2026年科创板开户科创板股票盘后固定价格交易监管试题及答案

2026年科创板开户科创板股票盘后固定价格交易监管试题及答案一、单项选择题（每题只有一个正确答案，每题4分，共60分）1.根据当前科创板投资者适当性管理监管要求，个人投资者申请开通科创板交易权限，要求申请开通前多长周期内的日均资产不低于50万元人民币（）A.申请开通前10个交易日B.申请开通前20个交易日C.申请开通前20个自然日D.申请开通前连续60个交易日2.个人投资者申请开通科创板交易权限，要求参与证券交易满多长时间（）A.1年B.2年C.3年D.无最低交易经验要求3.风险承受能力为保守型C1的投资者主动要求开通科创板交易权限，证券公司正确的处理方式是（）A.直接拒绝投资者的开通申请B.对投资者进行特别风险警示，确认投资者知晓风险并签署书面风险揭示书后，可以为投资者开通权限C.只要营业部负责人签字同意即可开通D.要求投资者追加资金至100万后即可开通4.根据上交所科创板交易规则，科创板股票盘后固定价格交易的申报时间是（）A.每个交易日9:30-15:00B.每个交易日9:15-11:30、13:00-15:30C.每个交易日15:00-15:30D.每个交易日9:15-11:30、13:00-15:005.科创板盘后固定价格交易的成交价格确定规则是（）A.以当日所有盘后申报的加权平均价作为成交价格B.统一以该股票当日收盘价作为成交价格C.以当日盘中最后一笔成交价格作为成交价格D.由买卖双方协商确定成交价格6.根据交易规则，科创板股票盘后固定价格交易的单笔申报最低数量要求是（）A.100股B.200股C.500股D.1000股7.科创板盘后固定价格交易的单笔申报最大数量不超过（）A.10万股B.50万股C.100万股D.1000万股8.根据上交所监管规则，下列哪种情形下，科创板股票当日不开展盘后固定价格交易（）A.当日股票涨幅超过10%B.股票因重大事项盘中临时停牌直至收盘C.上市公司盘中发布临时公告停牌半小时后复牌D.当日股票换手率超过30%9.证券公司对个人投资者风险承受能力的评估结果，有效期最长不超过（）A.1年B.3年C.5年D.长期有效10.已经开通科创板交易权限的投资者，后续风险承受能力等级从C4（平衡型）降到C3（稳健型），不再匹配科创板风险等级要求，证券公司正确的处理方式是（）A.立即冻结投资者的科创板交易权限，强制平仓持仓股票B.要求投资者转出全部科创板股票，否则冻结全部账户C.及时告知投资者风险情况，重新进行风险警示，要求投资者签署风险揭示书，若投资者不接受适当性要求，应当对其科创板交易权限采取限制措施D.无需处理，原有交易权限长期有效11.下列哪种盘后固定价格交易申报会被交易所交易系统直接认定为废单（）A.申报价格等于当日收盘价，申报数量200股B.申报价格比当日收盘价高2%，申报数量1000股C.申报数量100股D.申报数量50万股12.下列哪类资产不计入个人投资者开通科创板权限申请时的日均资产计算范围（）A.投资者普通证券账户内持有的ETF基金份额B.投资者融资融券账户内自有的担保资产市值C.投资者通过融资融券融入的资金和证券D.投资者账户内的国债逆回购资产13.科创板盘后固定价格交易的撮合成交时间是（）A.每个交易日15:00-15:05B.每个交易日15:00-15:15C.每个交易日15:05-15:30D.每个交易日申报时间内连续撮合成交14.根据科创板投资者适当性管理监管要求，证券公司为投资者新开通科创板交易权限后，应当在多长时间内对投资者进行开户回访（）A.1个交易日B.3个交易日C.5个交易日D.10个交易日15.下列哪项不属于证券公司在科创板开户环节必须履行的法定义务（）A.核实投资者身份、资产情况和交易经验真实性B.评估投资者风险承受能力，履行适当性匹配义务C.向投资者承诺科创板投资最低收益率D.充分揭示科创板投资风险，要求投资者签署风险揭示书二、多项选择题（每题有两个及以上正确答案，多选少选选错不得分，每题5分，共50分）1.下列属于个人投资者开通科创板交易权限应当满足的基本条件有（）A.申请开通权限前20个交易日，证券账户和资金账户内的日均资产不低于50万元人民币B.投资者本人具备不少于24个月的合法证券交易经验C.投资者风险承受能力评估结果符合科创板投资的适当性要求D.投资者名下连续五年无证券交易违法违规记录2.监管规则设置科创板盘后固定价格交易制度的主要目的包括（）A.