2025年中级会计考试真题abc题附答案

2025年中级会计考试练习题abc题附答案A题甲公司与乙公司同受P集团控制。2024年1月1日，甲公司为取得乙公司80%股权，支付银行存款5000万元，并增发2000万股普通股（每股面值1元，发行时市价为3元/股）。合并日，乙公司所有者权益账面价值为1.2亿元（其中股本4000万元、资本公积2000万元、盈余公积1000万元、未分配利润3000万元），可辨认净资产公允价值与账面价值一致。2024年乙公司实现净利润2000万元，提取盈余公积200万元，向股东分配现金股利500万元；因其他债权投资公允价值变动确认其他综合收益300万元（已扣除所得税影响）。2025年1月10日，甲公司以3500万元出售乙公司10%股权（仍保持对乙公司的控制），出售后甲公司持股比例为70%。甲公司按净利润的10%提取盈余公积，不考虑相关税费及其他因素。要求：（1）计算甲公司2024年1月1日取得乙公司80%股权的初始投资成本，并编制个别报表相关会计分录；（2）编制2024年1月1日合并日甲公司与乙公司的合并资产负债表抵消分录；（3）编制2024年12月31日甲公司合并乙公司财务报表时的调整分录及抵消分录；（4）计算2025年1月10日甲公司出售乙公司10%股权时个别报表及合并报表应确认的投资收益（或调整的资本公积）金额。答案：（1）初始投资成本=乙公司合并日所有者权益账面价值×80%=12000×80%=9600（万元）。个别报表分录：借：长期股权投资9600贷：银行存款5000股本2000（2000×1）资本公积——股本溢价2600（9600-5000-2000）（2）合并日抵消分录：借：股本4000资本公积2000盈余公积1000未分配利润3000贷：长期股权投资9600（12000×80%）少数股东权益2400（12000×20%）（3）2024年末调整及抵消分录：①权益法调整：乙公司实现净利润调整：调整后长期股权投资=9600+（2000-500）×80%+300×80%=9600+1200+240=11040（万元）。借：长期股权投资1440（1500×80%+300×80%）贷：投资收益1200（1500×80%）其他综合收益240（300×80%）②抵消分录：借：股本4000资本公积2000盈余公积1200（1000+200）未分配利润——年末4300（3000+2000-200-500）其他综合收益300贷：长期股权投资11040少数股东权益2760（13800×20%）借：投资收益1600（2000×80%）少数股东损益400（2000×20%）未分配利润——年初3000贷：提取盈余公积200对所有者（或股东）的分配500未分配利润——年末4300（4）①个别报表：出售10%股权应确认投资收益=3500-9600×（10%/80%）=3500-1200=2300（万元）。②合并报表：出售股权不丧失控制，应调整资本公积。合并报表中乙公司2024年末所有者权益=12000+2000-500+300=13800（万元），出售10%对应权益=13800×10%=1380（万元）；收到对价3500万元与对应权益的差额=3500-1380=2120（万元），应调整资本公积（股本溢价）。B题丙公司为扩大产能，计划投资一条新型生产线。该项目初始投资8000万元（含固定资产投资7500万元、垫支营运资金500万元），预计使用寿命5年，期满残值375万元（与税法残值一致），采用直线法计提折旧。项目投产后，预计每年营业收入5000万元，付现成本2000万元（含设备维护费）。公司所得税税率25%，加权平均资本成本8%。当前资本结构为：股本5000万股（每股面值1元），负债3000万元（年利率8%）；拟通过以下两种方式融资：方案一，发行3年期公司债券3000万元（年利率10%）；方案二，以5元/股价格增发600万股普通股。假设项目投产后公司息税前利润（EBIT）预计为2500万元/年（含原有业务），不考虑发行费用及其他因素。要求：（1）计算项目各年现金净流量（NCF）及净现值（NPV）；（2）计算项目内含报酬率（IRR）（保留两位小数）；（3）计算两种融资方案的每股收益（EPS）无差别点EBIT，并判断丙公司应选择哪种融资方案；（4）若项目投产后实际EBIT为3000万元，计算两种方案的财务杠杆系数（DFL）。答案：（1）年折旧额=（7500-375）/5=1425（万元）。NCF0=-8000（万元）。NCF1-4=（5000-2000-1425）×（1-25%）+1425=（1575×75%）+1425=1181.25+1425=2606.25（万元）。NCF5=2606.25+500（收回营运资金）+375（残值）=3481.25（万元）。