中级银行从业资格考试《中级风险管理》黑钻押题及参考答案详解【巩固】

中级风险管理-中级银行从业资格考试《中级风险管理》

黑钻押题

第一部分单选题（50题）

1、假设商业银行批发和零售存款大量流失，此种情景属于（）压

力测试情景。

A.市场风险

B.信用风险

C.流动性风险

D.操作风险

【答案】：C

【解析】本题考查不同类型压力测试情景的判断。A选项市场风险是指

因市场价格（利率、汇率、股票价格和商品价格）的不利变动而使银

行表内和表外业务发生损失的风险。存款流失并非直接由市场价格变

动导致，所以A选项不符合。B选项信用风险是指债务人或交易对手未

能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，

从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。题干中描述的

是存款大量流失，并非信用层面的问题，所以B选项错误。C选项流动

性风险是指商业银行无法及时获得或者无法以合理成本获得充足资金,

以偿付到期债务或其他支付义务、满足资产增长或其他业务发展需要

的风险。当商业银行批发和零售存款大量流失时，意味着银行资金来

源减少，可能面临资金短缺，无法满足正常的支付和业务发展需求，

这属于流动性风险压力测试情景，所以C选项正确。D选项操作风险

是指由不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事

件所造成损失的风险。存款大量流失并非是由于操作层面的因素引起,

所以D选项不正确。综上，答案选C。

2、一般来说，（）作为风险监测的一部分，由风险管理部门负

责，并定期发布监测报告。

A.风险限额设定

B.风险限额监测

C.风险限额控制

D.风险限额识别

【答案】：B

【解析】本题考查风险监测相关内容。A项，风险限额设定是指对各类

风险设定限额，通常是在风险评估等基础上，为了控制风险暴露而预

先确定的额度标准，并非作为风险监测一部分由风险管理部门负责并

定期发布监测报告，所以A项错误。B项，风险限额监测是风险监测的

重要组成部分，一般由风险管理部门承担此项工作，并按照一定周期

定期发布监测报告，以反映风险限额的执行情况、风险状况等信息，

故B项正确。C项，风险限额控制是在风险限额监测的基础上，当风险

指标接近或超过限额时，采取相应措施进行控制和调整，其重点在于

对风险的管控操作，而非侧重于监测报告的发布，所以C项错误。I）

项，风险限额识别主要是识别可能面临的风险并确定与之对应的限额

范围，是风险限额管理过程中的前期环节，并非是负责定期发布监测

报告的环节，所以D项错误。综上，本题答案选B。

3、商业银行采用的定量分析方法主要是基于对和

的分析。（）

A.内部操作风险损失数据；外部操作风险损失数据

B.内部操作风险损失数据；外部数据

C.业务经营环境；外部数据

D.业务经营环境；内部控制因素

【答案】：B

【解析】商业银行采用的定量分析方法主要基于对特定数据的分析。

逐一来看各选项：-A项，外部操作风险损失数据范围较窄，题干强调

的定量分析不仅仅局限于操作风险损失数据，故A项错误0-B项，内

部操作风险损失数据能反映银行自身的操作风险状况，外部数据则可

提供更广泛的市场环境和行业动态等信息，两者结合构成了商业银行

定量分析方法的主要数据基础，所以B项正确。-C项，业务经营环境

并非以具体数据形式呈现，它是一个较为宽泛的概念，不是定量分析

直接基于的数据，故C项错误。-D项，内部控制因素同样不是以数据

形式作为定量分析的基础，它更多是一种管理和控制的概念，故D项

错误。综上，本题答案选B。

4、按照国际惯例，下列关于信用评定方法的说法，正确的是（）。

A.对企业采用评级方法，对个人客户采用评分方法

B.对企业采用评分方法，对个人客户采用评级方法

C.对企业客户和个人客户都采用评级方法

D.对企业客户和个人客户都采用评分方法

【答案】：A

【解析】按照国际惯例，在信用评定时，对于企业一般采用评级方法,

评级是对企业整体信用状况进行全面、综合的评估和等级划分，考量

的是企业多方面的因素，如企业的经营状况、财务实力、市场竞争力、

信用历史等；而对于个人客户通常采用评分方法，评分是依据个人的

一些特定指标和数据，如信用历史记录、收入水平、负债情况等给予

一个量化的分数来反映其信用状况。所以A表述正确。B将企业和个人

采用的信用评定方法说反了；C对企业和个人都采用评级方法不符合国

际惯例；D对企业和个人都采用评分方法也不符合国际惯例。因此本题

正确答案是A。”

5、根据《商业银行资本管理办法（试行）》,下列关于商业银行第二支

柱建设的描述，最不恰当的是（）。

A.银行需要审慎评估各类风险、资本充足水平和资本质量，制定资本

规划和资本充足率管理计划

B.银行需要建立完善的风险管理框架和稳健的内部资本充足评估程序

C.银行应将内部资本充足评估程序作为内部管理和决策的组成部分

D.内部资本充足评估程序应至少每三年实施一次

【答案】：D

【解析】本题主要考查对商业银行第二支柱建设相关内容的理解。A选

项，银行审慎评估各类风险、资本充足水平和资本质量，制定资本规

划和资本充足率管理计划，这是商业银行有效管理资本、应对风险的

重要举措，有助于保障银行的稳健运营，符合第二支柱建设对银行风

险管理和资本管理的要求。B选项，建立完善的风险管理框架和稳健的

内部资本充足评估程序，能够使银行更好地识别、计量和管理风险，

确保资本能够覆盖风险，是第二支柱建设的关键内容，有助于银行提

升风险管理能力和资本管理水平。C选项，将内部资本充足评估程序

作为内部管理和决策的组成部分，体现了该程序在银行管理中的重要

性。通过将其融入日常管理和决策，银行可以根据评估结果及时调整

经营策略和资本配置，提高管理效率和决策的科学性。D选项，内部资

本充足评估程序应至少每年实施一次，而不是每三年实施一次。该说

法不符合《商业银行资本管理办法（试行）》的规定，因此最不哈当。

综上，答案选D。

6、低利率水平表示央行正在实施相对宽松的货币政策。从宏观角度看,

在该货币政策的影响下，（）O

A.所有企业的违约风险都难以估计

B.所有企业的违约风险都会有一定程度的提高

C.所有企业的违约风险都会有一定程度的降低

D.所有企业的违约风险都不会改变？

【答案】：C

【解析】低利率水平意味着央行实施的是相对宽松的货币政策。从宏

观层面分析，当货币政策宽松时，市场上货币供应量增加，企业更容

易获取资金，资金成本降低，这有助于企业维持稳定的经营和财务状

况，进而使企业面临违约的可能性减小，即所有企业的违约风险都会

有一定程度的降低。A选项，宽松货币政策下企业违约风险是可分析的,

并非难以估计；B选项，宽松货币政策通常会降低而非提高企业违约风

险；D选项，政策变化必然会对企业违约风险产生一定影响，并非不会

改变。所以本题正确答案为C。”

