金融学-第六章商业银行(张琅)

第六章商业银行01020304商业银行概述商业银行业务商业银行的经营管理原则存款保险制度目录/contents01商业银行概述第一节4第一节商业银行概述货币兑换货币保管与汇兑贷款业务存款业务一、商业银行的起源

在14—15世纪的欧洲，随着社会生产力的发展、商业活动的日益增多，货币兑换业与货币兑换商相继出现；再随着经济的进一步发展，货币兑换业变成货币经营业、进而发展演变成商业银行。一、商业银行的起源

（一）中世纪银行业的萌芽近代银行的萌芽，起源于意大利的威尼斯。16世纪威尼斯银行——世界上最早出现的近代银行（二）现代银行的产生现代银行主要通过两条途径产生：一是旧的高利贷性质的银行业，逐渐适应新的经济条件而转变为资本主义银行；二是按资本主义经营原则组织起来的股份制银行，起主导作用的是后一条途径。

1694年英格兰银行——标志着现代银行制度的建立，贴现率4.5%～6%，意味着高利贷在信用领域的垄断地位已被动摇。2023/1/315二、现代商业银行的概念和特征2023/1/316

企业属性——以盈利为目的特殊金融企业属性—综合性、信用创造商业银行

金融企业属性——经营货币信用1、概念：商业银行是以追求利润为目的，以经营金融资产和金融负债为对象，向客户提供综合性金融服务的特殊的金融企业。2、特征：金融体系的主体2、现代商业银行的职能2023/1/317二、现代商业银行的概念和特征吸收并充分利用社会闲散资金:变小额资本为大额资本；变短期资本为长期资本——借短贷长。信用中介为客户办理支付、结算业务：主要通过账户间的划转；加快结算过程和货币周转；节约现钞使用，降低流通成本。支付中介在吸收存款业务的基础上，通过贷款业务，产生派生存款。能够发挥宏观经济调控的杠杆作用——调节流通中通货总量（M1）。信用创造商业银行向客户提供全方位、综合性金融服务：与信用中介业务相互补充、维系客户银行业务和收益的增长点。金融服务三、商业银行组织形式单元银行制度总分行制度代理行制度银行控股公司制度业务只由一个独立的银行机构经营而不设立分支机构的银行组织制度。——曾经的典型代表：美国，不许跨州设立分支机构。后于1994年因《瑞格-尼尔跨州银行与分支机构有效性法案》废除。是指在总行之下，在国内或国外设有若干分支机构从事金融业务的商业银行体制。银行相互间签有代理协议，委托对方银行代办指定业务的制度。这种制度解决了不能设立分支机构的矛盾。银行持股公司是指通过股票所有权控制一家或一家以上银行的公司。前者是单一银行持股公司,后者是多家银行持股公司又称控股公司、股权公司。通常占有银行25%以上的股份就已经有了控制权。民生控股、光大集团、腾讯四、商业银行体制

