保险精算基础知识分享V1课件

保险精算基础知识分享市场部内部培训课程2013年04月保险精算基础知识分享市场部内部培训课程主要逻辑Page

2精算知识介绍（生命表、利息理论、保费、现金价值）产品现金流（产品现金流、产品主要假设）产品定价流程及模型展示（参见模型）主要逻辑Page2精算知识介绍（生命表、利息理论、保费生命表Page

3大数定律硬币实验一投掷10次重复五遍第一次第二次第三次第四次第五次正面反面4619377382正面比例40%10%30%70%80%第一次第二次第三次第四次第五次正面反面45555743505056444258正面比例45%57%50%56%42%49%492508第五次49%491509第四次52%518482第三次48%482518第二次51%512488第一次正面比例正面反面硬币实验二投掷100次重复五遍硬币实验三投掷1000次重复五遍生命表Page3大数定律硬币实验一第一次第二次第三次第生命表Page

4以上实验表明：投掷次数少时，正反面出现频率波动较大。当次数越多，他们出现频率的比例就越接近50%。这一现象就叫做大数定律。由此可联想到人死亡的频率。假设有一个性别、年龄、健康状况和生活环境都相似的群体，在指定的时间内我们观察群体中人数越多，死亡的比率就越接近一个固定的比例，这就是死亡率。大数定律是做寿险业务的基础。生命表Page4以上实验表明：投掷次数少时，正反面出现生命表Page

5死亡率死亡率就是指一定数量的人在一个固定的时间内死亡的几率。相反的，生存率就是在这个固定时间内生存的几率。这固定的时间是一年，死亡率是通过性别和年龄来观察。一年生存人数99，900生存人数100，00030岁31岁死亡人数100假设30岁男性100，000人，在一年中死亡100人。那么，30岁的死亡率=100/100，000=0.001；30岁的生存率=（100，000-100）/100，000=0.999生命表Page5死亡率死亡率就是指一定数量的人在一个固生命表Page

6死亡率曲线死亡率年龄原始死亡率平滑死亡率生命表Page6死亡率曲线死亡率年龄原始死亡率平滑死亡生命表Page

7生命表是根据所有年龄编制而成的，它显示了生存人数到死亡人数的变化。一般来说，第一个年龄是0周岁并且最初的人数是一些很大的数，例如，100，000或1，000，000。最后一个年龄是人数为零时的年龄。这张表主要由五个纵队组成：生存人数，死亡人数，存活率，死亡率和平均余命。死亡率….某人在一年内死亡的概率生存率….某人在一年后仍生存的概率生存人数….某年龄生存的人数死亡人数….到达某年龄后一年内死亡人数中国寿险业生命表：90-93生命表；00-03生命表生命表Page7生命表是根据所有年龄编制而成的，它显示生命表Page

8100，000-137=99，86399，863-98=99，76599，765-67=99，6980.8165-0.8165=0生存人数100，000*0.00137=13799，863*0.00098=9899，765*0.00067=670.8165*1.00000=0.8165死亡人数0.001370.000980.000671.00000死亡率100，00099，86399，7650.8165生存人数012……105年龄生命表Page8100，000-137=99，863生Page

9利息理论

单利和复利单利计算公式

B

B=P0(1+n*i)复利计算公式

B=P0(1+i)n01n其中：P0是本金，B是本利和，n期间，i利率Page9利息理论Page

10利息理论现值和积累值现值=未来的收益/（1+利率）^期限举例：假设十年末要得到收益100000元，利率是4%，则现值=100000/（1+0.04）^10=100000/1.480224=67，556积累值=本金*（1+利率）^期限举例：求67，556元在第10年末的积累值，利率是4%积累值=67，556*（1+0.04）^10=100000Page10利息理论现值和积累值现值=未来的收益/（1Page

11保费保费计算的平衡原则未来的保险责任现值（+未来所有费用的现值）=未来的保费现值Page11保费保费计算的平衡原则Page

12保费自然保费为了方便理解，以下举例假设利率为0举例:假设死亡给付是1，000，000元，利率为0；那就可以算出30—39岁的自然保费：30岁的：收入=自然保费*30岁的生存人数=自然保费*1,000,000支出=死亡给付*30岁的死亡人数=1,000,000*840由平衡原理，自然保费=（1,000,000*840）/1,000,000=840元以上的计算方法是很公正的，因为它是根据每个年龄的死亡风险计算的。但它也有不足之出：首先，每年的保费都在变化，这对保险人收集保费很不方便。其次，被保人年龄越大，保费也越多，这给被保人带来很重负担。Page12保费自然保费为了方便理解，以下举例假设利率Page

