2021基金从业-证券投资基金基础知识-考前冲刺题150道10

2021基金从业■证券投资基金基础知

识■考前冲刺题150道10

考号姓名分数

一、单选题（每题1分，共150分）

1、债券基金指的是基金资产O以上投资于债券的基金。

A.60%

B.70%

C.80%

D.90%

答案：C

解析：债券基金指的是基金资产80%以上投资于债券的基金。故选C。

2、证券交易所的组织形式大致可以分为两类，即公司制和（）.

A、经纪制

B、会员制

C合伙制

D、股份制

答案为B

【解析】本题考查场内证券交易场所。证券交易所的组织形式有会员制和公司制两种。

3、（）是公司通常发行的无特别权利的股票，是最主要的权益类证券。

A、普通股

B、优先股

C、蓝筹股

D、绩优股

答案为A

【解析】本题考查股票的类型。普通股是公司通常发行的无特别权利的股票，是最主要的权益类

证券。

4、股票及其他有价证券的理论价格就是（）。

A、预期价值

B、历史价值

C、预期值与现值的差值

D、以一定利率计算出来的未来收入的现值

答案为D

【解析】本题考查股票的价值与价格。股票及其他有价证券的理论价格就是以一定利率计算出来

的未来收入的现值。

5、（）主要用金融工程的方法创造新的证券，并将其收益挂钩于其他资产，如股票、商品、指数

等，以满足投资者需求。

A.资产证券化

B.结构化产品

C.衍生金融工具

D.基础性产品

答案：B；

解析：结构化产品主要用金融工程的方法创造新的证券，并将其收益挂钩于其他资产，如股票、

商品、指数等，以满足投资者需求。

6、在《上海证券交易所融资融券交易实施细则》中，上海证券交易所对于可用于融资融券的标

的证券做出了详细规定，如标的证券为股票的，须符合的条件有（）。

I.股东人数不少于5000人

II.在上海证券交易所上市交易超过3个月

III.股票发行公司已完成股权分置改革

IV.融资买入标的股票的流通股本不少于1亿股或流通市值不低于5亿元

A、I、II、in

B、II、III、IV

C、I、III、IV

D、I、II、HLIV

答案为B

【解析】本题考查保证金交易。股东人数不少于4000人。

7、下列关于债券基金提前赎回风险和再投资风险的说法正确的是（）。

I.提前赎回风险会导致再投资风险

II.在利率相对较低的时期，公司债的发行经常附有提前赎回条款

III.提前赎回条款给予发行人一种保障，使其可以在债券市场利率上升时赎回债券，以避免低息

票利率的损失

IV.再投资风险反映了利率下降对固定收益证券利息收入再投资收益的影响

V.对于再投资风险，应采取的防范措施是分散债券的期限，长短期配合

A、II,III、IV

B、I、N、V

c、।、n、in、iv

D、I、n、山、iv、v

答案为B

【解析】本题考查债券基金的风险管理。n错误,在利率相对较高的时期，公司债的发行经常附有

提前赎回条款错误,提前赎回条款给予发行人一种保障，使其可以在债券市场利率下降时赎回

债券，以避免高息票利率的损失。

8、基金公司投资交易流程不包括（）。

A、执行交易指令

B、承诺收益保障

C、构建投资组合

D、绩效评估与组合调整

答案为B

【解析】本题考查基金公司投资交易流程。基金公司投资交易包括形成投资策略、构建投资组合、

执行交易指令、绩效评估与组合调整、风险控制等环节。

9、下列关于混合基金的风险管理的说法错误的是（）。

A.一般而言，股债平衡型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高

B.混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例

C.偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低

D.股债平衡型基金的风险与收益则较为适中

答案：A

解析：一般而言，偏股型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高。

10、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数，如

果期末未分配利润的未实现部分为0,则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润的己实现部

分。

A.正数

B.负数

C.零

D.以上都不对

答案为A

11、国际惯例将利差用基点(basispoint)表示,一个基点(1bps)等于()»

