2026年期货从业资格期货法律法规考前冲刺卷

2026年期货从业资格期货法律法规考前冲刺卷一、单项选择题（共60题，每小题0.5分，共30分。以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分）1.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，期货交易和衍生品交易的内幕信息的知情人，在内幕信息公开前，不得从事与该内幕信息相关的期货交易和衍生品交易，或者明示、暗示他人从事与该内幕信息相关的期货交易和衍生品交易。下列人员中，不属于内幕信息知情人的是（）。A.期货交易场所的工作人员B.期货公司的工作人员C.通过新闻报道获悉信息的记者D.国务院期货监督管理机构的工作人员2.某期货公司注册资本为1亿元人民币。根据《期货公司监督管理办法》，该期货公司风险监管指标的计算，下列说法正确的是（）。A.净资本不得低于1500万元B.净资本不得低于客户权益总额的6%C.净资本与风险资本准备的比例不得低于100%D.流动资产与流动负债的比例不得低于200%3.期货公司应当在期货经纪合同中与客户约定风险通知方式。在每日交易结束后，期货公司通常通过（）方式向客户发出追加保证金的通知。A.仅口头B.仅书面C.合同约定的方式D.登报公告4.根据《证券期货投资者适当性管理办法》，经营机构销售产品或者提供服务的过程中，应当将（）作为内部控制的审查环节。A.投资者适当性匹配B.产品风险等级评估C.投资者风险承受能力评估D.信息披露5.下列关于期货交易所职能的说法中，错误的是（）。A.提供交易场所、设施和服务B.设计合约，安排合约上市C.组织并监督期货交易、结算和交割D.直接代理客户进行期货交易6.根据《期货从业人员管理办法》，期货从业人员受到纪律惩戒的，协会应当（）。A.记入其诚信档案B.公告其个人信息C.吊销其从业资格D.移送司法机关7.某客户在某期货公司账户内的保证金不足，期货公司未按规定通知客户强行平仓。如果行情向不利于持仓的方向发展导致穿仓，关于损失责任的承担，下列说法正确的是（）。A.完全由客户自行承担B.完全由期货公司承担C.由期货公司和客户根据过错程度分担D.由期货公司承担主要责任，客户承担次要责任8.根据《期货交易管理条例》，设立期货公司，应当经（）批准。A.工商行政管理部门B.国务院期货监督管理机构C.期货交易所D.中国期货业协会9.期货公司董事、监事、高级管理人员收受商业贿赂，利用职务之便为自己或者他人谋取不正当利益的，情节严重的，国务院期货监督管理机构可以（）。A.处以3万元以上10万元以下的罚款B.处以10万元以上20万元以下的罚款C.暂停或者撤销其任职资格D.永久禁止其进入期货行业10.国务院期货监督管理机构对期货市场实施监督管理，其目标不包括（）。A.规范期货交易行为B.防范化解市场风险C.保护投资者合法权益D.保证投资者盈利11.下列关于期货结算的法律关系的描述，正确的是（）。A.期货公司是客户的结算人，交易所是期货公司的结算人B.交易所是所有交易者的结算人C.结算机构不参与担保履约D.期货公司直接与交易所进行结算，客户直接与期货公司进行结算12.根据《期货公司首席风险官管理规定（试行）》，首席风险官发现期货公司存在涉嫌违法违规或者存在重大风险隐患时，应当（）。A.立即向公安机关报告B.立即向媒体披露C.及时向公司住所地中国证监会派出机构报告D.自行处理后再报告13.某期货公司期末净资本为5000万元，风险资本准备为4500万元。则该公司的净资本与风险资本准备的比例为（）。A.90%B.100%C.111%D.125%14.客户可以通过（）向期货公司下达交易指令。A.书面、电话、计算机互联网B.仅限书面C.仅限电话D.仅限计算机互联网15.期货公司应当按照规定缴存（），用于应对期货公司可能面临的突发性风险。A.保证金B.结算准备金C.风险准备金D.注册资本16.根据《期货交易管理条例》，任何单位或者个人不得编造、传播有关期货交易的虚假信息，不得恶意串通、合谋或者以其他方式操纵期货交易价格。下列行为中，不属于操纵市场行为的是（）。A.利用资金优势，连续买卖合约B.利用信息优势，联合买卖合约C.依据真实信息进行分析预测并发布报告D.约定交易时间、价格和方式互相交易17.期货公司申请金融期货经纪业务资格，其注册资本应当不低于人民币（）元。A.3000万B.5000万C.1亿D.2亿18.下列关于期货公司资产管理业务的描述，错误的是（）。A.期货公司可以接受单一客户的委托进行资产管理B.期货公司可以接受特定多个客户的委托进行资产管理C.期货公司资产管理业务的投资范围包括期货、期权及其他金融衍生品D.期货公司可以向客户承诺或者保证资产管理的最低收益19.根据《期货从业人员管理办法》，期货从业人员应当遵守的执业行为规范不包括（）。A.诚实守信，恪尽职守B.以个人名义接受客户委托代理客户进行期货交易C.向客户提供专业服务D.遵守法律法规和行业规范20.期货交易所应当在当日收市后，及时将（）结果通知会员。