17基金从业资格考试及答案解析

第第PAGE\MERGEFORMAT1页共NUMPAGES\MERGEFORMAT1页17基金从业资格考试及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部门/班级：得分：题型单选题多选题判断题填空题简答题案例分析题总分得分一、单选题（共20分）

1.下列关于基金份额净值的表述中，正确的是（）

A.基金份额净值是基金资产净值除以基金总份额的结果

B.基金份额净值每日计算一次，通常在交易日的次日公告

C.基金份额净值越高，说明基金业绩越好

D.基金份额净值是投资者申购基金的价格

2.基金管理人应当建立健全的合规管理机制，以下哪项不属于合规管理的核心要素？（）

A.风险控制制度

B.内部控制体系

C.信息披露流程

D.投资者适当性管理

3.下列哪种金融工具属于固定收益证券？（）

A.股票

B.指数期货

C.企业债券

D.股票期权

4.根据中国证监会《关于规范基金销售行为的规定》，基金销售机构在销售基金产品时，以下哪项行为是不合规的？（）

A.向投资者充分披露基金风险等级

B.以“保本保收益”等虚假宣传方式吸引投资者

C.建立完善的基金投资者适当性管理制度

D.定期对基金销售人员进行合规培训

5.下列关于基金运作费用的表述中，错误的是（）

A.基金管理费属于基金运作费用

B.基金托管费属于基金运作费用

C.基金销售服务费不属于基金运作费用

D.基金交易费用属于基金运作费用

6.基金信息披露的“及时性”原则要求，基金管理人应当在重大信息发生之日起多少日内进行公告？（）

A.1日

B.2日

C.3日

D.5日

7.下列哪种方法不属于基金业绩评价的常用方法？（）

A.基金收益率比较

B.信息比率分析

C.夏普比率分析

D.基金规模比较

8.根据中国证券投资基金业协会《私募投资基金监督管理暂行办法》，私募基金管理人应当向投资者进行风险揭示，以下哪项不属于私募基金的主要风险？（）

A.市场风险

B.运营风险

C.政策风险

D.投资者个人风险偏好

9.下列关于基金投资禁止行为的表述中，错误的是（）

A.基金管理人不得利用基金财产为基金份额持有人牟取不正当利益

B.基金管理人不得违反基金合同约定，擅自变更投资范围

C.基金管理人不得从事内幕交易

D.基金管理人可以接受非公开承诺的收益分成或利益输送

10.基金份额持有人大会的表决机制中，以下哪项说法是正确的？（）

A.事项类别不同的，可以合并表决

B.事项类别不同的，应当分别表决

C.事项类别相同的，可以合并表决

D.事项类别相同的，应当分别表决

11.下列关于基金估值对象的表述中，错误的是（）

A.基金持有的股票，应以收盘价作为估值对象

B.基金持有的债券，应以市场公允价值作为估值对象

C.基金持有的货币市场工具，应以成本价作为估值对象

D.基金持有的衍生品，应以市场公允价值作为估值对象

12.根据中国证监会《证券期货投资者适当性管理办法》，基金销售机构在开展基金销售业务时，以下哪项不属于投资者适当性管理的核心内容？（）

A.投资者风险承受能力评估

B.基金产品风险等级划分

C.基金销售人员资质管理

D.基金销售过程监控

13.下列关于基金合同条款的表述中，错误的是（）

A.基金合同应当明确基金的投资目标

B.基金合同应当明确基金的投资范围

C.基金合同应当明确基金的费用标准

D.基金合同应当明确基金的投资策略

14.基金管理人应当在每个会计年度结束之日起多少日内，编制完成基金年度报告，并予以公告？（）

A.30日

