2025年期货从业资格考试期货法律法规试题及答案

2025年期货从业资格考试期货法律法规试题及答案一、单项选择题（每题1分，共30分。每题只有一个正确答案，请将正确选项填入括号内）1.根据《期货交易管理条例》，期货公司接受客户委托进行期货交易，应当首先（）。A.与客户签订期货经纪合同B.向客户收取保证金C.向客户揭示风险D.为客户开立交易编码答案：A解析：条例第24条明确，期货公司接受委托前必须签订书面期货经纪合同，合同是确立法律关系的前提，风险揭示、开户、收保证金均为后续环节。2.下列主体中，依法不得从事期货交易的是（）。A.商业银行B.国有企业的境外子公司C.证券交易所从业人员D.私募基金管理人答案：C解析：《期货交易管理条例》第27条及《证券法》第43条禁止证券、期货交易所从业人员参与期货交易，以防内幕交易和利益冲突。3.期货交易所实行全员结算制度的，其结算担保金由（）缴纳。A.期货公司B.非期货公司会员C.客户D.期货交易所自有资金答案：B解析：《期货交易所管理办法》第68条规定，实行全员结算的交易所，非期货公司会员必须缴纳结算担保金，作为履约保障。4.客户保证金不足，期货公司未按约定强行平仓，导致透支扩大，该损失由（）承担。A.客户B.期货公司C.期货交易所D.证监会派出机构答案：B解析：条例第36条确立“先平后偿”原则，公司未及时平仓视为过错，须对扩大损失担责。5.下列关于期货保证金的说法，正确的是（）。A.期货公司可挪用客户保证金垫付公司税费B.客户保证金只能存放在期货交易所专用账户C.客户保证金属于客户所有，任何单位和个人不得挪用D.客户保证金可以用于为他人提供担保答案：C解析：条例第35条明确保证金权属客户，严禁挪用；存放实行“封闭运行”，但账户可由公司在保证金存管银行开立，并非只能放交易所。6.被中国证监会采取证券市场禁入措施的人员，禁入期间（）。A.可以在期货公司从事保洁工作B.可以在期货公司担任独立董事C.可以在期货公司担任合规负责人D.可以在期货公司担任IT技术顾问答案：A解析：禁入措施仅禁止从事证券期货业务或担任董监高，保洁、食堂等非业务岗位不受限。7.期货公司拟任独立董事，必须具有（）年以上期货、证券、金融或法律会计工作经验。A.3B.5C.7D.10答案：B解析：《期货公司董事、监事和高级管理人员任职资格管理办法》第10条要求独立董事具备5年以上相关经验。8.下列关于期货业协会职责的说法，错误的是（）。A.组织期货从业人员资格考试B.对期货公司进行现场检查C.制定行业自律规则D.调解会员之间纠纷答案：B解析：现场检查权属于证监会及其派出机构，协会无行政检查权，只能自律管理。9.客户对交易结算结果提出异议，应在（）内提出。A.当日B.次一交易日开市前C.3个交易日D.5个交易日答案：B解析：《期货公司监督管理办法》第48条规定，客户对结算数据有异议须在次一交易日开市前书面提出，否则视为认可。10.期货交易所上市新品种合约，应当经（）批准。A.国务院B.中国证监会C.期货业协会D.交易所理事会答案：B解析：条例第13条规定，新品种上市由交易所申请，证监会批准，体现集中统一监管。11.下列属于期货公司资产管理业务禁止行为的是（）。A.将不同资管计划账户合并清算B.向客户充分揭示风险C.将资管计划资产交由第三方托管D.定期向客户披露净值答案：A解析：《期货公司资产管理业务试点办法》第28条严禁混同操作，必须独立建账、独立核算。12.期货公司风险监管指标中，净资本与负债比例不得低于（）。A.8%B.10%C.12%D.15%答案：A解析：《期货公司风险监管指标管理办法》第10条规定净资本/负债≥8%，确保偿债能力。13.下列关于客户交易编码制度的说法，正确的是（）。A.