（工商管理专业论文）长沙市商业银行资产负债比例管理研究.pdf

t 商管理彤 。l - 学位论文 摘要 资产负债比例管理是商业银行资产负债管理的主要内容之一，其本质上是通 过一组比例指标体系将商业银行的经营点约束在“三性 平衡的w 空间。随着我 国市场经济体制的不断完善、金融体制改革的不断深化以及入世后金融领域的逐 步放开，我国商业银行面临的经营形势正面临着急剧而又深刻的变化。作为地方 性中小金融机构、具有独立法人资格的城市商业银行，如何加强资产负债比例管 理，促进其提高经营管理水平和风险防范能力，保持稳健、持续、快速的发展， 是城市商业银行应当积极思索，并努力付诸实践的重大课题。 本文从当前现代商业银行资产负债比例管理的理论与实践入手，以长沙市商 业银行作为分析研究对象，对长沙市商业银行的资产负债比例管理进行了深入研 究。首先，从长沙市商业银行的业务发展情况与资产负债比例管理的基本情况出 发，包括资产负债比例管理的组织实施情况、控制情况和指标体系设置情况，分 析了长沙市商业银行在资产负债比例管理过程中存在的一些问题：资产负债总量 结构不尽合理：风险隐患仍然存在；盈利能力有待加强。其次，针对这些问题， 深入分析了导致这些问题产生的原因，即：实施资产负债比例管理的环境不理想； 资产负债比例管理的组织机构及其职能不健全；资产负债比例管理的运行控制机 制不完善；资产负债比例管理指标体系欠科学等。最后，结合当前长沙市商业银 行经营管理实际，提出了有效实施资产负债管理的六条建议：提高认识，夯实资 产负债比例管理有效实施的思想基础；健全机构，加强资产负债比例管理有效实 施的组织保障；完善制度，构建资产负债比例管理有效实施的运行控制机制；优 化指标，改进资产负债比例管理有效实施的衡量标准；讲求方法，拓宽资产负债 比例管理有效实施的科学手段；改善环境，营造资产负债比例管理有效实施的良 好氛围。 本研究课题力求为城市商业银行等中小金融机构加强资产负债比例管理，以 及中央银行和银行监管当局切实加强资产负债比例监管提供一些借鉴和参考。 关键词：资产；负债；比例管理；城市商业银行 长沙市商业银行资产负债比例管理研究 a b s t r a c t t h ec o m m e r c i a lb a n ka s s e t - l i a b i l i t y - - r a t i o sm a n a g e m e n t ( a l r m ) i si m p e l l e db y t h er a t i o n a l l yd e t e r m i n e dn o r m so fa s s e t l i a b i l i t yr a t i o ss ot h a tt h ec o m m e r c i a lb a n kc o u l d a c h i e v et h eb a l a n c e d “3n a t u r e ”a n dr e s t r a i nt h eb u s i n e s si nt h e ws p a c e ”i ti so n eo ft h e m a i nc o n t e n t so ft h ea s s e t l i a b i l i t i e sm a n a g e m e n t ( a l m ) o fc o m m e r c i a lb a n k w i t ht h e c o n s t a n tp e r f e c t i o no ft h em a r k e te c o n o m i cs y s t e mo fo u rc o u n t r y , f i n a n c i a lf i e l dh a s b e e n i n gu n l o c k e dg r a d u a l l y f a c i n gt h ec i r c u m s t a n c e s ，t h er e s e a r c ho nc o m m e r c i a lb a n k a s s e t - l i a b i l i t y - r a t i o sm a n a g e m e n th a si t sp r a c t i c a ls i g n i f i c a n c e t h et h e s i sb a s e do nt h et h e o r ya n dp r a c t i c eo fp r e s e n ta l r mo fm o d e m c o m m e r c i a lb a n k ，r e g a r d sc o m m e r c i a lb a n ko fc h a n g s h aa st h er e s e a r c ho b j e c t ，f u r t h e r i n v e s t i g a t e st h ec u r r e n ts i t u a t i o no fi t sa l r m f i r s t l y , i ts u m m a