7、超额备付金率的计算公式为（）。

A.二合格优质流动性实产/未来30日现金净流出量X100%

B.二流动性资产余额/流动性负债余额X100%

C.二流动性资产余额/全部负债余额X100%

D.二［（在中国人民银行的超额准备金存款+库存现金）/各项存款］X100%

【答案】：D

【解析】本题主要考查超额备付金率的计算公式。下面对各选项进行

分析：A项中“合格优质流动性资产/未来30日现金净流出量X100%”

是流动性覆盖率的计算公式，并非超额备付金率的计算公式，所以A

项错误。B项“流动性资产余额/流动性负债余额X100%”对应的是

流动性比例的计算公式，并非本题所要求的超额备付金率的计算公式，

所以B项错误。C项“流动性资产余额/全部负债余额X100%”并不

是一个常见的具有明确金融定义的比率计算公式，更不是超额备付金

率的计算公式，所以C项错误。D项”［（在中国人民银行的超额准备金

存款+库存现金）/各项存款］义100%”是超额备付金率的正确计算

公式，所以D项正确。综上，本题正确答案是D。

8、商业银行的零售存款通常被认为是（）

A.来源分散，流动性风险低

B.来源分散，流动性风险高

C.来源集中，流动性风险高

D.来源集中，流动性风险低

【答案】：A

【解析】商业银行零售存款一般是众多个人客户的存款。由于客户数

量众多、较为分散，个别客户提取存款对银行整体资金来源影响较小,

不会导致银行资金大幅波动。同时，零售存款相对稳定，银行对这部

分资金的可控性较强，故而流动性风险较低。因此正确答案是A。”

9、商业银行应对信息科技风险管理进行内部审计，至少应每（）

进行一次全面审计。

A.1年

B.2年

C.3年

I）.5年

【答案】：C

【解析】商业银行对信息科技风险管理进行内部审计是保障其信息科

技合规与安全的重要手段。全面审计能系统且深入地评估信息科技风

险管理的有效性、合规性等多个方面。考虑到信息科技领域变化迅速

以及风险管理工作的复杂性和周期性，过短时间进行全面审计会增加

银行成本且不必要，过长时间则可能无法及时发现和解决潜在风险。

通常而言，每3年进行一次全面审计是一个较为合理的周期。在这个

周期内，既可以涵盖信息科技系统的常规更新换代、业务流程的调整

等变化因素，又能保证审计资源的合理利用。所以，商业银行至少应

每3年进行一次全面审计，本题答案选C。

10、单一法人客户的财务状况分析中财务报表分析主要是对（）

进行分析。

A.资产负债表和损益表

B.财务报表和损益表

C.财务报表和资产负债表

D.资产负债表和现金流量表

【答案】：A

【解析】在单一法人客户的财务状况分析中，财务报表分析主要聚焦

于特定的报表。资产负债表能够反映企业在特定日期的财务状况，展

现资产、负债和所有者权益的构成情况；损益表则主要反映企业在一

定会计期间的经营成果，体现收入、成本、费用及利润等信息。这两

张报表对于深入了解企业的财务状况和经营成果至关重要。现金流量

表虽然也是重要的财务报表，主要反映企业在一定会计期间现金和现

金等价物流入和流出的情况，但在本题所提及的主要分析范畴内并非

重点。同时，“财务报表”是一个宽泛的概念，不是具体的分析对象。

所以在单一法人客户的财务状况分析中，财务报表分析主要是对资产

负债表和损益表进行分析，因此本题应选A,

11、金融资产的市场价值是指（）。

A.金融资产根据历史成本所反映的账面价值

B.在评估基准日，自愿买卖双方在知情、谨慎、非强迫的情况下通过

公平交易资产所获得的资产的预期价值

C.交易双方在公平交易中可接受的资产或债券价值

D.对交易账户头寸按照当前市场行情重估获得的市场价值

【答案】：B

【解析】本题可通过分析各选项与金融资产市场价值的定义是否相符

来进行解答。A项中，金融资产根据历史成本所反映的账面价值，强调

的是基于历史成本记录的价值，并非市场价值。市场价值是会随市场

情况而波动变化的，而历史成本反映的账面价值相对固定，不具有市

场价值的动态特性，所以A项不符合金融资产市场价值的定义。B项，

在评估基准日，自愿买卖双方在知情、谨慎、非强迫的情况下通过公

平交易资产所获得的资产的预期价值，此描述准确地体现了市场价值

的核心要素，即基于公平交易、在特定评估时间(评估基准日)以及

买卖双方的自愿和理性决策等条件，符合金融资产市场价值的定义，

所以B项正确。C项，交易双方在公平交易中可接受的资产或债券价值,

表述较为宽泛，没有明确界定时间点以及获取价值的具体背景和前提,

不像市场价值那样有明确的评估基准日等要素，不能准确代表金融资

产的市场价值，所以C项不正确。D项，对交易账户头寸按照当前市场

行情重估获得的市场价值，这种描述更侧重于交易账户头寸的重估价

值，范围相对较窄，且重点在于重估过程，并非是对金融资产市场价

值全面、准确的定义，所以D项不符合要求。综上，本题正确答案是B。

12、压力测试实践中，()是基础。

A.管理应用

B.情景设计

C.采取措施

D.假设条件选择

【答案】：B

【解析】在压力测试实践中，情景设计是基础。情景设计为后续的压

力测试提供了具体的场景和方向，只有明确了情景，才能基于此去合

理选择假设条件、确定需要管理的应用以及采取相应的措施cA选项管

理应用，是在情景设计之后，依据设计好的情景对相关应用进行管理,

并非基础；C选项采取措施，是在明确情景和假设等基础上，针对可能

出现的情况采取的应对行动，也不是基础；D选项假设条件选择，同样

依赖于情景设计，不同的情景会有不同的假设条件，所以假设条件选

择也不能作为压力测试实践的基础。故本题正确答案为B。”

