(2025年)深交所试题及答案

(2025年)深交所试题及答案一、单项选择题（每题2分，共30分）1.深交所上市公司出现以下哪种情形，会被实施退市风险警示？A.最近一个会计年度经审计的净利润为负值且营业收入低于1亿元B.连续20个交易日每日股票收盘价均低于每股面值C.最近一个会计年度的财务会计报告被出具无法表示意见或者否定意见的审计报告D.以上都是答案：D解析：根据深交所相关规定，当上市公司出现最近一个会计年度经审计的净利润为负值且营业收入低于1亿元、连续20个交易日每日股票收盘价均低于每股面值、最近一个会计年度的财务会计报告被出具无法表示意见或者否定意见的审计报告等情形时，会被实施退市风险警示。2.深交所创业板首次公开发行股票，发行人申请首次公开发行股票并在创业板上市，应当符合的条件不包括以下哪一项？A.最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于5000万元B.市值不低于10亿元，最近一年盈利且收入不低于1亿元C.市值不低于50亿元，且最近一年收入不低于3亿元D.最近三年净利润均为正，且累计净利润不低于1亿元答案：D解析：创业板首次公开发行股票，发行人申请上市有多种市值及财务指标要求，包括最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于5000万元；市值不低于10亿元，最近一年盈利且收入不低于1亿元；市值不低于50亿元，且最近一年收入不低于3亿元等。并没有“最近三年净利润均为正，且累计净利润不低于1亿元”这一条件。3.深交所交易系统在集合竞价阶段，以下哪种申报是有效的？A.高于集合竞价产生的价格的卖出申报B.低于集合竞价产生的价格的买入申报C.与集合竞价产生的价格相同的买入或卖出申报D.以上都不是答案：C解析：在集合竞价阶段，与集合竞价产生的价格相同的买入或卖出申报是有效的。高于集合竞价产生的价格的买入申报和低于集合竞价产生的价格的卖出申报有效，而高于集合竞价产生的价格的卖出申报和低于集合竞价产生的价格的买入申报无效。4.深交所融资融券标的证券范围调整时，以下说法正确的是？A.标的证券名单由深交所确定并向市场公布B.标的证券的市值、流动性等指标不符合规定标准的，将被调出标的证券范围C.新上市的证券符合条件的，可被纳入标的证券范围D.以上都是答案：D解析：深交所融资融券标的证券名单由深交所确定并向市场公布。当标的证券的市值、流动性等指标不符合规定标准时，会被调出标的证券范围；新上市的证券若符合条件，也可被纳入标的证券范围。5.深交所上市公司重大资产重组中，构成借壳上市的标准不包括以下哪一项？A.上市公司向收购人及其关联人购买的资产总额，占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末资产总额的比例达到100%以上B.上市公司向收购人及其关联人购买的资产在最近一个会计年度所产生的营业收入，占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告营业收入的比例达到100%以上C.上市公司向收购人及其关联人购买的资产净额，占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末净资产额的比例达到50%以上，且超过5000万元人民币D.上市公司发行股份购买资产导致上市公司主营业务发生根本变化答案：C解析：构成借壳上市的标准包括上市公司向收购人及其关联人购买的资产总额，占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末资产总额的比例达到100%以上；购买的资产在最近一个会计年度所产生的营业收入，占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告营业收入的比例达到100%以上；上市公司发行股份购买资产导致上市公司主营业务发生根本变化等。