A.交易结算B.会员排名C.交易量统计D.下一年度工作计划21.证券公司受期货公司委托从事中间介绍业务（IB业务）时，不得（）。A.协助办理开户手续B.提供期货行情信息C.代理客户进行期货交易D.提供交易设施22.期货公司应当建立、健全并有效执行（）制度，防范经营风险。A.客户交易结算资金B.风险管理C.信息披露D.业务隔离23.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，因违法行为被注销任职资格的人员，自被注销资格之日起（）年内不得担任期货公司的董事、监事、高级管理人员。A.3B.5C.10D.终身24.期货交易实行（）制度。A.涨跌停板B.T+0C.保证金D.以上都是25.某期货公司股东未按规定履行出资义务，且在合理期限内仍未履行。国务院期货监督管理机构可以采取的措施是（）。A.责令期货公司停业整顿B.限制该股东行使股东权利C.吊销期货公司业务许可证D.对该股东处以罚款26.期货公司净资本与风险资本准备的比例与上月相比变化超过（）的，期货公司应当向公司住所地中国证监会派出机构提交书面报告。A.10%B.20%C.30%D.40%27.下列关于期货交割的说法，正确的是（）。A.期货交割必须由期货交易所统一组织B.期货交割只能由期货公司协助办理C.期货交割不允许实物交割D.期货交割必须在交易所指定的仓库进行28.根据《证券期货投资者适当性管理办法》，投资者分为普通投资者和专业投资者。下列关于普通投资者的保护，说法错误的是（）。A.经营机构应当对普通投资者履行告知义务B.经营机构应当对普通投资者进行风险揭示C.经营机构可以不区分普通投资者和专业投资者进行推介D.经营机构应当制定普通投资者转化为专业投资者的规则29.期货公司及其从业人员在开展业务过程中，不得从事（）行为。A.向客户提供虚假行情信息B.按照规定向中国证监会报送资料C.在经营场所公示业务资格许可证D.对客户进行风险提示30.期货公司风险监管指标不符合规定标准的，国务院期货监督管理机构可以采取的措施是（）。A.责令改正B.责令停业整顿C.指定其他机构托管D.以上都有可能31.根据《期货交易所管理办法》，会员制期货交易所的会员大会是（）。A.权力机构B.执行机构C.监督机构D.咨询机构32.期货公司应当建立并有效执行（）制度，确保客户交易结算资金的安全。A.客户交易结算资金第三方存管B.客户交易结算资金集中管理C.客户交易结算资金内部调拨D.客户交易结算资金封闭运行33.下列关于期货公司董事、监事、高级管理人员的任职资格，说法正确的是（）。A.必须具有期货从业人员资格B.必须具有大学本科以上学历C.必须具有3年以上金融从业经历D.必须是中国公民34.期货公司经营期货经纪业务的，应当建立（）制度。A.客户开户实名制B.客户交易指令备案制C.客户资金集中调拨制D.客户交易全权委托制35.根据《期货交易管理条例》，国有企业进行境外期货交易，应当按照（）办理。A.企业内部规定B.国务院商务主管部门的规定C.国务院国有资产监督管理机构的规定D.国务院商务主管部门和国务院国有资产监督管理机构的规定36.期货公司对外发布的广告宣传材料，应当真实、准确，不得含有（）。A.公司的业绩记录B.风险提示内容C.承诺获利的内容D.公司的联系方式37.期货公司从业人员利用职务便利挪用客户资金的，可能构成（）。A.职务侵占罪B.挪用资金罪C.非法经营罪D.诈骗罪38.期货公司应当建立（）档案，记录客户投诉及处理情况。A.客户服务B.客户信用C.客户投诉D.客户交易39.根据《期货公司首席风险官管理规定（试行）》，首席风险官由（）提名。A.董事长B.总经理C.董事会D.监事会40.期货公司应当在每月结束之日起（）个工作日内，向中国证监会报送月度风险监管报表。A.3B.5C.7D.1041.下列关于期货合约的说法，错误的是（）。A.期货合约是由期货交易所统一制定的B.期货合约规定了将来在特定时间和地点交割一定数量标的物的标准化合约C.期货合约的条款由买卖双方协商确定D.期货合约包括商品期货合约和金融期货合约42.期货公司办理开户手续，应当对客户提供的资料进行审核。审核的内容不包括（）。A.客户身份的真实性B.客户身份的合法性C.客户的财务状况D.客户资金来源的合法性43.根据《期货交易管理条例》，期货交易内幕信息的知情人，在涉及对期货交易价格有重大影响的信息尚未公开前，从事期货交易的，没收违法所得，并处以违法所得（）的罚款。A.1倍以上3倍以下B.1倍以上5倍以下C.3倍以上5倍以下D.5倍以上10倍以下44.期货公司应当妥善保存有关客户资料，保存期限不得少于（）年。A.5B.10C.15D.2045.下列关于期货公司分公司的说法，正确的是（）。A.分公司不具有独立法人资格B.分公司可以独立承担民事责任C.分公司的民事责任由分公司自行承担D.分公司可以独立开展期货业务46.期货公司股东持有期货公司的股权比例，经国务院期货监督管理机构批准，可以低于（）。A.5%B.10%C.15%D.20%47.