(word)-某食品罐头、蚕丝生产企业商业计划书(doc32)-食品饮料

重庆新盛祥实业发展股份有限公司商业计划书重庆新盛祥实业发展股份有限公司证券部二零零五年十二月制本商业计划书根据新中华人民共和国公司法、中华人民共和国证券法等法律、法规以及国家的相关监管要求，结合本公司的实际情况而编写，旨在为投资者提供本公司的基本情况以及有关详尽资料。投资者在做出投资决策之前，应详细阅读商业计划书全文，并以其作为投资决策的参考。本商业计划书是对企业未来的经营业绩进行预测，仅供投资者参考，不作为本公司未来业绩的实质性判断。公司经营与收益的变化由投资者自行负责，由此变化导致的投资风险由投资者自行承担。保密承诺本商业计划书内容涉及本公司商业秘密，仅对有投资意向的投资者公开。本公司要求投资者及产权经纪公司相关负责人收到本商业计划书时做出以下承诺妥善保管本商业计划书，未经本公司同意，不得向第三方公开本商业计划书涉及的本公司的商业秘密。摘要一、公司基本情况4页二、公司主要高管介绍6页三、产品介绍7页四、行业发展状况8页五、公司竞争优势8页六、产品生产与产业化运作9页七、项目投资估算范围10页八、项目市场前景及效益评价12页九、资本运营计划24页十、风险预测与对策30页十一、部分合作伙伴31页十二、备查资料32页一、公司基本情况名称重庆新盛祥实业发展股份有限公司曾用名重庆新盛企业发展有限公司、重庆新盛食品公司、重庆百安食品厂法人代表况守清成立日期1995年3月31日总股本7088万股注册地址重庆市涪陵区百胜镇双河网址WWWXINSHENGXIANGCOM主营业务榨菜、蚕丝、竹笋罐头等农副产品的生产、销售及出口1、公司简介重庆新盛祥实业发展股份有限公司成立于1995年，前身为重庆著名的民营企业五十强之一的重庆新盛企业发展有限公司。公司总部（A生产区）位于重庆涪陵区榨菜、竹笋、蚕丝产量第一大镇百胜镇，占地面积90余亩，是一家以农副产品为原料，生产及出口食品罐头、蚕丝为主的跨行业外向型工业企业，现有员工620人，高级技师及大专以上学历者占到公司总人数的1/3，公司各类产品已获得美国FDA的登记注册，2004年分别获得ISO9001质量管理体系认证及美国HACCP注册，其自主生产的“茉莉花”、“渝雄”牌系列罐头现已远销到港奥台，日，韩，欧美，非洲等国家及地区，年均销售量为4000余吨，销售收入2080万元，创汇达250余万美元。公司于2003年建立的蚕丝深加工项目自投产以来，销售收入节节攀升，在开发国内市场的同时，也已在印、巴、日、韩、欧美等国家及地区占有相当大的份额。到目前为止，我司月均生产及销售各类蚕丝制品近30吨，销售收入约600万元，实现利税50余万元，为公司全面国际化创造了良好的外部条件。公司新厂（B生产区）位于涪陵重镇李渡私营经济示范区，紧邻涪陵师范大学、涪陵长江大桥、是涪陵通往全国各地的重要交通要道，新厂占地110余亩，主要建成能与国际接轨的全自动化标准食品生产厂，工程总预算为本项目总资金为16362万元，其中建设投资9198万元含建设期利息118万元，流动资金7164万元。一期工程预计于2006年中旬完工并投产，所有工程力争在3年内竣工。到时公司生产能力将在现有基础上翻5翻，将成为西南乃至全国最大的罐装食品生产企业。2、发展历程1992年新盛祥公司创始人况守清自筹资金80余万元，在涪陵区百胜镇建成一个作坊式榨菜罐头厂；1993年榨菜罐头厂挂靠在涪陵市百安食品厂集体企业,主要以生产出口榨菜罐头食品为主；1994年食品厂生产各类罐头食品600余吨，创产值500余万元，利税30余万元；1995年涪陵百安食品厂更名为涪陵新盛罐头食品有限公司,注册资金为406万元；1996年公司经国家外经贸部核准获自营进出口经营权,并获得美国药物食品“FDA”注册；1997年公司被涪陵区委、重庆市政府核准认定为区重点私营工业企业；1998年公司成立食品发酵科研所,建立优质无公害的榨菜原料基地10000亩；1999年新产品“可视速食榨菜”系列上市,并深得世界各地消费者青睐,企业获得良好回报；2000年公司投资1000余万元在涪陵李渡工业园区征地110亩，筹建公司“B”生产区；2001年公司被市、区政府认定为重庆市农业产业化龙头企业，农业开发龙头企业，林业开发龙头企业和涪陵区农业产业化重点龙头企业；2002年公司筹集资金启动8万吨出口竹笋罐头加工项目；2003年公司第二大产业“丝绸”创建投产,公司名称由新盛罐头食品有限更名为重庆市新盛企业发展有限公司；2004年李渡镇“B”生产区建设项目大规模上马,同年公司进行股份制改造；2005年公司投资700余万元对丝绸厂进行扩建规模改造,同年公司改制为“重庆新盛祥实业发展股份有限公司”，注册资本为7088万元；至今公司由1994年前一个小作坊式的工厂起家，经过12年的拼搏已发展成一个农产品加工型、外向型、科技型，并具有集团雏型的跨行业工业企业3、机构设置图二、公司主要高管介绍况守清重庆新盛祥实业发展股份有限公司董事长男汉族生于1941年重庆市涪陵区百胜镇人大学本科1982年毕业西南师范大学中文系1988年毕业于四川工学院，乡镇企业工业企业管理专业1968年至1983年在涪陵区百胜中学任教师1983年至1992在百胜乡镇企业局工作1993年至2002年任重庆市新盛企业发展有限公司董事长兼总经理2003年2005年12月任重庆市新盛企