从商业银行业务经营的种类和范围来划分，主要有两种经营体制：分业经营混业经营又称职能分工型体制，是指管理当局对银行经营业务范围进行限制，将证券业务、保险业务等与传统的银行业务分离，不允许银行从事非银行业务（如证券业务和信托业务）即银行业务的专业化。银行业、证券业、保险业和信托业，独立经营，业务不准交叉，实行严格的分工。又称全能型体制，指金融监管当局对银行业务范围限制较少，允许商业银行在经营传统的存放汇业务的同时，可以经营证券、信托、外汇、保险、咨询等各种金融业务。即实行银行业、保险业与证券业等的互相渗透与一体化经营。德国商业银行是典型的混业经营的代表。四、商业银行体制分业经营和混业经营的优缺点：分业优点混业优点分业缺点混业缺点有利于提高各自的专业技术和管理水平；有利于维护银行的经营安全；有利于抑制金融危机；有利于监管。有利于各种金融业务优势互补；有利于金融创新；有利于分散风险；有利于稳定客户；有利于银行之间的竞争。不利于金融业的自由竞争；银行的资源配置功能不能很好的发挥；不利于本国银行与国际银行的公平竞争。易通过业务途径、声誉途径传染风险；易形成垄断、市场操纵和违规经营；易给金融监管带来困难。四、商业银行体制西方国家商业银行经营模式的演变路径：分离——融合——再分离——再融合早期分离阶段120世纪初期融合阶段21929-1933大危机后分离阶段320世纪70年代以来的融合阶段4这种分离并不是依靠法律规定的，而是一种由历史自发形成的自然状态。美国、英国和日本曾经是分业经营的典型。20世纪初期，各国对商业银行经营活动的限制很少，许多商业银行都可以综合经营多种业务。德国、瑞士、法国等欧洲大陆国家。经济危机中银行倒闭的重要原因是银行从事高风险的证券业务。1933年，美国《格拉斯－斯第格尔法》金融业竞争加剧，金融创新层出不穷，全能化趋势明显。1999年美国通过了《金融服务现代化法案》1993年是我国金融业混业经营、分业经营的分水岭。80年代中后期,银行和证券投资公司陆续设立证券兼营机构,从事证券发行、代理买卖和自营业务；由于自律约束和监管能力不足,混业经营内在风险不断积聚,1992年下半年爆发了房地产热和证券投资热带来的金融秩序混乱。1993年,国家开始整顿金融市场秩序,提出了金融业分业经营、分业监管的新思路。1995年的《商业银行法》、《保险法》遵循了分业经营、分业监管的原则,从此我国的金融业分业经营模式持续至今。但2003年修订后的银行法有所放宽。四、商业银行体制四、商业银行体制我国商业银行在逐步突破分业经营界限：199912001220053近年来4允许证券公司、基金管理公司、保险公司向商业银行融资；允许综合类券商通过股票质押向银行融资。央行明确商业银行可以开办项目融资、银团贷款、财务顾问等与资本市场联系较为紧密的中间业务。鼓励商业银行通过股权多元化方式成立基金管理公司，工银瑞信；同年5月，12家商业银行获得短期融资券承销资格。商业银行或者保险公司通过控股方式组成银行集团或者保险集团，实现跨业经营。四、商业银行体制我国存在五大综合经营模式：1.以商业银行为核心业务的综合经营模式，以各大国有银行为代表；如工商银行在香港收购东亚证券。2.以非银行金融机构为核心的综合经营模式，例如平安保险；3.以产业为核心的综合经营模式，如中石油、中石化其内部设立金融机构或者参股金融业，例如昆仑银行；4.以金融集团模式，如中信控股、招商局集团、光大集团等；5.以地方政府主导的地方金融集团模式，如上海新国际集团。四、商业银行体制

中国光大集团股份公司于2014年12月8日在北京正式成立，现已发展成为以经营银行、证券、保险、资产管理、信托、投行、基金、期货、金融租赁、环保新兴产业及其他实业领域为主的特大型企业集团。主要企业有中国光大银行、光大证券、光大永明人寿保险、光大金控资产管理公司、光大兴陇信托等金融机构以及中国光大实业（集团）公司、中国光大投资管理有限责任公司、上海光大会展中心、光大置业公司等实业企业；在香港经营的企业有中国光大控股有限公司和中国光大国际有限公司等20多家公司。

(9)16光大集团混业经营优势1、有利于资源的合理配置与利用2、有利于为市场提供一站式的服务3、有利于提高金融机构的国内及国际竞争力4、有利于风险的分散(9)17混业经营存在的问题？1、金融企业机构风险加大

投资实业过多,实业波动易给集团带来冲击。光大集团给光大银行制造了大量不良资产，包括集团占用贷款及光大银行为大股东做大量担保。光大信托近百亿元人民币债务、光大集团房地产和实业投资亏损形成的债务很大程度上转嫁给了光大银行。2、普通投资者利益受损的风险加大

银行既发放贷款又组织发债，一旦经营不好，很可能会通过发债筹资偿还银行贷款，通过牺牲公众利益来保护企业的自身利益。(9)1802商业银行业务第二节

第二节商业银行业务2023/1/3120资金来源业务商业银行资金运用业务负债业务

资产业务

提供服务，服务与资金分离表外业务一、商业银行的资产负债表

商业银行的资产负债表存款活期存款储蓄存款定期存款借款

向中央银行借款同业拆借其他借入资金其他负债资本账户

一级资本二级资本三级资本负债现金资产

库存现金存款准备金同业存款在途资金贷款工商业贷款其他贷款投资

政府债券其他有价证券其他资产

资产1、概念：商业银行负债业务是银行筹措资金、借以形成资金来源的业务。2、分类：二、商业银行负债业务二、商业银行负债业务1、资本金业务（1）概念：商业银行的设立，首先必须有一定数额最原始的资金来源，即资本金/自有资本。包括：普通股、优先股、资本票据和债券、可转化债券、资本盈余和未分配的利润等。（2）属性：归属于银行股东的权益性或准权益性资金来源。

二、商业银行负债业务1、资本金业务（2）属性：归属于银行股东的权益性或准权益性资金来源。银行总资产减去总负债之后的余额，就是银行资本。它代表了商业银行股东的所有者权益。或者说银行所有者的净财富。银行资本是商业银行所能承担的最大资产损失。——资本越充足，银行破产的可能性越小。因为银行破产会直接损害存款人的利益，所以各国的银行法一般都对商业银行有一个最低的资本要求。

