期货从业资格之期货基础知识过关检测模考A卷附答案

期货从业资格之期货基础知识过关检测模考A卷附答案

单选题（共100题）1、若某投资者以4500元／吨的价格买入1手大豆期货合约，为了防止损失，立即下达1份止损单，价格定于4480元／吨，则下列操作合理的有（）。A.当该合约市场价格下跌到4460元／吨时，下达1份止损单，价格定于4470元／吨B.当该合约市场价格上涨到4510元／吨时，下达1份止损单，价格定于4520元／吨C.当该合约市场价格上涨到4530元／吨时，下达1份止损单，价格定于4520元／吨D.当该合约市场价格下跌到4490元／吨时，立即将该合约卖出【答案】C2、沪深300股指期货合约在最后交易日的涨跌停板幅度为()。A.上一交易日收盘价的±20％B.上一交易日结算价的±10％C.上一交易日收盘价的±10％D.上一交易日结算价的±20％【答案】D3、对于技术分析理解有误的是（）。A.技术分析法是对价格变动的根本原因的判断B.技术分析方法比较直观C.技术分析可以帮助投资者判断市场趋势D.技术分析指标可以警示行情转折【答案】A4、如果进行卖出套期保值，则基差（）时，套期保值效果为净盈利。A.为零B.不变C.走强D.走弱【答案】C5、（）自创建以来一直交易活跃，至今其价格依然是国际有色金属市场的晴雨表。A.伦敦金属交易所（LME）B.纽约商品交易所（COMEX）C.纽约商业交易所（NYMEX）D.芝加哥商业交易所（CME）【答案】A6、一种货币的远期汇率高于即期汇率，称为（）。A.远期汇率B.即期汇率C.远期升水D.远期贴水【答案】C7、最便宜可交割国债是指在一揽子可交割国债中，能够使投资者买入国债现货、持有到期交割并获得最高收益的国债。下列选项中，（）的国债就是最便宜可交割国债。A.剩余期限最短B.息票利率最低C.隐含回购利率最低D.隐含回购利率最高【答案】D8、中国金融期货交易所5年期国债期货合约票面利率为（）。A.2.5%B.3%C.3.5%D.4%【答案】B9、中国金融期货交易所国债期货的报价中，报价为“101.335”意味着（）。A.面值为100元的国债期货价格为101.335元，含有应计利息B.面值为100元的国债期货，收益率为1.335%C.面值为100元的国债期货价格为101.335元，不含应计利息D.面值为100元的国债期货，折现率为1.335%【答案】C10、标准仓单需经过（）注册后方有效。A.仓库管理公司B.制定结算银行C.制定交割仓库D.期货交易所【答案】D11、期货合约是指由()统一制定的，规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量标的物的标准化合约。A.中国证监会B.期货交易所C.期货行业协会D.期货经纪公司【答案】B12、根据《期货公司监督管理办法》的规定，（）是期货公司法人治理结构建立的立足点和出发点。A.风险防范B.市场稳定C.职责明晰D.投资者利益保护【答案】A13、恒生指数期货合约的乘数为50港元。当香港恒生指数从16000点跌到15990点时，恒生指数期货合约的实际价格波动为（）港元。A.10B.500C.799500D.800000【答案】B14、若期权买方拥有买入标的物的权利，该期权为（）。A.现货期权B.期货期权C.看涨期权D.看跌期权【答案】C15、一般情况下，期限长的债券和期限短的债券相比对利率变动的敏感程度（）。A.大B.相等C.小D.不确定【答案】A16、6月5日，某投机者以95.40的价格卖出10张9月份到期的3个月欧元利率（EURIBOR）期货合约，6月20日该投机者以95.30的价格将上述合约平仓。在不考虑交易成本的情况下，该投机者的交易结果是（）。（每张合约为100万欧元）A.盈利250欧元B.亏损250欧元C.盈利2500欧元D.亏损2500欧元【答案】C17、下列关于期货居间人的表述，正确的是（）。