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，期货交易实行（）制度。A.价格优先、时间优先B.价格优先、数量优先C.时间优先、数量优先D.客户优先、时间优先48.期货公司为控制风险，需要对客户持仓进行强行平仓。下列情况中，期货公司可以强行平仓的是（）。A.客户保证金余额虽然低于规定标准，但客户提供了担保B.客户持仓量超出限仓规定C.客户要求自行平仓D.客户账户资金充足49.证券公司从事介绍业务，应当与期货公司签订书面委托协议。协议应当载明的事项不包括（）。A.介绍业务的范围B.执行期货保证金安全存管制度的措施C.客户投诉的处理方式D.利润分配方案50.期货公司应当在公司网站公示从业人员信息，公示内容不包括（）。A.姓名照片B.从业资格证号C.家庭住址D.服务范围51.根据《期货从业人员管理办法》，期货从业人员辞职的，其所在机构应当（）。A.收缴其从业资格证书B.注销其从业资格C.向协会报告D.向社会公告52.期货公司风险监管指标预警标准是（）。A.净资本与风险资本准备的比例低于120%B.净资本与风险资本准备的比例低于100%C.净资本低于客户权益总额的8%D.流动资产与流动负债的比例低于150%53.下列关于期货公司资产管理业务的投资经理的说法，错误的是（）。A.应当具备良好的职业道德B.应当具备从业资格C.可以同时在两家机构任职D.应当具备投资管理能力54.期货交易所应当及时公布（）。A.上市合约的成交量B.上市合约的成交价C.会员持仓情况D.以上都是55.根据《期货交易管理条例》，未经中国证监会批准，任何单位或者个人不得设立或者变相设立期货公司，经营期货业务。违反此规定的，对直接负责的主管人员给予警告，并处以（）的罚款。A.1万元以上10万元以下B.3万元以上10万元以下C.10万元以上50万元以下D.50万元以上100万元以下56.期货公司应当建立（）制度，对客户进行回访。A.客户回访B.客户调查C.客户评估D.客户服务57.下列关于期货市场风险准备金的使用，说法正确的是（）。A.可以用于弥补期货公司因结算失误造成的损失B.可以用于向股东分配利润C.可以用于购买固定资产D.可以用于发放奖金58.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，衍生品交易可以采用（）等方式进行。A.场内交易B.场外交易C.柜台交易D.以上都是59.期货公司应当建立健全信息报送制度，保证信息报送的（）。A.真实、准确、完整、及时B.真实、合法、有效C.完整、详细、及时D.准确、客观、公正60.期货从业人员受到协会纪律惩戒后，享有（）。A.申诉权B.抗辩权C.复议权D.诉讼权二、多项选择题（共40题，每小题1分，共40分。以下备选项中，有两项或两项以上符合题目要求，多选、少选、错选均不得分）61.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，期货交易和衍生品交易应当遵循（）原则。A.公开B.公平C.公正D.诚实信用62.期货公司风险监管指标包括（）。A.净资本B.净资本与风险资本准备的比例C.流动资产与流动负债的比例D.负债与净资产的比例63.下列关于期货公司客户交易结算资金管理的说法，正确的有（）。A.应当存入指定的商业银行B.应当与期货公司的自有资金分开管理C.严禁挪用D.可以由期货公司根据需要进行调拨64.期货公司不得接受（）的委托为其进行期货交易。A.单位B.国家机关C.事业单位D.期货公司工作人员及其配偶65.根据《期货从业人员管理办法》，期货从业人员禁止的行为包括（）。A.代理客户从事期货交易B.挪用客户资金C.向客户作获利保证D.以个人名义为客户提供服务66.期货交易所应当建立健全风险管理制度，包括（）。A.保证金制度B.当日无负债结算制度C.涨跌停板制度D.持仓限额和大户持仓报告制度67.下列关于期货公司董事、监事、高级管理人员任职资格的说法，正确的有（）。A.应当具备任职资格条件B.应当经中国证监会核准C.不得在被处罚期间任职D.可以在其他营利性机构兼职68.期货公司出现下列哪些情形时，中国证监会可以责令其整改？（）A.净资本与风险资本准备的比例低于100%B.流动资产与流动负债的比例低于100%C.未按规定报送报告D.提供虚假信息69.证券公司从事期货介绍业务，应当遵守的规定包括（）。A.不得办理客户开户B.不得经手客户保证金C.不得利用期货交易进行洗钱D.不得代客户下达交易指令70.期货公司应当在其经营场所显著位置公示（）。A.业务许可证B.从业人员名单C.收费标准D.期货交易风险说明书71.根据《期货交易管理条例》，期货公司经营业务应当遵守的风险管理规则包括（）。A.最低保证金要求B.持仓限额C.强行平仓D.风险准备金72.下列关于期货合约交割月份的说法，正确的有（）。A.由期货交易所规定B.由买卖双方协商确定C.必须是合约交割月份的合约才能持仓到最后D.交割月份可以调整73.期货从业人员在执业过程中，应当（）。