r i z e st h eb a s i c s i t u a t i o n so ft h eb u s i n e s sd e v e l o p m e n ta n da s s e t l i a b i l i t y - r a t i o sm a n a g e m e n to f c o m m e r c i a lb a n kofch a n g s h a ，in c l u d i n gth eo r g a n i z a t i o npe r f o r m a n c e ，co n t r o l l i n g m e c h a n i s ma n di n d e xs y s t e mo fa l r m ，a n a l y z e ss o m eq u e s t i o n st h a tt h ec o m m e r c i a l b a n ko fc h a n g s h ae x i s t si nt h ec o u r s eo fi m p l e m e n t i n ga l r m ：t h eas s e t l i a b i l i t i e s s t r u c t u r ei su n r e a s o n a b l e ；t h er i s k sh i d d e nd a n g e rs t i l le x i s t ；p r o f i ta b i l i t yr e m a i n st o s t r e n g t h e n s e c o n d l y , t ot h e s eq u e s t i o n s ，a n a l y z e st h ec a u s e si nd e p t h ，n a m e l y ：t h e e n v i r o n m e n to f i m p l e m e n t i n gm a n a g e m e n t o fa l r mi s u n s a t i s f a c t o r y ；t h e o r g a n i z a t i o n a n df u n c t i o no fa l r ma r ei m p e r f e c t ；t h e o p e r a t i o nc o n t r o l l i n g m e c h a n i s mo fm a n a g e m e n to fa l r mi sn o tc o m p l e t e ；t h ei n d e xs y s t e mi sl a c kab i to f s c i e n t i f i c ；so m e in d e x e sar edi s t o r t e d a t1a s t ，co m b i n eth ea c t u a lco n d i t i o n sof th e p r e s e n tm a n a g e m e n ta n da d m i n i s t r a t i o no fc o m m e r c i a lb a n ko fc h a n g s h a ，o f f e r e ds i x s u g g e s t i o n so fi m p l e m e n t i n ga s s e t l i a b i l i t y - r a t i o sm a n a g e m e n te f f e c t i v e l y ：d e e p e n t h eu n d e r s t a n d i n g ，t a m pt h et h o u g h tf o u n d a t i o na n dp e r f e c tt h eo r g a n i z a t i o n ； s t r e n g t h e nt h ea s s u r a n c eo fo r g a n i z a t i o n ，i m p r o v et h es y s t e m ；s t r u c t u r et h eo p e r a t i o n c o n t r o l l i n gm e c h a n i s m ，o p t i m i z et h ei n d e x ；i m p r o v et h ec r i t e r i o n ；s t r e s st h em e t h o d ， w i d e nt h es c i e n t i f i cm e a n s ；b u i l dt h eg o o da t m o s p h e r e t h i sr e s e a r c hm a k e se v e r ye f f o r tt oo f f e rs o m er e f e r e n c e sf o rt h em e d i u ma n d s m a l lf i n a