A.居间人隶属于期货公司B.居间人不是期货公司所订立期货经纪合同的当事人C.期货公司的在职人员可以成为本公司的居间人D.期货公司的在职人员可以成为其他期货公司的居间人【答案】B18、某日，我国5月棉花期货合约的收盘价为11760元／吨，结算价为11805元／吨，若每日价格最大波动限制为±4％，下一交易日的涨停板和跌停板分别为（）。A.12275元／吨，11335元／吨B.12277元／吨，11333元／吨C.12353元／吨，11177元／吨D.12235元／吨，11295元／吨【答案】A19、公司制期货交易所一般不设（）。A.董事会B.总经理C.专业委员会D.监事会【答案】C20、黄金期货看跌期权的执行价格为1600.50美元/盎司，当标的期货合约价格为1585.50美元/盎司时，权利金为30美元/盎司时，则该期权的时间价值为（）美元/盎司。A.-15B.15C.30D.-30【答案】B21、会员制期货交易所的权力机构是()。A.会员大会B.董事会C.股东大会D.理事会【答案】A22、标准仓单需经过（）注册后方有效。A.仓库管理公司B.制定结算银行C.制定交割仓库D.期货交易所【答案】D23、当（）时，买入套期保值，可实现盈亏完全相抵，套期保值者得到完全保护。A.基差走强B.市场由正向转为反向C.基差不变D.市场由反向转为正向【答案】C24、7月份，大豆的现货价格为5040元／吨，某经销商打算在9月份买进100吨大豆现货，由于担心价格上涨，故在期货市场上进行套期保值操作，以5030元／吨的价格买入100吨11月份大豆期货合约。9月份时，大豆现货价格升至5060元／吨，期货价格相应升为5080元／吨，该经销商买入100吨大豆现货，并对冲原有期货合约。则下列说法正确的是()。A.该市场由正向市场变为反向市场B.该市场上基差走弱30元／吨C.该经销商进行的是卖出套期保值交易D.该经销商实际买入大豆现货价格为5040元／吨【答案】B25、6月10日，A银行与B银行签署外汇买卖协议，买入即期英镑500万、卖出一个月远期英镑500万，这是一笔（）。A.掉期交易B.套利交易C.期货交易D.套汇交易【答案】A26、下列属于蝶式套利的有（）。A.在同一期货交易所，同时买入100手5月份菜籽油期货合约、卖出200手7月份菜籽油期货合约、卖出100手9月菜籽油期货合约B.在同一期货交易所，同时买入300手5月份大豆期货合约、卖出600手7月份大豆期货合约、买入300手9月份大豆期货合约C.在同一期货交易所，同时买入300手5月份豆油期货合约、买入600手7月份豆油期货合约、卖出300手9月份豆油期货合约D.在同一期货交易所，同时买入200手5月份菜籽油期货合约、卖出700手7月份菜籽油期货合约、买入400手9月份铝期货合约【答案】B27、修正久期是在麦考利久期概念的基础上发展而来的，用于表示（）变化引起的债券价格变动的幅度。A.票面利率B.票面价格C.市场利率D.期货价格【答案】C28、下列构成跨市套利的是（）。A.买入A期货交易所9月大豆期货合约，同时卖出A期货交易所9月豆油和豆粕期货合约B.买入A期货交易所9月大豆期货合约，同时卖出B期货交易所9月大豆期货合约C.买入A期货交易所5月小麦期货合约，同时卖出B期货交易所5月铜期货合约D.买入A期货交易所7月铜期货合约，同时买入B期货交易所7月铝期货合约【答案】B29、国债期货交割时，发票价格的计算公式为（）。A.期货交割结算价／转换因子+应计利息B.期货交割结算价转换因子-应计利息C.期货交割结算价转换因子+应计利息D.期货交割结算价转换因子【答案】C30、交易双方以一定的合约面值和商定的汇率交换两种货币，然后以相同的合约面值在未来确定的时间反向交换同样的两种货币，这种交易是（）交易。A.货币互换B.外汇掉期C.外汇远期D.货币期货【答案】B31、期货交易中期货合约用代码表示，C1203表示（）。