A.1%

B.0.1%

C.0.01%

D.0.001%

答案：C

解析：国际惯例将利差用基点(basispoint)表示，一个基点(1bps)等于0.01%。

12、市盈率等于每股价格与()的比值。

A、每股股息

B、每股净值

C、每股收益

D、每股现金流

答案为C

【解析】本题考查相对价值法。市盈率是每股价格与每股收益的比率。

13、关于全国银行间债券市场交易的固定收益品种的估值的说法，错误的是()。

A、不含权的固定收益品种，以第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价进行估值

B、含权的固定收益品种，以第三方估值机构提供的相应品种当日的唯一估值净或推荐估值净价

价进行估值

C、含投资人回售权的固定收益品种，回售登记期截止日(含当日)后未行使回售权的按照长待

偿期所对应的价格进行估值

D、对银行间市场未上市，且第三方估值机构未提供估值价格的债券，在发行利率与二级市场利

率不存在明显差异、未上市期间市场利率没有发生大的变动的情况下，按面值估值

答案为D

【解析】本题考查具体投资品种的估值方法。选项D错误,对银行间市场未上市,且第三方估值机

构未提供估值价格的债券,在发行利率与二级市场利率不存在明显差异、未上市期间市场利率没

有发生大的变动的情况下，按成本估值。

14、下列不属于QDH基金禁止行为的是（）。

A.借入临时用途现金比例不超过基金资产净值的5%

B.购买贵金属或代表贵金属的凭证

C.购买实物商品

D.购买不动产和房地产抵押按揭

答案：A

解析：除中国证监会另有规定外，QDII不得有下列行为：①购买不动产；②购买房地产抵押按揭；

③购买贵重金属或代表贵重金属的凭证；④购买实物商品；⑤除应付赎回、交易清算等临时用途

以外，借入现金。该临时用途借入现金的比例不得超过基金、集合计划资产净值的10%；⑥利用

融资购买证券，但投资金融衍生产品除外；⑦参与未持有基础资产的卖空交易；⑧从事证券承销

业务；⑨中国证监会禁止的其他行为。

15、监管机构可以采取（）监管措施，确保投资者的合法权益。

A.提供自发性协助

B.保护客户资产

C.对证券投资基金管理人进行实地检查

D.以上说法都正确

答案：B

解析：监管机构可以采取以下监管措施，确保投资者的合法权益：

①向投资者充分披露有关信息；

②保护客户资产；

③公平、准确地进行资产评估和定价；

④证券投资基金的份额赎回。

16、基金资产估值需考虑的因素是（）。

A.估值频率

B.交易价格及其公允性

C.估值方法的一致性及公开性

D.以上答案都对

答案为D

17、风险敞口是对风险因子的暴露程度，可以通过多个维度测量风险敞口。例如，一个全球投资

组合，从国家角度看，投资于美国市场的比例为50%,那么这个组合对美国市场的风险敞口为（）。

A.10%

B.30%

C.50%

D.100%

答案为C

18、从一般意义上讲，（）是为了满足投资者风险与收益目标所做的长期资产的配比；是根据投

资者的风险承受能力，对资产做出一种事前的、整体性的、最能满足投资者需求的规划和安排;