1、资本金业务（3）功能：营业功能、保护功能和管理功能。资本是银行存在的先决条件首先，一家银行在开业前必须有足够的资本（物质条件）；其次，银行还要有较高的信誉，使公众较为信赖（衡量资本量）。资本是客户存款免遭偶然损失的保障资本是银行经营活动正常进行的保证资本是金融监管部门实施控制的工具（资本充足率）2023/1/3125二、商业银行负债业务1、资本金业务（4）构成：普通资本、优先资本和其他资本。2023/1/3126二、商业银行负债业务股东对银行的权利凭证（经营决策权、利润和资产分享权、新股认购权）普通股是指发行在外的普通股价值与账面价值之间的差额，即一般所称的股票溢价部分。资本盈余未分配利润又称留存盈余，它是银行税后利润减去普通股股息和红利后的余额。未分配利润普通资本1、资本金业务（4）构成：普通资本、优先资本和其他资本。2023/1/3127二、商业银行负债业务银行的收益和资产分配权先于普通股的股票。（固定股息、不参加经营决策、破产清算时对银行资产的要求权先于普通股股东）优先股期限较长、发行面额较大的债务凭证。（对银行资产的要求权落在存款和借款等债务之后，因此也称为附属债务，具有一定的资本属性）资本债券银行发行的优先股和附属债券中有一部分可按照事先约定，在一定时间内转换为普通股。可转换债券优先资本1、资本金业务（4）其他资本主要指银行为应付意外损失而从收益中预先提留的资金，也叫补偿性准备金，银行避税手段。28二、商业银行负债业务用于应付优先股的赎回和股份损失等股票资本的减少。资本准备金对预计不能收回的贷款进行补偿的专项基金，用于应付贷款呆账损失。贷款损失准备金用于应付证券价格下跌所造成的损失。证券损失准备金其他资本1、资本金业务《巴塞尔协议》：1987年国际清算银行巴塞尔委员会提出了一个按风险资产加权平均计算的资本充足标准，作为银行资本充足率的国际标准。协议把银行资本划分为两类：核心资本和附属资本。核心资本包括：普通股、永久性的优先股、资本盈余、未分配利润、附属机构中的少数权益等。附属资本包括：到期内的优先股、贷款呆账准备、长期债务、可转换债券、次级债务等。《巴塞尔协议I》规定银行资本充足率需要达到8%；《巴塞尔协议III》规定,截至2015年1月,全球各商业银行的核心资本充足率下限将从现行的4%上调至6%。29二、商业银行负债业务2、存款负债业务（1）概念：是银行接受客户存入的货币款项，存款人可随时或按约定时间支取款项的一种被动性负债业务。（2）分类：按支取方式①活期存款：

可签发支票，不定期限②定期存款：

规定期限，提前支取要扣除提前日期的利息③储蓄存款：个人或非营利单位以储蓄为目的，凭存折或存单支取，不可开支票。

2023/1/31303、借款负债业务（1）银行同业拆借

2023/1/3131商业银行（拆出行）商业银行（拆入行）中央银行存款准备金账户余额减少余额增加协议3、借款负债业务（2）中央银行借款方式：直接借款（有价证券抵押贷款）；再贴现2023/1/3132商业银行扣除利息后付现中央银行持票人汇票汇票扣除利息后付现贴现再贴现3、借款负债业务(3)发行金融债券

(4)回购协议

2023/1/3133金融机构（投资方）证券资产1商业银行（融资方）资金1

协议

证券资产1资金2=资金1+利息正回购三、商业银行资产业务商业银行资产业务是运用资财的业务，包括现金资产、票据业务、贷款和证券投资业务。1、现金资产业务（1）特点:

流动性极高的金融资产（2）构成库存现金在中央银行存款存放同业托收中的资金2023/1/3134三、商业银行资产业务1、现金资产业务库存现金和商业银行在中央银行的存款共同构成商业银行的准备金——为应付日常提款要求而保留的流动性最高的资产。各国的银行法一般都会要求银行保持一个最低的准备金率（准备金/存款），即法定存款准备金率。存放同业：许多小银行在大银行，即它们的代理行存款。作为回报，大银行将为它们提供支票清算、外汇交易以及证券购买等方面的服务。托收中的现金：是指在支票清算过程中，已经计入商业银行的负债，但实际上商业银行还未收到的那部分资金。（在资产方，计入收款中的现金，收到资金后，再将钱转入准备金账户）上述项目构成商业银行的一级储备。三、商业银行资产业务2、票据业务票据贴现是指银行在票据到期前买进票据。票据买卖意味着债权转移。票据贴现是指商业银行发放的以未到期的票据作为抵押物的贷款，但票据的所有权并未转移。票据抵押贷款21（1）票据贴现算式：（2）计算：汇票金额10000元，到期日2015年7月20日，持票人于4月21日向银行申请贴现，已知银行年贴现利率3.6%，求银行向持票人收取的贴现利息？三、商业银行资产业务（2）计算：