13保费均衡保费均衡保费是不变的，它排除了自然保费的缺点。举例：假设死亡给付是1,000,000元，利率是0。那么，30岁10年期的均衡保费计算如下：收入=均衡保费*（30岁生存人数+31岁生存人数+……+39岁生存人数）=均衡保费支出=死亡给付*30岁死亡人数+死亡给付*31岁死亡人数+…..+死亡给付*39岁死亡人数Page13保费均衡保费均衡保费是不变的，它排除了自然Page

14保费自然保费每年交付不等保费与死亡率成正比年老时保费负担沉重修改为平衡保费以克服其缺点均衡保费每年交付等额保费年轻时交付保费大于自然保费多交的保费形成保险公司的负债，即责任准备金均衡保费自然保费Page14保费自然保费均衡保费均衡保费自然保费Page

15保费趸交净保费举例：计算30岁的终身趸交净保费收入=净保费*100,000支出=保额*30岁死亡人数*1年折现率+保额*31岁死亡人数*2年折现率+….。。。。。。。。。。。。---------收入支出净保费死亡给付保险期间计算保费时不考虑保险给付以外的其他支出，计算出的保费称为净保费Page15保费趸交净保费举例：计算30岁的终身趸交净Page

16保费。。。。——。。。。。。---------收入支出净年保费死亡给付保险期间---------交费期间终身险举例：计算30岁30年终身险的年净保费收入=净年保费*30岁生存人数*0年折现率+….+净保费*59岁生存人数*29年折现率支出=保额*30岁死亡人数*1年折现率+保额*31岁死亡人数*2年折现率+….年交净保费Page16保费。。。。——。。。。。。---Page

17保费总保费总保费净保费精算假设：预定死亡率预定利率附加保费精算假设：预定附加费用率（loading)A新业务费用（第一年）B维持费用（缴费期内、缴费期后）C产品利润毛保费的计算也是要遵循等值原则，只不过还要计算附加保费Page17保费总保费总保费净保费A新业务费用（第一年Page

18现金价值保单现金价值计算原理产生现金价值的原因保费集中在保单年度的前面部分，保险责任则是分散的前面收大于支，收大于支的部分产生现金价值计算现金价值的方法过去法：过去保费的积累减去所承担的保险责任未来法：未来所承担的保险责任减去未来会收到的保费Page18现金价值Page

19现金价值保单现金价值计算原理产生现金价值的原因保费集中在保单年度的前面部分，保险责任则是分散的前面收大于支，收大于支的部分产生现金价值计算现金价值的方法过去法：过去保费的积累减去所承担的保险责任未来法：未来所承担的保险责任减去未来会收到的保费保监会规定了保费和现金价值的计算方法及假设基础报备产品必须同时附上计算保费和现金价值的方法，需经过保监会审批同章保费和现金价值一旦确定，在承保后就不能更改了。（保险合同的组成要素）Page19现金价值Page

20现金价值现金价值的变化规律在收到保费时增加在发生生存给付时减少不同产品的变化规律两全险：越接近满期，现金价值接近满期给付终身寿险：被保险人越接近高年龄段，现金价值越接近保险金额定期险：一般随保单年度的增加而递减养老险：一般随被保险人年龄增加需减少Page20现金价值产品现金流

现金流入和流出现金流入现金流出现金流的种类

保费或者收取的费用

投资收益

保障分红费用（含佣金）各种税费Page

21产品现金流现金流入和流出现金流入现金流出现金流的种类保费产品主要假设假设类型假设数据投资收益率5%分红/结算70%利差(分红率1.75%）继续率80%/88%/90%/92%...贴现率12%佣金率22%/9%/3%/3%/3%基本法80%FYC+101%RYC首年获得费用24%FYP+160元/单续年维持费用4%Prem+80元/单偿付能力4%StatRes+0.3%SAR保险保障基金+监管费0.225%FYP公司税25%件均保费12000产品主要假设假设类型假设数据投资收益率5%分红/结算70%产品定价流程定价步骤假设