信用与信用风险控制

信用与信用风险控制,主要内容Objectives,一、信用与信用体系二、贷款客户信用信息调查三、贷款客户信用评价四、贷款客户信用风险控制模式,一、信用与信用体系(一)、对“信用”概念的理解,（1）从伦理的角度“诚信”、“信用”，指“信守诺言”的一种道德品质。（2）从法律的角度“信用”一是指当事人之间的一种关系，但凡“契约”（经济合同）规定的双方的权利和义务不是当时交割的，存在时滞，就存在信用；（3）从货币的角度信用即货币；货币即财富，即资本。（banknotes）(4）从经济的角度“信用”，指“借”和“贷”的关系。信用是一种建立在信任（Trust）基础上的能力，不用立即付款就可以获得资金、物资、服务的能力。,（二）、信用的定义,信用就是指信用主体履行自身承诺的能力与意愿.受信人（CreditReceiver）在其应允的时间期限内为所获得的资金、物资、服务等付清帐款，而上述时间期限必须得到提供资金、物资、服务的授信人（CreditGrantor）的认可。（契约）,信用credit(GB/T221172008)建立在信任基础上，不用立即付款或担保就可获得资金、物资或服务的能力。这种能力以在约定期限内偿还的承诺为条件。,(三)、信用风险,信用风险creditrisk,信用风险即为违约风险,（2）主观违约。又分为不愿（如拖欠帐）或不想履约（如赖帐、欺诈等）。,是指借款人因各种原因未能及时、足额偿还债务而出现违约的可能性.,（1）客观违约（如经营不善、环境改变等）。,新巴塞尔协议对银行风险分类巴塞尔银行监管委员会（按照风险发生的原因划分）,信用风险CreditRisk：1因交易对手直接或者间接违约给银行带来损失的违约风险，2因交易对手信用等级下降带来的潜在风险。应该考虑的风险因素：违约概率（PD）和相关违约,违约损失率（LGD），风险暴露（EAD）、持有期（M），风险缓释工具,操作风险OperationalRisk,市场风险MarketRisk,(四)、社会信用体系,社会信用体系SocialCreditSystem社会信用体系是一种社会机制，具体作用于一国的市场规范，它旨在建立一个适合信用交易发展的市场环境，保证一国的市场经济向信用经济方向转变，即从以原始支付手段为主流的市场交易方式向以信用交易为主流的市场交易方式的健康转变。信用体系由征信系统、信用制度及其运行机制构成的有机整体。,美国信用的作用无所不在,在美国商店买东西可以无条件退货。SC归还从图书馆借的书不需办任何交接手续。自动售报机交电话费水电费等等，你都可以先使用再交钱。WallSt（J）,讨论：中国社会不讲信用吗？,?,1、市场主导型模式（民营模式）,这种社会信用体系模式的特征是商业征信机构以盈利为目的,收集、加工个人和企业的信用信息,为信用信息的使用者提供独立的第三方服务。在社会信用体系中,政府的作用一方面是促进信用管理立法,另一方面是监督信用管理法律的贯彻执行。美国、加拿大、英国和北欧国家采用这种社会信用体系模式。,机构组成,信息来源,服务范围,政府监管,信用调查机构主要由私人和法人投资组成。征信业是市场化服务业,征信公司是以盈利为目的的商业组织。,信用调查机构的信用信息除了来自银行和相关的金融机构外，还来自信贷协会和其它各类协会、财务公司或租赁公司、信用卡发行公司和商业零售机构等。,信用数据的获取和使用要受国家“公平信用报告法”及其它相关法律的约束。民营信用调查机构是面向全社会提供信用信息服务。资信调查，资信评级，资信咨询，商账追收个人资信:Equifax，ExperianTRW,TransUnion企业征信:Dun&Bradstreet资信评级:Moody、Standardandpoors、Fitch,政府是市场秩序的监管者,不直接参与征信活动,政府的作用是制定信用管理法律和监督相关法律的执行。