（企业管理专业论文）我国商业银行操作风险管理研究.pdf

摘要 摘要 新巴塞尔协议一大重要思想和创新就是确定了操作风险在商业银行的风 险管理中的重要位置，目前国际上先进的商业银行都已经迅速跟进新巴塞尔 协议，正如火如荼地开展对操作风险的管理和防范工作。我国己全面放开银 行业，加速与国际接轨，但是操作风险管理一直是我国商业银行风险管理的 软肋，如何治理好操作风险具有非常重要的意义。 要管理好操作风险首先要深入认识操作风险的外延和内涵，这是管理操 作风险的基础。巴塞尔协议逻辑在演进中提出了操作风险，将其列为“三大 风险 之一，“三大支柱”可视为操作风险的治理的最低要求和标准。对于操 作风险内涵的界定，讨论激烈，百家争鸣。本文主要基于新巴塞尔协议对操 作风险的定义、分类、特征等内涵做了界定。 我国的操作风险起步较晚，研究成果相对欠缺，但不能完全照搬国外发 达国家的研究成果，一定要考虑到我国实情，走出具有我国特色的商业银行 操作风险管理之路。我国商业银行历年的操作风险损失数据和案件反映了我 国的现状：损失频繁、金额巨大、危害严重；其中欺诈占了最大比例。成因 可归结为四点：产权制度缺陷和政府过度干预、缺乏健全的管理框架、定性 管理技术手段单一、定量管理技术十分薄弱。 鉴于我国商业银行大部分已完成“股改”，体制问题到了初步缓解，本文 根据成因分析得出的结论，主要从商业银行内部控制的角度出发，进行了对 策设计和甄选。笔者借鉴了国际先进的管理理念，结合我国实际，构建了适 合我国商业银行操作风险管理的总体框架，并对框架所包含的“七大组成要 素( 战略和政策、组织结构、定性管理技术、定量管理技术、系统、保障体 系和文化环境) 逐一研究，找到解决对策。定性管理工具是框架落实的基础 和深化，笔者设计了“风险管理目标与政策设定一风险评估一风险处置与持 续改进风险缓释一风险报告一信息交流与反馈 的操作风险管理流程及相应 工具，如分类的决策树( d e c i s i o nt r e e ) 、关键控制准则( k c s ) 、关键控制自 我评估( k c s a ) 、风险指标( k r i s ) 计分卡方法( s c o r e c a r da p p r o a c h e s ) 、风险报 告概述( r e p o r t i n gm i n u t e s ) 。定量管理技术体现了稳健经营的理念，新巴塞 尔协议中提出了基本指标法、标准法和高级衡量法这三种计量方法，虽然我 国目前的管理水平只能勉强使用最简单的基本指标法，但是使用高级度量模 型是今后发展的趋势。笔者通过对大量高级度量模型的比较和分析，根据我 摘要 国操作风险低频高危事件占多、呈现“厚尾 分布的特性，筛选出了p o t 模 型来度量我国商业银行操作风险，并对其应用做了研究。 本文的研究目的在于：通过基于新巴塞尔协议对操作风险的界定工作加 深对我国商业银行操作风险的认识；通过我国商业银行操作风险的现状及成 因分析看到我国的商业银行操作风险管理存在问题的症结；通过我国商业银 行操作风险的对策设计和甄选有助于提高我国操作风险管理水平和技术。 值得一提的是本文有四大创新点。创新之一是引入博弈论的思维方法， 建立了欺诈者和银行操作风险监管间的博弈模型，证实了加强我国商业银行 内部监管力度可以有效减少欺诈爆发的概率。创新之二是本文以新巴塞尔协 议、稳健经营、全面风险管理( e r m ) 框架为设计理念，参考了国际银行业 先进管理的发展和实践，结合我国现实情况，设计出了一套适合我国商业银 行操作风险管理的总体框架，并重点设计了流程和工具，体现了较强的可操 作性和务实性。创新之三是本文并不是通过主观臆断来决定选用的度量模型， 而对大量模型进行了客观的比较分析后，才筛选出了p o t 模型。并研究了在 实际工作中如何用m a t l a b 和s p l u s 等计算机软件来处理庞大的数据，即是 理论先导又在实际应用有较强可操作性。创新之四是在整篇文章的研究过程 中，运用了大量的结构模型，以图表的形式，清晰、直观、形象化地展示本 文的研究成果，便于实际管理中的应用。 总之，尽管我国商业银行各有特色，业务也个不尽相同，但是明晰的战 略，强执行力的组织结构、流畅简洁的流程、实用高效的工具、高效报告制 度、快速的应变计划、合适的资本配置模型、先进的系统、多条防线的保障 体系和良好的操作风险文化环境等是任何规模的银行有效管理操作风险的关 键因素。 关键词：操作风险、现状及成因、管理框架、流程和工具、p o t 模型 a b s t r a c t a b s t r a c t o n eo ft h em o s ti m p o r t a n tt h o u g h t sa n di n n o v a t i o n so fn e wb a s e la c c o r di st h a t i tc o n f i r m st h e s i g n i f i c a n tp o s i t i o n o f o p e r a t i o n a lr i s k ( o r ) i nr i s k m a n a g e m e n to fc o m m e r c i a lb a n k s n o w a d a y s ，t h ei n t e r n a t i o n a lc o m m e r c i