n c i a li n s t i t u t i o n s ，s u c ha st h ec i t yc o m m e r c i a lb a n k ，t os t r e n g t h e nt h ea b i l i t y o fa l r m ，a sw e l la sf o rc e n t r a lb a n ka n dt h eb a n k i n gr e g u l a t o r ya u t h o r i t yt o s t r e n g t h e nt h es u p e r v i s i n ga b i l i t yi na l r m o fc o m m e r c i a lb a n kp r a c t i c a l l y k e yw o r d s ：a s s e t ；l i a b i l i t y ；r a t i o sm a n a g e m e n t ；c o m m e r c i a lb a n k l l 1 二商管理硕十学位论文 图1 1 图2 1 图2 2 图2 3 图2 4 图2 5 图2 6 图2 7 图2 8 图2 9 图2 1 0 图2 1 1 图2 1 2 图4 1 图4 2 插图索引 商业银行资金“三性均衡的w 空间l 各类存款分布图1 2 各类贷款分类图1 2 长沙市商业银行资产负债比例管理组织机构1 4 长沙市商业银行资产负债比例管理指标体系图1 7 资产总量结构图1 7 近三年资产、贷款变动情况1 8 负债总量结构图。1 8 近三年负债、存款变动情况1 8 近三年不良贷款变动情况2 0 近三年所有者权益、利润变动情况2 2 资产收入率、资产利润率变动情况图2 2 收入利润率、收入成本率的变化情况2 2 长沙市商业银行资产负债比例管理组织机构图4 0 长沙市商业银行资产负债比例管理指标体系4 8 i i i 长沙市商业银行资产负债比例管理研究 附表索引 表2 1长沙市商业银行发展情况一览表。9 表2 22 0 0 4 年末长沙市主要银行机构基本情况表l o 表2 3 长沙市商业银行及银行同业对中小企业贷款对比表1 1 表2 42 0 0 2 2 0 0 4 年长沙市商业银行存贷比例情况19 表2 52 0 0 1 2 0 0 4 年长沙市商业银行流动性指标情况表2 0 表2 6 资本充足性比例有关数据2 1 表2 72 0 0 4 年收益合理性比率2 2 表3 1 长沙市商业银行市政贷款情况一览表2 7 表3 22 0 0 4 年长沙市商业银行贷款投向结构分析表3 4 表4 1长沙市商业银行资产负债比例管理指标权重分配表5 1 表4 2 长沙市商业银行资产负债比例管理绩效综合评价试算表5 2 i v 湖南大学 学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的论文是本人在导师的指导下独立进行研究所取 得的研究成果。除了文中特别加以标注引用的内容外，本论文不包含任何其 他个人或集体已经发表或撰写的成果作品。对本文的研究做出重要贡献的个 人和集体，均已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法律后果 由本人承担。 作者躲l 甲如 嗍2 噼怕) 日 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定，同意学 校保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查 阅和借阅。本人授权湖南大学可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关 数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位 论文。 本学位论文属于 l 、保密匝在 年解密后适用本授权书。 2 、不保密囝。 ( 请在以上相应方框内打“”) 作者签名 导师签名 日期：2 心年f 月7 日 日期：锄。j 埠，月日 t 商管理硕i j 学位论文 第1 章绪论 1 1 资产负债比例管理的定义与核心内容 资产负债比例管理是西方商业银行在长期的经营管理实践中摸索和总结的一 种对资产负债进行综合管理的方法，其内涵在于通过建立一系列资产负债比例指 标体系，指导、监管和评价商业银行的资产和负债业务开展情况，防化风险，尤 其是信用风险和流动性风险，从而促进商业银行的稳健可持续发展。资产负债比 例管理，在理论上源于资产负债管理理论( a l m ，a s s e v l i a b i l i t ym a n a g e m e n t ) 。 关于资产负债管理的定义有很多，比较普遍的说法为：商业银行在可接受的风险 限额内为实现其既定经营目标，而对其资产负债组合所进行的计划、协调和控制 的过程，以及前瞻性地选择业务策略的过程。美国乔治亚大学金融学教授j o s e n f s i n k e y ，j r 在其商业银行财务管理一书中定义：资产负债管理是一种全方位 的管理方法，即为了达到银行已确定的经营目标，对银行的各种业务进行协调管 理。