,美国社会信用体系是以民营征信服务为特征的市场化模式,2、政府主导型模式（公共模式）,这种模式是以中央银行建立的“中央信贷登记系统”为主体,兼有私营征信机构的社会信用体系。中央信贷登记系统是由政府出资建立的全国数据库网络系统,直接隶属于中央银行。1)信用信息服务机构是被作为中央银行的一个部门建立，而不是由私人部门发起设立2)银行需要依法向信用信息局提供相关信用信息。3)中央银行承担主要的监管职能法国、德国、比利时、意大利、奥地利、葡萄牙和西班牙CHINA:央行企业信贷登记系统,3、会员制模式（日本模式）,这种模式是指由行业协会为主建立信用信息中心,为协会会员提供个人和企业的信用信息互换平台,通过内部信用信息共享机制实现征集和使用信用信息的目的。银行业协会、信贷业协会、信用产业协会1会员向协会信息中心义务地提供由会员自身掌握的个人或者企业的信用信息.2协会信用信息中心仅限于向协会会员提供信用信息查询服务。3协会信用信息中心不以盈利为目的,只收取成本费用。日本采用这种社会信用体系模式。,（五）、我国社会信用体系的基本构架（建立社会信用体系基本框架研究课题组、国务院研究室）,信用数据技术支撑体系,信用市场监管体系,信用法律法规体系,诚信教育体系,失信惩戒机制,现代信用服务体系,企业信用管理体系,发改委修订国家信用体系2012-03-30,由发改委和人民银行共同牵头，涉及十几个相关部门，具体实施放在发改委财金司。信用体系建设六项主要任务包括：1、加快征信立法和制度建设，抓紧制定征信管理条例及相关配套制度和实施细则；2、推进行业、部门和地方信用建设；3、建设覆盖全国的征信系统；4、加强监管，完善信用服务市场体系；5、加强政务诚信建设；6、大力培养社会诚信意识,我国企业/个人征信系统,1、央行全国企业信贷信用登记系统央行于1996年建立了全国企业信贷信用登记系统，在全国地级城市建立了企业信贷档案数据库.2002年，企业信贷登记咨询系统实现全国联网2、央行个人信用信息基础数据库始建于2004年初，并于同年12月中旬实现15家全国性商业银行和8家城市商业银行在全国7个城市的联网试运行，2005年8月底完成与全国所有商业银行和部分有条件的农村信用社的联网运行，于2006年1月16正式运行。截至2011年底，个人征信系统收录自然人数约8亿人，全年累计查询次数为2.4亿次；,二、贷款客户信用信息调查,客户信用管理的结构,（一）、客户信用档案建立,企业客户信用档案库的数据平台就是普通版本的企业资信调查报告，客户档案是在这个基础上建立的。个人客户信用档案库的数据平台就是普通版本的个人资信调查报告。凡是与决定或影响客户信用的因素有关的信息都应列入信用信息的范围,（二）、获取贷款客户信用信息的渠道,专业信用评估机构的信息来源,专业信用评估机构,信息,被调查对象,实地考察,汇总分析,客户概况历史背景组织管理经营状况信用记录财务状况实地考察行业分析信用评级,政府部门掌握的信用信息,工商行政管理局,注册资料、年检资料,统计局,基本经营数据、财务报表,税务局,财务报表,法院,诉讼记录,行业主管部门,行业统计资料、企业微观数据,房产登记部门,房产所有权和抵押情况,EG:深圳信用网,例：企业借款人应提供的资料,1、公司简介2、企业法人营业执照（副本）3、组织机构代码证（副本）4、国地税税务登记证（副本）5、贷款卡正反面复印件6、法人、股东身份证复印件（户口本、结婚证）7、开户许可证8、公司章程、验资报告9、财务报表（2010年年报、最近月报、同期报）,10、近三个月水电费缴费单、工资表11、重要的供销合同12、用款计划和还款来源13、特种行业许可证、资质等证明企业经营合规14、企业及个人的荣誉称号证书15、管理人员及组织架构16、上下游（应收应付前五位）及关联企业17、纳税申报表,企业贷款调查内容,基本情况。调查借款人的贷款主体资格、借款人及其关联企业的历史沿革、地理位置(包括注册地)、产权构成、组织形式、产品及在行业和区域经济中的地位和作用等。