投资学模拟考试题及答案

投资学模拟考试题及答案一、单选题（共34题，每题1分，共34分）1.对于股票有一种描述“人在江湖漂,哪有不挨刀”表明()。A、投资收益与风险成正比B、股票具有高风险特征C、承担股票风险是获得收益的前提D、股市风险不可预料正确答案：B2.上市公司在分红时要由公司董事会确定一个具体日期,这一日期叫(),凡是在指定日期收盘之前购买了该公司股票,列入公司名册的投资者都可以作为老股东,享受公司分派的股利。A、除息日B、股权登记日C、送股交易日D、除权日正确答案：B3.某公司过往3年税后利润分别增长125%、150%、160%,4月20日公司公布最新年报,业绩较上年增长40%,4月21日开市后,该股票很可能()。A、大幅上涨B、维持不变C、小幅上涨D、大幅下跌正确答案：D4.证券投资基金通过发行基金单位集中的资金,交由()管理和运用。A、基金托管人B、基金投资顾问C、基金承销公司D、基金管理人正确答案：D5.期货具有多种功能,其中不包括()。A、投机功能B、避险功能C、投资功能D、价格发现功能正确答案：C6.利率期限结构中最常见的形式是()。A、驼峰型收益率曲线B、向下倾斜的收益率曲线C、向上倾斜的收益率曲线D、直线型收益率曲线正确答案：C7.预期收益率和持有期收益率的最大差异是()。A、一个着眼于历史另一个着眼于未来B、评估方法不同C、评估的投资产品不同D、评价期限不同正确答案：A8.公司债券的信誉要()政府债券和金融债券,风险较大,因而利率一般也比较()。A、低于,高B、高于,低C、低于,低D、高于,高正确答案：A9.开盘价与最高价相等,且收盘价不等于开盘价的K线被称为()。A、光头阳线B、光脚阳线C、光脚阴线D、光头阴线正确答案：D10.债券定价基础不包括()。A、折现率B、投资风险C、现值和终值D、复利频率正确答案：B11.趋势线被突破后,这说明()。A、股价会上升B、股价走势将反转C、股价会下降D、股价走势将加速正确答案：B12.下列关于证券投资的风险与收益的描述中,错误的是()。A、在证券投资中,收益和风险形影相随,收益以风险为代价,风险用收益来补偿B、在通货膨胀严重的情况下,债券的票面利率会提高或是会发行浮动利率债券,这种情况是对利率风险的补偿C、风险和收益的本质联系可以用公式表述为:预期收益率=无风险利率+风险补偿D、美国一般将联邦政府发行的短期国库券视为无风险证券,把短期国库券利率视为无风险利率正确答案：B13.证券流通市场又称为()。A、新三板市场B、三级市场C、二级市场D、一级市场正确答案：C14.量价的基本关系是成交量与股价趋势()。A、同步同向B、异步同向C、同步反向D、异步反向正确答案：A15.认识市场、适应市场的投资策略不包括()。A、不逆市场趋势而行动B、发现市场趋势C、判断市场走向的合理性D、研究市场趋势变化原因正确答案：C16.限制性股票是上市公司对其董事、高级管理人员及其他员工进行长期性激励所发行的股票,限制性股票的授予价格一般是过去一段较长时间公司股票平均价格的()。A、50%B、60%C、40%D、70%正确答案：A17.原有股东按其持股比例,以较低价格认购公司发行新股的募集资金的形式称为()。A、配股B、定向增发C、出售股票D、公开增发新股正确答案：A18.普通股具有的基本特点是()。A、股息优先B、优先清偿C、约定股息率D、优先认股权正确答案：D19.投资市场的源头是()。A、发行市场B、流通市场C、代办股份转让系统D、主板市场正确答案：A20.根据预期假说理论,收益率曲线向上倾斜,则说明市场预期未来短期利率()。A、会上升B、趋势变化不明确C、会保持平稳D、会下降正确答案：A21.