电子货币应用的现状与风险分析 会计学与电子商务等专业毕业设计 毕业论文.docx

电子货币应用的现状与风险分析内容摘要货币在发展过程中经历了实物货币、金属货币、纸币等阶段，随着电子通讯技术的广泛应用，一种新型货币电子货币应运而生。电子货币作为当代最新的货币形式，自20 世纪 70年代产生以来，其应用越来越广泛。电子货币取代传统通货已经成为未来一种不可避免的趋势。本文首先对电子货币和货币的基础理论做了初步介绍，在此基础上指出电子货币独有的特点，简要介绍了电子货币在我外和我国的发展情况，指出了我国在电子货币发展方面存在的一些问题并就这些问题提出了若干政策建议。关键词：电子货币，银行卡，风险，政策建议前言随着高科技时代的来临，网络经济的兴起，应运而生的电子货币正引起货币发展史上的重大变革从纸币到电子货币。电子货币作为一种新型货币形式，不仅带来了更为方便快捷的商品交换和资金流动方式，也提高了货币流动速度、降低了货币流通费用，促进了电子商务的发展和金融市场繁荣。相对于发达国家而言，我国电子货币起步较晚，目前发展的重点仍主要在银行卡业务上。虽然 IC 卡在电信、交通、社会保障等领域也得到了快速发展，但由于网络建设缓慢、相关法律的缺失等因素制约，目前电子货币的占有率和使用率仍然很低，通过银行卡进行的个人日常支出比例还不到 1%。如何加快我国电子货币发展已成为我国面临的一个重要课题。1电子货币与货币供给概述1.1电子货币的概念 电子货币有不同的定义，有人认为电子化机具和各类交易卡为媒介、以计算机技术和通信技术为手段、以电子数据流形式存储在银行的计算机系统并通过计算机网络以信息传递形式实现流通和支付功能的货币。巴塞尔委员会认为，电子货币是指在零售支付机制中，通过销售终端、不同的电子设备之间以及在公开网络上执行支付的“储值”和预付支付机制。电子货币可广泛的应用于生产、交换、分配和消费领域，集储蓄、信贷和非结算资金等多种功能为一体，它具有比现金更简便、安全、快捷等优势，从而得到了广泛的应用。1.2电子货币的种类 依据广义的电子货币含义，采用不同的标准，电子货币有多种划分方法。（1）按照电子货币载体分类根据载体不同，电子货币的基本形态可以分成两种，即一种是“卡基”(card-based)电子货币，另一种是“数基”(soft-based)电子货币。（2）按流通形态分类根据电子货币的流通形态进行细分，可分为“开环型”电子货币和“闭环型”电子货币两大类。开环型电子货币是指金额信息在个人或企业之间可以辗转不断地流通下去，信息的流通路径没有限定的终点（不构成闭合环路），这种类型的电子货币，其流通形态类似于现金，可以无数次换手。所谓闭环型电子货币，则是指用于一次支付的金额信息必须返回到发行主体，这种类型的电子货币，即金额信息在“发行主体-顾客-商店-发行主体”这样的闭合环路中流动。目前，在有限的电子货币项目中，属于开环型的电子货币严格地只有Mondex，其他大多数使用权IC卡的储蓄卡型电子货币或电子现金仍属于闭环型。据所谓开环型（3）按照电子货币的使用方式和条件分类根据电子货币的使用方式和条件，电子货币的使用可分为“认证”或“匿名”系统和“在线”或“离线”系统。1.3货币供给所谓货币供给，是指一个国家在某一个时间点为经济运行服务所提供的流通中的货币总量。它是由金融机构提供的存款和现金两部分所构成的。货币供给的创造过程是，中央银行发放基础货币，经过银行体系的货币乘数创造出派生货币，最终构成整个经济体系的货币供给总量。货币供应量=货币乘数基础货币。电子货币的发行，一部分以银行的存款为基础，信用卡里的资金要么是银行的资产、要么是银行的负债，其资产负债都反映在表内。这部分和纸质货币只是有使用方法上的区别，只是一种替代纸质货币的作用。而有些电子货币，比如腾讯的“Q币”，百度的“百度币”，其具有类似于纸币的支付功能和财富储存功能，但发行不受央行的控制，这样增加央行调控基础货币的难度。随着信息技术的不断发展，银行卡支付、各种虚拟货币支付越来越多，毫无疑问电子货币在货币供给中的作用越来越重要。2电子货币的发展现状与风险2.1电子货币在国外的发展现状截止2006年末，美国信用卡的发卡总量达到9. 