这一管理过程的实质在于对银行资产负债表中各种帐户包括各种资产、负债 以及资本的资金水平、变化和相互之间的组合进行规划、支配和控制。资产负债 管理的关键变量，短期意义上是银行的净收入，长期意义上是银行股权的市场价 值。这一定义在西方发达国家金融界颇具代表性川。 资产债负债比例管理，在研究方法上不是就比例论比例，就管理论管理，而 是对银行各种资产、负债及所有者权益进行综合管理，其核心内容在于有效促进 商业银行的“三性平衡，即：在保证安全性、流动性的前提下，实现银行经营 利润的最大化，这与商业银行的经营目标是完全一致的。但是，由于商业银行的 安全性、流动性、效益性三者各有特殊的要求，而且三者之间并非互不相干、各 自独立存在的，它们在许多方面相互牵制、相互影响，因此资产负债比例管理的 根本目标就是要促进“三性”的协调与平衡，而且是一种动态的在一定范围空间 内( w 空间) 的平衡瞄j ，如图1 1 所示： 效益性 流动性 图1 1商业银行资金“三性”均衡的w 空间 长沙市商业银行资产负债比例管理研究 运用资产负债比例管理的原理主要概括有以下五点： 1 规模对称原理。即银行的资产规模与负债规模以及双方各项目之间相互对 称，相互适应，统一平衡。由于商业银行一般采用复式记帐法，在帐面上资产、 负债和所有者权益始终是平衡，但在实际中却存在多种多样资产负债总量失衡的 情况，因此规模对称不是简单的、静态的相等，而是强调一种建立在合理经济增 长上的动态平衡。 2 期限结构原理。即资产的偿还期与负债的偿还期匹配，银行资金的使用应 根据资金来源的期限和结构决定。这就要求商业银行具有流动性需求和流动性供 给平衡的机制，预期的流动性需求可以安排到期的资产予以满足。这种对称是一 种原则上或方向上的对称，而不是要求资产与负债偿还期的一一对应。 3 目标代替原理。即互补原理，是指盈利性、安全性、流动性三大基本目标 的均衡协调，这不是各占一定比例的绝对平衡，而是对这三者进行统筹考虑，可 以使三者之间相互替代和补充，例如流动性和安全性的降低可以通过盈利性来补 偿，只有这样有机协调，才能提高银行的总体经济效益。 4 分散化原理。即银行资金应分别投在不同的资产上，资产的种类和对象尽 可能分散，从而分散银行的经营风险，保障银行业的稳健发展。 5 利率结构对称原理。即银行的资产项目和负债项目的利率间保持一定的对 称关系，防范利率风险，确保银行的利差收益。银行的资产和负债分为“固定利 率 和“浮动利率”两类，前者收益成本相对不变，而后者收益成本随着市场利 率的波动上升或下降。利率敏感性分析和缺口管理是利率结构对称原理的具体运 用，在利率市场化下这种分析和管理尤为重要。 1 2 资产负债比例管理对商业银行经营管理的重要意义 商业银行作为经营货币的特殊企业，具有一般企业的明显特征，即以追求利 润作为其最重要目标。同时，商业银行又具有不同于一般企业的经营特点，有着 其特殊的经营生产过程，即商业银行作为中介人身份，通过提供存贷款业务和中 间业务，从而实现价值的创造，因此其经营管理具有特殊的要求和规律。商业银 行的负债主要来源于各项存款，而其资产运用主要是贷款，银行的资产和负债利 率和费用多种多样，涉及的金额各有不同，为了保证银行不会出现因信贷资金本 息不能按期收回等情况而影响客户提取存款，为了保证银行发放的贷款和经营的 其他业务增加银行的利润，这就需要商业银行加强资产和负债在品种、数量、期 限、质量等方面保持适当的比例和对称性，争取资产和负债配置的最优化，因而 加强商业银行银行的资产负债比例管理是其经营特点所决定的核心战略p j 。 商业银行实行资产负债比例管理是银行经营管理方式上的一次重大变革，它 2 工商管理硕士学位论文 对商业银行、金融界和经济运行都产生了深远影响。这种管理方法自2 0 世纪7 0 年代产生以来之所以得到日益完善和广泛推行，主要缘于这种方法对商业银行的 经营管理有着重要的意义： 1 实施资产负债比例管理，有利于商业银行提高抵御外界经济动荡的能力， 有效防范金融风险。正是由于2 0 世纪7 0 年代第一次石油危机爆发以及以美元为 中心的布雷顿森林体系的崩溃，美国银行外部环境的动荡不定，才引发了银行从 资产、负债两方面创新，为防范抵御风险，“十国集团 及瑞士、卢森堡的1 2 中 央银行代表在巴塞尔的会议以及巴塞尔委员会的诞生，资产负债比例管理才得以 正式产生，因此资产负债比例管理其产生的最根本目标就是防范风险【4 l 。再者， 资产负债比例管理是运用现代化的管理方法及技术手段，从资产负债的总体上协 调资产与负债的矛盾，并围绕解决这一矛盾关键因素一一利率，建立了一整套的 防御体系，形成了一个“安全网”，使得银行在调整资产负债结构方面具有极大的 灵活性和应变力，从而增加了银行对抗风险的能力。 2 实施资产负债比例管理，有利于促进商业银行经营目标的实现。资产负债 比例管理的核心内容就是如何有效促进商业银行的“三性”平衡，如何在保证安 全性、流动性的前提下，实现银行经营利润的最大化，这与商业银行的经营目标 是一致的。