“天下没有免费的午餐”与以下投资准则中哪一条最为接近()。A、尊重市场,适应市场B、分散投资,降低风险C、牛熊市周而复始D、投资收益和投资风险形影相随正确答案：D22.利用历史样本估算投资产品的预期收益率,其最大的问题可能是()。A、未来不是历史的简单延伸B、股市大涨大跌导致收益率的不对称C、样本没有赋予不同的权数D、样本量不够大正确答案：A23.购买一家企业20%的股权是()。A、实业投资B、间接投资C、直接投资D、金融投资正确答案：B24.下面描述投资市场运行态势的说法哪一个是不正确的?A、牛市B、熊市C、虎市D、猴市正确答案：C25.()不是优先股特征。A、约定股息率B、具有表决权C、优先分派股息和清偿剩余资产D、股票可由公司赎回正确答案：B26.解读一条官方正式披露信息的最重要方法是()。A、全面分析信息B、辨析信息真伪C、是否首次公开D、关注信息来源正确答案：A27.从天气预报中得知,一场台风将穿越盛产柑橘的某地,而此时正是柑橘收获季节。在有效市场上,主产柑橘的上市公司的股票价格会()。A、立刻下跌B、接下来的几周内缓慢下跌C、基本稳定D、立刻上升正确答案：A28.假定有一种债券,息票率为8%,到期收益率为10%,如果债券的到期收益率不变,则一年后债券的价格将()。A、不知道B、下降C、上升D、不变正确答案：C29.美联储拟加息,你认为这会通过()影响中国投资市场。A、政策风险B、购买力风险C、汇率风险D、利率风险正确答案：C30.融资融券交易与普通股票交易相比其特有的风险是()。A、违约风险B、技术风险C、市场风险D、强制平仓风险正确答案：D31.按股东的权利和义务,可将股票分为()。A、普通股和优先股B、A股和B股C、H股和N股D、记名股票和无记名股票正确答案：A32.发行股票带给公司的好处不包括()。A、为公司各项业务活动带来便利B、获得无须偿还的资本金C、可采用股票期权激励计划等激励措施留住和吸引关键人才D、震慑竞争对手正确答案：D33.股票场内融资的维持担保比例通常不低于()。A、60%B、130%C、50%D、100%正确答案：B34.根据下表,该资产组合的预期收益率是()。熊市正常牛市概率0.20.30.5收益率－25%10%24%A、15%B、20%C、5%D、10%正确答案：D二、多选题（共26题，每题1分，共26分）1.投资实务界对技术分析的认识存在重大分歧,这种分歧是()。A、技术分析对投资决策没有作用,或者作用不大B、技术分析经常会误导投资人C、技术分析对投资决策有着重要的作用D、技术分析必须和基本分析相结合正确答案：AC2.股市交易中竞价交易的基本规则是()。A、买方优先B、卖方优先C、价格优先D、时间优先正确答案：CD3.证券价格的趋势一般分成()。A、上升趋势B、盘整趋势C、下降趋势D、突破趋势正确答案：ABC4.融资有()功能。A、熊市助跌B、牛市助涨C、熊市助涨D、牛市助跌正确答案：AB5.关于股权风险溢价,正确的表述是()。A、预期股权风险溢价大于零B、短期实际股权风险溢价可能小于零C、长期平均实际股权风险溢价大于零D、股权风险溢价必须大于无风险收益率正确答案：ABC6.某债券净价交易的报价是103.58元,则该债券的全价交易报价可能是()。A、120.2元B、103.58元C、104.1元D、103.5元正确答案：BC7.基于投资收益和投资风险的关系,理论上我们将投资人分为()三大类型。A、高风险厌恶型B、风险偏好型C、风险中性型D、风险厌恶型正确答案：BCD8.货币的时间价值产生的原因主要有()。A、投资可能遭遇投资风险,需要获得相应补偿B、货币可用于多种产品中选择投资,具有机会成本C、通货膨胀可能造成货币贬值D、货币价值的不确定性正确答案：ABC9.