13、操作风险是银行面临的一项重要风险.商业银行应为抵御操作风

险造成的损失安排()o

A.存款准备金

B.存款保险

C.经济资本

D.资本充足率

【答案】：C

【解析】操作风险是商业银行面临的重要风险之一，需要通过一定的

资金安排来抵御其可能造成的损失。A选项，存款准备金是指金融机构

为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款。它

主要用于满足流动性需求和调控货币供应量，而非专门为抵御操作风

险损失而安排，所以A不正确。B选项，存款保险是一种金融保障制度,

是指由符合条件的各类存款性金融机构集中起来建立一个保险机构，

各存款机构作为投保人按一定存款比例向其缴纳保险费，建立存款保

险准备金，当成员机构发生经营危机或面临破产倒闭时，存款保险机

构向其提供财务救助或直接向存款人支付部分或全部存款。这是为保

护存款人利益、维护金融稳定，并非用于抵御商业银行自身操作风险

损失，所以B不正确。C选项，经济资本是指商业银行在一定的置信水

平下，为了应对未来一定期限内资产的非预期损失而应该持有的资本

金。操作风险的损失具有不确定性，经济资本可以作为商业银行抵御

操作风险造成损失的安排，所以C正确。D选项，资本充足率是指银行

自身资本和加权风险资产的比率，反映商业银行在存款人和债权人的

资产遭到损失之前，该银行能以自有资本承担损失的程度。它是衡量

银行资本是否充足的指标，并非专门安排来抵御操作风险损失的资金,

所以1)不正确°综匕答案选Cc

14、假设某商业银行市场价值表示的简化资产负债表中，资产A=2000

亿元，负债L=1800亿元，资产加权平均久期为DA=5,负债加权平均

久期为DL=3年。根据久期分析法，如果市场利率从4%下降到3.5%,

则商业银行的整体价值约()。

A.减少22.12亿元

B.减少22.22亿元

C增加22.12亿元

D.增加22.22亿元

【答案】：C

【解析】本题可根据久期分析法的相关公式，分别计算出资产价值的

变化和负债价值的变化，进而得出商业银行整体价值的变化。###步

骤一：明确久期分析法中资产价值和负债价值变化的计算公式久期分

析法下，资产价值的变化公式为'(\DoltaV_A=-D_A\times

V_A\times\frac{\Deltay){1+y}\),负债价值的变化公式为

\(\DeltaV_L=-DL\timesV_L\times\frac{\Deltay}{1+y}\),其

中'('DeltaV_A\)表示资产价值的变化，\(\DeltaV_L\)表示负债价

值的变化，\(D_A\)表示资产加权平均久期，\(D_L\)表示负债加权平

均久期，\(V_A\)表示资产的初始价值，\(V_L\)表示负债的初始济值,

\(\Deltay\)表示市场利率的变化,\(y\)表示初始市场利率。###步

骤二：计算市场利率的变化\(\Deltay\)已知市场利率从'的\%\)下降

到\(3.5\%\),则'('Deltay=3.5\%-4\%=-0.5\%\),初始市场利

率\(y=4\%\)o###步骤三：计算资产价值的变化\(\DeltaV_A\)已

知资产\(A=2000\)亿元，即\(\0\二2000\)亿元，资产加权平均久

期\(D_A=5\),将'(D_A=5\)、\(V_A=2000\)、\(\Deltay=-

0.5\%\)、\(y=4\%\)代入资产价值变化公式'('DeltaV_A=-

DA\timesVA\times\frac{\Deltay}{1+y}\)可得：\(\Delta

VA=-5\times2000\times\frac{-0.5\%}{1+

4\%}\)\(=5\times2000\times\frac{0.5\%}{1.04}\)\(=10000\times\

frac{0.5\%}{1.04}\)\(=50\divl.04\approx48.08\)(亿元)即资产

价值约增加\(48.08\)亿元。###步骤四：计算负债价值的变化

\(\DeltaV_L\)已知负债'(L=1800\)亿元，即\(V_L=1800\)2元,

负债加权平均久期\1D_L=3\),将\(D_L=3\)、\(V_L=1800\)、

\(\Deltay=-0.5\%\).\(y=4\%\)代入负债价值变化公式'('Delta

V_L="D_L\timesV_L\times\frac{\Deltay){1+y}\)可得：

\(\DeltaV_L=-3\timesl800\times\frac{-0.5\%}{1+

4\%}\)\(=3\timesl800\times\frac{0.5\%}{1.04}\)\(=5400\times\f

rac(0.5\%}{1.04}\)\(=27\divl.04\approx25.96\)(亿元)即负债价

值约增加\(25.96\)亿元。###步骤五：计算商业银行整体价值的变

化商业银行整体价值的变化\(\DeltaV=\DeltaV_A-\DeltaV_L\),

将'('DeltaV_A\approx48.08\)亿元、\(\DeltaV_L\approx25.96\)

亿元代入可得：\(\DeltaV\approx48.08-25.96=22.12\)(亿元)

由于结果为正，所以商业银行的整体价值约增加\(22.12\)亿元。综上,

答案选C。””

15、商业银行对贷款风险进行分类，应以评估借款人的()为核

心

A.盈利能力

B.还款记录

C.还款意愿

D.还款能力

【答案】：D

【解析】商业银行进行贷款风险分类时，核心考量因素应是借款人的

还款能力。还款能力是判断借款人是否能够按时足额偿还贷款的关键

指标。盈利能力虽然在一定程度上有助于还款，但盈利能力并不直接

等同于还款能力，企业可能盈利但由于资金周转等问题无法及时还款,

A排除；还款记录是以往还款情况的体现，能为评估提供参考，但它不

能完全代表未来的还款能力，B排除；还款意愿固然重要，但仅有还款

意愿而没有实际的还款能力，贷款仍可能面临风险，C排除。所以应以

评估借款人的还款能力为核心来进行贷款风险分类，答案选D。"