业发展有限公司董事长2005年12月至今任重庆新盛祥实业发展股份有限公司董事长况定良重庆新盛祥实业发展股份有限公司副董事长及总经理男汉族生于1969年重庆市涪陵区百胜镇人大学本科1997毕业于四川省乡镇企业学院，工业企业经营管理专业1988年至1992年就业于涪陵百胜镇乡镇企业，供销经理部任供销科长1993年至1996任重庆市新盛企业发展有限公司供销科长1997年至2002年任重庆市新盛企业发展有限公司副总经理兼市场部部长2003年至2005年12月任重庆市新盛企业发展有限公司总经理2005年12月至今任重庆新盛祥实业发展股份有限公司副董事长及总经理况越重庆新盛祥实业发展股份有限公司副总经理及财务主管女汉族生于1979年重庆市涪陵区人大学本科1999年至2001年在重庆市新盛企业发展有限公司做出纳工作并任财务部长2001年至2005年任重庆市新盛企业发展有限公司副总经理2005年12月至今任重庆新盛祥实业发展股份有限公司副总经理及财务负责人张勇新盛祥实业发展股份有限公司缫丝厂副厂长女汉族生于1971年重庆市涪陵区百胜镇人大学本科1994年至1996年任重庆市新盛企业发展有限公司食品厂化验员1996年至1997年任重庆市新盛企业发展有限公司食品分厂厂长1997年至2003年任重庆市新盛企业发展有限公司质量检测科科长2003年至2004年任重庆市新盛企业发展有限公司缫丝厂生产副厂长2004年至2005年任重庆市新盛企业发展有限公司缫丝厂生产部长2005年至今任重庆新盛祥实业发展股份有限公司缫丝厂副厂长三、产品介绍食品类“渝雄”牌系列罐头产品主要由涪陵当地所特有的精选青菜头做原料，配合先进的生产工艺制作而成，该系列产品分为香、咸、甜、麻辣等口味，十几种包装、适合各个地区不同人群的需要，产品已通过美国FDA的登记注册、ISO9001及HACCP质量管理体系认证，符合国际上关于食品产品进口的卫生标准，产品现已远销到香港、澳门、台湾等地区，在欧美等国也有相当份额，深受当地顾客的喜爱。“茉莉花”牌系列罐头其产品主要由当地精选的方竹笋及肉类为原料制成，主要产品有“茉莉花”牌午餐肉、五香肉丁、糖水黄桃、笋片回锅肉、红烧扣肉、梅菜烧鸭、红烧猪肉、火腿午餐肉、盐渍荞头等五个大类30多种产品，现已销售到包括港澳台、欧洲、非洲、美洲等20多个国家及地区，成为重庆市食品类商品出口创汇的龙头企业多次获得重庆及中央领导的多次接见及亲切表扬。公司新研制出的“仙子”牌速食菜系列分为六个品种“韩国味泡菜、八宝酱菜、珊瑚榨菜、广东味榨菜、辛口榨菜、辣辣酱”，是以鲜嫩的青菜头为主要原料，配以多种营养丰富的辅料精心研制而成的保健营养食品。特点有低盐、无任何仿佛添加剂和微生物细菌，鲜香嫩脆、口感独特、营养丰富，有减肥、保健、美容之功能。产品采用既能满足产品杀菌要求又可视性很强的塑料瓶包装，轻便、不易破损便于运输和储存，外观精美、新颖，一眼就能目睹产品内容物的形态，能刺激消费者的好奇心和食欲。产品采用高温杀菌、低温（10以下）保存，品质稳定、保值期长达六个月，新产品的上市将会为公司进一步开拓国际市场，赢得新老顾客的信任及厚爱，提高品牌国际知名度，有非常大的助推作用。公司已在李渡私营经济示范区新厂（B生产区）启动8万吨出口竹笋罐头加工项目，为把重庆优质特产传播到世界而尽自己的微薄之力。生丝类生丝是指通过一定的工艺，从蚕茧层中抽出茧丝，并根据线密度要求，把若干根茧丝合并、粘合而纺制成的工业用丝，俗称白厂丝。生丝是丝线或织物生产用的原料，它具有美丽的光泽，手感柔软，富有弹性。加工后的丝绸产品绚丽多彩，品种丰富，服用性能良好，深受消费者的欢迎。生丝生产的任务蚕茧的品种较多，茧质差异大，需要在缫丝前进行一系列的加工处理。缫得的单丝很细，强力较低，需要合并纺制成丝，这些任务需通过生丝生产工艺系统来完成。生丝生产的原料缫制生丝的原料主要是家蚕茧，也称桑蚕茧。每一颗茧包括茧衣、茧层、蛹衬、蚕蛹和蜕皮五个部分。蚕茧的初步加工家蚕茧的鲜茧不能长期贮存，必须及时进行杀蛹和烘干，即进行蚕茧的初步加工。其工艺流程为混茧剥茧选茧煮茧缫丝复摇整理检验。整理复摇后的丝片容易紊乱，一定要加以整理，使丝片有一定的外形，便于运输和贮存，同时可使丝色和品质统一，有利于丝织生产。整理工序分成编检、绞丝、打包、配色和成件几个部分。经过整理后的生丝色泽光亮，手感柔软，颜色美观，经检验后即可装车出口，该产品在印、巴、欧美、韩、日等国家有相当大的消费人群，我司于2003年投产以来也已在上述国家有战略合作伙伴及代理商，年产量300吨，销售收入5000万元，实现销售利税500万元出口量居于重庆生丝类出口产品的前列。四、行业发展状况竹笋产品简介竹笋富含人体多种营养成分，平均每100克含蛋白质5克，脂肪8克，粗纤维17克，钙19毫克，磷84毫克，铁15毫克，18种氨基酸和VC、VB等多种维生素及微量元素硒（SE）和锗（GE）等成分。本草纲目上记载笋味甘、主消渴、利水益气，清肺、化痰，可久食。对浮肿、腹水、急性肾炎、踹咳、糖尿病都有一定疗效。具有保健延寿、去腻开胃、增进食欲、清除便秘、减肥美容、防癌等功效。在西方国家则以其出众的减肥功能，被列为“美容食品”。竹笋以其丰富的营养和保健功能深受消费者喜爱。其加工制品色、香、味俱佳，鲜爽可口，被誉为“剥皮黄金”。鲜竹笋经加工可制成清水罐头、鲜笋丝、盐渍笋、酸笋。