64亿张(包括信用卡和签名借一记卡)，交易总额(包括消费交易和预借现金)为2. 66万亿美元，其中消费交易部分为2. 14万亿美元，信用卡的未偿付余额为6880亿美元。信用卡消费金额占据全部消费总额的57%。2.2电子货币在国内的发展现状图1、2000年到2009年银行卡消费金额（亿元）资料来源中国支付体系发展报告（2009） 我国电子货币起步很晚，但发展很快，一直到 2000年，我国银行卡消费金额也不超过50亿元，当时，商业银行贷款76%都流向了企业，而企业特别是国有企业的不良资产率超过20%,与此同时个人消费贷款不良资产类却不到5%,基于改善资产质量，降低经营风险，提高银行资产回报率，商业银行也开始乐意发展信用卡业务。2001年我国加入世界贸易组织，对外出口迅速增加，外贸盈余带给人们更多的财富，与此同时，金融体制改革的深化，四大银行相继完成股份制改造，有些还在境外上市。我国经济对外开放程度深化，银行卡作为国际化的电子支付工具，受到国人越来越多的青睐。按照金融市场的基本规律，收到达到1000-5000美元时，银行卡业务处于大幅增长的时期，2003年，我国人均GDP超过1000美元。我国电子货币业进入了快速发展的轨道。2.3电子货币风险的主要种类货币风险是指货币丧失其具有的价值尺度、支付手段、储藏手段等基本功能的风险，金银本位制下，货币风险主要是指币值不足，纸币本位下货币风险包括国家主权信用违约导致纸币不再被信任，例如国民党时期的金圆券，更常见的货币风险是无序发行导致的通胀，使货币贬值。维持货币币值的稳定是央行的主要任务，货币币值和货币供给密切相关，正如弗里德曼所说，通货膨胀，最终是一种货币现象。央行调控货币供给的方法很多，总结来看不外乎调控基础货币投放量和调控货币流通速度，传统的纸质货币时期，央行的负债规模决定了基础货币的规模，这个量央行可以轻易的观察、调节。货币流通速度的决定因素包括经济结构、经济环境、人们的消费习惯等等，央行通过对银行系统调控，比如调节存款准备金，窗口指导等等，简介影响货币流通速度。电子货币具有非现金性，这一点显然会促进消费（时下流行的刷卡消费就说明了这点），进而提高了货币的流通速度。信用卡电子货币的出现，非现金消费、透支消费促进了个人消费，进而提高了货币流通速度，网络化的普及、电子汇款、网上汇款、网上购物等等，极大的方便的消费、支付、结算过程，也会提高货币的流通速度。非现金消费的隐秘性和随日期、季节易变性，使得央行在估计货币流通速度时变的更加困难。 对技术的依赖使得电子货币相对于传统货币，存在独特的技术风险。电子货币在操作过程中由于计算机网络相关技术的缺陷所引发的风险。其主要是指因操作系统的可靠性或完整性存在明显的缺陷而可能导致的潜在损失。电子货币是建立在计算机网络技术迅猛发展的基础之上的，是计算机网络科技进步的产物，因此，电子货币交易活动中的风险与计算机的技术必定也是息息相关。这一点，着重体现在了电子货币交易过程中的操作风险上，绝大部分电子货币的交易活动的过程基本上都是在计算机网络上完成的。计算机网络技术的发展使得传统金融交易活动突破了时间和地域上的限制，大大减少了金融机构服务人员的数量，提高了正常交易活动的操作速度和操作水平，降低了交易的成本，减少了人为失误的发生等等。纸币的发行及其流通经历的数百年时间，其法律规范也逐步完善。中央银行法规定了货币的发行问题，商业银行法和数量众多的相关规章制度完善了货币流通过程的法律监督保障体系。然而这些法律并不完全适用于新型的电子货币。出现了新的问题。电子货币是一种以电子信息形式存在的货币，没有电子信息传输网络以及相应的媒介经营主体，很难实现它在收付主体之间的流通。通常，电子货币流通中的基本媒介主体主要包括，电子货币载体制造主体、电子货币信息网络经营主体、电子货币信息认证主体，以及相关电子设备制造主体。这些主体的行为都在不同程度上影响着电子货币流通的安全，影响着电子货币流通能否顺利进行。电子货币是一种具有高度复杂的主体关系的货币，并且在目前条件下这些关系还主要不是由法律规定的，而是由主体之间根据需要约定的，电子货币使用主体很难清楚地了解它们之间的关系。