投资交易培训---背离的技术分析与应用

1、 投投 资资 交交 易易 培培 训训 背离的技术分析与应用背离的技术分析与应用 星星 毅毅 交交 易易 指指 导导 部部背离的本质背离的本质 背离简单来说就是价格和指标之背离简单来说就是价格和指标之间产生了不同的走势。价格创出新高间产生了不同的走势。价格创出新高，而指标却在下降，或者是价格下降，而指标却在下降，或者是价格下降，而指标却在上升，总而言之，因为，而指标却在上升，总而言之，因为某些因素，造成了指标没法和价格形某些因素，造成了指标没法和价格形成同步。成同步。 背离不能代表趋势会立即的停止，他背离不能代表趋势会立即的停止，他只是一个现象，一个提示和一个信号：只是一个现象，一个提示和一个信

2、号：趋时放缓，有可能会停止。趋时放缓，有可能会停止。 背离的分类背离的分类 通常指标背离有两种，一种是顶背离，另一种是底背离。形成背离的技术指标形成背离的技术指标背 离指 标RSIMACDKDJCJLWR 背离是能量的减弱的一种表现形式，当这种量变积累到一定程度带来背离是能量的减弱的一种表现形式，当这种量变积累到一定程度带来的就是趋势的变化；在背离时候的就是趋势的变化；在背离时候KDJ最为敏感，最为敏感，RSI次之，次之，MACD最弱最弱。MACD背离特征与应用背离特征与应用1. MACD一般可作为中期指标研究，也可以用于判断短期反一般可作为中期指标研究，也可以用于判断短期反转点。转点。2.指

3、标背离一般出现在强势中比较可靠，就是价格在高位时，指标背离一般出现在强势中比较可靠，就是价格在高位时，通常只需出现一次背离的形态，即可确认反转形态，而价通常只需出现一次背离的形态，即可确认反转形态，而价格在低位时，一般要反复出现几次背离才可确认反转形态。格在低位时，一般要反复出现几次背离才可确认反转形态。3. 某一指标背离而其他指标并没有背离，各种技术指标在某一指标背离而其他指标并没有背离，各种技术指标在背离时候往往由于其指标设计上的不同，背离时间也不同，背离时候往往由于其指标设计上的不同，背离时间也不同，在背离时候在背离时候KDJ最为敏感，最为敏感，RSI次之，次之，MACD最弱，单一指标最

4、弱，单一指标背离的指标意义不强，若各种指标都出现背离，这是价格背离的指标意义不强，若各种指标都出现背离，这是价格见顶或见低的可能性较大。见顶或见低的可能性较大。4. 无论你在实战中采用何种操作方法无论你在实战中采用何种操作方法MACD都是短线买卖时都是短线买卖时必须参考的指标；必须参考的指标；RSI背离特征与应用背离特征与应用1.RSI值作为多空双方强弱的研判指标，可以随时判断值作为多空双方强弱的研判指标，可以随时判断行情行情的大趋势。的大趋势。2.可以用可以用RSI值来判断值来判断交易品种交易品种的进出场时机，且准确率较的进出场时机，且准确率较高。高。3.RSI曲线顶部反转形态对行情判断的准

5、确性要高于底部形曲线顶部反转形态对行情判断的准确性要高于底部形态态。4. RSI值在值在50附近波动时该指标往往失去参考价值。一般而附近波动时该指标往往失去参考价值。一般而言言,RSI值在值在40到到60之间研判的作用并不大。之间研判的作用并不大。背离特征需要注意的问题背离特征需要注意的问题m1、各种技术指标有效性并不相同。各种技术指标有效性并不相同。进行技术指标分析时，进行技术指标分析时，相对而言，用相对而言，用RSI与与KDJ的背离来研判行情的转向成功率较的背离来研判行情的转向成功率较高。高。m2、指标背离一般出现在强势中比较可靠。指标背离一般出现在强势中比较可靠。就是金价在高就是金价在高

6、位时，通常只需出现一次背离的形态，即可确认反转形态，位时，通常只需出现一次背离的形态，即可确认反转形态，而金价在低位时，一般要反复出现几次背离才可确认反转而金价在低位时，一般要反复出现几次背离才可确认反转形态。形态。m3.钝化后背离较为准确。钝化后背离较为准确。若完全根据背离特征进行操作的若完全根据背离特征进行操作的话，常会带来较大的失误，这种情况特别容易出现在当话，常会带来较大的失误，这种情况特别容易出现在当价价格格出现暴跌或暴涨的走势时，出现暴跌或暴涨的走势时，KDJ指标很可能呈高位或低指标很可能呈高位或低位钝化后，该位钝化后，该价格价格仍然出现上涨或下跌。实际上，这时候仍然出现上涨或下跌

7、。实际上，这时候一旦出现背离特征有效性很高，特别是一旦出现背离特征有效性很高，特别是KDJ指标结合指标结合RSI指指标一起判断价格走向，标一起判断价格走向，KDJ指标在判断顶部与底部过程中，指标在判断顶部与底部过程中，具有较强的指向作用。具有较强的指向作用。m4、注意识别假背离注意识别假背离。通常假背离往往具有以下特征：。通常假背离往往具有以下特征：1）某一时间周期背离，其它时间并不背离。比如，日线图背某一时间周期背离，其它时间并不背离。比如，日线图背离，但周线图月线图并不背离。离，但周线图月线图并不背离。2）没有进入指标高位区）没有进入指标高位区域就出现背离。我们所说的用背离确定顶部和底部，技术域就出现背离。我们所说的用背离确定顶部和底部，技术指标在高于指标在高于80或低于或低于20背离，比较有效，最好是经过了背离，比较有效，最好是经过了一段时间的钝化。而在一段时间的钝化。而在20-80之间往往是强市调整的特点，之间往往是强市调整的特点，而不是背离，后市很可能继续上涨或下跌。而不是背离，后市很可能继续上涨或下跌。3）某一指标）某一指标背离而其它指标并没有背离。各种技术指标在背离时候往背离而其它指标并没有背离。各种技术指标在背离时候往往由于其指标设计上的不同，背离时间也不同，在背离时往由于其指标设计上的不同，背离时间也不同，在背离时候候KDJ最为敏感，最为敏感，