汇票金额10000元，到期日2015年7月20日，持票人于4月21日向银行申请贴现，银行年贴现利率3.6%，

则贴现利息=10000*90*3.6%/360=90元，银行在贴现当日付给持票人9910元，扣除的90元就是贴现利息。(注意：年利率折算成日利率时一年一般按360天计算，故要除以360)三、商业银行资产业务

2、贷款资产业务

2023/1/3139

期限不固定，银行可随时收回

通知贷款

贷款期限在1年以内短期贷款

贷款期限在1-5年

中期贷款

贷款期限在5年以上

长期贷款

通常随贷款期限增加利率上升（1）分类

按照贷款期限分类

2、贷款资产业务

按贷款清偿的保障条件划分2023/1/3141

仅凭借款人的信誉

信用贷款

保证人作为第二还款来源保证贷款

抵押物作为第二还款来源

抵押贷款

质押物作为第二还款来源

质押贷款第二还款来源：借款人收入之外的还款渠道

2、贷款资产业务

商业银行通过贷款满足社会经济对资金的需求，从而发展经济并为银行带来利润。贷款运用的好坏，不仅是银行经营成败的关键，也是社会经济兴衰的重要因素。我国目前：企业要求提前还贷；银行主要放贷行业又回到基础设施建设领域；银行的贷款业务也是经济的风向标。按贷款质量和风险程度——五级贷款分类

2023/1/3143

无消极因素

正常贷款

存在潜在缺陷关注贷款

存在明显缺陷，通过其他措施仍可以收回贷款

次级贷款

部分损失，通过其他措施也会出现损失

质押贷款其他措施：

出售或变卖资产、对外融资、重组、兼并、合并、抵押物或质押物处理

可疑贷款

大部分或全部损失

损失贷款2023/1/3144贷款风险五级分类风险程度定义正常借款人发展前景良好，还款意愿强，能够履行合同，没有足够理由怀疑贷款本息不能按时足额偿还。贷款损失的概率为0%。关注尽管借款人目前有能力偿还贷款本息，但存在一些可能对还款产生不利影响的因素，继续存在下去将会影响贷款的偿还。贷款损失的概率不会超过5%。次级借款人的还款能力出现明显问题，完全依靠其正常营业收入无法足额偿还贷款本息，即使执行担保，也可能会造成一定损失。贷款损失的概率在30%-50%。可疑借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行担保，也肯定造成较大损失。贷款损失的概率在50%-75%。损失在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，贷款本息仍然无法收回，或只能收回极少部分。贷款损失的概率在75%-100%。不良贷款2、贷款资产业务2023/1/3145经营环境(condition)

市场风险信用分析企业的连续性(continuity)

稳健型担保品(collateral)

第二还款来源才能(capacity)

第一还款来源资本(capital)

缓冲品德(character)

还款意愿（2）信用分析：6C原则2、贷款资产业务（2）信用分析（6C原则）：品德：是指借款人的作风、观念以及责任心等，借款人过去的还款记录是银行判断借款人品德的主要依据。能力：是指借款者归还贷款的能力，包括借款企业的经营状况，投资项目的前景，以及企业负责人的才干和个人背景等。资本：是指借款者的自有资本，它是影响借款者偿债能力的重要因素。担保：是指借款者提供的还债抵押品。银行必须考察抵押品的价值，保管难易程度及变现能力等。经营环境：指借款者所处的经营环境及其稳定性，包括竞争状况、劳资关系、行业前景、宏观经济状况等。连续性：指借款人经营前景的长短。3、证券投资业务47补充资产流动性降低和分散风险增加了银行盈利（2）对象：

