商业银行经营管理 笔记.doc

第一章 导论1-1商业银行起源和发展一、商业银行性质经营目标：利润最大化业务：1筹集资金（负债业务）：吸收存款、发行债券、借款(央行、同业、回购协议)2经营紫荆（运用资金、资产业务）控制、贷款、投资二、商业银行产生 现代商业银行（股份制）-1694年1、 产生途径：旧式高利贷银行、股份制、政府（国家）创办2、 发展趋势：英国式、德国式（全能型）1-2商业银行职能与组织结构一、职能：信用中介（最基本的职能）、支付中介、金融服务、信用创造（最特殊）、调解经济二、组织结构（一）外部：按所有权划分：国有控股、企业集团所有、股份制、民营企业所有按组织形式划分：单位制、分行制、持股公司制（二）内部：股份制：决策系统（股东大会、董事会）、执行系统（行长）、监督系统（监事会）、管理系统1-3商业银行经营目标一、安全性目标：（最低保障）1、含义：有足够的清偿力，对银行信心2、实现途径：提高自有资本占资产的比重、注重资产质量（降低不良贷款率）二、流动性目标：1、含义：银行准备金不足时，实现流动性要以适当的价格取得可用资金的能力（借款【融资成本低】、资产变现）平常资金流动顺畅，满足存款人随时提款要求，贷款人随时贷款需求2、实现途径：数量化的指标、流动性的计划三、盈利性目标1、含义：尽量使得利润最大化2、实现途径（提高收入降低费用。收入-费用=利润）：尽量降低现金资产比重，提高盈利性资产比重尽量降低银行内部的费用，成本减少贷款或投资损失第二章 商业银行资本2-1银行资本金构成按来源：外源资本（发行股票、发行债券【债务资本】）内源资本（留存盈余）按比重大小分：核心资本（股本、净利润中提的准备金）、附属资本（税前提取的准备金、债务资本【次级债券】）按资本性质一、股本：普通股：有表决权，可参与股东大会以固定股息分红；破产清算时，受偿权优先二、盈余：资本盈余：由外源资本所形成的盈余留存盈余：未分配利润部分，内源资本形成的盈余三、债务资本：票据、债券（资本性：期限长）四、储备金：税后提：核心资本税前提：附属资本2-2银行资本充足性德测定一、资本充足性德含义：=金融当局最低标准数量上、结构上二、资本充足性测定方法指标：资本与存款比率、资本与总资产比率、资本与风险资产比率（资本充足率）具体方法：1、分类比率法：1954年美联储按资产风险大小分类：无风险资产：现金、存放同业、短期国债（风险权数为0）风险较小资产：5年以上政府债券、政府机构债券，安全性较好的信用担保贷款（风险权数为5%）普通风险资产：有价证券资本 12%风险较高资产：财务状况较差的债务人的贷款 20%有问题资产：超过偿付期限的贷款和可疑贷款 30%亏损资产：已经发生损失 100%2、 综合分析法三、巴塞尔协议内容1、背景：1988年 资本充足率2004年新资本协议+市场约束、监管约束3、 内容：资本金划分；充足率计算步骤表内风险资产=（每类风险数额风险权数） 分五类=0.10%，20%，50%，100% 表外风险资产（五类）信用度转换系数（四类）0 20% 50% 100% （每类资产数额信用转换系数表内相应性质资产的风险权数） 标准：全部资本充足率 8% 核心资本充足率 4% =50%2-3资本金管理对策一、分子对策（一）内源资本策略SG（资本资产持续增长率）=ROA(1-DR)/(EC1/TA1)-ROA(1-DR) ROA:资产收益率 ROE：股利报酬率 业绩评价-创利能力提高-SG提高 DR-现金股利支付率由股东大会制定的股利政策决定 升高 SG升高 EC1：股本数额 TA1：资产总额 