其次，电子货币是一种无形货币，使用者无法直接对其进行有效的控制，也难以凭借个人力量鉴定其真伪，这同样会增加使用主体的风险。另外，电子货币也不是最终支付货币，使用主体即使已经支付了电子货币也仍然需要对其最终转换承担一定责任。因此，采用电子货币进行流通，会使其使用主体面临远超过传统货币的风险。在此条件下，必须通过特定的法律规范对使用主体风险进行一定的预防。3我国电子货币发展中存在的问题3.1电子货币的相关法律缺失（1）银行卡合同条款属于格式条款，其内容是由发卡银行为了重复使用，事先单方而拟定、以银行卡章程和银行卡领用合约的形式出现的，作为合同的内容，理应告知与之订立合同的持卡人。但由于发卡银行作为一种特殊的公众企业，其强大的实力是任何一个作为个体的持卡人无法抗衡的，任何一个持卡人都很难通过自身的行为促使发卡银行自觉地履行告知义务。（2）在合同的履行过程中，持卡人的履约情况即账户资金的划拨情况都以数据信息的形式存储在金融机构，存储正误以及是否有未经授权的划拨，发卡银行如果不告知持卡人，持卡人是很难知情的，而这种信息与持卡人的切身利益是密切相关的。因此只有强制发卡银行披露银行卡信息，才能够有力地防止由于信息不对称、错误等导致的不平等现象，防止信息垄断和信息优势导致的不公平。（3）银行卡产品得以发行使用的一切设施和运行程序都是银行单方面开发、布局和设计的，专业性和技术性较强，没有发卡银行的解释说明，持卡人是难以操作使用的，发卡银行有义务告诉持卡人如何使用银行卡，使用过程中应注意哪些事项。但发卡银行计划经济体制下的“霸王作风”并没有彻底转变，仍然把自己当作可以无视消费者的利益而自行其是的权威。（4）中国人民银行发布的银行卡业务管理办法第52条明确规定，发卡银行应该在持卡人中领银行卡时就告知持卡人银行银行违背这一告知义务时应承担的责任章程、领用合约和使用说明，但由于该规章没有规定发卡银行违背这一告知义务时应承担的责任，发卡银行就不重视、甚至不履行这一义务。（5）强制发卡银行向持卡人披露银行卡信息，美国、澳大利亚等国家进行的很早，在美国电子资金划拨法和联邦储备系统理事会的E条例对借记卡的信息披露做出了详规定，真实信贷法和联邦储备委员会z条例对信用卡的信息披露也进行了详细的规定。在澳大利亚，电子资金划拨指导法和商业银行惯例守则也对银行卡信息披露做出了详细规定。3.2银行卡受理环境需要改进软件方面。对银行卡刷卡消费的费率设计水平有待提高，以满足不同层次，不同地区的信用卡消费。10%的银行卡特约商户存在着抵制或变相抵制银行卡刷卡交易的现象。究其原因，一方面是因为刷卡手续费费率相对过高，导致商户无力承受；另一方面，零售业的利润也在逐年降低，如果刷卡不能为商户带来营业收入的增加，反而还要减少利润收入，商户受理刷卡的积极性自然会大打折扣。另外，还有些非特约商户出于逃税的目的拒绝安装 POS 机。硬件方面，一是ATM/POS机具总量少，银行卡特约商户数量还很小，严重限制了消费者持卡消费的范围;二是特约商户分布不均，POS及ATM布放不合理。相关资源多数处在发达地区的大商场和酒店，而居民日常的消费地点大多无法受理银行卡消费。这就导致各行在交易量大的宾馆、饭店和大型商场，竞相布放机具，而交易量小的地段及商户机具布放很少，使得现有机具的网络覆盖能力、资源配置浪费或未得到有效配置，影响了银行卡的普遍使用。 非银行储值卡安全保障差，非银行储值卡不记名、不挂失，其协议、使用规则都由发卡方单方面制定，并兼有解释和修改权，消费者只能被动接受，一旦发生纠纷，消费者只能自认损失，其合法权益往往得不到保障。储值卡作为新的支付工具，它的安全性除了物理上的防伪以外，还要依赖于网络、加密等技术手段。由于缺乏规范的行业标准，大多数发卡主体为节约发卡成本，储值卡的质量及安全措施较差，因而制约了其用户群的进一步扩大。3.3电子货币发行收益成本问题随着中国金融市场的开放，面对外资机构银行卡业务的展开以及国内银行间的激烈竞争，各大银行为了抢占银行卡市场争相扩大发卡规模。