现金流量表是反映企业在一定会计期间现金和现金等价物流入和流出的会计报表.doc

精品文档现金流量表是反映企业在一定会计期间现金和现金等价物流入和流出的会计报表。它是财务报表的三个基本报表之一，所表达的是在一个会计期间内，企业现金增减变动的情况。企业的现金流量表对企业的生存和发展起着至关重要的作用，良好的现金流可以使一个企业蓬勃发展，所以做好对企业现金流量的管理是非常有必要的现金流量表的结构是指将公司产生的所有的现金流量分为经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量，使信息使用者能够更为清楚的看清一个企业的财务状况是否良好，财务风险的高低，企业的现金流入及流出情况，分析企业财务状况的形成及变动原因，从而更深入的研究企业活动产生的现金流量是否稳定可靠现金流量表应用分析的方法主要有趋势分析法、结构分析法、指标分析法3。下面对这几种方法进行简单的介绍。1.趋势分析法趋势分析法又叫比较分析法，比较是认识事物的最基本方法，没有比较，分析就无法开始。现金流量表的比较分析是过两个或者几个有关的可比数据进行对比，得出它们的增减变动方向、数额和幅度，以揭示企业财务状况、经营成果和现金流量变化趋势的一种分析方法。观察连续数期的会计报表，比单看一个报告期的财务报表，能了解到更多的信息和情况，并有利于分析变化的趋势。趋势分析注重可比性，具体问题具体分析。趋势分析法主要有三种方法：定比分析法、环比分析法、平均增长率法。2.结构分析法现金流量表的结构分析是指将公司产生的所有的现金流量分为经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量，使企业管理者以及其他报表使用者能够更为清楚的看清一个企业的财务状况是否良好，财务风险的高低，企业的现金流入及流出情况，分析企业财务状况的形成及变动原因，从而更深入的研究企业活动产生的现金流量是否稳定可靠。3.指标分析法现金流量表指标分析是以经营活动产生的现金净流量与资产负债表或者利润表中的相关指标进行对比分析，全面揭示企业的经营水平，判断企业的偿债能力，反映企业的付现能力。大致可分为盈利能力分析、偿债能力分析、付现能力分析和财务弹性分析四部分。现金流量表的应用意义现金流量表应用分析可以帮助企业管理者评价和了解企业获取现金及现金等价物的能力,现金流量表体现的是企业现金支付能力、获利能力、偿债能力的报表4。但现金流量表上的信息是对企业现金流动的现状和结果所做的系统而全面的描述,它所反映的现金流量表上的信息,不能直接满足财务报表使用者的需要。报表使用者还需要借助于财务分析方法,按特定的目的将现金流量表上的信息进行加工,才能在掌握企业以往经营情况和现金变动的基础上,判断和把握企业经营的发展前景和未来的现金流量信息。现金流量表应用分析的意义就是为了将表中数据转换成可以帮助企业进行经济决策的信息。通过现金流量表应用分析,企业管理者能够了解现金流量的影响因素,评价单位的周转能力、偿债能力和付现能力,预测企业未来现金流量,为决策提供有利的依据。现金流量表应用分析有利于了解企业的偿还能力、资金周转能力5。现金流量表应用分析有利于加强企业资金的管理,保证资金的能够合理利用。现金流量表应用分析可以帮助企业经营管理者规避投资风险,并且帮助企业预测未来发展状况，充分发挥警示的作用,使企业管理者和其他的财务报表使用者做出正确决策，企业管理者可以了解企业各部分现金运用的是否合理,判断财务状况好坏,预测企业未来现金流量以及未来的发展情况,从而为合理调度现金,做出正确的经营、投资和筹资决策提供有力保证。现金流量表反映的只是企业一定期间现金流入和流出的情况,它既不能反映企业的营销状况,也不能反映企业的资产负债状况。在对现金流量表进行分析运用时,不能孤立地仅凭一张现金流量表的信息就事论事,而应与资产负债表和利润表结合起来,从而对企业的经营活动情况作出较全面、正确的评价。例如:通过现金流量表,可以了解企业经营活动产生的现金流量净额及产生的主要原因,但是无法分析企业的销售规模、销售能力、盈利能力、赊销政策的变化等,若能结合利润表中收入、成本及利润项目的分析,又结合资产负债表中应收帐款项目变化情况的分析,则可获得上述信息,并可进一步分析企业经营活动产生的现金流量,主要来源于以前债权的收回,还是本年现销比例的提高,同时又可考察企业收益质量、坏帐风险等又如,从现金流量表中可以得到购建固定资产、无形资产和其它长期资产所支付的现金,却无法了解企业这些付出是用于更新设备,还是增购资产,若结合资产负债表中固定资产、无形资产等项目的分析,则可作出较正确的判断。投资者决不能完全依赖于报表分析的结果,而应和其他有关方面的资料相结合进行综合评价，故全面、完整、充分地掌握信息，不仅要充分理解报表上的信息，还要重视企业所处生命周期阶段、企业的发展状况、产品的市场情况、企业的管理质量、企业的资产质量以及注册会计师的审计报告，另外还要考虑国家宏观政策，国际国内政治气候，所处行业的变化情况等方面的影响。对企业现金流量状况进行综合评价综合评价的结果可分为好、中、差。好是建立在企业生产经营良性循环的基础上使现金能够正常流入企业，并且不存在较大的呆账、坏账、积压物资、闲置固定资产等不良资产(这里的较大一般定在企业资产总额的5%以内)，也不存在已到期未能偿还的债务；中也是建立在企业生产经营良性循环的基础上使现金能够比较正常地流入企业，不存在大的呆账坏账、积压物资、闲置固定资产等不良资产(这里的大一般定在企业资产总额的5%20%之间)，存在相应的已到期未能偿还的债务；差是现金不能正常流入企业，企业负债率高，筹资工作遇到阻力，致使企业正常生产经营受到影响。除上述评价外，如果企业效益非常好，现金净流量大，产生了较多的现金，这时就要考虑再投资或购买国库券等，避免现金的闲置和浪费一个正常经营的企业，其资产负债和损益状况比较稳定，但现金流量的差别可能较大，这与企业不同的财务政策、理财方针有关。即使同一企业在不同时期现金流量的变化也不能说明其财务状况的变化趋势。现金流量表分析是资产负债表分析和利润表分析的有益补充，因为现金流量表反映的只是一定时期现金流入和流出状况，它即不能反映企业的营销状况，也不能反映企业的资产负债状况，因此，孤立地研究现金流量表，无法作出中肯的评价，只有结合资产负债表和利润表的分析，才能全面而深刻地揭示企业的偿债能力、盈利能力、管理业绩和经营活动中存在的成绩和问题。鉴于经济业务的复杂性和会计报表的局限性，要想全面从整体上把握经济业务，评价企业的现金流是否健康，作出正确抉择，在阅读和分析现金流量表时，