MOOC 投资银行与资本运营-对外经济贸易大学 中国大学慕课答案

MOOC投资银行与资本运营-对外经济贸易大学中国大学慕课答案第一章随堂测验1、问题：以下不属于投资银行业务的是：选项：A、企业并购业务B、证券承销业务C、存贷款业务D、资产证券化业务正确答案:【存贷款业务】2、问题：下列对于投资银行融资功能的表述正确的是：选项：A、是一种间接融资过程，侧重于长期市场B、是一种间接融资过程，侧重于短期市场C、是一种直接融资过程，侧重于长期市场D、是一种直接融资过程，侧重于短期市场正确答案:【是一种直接融资过程，侧重于长期市场】3、问题：根据所提供的投资银行业务来划分，摩根大通和中信均属于：选项：A、金融控股公司B、全能型投资银行C、合伙制投资银行D、专业型投资银行正确答案:【金融控股公司】4、问题：下列哪一项是投资银行最本源、最基础的业务活动，是投资银行的一项传统核心业务？选项：A、证券承销业务B、证券经纪业务C、资产管理业务D、企业并购业务正确答案:【证券承销业务】5、问题：关于投资银行和商业银行的区别，下列说法正确的是：选项：A、从本源业务上，投资银行业主要集中在证券承销与交易，商业银行的本源业务主要是存贷款业务。B、从活动领域上，投资银行主要活动于资本市场，而商业银行主要活动于借贷市场。C、从利润来源上，投资银行的利润主要来自于佣金，而商业银行的利润主要来自于存贷利差。D、从风险特征上，一般情况下投资人面临的风险较大，投资银行面临风险较小；而存款人面临的风险较小，商业银行面临的风险较大。正确答案:【从本源业务上，投资银行业主要集中在证券承销与交易，商业银行的本源业务主要是存贷款业务。#从活动领域上，投资银行主要活动于资本市场，而商业银行主要活动于借贷市场。#从利润来源上，投资银行的利润主要来自于佣金，而商业银行的利润主要来自于存贷利差。#从风险特征上，一般情况下投资人面临的风险较大，投资银行面临风险较小；而存款人面临的风险较小，商业银行面临的风险较大。】6、问题：以下哪些举措有利于解决投资银行职业道德问题：选项：A、遵守法律B、明确保密范围及相关要求C、据实承诺D、诚实和坦率正确答案:【遵守法律#明确保密范围及相关要求#据实承诺#诚实和坦率】7、问题：我国的证券公司都是投资银行。此外，投资银行也包括资产管理公司、基金公司等其他类型的金融机构。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】8、问题：对投资银行的外部监管包括政府证券监管部门监管、证券交易所和行业自律组织的监管以及社会监管等，这些外部监督会在很大程度上影响投资银行的职业道德。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】第二章单元测试1、问题：下列哪项不属于对比估价方法选项：A、市盈率法B、市净率法C、市销率法D、未来现金流折现法正确答案:【未来现金流折现法】2、问题：以下哪种估值方法不适合评估亏损企业的价值选项：A、市盈率法B、未来现金流折现法C、市净率法D、市销率法正确答案:【市盈率法】3、问题：以下对于企业价值的说法，正确的是选项：A、一般来说，企业的市场价格总是围绕其内涵价值上下波动B、一般来说，企业的账面价值总是高于其内涵价值C、当企业的市场价格高于其内涵价值时，适合发行可转债D、当企业的市场价格低于其内涵价值时，企业对外收购应使用股票支付正确答案:【一般来说，企业的市场价格总是围绕其内涵价值上下波动】4、问题：下列方法中，通常不用于计算股权资本成本的是选项：A、资本资产定价模型B、套利定价模型C、可比公司法D、股利增长模型正确答案:【可比公司法】5、问题：现金流折现估价法的基本原理是任何资产的价值等于其预期未来全部现金流的现值总和。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】6、问题：现金流折现估价法的的关键是要避免现金流和折现率匹配不当的问题。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】7、问题：对公司整体进行估价时，使用的折现率一般是股权资本成本。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】8、问题：对比估价法可能将市场对“可比”资产定价的错误引入估价中。