笋衣可食用，清脆爽口；竹业可做食品包装，也可作畜牧饲料，还可提取竹业黄酮等；竹枝可做人造板、工艺品、竹编、还可造纸，实现综合利用。此外竹林可保持水土、调节气候、改善生态环境。竹林产业正在成为一个具有优良生态、经济和社会效益的新兴产业，在国民经济建设中发挥着越来越重要的作用。国内市场分析我国是世界上竹类资源丰富的国家之一，竹子种类、竹林面积和储藏量居世界之冠，素有“竹子王国”的称号，到2001年，我国每年生产的鲜竹笋为190210万吨，制成笋干约1518万吨，生产竹笋罐头约为2530万吨，竹笋加工品每年以10的速度增长，国家林业部造林司制定我国竹业发展目标任务，到2010年鲜竹笋将由目前210万吨增加到320万吨，增加之多说明其发展空间十分广阔。四川和浙江为我国产竹大省，浙江有竹笋加工企业190家，加工产值75亿元，清水笋年加工量10万吨以上，其中70用于出口，以浙江宁波如生食品厂生产的“宝森”牌竹笋罐头为代表。新盛祥股份公司每年出口竹笋罐头近2万吨，且逐年攀升，预计项目建成可年产竹笋罐头8万吨。据竹资源可持续发展研究部门研究，预测到2010年，我国竹笋产量将达到320万吨，笋制品将达到100万吨，而竹笋市场需求量将达到350400万吨。国际市场分析国际上，日本及东南亚曾经是生产竹笋的地区，由于亚洲金融危机的影响，加上日本、台湾和香港劳动力价格上涨，这些地区已大量从中国进口竹笋。中国竹笋质优价廉，深受国际市场垂青。我国加入WTO，欧盟、美国等国家和地区也在逐渐加大进口我国竹笋，其出口量逐年增加，以上环境使竹笋加工业在国际市场上有着巨大的发展前途。五、公司竞争优势我公司在内有涪陵榨菜集团等“国”字号企业步步进逼，外有江浙等地新兴食品生产厂家的夹击下，仍就能在广大顾客中留有良好的口碑，产品需求量稳步扩大，主要靠以下优势历史的悠久性我公司虽成立于1995年，但家族生产竹笋及榨菜早有100年历史了，在光绪32年（1906）年公司创始人况新盛已成立“新盛祥”字号，家族祖祖辈辈以生产当地特有竹笋及榨菜为主要赢利手段，产品声誉早已名扬海内外，当地许多居民一家三口都靠给“新盛祥”老店打工来养活家庭。口味的独特性公司为了满足不同地方及人群的口感，在口味已开发出针对不同国家及地区的产品，例如我公司开发出咖喱味的榨菜及竹笋主要针对广州、深圳及香港等地人群口味，开发出的甜味竹笋主要针对上海、浙江、江苏等地人群，麻辣味主要针对西南片区云、贵、川、渝等地人群，工艺配方严格保密，各地顾客络绎不绝。人才优势现公司有技术人员40名，其中博士4名，研究生15名，本专科生80人，优秀技师200人，这些人才已为企业创造了良好的经济及社会效益，公司有一大批专门从事研制榨菜、竹笋、蚕丝等制作工艺的专家及学者，不断推出新的产品、尽量降低生产所需时间及成本，还有一大批从建厂以来一直为企业兢兢业业默默工作的老员工，他们都是附近种植榨菜等农作物的农民，大部分都是一家3口在同时在我公司工作，这些人员构成了我们公司团队凝聚力的决定力量。技术优势公司以四川大学、西南农学院等科技力量为依托，不断推陈出新，在保持原有产品风格不变的情况下，对新产品口味、口感积极进行探索，每年企业都会拿出部分利润投入到新产品开发上来，并对研发队伍中的功臣予以高额奖励，并为优秀员工安置住房、提高福利待遇，这样既加大了新产品上市速度占领了市场，又获得了员工普遍的企业认同感，2004年公司分别获得ISO9001质量管理体系认证及美国HACCP注册，这将为公司近一步打开国际市场提供坚实的基础。销售网络优势我司在注重本身产品质量的同时，积极寻找销售渠道，有些代理及加盟机构是在食用了我们公司产品后主动寻找而来，有些是从创业之初一直与之合作的老伙伴。总之，所有这些因素加起来决定了我公司核心竞争力的不可复制性。六、产品生产与产业化运作在产品生产方式上公司产品采用传统手艺与现代工艺相结合的生产方式，结合国外先进管理理念，采用ISO9001生产标准，优化企业产品质量，使产品品质达到国际标准，引进先进的成本控制体系，对各个生产工序的原材料损耗进行检测，确保成本的最低化及品质的最优化，使产品的性价比高于同行业产品的平均标准，开创出了一条适合本企业特色的现代工艺生产流程。在产业化运做模式上据我国近几年推行农业产业化经验，我公司的产业化模式选择为“公司基地农户”，从而使三者形成有机的产业链条。以涪陵新盛祥实业发展股份有限公司为产业化的龙头企业，通过沿江5万亩护岸笋用竹林种植基地联接广大农户，按“市场龙头企业（加工基地）种植基地农户”的方式运行，把广大分散的农户组织到竹业产业化体系中，利用合同确立公司和农户之间的关系，实行产、加、销一体化经营。公司和广大农户分别是两个基地的投资主体。农户按合同种植笋用竹，交售竹笋和竹荪，公司按合同收购，并组织加工和销售，公司为广大农户提供技术服务和培训。产业化的利润在各环节合理分配，公司和农户共同受益并承担风险。上述产业化模式适合市场容量大、牵涉农户多、技术要求较高、投资较大而分散的笋用竹林产业化项目。这种模式优点是带动农户多、经营产品数量大、加工基地有原料保障，容易形成区域规模。其弱点是公司和农户的地位不容易平等，关系较松散，风险共担机制难以健全，一旦出现市场供过于求，农户积极性容易受到伤害。为了化解风险，地方政府和政府的经济组织部门应当在这项产业化系统工程中充当特殊的中介角色。产业化组织的龙头企业是管理主体外，还应包括政府及农村合作经济组织。