A.玉米期货上市月份为2012年3月B.玉米期货上市日期为12月3日C.玉米期货到期月份为2012年3月D.玉米期货到期时间为12月3日【答案】C32、6月5日，某投机者以95.40的价格卖出10张9月份到期的3个月欧元利率（EURIBOR）期货合约，6月20日该投机者以95.30的价格将上述合约平仓。在不考虑交易成本的情况下，该投机者的交易结果是（）。（每张合约为100万欧元）A.盈利250欧元B.亏损250欧元C.盈利2500欧元D.亏损2500欧元【答案】C33、金融期货产生的主要原因是()。A.经济发展的需求B.金融创新的发展C.汇率、利率的频繁剧烈波动D.政局的不稳定【答案】C34、国内某证券投资基金股票组合的现值为1．6亿元，为防止股市下跌，决定利用沪深300指数期货实行保值，其股票组合与沪深300指数的β系数为0．9，假定当日现货指数是2800点，而下月到期的期货合约为3100点。那么需要卖出（）期货合约才能使1．6亿元的股票组合得到有效保护。A.99B.146C.155D.159【答案】C35、美元标价法即以若干数量()来表示一定单位美元的价值的标价方法，美元与非美元货币的汇率作为基础，其他货币两两间的汇率则通过套算而得。A.人民币B.欧元C.非美元货币D.日元【答案】C36、某套利者以461美元/盎司的价格买入1手12月的黄金期货，同时以450美元/盎司的价格卖出1手8月的黄金期货。持有一段时间后，该套利者以452美元/盎司的价格将12月合约卖出平仓，同时以446美元/盎司的价格将8月合约买入平仓。该套利交易的盈亏状况是（）美元/盎司。A.亏损5B.获利5C.亏损6D.获利6【答案】A37、沪深300指数选取了沪、深两家证券交易所中()作为样本。A.150只A股和150只B股B.300只A股和300只B股C.300只A股D.300只B股【答案】C38、标准仓单是指（）开具并经期货交易所认定的标准化提货凭证。A.交割仓库B.中国证监会C.中国期货业协会D.期货交易所【答案】A39、期货市场的基本经济功能之一是其价格风险的规避机制，达到此目的可以利用的手段是进行（）。A.投机交易B.套期保值交易C.多头交易D.空头交易【答案】B40、如果进行卖出套期保值，则基差（）时，套期保值效果为净盈利。A.为零B.不变C.走强D.走弱【答案】C41、下列建仓手数记录中，属于金字塔式增仓方式的是（）。A.1、5、7、9B.1、7、9、1C.9、7、5、1D.9、7、9、7【答案】C42、其他条件不变，若石油输出国组织（OPEC）宣布减产，则国际原油价格将（）。A.下跌B.上涨C.不受影响D.保持不变【答案】B43、下列关于平仓的说法中，不正确的是（）。A.行情处于有利变动时，应平仓获取投机利润B.行情处于不利变动时，应平仓限制损失C.行情处于不利变动时，不必急于平仓，应尽量延长持仓时间，等待行情好转D.应灵活运用止损指令实现限制损失、累积盈利【答案】C44、对商品投资基金进行具体的交易操作、决定投资期货的策略的是()。A.商品基金经理B.商品交易顾问C.交易经理D.期货佣金商【答案】B45、我国期货市场上，某上市期货合约以涨跌停板价成交时，其成交撮合的原则是（）。A.平仓优先和时间优先B.价格优先和平仓优先C.价格优先和时间优先D.时间优先和价格优先【答案】A46、在国际期货市场上，持仓限额针对于（）。A.一般投机头寸B.套期保值头寸C.风险管理头寸D.套利头寸【答案】A47、技术分析的假设中，最根本、最核心的条件是（）。A.市场行为涵盖一切信息B.价格沿趋势移动C.历史会重演D.投资者都是理性的【答案】B48、在我国，4月27日，某交易者进行套利交易同时买入10手7月铜期货合约、卖出20手9月铜期货合约、买入10手11月铜期货合约；成交价格分别为35820元/吨、36180元/吨和36280元/吨。