经营情况。调查近几年和当前生产经营、销售、效益情况以及发展前景预测。财务状况。调查近几年和近期资产负债表、资金结构、资金周转、盈利能力、现金流量、销售归行情况及存款的较大变动及现状。信誉状况。调查借款人有无拖欠本行或其它金融机构贷款本息的记录，及其他信誉状况。经营者素质。调查法定代表人和其它领导层成员的学识、经历、业绩、品德和经营管理能力。担保情况。调查抵(质)押物的权属、价值和变现难易程度，保证人的保证资格和能力。贷款的潜在收益和风险。,例：个人贷款申请所需要的资料,先由客户提交个人信用查询授权书，查询个人征信报告；如无不良信用记录，再提供下述资料：贷款申请书（或表）；个人及配偶身份证明：身份证，户口本，工作证，明片，社保卡等；个人婚姻证明：结婚证、离婚证或未婚证；个人居住证明：房产证或水、电、煤气、电话单之一（近三个月）；家庭财产证明：产权证、车辆行驶证等；家庭收入证明：工资证明，个人账户银行流水等。,个人贷款调查的内容,借款人的基本情况：会见借款人及其配偶，核实借款人的姓名、年龄、性别、文化程度、家庭成员、住址、从事职业专业技能等资料。资产负债情况：详细了解和核实借款人家庭固定资产状况，具体细目、数量、面积、座落位置、购建时间、股票、债券、应收货款、现金等。负债情况核实贷款金额，贷款形态、欠息金额和其它负债等，计算资产负债比例。家庭经营情况：了解借款人的家庭生产经营项目、投资规模、经营周期、产值、销售收入及利润等情况，全面综合评估客户的收入状况。贷款方式：属于担保方式的贷款，了解担保人基本情况与资产负债状态、分析评估担保资格；属于抵押贷款，要了解抵押物的名称，存放具体地点、数量、（房产写明结构座落位置、间数、层数、平方面积写清占地和建筑面积、附简易平面图）估价、还款的来源等。贷款用途调查：调查贷款用途的真实性，并评估贷款所产生的效益。,不同渠道的客户信用信息质量综合对比,（三）、客户信息核查,信息风险就是信用管理部门使用有缺陷信息而产生的风险。信息外部缺陷：从信息源来的原始信息渠道不畅通造成的信息不完整、有偏见、有误导、不及时等。信息内部缺陷：信用管理部门进行技术处理深度不够、解读不正确、分析结论输入客户风险管理数据库不及时、向企业财务部门传递信息的提示工作做得不好等,（四）、动态客户信息,信用管理部门对客户档案实施动态管理，目的是随着客户财务、经营、人事变动情况，定期调整对客户的授信额度。长期累积客户信息的目的：客户纪录的完整性、动态性和可以用于统计分析。长期积累、动态管理、自动提示、按客户的重要性分类管理、统计分析、简单显示。,三、贷款客户信用评价(信用评级/评分),最重要的客户评价指标是客户企业的信用风险指数和资信评级。信用等级：是反映客户偿还债务能力的相对尺度。信用等级评定：信用等级评定也称为客户信用评价，是指运用规范的、统一的评价方法，以客户一定经营期间内的偿债能力和意愿，进行综合分析，从而对客户的信用等级作出真实、客观、公正的综合评判。,（一）、信用要素学说6C信用分析法,考察企业客户的6C要素，是考察客户信用和偿付能力的六个主要指标：品德（Character）能力（Capacity）资本（Capital）抵押（Collateral）1910年WilliamPost情况（Condition）EdwardF.Gee连续性（Continuity）,4F要素学说六“A”学说十“M”学说,信用6C分析法是商业银行传统的信用风险度量方法,1）品德（CHARACTER）。指借款人的诚信程度和偿还意愿。2）能力（CAPACITY）。指借款人广泛利用其才能和对其新借资金妥善使用获取利润的能力。3）资本（CAPITAL）。指借款人资财的价值、性质和数量，即借款人会计报表上的总资产总负债情况、资本的结构、净资产的状况等,信用6C分析法是商业银行传统的信用风险度量方法,4）抵押（COLLATERAL）。