管理对象包括公司内部管理、基地管理、农户管理三个方面，公司与政府及农村合作经济组织之间在管理上的分工是公司内部管理由公司独立行使，对庞大的农户体系的管理由政府及农村合作经济组织独立行使管理权，对基地的管理，公司的责任就提供技术服务和人员培训，按合同保护价收购基地竹笋和竹荪。政府及农村合作经济组织的责任是组织基地布局、发动农户投身到笋用竹林产业化体系中，提供法律咨询和仲裁服务，协调公司和农户之间的关系。为保证初级产品、加工产品出现市场价格波动十本项目仍能正常运转，地方政府要组织建立一套有效的法规法令，以此规范政府行为、企业行为和农户行为。七、项目投资估算范围本项目为年产8万吨出口竹笋罐头项目投资估算范围主要生产车间、辅助生产车间、公用工程、服务性工程、其他工程和费用等。73总投资估算731建设投资本工程建设投资为9198万元（含建设期利息118万元），投资估算详见表71。732建设期贷款利息本工程建设期1年，建设期贷款利息为118万元。建设期贷款利息估算见表72。733流动资金本项目正常年流动资金7164万元，其中铺底流动资金2149万元，占流动资金总额的30。流动资金估算详见表73。734报批投资本项目报批投资为11347万元。其中建设投资9198万元（含建设期利息118万元），铺底流动资金2149万元。735总资金本项目总资金为16362万元，其中建设投资9198万元含建设期利息118万元），流动资金7164万元。总资金及报批投资估算表详见表74总投资表表74单位万元序号项目合计点项目总资本比例建设投资9080555建设期利息11807流动资金7164438其中铺底流动资金2149131报批投资11347693项目总资金1636210072资金筹措方案721资金筹措本项目总资金16362万元资金筹措如下申请三峡移民产业化补贴资金1600万元，占总资金的98；企业自筹5530万元，占总资金的338；银行贷款4218万元（含建设期利息118万元），利率576，占总资金的258；本项目投产后，流动资金贷款5014万元，贷款利率531，占总资金的306；722资金运筹规划本工程建设期1年，建设期内资金全部投入使用。流动资金在投产后分年投入使用第二年投入4525万元、第三年投入1319万元、第四年投入1320万元。投资计划与资金筹措详见表75总投资表表75单位万元建设期生产期序号项目合计1234512总资产16362919845251319132011建设投资9080908012固定资产投资方向调节税13建设期利息118118114流动资金71644524513195131952资金筹措163162919845251319132021自有资金712949801357439583959其中用于支付建设期利息211资本金49804980212自有流动资金及资本溢价2149135743958395922借款9233421813167292369237221长期借款421842181其中借款本金41004100222流动资金借款50143167292369237项目实施进展情况本项目现已完成场地平整、道路建设，完成一栋主车间、一栋仓库、一栋综合楼5000余平米的建设，其他生产附属设施正在紧忙施工中本项目建设资金主要来源三个方面一为利用公司长达11年的生产经营性积累及大股东出让部分股权自筹资金；二为通过企业申请银行贷款4300万元；三为申请三峡移民产业化补贴资金1600万元。目前银行的贷款及三峡移民产业化补贴资金已全额到位。八、项目市场前景及效益评价公司领导层根据市场需求，在原有榨菜等食品产业的基础上审时度势、更新思路，发展竹笋食品生产，于2004年在李渡经济示范园区征地110余亩，计划用于建设“三峡库区生态竹林产业化工程”8万吨竹笋罐头食品加工项目（竹笋类罐头6万吨，竹笋休闲食品类05万吨，竹笋方便食品类15万吨）项目的市场前景1、公司目前每年出口竹笋食品为2万吨，且每年日、韩、美、加、欧盟及东南亚等客商潜在定单为10万吨（不含国内），仅美国一家进口商提出向公司订购300个标准集装箱/年（10000吨）。市场潜力极为广阔。我公司在美国通过FDA注册，建立的HACCP管理体系为产品出口提供了必要的基础。三峡库区的良好生态环境，给建立5万亩无公害竹笋原料提供了必要的基础条件，企业新建8万吨竹笋罐头食品项目将确保优质原料能加工成较高附加值的产品，形成规模效应。国内外消费者对绿色健康的竹笋食品需求的不断增加，使竹笋产业有着广阔的市场前景。2、项目建成投产后，种植基地每年能产带壳优质鲜竹笋12万吨，每吨按企业保护价2000元/吨，就此一项产业，人均年增加收入1333元。3、项目建成后，企业原材料成本由原来的外地购进价5500元/吨下降至2000元/吨，平均每吨节约成本3500元。项目投产后，将年产竹笋系列食品罐头8万吨，创造产值47亿元，创汇5680万美元，利税6264万元，安置库区移民及农村剩余劳动力就业人员2000余人。4、项目区5万亩竹林成林后，对三峡库区水土保持，减少三峡大坝的泥沙承载、治理污染、为三峡库区涪陵段形成最大的人工绿色生态走廊，形成丰富的生态多样性、平衡生态环境、净化空气、美化自然环境等各方面都起到良好的促进作用。效益评价81编制依据1）本项目财务评价以国家计委颁发的建设项目经济评价方法与参数为依据。