2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识考前冲刺试卷A卷含答案

2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识考前冲刺试卷A卷含答案

单选题（共80题）1、如果债券基金经理采用免疫策略，则他需要较好地确定持有期，找到所有的久期等于持有期的债券，并选择凸性（）的债券。A.最高B.相等C.为零D.最低【答案】A2、关于企业现金流量结构，以下说法正确是（）。A.新兴的、快速成长的企业，其经营活动产生的净现金流量必定为正，筹资活动产生的净现金流量必定为负。B.在企业的起步、成长、成熟和衰退等不同周期阶段，企业现金流量模式相同C.企业现金流量结构可以反映企业的不同发展阶段D.企业的利润好就会有充足的现金流【答案】C3、()是指投资者在短期内以一个合理的价格将投资资产变现的容易程度。A.变现性B.流动性C.收益性D.永久性【答案】B4、我国证券市场发展的先后顺序为（）。A.柜台市场>交易所市场>银行间市场B.交易所市场>银行间市场>柜台市场C.柜台市场>银行间市场>交易所市场D.交易所市场>柜台市场>银行间市场【答案】A5、下列关于银行间债券市场的交易方式，表述不正确的是（）。A.买断式回购交易双方约定在将来某一日期由正回购方向逆回购方支付到期资金结算额B.远期交易的市场参与者应为进入全国银行间债券市场的机构投资者C.银行间债券市场交易以询价方式进行，自主谈判，逐笔成交D.进行债券交易.应订立书面形式的合同【答案】A6、以下对流动性的描述错误的有（）。A.投资者投资于流动性越好的资产，可以得到更高的预期收益B.流动性是指投资者在短期内以一个合理的价格将投资资产变现的容易程度C.流动性高是指资产能够在短时间内以合理价格迅速变现，而不需要支付较高的成本D.如果没有预期的变现需求，投资者可以适当降低流动性要求【答案】A7、关于法人结算原则，以下表述错误的是（）。A.证券登记结算机构以结算参与机构为单位办理证券资金的结算B.结算参与机构在中国结算公司深圳分公司可同时开立综合结算备付金账户和非担保结算备付金账户用于资金交收C.结算参与人在中国结算公司上海分公司开立的结算资金账户不包括基金账户D.中国结算公司上海分公司的担保交收账户分为自营、客户、信用三类【答案】C8、计算基金詹森指数需已知的变量不包括（）A.系统风险系数B.市场指数收益率C.无风险收益率D.基金信息比率【答案】D9、关于基金估值原则中对于使用可观察输入值和不可观察输入值的表述，以下错误的是（）A.对于不存在活跃市场的投资品种进行估值时，应当优先使用可观察输入值B.当取得相关资产或者负债的可观察输入值不实际可行的情况下，可以使用不可观察输入值C.当无法取得相关资产或者负债的可观察输入值的情况下，可使用不可观察输入值D.存在活跃市场且能获得相关资产的报价，但具备不同特征的，可直接使用不可观察输入值【答案】A10、关于货币时间价值的正确说法是（）A.货币时间价值是指货币随着时间的推移而发生的贬值B.复利现值是复利终值的逆运算C.年金现值是年金终值的逆运算D.货币时间价值通常按单利方式进行计算【答案】B11、关于战略资产配置，以下表述正确的是（）。A.基金经理进行战略资产配置时，不能单纯运用经验和判断对资产大类进行甄选B.量化模型适用于战术资产配置，不适用于战略资产配置C.战略资产配置结构一旦确定，通常3-5年内再调整各类资产的配置比例D.战略资产配置是为了满足投资者风险与收益目标所做的长期资产的配比【答案】D12、目前，我国基金卖出股票按照1‰的税率征收()。A.营业税B.所得税C.增值税D.印花税【答案】D13、以下不属于风险调整后收益指标的是（）。A.夏普比率B.信息比率C.特雷诺比率D.速动比率【答案】D14、不动产投资是指土地以及建筑物等土地定着物，相对动产而言，强调财产和权利载体在地理位置上的相对固定性。不动产投资的特点不包括()。A.低流动性B.不可分性C.异质性D.不可返还性【答案】D15、如果投资者希望以即时的市场价格进行证券交易，就会下达（）。A.限价指令B.止损指令C.市价指令D.