16、常用的风险事后控制的方法不包括()o

A.风险隐藏

B.风险缓释或风险转移

C.风险资本的重新分配

D.提高风险资本水平

【答案】：A

【解析】本题考查常用的风险事后控制方法。风险事后控制是指在风

险事件发生后，采取措施降低风险损失的过程。A选项，风险隐藏并非

常用的风险事后控制方法。风险隐藏可能只是暂时掩盖风险，并没有

真正地对风险进行有效的处理和控制，当隐藏的风险暴露时，可能会

带来更大的损失。B选项，风险缓释或风险转移是常见的风险事后控制

手段。风险缓释是指通过采取抵押、担保等措施来降低风险的影响程

度；风险转移则是将风险通过保险、金融衍生工具等方式转移给其他

主体，以减少自身承担的风险损失。C选项，风险资本的重新分配也是

重要的风险事后控制方法。在风险事件发生后，根据实际情况对风险

资本进行重新分配，可以使资金更加合理地配置到不同的业务或项目

中，以更好地应对风险。D选项，提高风险资本水平可以增强机构或企

业抵御风险的能力。在风险发生后，适当提高风险资本水平，能够为

可能出现的进一步风险损失提供更充足的资金保障。综上，答案选A。

17、（）的支持与承诺是商业银行有效风险管理的基石。

A.高级管理层

B.董事会

C.监事会

D.风险管理委员会

【答案】：A

【解析】高级管理层是商业银行管理的核心力量，他们负责制定和执

行银行的战略、政策和程序。高级管理层的支持与承诺对于有效风险

管理至关重要。他们需要确保银行有足够的资源投入到风险管理中，

推动风险管理策略的实施，营造良好的风险管理文化。因此高级管理

层的支持与承诺是商业银行有效风险管理的基石，选A。董事会主要负

责制定银行的总体战略和监督高级管理层的工作；监事会主要是对银

行的业务活动和管理层进行监督；风险管理委员会则是在董事会领导

下，负责审议风险管理政策等相关事官°它们在风险管理中虽都有重

要作用，但并非是有效风险管理的基石，故B、C、D不符合要求。

18、关于影响期权，介值的因素，下列理解正确的是（）。

A.随着执行价格的上升，买方期权的价值减小

B.随着标的资产市场价格上升，卖方期权的价值增大

C.如果买方看涨期权在某一时间执行，则其收益（不考虑期权费）为

标的资产市场价格与期权执行价格的差额

D.买方期权持有者的最大损失是零

【答案】：C

【解析】首先分析A。执行价格与买方期权价值呈反向变动关系，执行

价格上升时，意味着买方要以更高价格购买标的资产，获取收益的可

能性和收益空间减小，所以买方期权价值应减小，但表述过于绝对。

当市场环境发生较大变化，如标的资产价格大幅波动时，即使执行价

格上升，买方期权价值也未必必然减小，所以该项说法不准确。接着

看标的资产市场价格上升时，对于卖方期权而言，意味着卖方未来

可能需要按较低价格出售资产，其潜在损失增大，所以卖方期权价值

应该减小，而不是增大，该项说法错误。再看C。买方看涨期权赋予持

有者在特定时间以特定价格购买标的资产的权利。如果在某一时间执

行该期权，不考虑期权费的情况下，其收益就是标的资产市场价格与

期权执行价格的差额。当市场价格高于执行价格时，买方执行期权可

获利，收益为两者差值；当市场价格低于执行价格时，买方会放弃执

行期权，损失期权费，该项说法正确。最后看D。买方期权持有者购买

期权时支付了期权费，若期权最终未执行，其最大损失就是所支付的

期权费，并非零，该项说法错误。综上，正确答案是C。

19、假如一家银行的外汇敞口头寸为：日元多头150,马克多头400,

英镑多头250,法郎空头120,美元空头480。则用累计总敞口头寸法

计算的总外汇敞口头寸为（）。

A.200

B.800

C.1000

D.1400

【答案】：D

【解析】累计总敞口头寸法是指计量每种外币的多头与空头头寸之和。

题目中日元多头150、马克多头400、英镑多头250、法郎空头120、

美元空头480,将多头和空头的绝对值相加，即150+400+250+

120+480=1400o所以本题正确答案选D,"

20、贷款损失准备金充足率低于()时，信用风险状况趋向恶化。

A.50%

B.60%

C.100%

D.150%

【答案】：C

【解析】贷款损失准备金充足率是衡量银行贷款损失准备金计提是否

充足的重要指标。当该比率低于100%时，意味着银行提取的贷款损失

准备金不足以弥补可能发生的贷款损失，这反映出银行在应对信用风

险方面的能力可能不足，信用风险状况趋向恶化。当比率高于100%时,

说明银行有较为充足的准备金来应对潜在损失，信用风险相对可控。

所以本题正确答案是C。”

21、关于商业银行信用风险内部评级的说法，正确的是()。

A.内部评级主要对客户的信用风险及债项的交易风险进行评价

B.内部评级是主要依靠专家定性分析

C.内部评级是专业评级机构对特定债务人的偿债能力和意愿的整体评

估

D.内部评级的评级对象主要是政府和大企业

【答案】：A

【解析】A选项正确。商业银行信用风险内部评级主要对客户的信用风

险及债项的交易风险进行评价，该表述符合内部评级的核心内容。B错

误，内部评级并非主要依靠专家定性分析，现代内部评级体系综合运

用了定量和定性分析方法，以提高评级的准确性和客观性。C错误，专

业评级机构对特定债务人的偿债能力和意愿的整体评估属于外部评级,

而非内部评级。内部评级是商业银行自身进行的评级。D错误，内部评

级的评级对象不仅仅是政府和大企业，还涵盖了各类不同规模和性质

的客户，包括中小企业、个人等。综上所述，本题正确答案选A。

22、远期合约不包括（）。

A.外汇期货合约

B.远期外汇合约

C.期权合约

D.未到交割日和巳到交割日但尚未结算的现货合约

【答案】：C

【解析】本题可根据远期合约的定义和特点，对各选项进行逐一分析。

远期合约是交易双方约定在未来的某一确定时间，以确定的价格买卖

一定数量的某种金融资产的合约。A项：外汇期货合约是在未来某一特

定日期以约定汇率买卖一定数量外汇的标准化合约，它本质上是一种

远期交易的标准化形式，属于广义的远期合约范畴。B项：远期外汇

合约是交易双方约定在未来某一特定日期，按照约定的汇率买卖一定

金额外汇的合约，这是典型的远期合约。C项：期权合约是一种赋予持

有人在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出一

种资产权利的合约。期权合约给予的是一种权利而非义务，与远期合

约中交易双方必须按约定履行交易的性质不同，所以期权合约不属于

远期合约。D项：未到交割日和已到交割日但尚未结算的现货合约，其

交易是在未来进行交割结算，具有远期交易的特征，属于远期合约。

综上，答案选C。

23、商业银行的操作风险与市场风险、信用风险相比，具有（）的

特点。

A.普遍性和非营利性

B.普遍性和营利性

C.流动性和非营利性

D.风险性和非营利性

【答案】：A

【解析】商业银行的操作风险与市场风险、信用风险相比，具有普遍

性和非营利性的特点。操作风险存在于商业银行业务和管理的各个方

面，具有普遍性；操作风险并不能为商业银行带来盈利，反而可能因

为操作失误等导致损失，具有非营利性。B选项中营利性表述错误；C

选项中流动性并非操作风险的特点；D选项中风险性表述不准确，所有

风险都具有风险性，这不是操作风险区别于市场风险和信用风险的特

点。所以正确答案是A。”