是反映投资者的长期投资目标和政策，确定各主要大类资产的投资比例，建立最佳长期资产组合

结构

A.行业风格配置

B.全球资产配置

C.战术资产配置

D.战略资产配置

答案为D

19、下列关于指令驱动的成交原则，说法正确的是（）。

A.价格优先原则

B.较高的卖出价格总是优于较低的卖出价格

C.较低的买入价总是优于较高的买入价

D.买卖方向相同、价格一致的，优先成交委托时间较晚的交易

答案：A

解析：指令驱动的成交原则如下：

（1）价格优先原。较高的买入价格总是优于较低的买入价格，而较低的卖出价格总是优于较高的

卖出价格。

（2）时间优先原则。如果在同一价格上有多笔交易指令，此时会遵循“先到先得”的原则，即

买卖方向相同、价格一致的，优先成交委托时间较早的交易。在某些特定情况下,还有其他优先

原则可以遵循，如成交量最大原则等。

20、中外合资基金管理公司或者拥有权益的比例，累计（包括直接持有和间接持有）不得超过我

国证券业对外开放所做的承诺。目前，外资持股比例上限为不超过（）。

A.30%

B.49%

C.50%

D.94%

答案：B

解析：中外合资基金管理公司或者拥有权益的比例，累计•（包括直接持有和间接持有）不得超过

我国证券业对外开放所做的承诺。目前，外资持股比例上限为不超过49队

21、（）是目前世界上影响最大、最有权威性的一种股票价格指数，于1896年5月26问世。

A.标准普尔指数

B.日经指数

C.金融时报股价指数

D.道琼斯工业平均指数

答案：D

解析：道琼斯工业平均指数是目前世界上影响最大、最有权威性的一种股票价格指数，于1896

年5月26日问世。

22、O认为，股票会随市场的趋势同向变化以反映市场趋势和状况，股票变化表现为三种趋势，

即长期趋势，中期趋势和短期趋势。

A.过滤法则

B.止损指令

C.“量价”理论

D.道氏理论

答案：D

解析：道氏理论认为，股票会随市场的趋势同向变化以反映市场趋势和状况，股票变化表现为三

种趋势，即长期趋势，中期趋势和短期趋势。

23、可转换债券的应半年或1年付息1次，到期后（）个工作日内应偿还未转股债券的本金及最

后一期利息。

A.5

B.7

C.10

D.15

答案：A

解析：可转换债券的应半年或1年付息1次，到期后5个工作日内应偿还未转股债券的本金

24、下列关于回转交易的说法错误的是（）。

A.证券的回转交易是指投资者买入的证券，经确认成交后，在交收完成前全部或部分卖出

B.债券竞价交易和权证交易实行当日回转交

易

C.B股实行次交易日起回转交易

D.A股实行当日回转交易

答案为D

25、合格境外机构投资者应自投资额度获批之日起多长时间汇入投资本金（）。

A.6个月

B.3个月

C.1年

D.1个月

答案：A

解析：合格投资者应在每次投资额度获批之日起6个月内汇入投资本金。

26、一份认股权证的价值等于其（）。

A、内在价值

B、时间价值

C、内在价值与时间价值之和

D、内在价值和时间价值之差

答案为C

【解析】本题考查权证。一份认股权证的价值等于其内在价值与时间价值之和。

27、关于UCIT$系列指令的说法正确的有（）。

I.UCITS一号指令未达到预期效果

I1.UCITS一号指令最初核准的投资范围较为狭窄，开放式基金跨境销售成本高昂

III.UCITS三号指令仅由管理指令和产品指令构成

W.UCITS四号指令在基金信息披露、注册手续与基金合并等方面进一步简化，但尚未允许主从

结构基金跨境运营

A、I、II、III、IV

B、［、n

C、III、IV

D、n、in.iv

答案为B

【解析】本题考查欧盟的基金法规与监管一体化进程。第口项错误,UCIT$三号指令一开始由管

理指令、产品指令组成,在2002年,UCITS三号指令又加入一个重要的新指令，允许基金组织在满

足特定的披露要求后投资股权挂钩的掉期协议等衍生金融工具。第N项错误,UCITS四号指令在

基金信息披露、注册手续与基金合并等方面进一步简化，允许主从结构基金跨境运营,敦促各国监

管层开放信息平台进行跨国协作。

28、关于标准普尔500指数的说法，错误的是

A、是记录美国500家上市公司的一个股票指数

B、覆盖的所有公司都是在美国主要交易所交易的上市公司

C、由标准普尔公司于1957年开始编制的

D、最初的成分股由425种工业股票和10种铁路股票组成

答案为D

【解析】本题考查标准普尔500指数。最初的成分股由425种工业股票、15种铁路股票和60种

公用事业股票组成。

29、关于指数复制方法，下列表述错误的是（）。

A、完全复制方法简单明了，跟踪误差较小，同时也是其他复制方法的山发点

B、根据抽样方法的不同，抽样复制又可以分为市值优先、分层抽样等方法

C、优化复制的优点是所使用的样本证券最少

D、完全复制实际操作难度较小

答案为D

【解析】本题考查指数复制方法。在理论上，完全复制是最好的策略；但完全复制实际操作难度

较大。

30、对于一般的投资者而言，影响投资需求的关键因素不包括

A.投资期限

B,收益需求

C.风险容忍度

D.流动性

答案：D