2）成本效益等方面的财务测算，按财政部颁发的企业财务通则和企业会计准则的有关规定为依据。3）本项目税金测算，按国家颁发的税种、税目及相关规定为依据。82实施进度本项目建设期1年，生产期11年，第二年投产，当年生产负荷达设计能力的60；第三年生产负荷达设计能力的80；第四年生产负荷达设计能力的100。83销售收入及销售税金及附加估算831有关税收计算产品销售价格按含税价处理。产品增值税率17，教育费附加税率3，城市建设维护税率5，所得税率33。产品名称及生产规模出口清水笋罐头（15173）50000T/A；出口清水笋罐头（9116）10000T/A；即食笋3000T/A；清水笋3000T/A；盐渍笋10000T/A；笋衣2000T/A；笋干2000T/A。销售单价出口清水笋罐头（15173）6000元/吨；出口清水笋罐头（9116）5800元/吨；即食笋6000元/吨；清水笋4400元/吨；盐渍笋5000元/吨；笋衣8200元/吨；笋干28000元/吨。正常年产品销售收入51160万年，正常年销售税金及附加49787万元，正常年所得税22509万元。销售收入、销售税金及附加估算详见表81。84产品成本估算（1）主要辅助材料、燃料及动力价格原辅材料、燃料及动力消耗定额由工艺及公用专业提供，外购主要原辅材料、燃料及动力价格以建设单位所在地区近几年市场价格为依据，达产年外购主要原、辅材料309403万元，燃料及动力8216万元。本项目设计定员950人，其中固定人员630人，人均年工资10000元，季节工人320人（生产期3个月），人均月工资700元，福利费按工资总额的14计提，年工资及福利费7087万元。固定资产折旧及摊销费估算本项目生产期11年，固定资产投资9198万元，期末残值率5，固定资产折旧年限为建筑30年，设备20年，其他资产11年。无形资产按10年摊销，递延资产按5年摊销。年固定资产折旧费4768万元，年摊销费375万元。固定资产折旧费估算详见表82无形及递延资产摊销估算详见表83修理费按固定资产原值的6计提，年修理费5256万元。其他固定成本制造费用按固定的2计，管理费用按年工资及福利费总额的40计，销售费用按销售收入的10计，制造费用、管理费用、销售费用均列入其他固定成本中，正常年其他固定成本55835万元。建设投资贷款利息和流动资金贷款利息计入财务成本费用中。单位产品成本费用估算详见表841，842，843，844，845，846，847。正常年总成本费用393603万元。正常年总成本费用估算详见表85。85利润总额及分配本项目正常年利润总额6821万元，利税总额117997万元，年所得税22509万元。利润估算详见表86。资本金利润率1263投资利润率385投资利润率67286财务盈利能力分析861财务现金流量分析（全部投资）基准收益率为10，经测算，所得税后财务内部收益率3267，财务净现值（IC10）182278万元，税后财务内部收益率大于行业基准收益率，所得税后静态投资回收期（含建设期年）47年，所得税后动态投资回收期（含建设期年）55年，项目投资能按期收回。所得税前财务内部收益率大于行业基准收益率，所得税前静态投资回收期（含建设期年）38年，所得税前动态投资回收期（含建设期年）42年，项目投资能按期收回。财务现金流量分析（全部投资）估算详见表87862财务现金流量分析（自有投资）自有资金财务内部收益率4621，财务净现值（IC10）2077154万元。自有资金现金流量分析估算表详见表88863清偿能力分析借款偿还资金来源用企业未分配利润、折旧及摊销费偿还借款。本项目固定资产投资借款偿还期261年（从借款年算），满足贷款机构要求的年限，本项目具有较强的偿债能力。借款还本付息估算详见表89通过对资金来源与运用的计算，其结果表明在计算期内各年收支平衡并有盈余。资金来源与运用详见表810本项目资产负债率最高502，最大流动比率2025，最大速动比率1492。资产负债详见表81187不确定性分析871盈亏平衡分析以生产能力利用率计算盈亏平衡点BEP53，产量达到设计能力的53时保本，产量低于53时亏损。盈亏平衡图详见图812872敏感性分析本项目对固定资产投资、经营成本、销售收入分别作了提高和降低5、10单因素变化对财务内部收益率影响的敏感性分析，销售收入对财务内部收益率影响最敏感，经营成本影响次之，固定资产投资影响最小。敏感性分析详见附表81088结论从以上财务评价结果可以看出，本项目财务内部收益高于行业基准收益率，具有较强的盈利能力、清偿能力和抗风险能力。建议该项目尽快实施，争取早日见成效。待项目建成投产后，应加强经营管理，降低生产成本，以得到更佳的财务效果。本项目财务评价基本可行。