下列有关反转形态的说法正确的有()。A、通常反转形态的规模越大,则反转后价格变动的幅度将越小B、反转形态出现的前提条件是确实存在着股价上升或下降的趋势C、通常反转形态的规模越大,则反转后价格变动的幅度将越大D、反转形态的出现表示股价运动将出现方向性的转折正确答案：BCD10.优先股通常可能从()等方面进行分类。A、累积优先股和非累积优先股B、参与优先股和非参与优先股C、定向增发优先股和公开增发优先股D、可转换优先股和不可转换优先股正确答案：ABD11.以下属于股票所具有的特征是()。A、风险性B、参与性C、可偿还性D、流通性正确答案：ABD12.证券公司的主要业务有()。A、自营投资B、代理买卖证券C、证券承销D、受托客户资产管理正确答案：ABCD13.优先股股东的特点有()。A、优先分配股息B、优先分配剩余资产C、其一般在股东大会上没有表决权D、所持有的股票可以被上市公司按照原价或增加一定补偿赎回正确答案：ABCD14.下列表述中,不同风险厌恶程度的投资者与其进入投资市场时的态度最接近的是()。A、高风险厌恶者投资保守A、中等风险厌恶者投资稳健B、低风险厌恶者投资激进C、低风险厌恶者投资保守正确答案：ABC15.投资市场参与者包括()。A、商业银行B、证券交易所C、会计师事务所D、证券公司正确答案：ABCD16.下列所述利率变动影响债券价格的定理正确的是()。A、债券价格受利率变动的影响大小,与当期市场利率的高低成反比B、债券价格与市场利率变动成反比C、债券价格受市场利率变动影响的程度随到期期限的延长而递减D、长期债券的价格受市场利率变动的影响大于短期债券正确答案：ABCD17.现阶段中国房地产市场主要是()。A、交易商市场B、经纪人市场C、直接搜寻市场D、拍卖市场正确答案：BC18.中国上市公司停牌的原因有()。A、公司签订重大合同B、上市公司进行重大资产重组C、股票价格异常波动D、上市公司披露年度报告正确答案：ABC19.普通股的权利包括()。A、优先购股权B、收益分配权C、经营参与权D、资产分配权正确答案：ABCD20.上市公司非系统风险包括()。A、道德风险B、财务风险C、股权质押风险D、经营风险正确答案：ABCD21.场外融资和场内融资相比,其特点主要有()。A、所需保证金更高B、存在资金安全隐患C、办理程序复杂D、杠杆更高正确答案：BD22.专业投资人相对于普通投资人的要求是()。A、资金量大,通常要有500万元以上B、有较长的投资历史C、具备较全面的金融投资知识D、以往投资业绩较高正确答案：ABD23.中国股市牛熊市周而复始的主要原因是()。A、经济周期变化B、投资人情绪变化C、其他投资产品牛熊市变化D、国外股票市场牛熊变化正确答案：ABC24.股票、债券等证券产品深受中小投资人欢迎的原因是()。A、交易费用低B、短期收益高C、信息易于获得、市场流动性强D、投资门槛低正确答案：ACD25.机构投资者相对于普通投资者有()优势。A、人才B、资金C、经验D、信息正确答案：ABD26.以下属于股票与债券的区别的选项为()。A、风险程度不同B、获利能力不同C、持有者身份不同D、期限不同正确答案：ABCD三、判断题（共49题，每题1分，共49分）1.B股属于境外上市的内资股。（）A、正确B、错误正确答案：B2.债券是笼中鸟喻指债券没有投资风险。（）A、正确B、错误正确答案：B3.股价移动平均线通常用于对股价趋势进行短期预测。()A、正确B、错误正确答案：B4.在期货市场,投资者按期货合约价格的一定比率交纳少量资金作为履约担保,便可参与期货买卖,这些交纳的资金就是期货保证金。