（企业管理专业论文）国内商业银行信用卡风险管理研究.pdf

硕1 ：论文 圈内商业银行信用卡风险管理研究 摘要 自从2 0 0 3 年以来的短短几年时间内，中国信用卡市场从蹒跚学步已经迅速成 长为一个拥有超过9 0 0 0 万张发卡量的活跃市场，并逐渐呈现出“井喷式的高速 增长。商业银行的战略转型使得信用卡成为各行竞争的热点，但信用卡本身经营风 险的特质以及发卡量迅猛增长带来的过度营销，都对商业银行信用卡业务的盈利提 出了挑战，这就使得信用卡业务的风险管理正成为国内业界持续关注的焦点问题， 如何应对新形势下的信用卡风险就成为需要研究的课题。 本文从信用卡业务风险分类入手，分析了信用卡风险的特征以及相关理论，揭 示了风险管理应遵循的理念与其目的意义。随后本文详细分析了国内信用卡市场目 前风险管理现状，认为目前国内发卡行内部主要存在风险管理组织结构设置不合 理、风险内控制度不完善、风险管理理念落后、风险管理技术与专业人才缺乏等问 题，而在外部环境上国内法律法规和社会信用体系的不完善也对商业银行的风险管 理带来了不小的影响，接着本文又对比了美国与我国台湾地区风险管理的经验教 训，在此基础上提出了系统构建发卡机构信用卡业务风险管理的体系模式，主要分 为银行内部风险管理体系与外部风险管理环境，前者又包含了内部风险管理环境、 风险管理流程以及风险管理技术三要素。最后本文对国内商业银行信用卡风险管理 不足之处从外部环境、内部环境、内部流程以及管理技术几方面提出了相应的解决 对策。 关键词：信用卡风险信用卡风险管理商业银行 a b s t r a c t s i n c e2 0 0 3 ，t h ec r e d i tc a r dm a r k e to fc h i n ah a sd e v e l o p e df r o mas t u m b l e rt oa l l a c t i v em a r k e tw i t hac i r c u l a t i o no fm o r et h a n9 0m i l l i o n s ，a n di ts h o w saf a s ti n c r e a s e 1 i k eab l o w o u t t h et r a n s f e r so fs t r a t a g e mi nt h ec o m m e r c i a lb a n k sm a k et h ec r e d i tc a r da h o t s p o tw h i c he v e r yb a n kp u r s u e s ，b u tt h ep a r t i c u l a r i t yo f t h em a n a g i n gr i s k sw i t ht h e c a r di t s e l fa n dt h ee x c e s s i v em a r k e t i n gw i t ht h ef a s ti n c r e a s eo ft h ec i r c u l a t i o na 1 1 c h a l l e n g et h ep r o f i t a b l ea b i l i t yo fe v e r yb a n k c r e d i tc a r db u s i n e s s i tm a k e st h er i s k m a n a g e m e n to fc h i n e s ec r e d i tc a r daf o c a lp r o b l e mw h i c ht h ed o m e s t i ce x p e r t sp a y a t t e n t i o nt oc o n t i n u o u s l y h o wt od e a lw i t ht h er i s ko fc r e d i tc a r di nt h en e ws i t u a t i o n b e c o m e sas u b j e c tw h i c hn e e d ss t u d y i n g s t a r t i n gf r o mr i s kt y p e s ，t h i sp a p e ra n a l y s e st h ec h a r a c t e r sa n dt h e o r i e so f t h ec r e d i t c a r dr i s k i tr e v e a l st h ei d e a ，t h ep u r p o s ea n dt h es i g n i f i c a n c et h a tt h er i s km a n a g e m e n t s h o u l df o l l o w t h e nt h ep a p e ra n a l y s e st h er i s km a n a g e m e n ts t a t u so fd o m e s t i cm a r k e t ， p o i n t st h a tt h em a i np r o b l e ma r e ：u n r e a s o n a b l eo r g a n i z a t i o n a ls t r u c t u r e ，c o n s e r v a t i v e i d e a 。