“上市公司向收购人及其关联人购买的资产净额，占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末净资产额的比例达到50%以上，且超过5000万元人民币”不是借壳上市的标准表述。6.深交所股票期权合约到期日为每个合约到期月份的第（）个星期三。A.一B.二C.三D.四答案：C解析：深交所股票期权合约到期日为每个合约到期月份的第三个星期三，遇法定节假日、深交所休市日则顺延至次一交易日。7.深交所对上市公司的信息披露考核结果分为（）。A.优秀、良好、合格、不合格B.优秀、良好、一般、较差C.优秀、中等、合格、不合格D.好、较好、一般、差答案：A解析：深交所对上市公司的信息披露考核结果分为优秀、良好、合格、不合格四个等级。8.深交所大宗交易的成交价格，由买卖双方在当日已成交的（）之间自行协商确定。A.最高价与最低价B.开盘价与收盘价C.平均价与收盘价D.收盘价与前一交易日收盘价答案：A解析：深交所大宗交易的成交价格，由买卖双方在当日已成交的最高价与最低价之间自行协商确定；当日无成交的，以前收盘价为成交价。9.深交所上市公司召开股东大会，应当在会议召开（）日前通知各股东。A.10B.15C.20D.30答案：C解析：深交所上市公司召开股东大会，应当在会议召开20日前通知各股东；临时股东大会应当于会议召开15日前通知各股东。10.深交所创业板上市公司向不特定对象发行股票，最近一期末资产负债率不低于（），或者发行后资产负债率不低于（）的，应当充分说明本次发行的必要性和合理性。A.30%；30%B.45%；45%C.50%；50%D.60%；60%答案：B解析：深交所创业板上市公司向不特定对象发行股票，最近一期末资产负债率不低于45%，或者发行后资产负债率不低于45%的，应当充分说明本次发行的必要性和合理性。11.深交所对异常交易行为采取的监管措施不包括以下哪一项？A.口头警示B.书面警示C.限制交易D.暂停上市答案：D解析：深交所对异常交易行为采取的监管措施包括口头警示、书面警示、限制交易等。暂停上市是对上市公司的一种处理措施，并非针对异常交易行为的监管措施。12.深交所股票质押式回购交易中，融入方首笔初始交易金额不得低于（）万元。A.100B.200C.300D.500答案：C解析：深交所股票质押式回购交易中，融入方首笔初始交易金额不得低于300万元。13.深交所上市公司独立董事连续（）次未亲自出席董事会会议的，由董事会提请股东大会予以撤换。A.2B.3C.4D.5答案：B解析：深交所上市公司独立董事连续3次未亲自出席董事会会议的，由董事会提请股东大会予以撤换。14.深交所债券质押式回购交易中，申报价格最小变动单位为（）元。A.0.001B.0.005C.0.01D.0.05答案：B解析：深交所债券质押式回购交易中，申报价格最小变动单位为0.005元。15.深交所上市公司实施权益分派时，以下说法错误的是（）。A.上市公司应当在权益分派实施公告中披露股权登记日和除权除息日B.除权除息日，证券买卖，按除权除息后的价格成交C.权益分派方案实施后，公司总股本会发生变化D.上市公司实施送股、转增股本时，不需要进行除权处理答案：D解析：上市公司实施送股、转增股本时，需要进行除权处理。上市公司应当在权益分派实施公告中披露股权登记日和除权除息日，除权除息日证券买卖按除权除息后的价格成交，权益分派方案实施后公司总股本通常会发生变化。二、多项选择题（每题3分，共30分）1.深交所上市公司的退市情形包括（）。A.交易类退市B.财务类退市C.规范类退市D.重大违法类退市答案：ABCD解析：深交所上市公司的退市情形主要包括交易类退市、财务类退市、规范类退市和重大违法类退市。交易类退市如连续20个交易日每日股票收盘价均低于每股面值等；财务类退市如净利润为负且营业收入低于一定标准等；规范类退市如未在规定期限内披露年度报告等；重大违法类退市如存在欺诈发行等重大违法行为。