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湖北文理学院学士学位毕业论文莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄袀袄芆莇螆羃莈薂蚂羂肈莅薈羁芀薁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈罿膅蒂蚄羈芇蚇薀羇荿蒀衿肆聿芃螅肅膁蒈蚁肄莃芁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁肂芈薅螇肁莀莈蚃膀肀薃蕿腿膂莆袈腿芄薁螄膈蒇莄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂螂莁蚈袀螂肁蒁螆螁膃蚆蚂袀芅葿薈衿莇节袇袈肇蒇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅袆肁荿薁袅膄薄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2013届本科生毕业论文（设计） 存档编号：论 文 题 目 人民币国际化研究 系 （院） 经济与政法学院 专 业 国际经济与贸易 班 级 双学位班 学 生 指导教师 2013年 5月 20日目录目录2摘要3关键词31、货币国际化理论51.1、货币国际化成本和收益.61.2、货币国际化历史经验.72、人民币国际化的必要性和条件82.1、人民币国际化必要性92.2、人民币国际化条件103、人民币国际化现状113.1、人民币国际化历程113.2、人民币国际化规模和程度134、人民币国际化的影响144.1、有利影响144.2、不利影响155、推行人民币国际化的政策策略165.1、人民币国际化现阶段重在修内功16 5.2、推行人民币具体政策策略.17致谢19参考文献20人民币国际化研究摘要推行人民币国际化是我国参与经济全球化，亚洲经济协调发展和我国增强国际金融竞争力的迫切需要。随着我国国际贸易的全面发展人民币在国际上享有一定的流通量，以及人民币的国际信誉越来越好，人民币国际化问题已经离我们不远。本文依据货币国际化理论以及在位国际货币的国际化历史分析，结合我国现阶段在国际经济体系和区域经济中的地位以及我国经济发展的趋势讨论我国推行人民币国际化的必要性和条件，以及人民币国际化对我国经济金融的影响。从我国现阶段人民币国际化的程度出发，结合货币国际化理论和我国的实际情况探讨推行人民币国际化的政策策略。关键词 货币国际化 人民币国际化 国际货币The internationallisation of the RMBAbstract implement the internationalisation of Chinas participation in economic globalization, economic development in Asia and in China there is an urgent need to enhance international financial competitiveness. With the overall development of Chinas international trade currency enjoyed a certain degree of liquidity at the international level, as well as the Yuans international reputation is getting better and better, internationalisation has been not far from us. This article based on currency internationalization theory and historical analysis on the internationalization of international currency, combination of present Chinas position in the international economy