第二章商业银行资本管理

第二章

商业银行资本管理业务篇负债业务---资金来源{资本、存款及其它负债}资产业务---资金运用{现金、贷款（个贷、公司贷款）、投资}中间业务---金融服务。结算、代理等本章目录第一节概述第二节《巴塞尔协议》与银行资本第三节银行资本充足率管理第四节银行资本的筹集第一节概述一、什么是资本？资本是用于获得更多价值的财富。狭义：投资人投入资金广义：所有者权益（实收资本+资本公积+盈余公积+未分配利润）（更广义）所有者权益+借入资本二、什么是银行资本？商业银行资本金——银行投资者为了正常的经营活动及获取利润而投入的货币资金和保留在银行

的利润。特性：1、基础性资金，自由支配。2、无须偿还。商业银行资本金的构成一是商业银行在开业注册登记时所载明、界定银行经营规模的资金；二是商业银行在业务经营过程中通过各种方式不断补充的资金。

商业银行与一般企业资本金的区别一般企业商业银行包含的内容所有者权益所有者权益部分债务资本在全部资产中的比重30%左右10%左右固定资产的形成与资本的数量关联程度不大明显三、银行为什么要实施资本管理？（一）银行业面临风险1、信用风险2、流动性风险3、市场风险：利率、汇率、价格风险4、操作风险（二）银行资本的作用1、营业功能：经营基础、树立信心2、保护功能：吸收亏损3、管理功能：监管需要第二节《巴塞尔协议》与银行资本一、《巴塞尔协议》产生背景跨国银行的扩张和放松金融管制、金融创新浪潮使得银行经营风险增大。1974年，前联邦德国赫斯塔特银行和美富兰克林国民银行倒闭。1974年，巴塞尔银行监管委员会成立；1988年7月，国际清算银行在瑞士巴塞尔召开美、英等12国的央行行长会议，签署了《关于统一国际银行资本衡量和资本标准的国际协议》，简称《巴塞尔协议》。核心资本附属资本

实收股本

公开储备未公开储备资产重估储备普通准备金混合资本工具长期附属债务二、《巴塞尔协议》的内容（一）资本构成扣除项目商誉；对不合并报表的银行与附属公司的投资；对其他银行或金融机构的投资。我国商业银行资本金的构成核心资本实收资本资本公积盈余公积未分配利润

附属资本重估储备一般准备

优先股可转换债券长期次级债务2008年我国主要商业银行的资本构成项目中行工行招行浦东资本总额（亿元）资本构成：

实收资本资本公积盈余公积未分配利润一般准备可供出售债券公允价值变动4560.372538.39836.04220.80602.56378.3989.016031.433340.191124.61246.50721.46693.55103.10795.15147.07216.7766.53257.19107.9367.83416.7956.61108.6368.64118.9164.0039.60

资本充足率=资本/风险资产

（资本充足率不低于8%，核心资本比率不低于4%；）=核心资本+附属资本∑（资产×风险权重）（二）商业银行资本充足率计算风险权数体系的确定资产负债表内的资产风险权数，分别设置0%、10%、20%、50%、100%五个权数；资产负债表外项目，包括新的金融创新工具，将其本金数乘以信用转换系数，转换为表内业务量，再根据表内同等性质的项目进行加权，获得相应的信用风险等级。转换系数共设置0%、20%、50%、100%四种。风险资产的计算表内资产的风险资产量=∑（表内资产×相应的风险权数）；表外资产的风险资产量=∑（表外资产×信用转换系数×表内相应资产的风险权数）。项

目权重2004年风险资产2007年风险资产资产总额：（亿元）

148.882.08170.563.94现金00.700.60存放中央银行010.8019.50存放同业0.17.90.799.60.96拆放同业0.12.50.253.10.31购买国债026.4048.80中央银行债券06012.90固定资产1444.54.5

例1某商业银行风险资产计算表贷款

90.574.7971.555.42其中:国家项目贷款0.13.90.394.90.49

企业贷款总额：

77.669.959.351.28

一般担保贷款165.865.847.147.1

贴现0.14.50.454.80.48

抵押贷款0.57.33.657.43.7

个人住宅按揭贷款0.594.57.33.65表外业务

52.2562.75其中:开出银行承兑122×1×0.533×1×0.5

开出跟单信用证0.511×0.5×0.511×0.5×0.5

一年以上授信额度0.522×0.5×122×0.5×1

资本充足率=6.2/82.08=7.5%(04年)资本充足率=11.95/63.94=18.7%(07年)

04年07年总资本（亿元）6.211.95其中：实收资本3.510.25盈余公积1.11.5未分配利润1.3贷款呆账准备金0.30.2三、《巴塞尔协议》的影响1、管理模式的转变资产负债管理转向风险资产管理2、管理对象的转变资产负债表转向表外业务3、有利于国际间平等竞争、监督协调四、《巴塞尔协议》的局限性1、忽视了市场风险；2、对银行资产风险的判定有欠妥之处；3、资本充足率不是防范风险的唯一方法和尺度。五、新《巴塞尔协议》协议（巴塞尔银行监管委员会2004年6月公布，2006年年底前开始实施）