EC1/TA1-资本金规模升高SG升高（二）外源资本策略1、核心资本：发行普通股：（优点：收益率高、稳定；缺点：稀释原有股东每股收益、成本高）发行优先股（优点：不影响原有股东收益、股息固定；缺点：筹资成本高）2、附属资本：发行债券（优点：成本降低，有减免税优势；缺点：发行规模受限、债务风险加大）二、分母对策（一）压缩资产规模（二）调整资产结构：风险高-风险低第三章 银行负债业务3-1 银行负债性质及构成一、银行负债概念：非资本性债券二、银行负债的性质：负债是资金的主要来源 占92% 负债的规模和结构决定资产的规模和结构 期限对称 满足银行流动性的需要构成流通中的货币量 M1=M0+商行活期存款三、银行负债构成（一）存款：活期存款Nows 可转让支付命令账户 Super-Nows(2500美元以上)定期存款CDs自动转账服务账户储蓄存款（二）借款：存款工具创新同业（同业拆借、转贴现）央行借款（再贷款、再贴现）债券回购协议（三）其他3-2银行存款经营与管理一、积极经营二、提高存款稳定性活期存款稳定率 、活期存款平均占用天数三、存款成本管理（一）成本构成1、利息成本（本金利率）2、营业成本3、资本成本（利息成本和营业成本之和）4、可用资本成本：存款资本-法定存款准备金-超额准备金5、加权平均成本6、边际成本=（新增利息成本+新增营业成本）/存款增量 7、相关成本（风险成本、连锁反应成本）（二）存款成本控制 预测决策计划控制核算分析考核预测1、存款结构和成本选择活期发展（不削弱）银行信贷能力定期发展不影响银行派生能力2、存款总量和成本控制 存款总量和存款成本之间关系同向组合模式逆向组合模式总量单向变化模式成本单向变化模式3、成本分析（1）加权平均成本四、银行存款的定价：自主定价（一）成本加成法：某项存款利率=该项存款营业成本率+加成率（二）市场价格法：参照物（三）市场参透定价法：低廉费用、利率高（四）边际成本定价法：边际成本=新利率新利率下吸收存款量-旧利率旧利率下吸收存款量 边际成本率=边际成本/存款增量五、存款规模控制（货款规模）缺口管理=贷款-存款上限：贷款规模下限：成本、费用承担3-2短期借款业务一、短期借款特点期限 金额 流动性集中（弥补）短期头寸不足二、短期借款渠道（一）同业拆借：1-7天LIBOR伦敦同业拆借利率存款利率同业拆借利率贷款利率再贴现利率拆入/存款=4% 拆出/存款=8%（二）向央行借款：再贷款、再贴现 （三）转贴现(四)债券回购协议 利率0 卖方支付给买方 结算日支付=S/（1+实际利率*有效期/360）三、金融期货与期权外汇期货利率期货股指期货期权种类 股票期权最常用8-5其他表外业务一、贷款承诺（一）概念（二）类型定期贷款承诺备用贷款承诺（直接备用承诺、递减、可转换）循环贷款承诺（三）定价 1%二、贷款出售（一）类型 更正 转让 参与 服务权 （二）定价：优质贷款：参与劣质贷款：转让8-6表外业务管理一、表外业务特点：灵活性大规模很庞大交易集中盈亏巨大透明度低二、管理（一）商业银行内部 制度信用评估制度业务风险评估制度双重审核制度方法注重成本收益率注重杠杆比率注重流动性比例（二）行业监管（三）调整会计处理方法第九章 其他业务（中间业务）9-1 结算业务存款人银行 三票（支票、本票、汇票）一卡（银行卡）三方式（汇兑、托收承付、委托收款）一、票据结算业务：三票汇票（商业汇票、银行汇票）（一） 支票的结算业务1、 规定：同城结算 10天2、 程序(二)程序（三）银行汇票1、规定：异地 不全额结算 