A.遵守法律法规B.遵守行业规范C.维护客户合法权益D.保守客户商业秘密74.期货公司风险准备金的来源包括（）。A.按照手续费收入的一定比例提取B.从税后利润中提取C.接受的捐赠D.政府拨款75.根据《证券期货投资者适当性管理办法》，经营机构在销售产品或提供服务时，应当了解（）。A.投资者的基本信息B.投资者的风险偏好C.投资者的风险认知能力D.投资者的承受能力76.下列关于期货公司资产管理业务的说法，正确的有（）。A.应当与客户签订资产管理合同B.应当为客户开立专门的资产管理账户C.可以使用客户的资产进行自营业务D.应当公平对待不同客户77.期货交易所履行监督管理职责，可以采取的措施包括（）。A.检查会员的交易行为B.要求会员报告交易情况C.查询会员的资金账户D.冻结会员资金78.期货公司出现下列哪些情形时，中国证监会可以撤销其部分或者全部期货业务许可？（）A.许可证有效期届满未延续B.依法解散C.被依法宣告破产D.违法经营情节严重79.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，国务院期货监督管理机构依法履行职责，可以采取的措施包括（）。A.对期货经营机构进行现场检查B.查阅、复制有关资料C.查询当事人资金账户D.冻结涉案账户80.下列关于期货公司信息报送的说法，正确的有（）。A.应当报送年度报告B.应当报送月度报告C.应当报送临时报告D.报告内容必须真实、准确、完整81.期货公司为控制风险，可以采取的措施包括（）。A.调整保证金比例B.限制客户开仓C.强行平仓D.暂停交易82.下列关于期货公司客户开户的说法，正确的有（）。A.应当遵守实名制B.应当审核客户身份证明文件C.应当留存客户影像资料D.可以为客户使用他人名义开户83.根据《期货从业人员管理办法》，期货从业人员受到纪律惩戒的种类包括（）。A.警告B.通过业内批评C.公开谴责D.暂停从业资格84.期货公司应当建立健全内部治理结构，明确（）的职责。A.股东会B.董事会C.监事会D.高级管理人员85.下列关于期货交易价格的说法，正确的有（）。A.应当公开B.应当公平C.不得内幕交易D.不得操纵市场86.证券公司从事介绍业务，应当向中国证监会申请（）。A.介绍业务资格B.金融期货经纪业务资格C.商品期货经纪业务资格D.资产管理业务资格87.期货公司首席风险官的职责包括（）。A.监督期货公司风险管理B.检查期货公司内部控制C.对期货公司重大风险进行报告D.决定期货公司重大投资88.根据《期货交易管理条例》，下列单位或个人中，不得从事期货交易的有（）。A.期货监督管理机构工作人员B.期货交易所工作人员C.期货公司工作人员及其配偶D.证券公司工作人员89.期货公司应当建立并有效执行（）制度，防止利益冲突。A.信息隔离墙B.回避C.利益冲突管理D.信息披露90.下列关于期货公司境外期货经纪业务的说法，正确的有（）。A.需要经国务院批准B.需要向中国证监会申请资格C.只能为国有企业提供服务D.应当遵守境外监管规定91.期货公司应当妥善保存与期货业务有关的资料，包括（）。A.客户开户资料B.交易记录C.结算记录D.风险管理记录92.根据《证券期货投资者适当性管理办法》，经营机构将产品或服务风险等级与投资者风险承受能力相匹配时，应当遵循的原则包括（）。A.匹配原则B.适当性原则C.审慎原则D.客户利益优先原则93.期货公司从业人员在执业过程中，不得有（）行为。A.虚假陈述B.误导性宣传C.诱骗客户交易D.泄露客户信息94.期货交易所应当及时公布（）等信息。A.即时行情B.持仓量C.成交量D.交割配对结果95.下列关于期货公司净资本计算的说法，正确的有（）。A.净资本=净资产-资产调整项+负债调整项B.应当扣除或有负债C.应当扣除风险资本准备D.应当计入中国证监会认可的其他调整项目96.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，期货经营机构应当建立健全（）制度。A.合规管理B.风险管理C.内部控制D.财务管理97.期货公司变更下列事项，应当经中国证监会批准的有（）。A.变更公司形式B.变更注册资本C.变更持有5%以上股权的股东D.变更公司名称98.期货公司从业人员在为客户提供服务时，应当（）。A.向客户揭示期货交易风险B.不得向客户作获利保证C.不得与客户约定分享收益D.不得接受客户的全权委托99.下列关于期货公司风险监管指标报告的说法，正确的有（）。A.应当逐月报送B.应当由公司法定代表人签字C.应当由首席风险官签字D.应当附有审计报告100.期货公司应当建立（）机制，及时化解风险。A.风险识别B.风险计量C.风险监测D.风险控制三、判断题（共20题，每小题0.5分，共10分。正确的选A，错误的选B）101.根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，期货交易可以采取公开竞价的方式进行，也可以采取协议交收的方式进行。（）102.