触价指令【答案】C16、下列关于企业年金说法有误的是（）。A.企业年金基金财产在投资过程中需要严格遵循有关法规确定的投资比例限制B.企业年金基金可投资于信用等级为投机级的金融债和企业债C.企业年金基金财产的投资范围包括银行存款、国债等D.企业年金是指企业年金计划筹集的资金及其投资运营收益形成的企业补充养老保险基金【答案】B17、下列关于基金财务会计报告分析的说法，错误的是()。A.股票投资占基金资产净值的比例如发生少量的变动，并不意味着基金经理一定进行了增仓或减仓操作B.通过对基金收入来源的分析，尤其是通过基金间收入来源结构的比较分析，可以更为深入地了解该基金具体投资状况C.对于股票基金及债券基金来说，费用的高低对于基金净值有着较大的影响D.如果基金份额变动较大，会对基金管理人的投资产生不利影响【答案】C18、某公司的财务报表显示其净利润为100万元，所得税费用是20万元，利息费用为30万元，该公司的利息倍数（）A.2B.5C.333D.4【答案】B19、杜邦恒等式为（）。A.净资产收益率=净利润/所有者权益B.资产收益率=销售利润率×总资产周转率C.资产收益率=净利润/总资产D.净资产收益率=销售利润率×总资产周转率×权益乘数【答案】D20、向原有股东配售股份，简称()。A.配股B.增发C.定向增发D.回购【答案】A21、（）是指企业年金计划筹集的资金及其投资运营收益形成的企业补充养老保险基金。A.企业年金B.社会保障基金C.养老保险D.失业保险【答案】A22、下述选项中不可以进行回转交易的是（）。A.权证交易B.股次交易日起C.债券竞价交易D.单市场股原型ETF【答案】D23、流动性风险有两方面的影响，从资金供给的角度看取决于（）的资金供给。A.主板市场B.创业板市场C.股票市场和货币市场D.一级市场和二级市场【答案】C24、（）中国证监会颁布了《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》。A.2004年B.2006年C.2007年D.2005年【答案】C25、根据《中华人民共和国证券法》，下列不属于证券登记结算机构职责的是（）。A.为证券交易提供集中登记服务B.为证券交易提供存管服务C.为证券交易提供投资咨询服务D.为证券交易提供结算服务【答案】C26、一般情况下，以下证券中有决策权的是（）。A.优先股B.可转债C.公司债D.普通股【答案】D27、以下关于中证全债指数的说法，错误的是（）。A.中证指数公司每日计算并发布收盘指数B.是中证指数公司编制并发布的第一只债券类指数C.当分成份证券出现异常价格或无价格的情况时，计算指数时剔除该成分券D.样本包括银行间市场和沪深交易所市场的国债、金融债券和企业债券【答案】C28、在我国早期证券市场中曾经有一类投资者，对市场上所有的股票，每一只都少量购买甚至只买一手，业内特其称为股票集邮投资者或者股票收藏投资者，这类投资者的投资方法体现了其分散投资和被动管理的策略。以下哪一类基金的出现，是的这类投资者的想法的以更好地实现？（）。A.QDII基金B.混合基金C.股票型指数基金D.灵活配置型基金【答案】C29、UCITS基金持有人以()进行申购和赎回。A.基金单位净值B.基金累计份额净值C.基金所有者权益D.基金资产总值【答案】A30、某公司2015年末负债总计为1300亿元，所有者权益合计为1000亿元，流动资产为1200亿元，则非流动资产为（）A.1100亿元B.700亿元C.800亿元D.100亿元【答案】A31、()是指赋予期权的买方在事先约定的时间以执行价格从期权卖方手中买入一定数量的标的资产的权利的合约。A.卖出期权B.平价期权C.看涨期权D.看跌期权【答案】C32、股票拆分对（）没有影响。A.每股盈余B.股票价格C.股东权益总额D.每股面值【答案】C33、目前，我国托管资产的场内资产结算主要采用两种模式，包括()和（）。A.托管人结算模式；券商结算模式B.共同对手方计算糢式；逐笔清算模式C.货银对付模式；交差交收模式D.净额交收模式；全额交收模式【答案】A34、下列说法正确的（）。A.见券付款结算方式对一方有利对另一方不利，见款付券是对两方都有利B.见款付券结算方式对一方有利对另一方不利，见券付款对两方都有利C.