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】第三章单元测试1、问题：以下哪项不是公开上市的缺点：选项：A、较高的上市及维护上市地位的成本B、控制权变更风险C、不利于企业的股权激励计划D、公司运营的灵活性和隐秘性减弱正确答案:【不利于企业的股权激励计划】2、问题：对我国股份有限公司目前在A股上市的场所选择，不正确的说法是：选项：A、符合国家战略、突破关键核心技术、市场认可度高的科技创新企业适合选择科创板上市B、从事高科技业务，具有较高的成长性的企业适合选择创业板上市C、成熟企业适合选择主板上市D、处于成长期，具有高成长、高收益的特点的企业适合选择主板上市正确答案:【处于成长期，具有高成长、高收益的特点的企业适合选择主板上市】3、问题：普通股享有的权利包括：选项：A、决策参与权B、利润分配权C、固定收益权D、剩余财产分配权正确答案:【决策参与权#利润分配权#剩余财产分配权】4、问题：科创板的特点包括：选项：A、允许尚未盈利或者存在累积未弥补亏损的企业上市B、施行核准制C、全面采用市场化的询价定价方式D、涨跌幅限制放宽至20%正确答案:【允许尚未盈利或者存在累积未弥补亏损的企业上市#全面采用市场化的询价定价方式#涨跌幅限制放宽至20%】5、问题：保荐机构在企业发行上市中的主要职责包括：协助企业制定改制方案，担任企业的辅导机构，组织机构制作申报材料，尽职推荐发行人股票的发行，持续督导发行人履行相关义务。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】6、问题：买壳上市是指非上市公司通过收购一些业绩较差、筹资能力弱化的上市公司，剥离被购公司资产，注入自己的资产，从而实现间接上市。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】第四章单元测试1、问题：下列说法中正确的是：选项：A、可转债是介于债券与股票之间的混合产品B、转股价通常高于对应股票在可转债发行时的即期价格C、随着可转债逐渐转股，发行人的负债相应增加，股本相应减少D、发行的可转债票面利率设定得更高，可转换债券的股性更强正确答案:【可转债是介于债券与股票之间的混合产品#转股价通常高于对应股票在可转债发行时的即期价格】2、问题：以下选项使可转债债性更强的有：选项：A、高利率B、低利率C、低转股溢价率D、高转股溢价率正确答案:【高利率#高转股溢价率】3、问题：下列属于可转债对于发行人的特点有：选项：A、相比纯债券发行票息较低B、契约条款较多，灵活性较低C、对于规模较大的公司，不强制公司信用评级D、能够传递积极的讯号正确答案:【相比纯债券发行票息较低#对于规模较大的公司，不强制公司信用评级#能够传递积极的讯号】4、问题：下列属于可交换债券特征的有：选项：A、发行可交换债券不增加上市公司的总股本B、给与发行人一个溢价减持其所拥有的上市公司股权的机会C、对于投资者而言，可交换债券是一种债权转换成股权的期权D、债券价值和期权价值之间无直接关系正确答案:【发行可交换债券不增加上市公司的总股本#给与发行人一个溢价减持其所拥有的上市公司股权的机会#对于投资者而言，可交换债券是一种债权转换成股权的期权#债券价值和期权价值之间无直接关系】5、问题：根据2017年2月证监会发布的《发行监管问答——关于引导规范上市公司融资行为的监管要求》，上市公司申请公开增发距离前次募集资金到位日原则上不得少于12个月。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】6、问题：公司债和企业债采用审批制，中期票据和短期融资券采用注册制。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】第五章单元测试1、问题：下列并购类型不属于按照被并方法律状态分类的是：选项：A、新设法人型B、吸收型C、控股型D、混合型正确答案:【混合型】2、问题：以下不属于获得公司控制权方式的是：选项：A、公司合并B、收购C、购买资产D、代理权争夺正确答案:【购买资产】3、问题：下列属于驱动企业进行并购的因素有：选项：A、协同效应B、节税效应C、多元化经营D、信息效应正确答案:【协同效应#节税效应#多元化经营#信息效应】4、问题：对于并购方来说，投行起到的作用有：选项：A、策划收购方的经营战略B、评估并购对买方的影响C、帮助确定公平价格或合理价格D、寻找潜在的买方正确答案:【策划收购方的经营战略#评估并购对买方的影响#帮助确定公平价格或合理价格】5、问题：常用的反收购条款包括：董事会轮选制、毒丸计划、绝对多数条款等。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】6、问题：横向并购是指为了业务的前向或后向的扩展，在生产或经营的各个相互衔接和密切联系的公司之间发生的并购行为。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】第六章单元测试1、问题：下列不属于企业进行资产剥离作用的是：选项：A、剥离非相关业务，实现主业清晰B、通过资产剥离，获取账面投资收益C、获得更好的估值D、提升资产负债率正确答案:【提升资产负债率】2、问题：下列属于企业重组形式的是：选项：A、资产剥离B、股份回购C、分拆上市D、退市正确答案:【资产剥离#股份回购#分拆上市#退市】3、问题：下列属于回购股份原因的是：选项：A、实施收缩战略B、稳定甚至提升公司股价C、用于实行股权激励计划D、提高资金的使用效率正确答案:【实施收缩战略#稳定甚至提升公司股价#用于实行股权激励计划#提高资金的使用效率】4、问题：收缩型重组是在不改变企业规模的情况下通过企业内部的资产、产权的重新组合提升企业整体实力的重组形式。