现金管理ppt课件

,1,请勿使用耳机、阅读与授课无关的资料！,2,旅游企业营运资本管理,现金和有价证券的管理,3,知识要点,现金的基本概念了解持有现金的动机熟练掌握现金管理的方法掌握有价证券的种类和特点,4,一、现金概述,1、概念：现金是指企业的货币资产，既包括存放在企业的各种货币，也包括银行存款，是一种非收益性资产。2、种类：库存现金银行存款3、用途：支付劳动力和原材料费用购买固定资产支付税款偿还借款支付红利,5,二、现金的核算,假日旅行社2008年10月份发生如下经济业务：1、1日，从银行提取现金1000元，用于企业零星开支2、5日，办公室报销办公费用200元3、15日，业务员小新预借差旅费600元4、25日，业务员小新出差返回，报销差旅费480元，退还现金120元5、出售废旧报纸一批，收到现金50元,6,三、占用现金的原因,在旅游企业的所有资产中，现金的获利能力最低，既然如此，企业为什么要把其资产放在这一方面呢？,7,主要原因,交易动机预防动机投机动机,8,交易动机,旅游企业为了维持日常业务的进行而需要持有一定数量的现金，包括购买原材料、支付工资、支付税款、支付红利等，旅游企业持有现金的数量主要取决于业务量，一般来说，与业务量成正比例关系,9,预防动机,为了应付意外事件的临时性需要而必须保持一定量的现金。预防动机需要现金量的多少，取决于3个方面：现金收支预测的可靠程度企业临时借款的能力企业愿意承担风险的程度,10,投机动机,当企业预计利率将上升时，宁愿持有现金，以免遭受证券价格下跌造成的损失，而当利率下降，预期证券价格将上升时，再以现金购入证券，以赚取利益。,11,四、现金管理的目的和方法,（一）现金管理的目的：加强对现金日常收入和支出的管理，在确保企业正常业务与预防因素所需现金数量的前提下，确定一个适当的现金持有量，使企业无多余的闲置资金，从而提高企业的资金收益率，实现财务管理的目标。,12,（二）现金管理的方法,步骤：编制预算科学管理现金流量确定目标现金余额对超过目标余额部分的现金的投资决策,13,科学管理现金流,1、控制支出尽可能延缓现金支出控制支出时间充分利用商业信用利用现金折扣2/101/20n/30工资支付模式透支体系充分利用“在途资金”,14,2、加速收款,基本要求：减少顾客付款的邮寄时间减少企业收到顾客开来支票与支票兑现之间的时间（减少在途资金）加速资金存入自己银行账户的过程,15,五、有价证券的管理,（一）概念短期有价证券投资是指在一年以内就可收回或变现的证券。（二）特点变现能力强市场风险小收益率较高,16,（三）短期有价证券投资应考虑的主要因素,证券违约风险利率风险购买力风险流动性风险证券的收益,17,（四）种类,国库券国债债券企业债券商业票据商业汇票和商业本票可转让大额定期存单CDS普通股,18,商业票据,商业票据是指由金融公司或某些信用较高的企业开出的无担保短期票据.商业票据的可靠程度依赖于发行企业的信用程度，可以背书转让，但一般不能向银行贴现。商业票据的期限在9个月以下，由于其风险较大，利率高于同期银行存款利率，商业票据可以由企业直接发售，也可以由经销商代为发售。,19,商业票据的种类,1.按出票人不同：银行汇票（Bankersdraft）、商业汇票（TradeBill）。2.按承兑人的不同：商业承兑汇票（CommercialAcceptanceBill）、银行承兑汇票(BanksAcceptanceBill)。3.按付款时间不同：即期汇票（SightBillorDemanddraft）、远期汇票（TimeBillorUsanceBill）。4.按有无附属单据：光票（CleanBill）、跟单汇票（DocumentaryBill）。,20,大额可转让定期存单（简称CDS）,大额可转让定期存单是由商业银行发行的、可以在市场上转让的存款凭证。大额可转让定期存单的期限一般为14天到一年，金额较大，美国为10万美元。,21,大额可转让定期存单储蓄,大额可转让定期存单储蓄是一种固定面额、固定期限、可以转让的大额存款定期储蓄。发行对象既可以是个人，也可以是企事业单位。大额可转让定期存单无论单位或个人购买均使用相同式样的存单，分为记名和不记名两种。两类存单的面额均有100元、500元、1000元、5000元、10000元、50000元、100000元、500000元共八种版面，购买此项存单起点个人是500元，单位是50000元。存单期限共分为3个月、6个月、9个月、12个月四种期限。,22,（五）有价证券投资组合管理,证券投资组合可以避免单一种类投资所带来的风险大或者收益低的弊病。不要把所有的鸡蛋放在同一个篮子里,23,六、应收账款管理,1