24、在选择数据中心的地理位置时，不属于环境威胁的是（）o

A.是否接近自然灾害多发区

B.危险或有害设施

C.繁忙或主要公路

D.繁华的商务中心区

【答案】：D

【解析】在选择数据中心地理位置时，主要考虑的环境威胁通常与可

能对数据中心的安全和稳定运行造成不利影响的因素相关。A选项，自

然灾害多发区可能会发生如地震、洪水、飓风等自然灾害，这些灾害

一旦发生，极有可能对数据中心的硬件设施造成严重破坏，影响数据

中心的正常运行，所以是否接近自然灾害多发区属于环境威胁因素。B

选项，危险或有害设施（如化工厂、加油站等）可能会因发生泄漏、

爆炸等事故，对数据中心产生直接或间接的危害，影响数据中心的安

全性，故危险或有害设施属于环境威胁因素。C选项，繁忙或主要公路

车流量大，可能会存在交通事故、道路施工等情况，这些情况可能会

导致交通拥堵，影响数据中心设备的运输和维护，甚至可能会因车辆

碰撞等意外对数据中心造成损害，因此繁忙或主要公路属于环境威胁

因素。D选项，繁华的商务中心区主要是商业活动集中的区域，一般不

存在对数据中心造成直接威胁的因素，如自然灾害、危险有害设施及

交通带来的潜在危害等，所以繁华的商务中心区不属于环境威胁因素。

综上，答案选I）。

25、商业银行采用信用风险内部评级法初级法时，除了回购类交易的

有效期限是0.5年外，其他非零售风险暴露的有效期限是（）年。

A.3

B.2

C.2.5

D.5

【答案】：C

【解析】本题主要考查商业银行采用信用风险内部评级法初级法时，

非零售风险暴露的有效期限。商业银行采用信用风险内部评级法初级

法时，对于有效期限有明确规定，其中回购类交易的有效期限是0.5

年，而其他非零售风险暴露的有效期限是2.5年。A选项3年，不符合

相关规定；B选项2年，也不正确；D选项5年同样不是该类非零售风

险暴露的有效期限。所以本题正确答案为C,

26、2004年，巴塞尔委员会发布了（），要求银行评估标准利率冲击对

银行经济价值的影响。

A.《商业银行压力测试指引》

B.《利率风险管理与监管原则》

C.《商业银行资本充足率管理办法》

D.《商业银行市场风险管理指引》

【答案】：B

【解析】本题主要考查巴塞尔委员会在2004年发布的要求银行评估标

准利率冲击对银行经济价值影响的文件。A选项《商业银行压力测试指

引》，其主要是针对商业银行压力测试相关方面作出规定，并非专门

要求银行评估标准利率冲击对银行经济价值影响，所以A选项不符合

题意。B选项《利率风险管理与监管原则》，在2004年巴塞尔委员会

发布了该文件，明确要求银行评估标准利率冲击对银行经济价值的影

响，B选项正确。C选项《商业银行资本充足率管理办法》，主要围绕

商业银行资本充足率的管理等内容，与评估标准利率冲击对银行经济

价值的影响无关，C选项错误。D选项《商业银行市场风险管理指引》，

重点在于商业银行市场风险的管理，并非针对银行评估标准利率冲击

对银行经济价值的影响这一特定要求，D选项错误.综匕本题正确答

案是B。

27、国别风险的评估指标不包括（）。

A.数量指标

B.等级指标

C.规模指标

D.比例指标

【答案】：C

【解析】本题考查国别风险的评估指标相关知识。国别风险的评估指

标主要有数量指标、等级指标、比例指标。数量指标反映一国的经济

情况，如国民生产总值、国民收入等；等级指标是将国家或地区的风

险进行评级；比例指标通过一些比率来衡量风险情况。而规模指标通

常并不是用来评估国别风险的典型指标，本题应选C。

28、某公司2015年销售收入为1亿元，销售成本为8000万元。2015

年期初存货为450万元，2015年期末存货为550万元，则该公司2015

年存货周转天数为（）天。

A.13.0

B.15.0

C.19.8

D.22.5

【答案】：D

【解析】本题可先根据存货周转率的计算公式求出存货周转率，再根

据存货周转天数与存货周转率的关系求出存货周转天数。###步骤一:

计算存货平均余额存货平均余额的计算公式为：存货平均余额二（期

初存货余额+期末存货余额）+2o已知2015年期初存货为450万

元，期末存货为550万元，将数据代入公式可得：存货平均余额二

（450+550）4-2=500（万元）###步骤二：计算存货周转率存货

周转率的计算公式为：存货周转率=销售成本♦存货平均余额。已知

销售成本为8000万元，存货平均余额为500万元，将数据代入公式可

得：存货周转率=80004-500=16（次）###步骤三：计算存货周转

天数存货周转天数的计算公式为：存货周转天数=360:存货周转率0

已知存货周转率为16次，将数据代入公式可得：存货周转天数二

3604-16=22.5（天）综上，该公司2015年存货周转天数为22.5天,

答案选D。””

29、假设等级为B的债券在发行第一年违约的总价值200万元，处于

发行第一年的等级为B的债券总价值为10000万元，等级为B的债券

在发行第二年违约的总价值500万元，处于发行第二年的等级为B的

债券总价值仍为10000万元，则两年的累计死亡率为()。

A.5.9%

B.6.9%

C.10%

D.93.1%

【答案】：B

【解析】本题可先分别计算出等级为B的债券在发行第一年和第二年

的边际死亡率，再根据累计死亡率的计算公式求出两年的累计死亡率。

###步骤一：计算等级为B的债券在发行第一年和第二年的边际死亡

率边际死亡率是指在给定的时间段内，债券违约的价值占该时间段初

债券总价值的百分比。-**第一年边际死亡率**:已知等级为B的债

券在发行第一年违约的总价值为200万元，处于发行第一年的等级为B

的债券总价值为10000万元。根据边际死亡率的计算公式：边际死亡

率=违约总价值+债券总价值又100%,可得第一年边际死亡率=

\(200\divl0000\timesl00\%=2\%\)。-**第二年边际死亡率**:

已知等级为B的债券在发行第二年违约的总价值为500万元，处于发

行第二年的等级为B的债券总价值为10000万元。同理可得第二年边

际死亡率=\(500\divl0000\timesl00\%=5\%\)o###步骤二：旅

算两年的累计死亡率累计死亡率是指在给定的时间段内，债券违约的

累计概率。计算公式为：累计死亡率=\(1-(1-MMR_l)\times(l

-MMR2)\),其中\(MMR」\)、\(MMR_2\)分别为第一年和第二年的边

际死亡率。将第一年边际死亡率\(2\%\)和第二年边际死亡率\(5\%\)