a l b a n k sh a v eb e e nq u i c k l yf o l l o w i n gt h en e wb a s e la c c o r dt ot a k ep a r ti nt h e m a n a g e m e n ta n dp r e v e n t i o no fo p e r a t i o n a lr i s k o u rc o u n t r yh a so p e n e du pb a n k i n d u s t r y t or u na f t e rt h ei n t e r n a t i o n a le x c e l l e n tb a n k s h o w e v e rt h eo r m a n a g e m e n th a sa l w a y sb e e nt h ew e a k - p o i n tf o rc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k s i ti s v e r yi m p o r t a n ta n dm e a n i n g f u lt os o l v eo p e r a t i o n a lr i s kp r o b l e m i no r d e rt o m a n a g eo p e r a t i o n a lr i s k ，w em u s tr e c o g n i z et h ee x t e n s i o na n d c o n n o t m i o no fo p e r m i o n mr i s k ，w h i c hi st h ef o u n d a t i o nw o r k b a s e la c c o r dp u t s f o r w a r do p e r a t i o n a lr i s kd u r i n gi t s l o g i c a ld e v e l o p m e n t ，a n dl i s t si t a so n eo f t h r e eb i gr i s k s i nc o m m e r c i a lb a n k s t h et h r e ep i l l a r s a r et h el o w e s t r e q u i r e m e n t s a n ds t a n d a r d sf o r o p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n t i t i s q u i t e d i s p u t a b l et od e f i n et h ec o n n o t a t i o no fo p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n t t h ea u t h o r m a i n l yr e l i e s o nn e wb a s e la c c o r dt od e f i n et h e d e f i n i t i o n ，c a t e g o r ya n d c h a r a c t e ro fo p e r a t i o n a lr i s k ，w h i c hr e f l e c t st h eg u i d i n gs u g g e s t i o na n dt r e n do f i n t e r n a t i o n a lb a n ks u p e r v i s e o p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n ts t a r t sl a t ei nc h i n a t h e r ea r el a c k si nr e s e a r c ho f o rm a n a g m e n t h o w e v e rw ec a nn o tu s ea l lr e s e a r c ho u t c o m eo fd e v e l o p e d c o u n t r y w em u s tc o n s i d e rt h er e a ls i t u a t i o no fo u rc o u n t r ya n dw o r ko u ta c h i n e s e c h a r a c t e r i s t i cw a yo fo rm a n a g e m e n tf o rc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k s t h o s eh i s t o r i c a lo re v e n t sa n dl o s s e ss h o wt h es t a t u sq u of o rc h i n e s eb a n k st h a t l o s sa m o u n ti sh i g ha n dq u i t eh a r m f u l f r o mt h ec o m