因此，在资产负债比例管理的执行过程中，能较好地将银行业务与商 业银行短期的、长远的经营目标结合起来，抓住重点，有的放失，从而有效促进 经营目标的实现。 3 实施资产负债比例管理，有利于商业银行自我约束和自我发展，提高和改 善经营管理水平。资产负债比例管理是一种先进的管理办法，不仅涉及商业银行 的资产和负债的平衡管理，还涉及到表外业务的管理；不仅涉及商业银行管理的 宏观目标，还涉及具体业务处理的操作规范和流程控制；不仅考虑了自身实际， 还考虑了外界环境的变化，因此这种管理是一种全面的、综合的管理。正是这种 管理的系统性、全面性和科学性，才有利于商业银行站在全局的高度，系统地制 定经营方针，评价经营效果，从而改善和提高自身的经营管理水平垆】。 1 3 资产负债比例管理理论的发展及在我国的实践 1 3 1 资产负债比例管理理论的发展阶段 现代商业银行资产与负债管理，就其理论和实践的发展来看，经历了从单独 的资产管理和负债管理到资产负债一体化管理的过程。 一是资产管理阶段。从商业银行的出现到2 0 世纪5 0 年代，由于商业银行的 负债来源稳定，业务范围狭窄，国际国内金融市场不够发达等因素的影响，西方 商业银行大都一直奉行资产管理战略，即认为商业银行的利润主要来源于资产业 3 艮沙市商业银行资产负债比例管理研究 务，而银行负债主要处决于客户，银行只能被动接受。因此在这种战略指导下， 银行主要通过对资产的优化组合，来协调流动性、安全性和盈利性之间的矛盾， 从而满足银行利润最大化的经营目标。这个阶段，随着经济的发展和银行经营的 内容变化，在实践中先后产生了商业贷款理论、资产转换理论、预期收入理论产、 超货币供给理论和资产结构选择理论等。商业银行资产管理的方法主要有资金集 中法、资产配置法、线性规划法等。 二是负债管理阶段。2 0 世纪6 0 年代和7 0 年代，由于经济的进一步增长，企 业对资金的需求越来越旺盛，西方商业银行资金来源出现短缺，同时银行竞争日 趋激烈，存款利率管制严格化，只注重资产管理而忽视负债管理暴露出了越来越 多难以弥补的缺陷。随着大额可转让存单的出现、出现了主动扩大负债、拓宽资 金来源，从而满足流动性需求和扩大资产，创造更多利润的负债管理理论。在负 债管理战略的指导下，资金购买、金融产品销售等成了西方商业银行的主要管理 方式。商业银行的负债管理一般有两大类型：一类是以短期借入款来弥补提取的 存款，这样，在负债方一增一减，正好轧平。第二类是以借入款来付增加的借款 需求，这样，负债和资产都增加，而由于以扩大负债来扩大盈利资产，也就带来 了额外利润。这一阶段，银行负债管理的方法主要有储备头寸负债管理、贷款头 寸负债管理等。 三是资产负债综合管理阶段。2 0 世纪7 0 年代中期以后，西方国家出现了严 重的经济衰退，各国对银行管理日益放松，市场竞争日趋激烈，金融衍生工具不 断创新，表外业务迅速发展，单纯从资产或负债的角度来管理，已远远满足不了 银行的需要。因而，旨在股东收益最大化为目标，对资产负债进行综合管理的资 产负债管理理论应运而生。这种理论认为：单靠资产管理或单靠负债管理都难以 形成商业银行安全性、流动性和盈利性的均衡，只有根据经济金融情况的变化， 通过资产结构和负债结构的共同调整，才能达到银行经营管理的目标要求。资产 负债管理的目标就是要在股东、金融管制等条件约束下，使银行利差最大化( 从 而收益最大) 、其波动幅度( 风险) 最小化，即保持利差高水平的稳定。为实现这 一目标，银行管理者采取两种手段：一是根据预测利率的变化积极调整银行的资 产负债结构，即运用利率敏感性差额管理法；二是运用金融市场上转移利率风险 的工具，如期限管理法、金融期货、期权、利率调换等保值工具，作为差额管理 法的补充5 1 。 资产债负债比例管理是资产负债综合管理的一种表现形式，它从三性结合的 角度，以一系列量化指标的方式对商业银行经营状况进行监测，对其业务经营进 行综合管理。在一些西方商业银行成功实践的影响下，在巴塞尔委员会、各国政 府和商业银行的重视和积极推动下，资产负债比例管理己成为西方商业银行平衡 其资产负债表中的各个项目，协调其资产负债业务的重要的具体操作方法和过程， 4 t 商管理硕l ：学位论文 并且被全球越来越多的银行所广泛采用。 1 3 2 资产负债比例管理在我国的实践 我国银行的资产负债比例管理是从信贷资金管理演变而来的，开始只是朦胧 地有资金来源制约资金运用的概念。随着金融改革的发展，一些银行从自身经营 管理实践出发，提出了“总量比例控制”、“总量平衡、结构对称 和“经营目标 管理”的资产负债管理的最初构想。我国交通银行于1 9 8 7 年最先开始实行，之后 又相继在工、农、中、建四家国有银行和城市信用社试点。1 9 9 3 年1 2 月2 5 日， 国务院在关于金融体制改革的决定中规定，从1 9 9 4 年起对商业银行实行资产 负债比例管理，1 9 9 4 年2 月1 5 日中国人民银行正式下发了关于对商业银行实 行资产负债比例管理的通知和商业银行资产负债比例暂行监控指标，并于 1 9 9 6 年1 2 又加以修订和完善。1 9 9 8 年1 月1 日中国人民银行取消对商业银行贷 款规模控制，取消指令性计划，改为窗口指导管理，这一历史性的转变进一步推 进了商业银行资产负债比例管理。