期货公司风险监管指标预警报告，是指在指标达到预警标准时向中国证监会派出的报告。（）103.期货公司从事资产管理业务，可以接受多个客户的委托，将客户资产进行集合管理、投资。（）104.证券公司从事介绍业务，可以直接代理客户进行期货交易。（）105.期货从业人员辞职、被解聘或者死亡的，其所在机构应当向中国期货业协会报告。（）106.期货公司应当为客户每一客户单独开立专门账户，管理客户交易结算资金。（）107.期货交易所会员大会由理事长主持。（）108.期货公司净资本与风险资本准备的比例不得低于120%。（）109.投资者风险承受能力评估结果有效期为1年。（）110.期货公司首席风险官对期货公司经营管理行为的合法合规性负责。（）111.期货交易实行价格优先、时间优先的成交原则。（）112.期货公司可以为同一客户在不同营业网点开立多个账户。（）113.期货公司风险准备金余额达到注册资本的50%时，可以不再提取。（）114.未经中国证监会批准，任何单位或者个人不得经营期货业务。（）115.期货公司应当在期货经纪合同中约定强行平仓的条件和程序。（）116.期货从业人员可以以个人名义接受客户委托代理客户进行期货交易。（）117.期货交易所可以制定风险处置预案，防范和化解市场风险。（）118.期货公司变更公司住所，不需要经中国证监会批准。（）119.客户可以通过电话、互联网等方式下达交易指令，但必须书面确认。（）120.期货公司应当建立并有效执行客户回访制度，回访应当留痕。（）四、综合题（共20题，每小题1分，共20分。每小题备选项中，有一项或多项符合题目要求，全部选对得满分，少选得相应分值，多选、错选、不选均不得分）（一）某期货公司注册资本为8000万元人民币。截至2026年5月底，该公司经审计的净资本为4500万元，风险资本准备为3000万元，流动资产为6000万元，流动负债为4000万元。公司当月提取风险准备金20万元，累计风险准备金余额为4000万元。121.根据上述数据，该期货公司的净资本与风险资本准备的比例为（）。A.100%B.112.5%C.150%D.75%122.该公司的流动资产与流动负债的比例为（）。A.150%B.120%C.100%D.200%123.根据《期货公司风险监管指标管理办法》，该公司的风险监管指标是否符合标准？（）A.符合标准B.不符合标准，因为净资本与风险资本准备的比例低于100%C.不符合标准，因为流动资产与流动负债的比例低于100%D.不符合标准，因为净资本低于最低要求124.关于该公司风险准备金的提取，下列说法正确的是（）。A.提取比例错误B.累计余额已达标，可不再提取C.应当按月提取D.风险准备金余额不得超过注册资本的4倍（二）甲是某期货公司的从业人员，在执业过程中，利用职务便利挪用客户资金100万元进行炒股，获利后归还。后被公司发现并举报。125.甲的行为违反了（）。A.《期货从业人员管理办法》B.《中华人民共和国刑法》C.《期货交易管理条例》D.《中华人民共和国民法典》126.中国期货业协会对甲可以采取的纪律惩戒措施包括（）。A.警告B.暂停从业资格C.撤销从业资格D.永久禁入127.如果甲的行为构成犯罪，可能构成的罪名是（）。A.挪用资金罪B.职务侵占罪C.非法经营罪D.内幕交易罪128.期货公司在该事件中应承担的责任包括（）。A.无责任，是甲个人行为B.管理不善，承担相应行政责任C.承担对客户的民事赔偿责任D.协助司法机关追回资金（三）某日，大豆期货合约价格出现异常波动。期货交易所查明，某大户A利用资金优势，连续买入，同时联合其他几个大户约定交易时间和价格，互相买卖，人为推高价格。129.大户A的行为属于（）。A.内幕交易B.操纵市场C.虚假申报D.正常套期保值130.针对大户A的行为，国务院期货监督管理机构可以采取的措施包括（）。A.没收违法所得B.处以罚款C.暂停其交易D.认定为市场禁入者131.期货交易所在该事件中可以采取的措施包括（）。A.限制大户A的开仓B.强行平仓C.调整保证金比例D.向中国证监会报告132.根据相关法律规定，操纵期货交易价格情节严重的，最高可处（）年有期徒刑。A.3B.5C.7D.10（四）投资者李某到某期货公司开户，李某声称自己是专业投资者，并提供了相关证明文件。期货公司审核后，认定其为专业投资者。133.关于专业投资者的认定，下列说法正确的是（）。A.必须是金融机构B.必须是理财产品C.必须符合一定的财务指标和投资经验D.必须申请并通过转化134.期货公司在为李某办理开户时，应当履行的义务包括（）。A.测评风险承受能力B.进行风险揭示C.签署期货经纪合同D.查验身份证明135.假设李某实际上不符合专业投资者条件，而是提供了虚假材料，期货公司未严格审核。李某发生亏损后投诉。期货公司可能面临的处罚是（）。A.警告B.罚款C.责令改正D.暂停业务136.李某作为专业投资者，其享有的权利包括（）。A.要求提供更详细的报告B.自行决定投资C.转化为普通投资者D.要求期货公司保证收益（五）某期货公司2026年年度报告显示，其净资本指标在上半年曾一度低于预警标准，但随后恢复。