p a r i s o n ，w ec a nc l e a r l ys e e t h ed i f f e r e n c eo fc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k st h a tal o to fo rl o s se v e n t sa r ea r i s e n f r o mf r a u d t h er o o tc a u s e sa r ew r o n g p r o p e r t y r i g h t sa n dt o om u c hi n t e r v e n t i o n b yt h eg o v e r n m e n t ，l a c ko fi n t a c tm a n a g e m e n tf r a m e w o r k ，s i m p l e n e s si n q u a l i f i e dm a n a g e m e n ts k i l l sa n dw e a k n e s si nq u a n t i f i e dm a n a g e m e n ts k i l l s v a b s t r a c t a sm a n yc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k sh a v er e f o r m e dt h e i rp r o p e r t y - r i g h t s ，t h e a u t h o rm a i n l yf o c u s e so nt h eb a n ki n t e r n a lc o n t r o lt od e s i g na n dc h o o s es o l u t i o n f o rc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k s w i t ht h ec o m b i n a t i o no f t h e o r ya n dp r a c t i c e n e w b a s e la c c o r da n dt h ep r a c t i c eo fi n t e r n a t i o n a lc o m m e r c i a lb a n k s t h ei d e ao f s o u n do p e r a t i o np r i n c i p l ea n de n t i r er i s km a n a g e m e n ta n dt h ee n t e r p r i s e dr i s k m a n a g m e t ( e r m ) f r a m e w o r k ，t h ea u t h o rp r o p o s e st os e tas o u n da n do v e r a l l f r a m e w o r kf o ro rm a n a g e m e n t t h ew o r kc a nb ed i v i d e di n t ot h r e em a jo rp a r t s t h ef i r s tp a r ti st h eo v e r a l lf r a m e w o r kd e s i g nf o rc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k s w h i c hc o n t a i n ss e v e nb a s i c e l e m e n t s ( s t r a t e g y & p o l i c y , o r g a n i z a t i o n a lc h a r t ， q u a l i f i e dm a n a g e m e n ts k i l l s ，q u a n t i f i e dm a n a g e m e n ts k i l l s ，s y s t e m ，a s s u r a n c e a n dc u l t u r ee n v i r o n m e n t ) t h es e c o n dp a r ti st h ed e s i g no fp r o c e s sa n di t st o o l s f o ro rm a n a g e m e n t t h ea u t h o rd e s i g n e dt h ep r o c e s s ( “r i s ks t r a t e g y & p o l i c y s e t - r i s ka s s e s s m e n t - r i s kt r e a t m e n ta n d c o n t i n o u s i m p r o v e m e n t - r i s k r e p o r t i n f o r m a t i o ne x c h a g ea n df e e d b a c k ”) a n dr e l a t i v et o o l sl i k eb a s e ld