见券付款和见款付券对双方都有利D.付款和见款付券对双方都是对一方有利对另一方不利【答案】D35、以下选项中纳入强制集中清算的品种有（）。A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D36、下列指标中可以对基金持仓结构作出有效分析的是（）。A.下行风险标准差B.基金股票换手率C.贝塔系数D.股票投资、债券投资和银行存款等现金类资产分别占基金资产净值的比例【答案】D37、QDII基金净值计算及披露的规定不包括()。A.开放式基金净值及申购赎回价格的具体计算方法应当在基金、集合计划合同和招募说明书中载明，并明确小数点后的位数B.基金份额净值应当至少每月计算并披露一次C.基金份额净值应当以人民币或美元等主要外汇货币单独或同时计算并披露D.基金份额净值应当在估值日后2个工作日内披露【答案】B38、对于举债经营的企业来说，为了维持正常的偿债能力，利息倍数至少应该为()。A.0B.0.5C.1D.2【答案】C39、影响期权价格的因素不包括（）。A.合约标的资产的市场价格B.期权的执行价格C.合约标的资产的历史价格D.期权的有效期【答案】C40、关于货币市场基金风险的指标，以下表述错误的是（）。A.投资组合平均剩余期限B.跟踪误差C.融资比例D.浮动利率债券投资情况【答案】B41、（）是最大的不动产管理公司A.麦格理集团B.高盛公司C.世邦魏理仕全球投资集团D.贝莱德【答案】C42、下列哪项不是影响期权价格的因素（）。A.合约标的资产的市场价格与期权的执行价格B.期权的有效期C.无风险利率水平D.权利金的波动率【答案】D43、()在交易中执行投资者的指令。A.保荐人B.托管人C.做市商D.经纪人【答案】D44、关于银行间债券市场结算类型，以下表述错误的是（）。A.结算机构可以在净额结算中担当中央对手方B.做市商需对全额结算的完成提供担保C.净额结算适用于交易所撮合交易模式和做市商机制发达的场外市场D.全额结算适用于高度自动化系统的单笔交易规模较大的市场【答案】B45、现金配比策略限制性（），弹性很（），这就可能会排斥许多缺乏良好现金流量特性的债券。A.强；大B.弱；大C.强；小D.弱：小【答案】C46、投资本金20万元，在年复利5.5%情况下，大约需要()年可使本金达到40万元A.14.4B.13.09C.13.5D.14.21【答案】B47、下列关于公司盈余和市盈率的说法错误的是（）。A.市盈率（P/E）=每股市价/每股收益（年化）B.市盈率指标表示股票价格和每股收益的比率，该指标揭示了盈余和股价之间的关系，C.对盈余进行估值的重要指标是市净率。对于普通股而言，投资者应得到的回报是公司的净收益D.市盈率是投资回报的一种度量标准，即股票投资者根据当前或预测的收益水平收回其投资所需要的年数；当前市盈率的高低，表明投资者对该股票未来价值的主要观点【答案】C48、截至2016年12月31日，某股票型基金规模18亿元，股票投资总市值10亿元。前十大重仓股票投资总市值3．7亿元。则该基金的持股集中度为（）。A.50％B.20.56％C.55.56％D.37％【答案】D49、小明于2018年4月6日被聘为某货币市场基金的基金经理，主要负责所管理的货币市场基金的投资管理工作，在接受基金经理任命后，小明管理该只货币市场基金以价格为96.1538元/张，买入某商业银行贴现发行的票面为100元的债券共计100万张，期限为1年。A.期限为一年的AAA评级的银行存款B.期限为182天的债券回购C.剩余期限为3个月的AAA信用等级的公司债D.以定期存款利率为基准利本的浮动利率国债，该国债还剩两个利率调整期【答案】D50、共同对手方的引入，使得交易双方无须担心交易对手的（）有利于増强投资信心和活跃市场交易A.操作风险B.经营风险C.信用风险D.财务风险【答案】C51、基金持有的金融资产和承担金融负债通常归类为（）和金融负债。A.持有至到期投资B.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产C.货款和应收款项D.可供出售的金融资产【答案】B52、一直UCITS基金投资于同一机构发型的货币市场工具、银行存款或OTC衍生产品的资产总值不能超过基金资产的（）。