B.60日

C.90日

D.120日

15.下列关于基金信息披露的“公平性”原则的表述中，错误的是（）

A.基金信息披露应当真实、准确、完整

B.基金信息披露应当及时、公平

C.基金信息披露应当便于投资者理解

D.基金信息披露应当保护投资者利益

16.基金托管人发现基金管理人的投资行为违反基金合同约定的，应当（）

A.立即通知基金管理人，并要求其改正

B.直接调整基金投资组合

C.向中国证监会报告

D.向基金份额持有人大会报告

17.下列关于基金业绩归因的表述中，错误的是（）

A.基金业绩归因可以帮助分析基金超额收益的来源

B.基金业绩归因可以帮助评估基金经理的投资能力

C.基金业绩归因可以帮助判断基金的风险水平

D.基金业绩归因可以帮助预测基金的未来业绩

18.根据中国证券投资基金业协会《私募投资基金信息披露管理办法》，私募基金管理人应当在每个会计年度结束之日起多少日内，向基金投资者提供基金年度报告？（）

A.30日

B.60日

C.90日

D.120日

19.下列关于基金投资禁止行为的表述中，正确的是（）

A.基金管理人可以接受关联方的非公开利益输送

B.基金管理人可以违反基金合同约定，擅自变更投资范围

C.基金管理人不得利用基金财产进行欺诈活动

D.基金管理人可以从事内幕交易

20.基金信息披露的“完整性”原则要求，基金管理人应当披露所有可能影响投资者决策的信息，以下哪项不属于基金信息披露的范畴？（）

A.基金管理人及基金经理的变更情况

B.基金投资组合的变更情况

C.基金持有人结构的变化情况

D.基金管理人的办公地址

二、多选题（共15分，多选、错选均不得分）

21.下列哪些属于基金管理人的主要职责？（）

A.基金资产的管理

B.基金份额的登记

C.基金的投资决策

D.基金的信息披露

22.下列哪些属于基金的主要风险？（）

A.市场风险

B.运营风险

C.政策风险

D.投资者个人风险偏好

23.基金信息披露的“准确性”原则要求，基金管理人应当确保披露的信息（）

A.真实可靠

B.符合法律法规

C.便于投资者理解

D.及时披露

24.下列哪些属于基金运作费用的类型？（）

A.基金管理费

B.基金托管费

C.基金销售服务费

D.基金交易费用

25.基金业绩评价的常用方法包括哪些？（）

A.基金收益率比较

B.信息比率分析

C.夏普比率分析

D.基金规模比较

26.基金投资者适当性管理的核心内容包括哪些？（）

A.投资者风险承受能力评估

B.基金产品风险等级划分

C.基金销售人员资质管理

D.基金销售过程监控

27.下列哪些属于基金合同的主要内容？（）

A.基金的投资目标

B.基金的投资范围

C.基金的费用标准

D.基金的投资策略

28.基金信息披露的“及时性”原则要求，基金管理人应当在重大信息发生之日起多少日内进行公告？（）

A.1日

B.2日

C.3日

D.5日

29.下列哪些属于基金投资禁止行为？（）

A.基金管理人不得利用基金财产为基金份额持有人牟取不正当利益

B.基金管理人不得违反基金合同约定，擅自变更投资范围

C.基金管理人不得从事内幕交易

D.基金管理人可以接受非公开承诺的收益分成或利益输送

30.基金份额持有人大会的表决机制中，以下哪些说法是正确的？（）

A.事项类别不同的，可以合并表决

B.事项类别不同的，应当分别表决

C.事项类别相同的，可以合并表决

D.事项类别相同的，应当分别表决

三、判断题（共10分，每题0.5分）

31.基金份额净值是基金资产净值除以基金总份额的结果。