and the regional economy and Chinas economic development trend on the necessity and conditions of internationalization of RMB in China, and the impact of the internationalization of RMB to Chinas economy and finance. Proceed from the degree of internationalization of RMB in China, combined with currency internationalization theory and study on the actual situation in Chinas policy of internationalisation strategyKeywords International monetary currency internationalization of RMB internationalization 1、货币国际化的理论货币国际化是指一种货币能够跨越国界，在境外流通，成为国际上普遍认可的计价、结算及储备货币的过程。当这种货币在跨国贸易中结算达到一定比例，成为国际认可的储备货币是，这标志着这种货币成为国际货币。一国货币能够成为国际化的货币，那么本国的经济规模、贸易规模、稳定的通货膨胀率和较小的汇率波动、以及完善的金融机构和货币可兑换性是必要条件因素。换言之，这些因素发展达到一定程度推动着本国货币面向国际化，这些因素的发达程度也是该国货币国际化的重要指标。首先，一国货币的国际化，从本质上说是经济国际化的产物，是该国总体经济实力在货币形态上的反映，因此经济规模决定了该国货币在国际市场的潜在使用情况。拿已经国际化的美元为例，美国占全球GDP的比重由19世纪80年代的5%上升至二战后的20%，带动美元成为在国际上信誉好，币值稳定，在国际大宗交易中以美元计价，成为各国储备货币，使得美元走向国际化；其次，国际贸易是货币国际化的基础，货币国际化是国际贸易发展的客观要求。其主要衡量指标是进出口总量占世界贸易规模的比重。除了贸易总量，在进出口贸易中对计价货币的选择和使用也会直接影响到一国货币的需求量；良好的国际货币体系必须具备三个特性调整性、流动性和可信性。可信性指的是国际储备货币的保值程度，而能够衡量货币可信性的指标主要包括货币发行国的通货膨胀率 (通胀越高，则该货币的实际购买力损失越大)以及其名义有效汇率波动程度(波动性越大，则持有该货币的风险也越大)。作为储藏的国际货币，主要被交易个体用来作为资产货币，并被官方机构用来作为储备货币。无论用做哪一种方式，价值的稳定都是首要条件。这是一国货币国际化的内在基础，因为只有稳定的货币才能为世界其他国家的交易个体和官方机构所信任并被广泛接受。价值稳定的包括两方面的含义，一是该国货币的对内价值稳定，表现为该国国内的物价水平的稳定。对于交易个体而言，维持货币的购买力是货币内在价值的体现，是实现价值储藏职能的必然要求。一国货币如果成为国际货币，其目前及未来的价值应该保持足够的稳定。币值稳定，人们对其价值往往有一个基本稳定的认识，而且对其也会有足够的信心和信赖性。一国货币如果其币值变化大，通货膨胀率高，或本国内物价变动幅度较大，都会给交易个体带来的收益的不确定性，会使该币很难成为国际货币；二是对外价值稳定，表现为该国货币的汇率水平的稳定。对外汇市场的交易者来说，持有外国货币是为了个人进行投资的需要。因此维持货币对外价值的稳定型、盈利性和成长性是提升国际货币地位的重要因素。对官方机构而言，持有国际货币是为了实现防范危机和对外支付的需要，其表现主要是各国的外汇储备。作为一项资产储备，应在危机来临时能够满足政府干预和防范的需要，为政府提供足够的资金支持，当进行国际经济交易往来或其他国家交流时能为政府随时使用和转移，这些都需要保持该种资产的价值稳定。同时各国中央银行选择国际储备货币，都将该储备货币作为一种金融资产，希望实现该资产的增值，因此需要考虑其收益性储备货币的收益性一般包括货币市场的利率水平、汇率的波动性和通货膨胀等因素。还有，要取得国际货币地位，一国的资本市场与外汇市场必须开放且高度发展。