代入公式可得：累计死亡率=\(1-(1-2\%)\times(l-

5\%)\)\(=1-0.98\times0.95\)\(=1-0.931\)\(=0.069=

6.9\%\)综上,答案选B。

30、在实践中，以下不属于人们对风险造成损失的划分的是()。

A.已造成损失

B.预期损失

C.非预期损失

D.灾难性损失

【答案】：A

【解析】本题主要考查人们对风险造成损失的划分情况。在风险管理

领域，通常将风险造成的损失划分为预期损失、非预期损失和灾难性

损失。预期损失是指在正常情况下，基于历史数据和统计分析可以合

理预期到的损失；非预期损失是指实际损失偏离预期损失的部分，它

反映了风险的不确定性；灾难性损失则是指极端情况下发生的、可能

对组织或个人造成巨大破坏的损失。而“已造成损失”并不是一种对

风险造成损失的特定划分方式，它只是一种描述损失已经发生的状态

表述。因此，不属于人们对风险造成损失划分的是A。

31、商业银行对（）变化的敏感度，最显著影响其资产负债的期

限结构。

A.存款准备金率

B.国债收益率

C.票据贴现率

D.存贷款基准利率

【答案】：D

【解析】存贷款基准利率是商业银行确定存贷款利率的重要参考依据,

存贷款基准利率的变化会直接影响商业银行存款和贷款的成本与收益,

进而显著影响其资产负债的期限结构。A选项，存款准备金率是中夬银

行要求的存款准备金占其存款总额的比例，主要影响的是商业银行的

可贷资金规模，对资产负债期限结构的影响并非最显著。B选项，国债

收益率主要反映国债市场的收益情况，与商业银行的资产负债期限结

构没有直接的紧密联系。C选项，票据贴现率是指商业银行办理票据贴

现业务时，按一定的利率计算利息，它对商业银行资产负债期限结构

的影响相对存贷款基准利率较小。综上所述，答案选D。

32、以下不属于单一客户的风险监测指标的是（)O

A.品质指标、实力类指标

B.偿债能力指标、盈利能力指标

C.营运能力指标、增长能力指标

D.数量指标、等级指标

【答案】：D

【解析】本题主要考查对单一客户风险监测指标的了解。单一客户的

风险监测指标主要包括品质类指标、实力类指标、偿债能力指标、盈

利能力指标、营运能力指标、增长能力指标等。A选项中的品质指标、

实力类指标均是单一客户风险监测指标；B选项的偿债能力指标和盈利

能力指标，是反映客户财务状况和经营成果的重要方面，属于单一客

户风险监测指标；C选项中营运能力指标衡量企业经营效率，增长能力

指标反映企业发展潜力，都属于单一客户风险监测指标。而D选项中

的数量指标、等级指标并不属于单一客户风险监测的特定指标类型。

综上，答案选I）。

33、（）是商业银行的最高风险管理/决策机构，承担商业银行风

险管理的最终责任

A.监事会

B.董事会

C.股东大会

D.高级管理层

【答案】：B

【解析】本题主要考查商业银行中各管理机构在风险管理方面的职责。

A选项，监事会是对董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督,

检查公司财务等，并不承担商业银行风险管理的最终责任。B选项，董

事会是商业银行的最高风险管理/决策机构，它负责制定风险管理的战

略、政策和程序，对风险管理体系的有效性进行监督和评估，承担商

业银行风险管理的最终责任，所以该选项正确。C选项，股东大会是公

司的权力机构，主要行使决定公司的经营方针和投资计划等重大事项

的职权，并非风险管理的最高决策机构，不承担风险管理的最终责任。

D选项，高级管理层负责执行董事会批准的风险管理策略和政策，组织

开展风险管理的具体工作，但最终责任由董事会承担，高级管理层并

不承担风险管理的最终责任。综上，答案选B。

34、对于我国大多数商业银行而言，开发风险计量模型遇到最大难题

是（）。

A.历史数据积累不足，数据真实性难以保障

B.计算机系统无法支持复杂的模型运算

C.数理知识过于深奥，难以掌握

D.计量模型假设条件太多，与实践不符

【答案】：A

【解析】这道题主要考查我国大多数商业银行开发风险计量模型时遇

到的最大难题。A选项正确。在我国大多数商业银行中，历史数据今累

不足且数据真实性难以保障是开发风险计量模型面临的最大难题。风

险计量模型的构建需要大量准确、可靠的历史数据作为支撑，以反映

不同情况下的风险特征和规律。如果历史数据积累不足，就无法全面、

准确地捕捉各种风险因素及其变化，导致模型的准确性和可靠性大打

折扣。同时，数据真实性难以保障也会使模型基于错误或不准确的数

据进行分析和预测，从而得出错误的结果，影响银行对风险的评估和

决策。B选项，随着科技的不断进步，计算机系统的运算能力大幅提升,

虽然复杂模型运算对计算机系统有一定要求，但并非是大多数商业银

行开发风险计量模型遇到的最大难题，很多银行可以通过技术手段和

合理配置资源来解决计算机系统运算支持问题。C选项，数理知识深奥

难以掌握，对于开发风险计量模型的专业人员来说，经过专业学习和

培训是可以克服的，而且在实际工作中也有各种工具和方法辅助完成

相关工作，所以这不是最大的难题。D选项，计量模型假设条件太多与

实践不符，在开发过程中可以通过不断优化模型、调整假设条件来使

其更贴合实际情况，相比历史数据问题，它并非是最大的阻碍。综上,

答案选Ac

35、现金头寸指标越高，意味着商业银行有较好的流动性。现金头寸

指标等于（）。

A.现金头寸+总资产

B.（现金头寸+应收存款）4•总资产

C.现金头寸小总负债

D.（现金头寸+应收存款）+总负债

【答案】：B

【解析】现金头寸指标是衡量商业银行流动性的重要指标。该指标反

映的是商业银行持有的现金及与现金类似的易变现资产占总资产的比

例，其越高表明商业银行在满足短期资金需求等方面的能力越强，也

就意味着有较好的流动性。现金头寸主要指银行持有的现金资产，而

应收存款也具有较高的流动性，可在短期内转化为现金用于支付等。

因此，在计算现金头寸指标时，需要将现金头寸与应收存款相加，然

后除以总资产。A选项仅用现金头寸除以总资产，未考虑应收存款这一

具有较强流动性的资产，不能全面反映商业银行的流动性状况。C选项

用现金头寸除以总负债，负债是银行需要偿还的债务，与反映银行可

用于支付和应对流动性需求的现金及类似资产之间没有直接的逻辑计

算关系，不能正确衡量流动性。D选项用现金头寸与应收存款之和除以

总负债，同样是将分子对应可变现资产与分母对应债务进行不恰当的

关联计算，无法准确体现商业银行的流动性情况。综上，正确答案是B,

即现金头寸指标等于（现金头寸+应收存款）♦总资产。

36、为了对未来一段时期的资本充足情况进行预测和管理，资本规划

通常的做法是对未来（）进行滚动规划。

A.一年或三年

B.三年或五年

C.两年或三年

D.三年或四年

【答案】：B

【解析】资本规划进行滚动规划的目的是对未来一段时期的资本充足

情况进行预测和管理C在实际操作中，通常会对未来三年或五年进行

滚动规划。这是因为较短的规划周期可能无法全面应对市场的长期变

化和不确定性，而过长的规划周期又可能因市场环境的快速变化导致

规划失去时效性。一年或三年的时间跨度相对较短，可能难以涵盖一

些长期资本需求和战略布局；两年或三年的时间也稍显不足；三年或

四年同样不是行业内普遍采用的滚动规划时间范围。因此，正确答案

是B。”