32.基金管理人应当建立健全的合规管理机制。

33.股票属于固定收益证券。

34.基金销售机构在销售基金产品时，可以以“保本保收益”等虚假宣传方式吸引投资者。

35.基金运作费用包括基金管理费、基金托管费、基金销售服务费和基金交易费用。

36.基金信息披露的“及时性”原则要求，基金管理人应当在重大信息发生之日起3日内进行公告。

37.基金业绩评价的常用方法包括基金收益率比较、信息比率分析、夏普比率分析和基金规模比较。

38.私募基金管理人应当向投资者进行风险揭示。

39.基金管理人不得利用基金财产为基金份额持有人牟取不正当利益。

40.基金份额持有人大会的表决机制中，事项类别不同的，应当分别表决。

四、填空题（共10空，每空1分）

41.基金份额净值是基金资产净值除以基金________的结果。

42.基金管理人应当建立健全的________管理机制。

43.基金持有的债券，应以________作为估值对象。

44.基金销售机构在开展基金销售业务时，应当建立完善的________管理制度。

45.基金合同应当明确基金的投资________。

46.基金管理人应当在每个会计年度结束之日起________日内，编制完成基金年度报告，并予以公告。

47.基金信息披露的“公平性”原则要求，基金信息披露应当________、公平。

48.基金托管人发现基金管理人的投资行为违反基金合同约定的，应当________，并要求其改正。

49.基金业绩归因可以帮助分析基金超额收益的________。

50.私募基金管理人应当在每个会计年度结束之日起________日内，向基金投资者提供基金年度报告。

五、简答题（共30分）

51.简述基金信息披露的“及时性”原则及其意义。（5分）

52.简述基金投资者适当性管理的核心内容及其意义。（5分）

53.简述基金投资禁止行为的主要类型及其原因。（5分）

54.简述基金业绩评价的常用方法及其作用。（5分）

55.简述基金份额持有人大会的表决机制及其意义。（5分）

六、案例分析题（共25分）

某基金管理公司A，在销售基金产品时，以“保本保收益”等虚假宣传方式吸引投资者，并承诺投资者可以获得10%的固定收益。同时，该公司在基金运作过程中，未按照基金合同约定进行投资，而是将基金财产用于投资高风险股票，导致基金净值大幅下跌。此外，该公司在信息披露方面存在不及时、不准确的问题，未按照规定及时披露基金净值变动情况。

问题：

（1）分析该公司在基金销售、基金运作和信息披露方面存在的问题。（10分）

（2）提出针对该公司问题的改进措施。（10分）

（3）总结该案例的教训，并提出对基金管理公司的建议。（5分）

一、单选题（共20分）

1.A

解析：基金份额净值是基金资产净值除以基金总份额的结果，因此A选项正确。B选项错误，基金份额净值通常在交易日的次日公告，但并非每日计算。C选项错误，基金份额净值的高低与基金业绩有关，但并非绝对越高越好。D选项错误，基金份额净值是投资者申购基金的价格的参考，但并非申购价格。

2.D

解析：合规管理的核心要素包括风险控制制度、内部控制体系和信息披露流程，因此D选项不属于合规管理的核心要素。

3.C

解析：固定收益证券是指能够提供固定或可预测现金流量的证券，企业债券属于固定收益证券，因此C选项正确。A选项股票属于权益证券，B选项指数期货属于衍生品，D选项股票期权属于衍生品。

4.B

解析：根据中国证监会《关于规范基金销售行为的规定》，基金销售机构在销售基金产品时，不得以“保本保收益”等虚假宣传方式吸引投资者，因此B选项行为是不合规的。A、C、D选项均属于合规行为。