一种货币要想成为国际货币，该货币发行国必须拥有一个较为开放的、交易规模巨大、体制健全的金融市场，也就是金融市场应具有相当的“广度”和“深度”。其中，金融市场的广度是衡量一个国家金融发达程度的重要指标，在国际经济活动中，主要包括金融市场的交易，特别是外汇交易总额，金融工具和交易的产品种类等；金融市场的深度则指拥有发达完整的二级市场。发达的金融市场提高了国际社会对本国货币的信心，扩大了交易者对该国货币的需求。同时，金融市场越发达，市场参与者越多，交易量就越大，这样也有助于降低金融交易的成本。另外，发达的金融市场还可以为中央银行及各国投资者提供成本低、安全性高、流动性强的金融工具，有利于交易商对国际贸易活动中的外汇风险进行管理。除了广度和深度外，金融市场的弹性是其发达程度的重要标志之一。所谓弹性是指应付大的突发事件和经济冲击的能力，即当市场上发生大规模的交易而后价格能迅速做出调整，对供求的突然改变和失衡能够迅速灵活的通过市场机制使其恢复正常或均衡，从而不致引起市场上大的波动。只有高度发达的金融市场才能为交易者提供完善的金融服务，才能吸引更多的货币和资金吸引到该市场上，从而为该国货币的国际化创造条件。1.1、货币国际化的成本和收益货币的国际化必然有其成本和收益的发生，我认为货币国际化的成本主要体现在钉住汇率制度下，本国以外的货币持有者的喜好的偏移和转移会导致大量的资本流动，降低货币当局控制基础货币的能力，而且影响本国经济活动。而在浮动汇率制度下，这种偏好的转移会导致汇率的大幅波动，限制货币当局的国内货币国内政策能力，也就是说，国际化后的货币必然会有更多的外国持有者，这些外国持有者持有大量的本国资产，多本国金融和金融政策的影响程度大大增加。换言之，就是本国当局对本国货币的控制和调整能力下降，金融市场的管理难度增加。国际货币的收益主要表现在改善本国贸易条件、在本国推动建设国际金融中心、为本国的金融机构带来新的业务收入、铸币税收入、为外贸和对外投资提供便利、和在国际金融体系中拥有更多的话语权等。随着货币的国际化越来越多的外国人接受本国的货币，每一单位的该货币能购买的商品数量也随之上升，使得该国际货币发行国的贸易条件得到实质改善。随着货币国际化的过程中，发行国的股票等金融产品市场迅速扩张，本国的一些城市随之成为国际金融中心。例如伦敦、纽约、和东京都是随着本国的货币国际化发展成为国际金融中心的。因为国际货币所具备的执行的交易媒介的职能，国际贸易中大宗的交易必然要通过发行国的银行体系提供结算和支付的服务来完成，这些服务的发生未发行国相关的金融机构带来了可观的收入。所谓“铸币税”就是政府可以不需要任何补偿的用纸质货币向自己的居民换取实际经济资源，从中获取发行货币多产生的特定收益，这些由发行方垄断性地享受货币面值超出生产成本的收益。例如印制100元人民币的成本只是1元人民币但是可以买到100元计价的商品，那么中间的差值99元就是铸币税。而当一种货币成为国际储备货币以后，货币当局所获得的铸币税收益不仅来自于居民的货币持有额，也包括非居民货币持有部分。货币发行国的通胀越高，这一国际铸币税的收益就越高。而且对外经济贸易活动受汇率风险的影响就将大大减少，国际资本流动也会因交易成本降低而更加顺畅和便捷，因此货币国际化也将给发行国居民和企业的对外交往创造方便条件，使得实体经济和的运作效率都不同程度地提高。同时拥有国际货币的发行权，可提高本国货币政策的独立性，甚至可利用发行权来影响储备国的金融经济，并提升发行国自身抵御金融冲击的能力。最重要的是，国际货币发行国在国际金融体系中具有较大的话语权。这种话语权意味着制定或修改国际事务处理规则方面巨大的经济利益和政治利益。1.2、货币国际化的历史经验纵观美元，欧元，以及日元的国际化进程都是经历三个阶段。第一是其在境外享有一定的流通度；第二，是以本币计价的金融产品成为国际各国的主要金融机构和官方的投资工具。第三，是在国际贸易中以本币结算的交易达到一定的程度。最终达到重要的资源如石油等以其计价。以美元演变成为国际货币的历史分析来探讨人民币国际化的路径和启迪。二战给世界经济造成了严重的打击，战后初期的欧洲百废待新，重建经济成为当时各国政府的当务之急，但是支付机构不能正常有效地运作，跨境贸易陷入困境。市场上急需一种可以广泛被大家接受的货币最为交易媒介，是各国间的贸易恢复。