e c i s i o n t r e e ，k e yc o n t r o ls t a n d a r d ( k c s ) ，k e yc o n t r o ls e l f - a s s e s s m e n t ( k c s a ) ，r i s k i n d i c a t o r ( k r i s ) s c o r e c a r da p p r o a c h e s ，r e p o r t i n gm i n u t e sa n ds oo n t h et h i r d p a r t i sf i l t e r a t i o na n da p p l i c a t i o no ft h em e a s u r e m e n tm o d e lf o rc h i n e s e c o m m e r c i a lb a n k s b a s e lc o m m i t t e eh a ss u g g e s r e db a s i ci n d i c a t o ra p p r o a c h ， s t a n d a r d i z e da p p r o a c h ，a d v a n c e dm e a s u r e m e n ta p p r o a c h a l t h o u g hc h i n e s e c o m m e r c i a lb a n k sc a nb a r e l yu s et h ef o r m e rt w o ，t h ea d v a n c e dm e a s u r e m e n t a p p r o a c hi so u rg o a li nl o n gr u n b e c a u s et h eo rl o s si nc h i n e s ec o m m e r c i a l b a n k sh a sac h a r a c t e r i s t i co fh i g hf r e q u e n c yl o wi m p a c ts h o w i n ga f a t - t a i l e d d i s t r i b u t i o n ，t h ep o tm o d e l i sr e c o m m e n d e df o rc a p i t a la l l o c a t i o n t h er e s e a r c ha i m st oe n h a n c et h er e c o g n i z a t i o no fc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k sb y d e f i n eo fo rb a s e do nn e wb a s e la c c o r d ，t of i n dt h es t i c k i n gp o i n tb ya n a l y s i s o ft h es t a t u sq u o a n dr o o tc a u s eo fc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k s ，a n dt ou p g r a d et h e l e v e lo fo rm a n a g e m e n ti nc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k sb ys o l u t i o nd e s i g n e da n d c h o s e n t h e r ea r ef o u ri n n o v a t i o np o i n t si nt h i sp a p e r o n ei n n o v a t i o ni st h a tt h ea u t h o r s e t st h eg a m et h e o r ym o d e lb e t w e e nt h ef r a u da n dt h ec o m m e r c i a lb a n ko r r i s km a n a g e m e n tt oa n a l y z et h ei n t e r n a lc a u s eo ft h es i t u a t i o nf r o mat h e o r e t i c v i - a b s t r a c t v i e w t h ec o n c l u s i o ni st h a ti fc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k se n h a n c et h eo r m a n a g e m e n t ，al o to fo ri s s u ec a nb ea v o i da n di t i sag r e a ti m p o r t a n c ef o r c h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k st os e tas o u n do