5月10日对冲平仓时成交价格分别为35860元/吨、36200元/吨、36250元/吨时，该投资者的盈亏情况为（）。A.盈利1500元B.亏损1500元C.盈利1300元D.亏损1300元【答案】B49、当看跌期权的执行价格低于当时的标的物价格时，该期权为（）。A.实值期权B.虚值期权C.平值期权D.市场期权【答案】B50、5月份，某进口商以49000元/吨的价格从国外进口一批铜，同时以49500元/吨的价格卖出9月份铜期货合约进行套期保值。至6月中旬，该进口商与某电缆厂协商以9月份铜期货价格为基准值，以低于期货价格300元/吨的价格交易铜。8月10日，电缆厂实施点价，以47000元/吨的期货价格作为基准价，进行实物交收。同时该进口商立刻按该期货价格将合约A.基差走弱200元/Ⅱ屯，该进口商现货市场盈利1000元/吨B.与电缆厂实物交收价格为46500元/吨C.通过套期保值操作，铜的售价相当于49200元/吨D.对该进口商而言，结束套期保值时的基差为200元/吨【答案】C51、A期货经纪公司在当日交易结算时，发现客户甲某交易保证金不足，于是电话通知甲某在第二天交易开始前足额追加保证金。甲某要求期货公司允许其进行透支交易，并许诺待其资金到位立即追加保证金，公司对此予以拒绝。第二天交易开始后甲某没有及时追加保证金，且双方在期货经纪合同中没有对此进行明确约定。此时期货公司应该()。A.允许甲某继续持仓B.对甲某没有保证金支持的头寸强行平仓C.劝说甲某自行平仓D.对甲某持有的头寸进行强行平仓【答案】B52、某交易者在4月8日买入5手7月份棉花期货合约的同时卖出5手9月份棉花期货合约，价格分别为12110元/吨和12190元/吨。5月5日该交易者对上述合约全部对冲平仓，7月和9月棉花合约平仓价格分别为12070元/吨和12120元/吨。A.反向市场牛市套利B.反向市场熊市套利C.正向市场牛市套利D.正向市场熊市套利【答案】C53、某投资者买入一份欧式期权，则他可以在（）行使自己的权利。A.到期日B.到期日前任何一个交易日C.到期日前一个月D.到期日后某一交易日【答案】A54、大连商品交易所豆粕期货合约的最小变动价位是1元／吨，那么每手合约的最小变动值是()元。A.2B.10C.20D.200【答案】B55、1月份，铜现货价格为59100元/吨,铜期货合约的价格为59800元/吨，则其基差为（）元/吨。A.700B.-700C.100D.800【答案】B56、市场供给力量与需求力量正好相等时所形成的价格是（）。A.市场价格B.供给价格C.需求价格D.均衡价格【答案】D57、公司制期货交易所的最高权力机构是（）。A.董事会B.监事会C.总经理D.股东大会【答案】D58、2015年10月，某交易者卖出执行价格为1.1522的CME欧元兑美元看跌期权（美式）,权利金为0.0213.不考虑其它交易费用。期权履约时该交易者（）。A.卖出欧元兑美元期货合约的实际收入为1.1309B.买入欧元兑美元期货合约的实际成本为1.1309C.卖出欧元兑美元期货合约的实际收入为1.1735D.买入欧元兑美元期货合约的实际成本为1.1522【答案】B59、期货市场价格发现功能使期货合约转手极为便利，可以不断地产生期货价格，进而连续不断地反映供求变化。这体现了期货市场价格形成机制的（）。A.公开性B.连续性C.预测性D.权威性【答案】B60、通过执行()，将客户以前下达的指令完全取消，并且没有新的指令取代原指令。A.触价指令B.限时指令C.长效指令D.取消指令【答案】D61、目前，英国、美国和欧元区均采用的汇率标价方法是()。A.直接标价法B.间接标价法C.日元标价法D.欧元标价法【答案】B62、期货品种进入实物交割环节时，提供交割服务和生成标准仓单必经的期货服务机构是（）。A.介绍经纪商B.期货信息资讯机构C.交割仓库D.期货保证金存管银行【答案】C63、隔夜掉期交易不包括（）。