指借款人应提供的用作还款保证的第二还款来源，借款人可用于抵押、质押的财产数量、价值及其抵押性能如何，是信用分析中重要的决定因素之一。5）情况（CONDITIONS）。是指借款人自身的经营情况和其外部经营环境。6）事业的连续性”（Continuity）.指借款人能否在激烈的竞争环境中生存与发展。如果借款人在竞争中管理创新、技术创新、产品创新、报务创新的能力不够，则会逐渐失去市场，乃至破产，则贷款难以收回。,（二）、企业（客户）资信评级,企业信用评级：根据评估客体的当前情况，对他们长期和短期的财务信用做出一个综合的评价。,信用评级是对受评客体某项债务的偿付能力，而不是受评客体的市场价值。,信用评级仅仅是一种专家意见，不作为决策的唯一依据；仅供参考。,信用评级是对特定的风险进行揭示，而不是客体的全部风险。,评估方法大致可以分为三类,定性评估法是评估人员根据其自身的知识、经验和综合分析判断能力，对照评价参考标准，对各项评价指标的内容进行分析判断，形成定性评价结论。依赖于评估人员的经验和能力，主观性较强，结果的客观、公正性难以保证。定量评估法也称评估模型法，是以反映企业经营活动的实际数据为分析基础通过数学模型来测定信用风险的大小。这种方法的可靠性很大程度上依赖于企业财务数据的真实性，在将其用于评估财务管理相对较为混乱的企业时，就无法保证其准确性。综合评估方法以定性分析为主、定量分析为辅，要求对评估对象作出全局性、整体性的评价。它代表了当今信用风险评估方法发展的主流方向。,、“加权”计分法例:,企业素质（6）；资金信用（31），包括六个指标：全部资金自有率、流动资金自有率、流动比率、呆滞资金率、短期贷款偿还率、贷款偿付率；经营管理（36），包括七个指标：产品销售增长率、一级品率、新产品开发完成率、合同履约率、产品销售率、成品库存适销率、流动资金周转率；经济效益（22），包括三个指标：资金利润率、销售收入率、利润增长率；发展前景（5），包括三个指标：市场预测、发展计划及措施、管理手段。,例:“加权”计分法结果,（AAA级）得分在90-100之间信用极好。（AA级），得分在80-90之间信用优良。（A级），得分在0-0之间信用较好。（级），得分在0-0之间信用程度一般偿债能力有波动（级），得分在0-0之间信用欠佳偿债能力不足（级），得分在0-0之间信用程度差偿债能力较弱（级），得分在0-0之间信用很差几乎没有偿债能力（级），得分在0-0之间企业信用极差没有偿债能力（级），得分在0-0之间企业无信用（级），得分企业已濒临破产,2、评估模型法Z计分法(非上市公司),1968年，奥特曼(EdwardI.Altman)首先使用多元线性判别模型(MDA)研究公司的信用风险问题。他采用了22个财务比率经过数理统计筛选建立了著名的“5变量Z-score”模型。非上市公司Z计分模型：z=0.717X(营运资本/总资产)十0.847X(留存收益/总资产)十3.107X(税息前利润/总资产)十0.420X(权益账面值/总债务账面值十0.998X(销售收入/总资产)Z计分值：2.90非破产,Z用于非制造型企业,Z=3.25+6.56（营运资本/总资产）+3.26（留存收益/总资产）+6.72（营业利润/总资产）+1.05（权益账面值/债务账面值）Z分值与信用等级的对应关系如下：AAA（8.15)、AA（7.30)、A（6.65)、BBB（5.85）、BB（4.95)、B（4.15)、CCC（2.50)、D（0）。企业的Z分值越高，其信用风险越低，信用等级就越高。,3、综合评估法（产生于20世纪80年代）,综合评估方法以定性分析为主、定量分析为辅，要求对评估对象作出全局性、整体性的评价。其评估内容主要包括以下十大方面：宏观经济环境、行业状况、管理层素质、经营效率、竞争地位、财务报告质量、获利能力（和现金流）、资本结构（和偿债能力）、财务弹性和发展前景。