湖南省郴州火力发电厂项目融资方案设计

1湖南省郴州火力发电厂工程融资方案设计目 录一、工程背景„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„3二、工程概况„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„3工程名称工程合作方工程融资方式工程建设周期三、工程的具体安排„„„„„„„„„„„„„„„„„„„4融资构造核心问题的解决四、信用保证构造„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„5五、工程的风险分析„„„„„„„„„„„„„„„„„„„6风险来源防范措施六、工程的效益分析„„„„„„„„„„„„„„„„„„„8环境效益社会效益七、最终评估„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„„9湖南省郴州火力发电厂工程融资方案设计了目标要求——人均GDP翻一番，同时也提出一个约束性很强的指标——单位20%GDP20%的主要途径有：构造节能、推动技术节能、治理节能。2023年哥本哈根气候大会期间，中2023降40%—45%。可以看出节能减排已经成为一项政府行为，是我国“十一五”规划的工作重点之一。二、工程概况工程名称湖南省郴州火力发电厂工程融资案例设计工程合作方〔中方〔中国〕〔外方，一家在香港注册特地为该工程而成立的公司〕。融资方式〔865.3962614055607500元，中方湖南省电力开发公司的人民币贷款〔附属性工程贷款〕9240工程建设周期负责经营电厂10年。外方获得在扣除工程经营本钱、煤炭本钱和付给中方的治理转让给中方，并且退出该工程。三、工程的具体安排融资构造〔中国〕依据本工程追索权的工程融资构造。核心问题的解决安排电厂工程融资构造，它的核心是要解决以下三个主要问题：①如何把完工风险从工程投资者身上转移出去；②如何为工程的外汇贷款供给担保；③在工程合资中方和外方之间如何就工程现金流量作出适当安排。〔日本进出口银行并不担当工程的风险〔中国这个合同，由日本公司组成的财团在一个固定日期〔198841〕之前作人员。这样，完工风险就成功地被转移到了设备供给和工程承包财团身上。其次，除了日本进出口银行的出口信贷，一个大约由50家银行组成的国际作为信用保证。这样，既向日本进出口银行，也向国际贷款银团供给了保证。10〔包括工程外汇贷款债务的归还和支付外方的利润〕。四、信用保证构造降低和把握工程融资中种种风险的核心是通过各种类型的法律契约和合同案例中，这个任务在很大程度上是通过融资模式中的信用保证构造来实现的。该火力发电厂工程的信用保证构造主要由以下四个局部组成：度上排解了工程的主要市场风险。工程投资人和贷款人的信念具有相当大的作用。〔中国动身点的资金缺额担保，进一步降低了工程的生产经营风险。保，根本排解了工程贷款人对完工风险的担忧。五、工程的风险分析中存在哪些比较突出的风险。区开发建设的宏观经济政策，因此工程能源供给是比较有保障的。风险来源◆信用风险〔由大约五十家银行组成的10◆政治风险的意向性担保，也具有相当重的份量。因此，本工程的政治风险很小。◆金融风险由于工程贷款的很大一局部属于由日本进出口银行供给的固定利率的出口50％支付人民币，50％外方担当。这样，汇率风险也不是很大。◆市场风险款人收回贷款的根本保障。考虑到工程所在地湖南省正在进展大规模的开发建的市场风险并不是太大。◆生产经营风险风险并不大。防范措施对政治风险的防范银行有时也为自己的工程向其贷款方供给政治风险担保。措施。使工程出资方来自众多国家。工程所在国的法律要求。对金融风险的防范。会渐渐上升，以选用固定利率为宜，其比例应占整个贷款的70%左右；反之则选用浮动利率为好。贷款的还款期限。此外，还可通过型的金融衍生工具对金融风险进展治理。对工程本身风险的治理。来进展。信用担保协议来实施的。能源和原材料可以通过签订长期供给合同加以预防和消退。筹划阶段投资方应做好充分的市场调研和推想，削减投资的盲目性。六、工程的效益分析环境效益电力资源是资源战略问题中的重中之重，是国民经济和社会进展的重要基保护环境，实现可持续进展。电力是火力发电厂的主要销售产品，有效地降低生产电力时产生的综合能可行性和迫切性。社会效益明通常状况下节能效益与经济收益是全都的。七、最终评估通过对该火力发电厂的工程融资案例的分析，我们可以从中总结出很多经程的日本公司所组成的财团达成了“交钥匙”合同，解决了完工风险的问题。参考文献：【1】张极井，《工程融资》