上海市借款企业资信等级评估新会计准则修订终稿

二海市借款企业资信等级评估

评定标准及其使用说明

（新会计准则）

（2011版）

上海市贷款企业资信评级机构总经理联席会

二零一一年三月

本《评定标准》经上海市贷款企业资信评级机构总经理

联席会专家评审委员会审议通过，即日起执行。

目录

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（主干指标）...............................3

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一冶金）.............................5

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一机械制造）........................8

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一化工）............................11

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一轻工）............................14

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一电子通讯）.......................17

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一建材）............................20

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一其他）............................23

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（商业一贸易）............................26

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（商业一零售）............................29

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（房地产一经营）..........................32

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（房地产一开发）..........................34

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（房地产一在建）..........................37

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（施工业）................................39

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（综合）..................................42

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（公用事业一邮电通信）...................45

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（公用事业一水电气）.....................48

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（公用事业一交通运输）...................51

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（服务业一宾馆餐饮业）...................54

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（服务业一现代物流业）...................57

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（服务业一其他）..........................60

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（投资一管控）............................63

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（投资一城建）............................65

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（事业单位）.............错误!未定义书签。

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（在建企业）..............................67

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（园区开发与运营）.......................69

附件一：调整参考说明.........................................................71

附件二：行业版本和报表类型适用范围说明......................................73

编

指标名称口算公式或合适的内容参照道评分•合适的内容说明

号

资本固定化比率非流动资产合计/所有者权益（或

7.⑷根据不同行业分别制定

股东权益）合计X100%

三偿关能力28

流砒匕率流动资产总额/流动负债总额X

8.(4)根据不同行业分别制定

100%

速动比率（流动资产合计一存货一预付账

9.(6)根据不同行业分别制定

款）/流动负债合计X100%

非筹资性现金净非筹资性现金净流入/流动负债

10.流入与流动负债平均余额X100%(3)根据不同行业分别制定

比率

经营性现金净流经营性现金净流入/流动负债平

11.入与流动负债的均余额X100%(4)根据不同行业分别制定

比率

利息保障倍数任兑前利润+列入财务费用的利

12.息支出）/（列入财务费用的利息(6)根据不同行业分别制定

支出+货本化利息支出）

担保比率期末未洁担保余额/所有者权益

13.(5)根据不同行业分别制定

X100%

四经营相关能力12

营业4攵入现金率营业活利现金流入/营业收入X

14.(4)根据不同行业分别制定

100%

主营业务4攵入/［（期初应收账款余

额+期末应收账款余额）/2+（期初

15.应收账款周转速(4)根据不同行业分别制定

应收票据余额+期末应收票据余

度额）/2］

存货周转速度主营业务成本/［（期初存货+期末

16.(4)根据不同行业分别制定

存货）/2：