A.O／NB.T／NC.S／ND.P／N【答案】D64、（）是指对整个股票市场产生影响的风险。A.财务风险B.经营风险C.非系统性风险D.系统性风险【答案】D65、股指期货套期保值可以回避股票组合的（）A.经营风险B.偶然性风险C.系统性风险D.非系统性风险【答案】C66、在期货市场上，套期保值者的原始动机是（）。A.通过期货市场寻求利润最大化B.通过期货市场获取更多的投资机会C.通过期货市场寻求价格保障，消除现货交易的价格风险D.通过期货市场寻求价格保障，规避现货交易的价格风险【答案】D67、期货合约成交后，如果（）A.成交双方均为建仓，持仓量不变B.成交双方均为平仓，持仓量增加C.成交双方中买方为开仓、卖方为平仓，持仓量不变D.成交双方中买方为平仓、卖方为开仓，持仓量减少【答案】C68、2000年3月，香港期货交易所与（）完成股份制改造，并与香港中央结算有限公司合并，成立香港交易及结算所有限公司（HKEX）。A.香港证券交易所B.香港商品交易所C.香港联合交易所D.香港金融交易所【答案】C69、7月30日，美国芝加哥期货交易所11月份小麦期货价格为1050美分/蒲式耳，11月份玉米期货价格为535美分/蒲式耳，某套利者按以上价格分别买入10手11月份小麦合约，卖出10手11月份玉米合约。9月30日，该交易者同时将小麦和玉米期货合约全部平仓，价格分别为1035美分/蒲式耳和510美分/蒲式耳，该交易者这笔交易（）美元。（美国玉米和小麦期货合约交易单位均为每手5000蒲式耳，不计手续费等费用）A.亏损3000B.盈利3000C.亏损5000D.盈利5000【答案】D70、在我国商品期货市场上，为了防止实物交割中可能出现违约风险，交易保证金比率一般（）。A.随着交割期临近而降低B.随着交割期临近而提高C.随着交割期临近而适时调高或调低D.不随交割期临近而调整【答案】B71、上海证券交易所2015年2月9日挂牌上市的股票期权是上证50ETF，合约的标的是（）。A.上证50股票价格指数B.上证50交易型开放式指数证券投资基金C.深证50股票价格指数D.沪深300股票价格指数【答案】B72、在期货交易中，每次报价必须是期货合约（）的整数倍。A.交易单位B.每日价格最大变动限制C.报价单位D.最小变动价位【答案】D73、某投资者在2月份以500点的权利金买进一张5月份到期执行价格为21000点的恒指看涨期权，同时又以300点的权利金买进一张5月到期执行价格为20000点的恒指看跌期权。则该投资者的买入看涨期权和买入看跌期权盈亏平衡点分别为（）。（不计交易费用）A.20500点；19700点B.21500点；19700点C.21500点；20300点D.20500点；19700点【答案】B74、以下关于期货市场价格发现功能的说法中，描述错误的是()。A.由于期货合约是标准化的，转手便利，买卖非常频繁，所以能够不断地产生期货价格B.期货市场价格发现的效率较高，期货价格的权威性很强C.期货市场提供了一个近似完全竞争类型的环境D.期货价格是由大户投资者商议决定的【答案】D75、某套利者以461美元/盎司的价格买入1手12月的黄金期货，同时以450美元/盎司的价格卖出1手8月的黄金期货。持有一段时间后，该套利者以452美元/盎司的价格将12月合约卖出平仓，同时以446美元/盎司的价格将8月合约买入平仓。该套利交易的盈亏状况是（）美元/盎司。A.亏损5B.获利5C.亏损6【答案】A76、利用股指期货可以回避的风险是（）。A.系统性风险B.非系统性风险C.生产性风险D.非生产性风险【答案】A77、当CME欧洲美元期货的报价是（）时，意味着合约到期时交易者可获得年利率为2％的3个月期欧洲美元存单。A.98.000B.102.000C.99.500D.100.500【答案】A78、（），我国第一家期货经纪公司成立。