137.当净资本指标触及预警标准时，期货公司应当（）。A.立即停止经营B.向中国证监会派出机构报告C.在公司网站披露D.启动风险处置预案138.净资本预警标准通常是指净资本与风险资本准备的比例低于（）。A.100%B.120%C.150%D.200%139.如果净资本持续低于标准，中国证监会可以采取的措施是（）。A.责令限期整改B.责令停业整顿C.指定其他机构托管D.撤销业务许可140.期货公司恢复净资本指标后，应当（）。A.自动解除监管措施B.向中国证监会报告C.公告恢复情况D.计提风险准备金【答案与解析】一、单项选择题1.【答案】C【解析】根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，内幕信息知情人包括发行人、期货交易场所、期货公司、国务院期货监督管理机构等的工作人员，以及由于任职或获取信息而知悉的人员。通过新闻报道获悉信息的记者不属于法定的内幕信息知情人，除非其通过非法途径获取。2.【答案】C【解析】根据《期货公司风险监管指标管理办法》，期货公司应当持续符合以下风险监管指标标准：（一）净资本不得低于人民币1500万元；（二）净资本不得低于客户权益总额的6%；（三）净资本与风险资本准备的比例不得低于100%；（四）流动资产与流动负债的比例不得低于100%。因此C选项正确。3.【答案】C【解析】根据《期货交易管理条例》，期货公司应当在期货经纪合同中与客户约定风险通知方式。期货公司应当根据合同约定的方式向客户发出追加保证金的通知。4.【答案】A【解析】根据《证券期货投资者适当性管理办法》，经营机构销售产品或者提供服务的过程中，应当将投资者适当性匹配作为内部控制的审查环节。5.【答案】D【解析】期货交易所不直接代理客户进行期货交易，客户必须通过期货公司会员进行交易。D选项错误。6.【答案】A【解析】根据《期货从业人员管理办法》，期货从业人员受到纪律惩戒的，协会应当记入其诚信档案。7.【答案】C【解析】根据最高人民法院关于审理期货纠纷案件的司法解释，期货公司未按规定通知客户追加保证金，由于行情向持仓方向不利导致客户透支发生的扩大损失，由期货公司承担主要责任，客户承担次要责任。但本题描述的是“未按规定通知”且“导致穿仓”，通常判定期货公司承担主要责任，客户承担次要责任。但在某些特定司法解释中，如果期货公司完全履行了通知义务则不承担责任，未履行则承担过错责任。C选项最符合法律精神。8.【答案】B【解析】根据《期货交易管理条例》，设立期货公司，应当经国务院期货监督管理机构批准，并在公司登记机关登记注册。9.【答案】C【解析】根据《期货公司董事、监事和高级管理人员任职资格管理办法》，期货公司董事、监事、高级管理人员收受商业贿赂，利用职务之便为自己或者他人谋取不正当利益的，情节严重的，国务院期货监督管理机构可以暂停或者撤销其任职资格。10.【答案】D【解析】国务院期货监督管理机构的目标是规范市场行为、防范风险、保护投资者合法权益，而不是保证投资者盈利。投资有风险，盈亏自负。11.【答案】D【解析】在期货交易结算体系中，实行分级结算制度。期货交易所对会员（期货公司）进行结算，期货公司对客户进行结算。12.【答案】C【解析】根据《期货公司首席风险官管理规定（试行）》，首席风险官发现期货公司存在涉嫌违法违规或者存在重大风险隐患时，应当及时向公司住所地中国证监会派出机构报告。13.【答案】C【解析】净资本与风险资本准备的比例=净资本/风险资本准备=5000/4500≈111.11%。14.【答案】A【解析】客户可以通过书面、电话、计算机互联网等委托方式向期货公司下达交易指令。15.【答案】C【解析】期货公司应当按照规定缴存风险准备金，用于应对风险。16.【答案】C【解析】依据真实信息进行分析预测并发布报告属于正常的分析行为，不属于操纵市场。操纵市场通常包括利用资金、信息优势操纵价格，或者约定交易（对敲）等。17.【答案】B【解析】根据《期货公司监督管理办法》，申请金融期货经纪业务资格，注册资本不低于人民币5000万元。18.【答案】D【解析】根据《期货公司资产管理业务试点办法》，期货公司不得向客户承诺或者保证资产管理的最低收益。19.【答案】B【解析】期货从业人员不得以个人名义接受客户委托代理客户进行期货交易，必须以期货公司名义进行。20.【答案】A【解析】期货交易所应当在当日收市后，及时将交易结算结果通知会员。21.【答案】C【解析】证券公司从事介绍业务（IB业务），不得代理客户进行期货交易、结算或交割，不得代收、代付期货保证金。22.【答案】B【解析】期货公司应当建立、健全并有效执行风险管理制度，防范经营风险。23.【答案】B【解析】根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，因违法行为被注销任职资格的人员，自被注销资格之日起5年内不得担任期货公司的董事、监事、高级管理人员。24.【答案】D【解析】期货交易实行保证金制度、当日无负债结算制度、涨跌停板制度、持仓限额和大户持仓报告制度、强行平仓制度等。