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】5、问题：资产剥离会对公司当期的利润表、资产负债表以及现金流量表产生重大的影响，使公司产生盈利。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】6、问题：资产剥离是最简洁的公司收缩手段，但涉及公司股本的增减变动。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】7、问题：股份回购是现金股利的替代形式，股东无需缴纳股利所得税。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】第七章单元测试1、问题：下列不属于资产证券化为发行人带来的好处的是：选项：A、提升发起人资产的流动性B、可以在融资的同时不提高负债率C、降低资金成本D、使发行人不会面临通货膨胀风险正确答案:【使发行人不会面临通货膨胀风险】2、问题：下列可作为基础资产的是：选项：A、汽车贷款B、应收账款C、租赁合同下的租金收益D、过桥费收入正确答案:【汽车贷款#应收账款#租赁合同下的租金收益#过桥费收入】3、问题：下列属于SPV主要形式的是：选项：A、公司制B、信托制C、无限合伙D、有限合伙正确答案:【公司制#信托制#有限合伙】4、问题：下列属于资产证券化参与主体的是：选项：A、发起人B、SPVC、评级机构D、增级机构正确答案:【发起人#SPV#评级机构#增级机构】5、问题：特别目的载体是为了资产证券化专门设计的主体，负责购买、包装基础资产，并以此为基础发行证券，在资产证券化交易结构中处于核心地位。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】6、问题：过手证券需要对现金流进行重新划分。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】第八章单元测试1、问题：下列不属于项目融资基本结构的是选项：A、项目投资结构B、项目信贷结构C、项目资金结构D、项目信用保障结构正确答案:【项目信贷结构】2、问题：下列不属于项目融资特点的是选项：A、项目融资属于项目导向型的筹资安排B、项目融资中偿还贷款的资金来源仅限于项目本身产生的现金流C、项目融资是无限追索权的融资D、项目的债权人不承担项目风险正确答案:【项目融资是无限追索权的融资#项目的债权人不承担项目风险】3、问题：下列可作为项目贷款人的有选项：A、商业银行B、国际金融组织C、信托基金D、出口信贷机构正确答案:【商业银行#国际金融组织#信托基金#出口信贷机构】4、问题：下列属于公司投资结构优点的是选项：A、公司股东承担的是有限责任B、融资安排比较灵活C、转让投资较容易D、现金流可以准确控制正确答案:【公司股东承担的是有限责任#融资安排比较灵活#转让投资较容易】5、问题：项目融资是一种为特定项目借取贷款并以项目发起人自身现金流作为偿债基础的融资方式。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】6、问题：项目融资是一种表外融资方式，增加了项目发起人的财务杠杆，使得项目发起人可以利用有限的资金开展更多的项目。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】第九章单元测试1、问题：下列不属于证券投资基金基本特点的是选项：A、集合理财、专业管理B、分散风险C、利益共享D、不可赎回正确答案:【不可赎回】2、问题：下列属于资产管理业务主要特点的是选项：A、资产管理机构与客户之间是委托关系B、投资银行在资产管理过程中获取投资收益C、投资银行与客户之间通过资产管理协议而发生关系D、金融机构开展资产管理业务的时候可以承诺保本保收益正确答案:【资产管理机构与客户之间是委托关系#投资银行与客户之间通过资产管理协议而发生关系】3、问题：资产管理业务按照资产管理服务方式可分为选项：A、定向资产管理B、集合资产管理C、专项资产管理D、证券公司资产管理业务正确答案:【定向资产管理#集合资产管理#专项资产管理】4、问题：下列说法中正确的是选项：A、封闭式基金交易价格以单位基金的资产净值为基础计算B、开放式基金的价格受到市场供求关系的影响不断波动C、开放式基金必须随时保留一部分现金应对投资者赎回D、封闭式基金没有赎回压力正确答案:【开放式基金必须随时保留一部分现金应对投资者赎回#封闭式基金没有赎回压力】5、问题：专项资产管理业务是为多个客户提供资产管理，并通过设立集合资产管理计划来担任计划管理人，为多个客户集中基金提供资产管理服务。