A.1992年9月B.1993年9月C.1994年9月D.1995年9月【答案】A79、下列（）不是期货和期权的共同点。A.均是场内交易的标准化合约B.均可以进行双向操作C.均通过结算所统一结算D.均采用同样的了结方式【答案】D80、沪深300股指期货以期货合约最后()小时成交价格按照成交量的加权平均价作为当日结算价。A.1B.2C.3D.4【答案】A81、A、B双方达成名义本金2500万美元的互换协议，A方每年支付固定利率8．29%，每半年支付一次利息，B方支付浮动利率libor+30bps，当前，6个月的libor为7．35%，则6个月后A方比B方（）。(lbps=0．o10/o)A.多支付20.725万美元B.少支付20.725万美元C.少支付8万美元D.多支付8万美元【答案】D82、针对同一外汇期货品种，在不同交易所进行的方向相反、数量相同的交易行为，属于外汇期货的（）。A.跨币种套利B.跨市场套利C.跨期套利D.期现套利【答案】B83、在价格形态分析中，（）经常被用作验证指标。A.威廉指标B.移动平均线C.持仓量D.交易量【答案】D84、当成交指数为95.28时，1000000美元面值的13周国债期货和3个月欧洲美元期货的买方将会获得的实际收益率分别是（）。A.1.18%,1.19%B.1.18%,1,18%C.1.19%,1.18%D.1.19%,1.19%【答案】C85、下列关于外汇交叉套期保值的描述中，不正确的是（）。A.可以回避任意两种货币之间的汇率风险B.利用相关的两种外汇期货合约进行的外汇保值C.需要正确调整期货合约的数量，使其与被保值对象相匹配D.需要正确选择承担保值任务的相关度高的另外一种期货【答案】A86、在我国．大豆和豆油、豆粕之间一般存在着“100％大豆=18％豆油+（）豆粕+3．5％损耗”的关系。A.30％B.50％C.78.5％D.80％【答案】C87、相同条件下，下列期权时间价值最大的是（）。A.平值期权B.虚值期权C.实值期权D.看涨期权【答案】A88、（）是市场经济发展到一定历史阶段的产物，是市场体系中的高级形式。A.现货市场B.批发市场C.期货市场D.零售市场【答案】C89、下列关于我国期货交易所集合竞价的说法正确的是（）。A.收盘集合竞价在开盘前10分钟内进行B.开盘集合竞价在开盘前5分钟内进行C.收盘集合竞价在收盘前5分钟内进行D.开盘集合竞价在开盘前10分钟内进行【答案】B90、证券公司受期货公司委托从事中间介绍业务时，可（）。A.协助办理开户手续B.代客户收付期货保证金C.代客户进行期货结算D.代客户进行期货交易【答案】A91、某投资者发现欧元的利率高于美元的利率，于是决定买入50万欧元以获得高息，计划投资3个月，但又担心在这期间欧元对美元贬值。为避免欧元贬值的风险，该投资者利用芝加哥商业交易所外汇期货市场进行空头套期保值，每张欧元期货合约为12.5万欧元，2009年3月1日当日欧元即期汇率为EUR/USD=1.3432,购买50万欧元，同时卖出4张2009年6月到期的欧元期货合约，成交价格为EUR/USD=1.3450。2009年6月1日当日欧元即期汇率为EUR/USD=1.2120,出售50万欧元，2009年6月1日买入4张6月到期的欧元期货合约对冲平仓，成交价格为EUR/USD=1.2101。A.损失6.745B.获利6.745C.损失6.565D.获利6.565【答案】B92、我国上海期货交易所采用（）方式A.滚动交割B.协议交割C.现金交割D.集中交割【答案】D93、9月10日，我国某天然橡胶贸易商与马来西亚天然橡胶供货商签订一批天然橡胶订货合同，成交价格折合人民币31950元／吨。由于从订货至货物运至国内港口需要1个月的时间，为了防止期间价格下跌对其进口利润的影响，该贸易商决定利用天然橡胶期货进行套期保值。于是当天以32200元／吨的价格在11月份天然橡胶期货合约上建仓。