37、下列关于操作风险的说法，错误的是()。

A.操作风险可分为人员因素、内部流程、系统缺陷和外部事件

B.操作风险不包括声誉风险和战略风险

C.具有营利性

D.操作风险广泛存在于商业银行业务和管理的各个领域

【答案】：C

【解析】本题主要考查对操作风险相关知识的理解。操作风险是指由

不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事件所造

成损失的风险。A选项说法正确。操作风险可分为人员因素、内部流程、

系统缺陷和外部事件四大类别，这是对操作风险常见的分类方式。B选

项说法正确。操作风险不包括声誉风险和战略风险，声誉风险是指由

商业银行经营、管理及其他行为或外部事件导致利益相关方对商业银

行负面评价的风险；战略风险是指商业银行在追求短期商业目的和长

期发展目标的过程中，因不适当的发展规划和战略决策给商业银行造

成损失或不利影响的风险。C选项说法错误,操作风险具有非营利性，

它并不能为银行带来盈利，往往会给银行带来损失，所以该项符合题

意。D选项说法正确。操作风险广泛存在于商业银行业务和管理的各个

领域，无论是前台业务操作、后台管理流程，还是信息系统运行等方

面，都可能存在操作风险。综上，答案选C,

38、下列各项中，应列入商业银行二级资本的是()。

A.未分配利润

B.二级资本工具及其溢价

C.盈余公积

D.一般风险准备？

【答案】：B

【解析】本题主要考查商业银行二级资本的构成。商业银行的二级资

本是指在破产清算条件下可以用于吸收损失的资本工具，包括二级资

本工具及其溢价、超额贷款损失准备等。A选项未分配利润是企业留待

以后年度分配或待分配的利润，属于商业银行的核心一级资本，并非

二级资本。B选项二级资本工具及其溢价应列入商业银行二级资本，该

选项正确。C选项盈余公积是企业按照规定从净利润中提取的各种双累

资金，同样属于核心一级资本，不属于二级资本。D选项一般风险准备

是指从事存贷款业务的金融企业按一定比例从净利润中提取的，用于

弥补尚未识别的可能性损失的准备，也属于核心一级资本，而不是二

级资本。综上，答案选B。

39、当市场利率呈逐步上升趋势时，对商业银行最有利的资产负债结

构是（）。

A.保持资产负债结构不变

B.以短期负债为长期资产融资

C.以长期负债为长期资产融资

D.以长期负债为短期资产融资

【答案】：D

【解析】当市场利率呈逐步上升趋势时，对于各选项的分析如下：A.

保持资产负债结构不变。在市场利率上升的情况下，这种做法不能灵

活调整资产负债以适应利率变化，无法使商业银行充分利用利率上升

带来的优势，也不能有效规避利率上升可能带来的成本增加风险，所

以不是最有利的选择。B.以短期负债为长期资产融资。短期负债的成

本会随着市场利率上升而快速上升，而长期资产的收益在短期内是相

对固定的，这会导致商业银行的利差缩小，利润空间被压缩，甚至可

能面临亏损风险，因此不是有利的资产负债结构。C.以长期负债为长

期资产融资。虽然长期负债和长期资产的期限匹配，能在一定程度上

降低期限错配风险，但由于市场利率上升，长期负债的成本在债务存

续期间是固定的，而新的市场利率上升后，商业银行不能享受到利率

上升带来的资产收益增加，机会成本较高，所以也不是最有利的.D.

以长期负债为短期资产融资。长期负债的成本是相对固定的，在市场

利率上升时不会随之增加。而短期资产可以根据市场利率变化及时调

整收益，随着市场利率上升，短期资产的收益也会上升，这样商业银

行就能在成本相对稳定的情况下获得更高的收益，因此是最有利的资

产负债结构。综上所述，本题正确答案选D,

40、下列不属于基本面指标的是()。

A.品质类指标

B.实力类指标

C.环境类指标

D.盈利能力指标

【答案】：D

【解析】此题考查对基本面指标的理解。基本面指标通常用于对事物

基本情况、基础层面进行评估和分析。A选项品质类指标，它反映了事

物在品质方面的特征，能够从一个重要的基础层面展现事物的特性，

属于基本面指标。B选项实力类指标，体现的是事物在实力方面的状

况，实力是事物基本情况的重要组成部分，所以属于基本面指标。C选

项环境类指标，描述了事物所处的外部环境状况，外部环境对事物的

发展有着至关重要的影响，是基本面分析中需要考虑的重要因素，属

于基本面指标。D选项盈利能力指标，主要侧重于衡量事物获取利润的

能力，这是从经营成果和效益的角度来考量的，更偏向于财务绩效方

面，并非直接反映事物基础层面的特征，不属于基本面指标。综上，

答案选D。

41、银行监管的首要环节是()。

A.非现场监管

B.市场准入

C.现场检查

D.信息披露

【答案】：B

【解析】银行监管包含多个重要环节，每个环节都有其独特作用。A,

非现场监管主要是通过收集银行业金融机构的报表、数据等信息进行

分析和监测，以评估其风险状况和经营情况。它是监管机构持续监控

银行运营的一种重要方式，但并非首要环节。B,市场准入是银行监管

的首要环节。它是指监管部门采取行政许可手段审查、批准市场主体

可以进入某一领域并从事相关活动的机制。对银行进行严格的市场准

入监管，能够从源头上控制银行的数量、质量和结构，防止不良机构

进入金融市场，从而保证银行业的安全稳健运行。只有确保进入市场

的银行具备良好的资质和条件，后续的监管工作才能更有效地开展。

所以市场准入在银行监管中处于首要地位，B正确。C,现场检查是监

管人员直接深入到银行业金融机构进行业务检查和风险评估。它能够

对银行的实际状况进行实地了解，发现非现场监管难以发现的问题，

但这是在银行已经进入市场之后进行的监管活动，不是首要环节。D,

信息披露是要求银行及时、准确、完整地向社会公众披露有关财务状

况、经营成果、风险管理等方面的信息，以增强市场透明度和公众对

银行的监督。它有助于提高市场效率和约束银行行为，但同样也是在

银行进入市场后进行的监管措施，并非首要环节。综上，答案选B。

42、下列战略风险管理措施中，不具备前瞻性、预防性特征的是

()