i n a d e q u a t et e c h n o l o g i e sa n dt a l e n t s i nt h ee x t e r n a le n v i r o n m e n t ，t h ei m p e r f e c to f t h el a w s r e g u l a t i o n sa n dt h es o c i a lc r e d i ts y s t e m ，b r i n g sal o to fi m p a c tt ot h el e v e lo f r i s km a n a g e m e n t ，f o l l o w e db yc o m p a r i n gt h ee x p e r i e n c e so fa m e r i c aa n dt a i w a n t h e n t h i sp a p e rc o n s t r u c t sac r e d i tc a r db u s i n e s sr i s km a n a g e m e n ts y s t e mf o rt h ei s s u i n gb a n k i tc o n t a i n si n t e r n a ls y s t e mo fr i s km a n a g e m e n ta n de x t e r n a le n v i r o n m e n to fr i s k m a n a g e m e n t t h e f o r m e rc o n t a i n st h r e ef a c t o r s ：i n t e r n a le n v i r o n m e n to fr i s k m a n a g e m e n t ，p r o c e s so fr i s km a n a g e m e n t ，t e c h n o l o g yo fr i s km a n a g e m e n t w ep r o p o s e c o r r e s p o n d i n gs o l u t i o n sf o rt h es h o r t c o m i n g so ft h ed o m e s t i cr i s km a n a g e m e n tt h r o u g h t h ep e r s p e c t i v eo fe x t e r n a le n v i r o n m e n t ，i n t e r n a le n v i r o n m e n t ，i n t e r n a lp r o c e s sa n d t e c h n o l o g y k e y w o r d s ：c r e d i tc a r dr i s k ，c r e d i tc a r dr i s km a n a g e m e n t ，c o m m e r c i a lb a n k n 声明 本学位论文是我在导师的指导下取得的研究成果，尽我所知，在 本学位论文中，除了加以标注和致谢的部分外，不包含其他人已经发 表或公布过的研究成果，也不包含我为获得任何教育机构的学位或学 历而使用过的材料。与我同工作的同事对本学位论文做出的贡献均 已在论文中作了明确的说明。 研究生签名：垃胡年6 月叫峒 学位论文使用授权声明 南京理工大学有权保存本学位论文的电子和纸质文档，可以借阅 或上网公布本学位论文的部分或全部内容，可以向有关部门或机构送 交并授权其保存、借阅或上网公布本学位论文的部分或全部内容。对 于保密论文，按保密的有关规定和程序处理。 研究生签名：地谚鼋年1 月吨侣 颂i ? 论文 国内商业银行信用卡风险管理研究 1 绪论 1 1 研究背景及意义 1 1 1 研究背景 自从1 9 8 5 年3 月中国银行珠海分行发行了我国第一张信用卡一“中银卡 以 来，信用卡在我国已有二十多年的历史，国内各银行也在始终不断地探索、寻求自 己的发展之路。但与西方发达国家相比，我国信用卡业务的发展仍然处于起步阶段。 从全球来看银行业的发展趋势正逐渐以信用卡为盈利重心。在美国，信用卡利润可 以占到银行利润的5 0 甚至以上，信用卡利润已成为银行利润的主要来源。如花旗 银行的信用卡业务收益就占其利润总额的三分之一，美国运通公司的运通卡业务利 润业务更占了其公司全部利润的七成。而据统计，目前在我国大约只有不到半数的 商业银行信用卡业务能够盈利。所以大力发展信用卡业务也成为了国内商业银行改 变赢利方式的重要途径。 随着中国金融体制改革的不断深入以及金融市场的逐渐开放，近年来国内商业银 行纷纷将信用卡定位于转型发展中的战略性产品，外资银行也以不同方式介入我国信 用卡业务，信用卡市场的竞争越来越激烈，同时国内受理环境明显改善，银行卡联网 通用的目标已基本实现，由多元化市场主体构成的信用卡产业链初步形成，银联作为 国内民族品牌的信用卡组织和发卡品牌，己经初步具备和国际信用卡组织竞争的能 力，这一切使得我国信用卡产业正处于高速增长的阶段。