政府支出相关的几个乘数三部门均衡国民收入解为：YE=（a+I0+G0-bTX0+bTR0）/1-b对上式分别求偏导得：政府支出乘数：g=dY/dG=1/(1-b)税收乘数：Tx=dY/dTx=-b/(1-b)转移支出乘数：TR=dY/dTR=b/(1-b)现假定政府净税收和政府购买支出同时以等值变化，其它不变，对均衡国民收入求全微分得：dYE=（1/1-b）•dG0-（b/1-b）•dTXN令：dG0=dTXN得：预算平衡乘数：B=11/31/202346比例