除了德国、瑞士、奥地利、法国等少数实行全能商业银行制的国家之外，多数国家都明文禁止商业银行购买工商企业的股票。因此，商业银行的证券投资对象主要是各种债券：国债、政策性金融债券、中央银行票据、银行间市场发行的企业债券、短融中票等。（1）目的3、证券投资业务48加强流动性：保持资产的流动性是商业银行追求的目标之一，由于有价证券大多有发达的二级市场，当银行面临的现金不足时，可随时将它们出售。特别是短期政府债券，安全性和流动性都非常高，可以作为商业银行的二级储备。降低和分散风险：债券较贷款的风险为小；通过多样化的证券组合，商业银行可以有效的分散风险。例如通过购买地方政府发行的债券，商业银行可以密切同地方政府的合作关系。增加银行盈利：灵活运用闲置资金，获取证券投资收益。证券投资收益包括利息和资本利得两个方面。三、商业银行表外业务2023/1/3149无风险的表外业务银行不需要运用自己的资金而代理客户承办支付和其它委托事项，并据以收取手续费的业务——中间业务。构成：1、汇兑业务2、结算业务3、代理业务4、信托业务5、租赁业务6、银行卡业务7、信息咨询服务有风险的表外业务提供信用服务、可能承担风险构成：1、担保和类似的或有负债2、承诺

3、与利率或汇率有关的或有项目

商业银行从事的按会计准则不列入资产负债表内，不影响其资产负债总额，但能影响银行当期损益，改变银行资产报酬率的经营活动。广义的表外业务泛指所有能给银行带来收入而又不在资产负债表中反映的业务，因此商业银行的中间业务也属于表外业务。三、商业银行表外业务无风险的表外业务汇兑业务（1）概念:是银行代理客户把现款汇给异地受款人的业务。（2）分类：可分为电汇、信汇和票汇三种形式。

在当今银行业务广泛使用电子技术的情况下，除小额款项仍有使用汇款形式的必要外，大笔资金基本上都是通过电子资金调拨系统处理。三、商业银行表外业务无风险的表外业务：汇兑业务

（一）无风险的表外业务结算业务：指各经济单位之间因交易、劳务、资金转移等原因所引起的货币收付行为。同行付款：账户划转异行付款：票据交换所（是银行同业间为提高支票清算效率而设立的一种机构，方便不同银行间债权债务之间的抵消）代理业务：保管箱出租业务、代理发行有价证券租赁业务：商业银行经营融资性租赁业务：出租人根据企业的要求，筹措资金，购买企业所需的设备，然后出租给企业，收取租金；待租赁期满后，再以象征性的价格将租赁物出售给企业。信托业务（我国银行不能做）：是指商业银行受个人、机构或者政府的委托，代为管理、运用和处理所托资金或财产，并为受益人牟利的活动。只收手续费。三、商业银行表外业务

（二）有风险的表外业务当表外业务在一定条件下能够转化为表内业务时，银行将承担一定的风险。比如：履约保证书：银行应申请人的请求，向受益人开立的保证申请人履行某项合同项下义务的书面保证文件。备用信用证：是指银行为其客户开立的保证书。这种业务涉及三方当事人，即开证银行、客户和受益人。银行应客户的申请向受益人开立备用信用证，保证在客户未能按照协议进行偿付或者履行其他义务时，代替客户向受益人进行偿付。客户申请备用信用证，可以有效提高自己的信誉，但是同时也要向银行支付手续费。贷款承诺：是指银行向客户做出承诺，保证在未来的一定时期内，根据一定的条件，随时应客户的要求提供贷款。收取承诺费，但是客户不一定申请贷款。三、商业银行表外业务四、商业银行的信用创造(一)商业银行信用创造的相关概念1、原始存款存款人以现金方式存入商业银行所形成的活期存款。2、派生存款——在原始存款的基础上，由银行资产业务转化的新存款。是指商业银行通过贷款、贴现、投资等业务转化而来的存款，也称衍生存款。也即借款人将贷款等从商业银行获得的资金转存回商业银行所形成的活期存款。542023/1/31（二）信用货币创造的前提1、部分准备金制度准备金作为商业银行吸收存款后缴存中央银行的准备金，是对商业银行以负债方式形成的资金来源的一种漏出行为，即资金从商业银行体系进入到中央银行。漏出的规模越大，则商业银行剩余的可贷放的资金规模越小。准备金是商业银行货币资金漏出，部分准备金制度决定了商业银行具有放贷能力。2、非现金结算制度——产生存放活期存款的需求

是指商业银行存户愿意通过保有活期存款，通过转账支付来对外支付、清偿债务。

55（三）信用货币创造过程1、假设（1）银行体系由中央银行和一家商业银行（商业银行体系）组成（2）商业银行只经营活期存款（3）活期存款的法定准备金率为20%（4）商业银行不保留超额存款准备金（5）完全非现金结算（提现率为零）562023/1/312、商业银行的信用货币创造过程