2 0 0 3 年，“信用卡元年”，当 年国内实现发卡5 0 0 万张，超过历年发卡量总和，之后信用卡发卡量保持了近翻番的 增长速度，截至至1 j 2 0 0 7 年底，中国信用卡市场发卡量达9 9 7 6 万张，较2 0 0 6 年增长 6 9 9 5 ，多家银行的信用卡发卡量接近或超过了此前的发卡总量，按这个速度，2 0 0 8 年信用卡总数很可能突破1 5 亿张。近4 年来发卡量年均增长率保持在8 0 以上，发卡 机构翻了两番，信用卡应偿信贷余额达7 5 0 亿元，总授信额度超过6 3 0 0 亿元。目前， 中国的个人信用卡持卡人数量已达3 1 7 7 万，信用卡人均持卡量达3 1 4 张。据预期， 在今后三年内，中国信用卡仍将以每年7 5 一1 0 0 的速度增长。国内信用卡市场j 下 在呈现井喷式增长。 但是，随着信用卡业务的进一步发展，由于其产品本身具有无担保循环信贷和 贷款实际发生的非计划性、无固定场所、数量众多、单笔金额小、审核方便等特点， 数据米源：易观国际w w w a n a l y s y s c o r n 数据来源：h t t p ：f i n a n e e s i n a c o a l o n m o n e y b a n k b a n k _ c a r d 2 0 0 8 0 4 2 4 0 5 5 5 4 7 9 3 6 2 5 s h t m l 1 绪论 硕士论文 决定了它是一项高风险的业务。因此，风险管理是信用卡发行机构所从事的全部业 务和管理活动最核心的内容之一。全面构建现代信用卡风险管理体系并适时进行创 新，既是我国发卡机构改革与发展的重要内容，又是提高信用卡产品质量效益的重 要保障。但目前我国与国外先进的发卡机构相比而言，由于丌展信用卡业务时间不 长，业务经验匮乏，还存在着较大的差距，特别是在风险管理方面，发卡行风险管 理技术、制度的落后，经验的缺乏，错误的风险管理理念、信用卡相关法律制度和 监管体系的不健全，征信体系的不完善，以及社会信用风气的不良等因素，都对我 们信用卡业务的风险管理水平提出了挑战。 1 1 2 研究意义 我国信用卡产业逐步放丌，信用卡业务当前讵处于高速发展的阶段，但与发达国 家和地区信用卡业务收益在银行利润结构中i 与据重要比例相比，我国目前只有招商银 行等为数不多的商业银行在信用卡领域实现7 i l 利，其主要原因在于相对落后的商业银 行信用卡风险管理水平和不健全的相关法律制度信用体系，加之目前国内尚缺少信用 卡风险管理系统的理论研究，在实务操作中也仍处于摸索阶段，缺乏系统、有效涵盖 宏观外部经济环境和商业银行内部风险管理的整体机制，因此本文认为对信用卡风险 管理理论与实务的研究对于提升发卡机构盈利水平，舰范信用卡市场行为，维护特约 商户与持卡人利益具有深远的意义。本文主要通过对国内商业银行目前风险管理的现 状、主要风险分类、风险相关理论、风险管理流程以及风险管理措施做出综合阐述， 并借鉴发达国家的经验与教训，试图探讨和解决以下三个问题： 一、为我国高速发展的商业银行信用卡业务探寻符合自身实际情况的风险管理体 系模式。 二、通过借鉴美国与台湾的信用卡风险管理经验与教训，为我国信用卡风险管理 以及信用卡产业在我国的健康快速发展提供了丰富的理论知识与实践经验。 三、通过分析国内发卡行目前内部及外部风险管理的现状及所存在的问题，提出 完善信用卡风险管理体系的对策。 1 2 国内外研究现状 与本文研究相关的主要有以下几个方面： ( 1 ) 风险管理 风险管理于2 0 世纪3 0 年代萌芽，5 0 年代形成理论体系，至i j 7 0 年代以后逐渐发展成 为全球范围内广受认可的- r 新兴管理学科，主要和企业经营管理和保险业务相关。 1 9 6 4 年，美国学者威廉斯和汉斯在其著作风险管理与保险中指出，风险管理是通 过对风险的识别、衡量和控制而以最小的成本使风险所致损失达到最低程度的管理方 2 硕上论文 国内商业银行信用卡风险管理研究 法。1 9 7 6 年巴格利尼在其著作国际企业的风险管理中认为，风险管理的主要目的 是在保持企业财务稳定性的同时，尽量减少因各种风险损害所支出的总费用。1 9 7 5 年风险和保险管理协会成立，1 9 8 3 年5 月9 日，在该协会年会上，世界各国的专家学者 共同讨论并通过了1 0 1 条风险管理准则，其中包括：风险管理一般原则，风险识别与 衡量、风险控制、风险财务处理、索赔管理、保险条款安排技巧等，这些一般准则的 诞生和运用，标志风险管理的实际操作规范体系已经形成，使风险管理更趋科学化和 规范化，也标志风险管理的发展进入了一个新阶段。2 0 0 6 年巴塞尔委员会正式发布 了资本计量和资本标准的国际协议：修订框架( 简称新巴赛尔协议) 。新巴塞 尔协议提出了相对比较完整的银行内部全面风险管理体系，形成了最低资本要求、监 管当局的监督检查与市场纪律三大支柱，与包括信贷风险、市场风险和操作风险在内 的资本充足率计算框架并针对信贷风险提出了内部评级法。新巴塞尔协议代表了世界 银行业监管发展的大方向，反映了当今先进的风险管理技术，是银行业风险管理的最 佳实践和指引。