根据中国人民银行1 9 9 6 年修订完善后的规定， 我国商业资产负债比例管理所应用的指标主要包括两大类1 6 项指标1 6 1 ，具体如下： 1 监控性指标 ( 1 ) 资本充足率指标( 本外币合并考核) 资本净额表内表外风险加权资产期末总额8 核心资本表内表外风险加权资产期末总额4 ( 2 ) 贷款质量指标( 本外币分别考核) 逾期贷款期末余额各项贷款期末余额8 呆滞贷款期末余额各项贷款期末余额3 呆帐贷款期末余额各项贷款期末余额2 ( 3 ) 单个贷款比例指标( 本外币合并考核) 对同一借款客户贷款余额资本净额1 0 对最大十家客户贷款余额资本净额5 0 ( 4 ) 备付金比例指标 人民币指标：( 在央行备付金存款+ 库存现金) 期末余额各项存款期末余额 5 外币指标：( 外汇存放同业款项+ 库存现汇) 期末余额各项外汇存款期末余额 5 ( 5 ) 拆借资金比例指标 拆入资金期末余额各项存款期末余额4 拆出资金期末余额各项存款期末余额8 ( 6 ) 境外资金运用比例指标 长沙市商业银行资产负债比例管理研究 ( 境外贷款+ 境外投资+ 存放境外) 等资金运用期末余额# b 汇资产期末余额 3 0 ( 7 ) 国际商业银行借款比例指标 ( 自借国际商业借款+ 境外发行债券) 期末余额资本净额1 0 0 ( 8 ) 存贷款比例指标( 本外币合并考核) 各项贷款期末余额各项存款期末余额7 5 ( 9 ) 中长期贷款比例指标 人民币：余期一年以上( 不含一年) 中长期贷款期末余额余期一年以上( 不 含一年) 存款期末余额1 2 0 外币：余期一年以上( 不含一年) 中长期贷款期末余额外汇存款期末余额 6 0 ( 1 0 ) 资产流动性指标 本外币合并指标：流动性资产期末余额流动性负债期末余额2 5 外币指标：流动性资产期末余额流动性负债期末余额 t 6 0 2 监测性指标 ( 1 ) 风险加权资产比例指标：表内外风险加权资产期末总额资产期末总额 ( 2 ) 股东贷款比例指标：对股东贷款余额该股东已缴纳股金总额 ( 3 ) 外汇资产比例指标：外汇资产期末总额资产期末总额 ( 4 ) 利息回收率指标：本期实收利息总额本期应收利息总额 ( 5 ) 资本利润率指标：利润期末总额资本期末总额 ( 6 ) 资产利润率指标：利润期末总额资产期末总额 以上两类指标中，监控性指标是当前金融监管机构要求不得突破的指令性指 标，而监测性指标是参考性指标，是对监控性指标的必要补充。这一系列比例指 标是现代市场经济条件下我国商业银行经营的必然要求，运用比例指标进行管理 是我国商业银行成功实践所证明的有效方法：一是加快了我国专业银行向商业银 行的转变进程；二是促进了商业银行的自我约束和自我发展；三是有利于加强中 央银行的金融宏观调控：四是较好地处理好了金融业对外开放、稳定、改革与发 展的关系。当然，资产负债比例管理的指标体系，其设计并不是一成不变的，也 不是对所有金融机构完全统一的，各商业银行应立足自身实际进行创新和完善， 从而真正达到资产负债综合管理的目标。 1 4 选题的背景与研究的现实意义 随着我国市场经济体制的不断完善、金融体制改革的不断深化以及入世后金 融领域的逐步放开，我国商业银行面临的经营形势正在发生急剧而又深刻的变化， 6 工商管理硕士学位论文 这种变化更加迫切要求我国商业银行加强资产负债管理，具体表现在： 1 加强资产负债比例管理，是顺应国际监管潮流的必然选择。新巴塞尔协议 是在原巴塞尔协议基础上进行修订完善的国际公认银行业监管标准，不遵守新新 巴塞尔协议，商业银行就难以融入国际金融体系，而要遵守巴塞尔协议就必须接 受其管理上的要求，这是顺应国际监管潮流的必然选择。加强商业银行的资产负 债管理作为新协议的一项核心内容，它充分考虑了商业银行经营运作中防范信用 风险、市场风险和操作风险的要求，制订了国际银行业关于资产负债管理方面共 同认可和遵守的比例规定，新协议预计在2 0 0 6 年上半年就要开始实施，这对国内 商业银行而言，时间非常紧迫【_ 7 1 。 2 加强资产负债比例管理，是赢得未来竞争的必由之路。现在，中国已成为 w t o 的正式成员，根据服务贸易总协定( g a t s ) 和新金融服务协议( f s a ) 的规定，我国将逐步取消对外资银行的限制。毫无疑问，中国金融业的对外开放 会带来更加激烈的竞争，这种竞争主要集中在成本控制能力、风险控制能力、创 新能力和综合服务能力的较量上。要增强竞争实力，商业银行必须转变观念，牢 固树立起现代商业银行的资产负债管理理念，加强资产负债管理，实现资源的优 化配置【8 1 。 3 加强资产负债比例管理，是商业银行防化风险的内在要求。随着我国利率 市场化和人民币可兑换的进程加快以及入世后金融市场的逐步放开，我国商业银 行面临的威胁和风险与日俱增。尤其是金融市场国际化进程加深后，开放资本帐 户，取消对资本流动的限制，外资可能大量流入国内，促使银行资产负债规模迅 速扩张，这对于以前政府过渡干预和保护的我国商业银行，更容易受到国际金融 风险的冲击，我国银行体系脆弱性上升的风险加大【9 】。因此，如果不能尽快增强 市场风险意识，改进资产负债管理，商业银行将可能置于非常危险的境地【9 】。 