572023/1/31商业银行负债业务活期存款存款准备金20%可贷资金商业银行资产业务甲存放现金10000元1000020008000向乙贷款8000乙转存8000元800016006400向丙贴现6400丙转存6400元640012805120向丁投资5120丁转存5120元512010244096向戊贷款4096...…………………00∑＝？∑＝？原始存款派生存款∑＝10000∑活期存款=10000+8000+6400+5120+…=10000+10000×（1-20%）+10000×（1-20%）（1-20%）+10000×（1-20%）（1-20%）（1-20%）+…=10000×（1/20%）=50000（无穷等比数列求和）582023/1/31原始存款1漏出水平2、商业银行的信用货币创造过程

∑活期存款＝原始存款+派生存款＝原始存款×（1/漏出水平）＝原始存款×存款派生倍数

存款派生倍数=（1/漏出水平）

其中K、ΔD、ΔR、r分别表示存款派生倍数、活期存款总额、原始存款、法定存款准备金率修正后的存款派生倍数：其中r、e、c、rd、t分别表示法定存款准备金率、超额存款准备金率、提现率、定期存款准备金率和活期转定期比率。592023/1/31问题：放松假设后，商业银行还有哪些漏出行为？2、商业银行的信用货币创造过程

2023/1/31存款派生倍数公式推导：

如果以ΔD表示包括原始存款在内的经过派生的存款增加总额，以ΔR表示原始存款或者准备存款的增加总额，ΔL表示以原始存款为根据而发放的贷款累计总额，rd

表示法定存款准备率，则：2023/1/31金融

存款之区分为活期、定期仍设D为活期存款量的增加总额，rd为活期存款的法定准备率；再假定T为定期存款量的增加总额，rt为定期存款的法定准备率，R为准备存款的增加总额，且定期存款与活期存款之比为t（T/D）。则有：2023/1/31金融现金与存款货币的派生倍数

以上的分析模型没有涉及现金；贷款、存款、货币支付均在银行的账页上进行。然而，客户总会从银行提取或多或少的现金，从而使一部分现金流出银行系统，出现所谓的“现金漏损”。现金漏损额与活期存款总额之比称为现金漏损率，也称提现率。2023/1/31金融

现金与存款货币的派生倍数

如用C代表现金漏损额，用c代表现金漏损率，则

c＝C/D；

C＝c·D

2023/1/31金融超额准备金与存款货币的派生倍数

为安全或应付意外之需，银行实际持有的存款准备金常常高于法定准备金。超过法定要求的准备金，称超额准备金，以E代表。超额准备金与活期存款总额的比，称为超额准备金率，以e代表。这时，银行的初始准备为：2023/1/31金融超额准备金与存款货币的派生倍数

这时的存款货币派生倍数——考虑到活期存款与定期存款之分，考虑到现金漏损，考虑到超额准备——则是：2023/1/31金融超额准备金与存款货币的派生倍数

以上模型，只是就基本可测因素对存款派生倍数影响所推导出的银行扩大贷款的最大限度。但是，贷款不仅取决于银行行为，还要看企业是否有要求。在经济停滞和预期利润率下降的情况下，可能的派生规模并不一定能够实现。派生存款的倍数缩减过程与其倍数创造、扩张过程是相对称的，原理一样。67业务经营国际化业务操作电子化、网络化业务工具证券化业务领域综合化商业银行业务五、商业银行业务经营发展趋势2023/1/31资产证券化同一类资产例如住房贷款的卖给投资者合同增强资产流动性提前变现证券出售由贷出款项支持，是银行未来现金流1、互联网金融：是指传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。互联网金融不是互联网和金融业的简单结合，而是在实现安全、移动等网络技术水平上，被用户熟悉接受后（尤其是对电子商务的接受），自然而然为适应新的需求而产生的新模式及新业务。是传统金融行业与互联网精神相结合的新兴领域。六、民营银行和互联网金融民营银行：民间资本控制的银行、民营企业办银行。从2013年申办民营银行开闸，到《关于促进民营银行发展的指导意见》正式发布，历经两年时间，首批5家试点民营银行全部开门营业。六、民营银行和互联网金融名称批准筹建申请时间获准开业时间深圳前海微众银行2014年7月25日2014年12月12日温州民商银行2014年7月25日2015年3月20日天津金城银行2014年7月25日2015年3月27日浙江网商银行股份有限公司2014年9月29日2015年5月27日上海华瑞银行2014年09月29日2015年1月29日深圳前海微众银行将办成以重点服务个人消费者和小微企业为特色的银行，温州民商银行定位于主要为温州区域的小微企业、个体工商户和小区居民、县域三农提供普惠金融服务，天津金城银行将重点发展天津地区的对公业务。深圳前海微众银行是我国第一家“互联网银行”，将结合互联网，提供高效和差异化的金融服务。主要股东为腾讯、百业源投资和立业集团，分别持股30%、20%和20%。微众银行的经营范围包括吸收公众、主要是个人及小微企业存款；主要针对个人及小微企业发放短期、中期和长期贷款；办理国内外结算以及票据、债券、外汇、银行卡等业务。从业务模式上看，微众银行定位于“个存小贷”（微粒贷最高贷款20万元），主要服务个人消费者（主要包括工薪阶层、自由职业者、进城务工人员等普通公众）和符合国家政策导向的小微企业和创业企业客户。六、民营银行和互联网金融运营模式上具有以下特征：一是轻资产运营布局，即没有实体网点，业务在线完成。二是“大平台”的定位，微众银行将利用腾讯的用户、数据、IT等优势广泛地与其他银行展开合作。一方面腾讯的生态圈里已经有了很庞大的客户基础，基于这些社交数据微众银行具有更好地服务客户能力；另一方面，可以利用大数据建立有效地风控模型。例如，客户有什么嗜好、最近的状态如何、是否换工作了甚至有没有生病都可以通过社交数据获得相应的信息。六、民营银行和互联网金融六、民营银行和互联网金融怎么与大型银行竞争？二问小微企业融资难能缓解吗？一问百姓存款安全能保证吗？三问民营银行是否会对现有银行业造成影响？如何影响？03商业银行的经营管理原则第三节第三节