美国c o s o 委员会在上个世纪9 0 年代提出了内部控制整体框架思想。 在2 0 0 4 年9 月，c o s o 进一步公布了企业风险管理整合框架( e r m ) ，从纯粹的 内部控制转向了以风险为导向的管理，按照其所描述的内容，全面风险管理是一个从 企业战略目标制定，到目标实现的风险管理过程。它可以简单用”3 4 8 ”的框架来描述。 即三个维度：企业目标、全面风险管理要素、企业的各个层级；企业目标包括四个方 面：战略目标、经营目标、报告目标和合拢目标；全面风险管理要素有八个：内部环 境、目标设定、事件识别、风险评估、风险对策、控制活动、信息和交流、监控。全 面风险管理的八个要素为企业的四个目标服务；企业的各个层面要峰持同样的四个目 标：每个层面都必须从八个要素进行风险管理。该框架为银行建立系统化的信用卡风 险管理架构提供了良好的参考。 总的浼来，现有企业风险管理与金融风险管理研究己形成了较为成熟的理论体 系。 ( 2 ) 信用卡风险管理 从专门关于信用卡风险的文献资料来看，国外在这方面较多，美国戴维布泽尔 主编的银行信用卡一书对美国商业银行信用卡业务的经营管理进行了权威和详细 的介绍。美国期刊“c r e d i tc a r dm a n a g e m e n t 经常刊载有关信用卡风险问题的文章。 m a r kw i l s o n 在“w h a tc o n s t i t u t e sc r e d i tc a r dr i s k ? 一文中对信用卡风险的组成进 行了细致的描述。此夕b v i s a 、m a s t e r c a r d 等产业巨头多年来一直致力于信用卡 巴塞尔委员会是由美国、英国、法国、德国、意大利、日本、荷兰、加拿人、比利时、瑞典 1 0 大工业国的中央银行于1 9 7 4 年底共同成立的，作为国际清算银行的一个正式机构，以各国 中央银行官员和银行监理当局为代表，总部在瑞士的巴塞尔。这些协议的实质是为了完善与补 充单个国家对商业银行监管体制的不足，减轻银行倒闭的风险与代价，是对国际商业银行联合 监管的最主要形式。 1 绪论 硕：1 ：论文 风险的研究，尤其是信用欺诈，黑名单共享等。而在国内关于信用卡风险问题的研究， 甚至是关于信用卡业务的研究，还都处于起步阶段。我国最早对信用卡风险的涉及范 围主要在于对欺诈风险的法律研究。王新( 1 9 9 8 ) 首先详细介绍了信用卡风险和信用 卡诈骗。此后宣章良( 2 0 0 1 ) x 对信用卡诈骗的非法占有目的、恶意透支、牵连犯问题 作一些初步探讨，并提出一些立法完善建议。周宏亮、穆文全( 2 0 0 3 年) 详细阐述了信 用卡风险管理的理念、技术和相关法规以及美国所采用的先进的信用卡风险管理方 法。吴洪涛( 2 0 0 3 ) 对商业银行信用卡业务存在、发展进行了系统的理论上的分析并对 中外银行信用卡业务进行了比较分析和未来趋势的判断，其中对信用卡业务的风险问 题进行了透彻的评析。张济珍( 2 0 0 3 ) 贝j j 从经济、法律、文化、社会心理等多个角度分 析了中国信用风险的形成机理。虞月君( 2 0 0 4 年) 从产业角度对信用卡发展进行了开拓 性的研究，深入分析了我国信用卡产业的发展模式。冼乖1 j ( 2 0 0 5 ) 有机地融合了银行信 用卡风险管理要求、国外银行的先进风险管理理念与成功经验以及p d c a 管理模式， 以风险对象，风险管理为主轴，探索了风险识别、评价和控制的新模式。曳涛( 2 0 0 6 ) 提出了信用卡风险成本概念，揭示信用卡风险成本管理必须是积极的寻求成本和收益 的动态平衡的观点，将风险成本管理的目的定位在寻求利益最大化的目标上，并运用 金融工程学理论和数理模型来计算信用卡风险成本。张勇菊( 2 0 0 6 ) 首次将f i s h e r 线性 判别法尝试性地应用于对信用卡客户的信用评级。赵冈u ( 2 0 0 7 ) 从金融产品的本质出 发，分析信用卡的产品要素，阐述了信用卡作为会融产品的供给和需求以及信用卡信 用风险的类型、计量指标体系。他还针对信用卡产品基于风险调整的定价模式和信用 风险外部资产证券化进行了分析。迟春娟( 2 0 0 7 ) 对国内大学生信用卡风险的成因做出 了分析并相应的提出了管理对策。 综合看来国内对于信用卡业务风险管理 f 内研究和发达国家相比还有不少差距，主 要体现在没有形成综合性、集成化、系统性地看待信用卡这一特殊事物的j x l 险体系， 研究方面较分散。本文试图从建立商业银行信用卡风险管理体系的角度来进行对信用 卡的全面风险管理。 ( 3 ) 信用评分模型 关于信用评分模型在信用卡业务中的应用，发达国家已十分成熟，而在我国，对 于信用评分模型还处于介绍、引进阶段。2 0 世纪5 0 年代美国b i l lf a i r 和数学家e a r li s a a c 创建了f i c o 模型，提出了信用评分方法，根据对不同信用等级的客户制定不同的分 段定级标准，它为信用卡风险控制奠定基础。此后s t e e n a c t e r s 和g o o v a e r t s ( 1 9 5 9 ) 采用 s t e p w i s e 逻辑回归模型寻找影响信用风险的原因，得到年龄、是否有电话、居住现址 与工作的时间长度、地方区别、职业、是否在国家机关工作、月收入、住宅所有权、 之前贷款件数、贷款期间等为评等模型的显著变数。