2026年证券从业资格认证考试重点提示

2026年证券从业资格认证考试重点提示一、单项选择题（共10题，每题1分）1.题干：根据《证券法》，证券公司从事证券自营业务，其自营规模不得超过其净资本的多少？选项：A.20%B.30%C.40%D.50%答案：B2.题干：某投资者在2025年10月买入某ETF基金，该基金在2026年3月发生分红，则该投资者最晚应在何时申报赎回以获得分红？选项：A.2026年3月1日B.2026年3月5日C.2026年3月10日D.2026年3月15日答案：C3.题干：下列哪项不属于我国《上市公司证券发行管理办法》中规定的非公开发行条件？选项：A.发行价格不低于定价基准日前20个交易日均价的90%B.本次发行股份不超过总股本的20%C.最近1期末净资产收益率不低于10%D.特殊情况下，发行价格可低于定价基准日前20个交易日均价的80%答案：D4.题干：某证券公司欲开展融资融券业务，其风险覆盖率应达到多少？选项：A.100%B.150%C.200%D.250%答案：C5.题干：在A股市场，以下哪种情况会导致股票交易临时停牌？选项：A.公司发布业绩预告B.股价涨跌幅触及10%C.重大资产重组申请获证监会核准D.机构投资者减持超5%答案：B6.题干：根据《证券公司内部控制指引》，以下哪项不属于内部控制的基本原则？选项：A.全面性B.重要性C.可操作性D.复制性答案：D7.题干：某投资者通过港股通买入H股，其资金最晚应在交易日何时汇入证券公司？选项：A.当日16:00B.前一交易日16:00C.当日9:30D.前一交易日9:30答案：B8.题干：在债券估值中，以下哪种方法适用于含权债券的估值？选项：A.现金流折现法B.市场法C.成本法D.可比法答案：A9.题干：某证券公司客户交易结算资金未实行第三方存管，监管机构可采取何种措施？选项：A.罚款B.停业整顿C.责令整改D.暂停开户答案：C10.题干：以下哪种行为不属于内幕交易？选项：A.利用内幕信息买卖证券B.向他人泄露内幕信息C.依据内幕信息提供的“建议”操作D.通过公开信息合理推测公司业绩变动答案：D二、多项选择题（共5题，每题2分）1.题干：证券公司申请融资融券业务资格，需满足哪些条件？选项：①净资本不低于12亿元；②风险覆盖率不低于150%；③资本杠杆率不低于8%；④流动性覆盖率不低于100%答案：①②③2.题干：以下哪些属于我国证券市场的多层次市场体系？选项：①主板；②科创板；③创业板；④新三板答案：①②③④3.题干：ETF基金的特点包括哪些？选项：①被动管理；②实物申购赎回；③交易价格接近资产净值；④高流动性答案：①②③④4.题干：证券公司开展资产管理业务，需遵守哪些原则？选项：①公平对待客户；②风险隔离；③投资组合优化；④禁止利益冲突答案：①②③④5.题干：以下哪些属于证券公司合规经营的基本要求？选项：①建立健全合规风控制度；②加强人员资质管理；③定期开展合规检查；④严格执行“三道防线”答案：①②③④三、判断题（共10题，每题1分）1.题干：证券公司拆借资金用于自营业务，不受任何限制。（×）2.题干：科创板股票的涨跌幅限制为20%。（√）3.题干：债券的信用评级越高，其风险越低。（√）4.题干：投资者可通过港股通无限量买入H股。（×）5.题干：证券公司客户交易结算资金可存放于非银行机构。（×）6.题干：内幕信息是指尚未公开的价格信息。（×）7.题干：ETF基金的管理费通常低于主动型基金。（√）8.题干：证券公司开展债券承销业务，需具备相应的债券承销牌照。（√）9.题干：融资融券业务的保证金比例不得低于50%。（√）10.题干：证券公司内部控制制度需覆盖所有业务环节。（√）四、简答题（共3题，每题5分）1.题干：简述证券公司开展资产管理业务需遵循的风险管理要求。答案：-建立全面的风险管理体系；-实行严格的投资风险控制；-定期进行风险压力测试；-确保投资组合与客户风险承受能力匹配；-加强对关联交易的合规审查。2.题干：简述科创板股票交易的特殊规则。答案：-涨跌幅限制为20%；-实行T+0回转交易；-对投资者资格有特定要求（如资产门槛）；-强化信息披露要求；-交易时段与主板不同。3.题干：简述证券公司客户交易结算资金第三方存管的意义。答案：-保护投资者资金安全；-防止资金被挪用；-提高资金使用效率；-规范证券公司业务操作；-符合监管要求。五、综合分析题（共2题，每题10分）1.题干：某证券公司2025年财报显示，其自营业务规模为200亿元，风险覆盖率为140%，资本杠杆率为9%。问该公司是否满足融资融券业务资格？若不满足，需采取哪些措施？答案：-不满足资格，因风险覆盖率（140%）低于150%，资本杠杆率（9%）低于8%。-应采取的措施：①提高资本金；②优化资产结构，降低风险敞口；③调整杠杆水平，确保资本杠杆率达标。2.题干：某投资者通过港股通买入某H股，当日该股票因重大利好消息触发熔断机制，收盘价为150港元，而其买入价为130港元。问该投资者是否可申报卖出？若可，需注意哪些事项？答案：-可申报卖出，因港股通实行T+0回转交易。-注意事项：①卖出价格不得低于当日收盘价；②交易需遵守港股通额度限制；③关注公司公告，避免因信息不对称操作；④交易前需确认账户资金充足。答案及解析单项选择题答案及解析1.B：根据《证券法》第108条，自营规模不得超过净资本的30%。2.C：ETF分红需T+1到账，最晚赎回应在分红前10个交易日。3.D：非公开发行价格不得低于定价基准日前20日均价的80%为特殊例外。4.C：融资融券业务风险覆盖率需≥200%。5.B：A股涨跌幅达±10%临时停牌。6.D：内部控制禁止复制性，强调独立性。7.B：港股通资金需提前前一交易日汇入。8.A：含权债券估值需考虑利息、本金及权证价值。9.C：监管机构需责令整改，而非直接处罚。10.D：合理推测不属于内幕交易。多项选择题答案及解析1.①②③：资本杠杆率需≥8%，流动性覆盖率需≥100%。2.①②③④：中国多层次市场包括主板、科创板、创业板及新三板。3.①②③④：ETF特点为被动管理、实物申购、价格接近净值、高流动性。4.①②③④：资产管理需公平对待客户、风险隔离、优化组合、禁止利益冲突。5.①②③④：合规经营需全面制度、人员管理、定期检查、三道防线。判断题答案及解析1.×：拆借资金需符合监管要求，不得用于自营。2.√：科创板涨跌幅为20%。3.√：信用评级越高，违约风险越低。4.×：港股通有额度限制。5.×：客户资金必须存管于银行或证券公司。6.×：内幕信息含未公开的重大事项。7.√：ETF管理费通常低于主动型基金。8.√：债券承销需牌照。9.√：保证金比例不得低于50%。10.√：内部控制需覆盖所有业务。简答题解析1.资产管理业务风险管理要求：需全面覆盖投资、运营、合规等风险，确保风险可控。2.科创板交易规则：区别于主板，涨跌幅、交易时段、