解析：对一般的投资者而言，影响投资需求的关键因素主要包括：投资期限、收益要求和风险容

忍度。除此以外，投资者还可能因为流动性、税收、监管要求等因素而产生一些特别的投资需求。

31、下列关于衍生工具的说法，错误的是（）。

A、按产品形态可以分为独立衍生工具、嵌入式衍生工具

B、按合约特点可以分为远期合约、期货合约、期权合约、互换合约和结构化金融衍生工具

C、独立衍生工具指期权合约、期货合约或者互换合约

D、远期合约、期货合约、期权合约、结构化金融衍生工具常被称为基础性衍生模块

答案为D

【解析】本题考查衍生工具的分类。远期合约、期货合约、期权合约和互换合约这四种基本的金

融衍生工具也常被称作“基础性衍生模块”，它们是相对简单，也是最基础的衍生工具。

32、下列不属于债券信用风险主要监控指标的是（）。

A、各信用等级债的占比

B、根据组合实际情况合理配置资产的投资期限和比例

C、单个债券或发行人特定的信用风险

D、基金所持债券的平均信用等级

答案为B

【解析】本题考查债券基金的风险管理。针对债券信用风险，主要监控指标有:基金所持债券的平

均信用等级、各信用等级债的占比以及单个债券或发行人特定的信用风险。

33、关于GIPS输入数据的相关规定，下列说法错误的是（）。

A、自2011年1月1日起，组合必须以公允价值进行实际估值

B、自2010年1月1日起，组合须至少每月度进行一次实际估值，并在所有出现大额对外现金流

的日子进行实际估值

C、自2005年1月1日起，投资管理机构必须采用交易日会计制

D、对固定收益类等应计利息的证券，必须采用收付实现制

答案为D

【解析】本题考查GIP$输入数据的相关规定。选项D错误，对固定收益类等应计利息的证券，必

须采用权责发生制。

34、根据《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》对投资额度的规定，合格投资者的超过

基础额度的投资额度申请，须经（）批准。

A、证监会

B、中国人民银行

C、财政部

D、国家外汇管理局

答案为D

【解析】本题考查QFI1的定义及其设立标准。合格投资者超过基础额度的投资额度申请,须经国

家外汇管理局批准。

35、假设业务发生前速动比率为1.5,当企业用现金偿还应付账款若干后，将会导致流动比率（）

速动比率（）。

A.下降，下降

B.不变，提高

C.提高，不变

D.提高，提高

答案：D

36、下列关于证券投资基金的风险说法错误的是（）。

A.风险来源于不确定性

B.有的风险会影响公司的声营；有的风险会影响公司的利润

C.操作风险是来源于人力.系统.流程出错，以及其他不可控但会影响公司运营的风险

D.投资风险来源于投资欲望的波动

答案：D

解析：风险来源于不确定性是未来的不确定事件可能对公司带来的影响。有的风险会影响公司的

声誉，有的风险会影响公司的利润。操作风险是来源于人力.系统流程出错，以及其它不可控但

会影响公司运营的风险。投资风险来源于投资价值的波动。

37、系统性风险具有以下几个特征：由同一个因素导致大部分资产的价格变动，大多数资产价格

变动方向往往是（）的，无法通过分散化投资来回避。

A.不确定的

B.不同

C.相同

D.以上都不正确

答案：C；

解析：系统性风险具有以下几个特征：由同一个因素导致大部分资产的价格变动，大多数资产价

格变动方向往往是相同的，无法通过分散化投资来回避。

38、依据有效市场假设理论，证券市场分类不包括（）。

A.半强式有效市场

B.强式有效市场

C.半弱式有效市场

D.弱式有效市场

答案：C

解析：依据有效市场假设理论，可以将证券市场分为3种市场。

39、从内容设计上来看，下列不属于我国QFI1机制的特点的是（）。

A、QFII制度引入时的跳跃式发展

B、QFII准入的主体范围扩大、要求提高

C、我国对QFII制度的设计内容进行局部调整

D、QF11基金的投资范围扩大

答案为D

【解析】本题考查中国证券投资基金国际化进展情况。从内容设计上来看，我国QFH机制的特

点有：（1）QFII制度引入时的跳跃式发展；（2）QFH准入的主体范围扩大、要求提高；（3）我

国对QFU制度的设计内容进行局部调整，特别是针对国外发展比较蓬勃的各类养老基金、慈善

基金、保险基金等做了政策上的倾斜，通过降低资格标准、加强资金流动性等方式吸引这类长期

机构投资者。

40、下列选项中完全包括不动产投资的类型的选项是（）。

①地产投资；②商业房地产投资；③工业用地投资；④酒店投资；⑤养老地产等其他形式的投资

A.①②③⑤

B.①②④⑤

C.①②④⑤

D.①②③@©

答案为D

41、（）是市场无风险利率最合适的替代，为其他债券和金融资产以及投资项目提供定价的基准。

A.国债价格指数

B.到期收益率

C.经济周期曲线

D.国债收益率曲线

答案：D

42、基金管理人应当履行受托人义务，承担（）约定的受托责任。I.基金合同

H.公司章程山.合伙协议

A.I、II

B.I、HI

C.H、III

D.I、IkIII

答案：D

43、到期收益率的影响因素中，与到期收益率成反方向变动的是（）。

A、票面利率

B、债券市场价格

C,计息方式

D、再投资收益率