r o c k ( 1 9 8 4 ) 指出有些因素较受信 用卡业者所重视，如与其他债权人的关系、年收入、负债收入比率、职业、居住与工 4 硕士论文 国内商业银行信用卡风险管理研究 作的时间长度、住宅所有权、是否有支票或存款账户等7 个变数。u p d s g r a v e ( 1 9 8 7 ) 指 出影响信用卡或短期借款申请的关键信用风险有债权人数目、过去信用付款记录、是 否有破产宣告、工作与居住的时间长度、收入、职业、年龄、是否有支票或存款账户 等8 个变数。z h u ，b e l l i n g 和o v e r s t r e e t ( 1 9 9 9 ) 考察了一组汽车贷款样本的组合评分问题， 他们利用这组样本的申请信息建立了一个评分模型，并从外部信用评分机构取得了这 些客户的外部信用评分，然后构造了一个组合评分模型，研究结果表明，如果组合系数 设置得好，组合模型的评分就有可能优于单个模型的评分。d o n a t o c t a i ( 1 9 9 9 ) 信用卡 资料为例，试着利用资料探勘的技术预测信用卡持有人的信用破产时机。d e s a i ( 1 9 9 6 ) $ 1 w e s t ( 2 0 0 0 ) 等人都使用神经网络技术术构造个人信用评分模型。通过实证分析，他们 验证了在各种变量问呈现复杂的非线性关系的情况下，神经网络技术所具有的明显优 势。t h o m a s ( 2 0 0 2 ) 认为在实际信贷决策i l 将不同的模型结合起来使用也是一种常用的 方法，这样做的目的往往是为了节省成本。m o r g e m ( 2 0 0 2 ) 认为在个人住房贷款行为评 分模型中，将外部信用评分机构的评分作为l o g i s t i c 回归模型的解释变量之一，可以提 高模型的预测精度。t i a n 等( 2 0 0 2 ) 贝j 提出了一种“两阶段混合神经网络判别方法”，克 服了单纯使用神经网络模型的一些缺陷，如可以挑选出有显著意义的特征变量，从而简 化了模型的结构，更好地给出神经网络的初始解从而缩短神经网络训练时间，还可以 提高预测的精度等。在国内，陈建( 2 0 0 5 ) 首次详细向国内介绍了欧美先进的信用评分 模型的开发技术和应用经验，并对信用评分模型的实施、管理、跟踪、检验等最佳操 作经验进行了翔实的论述，他还讨论了将信用评分模型融入到信用卡生命周期管理中 的应用。石庆焱( 2 0 0 5 ) 对几种个人信用评分模型在中国的应用进行比较研究，探讨多 种模型的综合运用，对国内商业银行个人信用评分建模过程中常遇到的样本容量不足 问题提出处理方法，提出个人信用评分模型数据预处理、模型质量的检核方法，对个 人信用评分模型进行扩展，将客户活动程度评分加入信贷决策过程等。迟国泰等人 ( 2 0 0 6 ) 在个人信用卡信用风险评价体系和模型研究，通过分析持卡人还款能力和 还款意愿，设计出一套个人信用卡信用风险评价体系，并设定不同指标值所对应的阀 值来评估申领人信用风险，以供发卡银行决定是否发卡。孙大利( 2 0 0 6 ) 提出我国在应 用信用评分模型时除了借鉴国外的成熟方法，还应注意结合我国国情与特殊情况，特 别关注总体样本、个人信用动态变化、特征变量的选取、临界值判断、拒绝推论、信 息缺失等具体问题。戴毅( 2 0 0 6 ) 打破国内商业银行通常应用信用评分模型来度量信用 卡透支信用风险，结合巴塞尔新资本协议的要求，选择c r e d i t r i s k + 模型作为度量的工 具，并进行了度量实践。朱晓明、刘治1 萤( 2 0 0 7 ) 对信用评分领域大量的模型和方法以 及相关文献做了细致的分类和综合比较，这些模型包括多元判别分析模型、数学规划 法、l o g i s t i c 回归分析和神经网络模型等。刘莉亚( 2 0 0 7 ) 根据我国银行业的发展现状与 评分模型的可实施性，设计了一个根据专家判断法的评分结果和定量模型法的评分结 l 绪论硕i ：论文 果进行相互校验的混合型个人住房贷款信用评分模型并进行了部分验证工作。 国内对信用评分技术的研究还停留在理论研究的阶段，从对实务贡献来看，信用 评分模型在我国信用卡业务甚至是信贷业务使用还不普遍，即使引进了先进的评分技 术也只是在资信审核过程中，并未贯穿到业务全流程中。此外我国还缺乏适合中国消 费环境与居民消费习惯的信用评分技术。 1 3 本文的研究内容与结构 本文从信用卡业务风险分类入手，分析了信用卡风险的特征以及相关理论，揭示 了风险管理应遵循的理念与其目的意义。随后本文详细分析了国内信用卡市场目前风 险管理现状，认为目前国内发卡行内部主要存在风险管理组织结构设置不合理、风险 内控制度不完善、风险管理理念落后、风险管理技术与专业人才缺乏等问题，而在外 部环境上国内法律法规和社会信用体系的不完善也对商业银行的风险管理带来了不 小的影响，接着本文又对比了美国与我国台湾地区风险管理的经验教训，在此基础上 提出了系统构建发卡机构信用卡业务风险管理的体系模式，主要分为银行内部风险管 理体系与外部风险管理环境，前者又包含了内部风险管理环境、风险管理流程以及风 险管理技术三要素。