这时美元被西欧各国不约而同的选择成为跨国贸易的计价和结算工具。1948年美国实行马歇尔计划开始向欧洲提供大规模的美元信贷和政府援助，大量的美元注入欧洲金融市场，。这为以后美元成为重要的国际货币提供了绝佳的机会。作为市场选择的结果，欧洲各国之间的贸易结算逐渐的集中在美元上，其他的可自由兑换的货币逐渐的退出国际金融的流通领域。因此美元逐渐演变成为国际货币的过程，实际上就是美元在国际经济，贸易以及投资活动中淘汰其他货币而成为跨国交易媒介的过程。这与战后美国凭借其强大的政治地位和经济优势，使得美元在全球范围内获得广泛的认可和使用密不可分。最终成为石油，黄金，有色金属，农产品等大宗商品交易的计价和结算工具。上世纪60年代中期，美国为了控制国际收支恶化，采用了一系列的限制资本外流的措施。欧洲美元市场因此得以形成，并取代美国在岸的银行体系，承担起向全球提供美元流动性的角色。美元离岸市场的形成兴起标志着美元国际货币的角色进入一个全新的流通领域。由于参与货币流通的双方均不是来自美国本土，美元很大程度是脱离了美联储的管制。依照美元国际化的历程我们能够依稀的看见人民币国际化的道路。以及人民币国际化的一些必要条件。和国际化道路上一些标志。、2、人民币国际化的必要性和条件首先要明确人民币国际化的含义，包括有三个方面：第一，人民币现金在境外享有一定的流通度；第二，也是最主要的是以人民币计价的金融产品成为国际各个主要金融机构包括央行的投资工具；第三，是国际贸易中以人民币结算的交易达到一定的比重。这是衡量人民币国际化通用的标准，其中主要的是后两点。2.1、人民币国际化必要性我国外汇储备截止2012年达到3.31万亿美元。众所周知我国外汇储备已居世界第一。这样庞大的外汇储备，给我国带来更多的国际话语权以外，也随之产生一系列问题，比如美元持续的贬值，给我国带来的财富损失。在国内，大量的资金流入没有外泄的渠道，造成目前地下钱庄和地下境外兑汇渠道的猖獗。而且流入的外汇多数都是要结算的，外汇储备的变动能够有效影响央行基础货币的变动，是影响国内货币供应的重要渠道，基础货币被动的大幅增加，导致我国货币供应量的快速增加。这些因为外汇增加而增加的人民币供给是没有产品与之对应的，因为经常项目顺差增加的外汇是因为产品出口大于进口，因此增加的本币在国内市场没有对应产品，因资本项目顺差增加的货币在我国市场上就更没有对应的产品了。对于这些问题我国目前采取的措施大多是类似当年日本的措施，如鼓励用外汇到国外投资，以及委托国外机构投资者经营我国的外汇资产等。这些措施不能够明显的缓解流动性膨胀，也不会对于人民币升值压力有根本性的改善。一但人民币升值到位，就像当年的日本一样，国际化的大门随之关闭。没有货币地位的大国是不完善的大国，要么人民币国际化，我国成为真正的经济大国；要么昙花一现，最终受制于外国强势货币和金融。没有货币发言权中国就不会是真正意义上的经济强国。从国内情况看，建立人民币对外部的出口已经迫在眉睫。但是，人民币国际化的前提是人民币的自由兑换，也就是资本项目的开放。人民币国际化的核心利益是通过国际商品和金融市场计价功能的发挥，因此我国可以消除绝大部分的因为汇率波动的风险，赢得全面的国际竞争的优势和主动权。目前我国已经具备人民币国际化的基本条件，相对欠缺的是进口需求和资本账户的对外开放。目前我国在国际市场的贸易和金融交易大都使用非本币计价，从而国际汇率的大幅波动使得我国经济遭受巨大的伤害与损失。例如上世纪90年代东南亚金融危机和本世纪的美元储备资产贬值。1997年泰国在美元持续升值造成贸易赤字和外汇储备枯寂的情况下，放弃了钉住美元的固定汇率制，泰铢兑美元汇率从25泰铢贬值为52泰铢。这使得持有美元外债的商业银行因为本币贬值的债务负担翻倍而纷纷陷入破产，引发了波及多国的混合型金融危机。本世纪出现的美元持续的贬值，一些国家虽然赢得了出口和经济的高速增长，但是大规模积累美元储备资产遭到了重大的购买力的损失，美元针对16种大宗商品的购买力本世纪以来已经贬值75.6%。而我国持有大量的美元外汇，这无疑是我国资产购买力的一种很大的损失，我国可以通过也必须通过人民币国际化在短期内削弱长期内根本摆脱这种被动的局面。人民币国家化的核心利益是通过国际贸易中和金融市场计价功能的发挥，我国居民，企业和政府可以消除绝大部分的汇率波动的风险和损失，赢得国际竞争的话语权和主动权。