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】6、问题：开放式基金是基金份额固定的证券投资基金，在基金运行阶段不能申购和赎回，只能在投资者之间转让。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】第十章单元测试1、问题：下列属于经纪业务风险的是选项：A、开户规模和佣金费率风险B、交易保障风险C、交易差错的风险D、信用交易风险正确答案:【开户规模和佣金费率风险#交易保障风险#交易差错的风险#信用交易风险】2、问题：全面风险管理的主要措施包括选项：A、明确风险管理的组织架构B、明确各部门的职责分工C、建立多层次的运行机制D、成本控制正确答案:【明确风险管理的组织架构#明确各部门的职责分工#建立多层次的运行机制】3、问题：投资银行风险类型主要有选项：A、市场风险B、信用风险C、操作风险D、其他风险正确答案:【市场风险#信用风险#操作风险#其他风险】4、问题：风险管理委员会下设不同的风控部门，对各类业务风险进行具体管控。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】5、问题：首席风险官可以兼任或者分管与其职责相冲突的职务或者部门。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】6、问题：市场风险主要来源于股票价格、利率、汇率、期货期权等金融工具价格发生的波动。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】7、问题：操作风险的管理需要建立细致的科学的业务流程体系，以及完善的授权和监督机制，以降低员工和软件系统在业务操作中出现的风险。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】客观题1、问题：下面不属于场外交易市场的是选项：A、二级市场B、柜台市场C、第三市场D、第四市场正确答案:【二级市场】2、问题：（）发行以国家信誉和国家征税能力作保证，通常不存在信用风险，具有很高的投资安全性，所以被人们称为“金边债券”。选项：A、国债B、可转换债券C、基金D、优先股正确答案:【国债】3、问题：投资银行在一级市场担任的主要角色是选项：A、承销商B、做市商C、经纪商D、财经顾问正确答案:【承销商】4、问题：做市商制度的优点不包括选项：A、成交及时B、价格稳定性C、抑制股价操纵D、提高透明度正确答案:【提高透明度】5、问题：（）是股份有限公司首次发行股票时就发行中的有关事项向公众作出披露，并向特定或非特定投资人提出购买或销售其股票的要约或要约邀请的法律文件。选项：A、盈利预测的审核函B、招股说明书C、发行人法律意见书和律师工作报告D、审计报告正确答案:【招股说明书】6、问题：风险投资基金的退出方式不包括选项：A、IPO上市B、回购C、出售D、转为债权人正确答案:【转为债权人】7、问题：关于投资银行作为被并方的财务顾问，下来说法错误的是选项：A、帮助卖方明确销售的目的B、评估标的企业C、积极推销标的企业D、改组目标企业的董事会和经理层正确答案:【改组目标企业的董事会和经理层】8、问题：关于中国的管理层收购与西方的不同之处，下列说法错误的是选项：A、独特的形成背景B、收购的价格优惠C、收购主体的多元化D、杠杆程度更高正确答案:【杠杆程度更高】9、问题：投资银行业的新型组织架构不包括选项：A、客户驱动式B、业务驱动式C、地域驱动式D、业务与客户交叉式正确答案:【地域驱动式】10、问题：目标公司的估值方法中，通常溢价程度最高的方式是选项：A、现金流折现法B、可比公司法C、账面价值法D、市盈率法正确答案:【现金流折现法】11、问题：市盈率最重要的驱动因素为选项：A、股利支付率B、增长潜力C、风险D、权益报酬率正确答案:【增长潜力】12、问题：不属于资产证券化参与主体的是选项：A、证监会B、信用评级机构C、承销商D、受托人正确答案:【证监会】13、问题：不属于投资银行进行自营业务必须遵守的原则的是选项：A、客户委托优先原则B、以赢利为目的C、保持合理的流动性资产D、公开交易原则正确答案:【以赢利为目的】14、问题：以人民币标明面值，以外币认购和买卖，在境内证券交易所上市交易的普通股股票是选项：A、N股B、S股C、A股D、B股正确答案:【B股】15、问题：下列不属于证券投资基金的特点的是选项：A、组合投资，分散风险B、利益共享，风险公担C、独立托管，资产安全D、监管宽松，信息透明正确答案:【监管宽松，信息透明】16、问题：关于投资银行作为主并方并购顾问，下来说法错误的是选项：A、策划收购方的经营战略B、调查目标企业C、策划反收购措施D、设计并购方式和交易结构正确答案:【策划反收购措施】17、问题：财务协同效应主要表现在选项：A、通过企业扩张，使企业达到规模经济B、实现优势互补C、实现合理避税D、充分利用经验曲线效应正确答