至10月10日，A.32200B.30350C.30600D.32250【答案】C94、某交易者在1月份以150点的权利金买入一张3月到期，执行价格为10000点的恒指看涨期权。与此同时，该交易者又以100点的权利价格卖出一张执行价格为10200点的恒指看涨期权。合约到期时，恒指期货价格上涨到10300点。A.-50B.0C.100D.200【答案】B95、期货合约与远期现货合约的根本区别在于（）。A.前者是标准化的远期合约，后者是非标准化的远期合约B.前者是非标准化的远期合约，后者是标准化的远期合约C.前者以保证金制度为基础，后者则没有D.前者通过对冲或到期交割来了结，后者最终的履约方式是实物交收【答案】A96、假设某一时刻股票指数为2290点，投资者以15点的价格买入一手股指看涨期权合约并持有到期，行权价格是2300点，若到期时股票指数期权结算价格跌落到2310点，投资者损益为（）。(不计交易费用)A.5点B.-15点C.-5点D.10点【答案】C97、基差的变化主要受制于（）。A.管理费B.保证金利息C.保险费D.持仓费【答案】D98、下列关于期货居间人的表述，正确的是（）。A.居间人隶属于期货公司B.居间人不是期货公司所订立期货经纪合同的当事人C.期货公司的在职人员可以成为本公司的居间人D.期货公司的在职人员可以成为其他期货公司的居间人【答案】B99、假设美元兑人民币即期汇率为6.2022，美元年利率为3%,人民币年利率为5%，按单利计，1年期美元兑人民币远期汇率为（）。A.6.0641B.6.3262C.6.5123D.6.3226【答案】D100、（）期货是大连商品交易所的上市品种。A.石油沥青B.动力煤C.玻璃D.棕榈油【答案】D多选题（共40题）1、银行对客户办理期权组合业务应坚持实需原则，并遵守()规定。A.期权组合遵循整体性原则B.期权组合签约前，银行应要求客户提供基础商业合同并进行必要的审核，确保客户所做的期权组合符合套期保值原则C.期权组合到期时，仅能有一个期权买方可以行权并遵循客户优先行权原则D.期权组合到期后，如客户与银行均未选择行权，客户可凭相关单证续做一笔即期结售汇业务【答案】ABCD2、在各国期货交易所进行的自律管理中，制定客户定单处理规范的规定主要涉及的内容包括()。A.对所使用的指令类型作出特别的限定B.要求公平、合理、及时地执行交易指令C.对定单流程作出规定D.规定处理定单的佣金和交易所服务水平【答案】ABCD3、国际期货市场的发展呈现的特点为（）。A.金融期货发展后来居上B.交易中心日益集中C.交易所由会员制向公司制发展D.交易所兼并重组趋势明显【答案】ABCD4、比较典型的持续形态有（）。A.三角形态B.矩形形态C.旗形形态D.楔形形态【答案】ABCD5、下列关于看涨期权内涵价值的说法中，正确的是（）。A.标的物的市场价格等于执行价格时，内涵价值等于零B.标的物的市场价格超过执行价格越多，内涵价值越大C.标的物的市场价格小于执行价格时，内涵价值小于零D.标的物的市场价格大于执行价格时，内涵价值大于零【答案】ABD6、下列关于道氏理论主要内容的描述中，正确的有（）。A.开盘价是最重要的价格B.市场波动可分为两种趋势C.交易量在确定趋势中有一定的作用D.市场价格指数可以解释和反映市场的大部分行为【答案】CD7、以下属于期货市场机构投资者的有（）。A.合格境外机构投资者B.社会保障类公司C.信托公司D.基金管理公司【答案】ABCD8、中金所5年期国债期货报价为97.250，意味着（）.A.合约价值为97.250万元，含有应计利息B.面值为100元的国债期货净价价格为97.250元C.面值为100元的国债期货全价格为97.250元D.合约价值为97.250万元，不含应计利息【答案】BD9、当投资者预期债券收益率曲线将更为陡峭时，则（）。A.投资者可以买入短期国债期货B.投资者可实现“买入收益率曲线”套利C.