有票面金额和实际金额2、程序二、银行卡业务1、种类：借记卡、贷记卡2、程序三、非票据结算业务(三方式)（一）汇兑（二）托收承付9-2代理业务一、种类代理收付款业务代理融通业务代理行业务保付代理业务二、保付代理业务1、含义2、程序9-3咨询与评估业务一、评估业务工程项目评估企业信用等级评估二、咨询业务理财信息技术咨询第十章国际业务10-1概述一、经营目标1、盈利性垄断利润2、安全性国家风险、信用风险3、流动性外汇业务风险二、组织结构1、国际业务部2、国外分行3、国外代表处4、国外子银行 独立法人三、类型1、贸易融资短期：票据贴现、进出口押汇、打包放款长期：买方贷款、卖方贷款 福费廷 中长期2、国际贷款：银团贷款3、离岸金融业务4、外汇买卖10-2几种主要业务一、进出口押汇1、程序 2、分类：进口押汇、出口押汇按有无凭信分：有凭信押汇、无凭信押汇注：押汇额度=90%押汇天数利率二、打包放款（期限短）1、含义：出口地银行给予出口商的2、要点：以信用证作抵押金额=80%期限：不超过信用证的有效期三、出口信贷1、卖方信贷：出口地银行出口商 金额=85% 进口商成本高2、买方信贷：出口地银行进口商 额度协议+贷款 时间较长 复杂一些四、福费廷1、含义 汇票经进口商承兑并经进口地银行担保2、特点（与贴现不同）实质：票据让售金额大 付款长费用高 有限贴现+承担费+罚金五、银团贷款1、含义 A B C 借款人2、形式：直接、间接10-3离岸金融业务一、含义：在本国 外国居民以外币交易二、类型：内外混合型内外分离型避税港型 区分是非居民是否在岸业务三、形式：放款、存款、发行债券第一十章商业银行资产负债管理策略11-1资产负债管理理论策略一、资产管理阶段1、资产管理理论：20世纪60年代以前管理重点为资产组合来满足流动性需要商业性贷款理论：活期短期商业贷款（真实票据理论）资产可转换理论：银行要保留二线准备金，期限短，安全性高，易于转让（短期债券）预期收入理论：贷款信用3、 管理方法（1）资金分配法：期限对称（2）线性规划法：目标函数：C成本 Z收益选择变量确定约束条件 有硬约束和软约束求解二、负债管理阶段:20世纪60年代初期1、负债管理理论：“主动性负债”2、渠道三、资产负债联合管理思想1、内容：20世纪80年代后 巴塞尔协议1988年发表重点防范银行利率风险：利率敏感资金：浮动利率资金（资产-负债）利率不敏感资金：股东价值增加（市场价值）2、管理缺口：融资缺口持续期缺口（不敏感资金）四、资产负债表内表外管理（2004年）“表外风险管理”11-2融资缺口管理一、相关概念1、利率敏感资金：RSA RSL2、融资缺口：FG=RSA-RSLFG0正缺口 利率上升，净利差上升，对银行有利；利率下降，净利差下降，对银行不利FG=0零缺口 免疫状态FG1 1 =1二、模型运用11-3持续期缺口管理一、持续期含义：固定收入金融工具二、持续期缺口模型三、模型的运用Dgap=DA-uDL第十二章商业银行绩效评估12-1商业银行的财务报表12-2商业银行的绩效评价一、绩效评价体系1、盈利性指标：资本收益率ROE=税后利润/资本总额（总股本）资产收益率ROA=税后利润/资产总额净营业收益率=（营业收入-营业支出）/总资产净利息收益率（银行净利差率）=(利息收入-利息支出)/盈利资产或总资产*100%（盈利资产扣除现金资产，固定资产）净非利息收益率=（非利息收入-非利息支出）/总资产2、流动性指标：现金资产比例=现金资产/总资产证券资产比例=证券资产/总资产易变负债比例=易变负债/负债总值短期资产/易变负债预期现金流量比3、风险指标 信用风险：低质量贷款/贷款总额贷款净损失/贷款总额累计贷款损失准备/贷款总额利率风险 FG=RSA-RSL 利率敏感比率=RSA/RSL4、安全性指