ABC均包含在内。25.【答案】B【解析】根据《期货交易管理条例》，股东未履行出资义务且在合理期限内未履行的，国务院期货监督管理机构可以限制该股东行使股东权利。26.【答案】B【解析】根据《期货公司风险监管指标管理办法》，期货公司净资本与风险资本准备的比例与上月相比变化超过20%的，应当向派出机构提交书面报告。27.【答案】A【解析】期货交割由期货交易所统一组织，期货交易所不得限制实物交割量。28.【答案】C【解析】根据《证券期货投资者适当性管理办法》，经营机构应当区分普通投资者和专业投资者，并对普通投资者履行特别的保护义务，不得随意混淆。29.【答案】A【解析】期货公司及其从业人员不得向客户提供虚假行情信息，这是严重违规行为。30.【答案】D【解析】根据《期货交易管理条例》，期货公司风险监管指标不符合标准的，中国证监会可以采取责令改正、责令停业整顿、指定托管、接管或者撤销其部分或者全部期货业务许可等措施。31.【答案】A【解析】会员制期货交易所的会员大会是其权力机构。32.【答案】A【解析】期货公司应当建立并有效执行客户交易结算资金第三方存管制度，确保资金安全。33.【答案】A【解析】期货公司董事、监事、高级管理人员必须具有期货从业人员资格。这是硬性条件。34.【答案】A【解析】期货公司经营期货经纪业务的，应当建立客户开户实名制。35.【答案】D【解析】根据《期货交易管理条例》，国有企业进行境外期货交易，应当按照国务院商务主管部门和国务院国有资产监督管理机构的规定办理。36.【答案】C【解析】期货公司对外发布的广告宣传材料，不得含有承诺获利、分担风险等误导性内容。37.【答案】B【解析】期货公司从业人员利用职务便利挪用客户资金的，构成挪用资金罪。38.【答案】C【解析】期货公司应当建立客户投诉档案，记录客户投诉及处理情况。39.【答案】C【解析】根据《期货公司首席风险官管理规定（试行）》，首席风险官由董事会提名。40.【答案】C【解析】期货公司应当在每月结束之日起7个工作日内，向中国证监会报送月度风险监管报表。41.【答案】C【解析】期货合约是标准化的，其条款由交易所统一制定，而非买卖双方协商。42.【答案】C【解析】开户审核主要关注身份的真实性、合法性及资金来源合法性。客户的财务状况虽然涉及适当性管理，但不是开户审核的法定硬性门槛（除非是特定品种的高门槛要求，但一般开户审核不强制要求审核财务状况，而是由投资者如实声明）。43.【答案】B【解析】根据《期货交易管理条例》，内幕交易没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不满10万元的，处以10万元以上50万元以下的罚款。44.【答案】D【解析】根据《期货公司监督管理办法》，期货公司应当妥善保存有关客户资料，保存期限不得少于20年。45.【答案】A【解析】分公司不具有独立法人资格，其民事责任由期货公司承担。46.【答案】A【解析】根据《期货公司监督管理办法》，期货公司股东持有期货公司的股权比例，经国务院期货监督管理机构批准，可以低于5%。47.【答案】A【解析】根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，期货交易实行价格优先、时间优先的成交原则。48.【答案】B【解析】当客户持仓量超出限仓规定时，期货公司可以强行平仓。49.【答案】D【解析】证券公司与期货公司的委托协议不需要载明利润分配方案，IB业务是介绍业务，通常不涉及直接利润分配，而是收取佣金。50.【答案】C【解析】公示从业人员信息不需要包括家庭住址，这属于个人隐私。51.【答案】C【解析】期货从业人员辞职的，其所在机构应当向协会报告。52.【答案】B【解析】期货公司风险监管指标预警标准是净资本与风险资本准备的比例低于100%（注意：规定标准是不得低于100%，预警通常指在标准边缘或特定比例，但在实际监管中，低于标准即违规，通常预警标准是比标准高一点的比例，如120%，或者指触及标准线。根据《期货公司风险监管指标管理办法》，规定标准是100%，预警标准是120%。此处若按单选题，最接近预警概念的是120%。但若题目问的是“不符合规定标准”则选100%。题目问的是“预警标准”，故应为120%。但部分教材将预警标准定义为触及监管标准。根据最新管理办法，预警标准是规定标准的120%。修正选A）。注：原选项A为120%，B为100%。根据法规，预警标准为120%。53.【答案】C【解析】从业人员不得同时在两家机构任职。54.【答案】D【解析】期货交易所应当公布即时行情、成交量、持仓量等上市合约信息。55.【答案】B【解析】根据《期货交易管理条例》，未经批准擅自设立期货公司等，对直接负责的主管人员给予警告，并处以3万元以上10万元以下的罚款。56.【答案】A【解析】期货公司应当建立客户回访制度。57.【答案】A【解析】风险准备金用于弥补期货公司因结算失误、技术故障等原因造成的损失，不得用于分配、投资等。58.