rm a n a g e m e n tm e c h a n i s mr i g h tn o w t h es e c o n di n n o v a t i o ni st h a tt h ea u t h o rd e s i g n sa no v e r a l lo rm a n a g e m e n t f r a m e w o r kf o rc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k sw i t hr e f e r e n c eo fo rm a n a g e m e n t c o n c e p tc o n b i n i n gn e wb a s e la c c o r d e r ma n da d v a n c e do rm a n a g e m e n t d e v e l o p m e n ta n dp r a c t i c e t h ea u t h o ra l s of o c u s e so nt h ed e s i g no fp r o c e s sa n d t o o l s ，w h i c hs h o w st h em a n e u v e r a b i l i t ya n dp r a c t i c a l i t yo ft h i s r e s e a r c h t h e t h i r di n n o v a t i o ni st h a tt h ea u t h o rp i c k so u tp o tm o d e lb yl o t so fo b je c t c o m p a r i s o n si n s t e a do fs u b j e c td e c i s i o n s t h ea u t h o ra l s oa n a l y s e sh o w t ou s e p o tm o d e li nc o m p u t e rs o f t w a r em a t l a ba n ds - p l u s t h i si st h et h e o r e t i c a l i n s t r u c t i o n t h ef o r t hi n n o v a t i o ni st h a tt h ea u t h o ru s e sl o t so fs t r a c t u r em o d e l i n t a b l eo rf i g u r es t y l et os h o wt h er e s e a r c ho u t c o m e ，w h i c hi sm o r ec l e a r l y , d i r e c t l y a n dv i s i b l e b l y i ti sa l s oc o n v e n i e n tt ou s ei nr e a lp r a c t i c e a l t h o u g ht h e r ea r el o t s o fd i f f e r e n c e sa m o n gc h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k s ，t h e c l e a rs t r a t e g y , s t r o n ge x e c u t i o n f o r c eo r g a n i z a t i o n ，s m o o t hp r o c e s s ，p r a c t i c a la n d e f f e c t i v et o o l s ，h i g h t e c hs y s t e m ，a c c e s s i b l er e p o r t i n gp r o c e s s ，q u i c kr e s p o n s et o e m e r g e n c y , m u l t i - w a yo fa s s u r a n c ea n da d a p t a b l ec a p i t a la l l o c a t i o nm o d e li s t h e b a s i ca n dl e a d i n gw a y k e y w o r d s ：o p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n t ，s a t u sq u o & c a u s ea n a l y s i s ， m a n a g e m e n tf r a m e w o r k ，p r o c e s s & t o o l ，p o tm o d e l v i i 东华大学学位论文原创恺声明 东华大学学位论文原创性声明 本人郑重声明：我恪守学术道德，崇尚严谨学风。所呈交的 学位论文，是本人在导师的指导下，独立进行研究工作所取得的 成果。除文中已明确注明和引用的内容外，本论文不包含任何其 他个人或集体已经发表或撰写过的作品及成果的内容。论文为本 人亲自撰写，我对所写的内容负责，并完全意识到本声明的法律 结果由本人承担。 