全球资金管理业务培训课件

2023/7/22全球资金管理业务培训第一章资金管理基础知识

-资金管理什么是资金管理？资金管理－银行对流动性资源进行有效的计划，监控和管理。包括：帐户开立存款/提款信息提供资金划转与收款服务融资额度投资工具资金管理－企业对流动性资源进行有效的计划，监控和管理。包括：日常现金控制银行帐户资金收款付款短期投资与贷款什么是资金管理？收款付款Liquidity顾客公司财资部供应商资金流动的本质对于收款和付款:数量/金额

地理分布币种可预测性风险第一部分企业资金管理的目标

-财资主管的职责

企业财资主管的职责在那些方面？

-财资主管的职责汇兑风险利率风险银行关系流动性头寸管理与投资收付款纳税与会计企业-商业目标使成本最小化使收益最大化控制资金流动使流动性最大化控制风险财资主管需重视的两个问题：实施风险管理熟悉清算系统风险管理风险种类：货币风险利率风险其他风险对方风险结算风险系统风险Herstatt风险因在七十中期倒闭的Herstatt银行而得名此银行在一系列外汇买卖中购进美元，但在支付出相应价值的欧洲货币之前倒闭几乎导致国际银行系统的崩溃清算系统净额清算系统(NSS)实时单笔清算系统(RTGS)净额清算系统收付款通过多方对冲系统进行处理对冲后的净额在每日日终被划入各收款行的结算帐户在支票清算系统的基础上建立日间风险问题如果清算成员在日终没有能力结算，收款行就有遭受损失的可能性净额清算系统实例:英国的BACS系统美国的ACH系统香港的Autopay系统日本的Zengin系统实时单笔清算系统款项在收付款行之间进行单笔清算为消除结算风险而设计参加成员之间没有日间风险收款更加快捷，但价格比较昂贵实时单笔清算系统实例:英国的CHAPS系统美国的Fedwire系统香港的CHATS系统日本的BOJNet系统混合型清算系统结合了净额清算系统与实时单笔清算系统的特点，减小了日间风险，降低了对风险管理的要求在净额的基础上进行清算，全天分为几个固定的清算时间区间混合型清算系统实例:CHIPS CLSCLS

(ContinuousLinkSettlement)为降低外汇结算风险而设计CLS控股集团CLS国际银行公司CLS服务公司CLS银行作为所有参加行共同的清算中介清算实时进行改变的驱动因素法规控制业务导向/业务拓展成本与效率环境的复杂性财资主管的管理水平www.corporate-treasurers.co.uk-财资管理网上资源www.afponline.orgTREASURY

MANAGEMENTINTERNATIONAL第二部分财资管理集中化与全球资金管理全球资金管理的定义“在全球或地区性范围内控制资金的流动和风险，对资金和相关的资源进行有效的计划，管理和监控，以达到最大程度降低成本，增加回报的目的。”全球资金管理全球资金管理的主要工具资金集中(CashConcentration/Sweeping)利息合计(Pooling)款项对冲(Netting)跨国企业的全球资金管理需求以上数据来自PricewaterhouseCoopersCFO2000的调查建立财资管理集中化的体制地区性的财资中心服务共享中心发票处理中心进行全球性或地区性的资金管理资金合流利息合计款项对冲系统的选择和实施跨国企业全球资金管理的趋势建立财资管理集中化体制地区性的财资管理中心(RegionalTreasuryCenter)财务管理集中化流动资金和投资管理风险管理汇兑风险利率风险-为集团内部关联公司提供咨询和建议选择合作银行ERP系统的选择和支持组织结构业务公司财资管理部地区财资管理中心集团财资管理中心企业战略与结构业务公司的需求基础设施政治经济的稳定程度金融服务的发达程度人才技能基础税收政策时区，形象……

-财资管理中心地点选择的驱动因素-财资管理中心所在地点金融中心伦敦，纽约，北京？上海，香港，新加坡税收政策优惠比利时协调中心(BCC)国际金融服务中心(IFSC)–都柏林OHQ–马来西亚,FTC–新加坡“税收天堂”泽西岛，开曼岛，加勒比海

-财资管理中心所在地点FinancialTimes19March2001服务共享中心(SharedServicesCenter)公司希望通过对财务，行政和日常操作等方面的集中管理，达到将公司各职能部门的操作和管理集中到单一平台的目的。人事（工资，文件记录，培训，福利/报销)财务/会计（应收/应付，月结帐）信息技术(咨询热线)将集团内部不同的商业个体作为客户服务质量协议服务质量回顾与审定建立财资管理集中化体制公司总部及操作单位服务共享中心人力资源及工资管理服务共享中心应付帐款管理服务共享中心销售及信用管理专门服务共享中心服务共享中心的种类和架构全球性日本中国英国