一个客户可以在同一交易所拥有多个编码B.编码由期货公司自行编制C.编码实名制，一户一码终身不变D.编码仅在交易所内部使用，不报送监控中心答案：C解析：监控中心实行“一户一码”实名制，编码唯一且终身不变，由监控中心统一分配。14.期货公司股东以股权出质为自己债务担保，应事前向（）备案。A.期货交易所B.期货业协会C.住所地证监会派出机构D.商务部答案：C解析：《期货公司监督管理办法》第100条要求股东股权质押须向派出机构备案，防止变相转让控制权。15.下列关于内幕信息的说法，错误的是（）。A.期货交易活动中的内幕信息是指可能对期货交易价格产生重大影响的尚未公开信息B.期货公司研究员基于公开数据预测报告不属于内幕信息C.期货公司高管知悉的内幕信息在依法披露前不得对外泄露D.期货公司可以将内幕信息有限度地告知重要客户答案：D解析：任何单位和个人不得泄露内幕信息，告知客户同样违法，构成“传递型”内幕交易。16.下列关于强行平仓的表述，正确的是（）。A.交易所强行平仓前必须征得客户同意B.期货公司可以在保证金低于零时立即执行强行平仓C.强行平仓所得款项优先清偿期货公司佣金D.强行平仓造成的客户损失一律由交易所承担答案：B解析：保证金低于交易所标准且客户未补足，公司无需征得同意即可平仓；所得先清负债，损失由客户承担，除非公司过错。17.期货公司设立分支机构，应当经（）批准。A.中国证监会B.期货交易所C.住所地证监局D.银保监会答案：C解析：《期货公司监督管理办法》第22条明确，设立营业部等分支机构由公司所在地证监局审批。18.下列关于居间人管理的说法，正确的是（）。A.居间人可接受客户全权委托B.居间人可与客户约定分享收益C.期货公司应当建立居间人档案并定期培训D.居间人可代客户保管交易密码答案：C解析：居间人仅介绍客户，不得代客交易、收密码、分享收益；公司须建档管理，履行适当性义务。19.下列关于客户适当性制度的说法，错误的是（）。A.期货公司应了解客户风险承受能力B.可以将高风险产品销售给保守型客户，只要客户签字确认即可C.适当性匹配结果应留痕保存D.客户拒绝提供信息，公司应拒绝开户答案：B解析：保守型客户不得匹配高风险产品，签字不能豁免公司适当性义务，否则公司将被追责。20.下列关于期货纠纷仲裁的说法，正确的是（）。A.期货纠纷只能诉讼，不能仲裁B.仲裁裁决作出后即发生法律效力C.仲裁协议必须在纠纷发生后达成D.仲裁裁决不得申请撤销答案：B解析：《仲裁法》第57条规定裁决书作出即生效；期货合同可约定仲裁，协议可在事前或事后达成，裁决可依法申请撤销。21.期货公司因违法违规行为被撤销业务许可，其控股股东在（）年内不得再次申请设立期货公司。A.1B.3C.5D.10答案：C解析：《期货公司监督管理办法》第110条设置5年市场禁入，防止“换壳再入”。22.下列关于境外经纪机构从事境内特定品种期货交易的说法，正确的是（）。A.可直接接受境内客户委托B.必须通过境内期货公司办理C.无需任何备案D.可直接使用境外交易所系统答案：B解析：原油期货等特定品种引入境外交易者，必须通过境内期货公司开户，接受穿透监管。23.下列关于期货公司分类监管的说法，正确的是（）。A.分类结果仅作为内部参考，不对外公布B.分类结果为D类的公司可申请新业务试点C.分类指标包括市场竞争力、持续合规状况等D.分类结果每年调整一次，不得临时调整答案：C解析：证监会每年发布分类评价，A~D四档，A类优先创新，D类审慎监管；指标含合规、风控、发展等；可临时动态调整。24.下列关于期货保证金安全存管的说法，错误的是（）。A.期货公司每日应向监控中心报送客户权益数据B.存管银行由客户自行指定C.客户可通过监控中心系统查询保证金余额D.