五经营效益12

毛利率（主营业务收入一主营业务成

17.(2)根据不同行业分别制定

本）/主营业务收入X100%

营业利润率（营业利润-投资收益-公允价值

18.变动收益）/营业收入（或营业总(3)根据不同行业分别制定

收入）X100%

净资产收益率税后利涧/［（期初净资产余额+期

19.(4)根据不同行业分别制定

末净资产余额）/2］X100%

总资产报酬率（利润总额+利息支出）/［（期初

20.总资产余额1期末总资产余(3)根据不同行业分别制定

^）/2］X100%

六发展前景18

产1或相关即幽微策^行态势对企业微观运营的影

产业及相关宏观经济政策

响程度，现状、后果及预期

对分F竞争相关假J的t酒

宏观经济政策影

21.经济环境双边或多边经贸协定对企喈国经营的影响

响程度及其趋势'I

区域经阚境的妇匕趋^对企y府营碉殉

法律环境变±对企业生产经营活iVj的影响，尤其是参与

法律环境

市场对公平竞争相关能力的影响

行境政府监管或支持态度、力度及措施与手段

行性行业的竞争状况，企业在行业中的竞争地位

22.行业背景

产品的市场相关需求前景和绿色环保状况、企业应对

发展前景

措施

抗风险相关能力主要经营风险的防范与控制机制

成长性与抗风险

23.未来一年的发展趋势

相关能力成长性

公司未来的现金流量及偿债相关能力预测

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一冶金）

编

指标名称计算公式或合适的内容满分参照值评分合适的内容说明

号

—企业基本素质12

股东情况股东的产业背景、经济实力、资信状况

1.股东背景

控制或支持方式资金支持、人员委派等

行业经历，学识水平，决策相关能力，敬业精神，

领导者素质进取精神，信用意识及信用icl录，社交背景，奖惩

2.人力资源素质专业经历.学识水平,敬业精神.进取精神.信用

高级经营管控人员素质意识及信用记录

团队稳定性

从业人员素质文化素质，职业技能，队伍稳定性，职代会作用

股东大会，董事会，监事会，管控层的权责划分和

约束与评价机制

企业法人治理结构

企业组织结构合理性

关联关系分析

经营管控理念

历史经营业绩以及经营目标完成情况

经营目标与目标管控

经首总目标与实施保蹿措施

经营目标调整及应变机制

采购、生产、仓储物流、俏售诸环节控制制度及实

际运作效果评价

中高级经营管控人员的业绩考核与评价机制

是否符合社会法制要求、所处行业的环保要

内部疸制制度建设叮实施

求、安全生产要求等

有无重大法律诉讼

3.经营管控素质

内控制度特别是重大决策事项的程序

管控信息相关系统运行状况

主要销售对象与方式

营销策略，市要销售活动的策划、运作和效果

营销管控

主要原料（商品）来源稳定性及供应商的议价相关

能力

融资的策略、渠道和手段

融资管控

融资风险的控制机制

投资的策略、方向与收?质况

投资管控

投资风险的®叼怫U

日常财务管控及会计核算

财务管控

分支机构财务及资金管控与控制

企业信用记录对企业信用记录情况的考察

品牌桢略品牌知名度，知名品牌的权利维护

市场效应，市场份额，价格影响力

主营业务的市场份额、产品优势、价格影响力、对

市场地位和份额

主要顾客的依赖程度

在对成本结构控制方面的相关能力

生产工艺及设备相关技术含量、先进程度，利用情

4.竞争地位况

产品生命周期的长短和产品组合

相关技术研发相关技术手段的运用及贡献

研发队伍与此责考核评价

科技投入，重大相关技术成果，相关技术成果转化

投入预）见未来一段时期的总体研发计划

产品的多样性、销售区域的分布范围

客户和产品的多样性

主要客户和供应商的分散化以及相对成本优势

二财务结构18

编

指标名称“算公式或合适的内容满分参照值评分合适的内容说明

号

所有者权益/（期末银行贷款余额+

净资产与年末贷款期末票据贴现余额+期末已开立银每小1个百分点扣0.1分，小于40%（包括40%）不

5.(6)>100%

余额比率行承兑汇票净额+期末贸易融资净计分

额）X100%

每大1个百分点扣0.2333分,大于85%（包括8制）

6.资产负债率负债总额/资产总额X100%(7)W55%

不计分

固定资产净值/固定资产原值X每小1个百分点扣0.05分，小于40%（包括40%）

7.固定资产净值率(2)280%

100%不计分

非流动资产合计/所有者权益X每大1个百分点扣0.03分,大于180%（包括18瑶）

8.资本固定化比率(3)<80%

100%不计分

三偿债相关能力28

流动资产总额/流动负债总额X每小1个百分点扣0.067分，小于60%（包括60%）

9.流动比率(4)>120%

100%不计分

（流动资产合计一存货一预付账每小1个百分点扣0.12分，小于30%（包括30%）不

10.速动比率(6)280%

款）/流动负债合i+X100%计分

非筹资性现金净流非筹资性现金净流入/流动负债平每小1个百分点扣0.3分，小于俄（包括礁）不计

11.(3)210%

入与流动负债比率均余额X100%分

经营性现金净流入经营性现金净流入/流动负债平均每小1个百分点扣0.27分，小于OU包括㈣不计

12.(4)>15%

与流动负债的比率余额X100%分

（税前利润十列入财务费用的利息

13.利息保障倍数支出）/（列入财务费用的利息支出(6)N3倍每小1倍扣3分，小于1倍（包括1倍）不计分

+资本化利息支出）

期末未清担保余额/所有者权益每大1个百分点扣0.1分，大于100%（包括100%）

14.担保比率(5)<50%

X100%不计分

四经营相关能力12

营业活动现金流入/营业收入每小1个百分点扣0.06分，小于60%（包括60%）

15.营业U队现^率(3)>110%

X10（B）不计分

主营业务收入/[（期初应收账款余都

16.应收账款周转速度+期末应收账款余额）/2+（期初应收(3)210次每小1次扣0.375分，小干2次（包括2次）不计分

票据余额+期末应收票据余额）/2]

主营业务成本/[（期初存货+期末存每小1次扣0.8571分，小于1.5次（包括1.5次）

17.存货周转速度(3)25次

货）/2]不计分

主营业务收入/[（期初固定资产净每小0.1次扣0.6分，小F0.5次（包括0.5次）不

18.固定资产周转速度(3)刈次

值+期末固定资产净值）/2]计分

五经营效益12

（主营业务收入一主营业务成本）/

19.毛利率(2)215%每小1个百分点扣0.2分，小于5%（包括5%）不计分

主营业务收入X100%

（营业利润-投资收益-公允价值变

每小1个百分点扣0.5分，小于2%（包括玳）不计分

20.营业利润率动收益）/营业收入（或营业总收(3)>8%

（营业利润中应扣除非经常性的其他业务利润）

入）X100%

税后利润”（期初净资产余额+期末每小1个百分点扣0.444分，小于1%（包括1%）不计

21.净落产收益率(4)>10%

净资产余频/2]X100%分

（利涧总额+利息支出）/[（期初总

每小1个百分点扣0.4286,小于1%（包括1%）不计

22.总资产报酬率资产余额-期末总资产余额）/2]X(3)28%

分

100%

六发展前景18

产业及相关宏观经济政策运行态势对企业微观运营

产业及相关宏观经济政策

的熟觥踱，哪、后歉硼H

宏观经济政策影响对公平竞联能力的影响

23.