服务共享中心美国香港服务共享中心欧洲服务共享中心亚太区服务共享中心北美公司总部地区性服务共享中心的益处节约成本操作步骤的标准化数据信息的一致性和准确性如与一套功能强大的ERP系统相匹配，能够即时得到最新，最有价值的信息专门人才的集中和培训使业务部门集中精力发展业务，提高效率发票处理中心(Re-invoicingCenter)集团内部的一家可管理操作所有集团内外贸易往来的独立子公司首先是家可控制流动资金和短期资本需求的贸易公司集中风险管理信用,汇率,利率及由此产生的其它风险建立财资管理集中化体制子公司A(新加坡)子公司B(澳大利亚)第三方公司(香港)开据发票交易货物银行汇兑交易

发票处理中心开据发票交易货物新币付款汇兑交易

银行新币付款子公司A(新加坡)子公司B(澳大利亚)第三方公司(香港)发票处理中心港币付款开据发票供货澳币付款银行汇兑交易

发票处理中心开据发票开据发票供货新币付款主要的优点:可集中管理集团内外贸易往来的汇兑交易通过担保远期交易的汇率，预知固定的本币成本可控制集团内外的资金流程，包括付款的先后主要的弱点:

设立的成本高设立难度大发票处理中心第三部分财资管理部门与资金管理技术

-技术架构业务公司银行市场信息企业财资管理部EBERPTMSAcc.互联网与银行系统连接交易与余额报告交易指令输入能够集合交易与信息并使其自动化向“主机对接”模式发展

-技术-电子银行借方/贷方帐目财务报告簿记需要手工输入数据或与其他系统进行连接

-技术-会计交易录入投资形势与投资组合管理定价，贸易绩效衡量额度/信贷管理市场信息托管

-技术-TMSTREMA-FinanceKitWallStreetSystemSunguard-Quantum-技术-TMS–实例企业资源管理包含的模块有：人力资源生产融资/会计/财资管理配送其他...-技术-ERPSAPPeoplesoftBaanOracleJDEdwards-技术-ERP–实例实例-OracleERP-CM第二章资金管理产品，服务与交付渠道

-产品与交付渠道现有多少种产品和交付渠道？产品图表帐户管理流动性管理投资风险管理付款流动性管理收款支票现金电子支票现金电子第一部分产品：收款收款–模式电子以直接借计或直接贷记方式收款系统成员/能力分行限制代理协议成本支票本票银行卡网上银行网关支付帐单支付(网上或ATM)Lockbox收款–模式Lockbox银行为大量收取支票的客户提供的服务二十世纪四十年代在美国开始推广可用于境内和跨境的支票托收Lockbox卖方向买方开出发票后，买方将汇款寄到一个卖方指定的本国邮箱银行收取支票，在当地进行清算，然后贷记客户帐户汇款详情以电子形式登记到应收帐款系统可用于处理支票，现金，信用卡，直接借记等等Lockbox的优点缩短处理时间款项能够更快进入银行系统加强内部控制业务外包第二部分产品：付款 产品：付款支票电子TT/Wire批量处理与逐笔处理外包支票在一些国家广泛使用高成本纸质安全问题外包/Lockbox产品：流动性管理