出口清水笋罐头单位成本费用估算表表841单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料313561原料笋T083220018262辅料273包装材料62312马口空罐个342268892标贴342031026纸箱574425084低值易耗品40二燃料10831水T1010102电KWH1050656833气M3301030三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333小计41937出口清水笋罐头（9116）单位成本费用估算表表842单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料313561原料笋T083220018262辅料253包装材料18065马口空罐个124811514352标贴12480111373纸箱个52452344低值易耗品35二燃料12131水T1010102电KWH1250658133气M3301030三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333小计47636即食笋单位成本费用估算表表843单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料42501原料笋T09220019802辅料7203包装材料1350内包装个5000015750纸箱个100606004低值易耗品200二燃料11041水T1010102电KWH960656243气M3381038三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333小计53102清水笋单位成本费用估算表表844单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料28361原料笋T085220018702辅料1263包装材料740内包装个2000025500纸箱个40602404低值易耗品100二燃料8831水T1010102电KWH620654033气M3381038三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333小计38741盐渍笋单位成本费用估算表表845单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料34561原料笋T11220024202辅料6003包装材料1350包装桶个40843364低值易耗品100二燃料6881水T1010102电KWH320652083气M3381038三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333小计44746笋衣单位成本费用估算表表846单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料、燃料63601原料笋料7803包装材料2360内包装个100000202000纸箱个50723604低值易耗品140二燃料7931水T1210122电KWH450652933气M3381038三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333小计73891笋干单位成本费用估算表表847单位万元序号项目单位消耗定额单价（元）单位成本（元）备注一原辅料、燃料23580笋干1原料笋T102200220002辅料7803包装材料660内包装个1000030300纸箱个50723604低值易耗品140二燃料7231水T31032电KWH450652933气M3401040三工资及福利费886四修理费657五折旧费596六摊销费及维简费47七其他固定成本6979八利息支出333借款还本付息表表89单位万元建设期生产期序号项目12312贴息贷款11年初本息累计421812015612本年借款410013本年应计息1181243116114本年还本付息2445421317其中还本2202420156付息243116115年末本息余额42181201562资金来源220243306421当年可用于还本的未分配利润167552779622当年可用于还本的折旧及摊销5269526923以前年度结余可用于还本资金24用于还本的短期借款25可用于还本的其他资金3资金运用220242015631用于更新改造投资32用于还贷2202420156其中短期借款本金偿还4本年结余资金12908贷款偿还期为261年九、资本运营计划公司领导层在实业发展的同时,也希望通过资本市场来解决企业发展中遇到的“资金瓶颈”问题,在2005年底,公司与响誉华尔街的著名投资银行公司“一线资本”FIRSTLINECAPITAL金融集团公司正式签署了新盛祥实业发展股份有限公司赴美国NASDAQ证券交易市场上市的协议,这标志着公司向国际化道路发展又迈出了坚实的一步。如果一切工作进程进展顺利，公司将于2007年下旬登陆美国NASDAQ资本市场。美国一线资本金融集团公司成立于1991年，主要为企业提供上市融资、并购、债务重组等系列金融服务。公司于90年代中期成功投资了PRICELINE（寻价网）和ETRADEFINANCIAL亿创理财网，在21世纪初前3年，一线资本公司成功让12家公司实现上市融资。（1）海外上市可行性分析国内公司海外上市是否有成功案例呢答案是肯定的，投资者首先要了解美国多层次资本市场的体系美国证券市场结构美国证券市场是全球规模最大的投资市场，也一向是全球投资人瞩目的焦点。美国是国际金融的大本营，证券交易所数量很多，各证交所经营的业务也大不相同。由于不同规模的企业在不同发展阶段的风险有所不同，利用证券市场的制度和信息的成本有所不同，一个国家的证券市场总是分层次的。