A、正确B、错误正确答案：A5.长期债券的价格受市场利率变动的影响大于短期债券。（）A、正确B、错误正确答案：A6.大股东和高管持续买入本公司股票,可能表明公司股价被低估。A、正确B、错误正确答案：A7.折现率是将一项资产的未来价值折现为现值时使用的预期回报率,或者说是投资某项资产时投资人要求的必要收益率。()A、正确B、错误正确答案：A8.期货是具有极高投资风险的投资产品,普通投资人不应该介入期货投资。（）A、正确B、错误正确答案：B9.市场风险是对市场上所有证券的收益率都产生影响的风险,所以是不可规避的风险。（）A、正确B、错误正确答案：B10.当投资者融券卖空某只股票后,该股票价格持续下跌,这时投资者必须追加保证金,以应对潜在的亏损。（）A、正确B、错误正确答案：B11.当债券的票面利率等于折现率时,债券的交易价格等于债券面值。（）A、正确B、错误正确答案：A12.当债券票面利率低于折现率时,债券价格低于债券面值。A、正确B、错误正确答案：A13.投机,是指在愿意承担较高风险的基础上为获取较高的收益而从事的长期买卖行为。()A、正确B、错误正确答案：B14.久期与初始到期收益率(市场利率)高低成正比例变化。（）A、正确B、错误正确答案：B15.在牛市中应该做“空头”,在熊市中应该做“多头”。()A、正确B、错误正确答案：B16.股票发行的注册制是指发行人在申请发行股票时,不仅要充分公开企业的真实情况,而且必须符合有关法律和证券监管机构规定的条件,证券监管机构有权否决不符合规定条件的股票发行申请。（）A、正确B、错误正确答案：B17.内幕交易是利用非公开、对股价有实质影响的内部信息买卖股票的非法获利行为。A、正确B、错误正确答案：A18.利用久期可以对债券价格的微小变动进行准确的计算。()A、正确B、错误正确答案：B19.证券发行市场和证券流通市场密切相关,相互影响。()A、正确B、错误正确答案：A20.当股票价格出现W底时,是卖出股票的好时机。()A、正确B、错误正确答案：B21.指数基金的收益率经常高于市场平均水平,故指数基金越来越受投资者欢迎。（）A、正确B、错误正确答案：B22.在资本市场高度发达的美国,如果出现反向的利率曲线,很可能意味着未来经济将趋于好转。（）A、正确B、错误正确答案：B23.中小板,创业板市场的涨跌幅度通常要大于主板市场。()A、正确B、错误正确答案：A24.基金定投要求投资者对买卖基金的时机选择有很好的把握。（）A、正确B、错误正确答案：B25.贴现债券,指持有人在债券到期前可按约定价格或约定贴现率将债券回售给发行人的债券。（）A、正确B、错误正确答案：B26.股东不能直接要求股票发行人归还股本,只能通过二级市场与其他投资者交易获得资金。()A、正确B、错误正确答案：B27.“市场总是对的”是技术分析的三大假设前提之一。()A、正确B、错误正确答案：B28.通常观察限售股解禁后是否被公司大股东和高级管理人员大量卖出,可以在一定程度上判断公司内部人士是否看好公司发展前景。A、正确B、错误正确答案：A29.在中国证券市场上发行股票可以以低于面值的价格折价发行。()A、正确B、错误正确答案：B30.对任何有风险投资产品来说,风险溢价总是大于零。()A、正确B、错误正确答案：A31.投资者信心涨跌没有任何规律可言。()A、正确B、错误正确答案：B32.波浪理论认为股价上升趋势与下跌趋势交替进行。（）A、正确B、错误正确答案：A33.累积投票制有利于中小股东行使其投票权利。（）A、正确B、错误正确答案：A34.附认股权证公司债券,指公司债券附有认股权证,持有人享有在一定期间内按约定价格认购公司股票的权利。A、正确