而通常被认为是几乎无成本的收益铸币税，我认为不能很简单的看作是我国的无成本利益，因为天下没有免费的午餐，国际货币发行而获得铸币税对应的是发行国提供国际产品以及汇率稳定的义务和责任。例如，现在美国在享受铸币税收入的同时还需要承担一直相应的国际责任和义务。这一点我们必须清醒的认识。在明确了这一问题以后还要明确人民币货币国际化进程中的决定性因素。以GDP和进出口总量表示的经济与贸易规模是货币国际化的首要决定因素，汇率的稳定也是至关重要的，国际货币的核心功能是计价，所以自身的稳定性是重要的前提条件。进口增长，货币升，值实际正利率和资本账户的开放度，对提升我国货币的国际化进程有着积极的意义。在位货币惯性十分重要，货币的国际化有网络外部性效应，使用的范围越大，使用的人越多，就越便利，从而也会有更多的人使用，因此我国在推进货币国际化的进程是需要重视如何打破美元网络外部性问题。目前我国已经具备人民币国际化的基本条件，庞大的GDP，和相对稳定的汇率。相对欠缺的是进口需求的增长和资本账户的开放度。进口增长型向出口导向型经济的转型，资本账户开放则需要具备以下的三个条件。利率市场化和银行体系国际竞争里的提升，本土金融市场的深度发展特别是国内债券市场的深度发展，以及人民币汇率进入适度的区间。2.2、人民币国际化条件在金本位制时代，由于黄金本身就是一种商品，可以在全球自由兑换和流通，并且具有能够自发调节流通中的货币量的功能，因此黄金本身就是国际货币。在金本位制结束以后，纸币充当了交易媒介，国际货币的内涵发生了许多的变化。从货币理论的角度来看，国内货币要成为国际货币、货币职能要国际化，与其作为本国货币不同，必须具备一系列政治，经济等方面的相应条件。因此人民币国际化我国首先要在政治上保持长期的稳定。如果政治不稳定必定会引起经济的不稳定，继而会引起货币的不稳定，本国货币的汇率波动很大，政治对于持有本国货币形式表现的金融资产的安全构成威胁，则本国货币就很难得到广泛的认可。由此来看，我国政治在长期内稳定性良好是人民币国际化的一个重要基础。不仅如此要想人民币国际化我国必须在世界政治中具有较强的地位。因为政治地位强大，就能较好的保护本国利益免受可能的伤害，能很好的保障国内以及以本国货币形式持有的金融资产的安全。一般来说最强的国际货币是由最强大的国际政治势力提供的，例如美元与美国。同时，一国在全球的政治事务中的广泛参与，可以带动促进本国经济的进一步国际化以及货币的国际化。在经济方面，其一则必须具有强大的经济实力并能保持宏观经济长期稳定为基础。如果我国的经济规模足够大，在世界经济中的地位就高，对于世界经济的影响和作用也就较大，人民币在国际上的使用程度随之增高。在对于我国经济实力的评价时，不仅要看当前的经济实力，还要考虑未来的增长趋势。若我国与世界各国有广泛的经济联系，在世界进出口贸易和投资中占有的比重较高。那么我国强有力的出口和国际投资地位可以直接推动人民币在国际上广泛的使用流通。其二，要求人民币对内对外的价值必须相对稳定。因为只有稳定的货币才能被相认和接受，假如人民币的家孩子不稳定，通货膨胀率较高而且变化无常，汇率就会处于波动的状态，这样就会增加使用人民币的成本和风险，通货膨胀还会降低人民币的购买力，降低作为国际储备和交易媒介的能力。其三，我国必须具有相当广阔和深化的金融市场。发达而且开放的金融市场，健全的金融体系，遍及全球的金融机构和服务网络是人民币国际化必不可少的条件。货币的兑换主要是在金融市场和金融机构进行的，健全的金融体系是人民币国际化的组织保障。因此要想实现人民币的国际化就必须建立功能完善的外汇市场，尤其是离岸金融市场，这不仅能满足不同参差不同性质交易的需求，又能使我国央行利用直接和间接的手段控制外汇供求，稳定汇率以及人民币币值。3、人民币国际化历程以及现状3.1、人民币国际化历程表1人民币国际化大事件一览表2007年6月；首只人民币债券在登陆香港，此后内地多家银行先后多次在香港推行两年或三年期的人民币债券，总额超过200亿元人民币。2008年7月10日；国务院批准中国人民银行三定方案，新设立汇率司，其职能包括“根据人民币国际化的进程发展人民币离岸市场”。2008年12月4日；中国与俄罗斯就加快两国在贸易中改用本国货币结算进行了磋商；12日，中国人民银行和韩国