期货公司不得将客户保证金存入自有银行账户答案：B解析：存管银行由公司选择并报证监会备案，客户无权指定，但必须符合资质要求。25.下列关于期货从业人员执业行为的说法，正确的是（）。A.可以在两个期货公司兼职B.可以以个人名义代客理财C.离职后应原机构应及时向协会报告注销执业资格D.可以承诺收益但需书面形式答案：C解析：《期货从业人员管理办法》第19条要求机构在劳动关系终止后10个工作日向协会报告注销；严禁兼职、代客理财、承诺收益。26.下列关于标准仓单的说法，正确的是（）。A.标准仓单可以背书转让B.标准仓单由期货公司签发C.标准仓单提货地点由客户指定D.标准仓单不能用于质押融资答案：A解析：标准仓单由交易所统一登记，仓单持有人可背书转让；可用于质押，提货地点由仓库确定。27.下列关于期货合约最后交易日的说法，错误的是（）。A.个人客户持仓不得进入交割月B.最后交易日闭市后未平仓合约须交割C.交易所可以调整最后交易日D.期货公司应提示客户最后交易日风险答案：A解析：不同交易所规则差异，如上期所允许个人进入交割月但须在最后交易日前平仓；并非一律禁止。28.下列关于程序化交易管理的说法，正确的是（）。A.程序化交易无需报备B.期货公司应建立程序化交易指令审核制度C.程序化交易出现错单可要求交易所撤销D.程序化交易不受持仓限额约束答案：B解析：《期货市场程序化交易管理办法》要求公司建立指令审核、风控、应急处置机制；错单原则上不撤销；同样受限额管理。29.下列关于期货投资者保障基金的说法，正确的是（）。A.由客户自愿缴纳B.用于弥补期货公司严重违法违规导致客户保证金缺口C.保障基金对单一客户全额赔付D.保障基金由期货交易所管理答案：B解析：保障基金由期货公司按手续费比例缴纳，用于公司撤销、破产等情形下的客户保证金缺口；个人10万元以下全额，以上90%，由保障基金公司管理。30.下列关于行政处罚听证的说法，正确的是（）。A.拟罚款5万元即可申请听证B.当事人应当在被告知权利后3日内提出听证C.听证费用由证监会承担D.听证主持人可由案件调查人员担任答案：B解析：《行政处罚法》第64条，较大数额罚款（个人5万、单位50万以上）可听证；当事人3日内提出；费用由组织听证的机关承担；主持人应回避调查人员。二、多项选择题（每题2分，共20分。每题至少有两个正确答案，多选、少选、错选均不得分）31.下列哪些属于期货公司风险监管指标（）。A.净资本B.净资本与风险资本准备比例C.流动资产与流动负债比例D.负债与净资产比例答案：A、B、C解析：依据《风险监管指标管理办法》，核心指标包括净资本、净资本/风险资本准备≥100%、流动比率≥100%，负债/净资产为监控指标而非核心指标。32.下列哪些行为构成操纵期货交易价格（）。A.集中资金优势连续买卖B.与他人串通相互买卖C.编造传播虚假信息D.正常套期保值答案：A、B、C解析：条例第71条明确三种典型操纵手段；套期保值以对冲风险为目的，不构成操纵。33.下列关于客户资料保存的说法，正确的有（）。A.开户资料应保存20年B.交易指令记录应保存20年C.错单记录只需保存5年D.影像资料应保存至合同终止后20年答案：A、B、D解析：《期货公司监督管理办法》第96条统一规定20年；错单记录同属交易记录，亦20年。34.下列哪些人员不得担任期货公司独立董事（）。A.在期货公司任职人员直系亲属B.持有期货公司5%以上股权人员C.为期货公司提供审计服务的注册会计师D.法律专业人士，与该公司无业务往来答案：A、B、C解析：独董须独立性，直系亲属、主要股东、服务机构人员均影响独立判断，故不得任职。35.下列关于交割违约的处理，正确的有（）。A.交易所可扣缴违约金B.交易所可强制平仓C.守约方损失由交易所先行垫付后追偿D.