满足投资者在竞价撮合时段外获得成交机会的交易需求B.降低大额交易对盘中交易价格的冲击，稳定盘中价格C.便利投资者以收盘价成交，满足指数基金调仓、ETF套利等交易需求D.延长交易时间，提高市场整体换手率，吸引投机资金参与3.在盘后固定价格交易申报时间内，投资者可以对自身的申报进行哪些操作（）A.申报买入科创板股票B.申报卖出科创板股票C.撤销已经提交的未成交申报D.修改已提交申报的价格和数量4.下列关于科创板盘后固定价格交易成交规则的说法，正确的有（）A.所有有效盘后申报的成交价格统一为该股票当日收盘价B.交易所交易主机按照时间优先的顺序对有效申报进行逐笔撮合成交C.当盘后申报总数量超过当日可成交总量时，按照申报比例分配成交额度D.盘后固定价格交易的成交量和成交额，纳入当日该股票的总成交量和总成交额统计5.证券公司核实投资者科创板开户交易经验时，投资者的下列交易经历可以计入交易经验时长的有（）A.投资者参与沪深A股交易的经历B.投资者参与沪深B股交易的经历C.投资者参与科创板存托凭证交易的经历D.投资者参与港股通、北交所股票交易的经历6.根据2024年上交所修订的《上海证券交易所科创板股票交易特别规定》，发生下列哪些情形时，证券公司应当对投资者的科创板交易权限采取相应的管控措施（）A.投资者风险承受能力等级下降，不再符合科创板交易适当性要求B.投资者一年内累计发生三次以上科创板异常交易行为，且被交易所出具警示函C.投资者的证券账户被司法机关依法冻结D.投资者违反科创板交易监管规则，被交易所采取限制交易措施7.下列关于科创板盘后固定价格交易信息披露与监管的说法，正确的有（）A.交易所在每个交易日盘后交易结束后，向市场公开披露单只股票盘后交易的成交价格、成交量等信息B.盘后固定价格交易的成交信息不属于公开信息，仅对申报投资者开放查询C.投资者可以通过交易券商查询自身盘后申报和成交的结果信息D.交易所将盘后固定价格交易的异常申报行为纳入科创板股票交易异常监控范围8.下列关于机构投资者开通科创板交易权限的说法，符合监管要求的有（）A.符合规定的机构投资者开通科创板交易权限，不需要满足50万元日均资产的要求B.机构投资者不需要进行风险承受能力评估，可以直接开通权限C.合格境外机构投资者（QFII）、人民币合格境外机构投资者（RQFII）可以直接开通科创板交易权限D.机构投资者开通科创板交易权限，也需要签署科创板股票交易风险揭示书9.科创板盘后固定价格交易中，下列哪些申报行为属于异常交易行为，会被交易所重点监控（）A.通过大额连续申报影响或者间接影响当日收盘价，误导其他投资者B.频繁申报、撤销申报，扰乱盘后交易申报秩序C.申报价格大幅偏离当日收盘价，影响正常交易结算D.指数基金为了跟踪指数进行的大额调仓申报10.证券公司在科创板开户和日常交易监管环节，应当履行的持续合规义务包括（）A.至少每年对已开通科创板权限的投资者进行一次适当性重新评估B.对投资者科创板交易行为进行日常监控，发现异常交易及时提醒投资者，并按照要求向交易所上报C.对投资者开户的全部资料和交易记录留存，从业务终止之日起不少于三年D.及时向投资者推送科创板相关风险提示，告知最新监管规则和交易要求三、判断题（正确打√，错误打×，每题2分，共20分）1.科创板开户要求的50万元日均资产，要求投资者申请开通前20个交易日每个交易日的资产都不低于50万元，否则无法满足条件。（）2.投资者已经开通创业板交易权限的，自动满足科创板开户条件，可以直接开通科创板权限。（）3.科创板盘后固定价格交易中，所有符合要求的有效申报，都以该股票当日收盘价作为成交价格。（）4.投资者参与科创板盘后固定价格交易，需要单独向证券公司申请开通盘后交易权限，否则无法参与。（）5.证券公司营业部为了完成开户考核指标，可以协助投资者通过临时转入资金、虚增资产的方式满足科创板开户条件。（）6.科创板盘后固定价格交易的成交量和成交额，不纳入当日上市公司股票交易龙虎榜的统计范围。（）7.年龄超过70周岁的个人投资者，只要满足科创板开户的基本条件，证券公司履行特别风险提示程序后，可以为其开通科创板交易权限。（）8.盘后固定价格交易中未成交的申报，当日交易结束后自动失效，不会顺延到下一个交易日。（）9.科创板个人投资者交易经验的计算，从投资者开立证券账户后第一笔证券交易成交之日起开始计算。（）10.盘后固定价格交易不属于科创板正常交易时段，交易所不对盘后交易的异常行为进行监管。