案:【实现合理避税】18、问题：下列属于提高收购者收购成本，降低目标公司收购价值的策略是选项：A、金色降落伞B、白衣骑士C、董事会轮选制D、控告与诉讼正确答案:【金色降落伞】19、问题：市盈率模型适合的企业类型为选项：A、需要拥有大量资产、净资产为正值的企业B、连续盈利，并且Beta值接近于1的企业C、销售成本率较低的服务类企业D、销售成本率趋同的传统行业的企业正确答案:【连续盈利，并且Beta值接近于1的企业】20、问题：从投资人的角度看，下列观点错误的是选项：A、有些风险可以分散，有些风险则不能分散B、投资分散化是好的事件与不好事件的相互抵消C、额外的风险要通过额外的收益来补偿D、投资分散化降低了风险，也降低了预期收益正确答案:【投资分散化降低了风险，也降低了预期收益】21、问题：广义的资产证券化业务不包括选项：A、企业上市B、发行公司债券C、固定资产投资D、住房抵押贷款证券化正确答案:【固定资产投资】22、问题：证券投资基金投资人的权利不包括选项：A、出席基金持有人大会B、取得基金收益C、选择投资标的物D、取得基金清算后的剩余财产正确答案:【选择投资标的物】23、问题：以下哪项不是公开上市的缺点选项：A、较高的上市及维护上市地位的成本B、控制权变更风险C、不利于企业的股权激励计划D、公司运营的灵活性和隐秘性减弱正确答案:【不利于企业的股权激励计划】24、问题：对我国股份有限公司目前在A股上市的场所选择，不正确的说法是选项：A、符合国家战略、突破关键核心技术、市场认可度高的科技创新企业适合选择科创板上市B、从事高科技业务，具有较高的成长性的企业适合选择创业板上市C、成熟企业适合选择主板上市D、处于成长期，具有高成长、高收益的特点的企业适合选择主板上市正确答案:【处于成长期，具有高成长、高收益的特点的企业适合选择主板上市】25、问题：下列哪一项不是股票的特点选项：A、参与性B、收益性C、流通性D、可偿还性正确答案:【可偿还性】26、问题：我国股份公司上市的场所不包括下列哪一项选项：A、主板B、新三板C、中小板D、创业板正确答案:【新三板】27、问题：下列关于分离交易可转债的债券价值与权证价值的说法正确的是选项：A、市场基准利率越高，债券价值越高B、发行时的行权溢价越高，权证的价值越高C、股价波动率越高，权证价值越高D、期限越长，债券价值越高正确答案:【股价波动率越高，权证价值越高】28、问题：下列哪一项属于企业在遇到恶意收购时向关系密切企业求助，通过关系密切企业参与收购竞争，从而挫败恶意收购的行为选项：A、寻找白衣骑士B、焦土战略C、毒丸计划D、金降落伞正确答案:【寻找白衣骑士】29、问题：下列哪一项不是资产证券化的特征选项：A、资产证券化是资产支持融资B、资产证券化是结构融资C、资产证券化不会增加融资者的资产负债规模D、资产证券化没有真实的资产转移正确答案:【资产证券化没有真实的资产转移】30、问题：下列关于项目融资的表述错误的是选项：A、项目融资主要依赖于项目的现金流和资产，而不是依赖于项目投资者或发起人的资信来安排融资B、项目融资的融资成本较低C、项目融资的期限可能比一般商业贷款长D、项目融资的风险分担一般通过出具各种保证书或作出承诺来实现正确答案:【项目融资的融资成本较低】31、问题：下列不属于证券投资基金基本特点的是选项：A、集合理财、专业管理B、分散风险C、利益共享D、不可赎回正确答案:【不可赎回】32、问题：下列不属于资产证券化为发行人带来的好处的是选项：A、提升发起人资产的流动性B、可以在融资的同时不提高负债率C、降低资金成本D、使发行人不会面临通货膨胀风险正确答案:【使发行人不会面临通货膨胀风险】33、问题：下列不属于企业进行资产剥离作用的是选项：A、剥离非相关业务，实现主业清晰B、通过资产剥离，获取账面投资收益C、获得更好的估值D、提升资产负债率正确答案:【提升资产负债率】34、问题：普通股享有的权利包括选项：A、决策参与权B、利润分配权C、固定收益权D、剩余财产分配权正确答案:【决策参与权#利润分配权#剩余财产分配权】35、问题：科创板的特点包括选项：A、允许尚未盈利或者存在累积未弥补亏损的企业上市B、施行核准制C、全面采用市场化的询价定价方式D、涨跌幅限制放宽至20%正确答案:【允许尚未盈利或者存在累积未弥补亏损的企业上市#全面采用市场化的询价定价方式#涨跌幅限制放宽至20%】36、问题：以下哪些举措有利于解决投资银行职业道德问题选项：A、遵守法律B、明确保密范围及相关要求C、据实承诺D、诚实和坦率正确答案:【遵守法律#明确保密范围及相关要求#据实承诺#诚实和坦率】37、问题：关于投资银行和商业银行的区别，下列说法正确的是选项：A、从本源业务上，投资银行业主要集中在证券承销与交易，商业银行的本源业务主要是存贷款业务。B、从活动领域上，投资银行主要活动于资本市场，而商业银行主要活动于借贷市场。C、从利润来源上，投资银行的利润主要来自于佣金，而商业银行的利润主要来自于存贷利差。