资产负债比例管理是资产负债管理的一种方法和模式，是我国商业银行资产 负债管理起步时一种比较切实的选择。经过多年的实践，我国商业银行的资产负 债比例管理取得了一定成效，但由于历史的原因还存在一定的局限性，推行全面 的资产负债比例管理仍然任重道远。因此，新形势下深入研究我国商业银行资产 负债比例管理，加速建立现代商业银行资产负债管理体系，对提高商业银行经营 管理水平，有效防范金融风险，促进我国商业银行健康持续发展有着十分重要的 现实意义。 长沙市商业银行作为我国金融改革的产物，是在城市信用社的基础上组建起 来的一家具有独立法人的地方金融机构。自1 9 9 7 年5 月挂牌成立以来，长沙市市 商业银行立足服务市民，服务中小企业的办行宗旨，积极进取，锐意改革，资产 规模不断扩大，市场份额逐步增加，经营效益日益好转，已成为支持湖南，特别 是支持省会长沙经济建设的一支重要金融力量。然而，长沙市商业银行在业务快 7 k 沙市商业银行资产负债比例管理研究 速发展、资产规模继续扩大的同时，也面临着不少矛盾和困难，其中一个突出的 问题就是资产负债比例管理体系不完善，资产负债结构不尽合理，这必将阻碍长 沙市商业银行的长远可持续发展。因此，对长沙市商业银行资产负债比例管理进 行深入研究，有利于全面分析其经营运作能力和市场竞争力，客观评价其当前的 风险状况及潜在风险，从而从战略的高度调整思路和策略，优化资源配置，提高 其经营水平，防范金融风险，促进其健康、快速和持续发展。同时，这种研究对 其他类似具有独立法入资格的中小金融机构而言，能起到一定的参考借鉴作用。 1 5 研究思路 本文将从当前现代商业银行资产负债比例管理的理论与实践入手，通过有关 定量分析和模型解析方法，对长沙市商业银行资产负债比例管理现状进行客观分 析和评价，提出长沙市商业银行的资产负债结构优化策略，并对长沙市商业银行 资产负债比例管理指标体系的完善以及资产负债比例的管理提出建设性意见。论 文将由绪论、长沙市商业银行资产负债比例管理现状、长沙市商业银行资产负债 比例管理存在问题的成因分析和长沙市商业银行有效实施资产负债比例管理的建 议四个部分组成。 本论文的研究将遵循由基础数据分析到理论研究再到实践探讨这一整体思 路，紧密结合长沙市商业银行实际，通过实地调查、跟踪考察，获取有关基础数 据，然后根据有关现代商业银行的资产负债比例管理理论，通过实证研究、数据 分析、模型研究的方法，对长沙市商业银行资产负债比例管理的运用进行深入研 究的剖析，在此基础上对其资产和负债结构进行科学设计和合理安排，对建立和 完善资产负债比例管理体系提出有针对性的建设性意见。 t 商管理硕十学位论文 第2 章长沙市商业银行资产负债比例管理现状 2 1 长沙市商业银行基本情况 2 1 1 长沙市商业银行发展概述 长沙市商业银行是我省第一家地方性股份制商业银行，于1 9 9 7 年5 月在长沙 市原1 6 家城市信用社基础上，由长沙市财政、2 6 9 家企业法人和4 3 4 0 名自然人 共同出资组建。成立之初注册资本1 ，l 亿元，经过两次增资扩股，目前总股本3 1 2 亿元，其中长沙市财政拥有股份0 9 6 亿元，占3 0 7 7 ，为最大股东。 长沙市商业银行自成立开始，坚持以完善公司治理结构、完善内部管理机制 为重点，不断创新业务种类，拓展业务空间，改善服务水平，经过8 年多的发展， 在实现城市信用社向商业银行平稳过渡的同时，业务快速发展，规模不断扩大， 已成为长沙市金融市场的一支重要力量。目前，长沙市商业银行共有营业网点5 6 个，其中1 个营业部，2 0 个一级支行，3 5 个二级支行，职工总人数1 5 9 3 人。其 机构网点的布局日益优化，在长沙市各商业区域、繁华地段、居民密集的地区都 有自己的营业场所，而且于2 0 0 1 年开始由城区向郊县( 市) 拓展，先后在浏阳市、 长沙县、宁乡县、望城县设立了支行，弥补了农村金融市场的空白。2 0 0 4 年末， 长沙市商业银行资产总额2 6 1 ，8 7 亿元，为刚成立时的7 倍，其中各项贷款余额 9 3 8 7 亿元，为刚成立时的5 倍多；负债总额2 5 5 1 亿元，为成立时的7 倍，其中 各项存款余额1 9 4 6 亿元( 不含同业存款9 3 4 7 1 万元) ，为成立时的近6 倍。从 市场分额看，目前长沙市商业银行存款余额位列建设银行、工商银行之后，居长 沙市第三位，贷款余额位列开发银行、建行、工行、中行、农行、农村信用社之 后，居第七位。在规模不扩大的同时，其经营效益也稳步上升，从9 8 年开始已连 续7 年赢利，2 0 0 2 年以来利润总额已突破1 亿元大关，在湘鄂赣1 9 家城市商业 银行中居于首位。 