第三部分产品：流动性管理顾客的目标：减少利息成本，增加利息收入通过增加公司间借贷来减小市场利率波动带来的影响产品：流动性管理工具帐户服务利息合计/资金集中财资管理服务(FX,Deposits,Derivatives)投资服务产品：流动性管理流动性管理结构–利息合计与资金集中利息合计是将帐户余额进行概念上的集中来计算利息资金集中涉及真正的资金调拨公司组织结构政策法规产品：流动性管理法规政策问题境内/跨境的资金集中/利息合计能够得到允许吗？这种安排会被视为公司间贷款吗?税务问题–预扣税,转移价格,ThinCapitalisation活期帐户中的透支和贷款利息是否被允许？(利息合计)非居民帐户是否被允许纳入利息合计体系？我们能够行使我们的清算权吗？流动性管理－利息合计－实例将帐户余额进行概念上的集中来计算利息实例…存款利率=7%贷款利率=10%流动性管理－利息合计－实例境内，单币种将资金从子帐户物理划拨到母帐户可以“分层”资金划拨的时间具有灵活性用于满足:因其他目的产生的资金需求更高的资金控制要求流动性管理－资金集中流动性管理－资金集中－实例集中前子帐户A$100子帐户B$-10子帐户C$-40集中后子帐户A$0子帐户B$0子帐户C$0母帐户$50可设置：零余额帐户(ZBA)或固定余额帐户流动性管理－款项对冲将公司间的往来付款相互冲销，使其最后成为一个单笔的净付款或净收款收益：减少交易数量整合资金流动，减少汇率损失通讯与管理中心化控制交易时间流动性管理－款项对冲－实例集团公司－对冲之前德国法国意大利英国150010080012007001002001001000交易笔数: 9流动性管理－款项对冲－实例德国法国意大利英国800400600600交易笔数: 4对冲之后对冲中心流动性管理－款项对冲在公司间交易数量大时采用内部处理(通过RTC/SSC),或外包结算的频率?可能会包含第三方交易持续性连接结算-CLS外汇交易的双方同时进行结算避免Herstatt风险CLS银行第四部分产品交付渠道全球电子银行及发展趋势电子银行的优越性可将全球帐户信息集中至单一的电子平台支持他行帐户信息报告和付款指令的发送支持跨国或跨地区的远距离操作和监控随时监察和调动帐户的资金全面配合客户的ERP系统，自动传送指令至银行，并可直接更新内部系统资料提高操作的准确性和效率增加安全系数流动资金管理利息合计帐户结构资金合流交易管理付款银行汇票电子汇款自动付款/工资付款票据代付系统收款票据代收票据托收自动收款金融快递网上业务信用卡支付网关帐单支付电子帐单的提交和支付网上支付帐户管理全球性帐户的余额和交易信息外汇管理度身定作的外汇交易衍生品不同币种的汇兑其它规避外汇风险工具投资管理普通的存款增加回报的其它产品资本市场投资固定收入证券市场投资(托管服务)电子银行平台的应用外资银行电子银行系统的种类

发展方向:网上银行主机对接系统在线网上查询系统电子银行全球网络，单一平台支持简体中文Windows环境全面的银行服务完善的安全措施可全球接入可与ERP系统建立接口(SAP,Oracle,JDEdwards等)全面的技术和培训支持日末余额即时的交易信息余额可根据帐号，开户银行，币种，地点等进行排列电子银行的帐户查询功能电子银行

的帐户查询功能通过直接查询收付款明细来方便对帐和管理帐户电子银行的付款功能付款:调拨资金

支持超过180种货币电子银行的贸易服务简便的开立和修改信用证的功能方便管理贸易状况减少手工数据输入，降低错误率全球资金管理总部他行帐户信息通过SWIFT940传送至电子银行可接入所有帐户可接入所在区域或国家的所有帐户可接入所在公司的帐户

区域性资金管理总部BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户BOA帐户建立全球性的电子银行平台电子银行可与ERP系统建立接口减少重复输入，加强运作的整合性降低成本，提高效率全面的技术和培训支持与企业资源计划系统（ERP）建立接口电子银行与ERP间的系统对接说明GlobalE-bankingsystem自动下载帐户信息将帐户信息转换成MT940格式对付款指示进行核查与授权将MT100/MT202格式的付款指示导入Hexagon由Hexagon处理

帐户信息 付款指示

客户从Hexagon获取数据生成并更新会计科目

结算信息被转换成MT100/MT200格式生成ERP标准格式的结算报表由ERP软件处理操作流程银行后台系统在线帐户信息报告对外付款：电汇自动转帐支票/汇票其它银行帐户其它银行帐户3245从帐户中扣款通过Hexagon传送付款指令MT940/950美国银行帐户美国银行帐户17客户本地办公点下载付款指令至Hexagon上载帐户信息以方便对帐8

财务系统信息管理系统报告付款/收款付款/收款MT1016自动对帐/销帐方案前提：电子银行具有自动下栽各种格式的电子帐单的功能（如csv,txt等）客户的ERP系统具有自动对帐/销帐的模块过程：将电子帐单重新格式化为ERP系统可接受的文件格式直接上载到ERP系统的对帐/销帐模块自动更新应收/应付款信息优点：提高效率减少差错商务电子银行(电子银行的升级版本)商务电子银行是最新的电子银行系统，特别针对大型公司用户设计。它建立在原有电子银行的一些广受欢迎的功能的基础上，并进一步拓展了资金管理的产品和服务。此套系统为客户通过ERP系统直接传送付款指令至美国银行和接收帐户信息提供了单一的连接。

主机对接系统主机对接系统的运作过程客户端网关专线传送银行端网关数据转换器银行后台操作系统客户端应付款系统灵活的连接一个文件包含所有付款指令同一文件格式节省成本和时间减少差错降低风险，加强安全措施整个操作过程的自主性主机对接系统的益处案例分析国外总部客户端加密的付款指令通过英特网传送银行端本地办事处扣款通知(传真,电邮)美国银行海外中转行外币(电汇)本地银行人民币(CNAPS/本地合作银行/本地交换所