NPV=2606.25×（P/A,8%,4）+3481.25×（P/F,8%,5）-8000。查系数表：（P/A,8%,4）=3.3121，（P/F,8%,5）=0.6806。NPV=2606.25×3.3121+3481.25×0.6806-8000≈8633.16+2370.44-8000=3003.6（万元）。（2）设IRR=i，令NPV=0：2606.25×（P/A,i,4）+3481.25×（P/F,i,5）=8000。试i=18%：（P/A,18%,4）=2.6901，（P/F,18%,5）=0.4371。左边=2606.25×2.6901+3481.25×0.4371≈7011.75+1522.74=8534.49>8000。试i=20%：（P/A,20%,4）=2.5887，（P/F,20%,5）=0.4019。左边=2606.25×2.5887+3481.25×0.4019≈6757.31+1399.11=8156.42>8000。试i=22%：（P/A,22%,4）=2.4936，（P/F,22%,5）=0.3700。左边=2606.25×2.4936+3481.25×0.3700≈6500.55+1288.06=7788.61<8000。用内插法：（22%-i）/(22%-20%)=(7788.61-8000)/(7788.61-8156.42)解得i≈20%+（8156.42-8000）/(8156.42-7788.61)×2%≈20%+156.42/367.81×2%≈20.85%。（3）每股收益无差别点EBIT满足：（EBIT-3000×8%）×（1-25%）/(5000+600)=（EBIT-3000×8%-3000×10%）×（1-25%）/5000化简得：（EBIT-240）/5600=（EBIT-540）/50005000（EBIT-240）=5600（EBIT-540）5000EBIT-1,200,000=5600EBIT-3,024,000600EBIT=1,824,000EBIT=3040（万元）。项目投产后预计EBIT=2500万元<3040万元，应选择股权融资（方案二）。（4）方案一（债券融资）：利息=3000×8%+3000×10%=240+300=540（万元）。DFL=EBIT/(EBIT-I)=3000/(3000-540)=3000/2460≈1.22。方案二（股权融资）：利息=3000×8%=240（万元）。DFL=3000/(3000-240)=3000/2760≈1.09。C题2023年3月，张某、李某、王某共同设立丁有限责任公司（以下简称“丁公司”），注册资本1000万元，约定张某以一项专利技术出资（评估价500万元），李某以货币出资300万元，王某以货币出资200万元。张某未将专利技术转移至丁公司名下，经核实该专利实际价值仅300万元；李某仅实缴200万元，剩余100万元未缴。2024年6月，张某拟将其持有的丁公司50%股权（对应出资额500万元）以600万元价格转让给赵某，未书面通知李某、王某。2024年7月，赵某以丁公司名义与戊公司签订一份设备采购合同（标的额1000万元），约定丁公司应于2024年12月31日前支付货款，戊公司按时交货后，丁公司因资金紧张未履行付款义务。2025年1月，李某主张对张某转让的股权行使优先购买权，赵某以“股权转让已完成”为由拒绝；戊公司起诉丁公司及赵某，要求连带支付货款及违约金200万元。要求：（1）分析张某专利出资的法律责任；（2）分析李某未足额出资的法律责任；（3）判断张某与赵某的股权转让是否有效，说明李某优先购买权的行使条件；（4）判断戊公司是否有权要求赵某承担连带责任，说明理由。答案：（1）张某作为股东，未履行专利技术的出资义务（未转移权属），且出资不实（评估价500万元，实际价值300万元）。根据《公司法》规定，张某应向丁公司补足出资差额200万元（500-300），并向已按期足额缴纳出资的其他股东（李某、王某）承担违约责任；公司设立时的其他股东（李某、王某）对此承担连带责任。（2）李某未足额缴纳货币出资（应缴300万元，实缴200万元），构成出资不足。根据《公司法》规定，李某应向丁公司足额缴纳未缴的100万元出资，并向其他股东承担违约责任；公司债权人可要求李某在未出资本息范围内对公司债务不能清偿的部分承担补充赔偿责任。（3）①张某与赵某的股权转让行为未生效。根据《公司法》规定，股东向非股东转让股权，应书面通知其他股东征求同意，其他股东在同等条件下享有优先购买权。张某未履行通知义务，损害了李某、王某的优先购买权，该股权转让合同效力待定，若其他股东主张优先购买，股权转让行为无效。