D、从风险特征上，一般情况下投资人面临的风险较大，投资银行面临风险较小；而存款人面临的风险较小，商业银行面临的风险较大。正确答案:【从本源业务上，投资银行业主要集中在证券承销与交易，商业银行的本源业务主要是存贷款业务。#从活动领域上，投资银行主要活动于资本市场，而商业银行主要活动于借贷市场。#从利润来源上，投资银行的利润主要来自于佣金，而商业银行的利润主要来自于存贷利差。#从风险特征上，一般情况下投资人面临的风险较大，投资银行面临风险较小；而存款人面临的风险较小，商业银行面临的风险较大。】38、问题：投资银行业务包括选项：A、金融市场业务B、资本市场业务C、证券承销和交易D、经纪业务正确答案:【金融市场业务#资本市场业务#证券承销和交易#经纪业务】39、问题：以下说法中正确的有选项：A、商业银行难以用资产负债表来衡量B、投资银行主要表现为表内和表外业务C、投资银行的利润主要来自于佣金D、商业银行的利润主要来自于存贷款利差正确答案:【投资银行的利润主要来自于佣金#商业银行的利润主要来自于存贷款利差】40、问题：下列属于分离式监管特点的有选项：A、降低风险，保障证券市场公平合理B、促成金融行业的专业化分工C、制约了银行的创新能力和影响力D、削弱了金融机构的竞争力。正确答案:【降低风险，保障证券市场公平合理#促成金融行业的专业化分工#制约了银行的创新能力和影响力#削弱了金融机构的竞争力。】41、问题：下列属于混合式监管特点的有选项：A、能够充分利用有限资源实现规模效益B、保障利润的稳定性，提高信息的共享程度C、削弱了金融机构的竞争力D、可能会给金融体制带来极大的风险正确答案:【能够充分利用有限资源实现规模效益#保障利润的稳定性，提高信息的共享程度#可能会给金融体制带来极大的风险】42、问题：以下说法中正确的有选项：A、内在价值是一家企业在其余下的寿命史中可以产生的现金的折现值B、账面价值是企业会计记录所反映出的价值C、市场价值是企业在公开交易市场的成交价格D、市场价值相对固定，账面价值会围绕企业的内在价值上下波动正确答案:【内在价值是一家企业在其余下的寿命史中可以产生的现金的折现值#账面价值是企业会计记录所反映出的价值#市场价值是企业在公开交易市场的成交价格】43、问题：下列说法中错误的是选项：A、简单且易使用，可迅速获得被评估资产的价值B、适用于当金融市场上不存在大量“可比”资产的情况C、可能将市场对“可比”资产定价的错误引入估价中D、不适用于收益呈周期性的公司和拥有未被利用资产的公司正确答案:【适用于当金融市场上不存在大量“可比”资产的情况#不适用于收益呈周期性的公司和拥有未被利用资产的公司】44、问题：计算有财务杠杆公司的股权自由现金流需要考虑选项：A、经营现金流B、资本性支出C、营运资本增加额D、新发行债务正确答案:【经营现金流#资本性支出#营运资本增加额#新发行债务】45、问题：支持字节跳动高估值的原因有选项：A、月活跃用户优势B、使用时长优势C、人口红利D、成长速度正确答案:【月活跃用户优势#使用时长优势#成长速度】46、问题：优先股股东权利有选项：A、优先参与公司决策B、优先参与利润分配C、优先分配剩余财产D、优先投票权正确答案:【优先参与利润分配#优先分配剩余财产】47、问题：场内交易市场包括选项：A、主板B、中小板C、创业板D、新三板正确答案:【主板#中小板#创业板】48、问题：公开上市的优点包括选项：A、改善公司形象B、提供相对合理的定价C、为股权激励计划提供便利D、控制权变更风险较低正确答案:【改善公司形象#提供相对合理的定价#为股权激励计划提供便利】49、问题：《上海证券交易所科创板股票上市规则》明确了科创板上市的条件有选项：A、发行后股本总额不低于人民币3000万元B、公开发行的股份达到公司股份总数的25%以上C、公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上D、市值及财务指标符合规则规定的标准正确答案:【发行后股本总额不低于人民币3000万元#公开发行的股份达到公司股份总数的25%以上#公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上#市值及财务指标符合规则规定的标准】50、问题：下列说法中正确的是选项：A、可转债是介于债券与股票之间的混合产品B、转股价通常高于对应股票在可转债发行时的即期价格C、随着可转债逐渐转股，发行人的负债相应增加，股本相应减少D、发行的可转债票面利率设定得更高，可转换债券的股性更强正确答案:【可转债是介于债券与股票之间的混合产品#转股价通常高于对应股票在可转债发行时的即期价格】51、问题：下列属于可交换债券与可转债区别的是选项：A、可交换债券的发债主体是上市公司本身，可转换债券的发债主体是上市公司股东B、可交换债券标的股票是股东持有的上市公司的股权，可转换债券标的股票是上市公司自身的股权C、可交换债券换股成功之后上市公司的总股本会增加，而可转换债券转股则不会增加上市公司的总股本D、可交换债券一般并不会