学位论文作者签名： 祀牦 v 1 日期：彳一7 年 1 ) 月1 日 东华大学学位论文版权授权书 东华大学学位论文版权使用授权书 学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定， 同意学校保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子 版，允许论文被查阅或借阅。本人授权东华大学可以将本学位论 文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、 缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。 本学位论文属于 保密口，在年解密后适用本版权书。 不保密彳 第1 章绪论 1 1 本文研究背景及意义 第1 章绪论 操作风险( o p e r a t i o n a lr i s k ) 是自银行开业起就早已存在的一种风险， 但对它的治理与防范长期以来并没有得到重视。随着银行业体制的国际化、 银行业务的电子化、业务与体制的自由化、银行机构的规模化、产权边界的 模糊化和恐怖袭击、自然灾害等原因使商业银行操作风险的管理难度呈现出 几何速率递增的态势，导致一些商业银行对操作风险的管理与防范疲惫不堪、 漏洞百出、难以应对。全世界范围内，金融大案要案层出不穷，影响恶劣， 这其中同样包括很多具有百年良好声誉、口碑和丰富治理经验的跨国商业银 行航母( 如巴林银行的倒闭、大和银行、住友银行的巨额损失案例等) ，见表 】- 1 。 表1 1 国际银行发生巨额损失事件的实例 t a b l e1 1t h el o s se v e n to fi n t e r n a t i o n a lb a n k s 事件年份银行名称损失金额木事件概要 顾客以衍生交易的说明不清楚而不 1 9 9 4 年 信孚银行( 美国) 1 5 7 亿美元 断地对其提起诉讼。 隐瞒了日经指数交易失败的事实，管 1 9 9 5 年 巴林银行( 英国) 9 2 7 亿英镑 理失控 隐瞒了美国国债交易失败的事实，原 1 9 9 5 年 大和银行( 日本) 11 亿美元以上 因是职责不明和未经授权的交易。 隐瞒了互换期权交易失败的事实，原 1 9 9 7 年国民威斯敏斯特1 1 亿美元以上 因是职责不明。 2 0 0 1 年日本富士银行4 3 0 亿日元股票交易 用虚假交易隐瞒外汇交易失败的事 2 0 0 2 年 爱尔兰联合银行7 5 亿美元 实，属丁：内部欺诈、盗窃。 2 0 0 3 年澳大利弧国民银行4 2 0 0 万澳元虚假交易 2 0 0 4 年 澳洲银行1 4 亿美元期权交易 2 0 0 6 年 英国银行5 3 0 0 万英镑银行遭到外部抢劫 企业管理学硕l ：学位论文 汇丰、巴克莱及苏 2 0 0 6 年 l 亿多人民币外部欺诈 格兰皇家银行 超过11 0 万美遭遇史上金额最大的在线银行诈骗 2 0 0 7 年瑞典银行 元案，网上银行系统收到木马攻击 资料来源：根据公开数据整理而得； d a t ar e s o u r c e ：f r o mp u b l i cl o s sd a t a 损失金额可能略有出入，实际根据各行公布的数据为准。 金融大案和金融危机的不断爆发让金融机构和监管部门意识到，只注重 信用风险和市场风险并不能有效地控制和防范风险，银行业的风险管理必须 进行革新。经过历时整整六年的修订和三次重大修改稿的改进，巴塞尔新资 本协议【l j 于2 0 0 4 年6 月通过了g 1 0 央行行长会议。新协议的一项重要修 改就是引进了操作风险的概念傈结厕膛娼考虏于力彩拼，久月彩莠绕馓 不完备或失效。或者是由于外部事件造成损失的风险。为7 度量资本的方便 垓启之万包括甜璐厕俭移声勤i 俭a 在重要文件中阐述了操作风险内涵的 界定、度量方法、管理机制和管理框架的原则，并要求金融机构披露更为详 细的操作风险的信息和数据。至此，操作风险受到国际公认，正式开始与信 用风险和市场风险并重成为商业银行的三大风险。 操作风险存在于特定的时代大背景、大环境中，造成的原因非常复杂和 繁多。首先，从国际发展趋势来看，一方面，第二次世界大战以后，经济的 飞速发展使跨国公司迅猛发展，这要求银行业突破传统约束，为企业提供全 方位、大容量的金融服务。世界经济一体化促使国际金融一体化，国际金融 中心加快了银行多元化发展速度，银行业形成了复杂的国际债权债务锁链。 这也促使银行业自身的发展和竞争的加剧，传统业务受到了巨大挑战和冲击， 直接推动了金融创新( 如网络银行、金融衍生品、金融电子化电信化的兴起) ， 使高风险资产的比重不断增加。 另一方面，各国对银行业不同的监管力度也加大了操作风险。为了促进 金融业的发展，西方发达国家和部分发展中国家相继推行放松金融管制的新 措施，有的甚至解除外汇管制，允许国际资本更大限度地自由流动，客观上 也为银行业风险的产生“打开了方便之门”。另外，外部的恐怖袭击和自然 灾害等低频高危事件也是令银行非常头痛的操作风险类型。 在金融全球化的大背景下，我国已经实现了加入w t o 时的承诺，全面 开放银行业( 取消所有对外资银行的所有权、经营权的设立形式，包括所有 制的限制，允许外资银行向中国客户提供人民币业务服务，给予外资行国民 2 第1 章绪论 待遇) ，在中长期内，我国大型商业银行将走出国门谋求国际化发展，在更大 范围内、更深层次上参与国际竞争，能否有效解决我国商业银行操作风险问 题，不仅关系到我国商业银行的生存与发展，还关系到我国的金融安全和经 济安全。 