2025年大学大四（财务管理）营运资金优化综合测试试题及答案

2025年大学大四（财务管理）营运资金优化综合测试试题及答案

（考试时间：90分钟满分100分）班级______姓名______第I卷（选择题共30分）答题要求：本卷共10小题，每小题3分。在每小题给出的四个选项中，只有一项是符合题目要求的。1.企业在进行营运资金管理时，通常把（）作为衡量短期偿债能力的重要指标。A.流动比率B.速动比率C.存货周转率D.应收账款周转率2.下列关于营运资金特点的说法中，错误的是（）。A.营运资金的来源具有多样性B.营运资金的数量具有波动性C.营运资金的周转具有短期性D.营运资金的实物形态具有不变性3.某企业的存货周转期为60天，应收账款周转期为30天，应付账款周转期为20天，则该企业的现金周转期为（）天。A.70B.80C.90D.1004.企业为了满足交易性需求而持有现金，所需考虑的主要因素是（）。A.企业销售水平的高低B.企业临时举债能力的强弱C.企业对待风险的态度D.金融市场投资机会的多少5.下列各项中，不属于现金支出管理措施的是（）。A.推迟支付应付款B.提高信用标准C.以汇票代替支票D.争取现金收支同步6.在营运资金管理中，企业将“从收到尚未付款的材料开始，到以现金支付该货款之间所用的时间”称为（）。A.现金周转期B.应付账款周转期C.存货周转期D.应收账款周转期7.某企业年销售收入为108万元，信用条件为“1/10，n/30”时，预计有20%的客户选择享受现金折扣，其余客户在信用期付款，变动成本率为50%，资金成本率为10%，则应收账款机会成本为（）元。（1年按360天计算）A.78000B.39000C.3900D.78008.下列关于存货管理的说法中，正确的是（）。A.存货管理的目标是保证生产或销售的经营需要B.存货管理的目标是在存货成本与存货效益之间做出权衡，达到两者的最佳结合C.存货管理的目标是降低存货成本D.存货管理的目标是增加存货效益9.某企业全年需用A材料2400吨，每次的订货成本为400元，每吨材料年储备成本12元，则每年最佳订货次数为（）次。A.12B.6C.3D.410.下列各项中，属于应收账款机会成本的是（）。A.应收账款占用资金的应计利息B.客户资信调查费用C.坏账损失D.收账费用第II卷（非选择题共70分）（一）简答题（共20分）答题要求：简要回答问题，条理清晰，语言简洁。1.简述营运资金管理的原则。（10分）2.简述现金持有量的成本分析模式。（10分）（二）计算分析题（共20分）答题要求：计算过程详细，结果准确，要有必要的文字说明。1.某企业预计全年需要现金800万元，现金与有价证券的转换成本为每次400元，有价证券的年利率为10%。要求：计算该企业的最佳现金持有量、最低现金管理相关总成本、转换成本、持有机会成本。（10分）2.某企业每年耗用甲材料3600千克，该材料单价10元，单位储存成本2元，一次订货成本25元。要求：计算甲材料的经济订货量、每年最佳订货次数、与经济订货量相关的总成本。（10分）（三）案例分析题（共15分）答题要求：结合案例内容，运用所学知识进行分析，观点明确，论证合理。材料：A公司是一家生产电子产品的企业，近年来随着市场竞争的加剧，公司面临着较大的营运资金压力。公司的存货周转期较长，应收账款回收速度较慢，但应付账款的支付期却较短。问题：请分析A公司营运资金管理中存在的问题，并提出相应的改进措施。（15分）（四）论述题（共15分）答题要求：论述全面，逻辑严密，结合实际案例或理论依据进行阐述。材料：在当今竞争激烈的市场环境下，企业越来越重视营运资金的优化管理。有效的营运资金管理能够提高企业的资金使用效率，增强企业的盈利能力和偿债能力。问题：请论述企业进行营运资金优化管理的重要性及主要策略。（15分）答案：1.A2.D3.A4.A5.B6.B7.C8.B9.B10.A简答题答案：1.营运资金管理的原则包括：（1）保证合理的资金需求，充分考虑生产经营的实际需要和企业的发展战略，确保资金供应的及时性和合理性。（2）提高资金使用效率，通过合理配置资金，加速资金周转，减少资金占用，提高资金的利用效果。（3）节约资金使用成本，在满足生产经营需要的前提下，尽可能降低资金的筹集成本和使用成本。（4）保持足够的短期偿债能力，确保企业能够及时足额地偿还短期债务，维护企业的信誉和财务稳定。2.成本分析模式是通过分析持有现金的成本，寻找使总成本最低的现金持有量。企业持有现金的成本主要包括机会成本、管理成本和短缺成本。机会成本与现金持有量成正比，管理成本一般为固定成本，短缺成本与现金持有量成反比。使上述三项成本之和最小的现金持有量，就是最佳现金持有量。计算分析题答案：1.最佳现金持有量Q=√(2TF/K)=√(2×8000000×400/0.1)=800000元；最低现金管理相关总成本TC=√(2TFK)=√(2×8000000×400×0.1)=80000元；转换成本=8000000/800000×400=40000元；持有机会成本=800000/2×0.1=40