违约方会员应承担连带责任答案：A、B、D解析：交易所按规则对违约方扣违约金、强平；守约方损失由违约方承担，交易所无垫付义务；会员对客户的交割违约承担连带保证责任。36.下列关于期货公司业务许可的说法，正确的有（）。A.境外业务需另行审批B.资产管理业务需取得专项资格C.投资咨询业务实行备案制D.经纪业务实行许可制答案：A、B、D解析：境外经纪、资管均需专项审批；投资咨询亦需许可，非备案；经纪业务属行政许可项目。37.下列关于客户交易行为监控的说法，正确的有（）。A.期货公司应建立异常交易预警系统B.监控中心可对客户交易进行实时监控C.发现疑似洗钱应向中国反洗钱监测分析中心报告D.客户频繁撤单无需关注答案：A、C解析：公司负一线监控责任；监控中心负责保证金监控，不监控实时交易；频繁撤单属异常交易应关注；洗钱报告义务法定。38.下列关于期货公司自有资金使用的说法，正确的有（）。A.可投资于国债B.可投资于股票二级市场C.可用于申购新股D.不得用于期货自营答案：A、C、D解析：自有资金限于稳健投资，可投国债、新股申购；不得直接入市股票二级；期货公司禁止自营交易。39.下列关于期货纠纷调解的说法，正确的有（）。A.协会调解需双方自愿B.调解协议经司法确认后具强制力C.调解不成可再诉讼或仲裁D.调解过程公开进行答案：A、B、C解析：协会调解以自愿为前提，协议可司法确认；调解保密，不公开。40.下列关于境外期货业务的说法，正确的有（）。A.境内企业境外套保需经商务部备案B.境内企业应通过合格境内期货公司办理C.证监会负责跨境监管合作D.资金出境须符合外汇管理规定答案：A、C、D解析：商务部对境外套保实行备案；企业可通过银行或特许经纪机构；证监会负责监管协作；外汇局管资金出境。三、判断题（每题1分，共10分。正确打“√”，错误打“×”）41.期货公司可以与客户约定分享收益，但需写入补充协议。（×）解析：条例第27条严禁“共享利益”，任何协议形式均无效。42.期货公司破产时，客户保证金属于破产财产。（×）解析：客户保证金独立存管，不纳入破产财产，优先返还客户。43.期货交易所调整保证金比例，应当报中国证监会备案。（√）解析：条例第35条，交易所调整保证金、涨跌停板等风控参数须向证监会备案。44.期货公司可以委托非金融机构介绍客户，但应签订居间合同。（√）解析：居间人可为非金融机构，公司须建档并规范报酬支付。45.客户对交易结果有异议，未在次一交易日开市前提出，视为对交易结果完全认可。（√）解析：法规明确“默示认可”规则，逾期丧失异议权。46.期货公司风险监管指标触及预警标准时，应当3日内向证监局报告并整改。（√）解析：《风险监管指标管理办法》第35条要求3日内报告并提交整改方案。47.期货公司可以将其客户资料出售给第三方用于市场营销。（×）解析：违反《个人信息保护法》及证监会关于客户信息保密规定。48.期货从业人员离职后，其执业资格自动失效，无需办理注销。（×）解析：机构须向协会报告注销，资格并非自动失效。49.期货公司可以为客户提供融资便利，用于支付保证金。（×）解析：保证金必须客户自有资金，严禁公司融资给客户入市。50.境外经纪机构在境内从事特定品种期货业务，必须遵守我国反洗钱法律。（√）解析：跨境业务同样适用我国反洗钱、反恐融资监管。四、综合案例分析题（共20分）案例材料：2025年3月，A期货公司在未履行客户适当性评估的情况下，向风险等级为“保守型”的个人客户王某销售了杠杆比例极高的股指期权组合策略产品。王某累计投入保证金200万元，因行情剧烈波动，一周内亏损达180万元。王某投诉至证监局，同时发现A公司存在以下行为：1.将部分客户保证金存入公司自有账户用于短期周转；2.公司研究员林某在微信群发布“股指期货将上涨5%”的预测，并暗示客户“满仓干”；3.