投资者可以卖出短期国债期货D.投资者可实现“卖出收益率曲线”套利【答案】AB10、关于期权交易，下列说法正确的有（）。A.买进看跌期权可对冲标的物多头的价格风险B.买进看跌期权可对冲标的物空头的价格风险C.买进看涨期权可对冲标的物空头的价格风险D.买进看涨期权可对冲标的物多头的价格风险【答案】AC11、关于郑州商品交易所的描述，下列说法正确的有（）。A.不以营利为目的B.理事会是会员大会的常设机构C.农产品期货品种均在该所上市交易D.实行会员制【答案】ABD12、我国期货市场在过去的发展过程中，经历了（）等阶段。A.初创阶段B.治理与整顿C.全面取缔D.稳步发展【答案】ABD13、价格风险主要包括（）。A.商品价格风险B.利率风险C.汇率风险D.股票价格风险E【答案】ABCD14、以下属于期货中介与服务机构的是（）。A.交割仓库B.期货保证金存管银行C.期货信息资讯机构D.期货公司【答案】ABCD15、在对期货合约进行基本面分析时，投资者应关注（）等经济指标。A.GDPB.CPIC.PMID.M2【答案】ABC16、下列关于期货合约持仓量的描述中，正确的有（）。A.当成交双方均为平仓时，持仓量减少B.当成交双方只有一方为平仓交易时，持仓量不变C.当成交双方有一方为平仓交易时，持仓量增加D.当新的买入者和新的卖出同时入市时，持仓量减少E【答案】AB17、下列属于做多国债基差的情形的是（）。A.投资者认为基差会上涨，国债现货价格上涨幅度会高于期货价格乘以转换因子上涨的幅度B.投资者认为基差会上涨，国债现货价格下跌幅度会低于期货价格乘以转换因子下跌的幅度C.投资者认为基差会下跌，国债现货价格上涨幅度会低于期货价格乘以转换因子上涨的幅度D.投资者认为基差会下跌，国债现货价格下跌幅度会高于期货价格乘以转换因子下跌的幅度【答案】AB18、关于股指期货的无风险套利交易，下列说法中正确的是（）。A.只有当实际的期指高于无套利区间上界时，正向套利才能获利B.只有当实际的期指低于无套利区间下界时，正向套利才能获利C.只有当实际的期指低于无套利区间下界时，反向套利才能获利D.只有当实际的期指高于无套利区间上界时，反向套利才能获利【答案】AC19、以下为跨期套利的是（）。A.买入上海期货交易所5月份铜期货合约，同时卖出上海期货交易所8月铜期货合约B.卖出上海期货交易所5月份铜期货合约，同时卖出LME8月份铜期货合约C.当月买入LME5月份铜期货合约，下月卖出LME8月份铜期货合约D.卖出LME5月份铜期货合约，同时买入LME8月铜期货合约【答案】AD20、在我国，对所有交易会员进行结算的期货交易所有（）。A.中国金融期货交易所B.上海期货交易所C.郑州商品交易所D.大连商品交易所【答案】BCD21、下列选项中，属于利率期货的有（）。A.3个月欧洲美元期货B.3个月欧洲银行间欧元拆借利率期货C.标准普尔500指数期货D.中国香港恒生指数期货【答案】AB22、期货价差套利包括（）。A.跨期套利B.跨品种套利C.跨市套利D.跨区间套利【答案】ABC23、期货交易指令的内容包括（）等。A.合约月份B.交易方向C.数量D.开平仓【答案】ABCD24、期货期权的价格，是指（）。A.权利金B.是期货期权的买方为获取期权合约所赋予的权利而必须支付给卖方的费用C.对于期贷期权的买方，可以立即获得的收入D.对于期货期权的卖方，可能遭受损失的最高限度【答案】AB25、当其他条件不变时，交易者适宜卖出玉米期货合约的情形有（）。A.预计玉米需求大幅下降时B.预计玉米将大幅减产时C.预计玉米将大幅增产时D.预计玉米需求大幅上升时【答案】AC26、以下关于卖出看跌期权的说法，正确的有（）。A.卖出看跌期权比卖出标的期货可获得更高的收益B.如果现货持仓者担心价格下跌，可卖出看跌期权对冲风险C.如果预期标的物价格上涨，可卖出看跌期权D.如果对手行权，看跌期权卖方