答案为B

【解析】本题考查到期收益率。在其他因素相同的情况下，债券市场价格与到期收益率呈反方向

增减。

44、在权益类证券投资的风险中，可称为市场风险的是（）»

A、操作风险

B、财务风险

C、系统性风险

D、非系统性风险

答案为C

【解析】本题考查权益类证券投资的风险和收益。系统性风险,也可称为市场风险。

45、假如你是一位普通股股东，你将可能参与的公司事务是

A.每年获得固定的股息

B.参与公司日常经营管理，拥有公司大部分业务的决策权

C.获得承诺的现金流（本金和利息）

D.按公司经营成果、在投资需求和管理者对支付股利的看法获得股利分配

答案：D

46、下列关于参与人远程操作平台系统说法错误的是（）。

A、结算参与人可通过PROP系统中的交收模块进行备付金账户的总账查询和明细账查询

B、结算参与人交收头寸及最低备付不足时，应及时向备付金账户补入资金

C、结算参与人要充分考虑资金在途及整体资金交收的需要，尽量保证结算资金的充足性、稳定

性，避免因调配原因造成交收透支

D、对于15:00后的大额划款，结算参与人须在当天15:00前向中国结算公司上海分公司提交预

约申请

答案为D

【解析】本题考查参与人远程操作平台系统。对于15:00后的大额划款，结算参与人须在当天

13:00前向中国结算公司上海分公司提交预约申请。

47、深圳证券交易所证券的收盘价通过集合竞价方式产生，当日无成交的，以（）为当日收盘价。

A、前收盘价

B、平均成交价格

C、最新成交价格

D、前日最后一笔成交价

答案为A

【解析】本题考查开盘价和收盘价。深圳证券交易所证券的收盘价通过集合竞价产生。收盘集合

竞价不能产生收盘价或未进行收盘集合竞价的，以当日该证券最后一笔交易前1分钟所有交易的

成交量加权平均价（含最后一笔交易）为收盘价。当日无成交的，以前收盘价为当日收盘价。

48、在银行间债券市场的中介服务机构中，（）是为银行间市场提供以中央对手净额清算为主

的直接和间接的本、外币清算服务。

A、上海清算所

B、中国结算公司

C、中央结算公司

D、全国银行间同业拆借中心

答案为A

【解析】本题考查银行间债券市场的组织体系。上海清算所主要是为银行间市场提供以中央对手

净额清算为主的直接和间接的本、外币清算服务，包括清算、结算、交割、保证金管理、抵押品

管理、信息服务、咨询业务等。

49、关于债券基金，下列说法错误的是（）

A.债券基金指的是基金资产60场以上投资于债券的基金

B.债券基金主要的投资风险包括利率风险、信用风险等

C.相比股票基金，债券基金具有风险低、收益低的特点

D.债券基金的投资对象主要是国债、可转债、企业债

答案：A

50、在指令驱动市场上，（）是交易的核心，交易者向自己的经纪人下达不同的交易指令。

A.价格

B.风险

C.指令

D.交易量

答案：C；

解析：在指令驱动市场上，指令是交易的核心，交易者向自己的经纪人下达不同的交易指令。

51、关于金融债券，下列说法错误的是（）o

A、证券公司债属于金融债券

B、商业银行债券的发行人是商业银行

C、非银行金融机构债券由银行金融机构发行

D、政策性金融债的发行人是政策性金融机构

答案为C

【解析】本题考查债券的种类。非银行金融机构债券由非银行金融机构发行。

52、从投资类型来看，我国QDII基金多数为（）。

A.债券型

B.主题型

C.股票型

D.混合型

答案：C

解析：从投资类型来看，我国QDH基金多数为股票型。

53、关于主动比重，下列说法正确的是()。

A、较低的主动比重意味着投资组合的表现可能会与基准差别较大

B、主动比重指标常用于分析追求相对收益的股票型基金

C、主动比重为100%意味着该投资组合实质上是一个指数基金

D、主动比重为0则意味着该投资组合与基准完全不同

答案为B

【解析】本题考查主动比重。选项A错误，较高的主动比重意味着投资组合的表现可能会与基准

差别较大。选项CD错误，主动比重为0意味着该投资组合实质上是一个指数基金，主动比重为

100%则意味着该投资组合与基准完全不同。

54、目前银行债券市场债券结算主要采用()的方式。

A.纯券过户

B.见券付款

C.见款付券

D.券款对付

答案：D

55、债券回购()和书面形式回购合同(包括同业中心交易系统生成的成交单、电报、电传、传

真、合同书和信件等)构成回购交易的完整合同。

A.成交记录

B.主协议

C.委托单

D.交易指令

答案为B

56、投资政策说明书中的投资限制包括()。

A.期限、流动性

B.期限、合规

C.流动性、合规

D.期限、流动性、合规

答案：D

57、基金资产估值是指通过对基金所拥有的()按一定的原则和方法进行估算，进而确定基金资

产公允价值的过程。

A.全部资产

民净资产

C.全部资产及所有负债

D.负债

答案：C；解析基金资产估值是指通过对基金所拥有的全部资产及所有负债按一定的原则和方法

进行估算,进而确定基金资产公允价值的过程。

58、某个人投资者以1元的基金净值申购某基金10000份后又以1.1元的基金净值赎回该基金

10000份,不考虑费用

的话该投资者此项获利需缴纳的税收情况是()