最后本文对国内商业银行信用卡风险管理不足之处从外部环境、 内部环境、内部流程以及管理技术几方面提出了相应的解决对策。 本文共分六章，结构如下： 第一章绪论首先介绍了本文的研究背景及意义，对国内外行用卡风险管理研究现 状做了对比，最后介绍了本文所采用的研究内容与研究架构。 第二章首先介绍了信用卡的概念、功能以及我国的信用卡业务运作模式，然后对 信用卡风险种类做了划分，介绍了信用卡风险的与其他业务风险相比的特征，其次从 理论角度阐述了与信用卡风险相关的问题。最后介绍了信用卡的风险管理应遵循的理 念、目的及意义。 第三章首先分析了我国目前在发卡行信用卡风险管理的内部组织结构、内控机 制、管理理念、管理技术以及外部环境中相关法律制度与社会信用体系建设中的不足 之处，然后对比了美国与台湾地区发卡行内部与外部风险管理的成功经验与失败教 训。 第四章首先构建了发卡行信用卡风险管理体系，并着重分析体系中信用卡内部风 险管理流程与信用卡风险技术应用两大要素，并对后者做出了基于l o g i s t i c 回归的申 请信用评分模型的构建与实证分析。 第五章针对我国所存在的问题与不足之处，提出了构建我国信用卡风险管理体系 的有效实施对策。 6 硕i j 论文 圈内商业银行信用卡风险管理研究 第六章对本文做出了三点结论，并对本文的创新与不足之处进行了分析。 2 信用卡风险分析j 风险管理 硕i ：论文 2 信用卡风险分析与风险管理 2 1 信用卡概论 2 2 1 信用卡的概念与分类 信用卡是银行或其它会融机构签发给那j l 黑资信状况良好的人士或机构，用于在指 定的商家购物和消费、或在指定银行机构存收现会以及获得发卡机构承诺的其他服务 的特制卡片，是一种特殊的信用凭证。信j i j 卡多为塑料制成，内嵌载有持卡人信息 的磁条或芯片，可以通过计算机网络系统广泛地用于支付、消费信贷、结算等领域， 又被誉为“电子货币 。 信用卡实质是一种消费贷款，它提供一个有明确信用额度的循环信贷账户，借款 人可以支取部分或全部额度。偿还借款时也可以全额还款或部分还款，一旦已经使用 余额得到偿还，则该信用额度又重新恢复使用。 在我国，信用卡可主要分为以下几种类型： 根据持卡人的资信状况，可分为金卡和普通卡。金卡的授权额度起点较高，附加 服务项目较多，因而一般发给资信较好，偿还能力较强或有一定社会地位的人。而普 通卡是向经济实力和信誉地位一般的持卡人发行的信用卡。 按持卡人的地位和责任，信用卡又可分为主卡和附属卡。主卡是持卡人自身对所 持信用卡的各款项支付承担清偿责任的信用卡。附属卡是附属于主卡的信用卡。附属 卡持卡人一般不对自身持信用卡的各项款项支付承担清偿责任，而是由主持卡人来承 担。 按发行对象分，可分为单位卡与个人卡。单位卡指政府部门或企事业单位工作人 员持有的，主要用于日常商务支出和财务报销业务的银行信用卡。单位卡结算方式是 政府或企业单位及其在职职工在公务活动中使用单位卡刷卡消费，在规定的期限内按 单位财务制度由本单位财务部门审核后报销还款的一种结算方式，它的实质是个人金 融业务范畴内的小额批发业务。个人卡则是针对个人小额循环消费信贷所发行的信用 卡。 2 2 2 信用卡的功能 信用卡的功能由发卡银行根据社会需求和内部经营创新能力所赋予，由于业务特 点和经营理念的差异，各发卡银行所发行的信用卡功能并不完全相同，产品种类及服 务也各有不同。但是信用卡的基本功能是二致的，归纳起来主要有以下几种： l 、支付结算功能 硕上论文 国内商业银行信用卡风险管理研究 持卡人可使用信用卡在特约商户直接消费或享受服务，无须以现金或支票付款。 发卡银行通过内部结算网络分别与持卡人和特约商户进行资金结算，并从中获取商户 回佣。支付结算是信用卡最基本的功能，它能减少加快货币流通速度，减少社会现金 流通量，加强国家和监管机构的监管力度，方便持卡人和特约商户的购销活动。 2 、信用消费功能 持卡人可在银行给与其的信用额度范围内进行消费，不必事先在卡里存上相应的 存款后再消费。持卡人用信用额度消费后就形成了透支额或应收帐款，即银行向持卡 人提供的消费信贷，银行给予持卡人一定的期限来完成还款，在此期限内享受免息还 款待遇，不收利息，若持卡人未按时还款，就形成了逾期，银行开始收取高额的利息。 信用消费功能是信用卡的主要功能之一，它扩大了社会消费，刺激了消费需求，带动 了经济的增长。 3 、转帐结算功能 持卡人可在银行或特约商户办理大额转帐业务，通过银行的结算网络将资金从一 个账户划转到另一个账户。计算机网络和电话系统目前已经在世界上十分的普及，持 卡人可在银行提供的系统中足不出户的通过网上交易或者电话银行交易完成资金划 转和购物还款等操作，持卡人也可在银行的a t m 和c d m 上完成相同的操作。转帐结 算功能方便了持卡人还款和资金划转，加快了货币的流通速度。 4 、信贷功能 持卡人在使用信用消费功能后，如果按照银行的规定进行了还款，则持卡人的信 用额度得到了恢复，又可以再次在其信用额度内进行消费，有此以往循环往复，使得 信用卡可以长期成为持卡人的支付和消费信贷工具。循环信贷功能是信用卡的主要功 能之一，一方面它维护了银行与客户之间长期合作密不可分的关系，另一方面也刺激 持卡人通过该功能不断进行消费，不断积累信用，既促进了社会消费需求，又同时为 建立诚信社会打下了基础。 