2.深交所创业板注册制改革后，对新申报企业的要求包括（）。A.符合创业板定位B.满足相应的市值与财务指标C.信息披露真实、准确、完整D.具备完善的公司治理结构答案：ABCD解析：深交所创业板注册制改革后，新申报企业需符合创业板定位，要聚焦“三创四新”；满足相应的市值与财务指标要求；信息披露要真实、准确、完整；同时要具备完善的公司治理结构。3.深交所交易异常情况包括（）。A.不可抗力B.意外事件C.技术故障D.重大差错答案：ABCD解析：深交所交易异常情况包括不可抗力、意外事件、技术故障、重大差错等。这些情况可能会影响交易的正常进行，深交所会根据具体情况采取相应的措施。4.深交所融资融券业务中，投资者可以用于充抵保证金的证券包括（）。A.上市交易的股票B.证券投资基金C.债券D.货币市场基金答案：ABC解析：深交所融资融券业务中，投资者可以用于充抵保证金的证券包括上市交易的股票、证券投资基金、债券等。货币市场基金一般不能用于充抵保证金。5.深交所上市公司重大资产重组的审核内容包括（）。A.交易标的的合规性B.交易定价的合理性C.对上市公司的影响D.信息披露的完整性答案：ABCD解析：深交所对上市公司重大资产重组的审核内容涵盖交易标的的合规性，确保交易标的符合相关法律法规和政策要求；交易定价的合理性，防止不合理定价损害投资者利益；对上市公司的影响，包括对公司业绩、治理结构等方面的影响；信息披露的完整性，要求上市公司完整、准确地披露重组相关信息。6.深交所股票期权的基本要素包括（）。A.合约类型B.合约单位C.行权价格D.到期日答案：ABCD解析：深交所股票期权的基本要素包括合约类型（如认购期权、认沽期权）、合约单位（每份期权合约对应的标的证券数量）、行权价格（期权买方有权按此价格买入或卖出标的证券的价格）、到期日（期权合约有效的最后日期）等。7.深交所对上市公司的监管措施包括（）。A.要求公司及相关人员作出解释和说明B.约见谈话C.发出监管函D.公开谴责答案：ABCD解析：深交所对上市公司的监管措施包括要求公司及相关人员作出解释和说明，以便了解情况；约见谈话，直接与公司相关人员沟通；发出监管函，指出公司存在的问题并提出要求；公开谴责，对严重违规行为进行公开批评。8.深交所大宗交易的申报时间包括（）。A.9:159:30B.9:3011:30C.13:0015:00D.15:0515:30答案：BD解析：深交所大宗交易的申报时间为9:3011:30、13:0015:00、15:0515:30。9:159:30为集合竞价时间，不属于大宗交易申报时间。9.深交所创业板上市公司向特定对象发行股票，发行对象应当符合的条件包括（）。A.符合深交所规定的投资者适当性管理要求B.发行对象不超过35名C.发行对象为境外战略投资者的，应当遵守国家的相关规定D.发行对象需承诺认购的股份自发行结束之日起6个月内不得转让答案：ABC解析：深交所创业板上市公司向特定对象发行股票，发行对象应当符合深交所规定的投资者适当性管理要求，发行对象不超过35名，发行对象为境外战略投资者的应当遵守国家相关规定。对于发行对象认购股份的限售期，不同情况有不同规定，并非统一为6个月内不得转让。10.深交所上市公司的定期报告包括（）。A.年度报告B.半年度报告C.季度报告D.月度报告答案：ABC解析：深交所上市公司的定期报告包括年度报告、半年度报告和季度报告，不需要披露月度报告。三、判断题（每题2分，共20分）1.深交所上市公司只要连续两年亏损就会被实施退市风险警示。（）答案：错误解析：深交所上市公司并非只要连续两年亏损就会被实施退市风险警示，目前的退市规则更注重净利润和营业收入等综合指标，如最近一个会计年度经审计的净利润为负值且营业收入低于1亿元等情况才可能被实施退市风险警示。2.深交所创业板股票涨跌幅限制为20%，自上市首日起就开始实施。