尤其对于信用卡，很多银行片面追求其发卡量增长，不惜高成本甚至“赔本”发卡，希望圈住自己的一块市场。同时，各大银行不断放低信用准入门槛，接连推出银行卡新产品，投入大量人员推销银行卡并将发卡量与员工工资挂钩浮动，以致睡眠卡大量出现，不仅没有圈住客户还给银行带来了长期无法收回的高成本。目前各发卡行花费在一张信用卡上的成本包括制作成本和营运成本两部分。据了解，单单一张信用卡的推销提成就达到了 30 至 80 元。由此，一张信用卡的营运成本上百元或几百元也就顺理成章了。高昂的营运成本无疑加大了各发卡行的业务负担，不利于我国银行卡的长期发展。相较而言，纸币的发行成本只是集中与央行，普通商业银行只是存在运输、保管的成本，相比银行卡的成本，还是有优势的，银行卡成本具有规模递减的效应，当前存在着众多“睡眠卡”和使用率低下的银行卡，给商业银行增加了更多的成本。3.4 消费者对电子货币的认知度不够，电子货币消费市场发展不均衡。截至2009年第二季度末，我国每台ATM对应的银行卡数量为1.04万张，每台POS对应的银行卡数量为938张。而2008年末，美国、法国、德国每台ATM对应的银行卡数量分别为6220张、1906张、1741张，每台POS对应的银行卡数量分别为502张、80张、210张。基础设施的薄弱间接反应了我国居民对银行卡消费的不熟悉，有人估计我国消费总额中80%以上的消费者依旧偏好现金消费。全国特约商户、受理终端有65%分布在发达地区，而欠发达地区只占35%;各地区的发卡量差异也很大，截至2010年第三季度末北京、上海等地信用卡人均拥有量较大，分别为1.12张、1.05张，远高于0.17张的全国人均信用卡拥有量; 中国13亿人口中农村人口为7.2亿，而作为农村地区银行卡发卡主体的农业银行、邮政储蓄银行、农村信用社2009年的银行卡消费额加起来仅占全国总额的11%。图2，2009年各类银行的银行卡消费额占比，资料来源中国金融统计年鉴4我国电子货币发展的对策建议4.1健全电子货币载体的相关法律法规除了金银货币之外，包括纸币的发行，实质上都是一种契约的实现，央行代表国家与民众签订契约，约定货币的币值、流通方式，民众对于手持货币本身的价值则在所不问。因此，维持这种契约，必须要有完备的法律支持。电子货币也要求人们遵守契约精神，电子货币的交易方式与以往大有不同，对其交易方式的规定也是新的契约必须包含的内容，这些法律规定，是电子货币顺利发展的基石。在我国，随着银行卡业务的快速发展，产生了许多新的法律主体、行为和关系，这就需要健全的法律法规去规范协调。同时近年来各种相关诉讼和银行卡犯罪案件也直线上升，亟需从规章制度上规范商业银行的银行卡内控和风险防范。因此我国应当尽快出台银行卡条例，系统地对新形势下的各个法律主体予以规范，并明确发卡行在采用和管理银行卡方面的具体义务和工作职责，促使其在追求银行卡所带来经济效益的同时，还要切实注意银行卡的安全性，树立起对自己乃至对客户的资金高度负责的精神。在美国，有几十部法律去规范银行卡参与各方的操作，这也是美国的银行卡欺诈率比较低的重要原因之一。针对目前储值卡监管真空的状况，我国应加强储值卡业务的法规建设工作。建议修改银行卡业务管理办法，并结合现阶段储值卡的使用情况尽快对储值卡的概念、功能、使用范围、对象等进行重新定义，并将储值卡发行、使用、管理中存在的问题纳入金融管理体系中。4.2改善电子货币受理环境。使用银行卡消费可以提高人们的边际消费倾向，促进零售行业的发展，相对于传统的纸质货币消费，商铺可以减少店面现金的存放，提高了商户资金的安全性。可以从以下方面改善电子货币受理环境（1）加快特约商户的发展，营造方便的电子货币使用环境基于双边市场理论，我国的银行卡市场必须在商户和消费者之间，朝着更为一体化的方向前进。发卡行应改变以往过于单方面发展消费者的作法，加强对特约商户的重视，大力发展特约商户，扩大优化电子货币的使用环境。2008年，我国特约商户普及率只有11.3%,远远低于发达国家90%以上的普及率。（2）拓展银行卡受理行业和受理地域范围大力拓展银行卡的功能，推动“一卡多用”和“多功能卡”工作。