5 、提取现金功能 持卡人可以在紧急情况下通过银行网络或a t m 等设备在银行给予的额度内提取 现金，以备急用。信用卡网络毕竟没有覆盖世界所有角落和所有业务，在无法通过信 用卡交易时，通过信用卡取现也是一种解决办法。透支取现不享受免息还款待遇，银 行立即收取高额的利息，带着信用卡就等于带着银行出门。 6 、规模购买功能 发卡机构作为全体持卡人的代表，通过市场力量，以期更有力的讨价还价能力， 从卖方获取更多的谈判收益，让持卡人分享。例如运通公司和花旗银行等机构已经普 遍为持卡人提供持卡消费折扣、保证持卡购物为最低价格等附加服务。 9 2 信用卡风险分析与风险管理 硕士论文 2 2 3 我国信用卡业务的运作模式 在美国，信用卡主要包括两种类型：银行信用卡和t & e 信用卡。这两种信用卡类 型也代表了美国信用卡行业的两大主导信用卡业务模式：独立信用卡发行系统和银行 卡协会信用卡发行系统。银行卡协会信用卡发行系统是指维萨卡( v i s a ) 和万事达 卡( m a s t e r c a r d ) 两大银行信用卡发行体系。v i s a 和m a s t c r c a r d 是由众多全国性、地区 性和当地银行所联合组建的开放式发卡系统。各银行成员在整个系统中扮演收单行、 发卡行的角色，成员之间通过v i s m m a s t c r c a r d 系统进行转帐和清算。各个银行成员 相对独立，所有的交易和帐务信息必须在成千上万独立银行组成的系统中流动，因此 称之为开放式系统。与之相对应的独立信用卡发行系统主要包括美国运通卡、发现卡 和大莱俱乐部等信用卡发行公司发行的信用卡。与丌放的银行卡协会信用卡发行系统 不同这些公司自身形成单独的信用卡发行系统，所有交易数据都只在公司内部流动， 因此，这种发行系统也被对应称之为封闭式系统。 在我国，由于发卡机构只能是商业银行，所以国内信用卡业务模式只能是银行卡 协会信用卡发行系统，又由于人民银行规定境内银行卡人民币跨行清算业务必须通过 银联网络处理，所以国内银行信用卡发行体系主要指中国银联以及v i s a 和m a s t e r c a r d 三家组织。 图2 1 我国信用卡业务运作模式 我国信用卡运作模式的业务主体主要有： 一、信用卡组织 指的是以提供信用卡交易网络、资金清算、品牌共享、增值服务为目的而成立的 机构。一般由会员单位共同发起，或者通过先行成立后吸收会员单位。具体而言，信 用卡组织在成员机构内发行共同的信用卡品牌、制订统一的业务运作规则、提供网络 数据传输和交易转接服务、进行跨国交易的国际汇兑清算、处理交易纠纷仲裁。 二、发卡行 l o 硕士论文 国内商业银行信用卡风险管理研究 作为信用卡产品的提供方，发卡行在信用卡运作中起到核心的作用。发卡行根据 业务发展的需要，向持卡人提供信用卡产品，提供信用透支服务，同时承担发卡方相 关的支付结算、客户支持服务和其他增值服务，并向客户收取相应的利息费用而获取 赢利。发卡机构根据自身发展战略，制定信用卡发展目标，细分市场客户群体，确定 产品功能、定价策略和推广计划。在国外，发卡机构除了银行以外，企业、专业机构 也可以发卡，国内规定只能由商业银行经审批以后方能发行信用卡。 三、收单机构 信用卡组织的会员单位，可以同时是多个组织的会员。收单机构发展提供商品服 务的特约商店，布放银行卡使用的专用机具o i p o s 机，接受商户请款，为商户办理资 金结算，受理商户的退货、再请款等要求，办理银行卡交易的查询查复、退单等单证 业务。在我国收单机构主要指商业银行及银联，收单行除了为特约商店提供收单服务 外，还布放a t m 机具，受理银行卡的现金取款、查询等业务。另外收单机构可以兼营 发卡业务。 四、持卡人 持有并使用信用卡的个人。申领人根据发卡机构的要求，提供个人信息和资信证 明提出申领要求，发卡机构经审核后发行信用卡。持卡人使用卡片，在收单机构发展 的特约商户内进行透支消费和提取现金( 一般由银行自行提供此项服务) ，遵循发卡机 构的信用卡章程和相互问的领用和约，享受信用透支的免息期，在规定的时间内还款。 五、特约商户 指与收单机构签订特约商户协议，能够受理银行卡业务，为持卡人提供购物消费 服务的单位，主要意义在于方便持卡人消费、完善银行卡服务功能以及通过缴纳商户 佣金来增加发卡行业务收入。 2 2 信用卡风险概论 2 2 1 信用卡业务的风险分类及表现形式 对银行所面临的风险分类方法众多，风险的表现形式也有多种。经济学家们往往 将风险分为系统性风险和非系统性风险。非系统性风险亦称为特定风险、单个风险、 微观经济风险，指的是由于主体的不同，包括项目、企业、产业的不同或地区、国家 的不同而带来的相关风险。这类风险是可以通过大数法则将其化解和分摊的。而系统 性风险则是指整个系统( 如整个金融体系) 都受到了不确定性的冲击，这种风险来源是 一致的，因此也称为宏观经济风险，这种风险是不可分散的风险。 2 0 0 4 年6 月2 9 日，巴塞尔委员会正式颁布了新巴塞尔协议( b a s e l i i ) ，并要求国际 银行业于2 0 0 7 年正式实施该协议。