5.C

解析：基金销售服务费属于基金销售费用，不属于基金运作费用，因此C选项错误。A、B、D选项均属于基金运作费用。

6.D

解析：根据《证券投资基金信息披露管理办法》，基金管理人应当在重大信息发生之日起5日内进行公告，因此D选项正确。

7.D

解析：基金业绩评价的常用方法包括基金收益率比较、信息比率分析、夏普比率分析等，因此D选项不属于基金业绩评价的常用方法。

8.D

解析：私募基金的主要风险包括市场风险、运营风险和政策风险，因此D选项不属于私募基金的主要风险。

9.D

解析：基金管理人不得接受非公开承诺的收益分成或利益输送，因此D选项错误。A、B、C选项均属于基金投资禁止行为。

10.B

解析：基金份额持有人大会的表决机制中，事项类别不同的，应当分别表决，因此B选项正确。

11.C

解析：基金持有的货币市场工具，应以市场公允价值作为估值对象，因此C选项错误。

12.C

解析：投资者适当性管理的核心内容包括投资者风险承受能力评估、基金产品风险等级划分和基金销售过程监控，因此C选项不属于投资者适当性管理的核心内容。

13.D

解析：基金合同应当明确基金的投资目标、投资范围、费用标准和投资策略，因此D选项错误。

14.C

解析：根据《证券投资基金信息披露管理办法》，基金管理人应当在每个会计年度结束之日起90日内，编制完成基金年度报告，并予以公告，因此C选项正确。

15.A

解析：基金信息披露的“公平性”原则要求，基金信息披露应当真实、准确、完整、及时、公平、便于投资者理解，因此A选项错误。

16.A

解析：基金托管人发现基金管理人的投资行为违反基金合同约定的，应当立即通知基金管理人，并要求其改正，因此A选项正确。

17.D

解析：基金业绩归因可以帮助分析基金超额收益的来源、评估基金经理的投资能力和判断基金的风险水平，但无法帮助预测基金的未来业绩，因此D选项错误。

18.C

解析：根据中国证券投资基金业协会《私募投资基金信息披露管理办法》，私募基金管理人应当在每个会计年度结束之日起90日内，向基金投资者提供基金年度报告，因此C选项正确。

19.C

解析：基金管理人不得利用基金财产进行欺诈活动，因此C选项正确。

20.D

解析：基金信息披露的“完整性”原则要求，基金管理人应当披露所有可能影响投资者决策的信息，因此D选项不属于基金信息披露的范畴。

二、多选题（共15分，多选、错选均不得分）

21.A、C

解析：基金管理人的主要职责包括基金资产的管理和基金的投资决策，因此A、C选项正确。B、D选项不属于基金管理人的主要职责。

22.A、B、C

解析：基金的主要风险包括市场风险、运营风险和政策风险，因此A、B、C选项正确。D选项不属于基金的主要风险。

23.A、B、C

解析：基金信息披露的“准确性”原则要求，基金管理人应当确保披露的信息真实可靠、符合法律法规、便于投资者理解，因此A、B、C选项正确。D选项不属于“准确性”原则的要求。

24.A、B、C、D

解析：基金运作费用包括基金管理费、基金托管费、基金销售服务费和基金交易费用，因此A、B、C、D选项均正确。

25.A、B、C

解析：基金业绩评价的常用方法包括基金收益率比较、信息比率分析和夏普比率分析，因此A、B、C选项正确。D选项不属于基金业绩评价的常用方法。

26.A、B、C、D

解析：基金投资者适当性管理的核心内容包括投资者风险承受能力评估、基金产品风险等级划分、基金销售人员资质管理和基金销售过程监控，因此A、B、C、D选项均正确。

27.A、B、C、D

解析：基金合同的主要内容包括基金的投资目标、投资范围、费用标准和投资策略，因此A、B、C、D选项均正确。

28.A、B、C、D

解析：基金信息披露的“及时性”原则要求，基金管理人应当在重大信息发生之日起1日、2日、3日或5日内进行公告，因此A、B、C、D选项均正确。

29.A、B、C

解析：基金投资禁止行为的主要类型包括基金管理人不得利用基金财产为基金份额持有人牟取不正当利益、不得违反基金合同约定，擅自变更投资范围和不得从事内幕交易，因此A、B、C选项正确。D选项不属于基金投资禁止行为。

30.B、D

解析：基金份额持有人大会的表决机制中，事项类别不同的，应当分别表决；事项类别相同的，应当分别表决，因此B、D选项正确。A、C选项错误。

三、判断题（共10分，每题0.5分）

31.√

32.√

33.×

34.×

35.√

36.×

37.√

38.√

39.√

40.√

四、填空题（共10空，每空1分）

41.总份额

42.合规

43.市场公允价值

44.投资者适当性

45.目标

46.90

47.公平

48.立即通知

49.来源

50.90

五、简答题（共30分）

51.简述基金信息披露的“及时性”原则及其意义。（5分）

答：基金信息披露的“及时性”原则要求，基金管理人应当在重大信息发生之日起5日内进行公告。其意义在于确保投资者能够及时获取基金信息，做出合理的投资决策，防止信息不对称导致的投资风险。

52.简述基金投资者适当性管理的核心内容及其意义。（5分）

答：基金投资者适当性管理的核心内容包括投资者风险承受能力评估、基金产品风险等级划分和基金销售过程监控。其意义在于确保基金产品与投资者的风险承受能力相匹配，防止投资者因信息不对称而承担过高的风险。

53.简述基金投资禁止行为的主要类型及其原因。（5分）

答：基金投资禁止行为的主要类型包括基金管理人不得利用基金