作为世界上最完善的证券市场之一，美国证券市场也不例外。目前，它大致被分为三个层次1、全国性证券市场。全国性证券交易所，集中交易“国家级“上市企业的证券。其中，纽约证券交易所NYSE是全球最大的交易所，上市条件最高，主要为成熟企业提供上市服务。美国证券交易所AMEX主要服务于新兴中小企业，其上市条件比纽约证券交易所低得多。以上市前一年的税前利润要求为例，纽约证券交易所为250万美元，而美国证券交易所仅为75万美元。通常，美国证券交易所是纽约证券交易所的预备阶梯，即那些没有条件一下子到NYSE上市的企业，可以先在AMEX上一试身手。2、地方性证券市场。包括区域性证券交易所和“未经注册的交易所“。前者主要交易区域性企业的证券，同时也交易在全国性市场上市的本地企业的证券。后者是指美国证券管理委员会依法豁免办理注册的小型地方性证券交易市场，主要服务于地方中小企业，为地方经济发展提供直接融资。3、“场外交易“市场。是未上市企业证券或上市证券的非集中交易，与交易所的集中交易并列。包括柜台交易OTC、全国证券交易商协会自动报价系统NASDAQ即第二板市场、第三市场和第四市场等。其中，NASDAQ市场自70年代初期兴起，以更为宽松的上市条件可以不需要以前年度盈利和快捷的电子报价系统迅速受到了新兴企业，尤其是高新技术企业的欢迎。目前，无论从证券资产的存量角度还是增量角度来讲，NASDAQ市场都有超越纽约证券交易所的明显趋势。其上市公司总数已达5000多家，高居世界证券市场之首；股票交易金额仅次于纽约证券交易所；首次公开募股的证券数目IPO更是纽约交易所的4一7倍。美国NASDAQ资本市场上市最低要求NASDAQ利用其最先进的通讯技术，通过与全国范围内的做市商终端系统相连接，实现了自动撮合下的OTC证券交易，为2500家证券提供中间报价。NASDAQ发展十分迅速，1985年市值创造了2500亿美元的记录，1990年年初达到3863亿美元，1995年市值突破1万亿美元，1999年达到52万亿美元，2000年第一季度就达到了625亿美元发展速度是十分迅猛的。从上市公司数量来看，1999年底在NASDAQ上市的公司共有4829家，纽约证交所同期上市公司3025家，至2000年9月，在NASDAQ上市市值超过1亿美元的公司达到2359家。在证券发行方面，自1993年以来，平均每年有500家公司的原始股在NASDAQ上市，超过纽约证券交易所的水平。自1996年1月至2000年9月，NASDAQ市场资本总额1亿美元以上的首次公开发行公司占全部市场份额的84，而纽约证券交易所占16；在证券交易方面，1972年NASDAQ市场全年股票成交量22亿股，1994年全年股票成交量达到743亿股。2000年4月1日，一天的成交量就达到了281亿股的最高记录。如今，NASDAQ一周的股票成交量已经远远超过了1972年全年的总和；在行业结构方面，NASDAQ上市公司大部分为高成长行业，如信息技术、电讯、医药生物技术、金融、保险等。美国软件行业上市公司中的936、半导体行业上市公司中的848、计算机及外围设备行业上市公司中的845、通讯服务行业上市公司中的826、通讯设备行业中上市公司中的817都在NASDAQ上市。（2）NASDAQ的上市要求1、NASDAQ全国市场的上市要求NASDAQ全国市场对无论是有赢利的公司，还是尚未赢利但具有发展潜力的公司都开放，但这些公司必须根据1933年证券法第十二条或具有同等法律效率的法规注册。其财务规定如下表所示NASDAQ全国上市最低要求单位美元项目发起上市持续上市选择一选择二选择三选择一和二选择三净有形资产600万1800万未提要求400万未提要求市值总资产总收入未提要求未提要求75万75万75万未提要求50万50万50万税前收入最新财政年度或前三个财政年度的两个财政年度100万未提要求未提要求未提要求未提要求公众持股量110万股110万股110万股75万股110万股经营年限未提要求2年未提要求未提要求未提要求发行市价800万1800万2000万500万1500万每股最低递盘价5美元5美元5美元1美元5美元股东人数持股达100万股及100400名400名400名400名400名万股以上做市商数量3名3名4名2名4名公司管制管制管制管制管制管制除了上述财务标准外，还要满足企业管理标准（1）公司董事会至少有两名；（2）独立董事；（3）每家公司必须设立审计委员会；（4）必须每年举行股东大会；（5）并通报全国证券交易商协会；（6）公司必须向股东提交年度报告、季度报告和其他中期报告。2、NASDAQ小板市场的上市要求NASDAQ小型资本市场的上市企业必须根据1933年证券法第十二条或具有同等法律效率的法规注册。其财务规定如下表所示NASDAQ小板市场上市最低要求单位美元规则发起上市持续上市净有形资产400万200万市值或5000万或3500万净收入最新财政年度或前三个财政年度的两个财政年度或75万股或75万股公众持股量100万50万发行市价500万100万1500万最低递盘价4美元1美元做市商数目3名2名股东人数持股达100万股及100万股以上300名300名经营年限或市价1年或5000万未提要求公司管制管制管制NASDAQ小型市场除了以上这些上市要求外，对以下方面还有一些监管上的要求1发表年度和中期报告；2至少有两个独立董事；3董事会审计委员会中，大多数必须是独立董事；4每年召开股东大会；5法定人数要求；6委托代理要求；7对利益冲突进行复核；8股东对某些交易活动的批准；9投票权。