新协议成为国际银行业监管和经营的新标准，中国 2 信用卡风险分析与风险管理硕： ：论文 银监会提出，至1 2 0 0 9 年，1 0 家左右大银行推行基于内部评级法的风险管理模式并全面 实施新巴塞尔协议。巴塞尔新资本协议对商业银行经营业务风险的全面考虑，将 其划分为市场风险、流动性风险、信用风险和操作风险。表2 1 是对以上四种风险从 银行角度所作的解释。 表2 1 商业银行经营业务风险分析 风险类型定义 银行所经营商品的价格风险，市场利率的波动对银行持有的资 市场风险 金或负债的组合类型有影响 银行不得不安排资金计划之外的支出，这种风险与存款来源主 流动性风险体有很大关系，与企业债权人不同，银行的存款人有权随时取 同债权 信用风险 借款方不能偿付债务本金和利息的风险 操作风险由不完善或有问题的内部程序及系统或外部事件所造成的风险 信用卡业务也具有以上四种风险，但是由于信用卡与其它种类的银行业务具有不 同的特性，如无担保循环信贷、贷款实际发生非计划性、无固定场所、授贷个体多、 单笔金额小等，所以在实际工作中，信用卡业务的主要风险有： 2 2 1 1 信用风险 这是指由于信用卡持卡人或持卡单位的信用因素未能如期偿还债务造成违约，使 银行无法收回透支挚款而造成损失的可能。信用卡具有消费信贷功能，银行允许持卡 人在一定额度内进行透支，这是以持卡人的信用良好作为前提的，持卡人应按照规定 的时间与利率主动向银行偿还贷款。如果持卡人违约，便会使银行的信用卡贷款出现 坏账。在国外，一般说来。延滞还款超过1 8 0 天即需列为呆账或定义为坏账，要提取 1 0 0 的准备金。从信用风险爆发的社会环境角度观察，我国信用卡持卡人群体目前 的职业稳定性和收入稳定性都使得中国信用卡业务的信用风险有望维持在一个相对 较低的水平，但这种风险近年来也有逐渐增大的趋势。 信用风险的主要表现形式是客户资信状况发生变化。发卡机构一般是根据客户申 领时的资信情况发给信用卡，授予信贷额度。一些持卡人在申领时经济状况良好，但 是后来由于自身经营管理不善导致财务状况出现危机、投资失败等诸多因素，从而导 致无力偿还信用卡欠款，或是企业故意形成坏帐，随后通过申请破产的方式，达到欠 款不还的目的，发卡行由于无法通过变卖抵押品偿债，将直接造成巨大的经济损失。 另外，持卡个人没有能力或是因为不愿腔行约定和约，到期没有偿还个人消费贷款， 如果银行不能及时对持卡人的信用评价进行调整，就可能蒙受损失。据研究资料和实 务数据统计分析，信用风险所造成的损失占商业银行信用卡业务风险损失的9 0 ，因 此信用风险应是信用卡风险中的主要组成部分。 高速增长的国内信用卡市场尚处于初级发展阶段，当前的信用风险总体程度还较 1 2 硕i ：论文 国内商业银行信用卡风险管理研究 低。2 0 0 6 年末行业的发卡总量、总交易量及总透支余额等主要业务指标均比前一年同 期增长1 2 1 5 倍左右，累计发卡量5 6 0 0 多万张，总透支余额超过3 0 0 亿元人民币。同 时，行业整体损失率低于2 ，相比香港的3 2 9 、台湾的2 4 3 6 以及新加坡的4 5 、 美国的6 仍处于较低水平。从数据统计角度看，目前国内信用卡信用风险尚不突出， 主要原因在于，目自l 国内信用卡市场仍处在发展初期，客户资源主要集中在信用风险 较低的高端客户，同时，在信用卡快速发展过程中，透支余额规模增长加快对当前的 风险表现产生了稀释作用。但随着国内信用卡业务规模的不断攀升，国内发卡机构信 用卡业务的延滞率和损失率也都在同步上升，特别是2 0 0 6 年下半年信用风险总量增幅 明显，超过同期业务总量增幅。如果剔除透支余额的增长对当前损失率指标的稀释性 影响，延后损失率远高于当前损失率。 2 2 1 2 欺诈风险 这是指不法分子利用假卡、废卡进行消费、恶意透支或体现为对网络信息进行修 改，给各合法主体带来损失的可能性。欺诈风险的表现形式主要有： 一、伪造信用卡：不法分子利用高科技手段盗取真卡上的有关信息录制到假卡中 进行消费；对各类磁卡重新写磁后，在a t m ，p o s 等设备上诈骗资金。 二、不法分子伪造身份，持虚假资料申请信用卡。 三、冒用信用卡：不法分子利用合法持卡人丢失或被盗的信用卡，冒充持卡人进 行欺诈性消费或取现而给合法持卡人带来损失。 四、信用卡恶意透支。持卡人连续以低于授权限额取现或消费造成大量的透支， 利用分单压印、差额付现等逃避授权行为进行透支，故意超出其偿还能力的用卡等等 都属于恶意透支行为。 五、信用卡假挂失。不良持卡人利用发卡行对挂失失效的规定和止付名单传递时 差，办理假挂失，进行恶意消费或提现，并以挂失为由拒付银行垫款。 六、窃取或篡改网络信息。 七、不法分子通过虚假资料获得特约商户身份，直接套取银行资金。 产生欺诈风险的原因来自信用卡业务的各个环节，一般认为以下几点原因会引发 潜在的风险： 一、发卡机构挂失制度不严，为违法的欺诈分子留下了可乘之机。 二、发卡机构不注重资信调查，给希望利用虚假信息进行信用卡诈骗的不法分子 留下了机会。 三、特约商户的投机取巧，唯利是图的心理易为不法分子所利用。 我国商业银行目前在运作流程、风险管理、事后监督、专业检查等攸关欺诈风险 的环节采取了较强的风险管理措施，通过银行建立分散受理申请、集中信用审核、集 中风险监控的操作流程，动态监控和逐月通报信用卡风险情况，也使得银行对极其分 2 信用卡风险分析j 风险管理