A.应缴个人所得税50元

B.应缴个人所得税200元

C.暂不征收个人所得税

D.应缴个人所得税100元

答案：C

59、下列()关于有效前沿的说法是错误的。

A.如果一个投资组合在所有风险相同的投资组合中具有最高的预期收益率，或者在所有预期收

益率相同的投资组合中具有最小的风险，那么这个投资组合就是有效的

B.如果一个投资组合是有效的，那么投资者就无法找到另一个预期收益率更高且风险更低的投资

组合

C.随着投资者指定的预期收益率的改变，最优投资组合在有效前沿上移动

D.有效前沿是由部分有效投资组合构成的集合

答案为D

60、下列各项中()不属于本期已实现收益的来源。

A、本期投资收益

B、本期债券利息收入

C、本期公允价值变动收入

D、本期买入返售金融资产收入

答案为C

【解析】本题考查基金利润。本期已实现收益是指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不

包含公允价值变动损益）扣除相关费用后的余额，是将本期利润扣除本期公允价值变动损益后的

余额，反映基金本期己经实现的损益。

61、某基金的当月实际收益率为5.50%,该基金业绩比较基准的组成如下：1、股票基准权重60%,

当月基准指数收益率7.5%;2、债券基准权重30%,当月基准指数收益率1.8%:3、现金基准权重

10%,当月基准指数收益率0.30%。请问该基金的超额收益率为（）

A.3.97%

B.3.37%

C.0.43%

D.2.37%

答案：C

62、杜邦分析法说明净资产收益率受到几种因素的影响，分别是（）。I.盈利能力，用利润率衡

量II.盈利能力，用资产周转率衡量

III.营运能力，用资产周转率衡量W.财务杠杆，用权益乘数衡量

A.I.III.IV

B.IH.N

C.I.IV

D.II.IH

答案：A

63、中国基金业在试点发展阶段，为确保试点的成功，监管部门首先在基金管理公司和基金的设

立上实行严格的（）。

A.审批制

B.申报制

C.核准制

D.注册制

答案：A；解析中国基金业在试点发展阶段，为确保试点的成功，监管部门首先在基金管理公司

和基金的设立上实行严格的审批制

64、下列不属于大宗商品投资方式的是（）

A.投资能源类企业发行的债券

B.投资大宗商品ETF

C.购买大宗商品相关的股票

D.购买大宗商品实物

答案：A

65、()是指投资者可以向证券公司借入一定数量的证券卖出，当证券价格下降时再以当时的市

场价格买人证券归还证券公司，自己则得到投资收益。

A.融券业务

B.借款业务

C.贷款业务

D.融资业务

答案为A

66、()是指未被开发的，可作为未来开发房地产基础的商业地产之一。

A.地产

B.写字楼

C.酒店

D.养老地产

答案：A

解析：地产，亦指土地，是指未被开发的，可作为未来开发房地产基础的商业地产之一。

67、综合反映银行间债券市场和沪深交易所债券市场的跨市场债券指数是()。

A、中证全债指数

B、标准普尔500指数

C、沪深300指数

D、道琼斯工业平均指数

答案为A

【解析】本题考查中证全债指数。中证全债指数是中证指数公司编制的综合反映银行间债券市场

和沪深交易所债券市场的跨市场债券指数。

68、债券市场价格越接近债券面值，期限越长，则其当期收益率就越接近到期收益率；债券市场

价格越偏离债券面值，期限越短，则当期收益率就越偏离到期收益率。不论当期收益率与到期收

益率近似程度如何，当期收益率的变动总是预示到期收益率的()变动。

A同向

B.反向

C.水平方向

D.以上选项都对

答案：A

解析：不论当期收益率与到期收益率近似程度如何，当期收益率的变动总是预示到期收益率的同

向变动。

69、()策略可以通过研究和预测决定经济形势的几个核心变量。

A.自下而上

B.自上而下

C.宏观策略

D.战术性策略

答案：B；

解析：自上而下策略可以通过研究和预测决定经济形势的几个核心变量。

70、下列选项中不属于私募股权投资的退出机制退出机制的选项是()。

A.首次公开发行

B.借壳上市

C.买壳上市

D.持续经营

答案为D

71、()是指私募股权投资基金以股份公司或有限责任公司形式设立。

A.有限合伙制

B.公司制

C.个人制

D.信托制

答案：B；

解析：公司制是指私募股权投资基金以股份公司或有限责任公司形式设立。

72、()是指除了信用登记不同外，其他条件全部相同两种债券收益率的差额。

A.信用评级

B.信用利差

C.债券评级

D.债券利差

答案：B

解析：信用利差是指除了信用登记不同外，其他条件全部相同两种债券收益率的差额。

73、下面关于融资融券说法错误的是（）。

A、上海证券交易所规定的融资融券保证金比例不得低于50%

B、融资融券业务会放大投资收益率或损失率，像杠杆一样增加了投资结果的波动幅度

C、在进行融资融券交易时，如果股票价格持续下降，直至投资者保证金为零才会被强制平仓

D、融资交易结束时，如果持有公司股票的价格没有变化，投资者还是需要支付融资的贷款利息

答案为C

【解析】本题考查买空交易。选项C错误，在进行融资融券交易时，如果股票价格持续下降，证券

公司就会要求投资者在两个交易日内追加担保,假如投资者在2个交易日内无法追加担保,那么

证券公司就会根据约定采取强制平仓措施。

74、下列关于算法交易的说法正确的是（）。

I.算法交易是遵循数量规则、用户指定的基准和约束条件，使用计算机来确定订单最佳的执行

路径、执行时间、执行价格以及执行数量的一种交易方法

II.算法交易通过程序系统交易，将一个大额的交易拆分成多项小额交易，以此来尽量减少对市

场价格造成的冲击，降低交易成本，帮助机构投资者快速增加交易量

m.算法交易的内在逻辑在于利用市场交易量的特点来风险可控、成本可控地执行订单

IV.算法交易的核心是交易模型，模型来源于交易理念

A、1、II、III

B、I、III、IV

c、1【、m、iv

D、I、II、m、w

答案为A

【解析】本题考查算法交易简介。IV错误,算法交易的核心是交易模型,模型来源于交易理念和数

据分析的有机结合。

75、根据UC1TS三号指令中的产品指令，UCITS新增的投资品种包括（）。

1.货币市场工具

II.银行存款

III.指数基金

M金融衍生工具

A、I、n

B、III、N

c、n、m、iv

D、i、n、in、iv

答案为D

【解析】本题考查欧盟的基金法规与监管一体化进程。根据UCITS三号指令中的产品指令,UCITS

新增的投资品种包括货币市场工具、其他投资基金、银行存款、金融衍生工具和指数基金等。

76、关于内地投资者通过基金互认从香港基金分配取得的收益的所得税的处理，正确的是（）。

A、对于机构投资者，该收益免征企业所得税

B、对于机构投资者，该收益减半征收企业所得税

C、对于个人投资者，该收益免征个人所得税

D、对于个人投资者，该收益由香港基金在内地的代理人按照20%的税率代扣代缴个人所得税

答案为D

【解析】本题考查投资者买卖基金产生的税收。对内地企'也投资者通过基金互认从香港基金分配

取得的收益，计入其收入总额，依法征收企业所得税。内地个人投资者通过基金互认从香港基金

分配取得的收益，由香港基金在内地的代理人按照20%的税率代扣代缴个人所得税。

77、利润表中反映的内容不包括（）。

A.营业利润的各项要素

B.利润（或亏损）总额的各项要素

C.净利润分配的各项要素

D.主营业务利润的各项要素

2.企业的“第一会计报表”是（）。

A.资产负债表

B.利润表

C.现金流量表

D.所有者权益变动表

答案：A

78、关于两种资产收益率相关系数的取值范围，以下表述正确的是（）。

B.-0.5〜0.5

C.0-1

D.-l-O

答案：A

79、标准普尔500指数是由标准普尔公司于（）年开始编制的。

A.1955

B.1956

C.1957

D.1958

答案：C

解析：标准普尔500指数是由标准普尔公司于1957年开始编制的。

80、不属于大额可转让定期存单的特点的是（）

A.一般面额较大，且金额为整数

B.投资者一股为机构投资者和资金雄厚的企业

C.可以提前支取

D.不记名，可以在二级市场上转让

答案：C

解析：大额可转让定期存单，原则上不能提前支取，只能在二级市场上转让。

81、下列选项中，不属于基本面分析的是（）。

A、宏观经济指标分析

B、行业经济周期分析

C,行业景气度分析

D、通过研究股票成交量预测市场行为

答案为D

【解析】本题考查基本面分析。技术分析是指通过研究金融市场的历史信息来预测股票价格的趋

势。选项D属于技术分析。

82、关于技术分析，下列说法错误的是（）»