（）四、案例分析题（每题35分，共70分）案例一：某券商营业部客户经理李某为了完成月度开户考核指标，营销刚入市18个月的客户王某开通科创板交易权限，王某账户最近20个交易日日均资产为36万元，不满足50万元的要求。李某为了帮王某开通权限，指导王某临时向账户转入100万元，开户完成后当天转出，同时修改了王某第一笔交易的时间，将交易经验从18个月修改为26个月，最终成功为王某开通了科创板权限。王某开通后买入某科创板股票，三个月后亏损18万元，王某认为营业部违规开户，应当承担赔偿责任，向券商投诉。问题：1.本次开户过程中，该券商营业部和客户经理李某违反了哪些科创板开户相关的监管规定？2.对于本次违规开通的科创板交易权限，证券公司应当采取哪些合规措施？3.监管部门可以对该证券公司和客户经理李某采取哪些监管处罚措施？案例二：2026年4月12日，投资者赵某持有12万股科创板股票B，当日赵某需要调仓卖出全部持股，当日盘中竞价时段赵某只卖出了2万股，剩余10万股打算在盘后固定价格交易卖出。当日收盘价最终确定为42元/股，赵某在14:52分提交了盘后卖出申报，申报价格填写41.5元/股，申报数量10万股。请结合规则回答下列问题：1.赵某的申报是否属于有效申报？如果当日股票B没有发生异常停牌，赵某的申报成交价格是多少，能否成交？2.如果当日股票B因重大资产重组事项，盘中临时停牌直至15:00收盘，当日还能否开展盘后固定价格交易？赵某已经提交的申报是否有效？3.如果赵某申报卖出150万股，超出了单笔申报最大数量，该申报会被如何处理？一、单项选择题答案1.B2.B3.B4.B5.B6.B7.C8.B9.B10.C11.C12.C13.A14.B15.C二、多项选择题答案1.ABC2.ABC3.ABCD4.ABD5.ABCD6.ABCD7.ACD8.ACD9.ABC10.ABD三、判断题答案1.×2.×3.√4.×5.×6.×7.√8.√9.√10.×四、案例分析题答案案例一问题1答案：本次开户过程中，营业部和客户经理违反了多项科创板开户和投资者适当性管理的监管规定：第一，违反了投资者适当性管理中真实性核查的要求，监管明确要求证券公司必须核实投资者资产、交易经验的真实情况，本案中客户经理协助投资者虚增交易经验，通过“过桥资金”临时冲量资产，伪造开户条件，严重违反了对投资者资质的真实性核查义务；第二，违反了适当性匹配的核心要求，科创板本身属于R3级以上的高风险投资品种，监管明确要求投资者满足法定的资产和交易经验门槛，从风险防控角度保护经验不足、资产不足的投资者，本案中投资者本身不满足法定开户条件，营业部违规为其开通权限，直接违反了适当性匹配的基本规则；第三，违反了充分风险揭示的程序要求，违规开户过程中没有按照监管要求向投资者充分揭示科创板比主板更高的投资风险，对于投资者不满足适当性要求的情况，也没有履行特别风险告知、双录确认的法定程序，程序严重违规；第四，违反了证券公司从业人员执业行为规范和内部合规管理要求，为了个人考核业绩突破监管红线，属于明知故犯的违规执业行为，破坏了科创板投资者适当性管理的整体秩序。案例一问题2答案：证券公司应当采取以下合规整改和风险处置措施：第一，立即对该投资者的科创板交易资格进行重新核查，重新评估投资者的风险承受能力、资产情况和交易经验，明确告知投资者违规开户的事实以及潜在风险，要求投资者重新签署科创板风险揭示书，完成适当性确认程序；第二，如果投资者重新核查后仍然不满足法定开户条件，证券公司应当主动与投资者沟通，引导投资者逐步卖出所持有的科创板股票，在持仓清理完毕后对投资者的科创板交易权限进行限制，不得允许投资者继续买入科创板股票，最大程度降低投资者的风险敞口；第三，开展内部合规排查和问责，对客户经理李某作出内部合规处罚，对营业部负责人追究管理责任，同时对营业部所有已开通科创板权限的投资者开户资料进行全面核查，排查是否存在类似的虚增资质、违规开户情形，及时整改到位，组织全体客户经理重新学习科创板开户监管规则，避免同类违规再次发生；第四，妥善处理投资者投诉，根据《证券期货投资者适当性管理办法》的规定，证券公司违规提供服务给投资者造成损失的，需要依法承担相应的赔偿责任，证券公司应当主动与投资者沟通纠纷解决方案，符合赔偿条件的应当按照规定落实赔偿，化解矛盾纠纷，避免风险扩散。案例一问题3答案：监管部门可以根据违规情节的严重程度，采取差异化的监管处罚措施：对于证券公司，可以采取出具警示函、责令改正、责令内部合规问责、暂停营业部科创板