然而我国商业银行操作风险管理起步很晚，一直是我国商业风险管理的 “软肋。自2 0 世纪9 0 年代特别是2 0 0 4 年以来，我国商业银行接连爆发了 一系列大案要案，给商业银行造成了巨大损失，影响到了银行的社会形象， 在社会上造成极大的震动，也引起了国务院的高度重视。2 0 0 5 年3 月，国务 院总理温家宝同志做出重要批示，要求遏止金融案件高发的势头，维护良好 的枉会经济秩序，创建更加和谐的社会。当即中国银行业监督管理委员会紧 急召开了由国有商业银行和新兴股份制商业银行总行行长参加的控制操作风 险专题会议，要求各家商业银行加强管理，并发布了中国银行业监督管理 委员会关于加大防范操作风险工作力度的通知。在路透举办的“中国：全球 消费者高峰会期间，中国银行业监督管理委员会主席刘明康称1 4 引，中国银 行业将在2 0 1 2 年基本实施巴塞尔委员会银行监管的核心原则，同时 2 0 1 0 - 2 0 1 2 年中国大型的商业银行将实施新巴塞尔协议。银监会于2 0 0 7 年2 月2 8 日印发的中国银行业实施新资本协议指导意见通知【5 州更是坚定地 显示了我国商业银行今后的管理趋势，大方向已经十分明确且不可逆转。推 动我国商业商业银行实施新资本协议，加强操作风险管理将有助于引导我国 商业银行提升风险管理能力，尽快缩小与国际先进银行的差距；通过机制建 设巩固并发展来之不易的改革成果，争取在未来的银行国际竞争中赢得优势， 真正实现将我国商业银行办成抵御风险能力强、具备国际竞争力的现代商业 银行的改革目标。 因此，加强操作风险的管理和研究，建立科学有效的操作风险管理系统， 应用研究成果于实际管理中，对提高我国银行业风险管理水平，增强其安全 性、盈利性和竞争能力，具有十分重要的理论和现实意义。 1 2 文献综述 在新协议公布后，国际上许多文献对操作风险管理框架，特别是对操作 风险度量模型全面进行了深入研究。一些金融监管机构也发表了它们的最新 操作风险研究成果。巴塞尔委员会花了整整六年的时间，通过三次重大修改 稿，才确定了2 0 0 4 版的最终稿，对操作风险的界定、管理、度量等问题给出 企业管理学硕士学位论文 了指导( 这部分讲在第二部分详述) 。f a a ( 2 0 0 0 ) 的系统安全手册也对操作风 险的来源进行了分析，并提出了一些管理操作风险的具体方案，但其并没有 将定量管理有机的结合到操作风险管理中去1 3 】。m i c h a e lp o w e r ( 2 0 0 3 ) 对操作 风险定义的形成以及操作风险管理发展的阶段进行了剖析1 7 j 。d a v i dp o r t e r f 2 0 0 3 ) 系统地讨论了审计数据分析、管理文化建设、减少金融犯罪等与防范 操作风险的关系。d u n c a nw i l s o n 从理论上分析了如何通过内部、外部损失数 据库，运用j pm o r g a n 公司开发的v a r 技术及损失分布法测算操作风险的资 本要求，但没有采用数据进行具体测算的实证分析【4 j ；普华永道公司( p r i c e w a t e rh o u s ec o o p e r s ) 开发了软件支持产品o p v a r ，便于银行和其他金融机构 用来测算操作风险，为金融界进行操作风险的量化管理提供了i t 技术平台p j ； j a c k lk i n g 提出了d e l t a e v t 模型，从理论上分析了如何运用d e l t a 因子来 测算“高频低危”事件的损失，以及如何运用极值理论( e v t ) 从事“低频高 危 事件的操作风险损失资本的计算，有效弥补了基于广义帕累托分布的完 全参数方法只能用于测量“低频高危 事件的缺陷1 6 】。哈丁( 2 0 0 3 ) 、布兰顿 f 2 0 0 3 ) 和亚历山大( 2 0 0 3 ) 分别研究了损失分布法、记分卡法和贝叶斯网络法在 操作风险管理中运用； r e i m e rk u h n 和p e t e rn e u ( 2 0 0 3 ) 提出了基于v a r 的 银行操作风险资本金需求的计算方法。综观国外学者的研究，起步较早，已 经形成了几个主要的研究视角：第一，对涉及操作风险监管法律和规则和现 实管理方案的研究探讨；第二，用管理学的理论、方法和工具对银行业务流 程和操作流程的研究；第三，探索可操作性较强的数理模型对操作风险损失 进行衡量和估计。有些研究层面虽然还很不成熟，争执颇多，但对于丰富风 险管理理论和指导操作风险管理实践都具有一定的贡献。 国内研究方面，黄聚河( 1 9 9 9 ) 很早就对管理操作风险、技术操作风险、 道德风险、信息技术系统风险以及物质上的重大灾难风险进行了表述，该文 也属于理论上的探讨，并没有联系到我国商业银行的实际情况，也缺乏相关 的数据描述【引。巴塞尔委员会陆续发布了三个修改版本的新协议，掀起了国 内学术界对操作风险管理的一阵热浪。王森、张丽娟、邓琼( 2 0 0 3 ) 翻译的 由巴塞尔委员会于2 0 0 3 年2 月颁布的操作风险管理与监管的稳健做法 ( 一) ( 二) 系统介绍了有关操作风险管理的原则和方法。