在巩固已有特约商户的前提下，应积极发展航空、旅游、保险以及社会公众事业如养路费、水暖费等收费领域的中间业务，使银行卡的功能进一步的多样化。图三，2008年中心城市和二级城市交易量结构加大对二级城市、三级城市电子货币基础设施的建设，扩大电子货币使用的范围。安全、高效、稳定的银行卡电子信息网络是银行卡受理环境的重要组成部分，是保障银行卡在社会消费中扩大使用范围的软件基础。银行业应尽快统一技术标准，打破目前由于体制上的原因而造成的银行各自为阵、技术规范各异、设备重复投资的局面。并通过网络改造、优化配置等措施整合现有网络资源，改善现有银行卡交易网络运行环境，全面提高跨行联网交易的成功率和效率，努力实现跨行、跨地区通用，形成一个统一的受理平台，使居民真正感受到随时随地使用银行卡的方便和快捷。我们可以借鉴韩国政府在发展银行卡方面的做法：（1）、政府对零售、餐饮、宾馆行业不接受银行卡的企业将作为税务检查的重点对象。规定年营业额超过3亿美元的所有商户必须接受银行卡，否则将受严惩，对受理银行卡的商户享受退税优惠。（2）、持卡人持卡交易金额超过其总收入的10%后，其超出部分的20%可免缴所得税。（3）、每月为持卡人举办抽奖活动。（4）、推动公务支出用卡，要求政府部门的管理费支出用信用卡消费，部门招待费的50%以上必须使用信用卡;单笔交易超过50万韩元(约400美元)的日常办公用品采购等公务支出必须通过银行卡结算，否则不能入账。4.3加快电子货币创新货币的演变经历了漫长的历史过程，货币演变的动力来自于社会的需求和生产力的进步。远古时期商品极其匮乏，物物交换满足其基本需求，随着生产的扩大，物物交换发展到一般等价物的交换，直至发展到金属货币，金属货币的产生也极大的推动了生产力的发展。纸质货币很早就已经产生，我国四川地区在宋代就使用了“胶子”替代携带非常不方便的铁钱。但纸币真正发展起来还是近代以来的事情，根本原因是天然金银的开采量远远不能满足经济增长的需求，经济学原理告诉我们，当市面上的货币不足时，通货紧缩，经济萧条，因而纸币的发行，特别是脱离金属货币基础发行的纸币，避免了理论上必然发生的萧条。货币的本质离其物理属性越来越远，越来越成为一种信用符号，这就预示着当新的技术出现时，必然会创造出比使用纸币更加方面快捷新的支付方式。电子货币的出现正式回归到货币的“信用”的本质，只要能保证信用，不必理会其是否是真实的物，是否可见可感知。然而，信用的维持却需要人们小心谨慎，我们不必考虑黄金的贬值，但必须小心翼翼的维持信用货币的价值。信用的贬值可能导致整个货币信用体系的崩溃。因此电子货币的创新更多是在信用体制方面的创新。褚俊虹、土琼（2003)依据新货币经济学派的观点得出:“应采用与流通手段分离的价值尺度”，流通媒介“平等竞争的结果只能是价值尺度独立于任何一种流通媒介而存在，彻底形成流通手段和价值尺度的分离。” 尹龙(2003) 认为“电子货币是种高效的流通手段，是在统价值尺度下对流通手段的替代。利用电子货币媒介交易，速度快、费用低”。王倩(2005)强调“电子货币执行流通手段职能还要依托于一定的电子设备，其作为高效流通手段的优势只有在满足这前提下才能实现”。互联网的广泛应用和技术迅速的进步无疑为新型电子货币的产生创造了条件。今年来，以腾讯的“Q币”百度的“百度币”等新型支付手段广泛流行于互联网之中，以Q币为例，Q币为腾讯公司发行，消费者按照一元兑换一Q币的价格，购买Q币，使用Q币可以购买腾讯公司的各种服务，如果是仅限于此，那么Q币就与一般的电子支付凭证没有什么差别，问题是，Q币的发行并不受央行控制，Q币的信用也和央行没有任何关系，如果Q币使用日益广泛，具有近似于一般货币的支付功能的话，央行的货币发行将受到挑战。前文所述，维持币值稳定是央行的重要只能之一，通货膨胀归根结底只是一种货币现象，和央行发行的货币量有根本的联系，央行的负债构成基础货币，加上流通速度的倍数效应构成了真实货币发行量。Q币发行不受央行控制，一旦达到近似货币的功能，社会上真实的基础货币就不仅仅是央行负债表上的数字了。关于虚拟货币，理论界还有很多争论，法律监督体系也很不完善。发行条件制度无兑换保障金制度无发行主体业务范围制度无破