整体上市的方法及意义.ppt

演讲 O O制作 O O 资料 O O 整体上市的方法及意义 MEANS MEANINGSOFIPO 什么是上市WHATISIPO 为什么要上市WHYWEIPO 怎么样上市HOWTOIPO 阿里上市案例CASEOFALIBABA 目录INDEX 第一部分什么是上市 上市即首次公开募股InitialPublicOfferings IPO 指企业通过证券交易所首次公开向投资者增发股票以期募集用于企业发展资金的过程 第一部分什么是整体上市 整体上市指一个股份公司为了达到上市必需的硬性会计指标 股东一般会把一个大型的企业分拆为股份公司和母公司 把优质资产放在股份公司 和主业无关 质量不好的资产放在母公司 这就是分拆上市 股份公司成功上市后再收购自己的母公司称为整体上市 什么是上市WHATISIPO 为什么要上市WHYWEIPO 怎么样上市HOWTOIPO 阿里上市案例CASEOFALIBABA 目录INDEX 第二部分为什么要上市 改善财政状况利用股票来收购其他公司利用股票激励员工提高公司声望 什么是上市WHATISIPO 为什么要上市WHYWEIPO 怎么样上市HOWTOIPO 阿里上市案例CASEOFALIBABA 目录INDEX 第三部分怎么样上市 满足上市条件 分工协调会 确定方案 改制阶段 中介机构展开工作 准备文件 确认 召开创立大会 批准 辅导工作 第三部分怎么样上市 上市的条件1 股票经国务院证券监督管理机构核准已公开发行2 公司股本总额不少于人民币三千万元3 公开发行的股份达到公司股份总数的百分之二十五以上 公司股本总额超过人民币四亿元的 公开发行股份的比例为百分之十以上4 公司三年无重大违法行为5 还有很多法律法规 第三部分怎么样上市 改制阶段企业改制 发行上市牵涉的问题较为广泛复杂 一般在企业聘请的专业机构的协助下完成 企业首先要确定券商 在券商的协助下尽早选定其他中介机构 股票改制所涉及的主要中介机构有 证券公司 会计师事务所 资产评估机构 土地评估机构 律师事务所 第三部分怎么样上市 确定方案分工协调会中介机构展开工作有关部门确认准备各种文件召开创立大会批准 什么是上市WHATISIPO 为什么要上市WHYWEIPO 怎么样上市HOWTOIPO 阿里上市案例CASEOFALIBABA 目录INDEX 第四部分阿里上市案例 阿里巴巴是世界上最大的电子商务公司以及移动商务公司改变中国的贸易支持小企业发展通过商业数据洞悉消费行为的领导者 第四部分阿里上市案例 阿里巴巴第一次IPO2007年11月 阿里巴巴网络有限公司在香港联交所挂牌上市2012年6月 阿里巴巴网络有限公司正式从香港联交所退市 第四部分阿里上市案例 阿里巴巴第二次IPO2012年9月 回购雅虎所持一半股权 附加协议要求在2015年前IPO2013年 意欲再次香港上市 2013年10月10日放弃在香港上市最终选择在美上市 第四部分阿里上市案例 阿里巴巴第二次IPO2014年9月19日 在美国上市 创下美股史上最大IPO9月15日 向SEC提交文件 将其IPO定价区间调至每股66到68美元 按发行价上限计算 阿里IPO项目的融资额将超过218亿美元 超额0 5亿股 增加发售1 2亿股 献售2 0亿左右股 IPO前原股本23 4亿股 IPO后总股本24 9亿股 第四部分阿里上市案例 为什么中国大多数互联网公司都选择赴海外上市 国内上市门槛高上市等待时间长更多鼓励成熟企业 海外上市门槛