（）答案：错误解析：深交所创业板股票上市后前5个交易日不设涨跌幅限制，自第6个交易日起，涨跌幅限制为20%。3.深交所交易系统在连续竞价阶段，高于当时最新成交价的卖出申报即时成交。（）答案：错误解析：在连续竞价阶段，高于当时最新成交价的卖出申报不能即时成交，低于当时最新成交价的买入申报也不能即时成交；只有低于当时最新成交价的卖出申报和高于当时最新成交价的买入申报可以即时成交。4.深交所融资融券业务中，投资者的维持担保比例不得低于130%。（）答案：正确解析：深交所融资融券业务中，投资者的维持担保比例不得低于130%，当维持担保比例低于该标准时，证券公司会通知投资者追加担保物。5.深交所上市公司重大资产重组中，独立财务顾问不需要对重组事项发表专业意见。（）答案：错误解析：在深交所上市公司重大资产重组中，独立财务顾问需要对重组事项进行尽职调查，对重组的合规性、定价合理性等发表专业意见，以保护投资者利益。6.深交所股票期权合约的行权方式为欧式行权，即期权买方只能在到期日行权。（）答案：正确解析：深交所股票期权合约的行权方式为欧式行权，期权买方只能在到期日行权。7.深交所对上市公司的信息披露考核结果会影响公司的再融资等行为。（）答案：正确解析：深交所对上市公司的信息披露考核结果会影响公司的再融资等行为，信息披露考核结果较好的公司在再融资等方面可能会更具优势，而考核结果较差的公司可能会受到一定限制。8.深交所大宗交易的成交申报一经确认，不得撤销或变更。（）答案：正确解析：深交所大宗交易的成交申报一经确认，不得撤销或变更，以保证交易的稳定性和严肃性。9.深交所上市公司召开临时股东大会，应当在会议召开10日前通知各股东。（）答案：错误解析：深交所上市公司召开临时股东大会，应当在会议召开15日前通知各股东。10.深交所债券质押式回购交易的融资方，在回购期间需要将债券所有权转移给融券方。（）答案：错误解析：深交所债券质押式回购交易中，融资方将债券出质给融券方，债券所有权并不转移，只是在回购期间债券被质押冻结。四、简答题（每题10分，共20分）1.简述深交所创业板注册制改革的主要内容。答案：深交所创业板注册制改革是资本市场的一项重大举措，主要内容包括以下几个方面：（1）发行上市条件优化多元化上市标准：设置了以市值为核心的多套上市标准，不再仅依赖单一的盈利指标。例如，允许未盈利企业在符合一定条件下上市，为处于不同发展阶段、具有不同盈利特征的企业提供了上市机会，如市值不低于10亿元，最近一年盈利且收入不低于1亿元等多种标准组合。符合创业板定位：强调企业要符合创业板“三创四新”的定位，即企业应具有创新、创造、创意的特征，或者是传统产业与新技术、新产业、新业态、新模式深度融合。（2）审核机制转变注册制审核：由过去的核准制转变为注册制，审核主体为深交所和中国证监会。深交所负责发行上市审核，重点关注信息披露的真实性、准确性和完整性，以及企业是否符合发行上市条件和创业板定位。中国证监会负责履行注册程序，对深交所的审核意见和发行人的申请文件进行形式审查。审核流程公开透明：审核过程全程公开，包括审核问询、回复等情况都向社会公开，提高了审核的透明度和效率，增强了市场的可预期性。（3）交易制度改革涨跌幅限制调整：创业板股票涨跌幅限制由原来的10%调整为20%，提高了市场的价格发现效率，增加了市场的流动性和活跃度，但同时也可能带来更大的价格波动风险。盘后定价交易：新增盘后定价交易方式，投资者可以在收盘后按照收盘价买卖股票，为投资者提供了更多的交易选择和时间窗口，有利于提高市场的交易效率。（4）持续监管强化信息披露要求提高：加强了对上市公司信息披露的监管，要求上市公司更加及时、准确、完整地披露信息，特别是对重大事项和风险的披露。同时，对信息披露的违法违规行为加大了处罚力度。退市制度完善：优化了退市指标和流程，增加了交易类、财务类、规范类和重大违法类等多种退市情形，简化了退市程序，提高了退市效率，实现了优胜劣汰，促进了市场的健康发展。