3、NASDAQ上市的非美国公司NASDAQ不仅吸收了大量优秀的美国公司，同时也吸引了许多审计其他国家和地区的著名企业。如瑞典的LMERICSSON、ABB、沃尔沃，日本的NEC、NISSAN、FUJI、丰田、佳能，英国的REUTERS、COLT，法国的LOUIS、VUITTON，加拿大的PMCSIERRA等。自1995年以来，NASDAQ交易市场一直是非美国公司挂牌上市交易的主要美国证券交易市场，远远超过了纽约证券交易所。到2000年年底，在NASDAQ上市的非美国公司454家，其中欧洲与北美公司占57，亚太地区则占126。2000年中国在NASDAQ上市公司有亚信、中华网、新浪、网易、搜狐等。截至2005年11月，在纳斯达克挂牌上市的公司当中一共有326家是非美国公司，其中只有25家是“中国公司”。但是自2003年12月9日，携程首次在纳斯达克公开发行股票作为新的起点，在过去的24个月当中，包括携程网、盛大网络、分众传媒、百度等20家企业首次在纳斯达克挂牌交易。中国也因此成为同时期纳斯达克海外上市公司的最大来源国；中国企业登陆纳斯达克的数量占到了同期纳斯达克非美国IPO市场将近一半的份额。（3）美国OTCBB市场简介OTCBB是英文OVERTHECOUNTERBULLETINBOARD的缩写,可以翻译为柜台行情公告榜。主要功能是为不在NASDAQ全国和小板市场、纽约证券交易所或美国证券交易所挂牌交易的证券提供及时报价、成交价、和成交量等信息报价服务。在金融业发达的国家,资本市场出现适应不同资本需求的多层次性。美国的主板市场纽约证券交易所NYSE、纳斯达克市场NASDAQ和美国证券交易所AMEX主要是为在国内乃至全球有影响的大公司筹集资金服务；针对一些小的公司在发展初期也需要资本市场的支持，但达不到主板市场的上市要求，一些券商建立了一些地区性、区域性的OTC市场，美国SEC根据1990年的低价股票改革法的要求开通了OTCBB电子报价系统，从1993年12月起，所有美国国内的OTC证券交易后90秒内必须通过自动确认交易服务系统（ACTSM）显示于OTCBB上，经过十几年的运做，OTCBB已经确立了在美国非主板市场的霸主地位，最多时超过3600家公司、交易的证券超过6667种、近400家做市商活跃于该市。（4）OTCBB与NASDAQ的比较特点或要求OTCBBNASDAQ挂牌数量的最低要求无有对发行公司收取挂牌费否是维持报价或挂牌要求标准有有国内证券电子及时报价是是申请文件或挂牌最少审核期限3天68周与DASDAQ比较，OTCBB的门槛很低。它对企业没有任何规模或盈利要求，只要经过SEC核准，有3名以上做市商愿意为该证券做市，就可以在OTCBB上市的公司只要净资产达到400万美圆，或者年税后利润超过75万美圆，或者市值达到5000万美圆，并且股东在300人以上，每股股价达到4美圆，便可以直接升入NASDAQ小型资本市场；净资产达到1000万美圆以上，还可以直接升入NASDAQ全国市场。因此有人也把OTCBB称为NASDAQ的预备市场。正是由于OTCBB与NASDAQ既有区别有有联系，有人把现在的OTCBB比作20世纪80年代的NASDAQ，认为现在的OTCBB与NASDAQ，正像当初NASDAQ与纽约证券交易所一样。现在赫赫有名的微软当年也是通过OTCBB上市融到了初期企业发展资金最后才在NASDAQ创造了一个个暴富的神话。（5）海外上市计划表新盛祥股份有限公司境外上市计划时间表A、整体方案设计2006年2月15日前B、境外程序启动2006年3月附时间表FIRSTLINECAPITAL,LLCPUBLICREGISTRATION任务时间表第一个月第二个月第三个月第四个月第五个月商业计划书聘请投资银行顾问聘请会计师聘请法律顾问聘请审计师企业结构/文件档案企业议事程序及项目组建董事会第一个月第二个月第三个月第四个月第五个月所有需提供的材料完成年报过去三年间的审计帐目申请上市登记表董事会通过申请上市登记表及财务报表聘请转帐代理证券交易委员会意见/批准提交申请上市登记表NASD结算向NASD提交档案董事会通过想公众发行股票的价格提交价格修正，申请赏识登记表生效聘请股票经纪人管理IR行动持续IR行动持续的企业调整第六个月，确定股票代码及OTCBB交易板挂牌；第七九个月，进行股东间股权置换，确定缩股及扩股比例；第九十五个月，进入上市锁定期直至交易。十、风险预测与对策政策风险及对策本公司生产的产品90以上出口,但是国外政府对进口类商品管理比较严格,有许多贸易及技术壁垒,对中国的出口企业产生很大冲击,公司在这样的大背景下,采取的对应措施为1、以“公司代理商”的模式发展当地代理商，通过当地代理商的资质及网络销售我公司产品，这样既可节约本公司营造销售网点的成本，通过国外代理商又可避免某些法律壁垒，使产品顺利进入当地市场。2、争取国家相关外汇出口优惠政策，获得相关退税额度，降低企业出口产品成本。原材料风险及对策处在现今的微利时代，企业能否盈利取决于产品成本的高低，而成本的高低取决于对生产原材料的控制，针对原材料问题，我公司由以下方式解决1、我公司生产基地处于涪陵区李渡镇，这里自古以来就以出产竹笋而闻名，生产竹笋的历史可以追述到明代，这里崇山