【答案】D【解析】根据《中华人民共和国期货和衍生品法》，衍生品交易可以采用场内交易、场外交易等方式进行。59.【答案】A【解析】信息报送应当真实、准确、完整、及时。60.【答案】A【解析】期货从业人员受到纪律惩戒后，享有申诉权。二、多项选择题61.【答案】ABCD【解析】《中华人民共和国期货和衍生品法》规定，期货交易和衍生品交易应当遵循公开、公平、公正和诚实信用的原则。62.【答案】ABC【解析】期货公司风险监管指标包括净资本、净资本与风险资本准备的比例、流动资产与流动负债的比例等。负债与净资产的比例不属于主要监管指标体系（虽然也是财务指标，但非特定的风险监管指标）。63.【答案】ABC【解析】客户交易结算资金应当存入指定商业银行，与自有资金分户管理，严禁挪用。64.【答案】BCD【解析】期货公司不得接受国家机关、事业单位、期货公司工作人员及其配偶的委托。65.【答案】ABCD【解析】从业人员禁止代理客户交易、挪用资金、获利保证、以个人名义服务等。66.【答案】ABCD【解析】交易所风险管理制度包括保证金、当日无负债、涨跌停板、持仓限额、大户报告、强行平仓等。67.【答案】ABC【解析】董监高需具备任职资格，经核准，不得在被处罚期间任职。兼职受到严格限制，不能随意在其他营利性机构兼职。68.【答案】ABCD【解析】指标不达标、未按规定报送、提供虚假信息等均可被责令整改。69.【答案】BCD【解析】证券公司IB业务可以协助办理开户，但不得经手保证金、不得代客交易、不得洗钱。70.【答案】ABCD【解析】期货公司应当在经营场所公示业务许可证、从业人员名单、收费标准和风险说明书。71.【答案】ABCD【解析】这些都是期货公司必须遵守的风险管理规则。72.【答案】AC【解析】交割月份由交易所规定，必须是合约规定的月份。73.【答案】ABCD【解析】执业规范包括守法、守规、维权、保密。74.【答案】AB【解析】风险准备金主要来源于按手续费比例提取和从税后利润中提取。75.【答案】ABCD【解析】适当性管理要求了解投资者的基本信息、风险偏好、认知能力和承受能力。76.【答案】ABD【解析】资管业务需签合同、开专户、公平对待客户。严禁使用客户资产进行自营。77.【答案】ABC【解析】交易所可以检查交易、要求报告、查询账户，但不能直接冻结资金（需由法院或监管机构执行）。78.【答案】ABCD【解析】许可未延续、解散、破产、严重违法均可撤销许可。79.【答案】ABCD【解析】监管机构可以现场检查、查阅复制、查询账户、冻结涉案账户。80.【答案】ABCD【解析】应当报送年报、月报、临时报告，且必须真实准确完整。81.【答案】ABC【解析】期货公司可以调整保证金、限制开仓、强行平仓。暂停交易通常由交易所决定。82.【答案】ABC【解析】开户需实名制、审核身份、留存影像。严禁使用他人名义。83.【答案】ABCD【解析】惩戒包括警告、业内批评、公开谴责、暂停从业资格、撤销从业资格。84.【答案】ABCD【解析】公司治理结构需明确各层级职责。85.【答案】ABCD【解析】价格应当公开公平，禁止内幕和操纵。86.【答案】A【解析】证券公司申请IB业务，需申请介绍业务资格。87.【答案】ABC【解析】首席风险官负责监督风险、检查内控、报告风险。不负责决定重大投资。88.【答案】ABC【解析】监管人员、交易所人员、期货公司人员及其配偶不得从事期货交易。证券公司工作人员未明确禁止从事期货交易（除非是特定身份），但禁止利用内幕信息。根据《期货交易管理条例》，期货监管机构、交易所、期货公司工作人员及其配偶不得从事期货交易。D选项通常不在此列，除非是IB业务中的特定限制。89.【答案】ABC【解析】应当建立信息隔离墙、回避、利益冲突管理。90.【答案】ABD【解析】境外期货经纪业务需经批准、申请资格、遵守境外规定。服务对象不仅限于国有企业。91.【答案】ABCD【解析】开户、交易、结算、风控资料均需保存。92.【答案】ABC【解析】适当性匹配遵循匹配、适当性、审慎原则。93.【答案】ABCD【解析】禁止虚假陈述、误导宣传、诱骗交易、泄露信息。94.【答案】ABCD【解析】交易所应公布即时行情、持仓、成交、交割结果。95.【答案】ABD【解析】净资本计算公式为净资本=净资产-资产调整项+负债调整项-或有负债+其他调整。C选项风险资本准备是用于计算比例的，不是直接从净资本中扣除的项。96.【答案】ABC【解析】期货经营机构应建立合规、风控、内控制度。97.【答案】ABC【解析】变更形式、注册资本、5%以上股权需经批准。变更名称只需登记。98.【答案】ABCD【解析】从业人员应揭示风险、不保底、不分利、不接受全权委托。99.【答案】ABC【解析】风险监管报表应当逐月报送，由法定代表人和首席风险官签字。不一定非要附审计报告（年报才需审计）。100.【答案】ABCD【解析】应建立识别、计量、监测、控制机制。三、判断题101.【答案】A【解析】《中华人民共和国期货和衍生品法》规定，期货交易可以采取公开竞价等方式，也可以采取协议交收等方式（如大宗商品