下载并解密对照传真指令检查重新格式化传真指令在线帐户查询系统在线帐户查询系统可在网上提供即时的帐户余额和交易明细，特别适合于金融机构，证券公司和大型的跨国公司。我们的目标客户是拥有公司内网并需要从公共网上查询帐户信息的大型跨国企业。主机对接系统商务电子银行商务网上银行私人客户用网上银行适应不同客户群的电子银行平台基础客户群尖端客户群灵活调整用户类型第三章资金管理为银行带来的收益与资金管理解决方案第一部分资金管理为银行带来的收益

-资金管理 哪些银行在从事全球资金管理业务？全球资金管理主要银行全球范围:BankofAmericaHSBCCitibankABNAmroDeutscheBankStandardCharteredJPMorganChase

-资金管理问题–为什么众多银行都将资金管理业务作为重点？资金管理在客户关系建设中的价值

企业财资主管通常认为，关系银行应该有能力为企业处理帐户操作交易处理服务对企业与银行关系具有粘合作用可以为银行吸引到其他方面的业务 证券清算/托管外汇投资/资产管理资金管理如何为银行带来收入？交易处理收费存贷款间的利差透支和日间额度带来的利息收入流动性管理本身并不产生收入，但它可以带来大量的交易处理业务（收付款）和存款，从而为银行赢利

第二部分销售与市场资金管理销售宗旨销售解决方案，而不仅仅是产品!市场营销出版物广告会议客户关系市场分类本国低端市场本国高端市场跨境低端市场跨境高端市场全球综合市场财资分处地区性银行国家财资中心地区财资中心集团财资中心本地银行或其分行本地银行全球性银行－全球协调－风险管理－地区协调－与集团财资中心进行联络－流动性管理/融资/投资－零售银行业务/资金管理－国内协调－与地区财资中心进行联络－零售银行业务－与县级网络联接－收付款管理银行架构财资管理架构职责进程表涉及员工客户关系经理资金管理专家实施团队提高知名度机会接触顾客开发解决方案实施跟进竞标程序招标回应为客户作简报重新审视银行业务安排审视当前情况，收集相关信息寻找改善当前状况，增加利息收入的机会探索降低成本的可能性分析现在使用的付款方法信息征询书(RFI)向在初选中合格的银行发出的开端性的文件这是一个半正式的筛选过程，银行提供其服务详情作为应答，供招标公司评估其短长部分银行会被选中进入下一轮筛选将招标公司的具体需求传达给银行的正式文书，内容一般包括：现有的业务安排公司意图达到的效果与目标交易量所需的服务等级对电子服务的需求所需的特殊服务与工具要求各银行以便于公司进行相互比较的方式进行应答发现各种服务的真实成本招标书(RFP)对银行应答的评估问题:价格是不是越便宜越好?服务是否具有可比性?服务的历史记录如何？格式:服务的分类根据类别的重要程度进行总体打分参观银行后台系统,了解顾客对其服务的评价做出选择!!辨识机会资金流动寻找问题:信息收付款流动性财资管理电子平台机会－信息余额报告交易报告财务分析与平帐系统接口存在的问题?机会－收款与付款国内－国际成本及时性纸质－电子批量－单笔汇款信息平帐机会－流动性透支结余资金成本币种帐户结构机会－交付渠道信息质量地点手工或电子销售程序1－销售计划我们关于客户的目标机会目前的位置竞争我们的战略销售程序2－调研客户公司情况客户人员状况所在行业情况与我们的关系其他销售程序3－做出解决方案给客户解决方案，而不仅仅是产品我们是否想要这单生意？产品销售管理表明信息预计到不同意见销售程序4－回应竞标团队管理设计给客户的回应数化地阐明将带来的收益填补与客户要求之间的差距给客户作简报修改

跟进第三部分项目实施典型实施计划项目管理方式渐进式实施按地点/币种银行需考虑的问题产品功能地区定价客户关系服务等级SLAs监控与反馈协调银行需考虑的问题计划/回顾涉及各方银行与客户时间进度文件存档后续的需求成功的关键顾客考虑的问题－投资成本:已知具体即时回报：基于估计难以量化远期顾客考虑的问题－“政治”管理责任不断变化的职责失去控制“运动因素”需要内部变革内部营销顾客考虑的问题－技术硬件软件-ERP/TMS/EB通讯整合偶发事故顾客考虑的问题－人力资源重组内部营销培训职员的重新部署语言/文化第四部分全球资金管理新趋势全球资金管理的新趋势高新技术与电子商务的应用银行必须采用一些抽象的平台和标准直通式处理能力成为关键实例：E.g.S