商业银行经营管理学(第二版)第七章商业银行现金资产

1、第七章 商业银行现金资产本章目录 引导案例：资金结构法 第一节 商业银行现金资产 第二节 资金头寸的计算与预测 第三节 现金资产的管理学习目标了解商业银行现金资产的构成及来源掌握现金资产管理的目的及原则掌握准备金管理、库存现金管理和同业存款的管理第一节 商业银行现金资产一、现金资产的构成（一）库存现金（二）在中央银行存款（三）存放同业存款二、现金资产的特点流动性高收益性差存在保管费用流动性来源于供给流动性的供给来源流动性的需求来源客户存款服务收入客户偿还贷款销售银行资产从货币市场上借款发行新股增资客户提取款项贷款要求偿还除存款之外的负债生产销售服务时产生的经营费用和税向股东发放现金红利三、现金

2、资产的作用（一）保证银行的清偿力（二）保持资金的流动性第二节 商业银行现金资产的管理一、现金资产的管理原则 （一）总量适度原则 （二）适时调节原则 （三）安全保障原则二、现金资产的管理内容（一）库存现金的管理1.影响银行现金的因素现金收支规律营业网点的多少后勤保障的条件与中央银行的距离、交通条件及发行库的规定（一）库存现金的管理2.库存现金的主动调节库存现金需要量的匡算（1）库存现金周转时间（2）库存现金支出水平的确定 即期现金支出水平= 前期平均现金支出水平保险系数历史同期平均发展速度其中：前期平均现金支出水平=前30天现金支出累计发生额/30 保险系数=标准差置信概率度 标准差=（每天现金

3、支出-平均现金支出额）/3022（3）最适运钞量的测算为了保持适度的库存现金规模，商业银行的营业网点需要经常性调度现金头寸，及时运送现金。经济批量测算法：T=C Q/2+P A/QT：为总成本；A：一定时期内的现金收入或支出量；Q：每次运钞数量；P：每次运钞费用 ；C：现金占有费率；Q/2：平均库存现金量；P A/Q：全年运钞总费用；C Q/2：库存现金年平均占用费用。（4）现金调拨临界点的确定由于银行从提取现金调拨到实际收到现金有一个过程,特别是对于那些离中心库较远的营业网点,必须有一个时间的提前量。于是就有一个现金调拨临界点问题。现金调拨临界点=平均每天正常支出量提前时间+保险库存量例：上

4、例中该分理处的最适运钞量为 16.63万元，提前时间 为1天，平均每天正常支出为5万元，预计最大支出量为7万元，则保险库存量=（7-5） 1=2万元现金调拨临界点=5 1+2=7万元。公式变换求最适运钞量：用微积分方法来求经济批量的总成本T为最小值时的运钞数量Q：对T求导：T=C/2-AP/QT=0，则，C/2-AP/Q=0则Q=根号下（2AP/C）例：工行某市分行在距中心库30公里处设一个分理处，根据往年有关数据测算，年投放量为1825万元，平均每天投放约5万元（每年365天）。每次运钞费用为50元，资金占用费用率为年利率6.6%,代入公式得:Q=根号下（2AP/C）=16.63万元223.

5、银行保持现金适度量的措施第一，应将库存现金状况与有关人员的经济利益挂钩。第二，应实现现金出纳业务的规范化操作。第三，要掌握储蓄现金收支规律。第四，解决压低库存现金的技术性问题。（二）存款准备金的管理 存款准备金是商业银行现金资产的主要组成部分。存款准备金包括两个部分：一是按照 中央银行规定的比例上缴的法定存款准备金；二是准备金账户中超过了法定存款准备金的超额准备金。1.法定存款准备金的计算 （1）滞后准备金计算法 （2）同步准备金计算法2.超额准备金的管理 （1）影响超额准备金的因素 ： 存款变动；贷款的发放与收回；向中央银行借款；同业往来等。 （ 2）超额准备金的调节 同业拆借、证券回购及商

6、业票据交易、中央银行融资、系统内资金调度（三）存放同业款项的管理（一）同业存款的目的（二）同业存款的测算第三节 流动性管理一、流动性与现金资产二、流动性缺口分析三、流动性管理策略一、流动性与现金资产保持充足的流动性有着以下几个方面的意义：（1）增进市场信心，向市场表明商业银行是安全并且有能力偿还借款；（2）确保银行有能力实现贷款承诺，稳固客户关系；（3）避免商业银行的资产廉价出售；（4）降低了商业银行借入资金所需支付的风险溢价。二、流动性缺口分析商业银行流动性问题的主要原因在于两个方面：一是在期限、币种、分布上的错配，二是银行风险的积聚。三、流动性管理策略商业银行流动性管理策略主要有负债流动性

7、管理策略、资产流动性管理策略、资产负债平衡管理以及流动性资产比率管理。（一）资产流动性管理策略资产流动性管理策略有成资产转换策略，使银行通过资产负债表中的不同资产项目之间的转换满足流动性需求的策略。这种策略强调银行需要在资产负债表中保持一定的具有流动性资产的非现金资产如政府证券为流动性需求做准备 三、流动性管理策略（二）负债流动性管理策略通过主动型负债来保持流动性主要包括：同业拆借证券回购向中央银行借款发型CDS等银行一般是把主动型负债作为补足流动性不足的手段，不能过多使用，只有在流动性不足的情况下才采用本章小结：1.现金资产是商业银行所有资产中最具流动性的资产。商业银行为维持流动性，满足中央

8、银行存款准备制度的要求，保持清偿力和获取更有利的投资机会，必须保持一定比例的现金资产，并对其进行科学管理。现金资产是银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产，由库存现金、存放中央银行存款、存放同业款项和托收中的现金构成。2.商业银行现金资产管理的基本原则是总量适度、适时调节和安全保障、在库存现金的管理中，商业银行应准确预测需要量，主动调节，并在此过程中充分行使现金管理的职责。在存款准备金管理中，有滞后准备金计算法和同步准备金计算法，要确保满足法定准备金的要求，并适当控制控制超额准备金的规模。在同业存款的管理中，需要保持一定的量。3.银行流动性的需求是对银行现金资产的需求，流动性的来源包括资产和负债两个方面。银行流动性问题主要源于两个方面：一是银行资产在期限、币种、分布上的错配，二是银行风险的积累。4.商业银行流动性管理策略包括资产流动性管理策略、负债流动性管理策略、资产负债平衡管理、流动性资产比率管理。本章复习思考题关键概念：现金资产 库存现金 法定存款准备金 超额准备金 资产流