,例：邓白氏的风险指数NCRI,客户基本资料A1身份证明B1户籍B2工作经验B3婚姻状况B4性别B5学历B6贷款的实际用途A2是否有资料证实贷款用途B8客户的家人朋友是否知情B7收入情况A3诚信度A4,资产情况A5最近一年每月平均收入B9公司经营收入占总收入的比重B10家庭主要成员的收入B11住房情况B12动产情况B13有无私人借款B14社保卡B15保单B16合作伙伴A6提供贷款资料的真实性B17信用记录B18供应商情况B19订货商情况B20应收应付账龄B21,例:小额信用贷款信用评分指标体系权重:德尔菲法层次分析法主成份分析法,国际通行的企业信用等级的含义,国际通行的“四等十级制”评级等级，具体等级分为：AAA，AA，A，BBB，BB，B，CCC，CC，C，D。从AA到CCC等级间的每一级别可以用+或-号来修正已表示在主要等级内的相对高低。,国际通行的信用等级的含义,（三）、个人信用评分1、个人信用评分模型的建立,特性和属性个人信用评分模型有两个最重要的元素：特性和属性，它们是反映评估对象的特征的数据，是一切分析的基础。每个特性可以有多个属性。,分值每个属性都具有一个分值。比如，信用卡申请表中有一个特性个人月收入，它的属性分为两类5000元以下和5000元以上。通过特性和属性以及属性的分值，金融机构可以对申请人进行分析和评估。,2、FICO信用分模型,FICO(FairIsaacCompany,20世纪50年代一位工程师BillFair和一位数学家EarlIsaac发明了一个信用分的统计模型)FICO信用分计算的基本思想是，把借款人过去的信用历史资料与数据库中的全体借款人的信用习惯相比较，检查借款人的发展趋势是否跟经常违约、随意透支、甚至申请破产等各种陷入财务困境的借款人的发展趋势是否相似。FICO信用分的打分范围是325分900分。美国三大信用局都使用FICO信用分，每一份信用报告上都附有FICO信用分。,FICO个人信用评分表,住房：自有租赁其他无信息25151017现地址居住时(年)：10.49无信息101215192313职务：专业人员半专业管理人员办公室蓝领退休其他无信息5040312825312227工龄：12.5退休无信息28192530394320信用卡：无非银行信用卡主要贷记卡两者都有无回答无信息01116271012,FICO个人信用评分表,银行开户情况个人支票储蓄帐户两者都有其他无信息51020119债务收入比例50%无信息22151250131年以内查询次数123459无记录3113-7-7-200信用档案年限705153040循环信用透支帐户个数0123555128-4信用额度利用率015%16%30%31%40%41%50%50%155-3-10-18毁誉记录无记录有记录轻微毁誉第一满意线第二满意线第三满意线0-29-14172429,FICO分数和银行内部评分转换，与不同授信额度对应的示例（DEC表示不予授信）,3、大卫杜兰德信用计分模型的衍生模型,大卫杜兰德将数学和统计学模型运用在信贷评估中，以大量的信贷历史经验为依据，以定量的分析方法来评估消费信贷的风险，形成了信用评分模型。西方发达国家的商业银行和其他金融机构，开发了较为完善的信用记分制度。如果其综合分数超过了贷款政策中制定的最低标准，则说明申请人符合贷款条件；否则，就不符合条件。,杜兰德衍生模型个人信用评分表,住房情况：自有/购买租用与父母/亲属合住其他2010150现住址居住时间：13年以上813年38年3年以下251582现单位工作时间：8年以上38年13年1年以下2824148在本银行的存款：支票与储蓄帐户支票帐户储蓄帐户无存款帐户2622160月还本付息/收入比(偿债率)：20%以下20%30%30%40%40%以上3525100信贷记录：无违约记录2次以内非重大违约记录无记录重大违约记录20150-15近6个月内的信贷调查：无13次3次以上82-5,4、我国某商业银行个人信用计分模型,我国的某商业银行开发的个人信用计分模型，是借鉴国外商业银行的信用评分体系，并结合我国实际情况进行调整而设计的。