巴曙松( 2 0 0 3 ) 发表了 国内首部全面研究新协议的著作，书中用了相当篇幅介绍和分析了新协议中 操作风险管理的发展演变及其引入操作风险对我国银行业可能产生的影响等 【9 】，是一本涉及面较广的关于操作风险管理的书籍。王廷科( 2 0 0 3 ) 对新协 议将操作风险纳入监管框架的重要意义进行了分析，并对我国商业银行引入 4 第1 章绪论 操作风险管理的压力进行了探讨【l2 1 ，但没有提出我国引入操作风险管理的具 体对策。钟伟，王元( 2 0 0 4 ) 以新巴塞尔资本协议为基础，对操作风险相关 的定义、分类、风险资本计算、风险管理框架，以及运用保险作为操作风险 缓释工具等问题进行了简要的综述，并在此基础上提出了对我国银行业加强 操作风险管理的简略建议，是一篇较为详细的综述文章i l 引。邢慧茹( 2 0 0 5 ) 结合我国商业银行业务的实际对操作风险做了合理分类，构建了我国商业银 行的管理框架，对我国商业银行操作风险度量技术选择提出了自己的观点 【1 4 】。刘超( 2 0 0 5 ) 受管理会计中的作业成本法启发，从银行实践者的视角出 发，提出了基于作业的操作风险管理( a b o r m ) 框架【l5 1 ，即在银行业务流程基 础上进一步细分为作业，以作业为基本单位来寻找、确认操作风险驱动因素， 然后根据确认的( 关键作业，驱动因素) 组合群来收集操作风险数据、衡量操 作风险，进而对操作风险进行有效控制和缓释。盛军( 2 0 0 5 ) 从制度归因的 视角切入，在国有商业银行改制的大背景下，结合我国商业银行总体制度安 排和几项核心制度，揭示了产权制度、内控制度、人事制度对操作风险的促 生、纵容和强化作用，并设计了一个操作风险损失保证金与赔偿金模型( 货币 约束) 、国有银行和监管部门之间的业务运营监管博弈和市场退出监管博弈， 在理论上拓宽了国际学术界研究操作风险的视角，也深化了对商业银行操作 风险的内涵、特征和属性的认识u6 。樊欣、杨晓光( 2 0 0 3 一至今) 对操作风险 管理的方法【1 0 】、我国操作风险的现状【4 6 】以及度量方法的实证分析等一系列 问题展开了研究和分析，填补了国内学术界在这方面研究的空白，可惜由于 数据来源比较有限，很多问题还有待深入。叶永刚、顾京圃( 2 0 0 3 ) 等学者依 托件建设银行管理的实践经验，对国有商业银行内部控制体系进行了分析和 设计，其中专门论述了操作风险控制问题；中国工商银行总行( 2 0 0 3 ) 也从自 身实际出发对内部机制与评价的理论和实务问题进行了研究，大量援引内部 案例说明了操作风险防范问题，提供了实践的高贵经验。 可以看出，国内外对操作的研究从最初的定性、寻找原因、识别等初步 认识，正转向对操作风险管理框架的研究，尤其是对操作风险定性管理技术 和定量管理技术的研究上。操作风险管理框架的研究始终是没有解决好的问 题，对定性管理技术的研究学术界更是较少。这两部分是操作风险管理落实 的基础和保障，如果跳过这两部分的研究就会使操作风险管理的实际应用变 得虚无缥缈，无从下手。定量管理技术的研究对我国商业银行操作风险管理 研究来说是理论先导，虽然我们现在的管理水平还不够使用一些高级的定量 管理技术，但是这方面的学术研究并不能因此放慢脚步，否则不久之后可能 企业管理学硕上学位论文 导致我国操作风险管理又再次大幅落后于西方先进银行。 需要注意的是，国际先进研究的研究对象主要针对发达国家先进的商业 银行。我国仍然是发展中国家，银行业才开放不久，在管理我国的操作风险 的实际工作中，不能完全照搬国外的研究超过和实践，一定要结合我国的实 际情况，走出一条具有我国特色的商业银行操作风险管理之路。 1 3 本文研究内容和方法 1 3 1 研究内容 本文的研究对象是我国商业银行，主要是针对的中国工商银行、中国农 业银行、中国银行和中国建设银行，也包括交通银行、中信实业银行等国有 控股银行。虽然现在四大行已经大部分完成了“股改 ，建行、中行、工都引 入了海外战略投资者，不再是传统意义上的国有独资商业银行，但在未来相 当长一段时间四大银行所面临的外部环境和内部机制仍然会比较相似，急需 改进操作风险管理方法。 本文的研究主要包括三大块的研究内容：一是基于新巴塞尔协议对操作 风险的内含涵的界定；二是针对我国商业银行操作风险的现状及成因分析； 三是针对我国商业银行操作风险现状的对策设计和选择：侧重于总体框架的 构建、定性管理技术的完善和定量管理技术的筛选。对每部分提出的问题笔 者都做了较多工作，研究取得了一定成果。 在前沿导论部分，本文首先从新巴塞尔协议增加和强调操作风险这一引 人瞩目的创新出发，介绍了操作风险产生的国际大背景，即银行体制的国际 化、银行业务的电子化、业务与体制的自由化、银行机构的规模化、产权边 界的模糊化、恐怖袭击和自然灾害。我国已经实现了加入w t o 时的承诺， 全面开放银行业，但操作风险管理一直是我国商业银行风险管理的顽疾所在， 管理好我国商业银行操作风险具有重要意义。通过国内外学术届对操作风险 研究的文献综述，反映出相关领域的研究进展和有待深入研究的问题，即要 在管理框架、定性和定量管理技术上做深入研究。接着概述了本文的研究内 容、研究方法等。 第二部分是基于新巴塞尔协议对操作风险内含的界定，也是操作风险管 理的基础。新巴塞尔协议对操作风险管理的指导意义重大，可以说是操作风 险管理的“指导圣经 。笔者从巴塞尔协议逻辑演进中提出操