表2 1长沙市商业银行发展情况一览表单位：万元 1 9 9 71 9 9 81 9 9 92 0 0 02 0 0 12 0 0 22 0 0 32 0 0 4 项目 资本金 1 2 3 8 01 1 8 8 02 3 1 9 82 3 1 9 82 3 1 9 83 1 1 9 83 1 1 9 83 1 1 9 8 资产总额 3 7 3 0 9 85 8 8 3 1 57 7 1 2 0 91 0 3 9 5 5 5 1 5 1 5 8 3 81 7 2 8 6 4 22 2 5 8 6 2 6 2 6 1 8 6 8 4 负债总额 3 5 9 7 7 75 7 4 0 1 4 7 4 4 2 6 l 1 0 1 1 3 9 21 4 8 7 9 2 61 6 8 4 4 3 0 2 2 0 4 3 3 12 5 5 5 7 3 9 各项贷款 1 8 0 1 8 8 1 8 0 1 1 8 2 9 6 1 8 83 7 8 8 2 7 5 4 9 4 7 4 6 6 5 2 4 37 1 0 9 3 49 3 8 7 1 7 各项存款 3 2 8 6 9 81 2 6 1 2 57 1 6 5 0 1 8 3 9 0 1 0 1 0 9 9 1 8 21 3 4 7 7 3 9 1 8 2 5 5 2 22 0 3 9 7 5 7 账面利润 1 4 8 52 2 4 53 1 8 42 6 5 65 0 7 01 0 1 8 91 2 1 6 21 5 2 4 9 资料来源：长沙市商业银行 2 0 0 4 年度资产负债分析报告 9 长沙市商业银行资产负侦比例管理研究 表2 22 0 0 4 年末长沙市主要银行机构基本情况表 机构项目 机构网点( 个)占比存款余额( 亿元)占比贷款余额( 亿元)占比 城市商业银行 5 6 4 1 9 4 69 99 3 94 国有商业银行 4 l33 l9 5 7 44 8 81 2 9 1 1 25 5 政策性银行 1 0l4 4 82 34 6 9 52 0 股份制银行 5 4 4 4 2 1 22 1 53 4 2 7 41 4 6 农村信用社 5 4 94 11 9 2 49 81 4 0 8 56 其他金融机构 2 5 31 91 4 9 87 69 3 90 4 合计 1 3 3 51 0 01 9 6 0 21 0 02 3 4 7 51 0 0 资料米源：人民银行长沙市中心支行( 2 0 0 4 年度统计年报 长沙市商业银行坚持“以人为本”的原则，牢固树立人才观念、竞争观念、 服务观念，经营管理机制比较灵活，干部队伍充满活力。近几年来，该行逐步建 立了以效益为核心的经营考核激励机制，将职工的福利待遇与职工的工作业绩直 接挂钩，较好地调动和发挥了职工的工作积极性。特别在干部的选拔配备方面， 建立能上能下的领导提拔任用机制，对工作业绩突出的职工不惟年龄大小、职务 高低、工作年限，大胆提拔使用；而对在其位不谋其政的支行行长、中层管理干 部，撤消其领导职务，取消相应的福利待遇。据初步调查，该行近2 年来有近1 0 位支行副行长、行长，总部部门副总经理、总经理由于业绩不佳而被撤职或降职 使用，2 0 多位年富力强、工作业绩突出的业务骨干则被破格提拔到重要岗位任职。 同时，该行还大力进行机构改革，按照区域经济与业务发展状况优化网点布局， 缩减管理层次，实行机构扁平化管理，降低管理成本，较好地提高工作效率。该 行本着“严谨治行”的方针，严格内部管理，努力提升服务水平，在近几年的行 风评议验收中该行多次在市内金融系统中排名第一，有3 0 以上的机构网点被评 为省、市级“青年文明号单位。 2 1 2 长沙市商业银行的市场定位及近期发展战略 外部的市场环境和t t 身的竞争优势，是确定长沙市商业银行市场定位的基础。 从外部市场环境看，目前长沙市银行机构体系中，政策性银行、国有独资商业银 行、股份制商业银行等全国性银行的分支机构居于相对垄断的地位，农村信用社 由于历史悠久，机构网点遍布城乡各地，在长沙银行业市场也占有相当重要的位 置。而对长沙市商业银行而言，由于其前身是城市信用社，基础较差，历史包袱 沉重，且发展时间也不长，在长沙银行业市场上处于相对较弱的地位。因此长沙 市商业要想在激烈的竞争中站稳腿跟，争取更大的市场分额，就必须在狭缝中求 生存，巩固和培育自己的客户群，找准自己的业务发展点。另一方面，从自身竞 1 0 1 = 商管理硕l ：学位论文 争优势方面分析，其原有业务的根基是长沙市的中小企业和广大城市居民，在长 期的合作中长沙市商业银行与中小企业、社区市民建立了密切联系，培育了深厚 的感情。可以说，中小企业和城市居民的支持是长沙市商业银行取得快速发展的 重要基础和不竭源泉。因此，在全面分析研究外部市场环境、自身竞争优势的基 础上，长沙市商业银行始终坚持“服务市民、服务中小企业”的市场定位，由此 该行的各项业务也取得了全面、快速和稳步地发展，从当前及较长的一段时期来 看，这种市场定位是切合其自身实际的正确选择l l o 】。由表2 3 可以看到，1 9 9 8 年 长沙市银行同业对中小企业贷款占整个贷款余额的3 8 6 ，长沙市商业银行对中 小企业的贷款占比为7 0 9 ，高出银行同业3 1 3 个百分点；1 9 9 9 年长沙市银行同 业对中小企业贷款占比为3 3 ，长沙市商业银行为6 4 7 ，高出3 1 7 个百分点； 2 0 0 0 年长沙市商业银行对中小企业贷款占比为6 0 ，高出同业水平3 0 9 个百分 点。这表明了长沙市商业银行对中小企业的支持力度大大高于同业水平，突出了 其服务中小企业的市场定位。 表2 3长沙市商业银行及银行同业对中