影响上市公司业绩，而可转换债券转股则会摊薄上市公司的每股收益正确答案:【可交换债券标的股票是股东持有的上市公司的股权，可转换债券标的股票是上市公司自身的股权#可交换债券一般并不会影响上市公司业绩，而可转换债券转股则会摊薄上市公司的每股收益】52、问题：下列属于经纪业务风险的是选项：A、开户规模和佣金费率风险B、交易保障风险C、交易差错的风险D、信用交易风险正确答案:【开户规模和佣金费率风险#交易保障风险#交易差错的风险#信用交易风险】53、问题：全面风险管理的主要措施包括选项：A、明确风险管理的组织架构B、明确各部门的职责分工C、建立多层次的运行机制D、成本控制正确答案:【明确风险管理的组织架构#明确各部门的职责分工#建立多层次的运行机制】54、问题：下列属于资产管理业务主要特点的是选项：A、资产管理机构与客户之间是委托关系B、投资银行在资产管理过程中获取投资收益C、投资银行与客户之间通过资产管理协议而发生关系D、金融机构开展资产管理业务的时候可以承诺保本保收益正确答案:【资产管理机构与客户之间是委托关系#投资银行与客户之间通过资产管理协议而发生关系】55、问题：下列说法中正确的是选项：A、封闭式基金交易价格以单位基金的资产净值为基础计算B、开放式基金的价格受到市场供求关系的影响不断波动C、开放式基金必须随时保留一部分现金应对投资者赎回D、封闭式基金没有赎回压力正确答案:【开放式基金必须随时保留一部分现金应对投资者赎回#封闭式基金没有赎回压力】56、问题：基金持有人的基本权利包括选项：A、基金收益的享有权B、对基金单位的转让权C、基金经营的表决权D、基金经营的监督权正确答案:【基金收益的享有权#对基金单位的转让权#基金经营的表决权#基金经营的监督权】57、问题：与公募基金相比，不属于私募基金具有的特点是选项：A、私募基金的募集对象是广大社会公众B、私募基金通过非公开发售的方式募集C、私募基金对信息披露的要求高D、私募基金投资限制较少正确答案:【私募基金的募集对象是广大社会公众#私募基金对信息披露的要求高】58、问题：下列不属于项目融资特点的是选项：A、项目融资属于项目导向型的筹资安排B、项目融资中偿还贷款的资金来源仅限于项目本身产生的现金流C、项目融资是无限追索权的融资D、项目的债权人不承担项目风险正确答案:【项目融资是无限追索权的融资#项目的债权人不承担项目风险】59、问题：下列可作为项目贷款人的有选项：A、商业银行B、国际金融组织C、信托基金D、出口信贷机构正确答案:【商业银行#国际金融组织#信托基金#出口信贷机构】60、问题：下列属于公司投资结构优点的是选项：A、公司股东承担的是有限责任B、融资安排比较灵活C、转让投资较容易D、现金流可以准确控制正确答案:【公司股东承担的是有限责任#融资安排比较灵活#转让投资较容易】61、问题：下列关于项目融资的信用保障结构的说法正确的是选项：A、信用保障结构是指项目融资中所采用的一切担保形式的组合B、项目融资的安全性可来自项目本身获利能力或者项目之外的各种担保C、如果项目本身的经济强度比较低，保证条件会更宽松一些D、政府机构可为项目融资提供担保正确答案:【信用保障结构是指项目融资中所采用的一切担保形式的组合#项目融资的安全性可来自项目本身获利能力或者项目之外的各种担保#政府机构可为项目融资提供担保】62、问题：下列属于基础资产应具备的基本条件的是选项：A、基础资产能在未来产生可预测的稳定的现金流B、企业对基础资产拥有真实合法完整的所有权C、基础资产可以合法转让D、基础资产应明确可分正确答案:【基础资产能在未来产生可预测的稳定的现金流#企业对基础资产拥有真实合法完整的所有权#基础资产可以合法转让】63、问题：下列可作为基础资产的是选项：A、汽车贷款B、应收账款C、租赁合同下的租金收益D、过桥费收入正确答案:【汽车贷款#应收账款#租赁合同下的租金收益#过桥费收入】64、问题：下列属于资产证券化参与主体的是选项：A、发起人B、SPVC、评级机构D、增级机构正确答案:【发起人#SPV#评级机构#增级机构】65、问题：下列属于SPV主要形式的是选项：A、公司制B、信托制C、无限合伙D、有限合伙正确答案:【公司制#信托制#有限合伙】66、问题：下列属于企业重组形式的是选项：A、资产剥离B、股份回购C、分拆上市D、退市正确答案:【资产剥离#股份回购#分拆上市#退市】67、问题：下列属于回购股份原因的是选项：A、实施收缩战略B、稳定甚至提升公司股价C、用于实行股权激励计划D、提高资金的使用效率正确答案:【实施收缩战略#稳定甚至提升公司股价#用于实行股权激励计划#提高资金的使用效率】68、问题：专业型投资银行提供全面的投资银行业务，但不提供投资银行业务以外的其他金融业务。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】69、问题：借壳上市是指非上市的集团公司将其全部或部分非上市资产置入到其控股的上市公司中，从而实现上市。