A.5%B.10%C.20%D.30%【答案】C53、下列不属于企业年金基金投资范围的是（）。A.银行存款B.国债C.短期债券回购D.长期债券回购【答案】D54、（）把未来现金流直接转化为相对应的现值。A.即期利率B.远期利率C.贴现因子D.到期利率【答案】C55、可转换债券面值为500元，规定其转换价格为25元，则转换比例为（）。A.15B.25C.30D.20【答案】D56、（）是指结算系统对每笔债券交易都单独进行结算，一个买方对应一个卖方，当一方遇券或款不足时，系统不进行部分结算。A.全额结算B.净额结算C.实时处理交收D.批量处理交收【答案】A57、股票拆分对（）没有影响。A.每股盈余B.股票价格C.股东权益总额D.每股面值【答案】C58、下列关于基金公司交易员的说法中，不正确的是（）。A.交易员应及时在市场异动中作出决策B.基金公司会对交易员进行定期评估与考核C.交易员有责任向基金经理及时反馈市场信息D.交易员应以对投资者有利的价格进行证券交易【答案】A59、投资经理因预期市场利率下浮1%而对债券投资组合进行调整，最恰当的策略是调整（）A.杠杆率B.信用结构C.修正久期D.流动性【答案】C60、承担审查基金资产净值和基金份额净值的责任人是（）。A.基金托管人B.基金销售机构C.注册登记机构D.基金审计的会计师事务所【答案】A61、关于收益率曲线,以下表述正确的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、IV【答案】A62、从2002年5月1日开始，A股、B股、证券投资基金的交易佣金实行（）。A.固定比例制度B.最低下限向上浮动制度C.无区间浮动制度D.最高上限向下浮动制度【答案】D63、（）是基金估值的第一责任主体。A.基金托管人B.基金投资人C.基金管理人D.信托机构【答案】C64、财务报表分析的对象是（）。A.企业的各项基本活动B.企业的经营治动C.企业的投资活动D.企业的筹资治动【答案】A65、关于债券组合构建，以下说法错误的是（）。A.债券组合构建需要选择个券B.债券组合构建需要决定不同信用等级、行业类别上的配置比例C.债券组合构建不需要考虑杠杆率D.债券组合构建需要考虑市场风险和信用风险【答案】C66、关于事前风险指标的特点，以下说法正确的是（）A.事前指标只与组合在当前的持仓状况相关，与组合在历史上的持仓无关B.评价组合的历史表现通常使用事后指标，而事前指标无法预测投资组合的未来缋效C.事前风险指标通常用来评价一个组合在历史上的表现和风险情况D.方差是典型的事后指标，不能作为事前指导使用【答案】A67、关于股票基金的风险管理，以下表述错误的是（）A.常用来反映股票基金风险的指标有标准差、β系数、持股集中度、持股数量和行业投资集中度等B.股票基金系统性风险管理的要点，在于控制基金投资经理在该股票组合系统性风险的暴露是否符合投资方针的规定C.股票基金如果要降低其非系统性风险，可以通过分散投资来实现D.某股票基金的β系数显著大于1，说明该基金是一个稳定或防御型的基金【答案】D68、()是指因宏观政策的变化导致的对基金收益的影响。A.政策风险B.经济周期性波动风险C.利率风险D.购买力风险【答案】A69、我国基金资产估值的责任人是（）A.基金托管人B.基金管理人C.中国证券监督管理委员会D.会计师事务所【答案】B70、已知某债券久期为5.5，市场利率是10%，则修正的麦考利久期为()。A.4B.5C.6D.7【答案】B71、可转换债券是指在一段时期内，持有者有权按照约定的转换价格或转换比率将其转换为（）的公司债券。A.普通股股票B.优先股股票C.无记名股票D.后配股股票【答案】A72、（）是指由于市场环境变化，未来价格走势有可能低于基金经理或投资者所预期的目标价位。A.最大撤回B.下行风险C.风险价值D.事前事后指标【答案】B73、关于各类收入所得的税收，以下表述错误的有（）。A.I、IIB.I、IIIC.I、II、IIID.II、III、IV【答案】A74、下列说法正确的（）。A.见券付款结算方式对一方有利对另一方不利，见款付券是对两方都有利B.见款付券结算方式对一方有利对另一方不利，