三大支柱

最低资本要求监管当局的监管检查市场纪律六、巴塞尔协议Ⅲ

2010年9月12日，巴塞尔委员会在瑞士巴塞尔通过了加强银行体系资本要求的改革方案，即“巴塞尔协议Ⅲ”。内容：普通股最低要求，将从2%提升至4.5%，一级资本金比率从4%提升至6%。总资本充足率要求仍维持8%不变。同时计提2.5%的资本留存缓冲和不高于2.5%的反周期缓冲资本。过渡期：2013--2019第三节银行资本充足率管理思考：当一家银行的资本规模没有达到国际银行业的最低要求，或银行的资本规模远远高于最低标准时，是否就一定意味着其经营不稳健或非常稳健呢？资本收益与倒闭风险——银行面临的两难抉择资本收益率=资产收益率/资本资产比例（1）在资产收益率一定时，资本/资产比率的提高会降低资本的收益率（2）在风险条件相同时，资本/资产比率的降低会使银行无法承担经营亏损，加剧银行的倒闭风险A、B银行的资产负债表比较

单位：亿元资产A银行B银行负债和资本A银行B银行现金和应付款4030活期存款70170短期政府债券6015储蓄存款406长期政府债券6040定期存款906贷款80155可转让存单2028资本2030合计240240合计240240结论A、B银行资产规模相同，A的资本充足率8.3%低于B银行12.5%，但从资产的结构来看，A银行资产资产流动性强，负债稳定，B银行资产流动性弱，负债稳定性差，所以，相比而言，A银行的稳定性更高。《新巴塞尔协议》对资本充足率的测定在信用风险和市场风险的基础上，补充了对操作风险计提资本的要求。采用由简单到复杂多种方法，如标准法、内部评级法。计算公式核心资本比率＝核心资本/风险加权资产×100％＝核心资本/（信用风险加权资产＋12.5×市场风险＋12.5×操作风险）×100％≥4％总风险资本比率＝总资本/风险加权资产×100％＝（核心资本＋附属资本）/（信用风险加权资产＋12.5×市场风险＋12.5×操作风险）×100％≥8％信用风险加权资产的确定标准法内部评级法标准法——指银行根据外部评级结果，以标准化处理方式计量信用风险。——对银行持有的债权根据对象类别和业务性质规定了不同的风险权重。——外部评级机构的标准：客观性、独立性、国际通用性和透明度、披露、资源和可信度内部评级法——就是银行采用自身开发的信用风险内部评级体系，但必须通过银行监管当局的明确批准。——分为初级法和高级法——初级法：银行自己估计违约概率，其他的风险要素采用监管当局的估计值。——高级法：银行在满足最低标准的前提下自己估计违约概率(PD)、违约损失率(LGD)、违约风险暴露(EAD)，有效期限(M)。操作风险的计算（标准法）产品线收入（万元）β系数总资本要求123公司金融β110001200140018％648交易与销售β211001110112018％599.4零售银行业务β342004500480012％1620商业银行业务β450050050015％225支付与清算β510010016018％64.8代理服务β614015016015％67.5资产管理β700012％0零售经纪β810012014012％42.2合计3267.9该行操作风险资本为3267.9/3=1089.3市场风险的计算《新协议》要求使用标准法的银行的市场风险资本应包括利率风险、股权头寸风险、汇率风险和商品风险。汇率风险资本计算：净多头（万元）净空头（万元）日元50欧元150美元200净多头总额250净空头总额150该行外汇综合头寸=250+150=400该行外汇净综合头寸=250-150=100该行外汇加权综合头寸=400×0.5+100×0.5=250股权头寸风险资本计算净多头（万元）净空头（万元）A股100C股200B股300净多头总额400净空头总额200该行股权综合头寸=400+200=600该行股权净综合头寸=400-200=200该行股权加权综合头寸=600

×0.5+200×0.5=400综上，该行市场风险资本=250+400=650该银行的资本充足率资本充足率＝总资本/（信用风险加权资产＋12.5×市场风险＋12.5×操作风险）×100％＝119500万元/（639400＋12.5×1089.3＋12.5×650）＝119500/661141.25＝18.07％2008-2009年我国上市银行资本充足状况名称核心资本充足率%资本充足率%2008年2009年2008年2009年中行10.819.0713.4311.14工行10.759.913.0612.36建行10.179.3112.1611.7交行9.548.413.4712招行6.566.6311.3410.45浦发5.066.98.8810.34名称核心资本充足率%资本充足率%2008年2009年2008年2009年兴业8.947.9111.2410.75深发5.275.528.588.88民生7.008.929.9810.83华夏7.466.8411.410.20中信12.329.1714.3210.14南京20.6812.7724.1213.90北京16.4212.3819.6614.35宁波14.609.5816.1510.75思考？2009年我国商业银行资本充足率普遍下降的原因是什么？我国商业银行如何提高资本充足率？2009年我国商业银行资本充