该模型采用百分制，分四个特性保障支持、经济支持、稳定情况、个人背景。,我国某商业银行个人信用计分表,1、保障支持：最高得分为15分(1)住房权利最高得分为8分无房0分租房2分单位福利分房4分所有或购买8分(2)有无抵押最高得分为7分有抵押7分无抵押0分2、经济支持最高得分为34分(1)个人收入最高得分为26分月收入6000元以上26分月收入3000元6000元22分月收入2000元3000元18分月收入1000元2000元13分月收入300元1000元7分(2)月债务偿还情况最高得分为8分无债务偿还8分10元100元6分100元500元4分500元以上2分,3、个人稳定情况最高得分为27分(1)从业情况最高得分为16分公务员16分事业单位14分国有企业13分股份制企业10分其他4分退休16分失业有社会救济10分失业无社会救济8分(2)在目前住址时间最高得分为7分6年以上7分2年6年5分2年以下2分(3)婚姻状况最高得分为4分未婚2分已婚无子女3分已婚且有子女4分,我国某商业银行个人信用计分表,4、个人背景最高得分为24分(1)户籍情况最高得分为5分本地5分外地2分(2)文化程度最高得分为5分初中及以下1分高中2分中专4分大学及以上5分(3)年龄最高得分为5分女30岁以上5分男30岁以上4.5分女30岁以下3分男30岁以下2.5分(4)失信情况最高得分为9分未调查0分无记录0分一次失信0分两次以上失信-9分无失信9分,四、贷款客户信用风险控制模式,贷款风险控制是指针对可能发生的风险，在贷款发放前所采取的预防措施以及在贷款发放后、收回前采取的风险控制措施，防止贷款风险的发生、扩大和恶化。使风险可控或可接受的范围之内,全程信用管理模式关键业务环节控制,贷前调查、贷时审查、贷后检查,贷前调查是正确发放贷款、减少贷款风险，保证贷款安全的前提。贷前调查决定贷款是否发放、贷款期限确定、发放额度控制、贷款方式选择、担保方式设计贷时审查过程实质上就是贷款的决策过程。贷款期限确定、发放额度控制、贷款方式选择、担保方式设计贷后检查是贷前调查和贷时审查的继续，是防范贷款信用风险的重要环节。及时关注风险及预警.,(一)贷前调查1、客户经理的准备工作,查验贷款证卡和个人信用记录：查询企业信贷登记信息。贷款证卡是客户申请银行信贷业务的必备条件之一，客户经理必须通过合作银行登录人行信贷登记系统，查验贷款证卡的有效性、查询系统中登记的客户的负债、对外担保信息，以了解客户的综合负债情况，并与客户提供的财务报表数据核对，两者信应保持一致。持无效贷款证卡申请信贷业务的客户或有不良信用记录的客户不予办理贷款业务。查询个人征信信息。个人征信信息分三个部分：个人基本信息，个人信用交易信息和个人信息查询信息。核对相关信息与提交的资料是否相符；累计逾期次数不能超过三次；最高逾期数不能超过三期；不能有逾期信用余额等。整理业务资料：客户经理收集申请资料完毕后，应及时整理、阅读客户提供的申请资料。在整理、阅读申请资料时，如发现客户提供的资料存在要件缺失、内容不详、资料前后各期数据不连续等情况的，客户经理应及时与客户联系补充资料；客户经理应避免在申请资料不清晰的情况下开展调查工作。,2、信贷调查原则,信贷调查过程也叫做评价过程，主要包括三方面工作：一是对客户的评价、二是对业务的评价、三是对担保的评价。这三方面的工作也称为“客户识别”。对一个新客户的识别，应着重分析客户在合法前提下的实际营运能力和财力状况，以商业化经营原则和审慎原则为指导思想，实事求是地客观评价。商业化原则。所谓商业化原则，就是以银行盈利为最终目的，只有识别对象提供现实的或潜在的利润，并考虑潜在风险损失后，仍