A.A将最佳的风险管理办法转变为商业银行的既定政策和原则

B.B对风险造成的损失进行最大程度的控制

C.C从应急性的风险管理操作转变为预防性的风险管理规划

D.定期评估威胁商业银行的风险因素，及早采取有效措施减少或杜绝

各类风险隐患

【答案】：B

【解析】战略风险管理的前瞻性和预防性特征强调在风险发生之前采

取措施进行识别、评估和应对，以避免或减少风险带来的损失。A选项

将最佳的风险管理办法转变为商业银行的既定政策和原则，这是从制

度层面进行规范，能够在日常运营中提前预防风险的发生，具有前瞻

性和预防性。B选项对风险造成的损失进行最大程度的控制，这是在风

险已经发生之后采取的措施，主要目的是减少损失的程度，而不是在

风险发生之前进行预防，不具备前瞻性和预防性.C选项从应急性的风

险管理操作转变为预防性的风险管理规划，强调了将管理方式从被动

应对转变为主动预防，具有明显的前瞻性和预防性。D选项定期评估威

胁商业银行的风险因素，及早采取有效措施减少或杜绝各类风险隐患,

通过定期评估和提前采取措施，能够在风险出现之前进行防范，具有

前瞻性和预防性。综上，不具备前瞻性、预防性特征的是B。

43、下列指标的计算公式中，正确的是（）。

A.资本金收益率二税后净收人/资产总额

B.资产收益率二税后净收入/资本金总额

C.净业务收益率二（营业收入-营业支出）/资产总额

D.非利息收入率=（非利息收入-非利息支出）/（营业收入-营业支出）

【答案】：C

【解析】本题可根捱各指标计算公式来逐一分析各选项。A选项：资本

金收益率是用来衡量资本金获利能力的指标，其正确的计算公式应为

“资本金收益率=蜕后净收入/资本金总额”，而不是“税后净收人

/资产总额”，所以A选项错误。B选项：资产收益率反映了资产利用

的综合效果，其计算公式是“资产收益率二税后净收入/资产总额”，

并非“税后净收入/资本金总额”，所以B选项错误。C选项：净业务

收益率体现了业务经营的净收益水平，其计算公式为“净业务收益率

二（营业收入-营业支出）/资产总额”，C选项正确。D选项：非利息

收入率衡量的是非利息收入在扣除相关支出后在营业收入扣除营业支

出中的占比，其正确计算公式是“非利息收入率二非利息收入/营业

收入”，而不是“（非利息收入-非利息支出）/（营业收入-营业支

出）“，所以D选项错误。综上，本题正确答案是C。

44、区域风险通常表现为区域政策法规的重大变化、区域环境的恶化

以及区域内部经营管理水平下降、区域信贷资产质量恶化等。下列各

项不属于区域政策法规的重大变化中的相关警示信号的是（）。

A.地方政府为吸引企业投资，不惜一切代价，提供优惠条件

B.区域产业集中度高，区域主导产业出现衰退

C.区域内某产业集中度高，而该产业受到国家宏观调控

D.区域法律法规明显调整

【答案】：B

【解析】本题主要考查对区域政策法规重大变化相关警示信号的理解

与判断。A选项，地方政府为吸引企业投资，不惜一切代价提供优惠条

件，这体现了地方政府在政策层面为了经济发展做出的重大改变，属

于区域政策法规的重大变化中的警示信号。B选项，区域产业集中度高,

区域主导产业出现衰退，此描述主要侧重于产业自身的发展状况，是

关于区域产业层面的问题，并非是区域政策法规的重大变化相关内容,

所以该选项不属于区域政策法规重大变化的警示信号。C选项，区域内

某产业集中度高，而该产业受到国家宏观调控，国家宏观调控属于政

策法规方面的内容，会对区域内相关产业产生重大影响，属于区域政

策法规的重大变化中的警示信号。D选项，区域法律法规明显调整，

这直接体现了区域政策法规的重大变化，是相关警示信号。综上，答

案选B。

45、当市场资金紧张导致供需不平衡时，可能会出现期限短而收益率

高、期限长而收益率低的情况，这种情况反映的收益率曲线的类型是

()O

A.水平收益率曲线

B.波动收益率曲线

C.正向收益率曲线

D.反向收益率曲线

【答案】：D

【解析】本题主要考查不同类型收益率曲线的特征。A项，水平收益率

曲线意味着不同期限债券的收益率相等，即无论期限长短，收益率都

保持在同一水平，这与题干中期限短收益率高、期限长收益率低的描

述不符，所以A项错误。B项，波动收益率曲线并非标准的收益率曲线

类型表述，一般常见的收益率曲线类型为正向、反向和水平等，所以B

项错误。C项，正向收益率曲线的特点是收益率随着期限的延长而上升,

也就是期限长的收益率高，期限短的收益率低，这与题干所描述的情

况相反，所以C项错误。D项，反向收益率曲线正好体现了期限短而收

益率高、期限长而收益率低的特征，与题干中当市场资金紧张导致供

需不平衡时出现的情况相符合，所以D项正确。综上，本题答案选D。

46、在现金金融风险管理实践中，关于商叱银行经济资本配置的表述,

最不恰当的是()。

A.对不擅长但愿意承担风险的业务可提高风险容忍度和经济资本配置

B.经济资本的分配最终表现为授信额度和交易限额等各种业务限额

C.经济资本的分配依据董事会制定的风险战略和风险偏好来实施

D.对不擅长且不愿意承担风险的业务，设立非常有限的风险容忍度并

配置非常有限的经济资本

【答案】：A

【解析】本题考查对商业银行经济资本配置表述恰当性的判断。A：对

于不擅长但愿意承担风险的业务，提高风险容忍度和经济资本配置是

不恰当的。因为不擅长意味着银行在该业务领域可能缺乏相应的专业

知识、经验和风险管理能力，贸然提高风险容忍度和配置大量经济资

本，可能会使银行面临更高的风险，一旦出现风险事件，可能会给银

行带来较大损失。所以该项表述最不恰当。B：经济资本的分配最终确

实会表现为授信额度和交易限额等各种业务限额。通过设定这些业务

限额，可以将经济资本合理分配到不同的业务和交易中，以控制风险

并确保银行的稳健运营，该项表述恰当。C：经济资本的分配是依据董

事会制定的风险战略和风险偏好来实施的。董事会作为银行的决策机

构，负责制定银行的整体风险战略和风险偏好，经济资本分配作为风

险管理的重要手段，必然要以此为依据，确保银行的业务活动符合整

体的风险策略，该项表述恰当。D：对于不擅长且不愿意承担风险的

业务，设立非常有限的风险容忍度并配置非常有限的经济资本是合理

的。这样可以避免银行在这些业务上过度投入资源，降低潜在的风险

暴露，符合银行稳健经营的原则，该项表述恰当。综上，答案选A。

47、下列因素不是信用风险缓释方式的是（）。

A.贷款定价

B.合格的抵（质）押品

C.合格的净额结算

D.合格的保证和信用衍生工具

【答案】：A

【解析】信用风险缓释是指通过采取抵押、担保或信用衍生工具等方

式转移或降低信用风险。B选项合格的抵（质）押品可以在借款人违约

时，通过处置抵（质）押品来弥补损失，从而缓释信用风险；C选项合

格的净额结算能够降低交易对手的信用暴露，减少信用风险；D选项合

格的保证是由第三方提供担保，当债务人不能履行债务时，保证人按

照约定履行债务或者承担责任，信用衍生工具则是通过金融合约将信

用风险从其他风险中分离出来并转移给愿意承担的一方，二者都能起

到缓释信用风险的作用。而A选项贷款定价主要是为了补偿银行承担

的风险和获得一定的利润，它并不是直接针对信用风险进行缓释的方

式。所以正确答案是A。”