A、技术分析是相对于基本面分析而言的

B、技术分析是对经济情况、行业动态等因素进行分析

C、技术分析是通过股价、成交量、图形走势等研究市场行为

D、技术分析只关心证券市场本身的变化

答案为B

【解析】本题考查技术分析。基本面分析对经济情况、行业动态以及各个公司的经营管理状况等

因素进行分析，以此来研究股票的价值，衡量股价的高低。而技术分析则是通过股价、成交量、涨

跌幅、图形走势等研究市场行为，以推测未来价格的变动趋势。

83、（）是境内具有法人资格的非金融企业发行的，仅在银行间债券市场上流通的短期债务工具。

A.短期政府债券

B.回购协议

C.短期融资券

D.银行承兑汇票

答案：C

解析：短期融资券是境内具有法人资格的非金融企业发行的，仅在银行间债券市场上流通的短期

债务工具。

84、衍生工具的（）是指只要支付少量保证金或权利金就可以买入。

A.跨期性

B.杠杆性

C.联动性

D.高风险性

答案：B；

解析：衍生工具只要支付少量保证金或权利金就可以买入。例如，如果期货交易保证金为合约金

额的5%,则可以控制20倍于所投资金额的合约资产，实现小资金撬动大资金，这也在很大程

度上决定了衍生工具所具有的高风险性。

85、目前，货币市场基金的管理费率一般为（）。

A.0.33%

B.1.5%

C.1%

D.0.05%

答案:A

86、衍生工具按（）分类，可以分为货币衍生工具、利率衍生工具、股权类产品的衍生工具、信

用衍生工具、商品衍生工具以及其他衍生工具。

A、合约特点

B、产品形态

C、合约标的资产的种类

D、交易场所

答案为C

【解析】本题考查衍生工具的分类。衍生工具从合约标的资产角度分类，可以分为货币衍生工具、

利率衍生工具、股权类产品的衍生工具、信用衍生工具、商品衍生工具以及其他衍生工具。

87、关于短期政府债券，下列说法错误的是()。

A、以贴现的形式发行

B、为无息票债券

C、投资收益根据拍卖竞价决定

D、投资收益是票面金额和市场利率的乘积

答案为D

【解析】本题考查短期政府债券。投资者获得的投资收益是证券的购买价和证券票面价值的差额。

88、以下关于资产收益相关性的说法正确的是

A.资产收益质检的相关性影响投资组合的风险

B.资产收益质检的相关性影响投资组合的预期收益率

C.资产收益质检的相关性既影响投资组合的风险，又不影响投资组合的预期收率

D.资产收益质检的相关性不影响投资组合的风险，也不影响投资组合的预期收率

答案：A

89、市盈率等于每股价格与()的比值。

A.每股净值

B.每股现金流

C.每股股息

D.每股收益

答案：D

解析：市盈率是每股市价与每股收益的比率。

90、下列选项中关于风险投资错误的是O。

A.风险资本的主要目的并不是为了取得对企业的长久控制权以及获得企业的利润分配，而在于

通过资本的退出，从股权增值当中获取高回报

B.风险投资被认为是私募股权投资当中处于高风险领域的战略

C.初创型企业有大量员工，所以基本上不存在收益

D.风险投资一般采用股权形式将资金投入提供具有创新性的专门产品或服务的初创型企业

答案为C

91、()称为企业的“第一会计报表”。

A.所有者权益变动表

B.利润表

C.现金流量表

D.资产负债表

答案：D

解析：资产负债表称为企业的“第一会计报表”。资产负债表报告了企业在某一时点的资产、负

债和所有者权益的状况，报告时点通常为会计季末、半年末或会计年末。

92、将未来某时点资金的价值折算为现在时点的价值称为()。

A.补贴

B.折现

C.估算

D.折旧

答案：B

93、()是指从事房地产项目收购、开发、管理、经营和销售的集合投资制度。

A、房地产有限合伙

B、房地产权益基金

C,房地产投资信托

D、房地产保险投资

答案为B

【解析】本题考查房地产权益基金。房地产权益基金,是指从事房地产项目收购、开发、管理、

经营和销售的集合投资制度。

94、引入无风险资产后，有效前沿变成了射线。这条射线即是资本市场线(CML),新的有效前沿

与原有效前沿相切。关于切点投资组合的说法错误的是()。

A.切点投资组合是有效前沿上唯一一个不含无风险资产的投资组合

B.有效前沿上的任何投资组合都可看做是切点投资组合M与无风险资产的再组合

C.切点投资组合完全由市场决定，与投资者的偏好无关

D.切点投资组合正是所有投资者理想的投资组合。

答案为D

95、用复利法计算第n期期末终值的计算公式为()。

A,FV=PVX(1+i)n

B、FV=PVX(1+iXn)

C、PV=FVX(1+i)n

D、PV=FVX(1+iXn)