商业银行的经营管理原则（一）经营原则《中华人民共和国商业银行法》第四条规定商业银行以安全性、流动性、效益性为经营原则，实行自主经营、自担风险、自负盈亏、自我约束。商业银行经营管理流动性盈利性安全性企业属性股东特殊金融企业属性公众；监管盈利性：实现银行利润、企业（银行）价值、股东财富最大化目标安全性：银行具有控制风险、弥补损失、保证银行稳健经营的能力流动性：银行具有随时满足存款人提取存款和满足客户合理贷款需求的能力2023/1/3177第三节

商业银行的经营管理原则第三节

商业银行的经营管理原则三者之间的关系：统一又矛盾，盈利性与安全性和流动性呈反方向变动，要寻求最佳的均衡点。流动性是商业银行正常经营的前提条件，是商业银行安全性的重要保证。在亚洲金融危机中，东南亚一些国家的商业银行由于缺乏适当的流动性，最终导致银行倒闭；安全性是商业银行稳健经营的重要原则，离开安全性，商业银行的盈利性也就无从谈起；盈利性是商业银行的最终目标，保持盈利是维持商业银行流动性和安全性的重要基础。第三节

商业银行的经营管理原则（二）管理理论究竟如何实现盈利性、流动性和安全性三原则要求，是个经营管理的问题。商业银行经营管理理论经历了资产管理、负债管理、资产负债综合管理的演变过程。第三节

商业银行的经营管理原则1、资产管理理论资产管理理论产生于商业银行经营管理的初期阶段，认为银行的利润主要来自于资产业务，银行能够主动管理的也是资产业务，而负债则取决于客户是否愿意来存款，银行对此是被动的。因此管理重点在资产方面。经历了三个发展阶段：01也叫商业贷款理论，认为为了保持资金的高度流动性，贷款应是短期的与商品周转相联系的商业贷款。真实票据论02该理论是20世纪初提出的，认为为了应付存款提取所需保持的流动性，商业银行可投资具备转让条件的证券。可转换性理论03产生于第二次世界大战后，认为任何银行资产能否到期偿还或者转让变现，是以未来可预期的收入为基础的。——中长期设备贷、房贷、分期消费贷。预期收入理论第三节

商业银行的经营管理原则第三节

商业银行的经营管理原则2、负债管理理论

负债管理理论的核心思想就是主张以借入资金的办法保持银行流动性，从而增加资产业务，增加银行收益。——争取各类存款、发行债券、同业拆借、再贴现。缺点：加剧银行竞争，提高了资金借入成本，银行利差被压缩。不必经常保留大量高流动性风险，从而经营更冒风险。第三节

商业银行的经营管理原则3、资产负债综合管理理论

产生于20世纪70年代末，该理论的核心思想是从资产和负债两方面综合考虑，对应地进行分析，协调各种不同的资产和负债在利率、期限、风险和流动性方面的搭配。我们国家实行的是资产负债比例管理：通过规定一系列的监控、监测指标来实现对资产和负债的同时管理。第三节

商业银行的经营管理原则3、资产负债综合管理理论指标名称监管标准计算公式资本充足率8%资本净额/表内（外）风险加权资产期末总额存贷比75%各项贷款余额/各项存款余额*100%流动性比例25%流动性资产/流动性负债×100%单一集团客户授信集中度10%最大一家集团客户授信净额／资本净额×100%第三节

