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目 录第一章 发行人基本情况1第二章 发行人经营状况3第三章 本期债券的募集资金用途及发行意义25第四章 本期债券发行方案概要25第五章 本期债券发行的必要性和可行性分析33第六章 本期债券偿债能力分析37第七章 本期债券发行风险及对策49第八章 结论54第一章 发行人基本情况一、发行人基本情况公司名称：扬州市广陵新城投资发展有限公司住所：扬州市信息服务产业基地内法定代表人：潘加民注册资本：人民币壹拾陆亿捌仟万元整公司类型：有限公司成立日期：2006年9月25日 企业法人营业执照号：公司经营范围为：许可经营项目：无。一般经营项目：房地产开发。投资置业、市政基础设施建设、广陵区政府授权范围内的资本运作；建筑材料销售、国内贸易。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。二、公司股权及组织结构情况-三、发行人对主要子公司的投资情况-第二章 发行人经营状况一、发行人所处行业的现状和发展前景-二、发行人所在行业基本情况（一）行业发展影响因素-（二）行业的周期性-（三）行业与上下游关系-三、发行人在行业中的地位和竞争优势（一）发行人在行业中的地位-（二）发行人的竞争优势-三、发行人的主营业务模式、状况及发展规划（一）发行人的主营业务模式-（二）发行人的经营状况-（三）发行人的发展规划-第三章 本期债券的募集资金用途及发行意义本期债券募集资金规模为-万元，全部用于-工程。募集资金投资项目情况见下表：单位：万元项目名称项目总投资使用募集资金额度占总投资比例一、募集资金投资项目概况-项目1、项目建设背景和必要性-2、项目建设内容-3、项目审批情况-4、项目建设情况-5、项目效益情况-二、发债募集资金使用计划及管理制度-（一）募集资金的存放-（二）募集资金的使用-（三）募集资金使用情况的监督-第四章 本期债券发行方案概要一、发行人： 二、债券名称：2014年-公司公司债券（简称“14-债”）。三、发行总额：-亿元。四、债券期限和利率：本期债券为7年期固定利率债券，附第5年末发行人上调（或下调）票面利率选择权及投资者回售选择权。本期债券在其存续期前5年的票面利率为【】%（该利率根据Shibor基准利率加上基本利差【】%确定，基本利差不超过【】%，Shibor基准利率为本期债券簿记建档日前五个工作日全国银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网（）上公布的一年期Shibor（1Y）利率的算术平均数【】%，基准利率四舍五入保留两位小数），在本期债券存续期前5年固定不变；在本期债券存续期的第5年末，发行人可选择上调（或下调）票面利率0至300个基点（含本数），本期债券票面利率为本期债券存续期前5年票面利率【】%加上（或减去）上调（或下调）基点，在本期债券存续期后2年固定不变。本期债券的最终基本利差和最终票面利率将根据簿记建档结果，由发行人与簿记管理人按照国家有关规定协商一致确定，并报国家有关主管部门备案，在本期债券存续期内固定不变。五、债券形式：实名制记账式企业债券。六、发行价格：本期债券面值100元，平价发行，以1,000元为一个认购单位，认购金额必须是1,000元的整数倍且不少于1,000元。七、发行方式及对象：本期债券以簿记建档、集中配售的方式，通过承销团成员设置的发行网点向中华人民共和国境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）公开发行和通过上海证券交易所向机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外）协议发行。在承销团成员设置的发行网点发行对象为在中央国债登记结算有限责任公司开户的中国境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）；在上海证券交易所发行对象为在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司开立合格基金证券账户或A股证券账户的机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外）。八、认购与托管：投资者认购的通过承销团成员设置的网点向境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）公开发行的债券由中央国债登记结算有限责任公司登记托管。投资者认购的通过上海证券交易所向机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外）协议发行的债券由中国证券登记结算有限责任公司上海分公司登记托管。九、发行首日：本期债券发行期限的第1日，即【】年【】月【】日。十、簿记建档日：【】年【】月【】日。十一、发行期限：5个工作日，自发行首日至【】年【】月【】日。十二、起息日：自发行首日开始计息，本期债券存续期内每年的【】月【】日为该计息年度的起息日。十三、计息期限：本期债券的计息期限为自【】年【】月【】日至【】年【】月【】日。十四、还本付息方式：本期债券每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。年度付息款项自付息日起不另计利息，本金自兑付日起不另计利息。十五、付息日：【】年至【】年每年的【】月【】日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）。十六、兑付日：【】年至【】年每年的【】月【】日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）。十七、本息兑付方式：通过本期债券托管机构办理。十八、承销方式：本期债券由承销团以余额包销的方式承销。十九、承销团成员：本期债券的主承销商为-公司，分销商为-有限公司、-有限公司和-有限公司。二十、债券担保：-二十一、信用级别：-二十二、上市或交易流通安排：本期债券发行结束后，发行人将在1个月内向有关证券交易场所或其他主管部门提出上市或交易流通申请。二十三、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本期债券所应缴纳的税款由投资者自行承担。第五章 本期债券发行的必要性和可行性分析一、本期债券发行的必要性分析-二、本期债券发行的可行性分析-综上所述，公司具备发行企业债券的主体资格。12第六章 本期债券偿债能力分析一、发行人偿债结构-二、发行人财务状况-三、发行人偿债保障措施-综上所述，发行人经营状况良好，偿债能力较强，可以保证本期债券本息偿付的如期进行。四、发行人信用记录和本期债券信用评级情况-第七章 本期债券发行风险及对策一、与债券相关的风险及对策（一）利率风险及对策-（二）偿付风险及对策-（三）流动性风险及对策-（四）抵押资产集中处置风险与对策-二、与行业相关的风险及对策-三、与发行人相关的风险及对策-第八章 结论综上分析，-有限公司具备发行本期债券的资格及能力。本期债券的发行条款符合相关法律法规的规定；募集资金投资项目经济和社会效益良好，用途符合国家产业政策；公司经营业绩显著，具有优良的还款记录，财务状况良好，现金流充沛，具备较强的偿还债务和支付利息能力；本期债券发行方案设计