程度及其趋势经济环境双边或多边经贸协定时企、崂国经削碾响

区域经济环境的变化趋势对企侬背的影响

法律环境法懈磁变对企业廿经辨动的初响

行境政府监管或支持态度、力度及措施与手段

行业特性行业的竞争状况，企业在行业中的竞争地位

24.行业背景

产品的市场相关需求前景和绿色环保状况、企

发展前景

业应对措施

抗风险相关能力主要经营风险的防范与控制机制

成长性与抗风险相

25.未来一年的发展趋势

关能力成长性

公司未来的现金流量及偿债相关能力预测

上海借款企业信用等级评定标准（2011版）（工业一机械制造）

一

编

指标的首算公式或合适的内容参照值评分合适的内容说明

号

—企业基本素质12

股东情况股东的产业背景、经济实力、资信状况

1.股东背景

控制或支持方式资金支持、人员委派等

行业经历，学识水平，决策相关能力，敬业精神，进

领导者素质

取精神，信用意识及信用记录，社交背景，奖惩记录

专业经历，学识水平，敬业精神，进取精神，信用意

2.人力资源素质

高级经营管控人员素质识及信用i己录

团队稳定性

从业人员素质文化素质，职业技能，队伍稳定性，职代会作用

股东大会，董事会，监事会，管控层的权责划分和约

束与评价机制

企业法人治理结构

企业组织结构合理性

关联关系分析

经营管控理念

历史经营业绩以及经营目标完成情况

经营目标与目标管控

经营总目标与实施保障措施

经营目标调整及应变机制

采购、生产、仓储物流、销售诸环节控制制度及实际

运作效果评价

中高级经营管控人员的业绩考核与评价机制

是否符合社会法制要求、所处行业的环保要求、

内部控制制度建设与实施

安全生产要求等

3.

有无重大法律诉讼

经营管控素质

内控制度特别是重大决策事项的程序

管控信息相关系统运行状况

主要销售对象与方式

营销策略，重要销售活动的籁划、运作和效果

营销管控

主要原料（商品）来源稳定性及供应商的议价相关能

力

融资的策略、渠道和手段

融资管控

融资反喻的控制机制

投^的策略、方向与B溢情况

投资管控

投资砥的®叼怫U

日常财务管控及会计核算

财务管控

分支机构财务及资金管控与控制

企业信用记录对企业信用i味情况的考察

品牌战略品牌知名度,知名品牌的权利维护

市场效应，市场份额，价格影响力

主营业务的市场份额、产品优势、价格影响力、对主

市场也位和份额

要顾客的依赖程度

在对成*结构控制方面的和美能力

生产工艺及设备相关技术含量、先进程度，利用情况

4.竞争地位产品生命周期的长短和产品组合

相关技术手段的运用及贡献

相关技术研发

研发队伍与'1颜考核评价

科技投入，重大相关技术成果，相关技术成果转化投

入预期，未来一段时期的总体研发计划

产品的多样性、销售区域的分布范围

客户和产品的多样性

主要客户和供应商的分散化以及相对成本优势

二财务结构18

一

编

指标名称i算公式或合适的内容参照值评分合适的内容说明

号LIJ

所有者权益;（期末银行贷款余额+期

净资产与年末贷末票据贴现余额+期末已开立银行承每小1个百分点扣0.1分，小于40%（包括40%）不计

5.(6)2100%

款余额比率兑汇票净额+期末贸易融资净额）x分

100%

每大1个百分点扣0.2333分，大于90%（包括90%）不

6.资产负债率负债总额/资产总额Xig(7)W60%

计分

每小1个百分点扣0.08分，小于55%（包括55%）不计

7.固定资产净值率固定资产净值/固定资产原值X100%(2)>80%

分

每大1个百分点扣0.03分，大于20徜（包括200%）不

8.资本固定化比率非流动鎏产合计/所有者权益X100%(3)<70%

计分

三偿债相关能力28

每小1个百分点扣0.053分，小于65%（包括65%）不

9.流动比率流动资产总额/流动负债总额X10族⑷2140%

计分

（流动资声合计一存货一预付账款）/每小1个百分点扣0.092分，小于35%（包括35%）不计

10.速动比率(6)2100%

流动负债合计X100%分

非筹资性现金净

非筹资性现金净流入/流动负债平均

11.流入与流动负债(3)>10%每小1个百分点扣0.3分，小于佻（包括徜）不计分

余额X100%

比率

经营性现金净流

经营性现金净流入/流动负债平均余

12.入与流动负债的(4)>15%每小1个百分点扣0.27分，小于诚（包括0%）不计分

额X10®

比率

（桎前利润+列入财务费用的利息:支

13.利息保障倍数出）/（列入财务费用的利息支出+资本(6)23倍每小1倍扣3分，小于1倍（包括1倍）不计分

化利息支出）

期末未清担保余额/所有者权益X每大1个百分点扣0.1分，大于100M包括100%）不

14.担保比率(5)W50%

100%计分

四经营相关能力12