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】70、问题：证券经纪商就是以赢利为目的，运用自有资本进行证券买卖的投资银行。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】71、问题：私人股权投资基金并不会投资于已经上市的公司。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】72、问题：并购融资风险是指并购方能否按时、足额地募集到资金以保证并购的顺利进行。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】73、问题：股份回购通常对债权的利益会产生不利影响。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】74、问题：“客户与业务交叉式”的管理架构的基本特点是以客户为核心，按照客户的不同性质划分相应的业务部门。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】75、问题：相对其他组织形式而言，合伙制更能适应投资银行业的未来发展趋势。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】76、问题：持有多种彼此不完全正相关的证券不能降低风险。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】77、问题：借壳上市是非上市的集团公司将其全部或部分非上市资产植入到其控股的上市公司中，从而实现上市。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】78、问题：路演是发行人及其保荐人通过累积投标确定发行价格的过程。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】79、问题：当公司破产进行财产清算时，优先股股东对公司剩余财产有优先于普通股股东的要求权。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】80、问题：证券市场线反映的是有效组合的预期收益率与标准差之间的关系。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】81、问题：风险投资基金只是私人股权投资基金的形式之一。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】82、问题：杠杆收购是以并购方的资产为抵押进行债务融资，来收购目标公司的行为。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】83、问题：管理层收购的融资方式是以管理层的个人而非公司作为融资主体。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】84、问题：相对其他组织形式而言，合伙制更能适应投资银行业的未来发展趋势。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】85、问题：公司市盈率会受到预期增长率、股利支付率和风险的影响。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】86、问题：资产证券化是表内融资，会增加融资人资产负债的规模。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】87、问题：私人股权投资基金可以公开向公众募集资金。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】88、问题：PE投资协议中的共同出售权是指在其他股东尤其是原始股东欲转让或出售股票时，投资人有权按出资比例以原始股东的出售价格与原始股东一起向第三方转让股票。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】89、问题：项目融资的融资顾问通常由投资银行、财务公司或者商业银行中的项目融资部门来担任。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】90、问题：杠杆收购是一个企业主要通过借债来获得目标企业的产权，然后从企业自身的现金流量中偿还债务的兼并支付方式。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】91、问题：投资银行是间接融资的中介。选项：A、正确B、错误正确答案:【错误】92、问题：网下发行只针对机构投资者，而不针对个人投资者。选项：A、正确B、错误正确答案:【正确】93、问题：可转债的转股溢价率越高，其股性越强