商业银行的经营管理原则第三节

商业银行的经营管理原则第三节

商业银行的经营管理原则04存款保险制度第四节第四节存款保险制度2023/1/31891、背景

银行破产会极大地损害存款人的利益，而且会造成社会和经济的震荡。1929—1933年的大危机，在一些国家，也正是从大批银行破产开始的。在这样的背景下，存款保险制度(depositinsurancesystem)应运而生。2、概念

存款保险制度是一种对存款人利益提供保护、稳定金融体系的制度安排。在这一制度安排下，吸收存款的金融机构根据其吸收存款的数额，按规定的保费率向存款保险机构投保，当存款机构破产而无法满足存款人的提款要求时，由存款保险机构承担支付法定保险金的责任。第四节存款保险制度2023/1/31903、构建存款保险制度的目的(1)树立社会公众对银行体系的信心；(2)保护存款者的利益；(3)对银行实施监督，促使其安全经营。4、存款保险制度的功能维护存款人的利益，维护金融体系的稳定（1）维护为数众多的小储户、小投资人这类弱势群体的利益（信息不对称，不能掌握足够的信息来掌握银行业绩是否优良）第四节存款保险制度2023/1/3191（2）防止发生挤兑风潮，降低金融机构连锁倒闭的可能性。

银行挤兑，是银行因信用度下降、传闻破产等原因，大量的银行客户因为金融危机的恐慌或者相关影响同时到银行提取现金，这会使银行陷入流动性危机，进而破产倒闭，而银行的存款准备金不足以支付，所出现的情况就叫银行挤兑。抗“停兑令”与“民国第一理财家”张嘉璈的崛起希腊银行挤兑潮第四节存款保险制度2023/1/3192抗“停兑令”与“民国第一理财家”张嘉璈的崛起商业银行的经营完全是以信誉为基础的，因此，一些出色的银行家往往将银行的信誉当作头等大事。对于今天的银行家来说，维护信誉的关键在于能够随时都有充足的储备来应付存款人的提款要求。1915年前后，袁世凯图谋复辟帝制。鉴于北京政府财政空虚，增税、举债又不现实，袁世凯便转而求助于具有官商合办性质的中国银行、交通银行的印钞机。慑于袁的压力，两行只得屈从。到1916年，中国银行和交通银行已发行的钞票共达7838万多元，而库存现银仅2000万元。2023/1/3193抗“停兑令”与“民国第一理财家”张嘉璈的崛起在此情形下，若发生挤兑风潮，两行就有可能立即倒闭，后果不堪设想。时任总统府秘书长的梁士诒提议中、交两行合并，集中两行现银，并发行不兑现纸币。不料消息走漏，市场震动，京津两地相继发生挤兑风潮。1916年5月12日，北京政府国务院通令中、交两行自当日起，对两行已发行纸币及应付存款一律停止兑付，并封存两行所有的现银准备。中国银行上海分行接到北京政府“停兑令”后，当是任经理的宋汉章和任副经理的张嘉璈对是否执行此令进行了反复磋商。他们认为，中国银行上海分行基础坚固，信誉卓著，且上海分行地位特殊，一举一动皆为中外所瞩目，若奉命停兑，其历经千辛万苦建立起来的信誉必将毁于一旦，银行前途从此断送。因此宋、张二人决意冒生命危险拒绝停兑。2023/1/3194抗“停兑令”与“民国第一理财家”张嘉璈的崛起首先，从法律程序上寻求保证。张嘉璈拜访“南三行”（浙江兴业银行、浙江实业银行、上海商业储蓄银行）负责人，由他们分别代表中国银行的股东、存户、持券人，请律师向法庭起诉——宋、张二人在诉讼期间不能被总行撤职；其次，寻求联合阵线。张嘉璈拜访中国银行商股股东联合会会长张謇，获得支持，该联合会登报声明：中行上海分行事务悉归股东联合会主持，所有资产负债已移交外国律师代表股东进行管理，分行钞票随时兑现，所有到期存款立即照付。该联合会并就此通电全国，反对停兑。此外，张嘉璈还设法取得上海租界领事团和地方实力派军阀冯国璋、齐夑元的支持。最后，寻求资金后盾。张嘉璈为确保万无一失，特地向上海外商银行团提出货款接济要求，外商银行团从自身利益考虑，答应向中国银行上海分行提供200万元的透支额度。2023/1/3195抗“停兑令”与“民国第一理财家”张嘉璈的崛起风潮过后，中国银行上海分行声誉大振，存款直线飙升，业务局面焕然一新。而执