答案为A

【解析】本题考查单利与复利。复利终值的计算公式：FV=PVX(1+i)n。

96、如果名义利率为8%,实际利率为5%,则通货膨胀率为()。

A、1%

B、3%

C、5%

D、8%

答案为B

【解析】本题考查利息率、名义利率和实际利率。通货膨胀率=名义利率一实际利率=8%—5%

=3%«

97、在基金估值中，下列关于具体投资品种的估值方法的说法错误的是()。

A、交易所首次发行未上市的股票和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计

量公允价值的情况下按成本计量

B、交易所发行未上市或未挂牌转让的债券，在存在活跃市场的情况下，应以活跃市场上未经调

整的报价作为计量日的公允价值

C、在交易所上市交易的可转换债券按当日最高成交价作为估值全价

D、对交易所上市的私募债券按成本估值

答案为C

【解析】本题考查基金资产估值的方法。选项C错误,在交易所上市交易的可转换债券按当日收

盘价作为估值全价。

98、相比个人投资者，机构投资者通常具有以下()特征。

I.资金实力雄厚，投资规模相对较大

II.投资管理专业

III.投资行为规范

IV.具有比个人投资者更高的风险承受能力

A、I、III、IV

B、I、IKIII

C、II、IIKIV

D、IsIKIII,IV

答案为D

【解析】本题考查机构投资者。相比个人投资者，机构投资者通常具有以下特征：（1）资金实力

雄厚，投资规模相对较大；（2）具有比个人投资者更高的风险承受能力；（3）投资管理专业；（4）

投资行为规范。

99、（）,即公司通常发行的无特别权利的股票，是最主要的权益类证券。

A.基金

B.债券

C.普通股

D.优先股

答案：C；

解析：普通股（commonstock）,即公司通常发行的无特别权利的股票，是最主要的权益类证券。

100、下列关于特雷诺比率说法不正确的是（）。

A.雷诺比率（Tp）来源于CAPM理论

B.特雷诺比率与夏普比率相似两者的区别在于特雷诺比率使用的是系统风险，而夏普比率则对全

部风险进行了衡量

C.特雷诺比率计算过程中并未涉及业绩比较基准，而是选用市场的无风险收益率，因此是对绝对

收益率的风险调整分析指标

D.特雷诺比率（Tp表示的是单位系统风险下的超额收益率

答案：C

解析：ABD都是正确的而C是夏普比率的计算原理，故选C。

101、基金与券商签订交易单元租用合同，向券商支付的费用中不包括（

A、担保费

B、过户费

C、交易佣金

D、证管费

答案为A

【解析】本题考查场内证券交易与结算涉及的费用。基金通过与券商签订交易单元租用合同，获

得投资交易的路径。基金需要向券商支付交易佣金,还需要支付过户费、经手费、证管费、印花

税等交易成本。

102、下列算法交易策略中，旨在使市场影响最小化的同时提供一个平均执行价格的是（）。

A、跟量算法

B、执行缺口算法

C、时间加权平均价格算法

D、成交量加权平均价格算法

答案为C

【解析】本题考查时间加权平均价格算法。时间加权平均价格算法是根据特定的时间间隔，在每

个时间点上平均下单的算法。旨在使市场影响最小化的同时提供一个平均执行价格。

103、甲、乙两公司希望通过银行进行一笔利率互换，由于两公司信用等级不同，市场向它们提

供的利率也不相同，甲公司固定利率为6%,浮动利率为SHIB0R+0.7%,乙公司固定利率为7.5%,

浮动利率为SHIB0R+0.6%»为了达到共

同降低筹资成本的目的，以下方案中，双方可以选择方案（），然后再进行互换I.甲公司在固定

利率市场上以6%的利率融资

11.甲公司在浮动利率市场上以SHIBOR+0.7%的利率融资HI.乙公司在固定利率市场上以7.5%的

利率融资

IV.乙公司在浮动利率市场上以SHIB0R+0.6%的利率融资

A.I.IV

B.H、IV

C.I、III

D.II.IllI

答案：A

104、按规定，目前买断式回购的期限最长不得超过（）天。

A、60

B、91

C、182

D、365

答案为B

【解析】本题考查买断式回购。按规定，目前买断式回购的期限最长不得超过91天，具体期限由

交易双方确定。

105、同一期间内，投资于国内市场的基金A贝塔系数为0.85,基金B的贝塔系数为1.1,以下

说法正确的是（）。

A.基金A的净值随市场的变动幅度比基金B小

B.基金A和基金B的净值变动方向相反

C.基金A和基金B的净值变动方向与市场不一致

D.基金A的净值随市场的变动幅度比基金8大

答案：A

106、投资者用于投资的自有资金或证券称为（）。

A.担保金

B.抵押金

C.保证金

D.担保证券

答案：C

解析：投资者用于投资的自有资金或证券称为保证金。

107、从基金资产中扣除的用于支付销售机构的佣金以及基金管理人的基金营销广告费等方面的

费用指的是（）。

A、基金管理费

B、基金托管费

C、基金销售服务费

D、基金运作费

答案为C

【解析】本题考查基金费用的计提标准及计提方式。基金管理费是指基金管理人管理基金资产而

收取的费用。托管费是基金托管人提供托管服务而收取的费用。基金运作费指为保证基金正常运

作而发生的应由基金承担的费用。

108、普通股的现金流量权是（）。

A.按公司表现和董事会决议获得分红

B.获得固定股息

C.获得承诺的现金流

D.获得本金和利息

答案：A；解析普通股的现金流量权是按公司表现和董事会决议获得分红；优先股的现金流量权

是获得固定股息；债券是获得；承诺的现金流。

109、假设某基金在20129T2月3日的单位净值为1.4848元,20139-9月1目的单位净值为1.7886

元。期间该基金曾于20139-2月28日每份额派发红利0.275元。该基金2013年2月27日(除

息日前一天)的单位净值为1.8976元，则该基金在这段时间内的时间加权收益率为()%o

A.20.87

B.30.87

C.40.87

D.50.87

答案为C

Rl=(1.8976-1.4848)/I.4848

R2=[1.7886-(1.8976-0.275)]/

(1.8976-0.275)

R=(1+R1)X(1+R2)-1

110、托管费的来源是()。

A.股息

B.利息

C.基金资产

D.投资者缴纳

答案：C；解析基金托管人的托管费是从基金财产中列支的

111、下列关于指数基金的说法错误的是()。

A、主要目的是取得与指数相近的收益率

B、投资策略为主动投资

C、较低的管理费、申赎费

D、较高的透明度

答案为B

【解析】本题考查指数基金。指数基金是以指数成分股为投资对象的基金,主要目的是取得与指

数相近的收益率，投资策略为被动投资，因其较低的管理费、申赎费等而具有成本优势。同时因其

较高的透明度而受投资者青睐。

112、根据《证券法》规定，证券登记结算机构是()。

A.以营利为目的的法人

B.不以营利为目的的法人

C.以服务为目的的法人

D.社会团体法人

答案：B

解析：根据《证券法》规定，证券登记结算机构是不以营利为目的的法人

113、不同类型的股票基金所面临的风险不同，()往往是投资回报的来源，是投资组合需要主动

暴露的风险。

A.系统性风险

B.非系统性风险

C.利率风险

D.汇率风险

答案：A

解析：不同类型的股票基金所面临的风险不同，系统性风险往往是投资回报的来源，是投资组合

需要主动暴露的风险。从风险管理的角度看，需要控制的是投资经理在该系统性风险的暴露是否

符合投资方针的规定。故选A。

114、下面属于货币时间价值的应用的是()

A.不要为撒掉的牛奶哭泣

B.谷贱伤农

C.卖的比买的精

D.早收晚付

答案：D

115、基金()是指通过对基金所拥有的全部资产及全部负债按一定的原则和方法进行估算，进

而确定基金资产公允价值的过程。

A.资产估值

B.基金清算

C.收益率计算

D.基金评价

答案为A

116、如果dt表示t时期的贴现因子，St表示t时期的即期利率，则贴现因子与即期利率的关

系式可以表示为（）。

A.dt=（1+st）t

B.dt-1/（1+st）t

C.dt=l+st）t

D.dt=l/（1+st）

答案：B

117、特雷诺比率与夏普比率相似，两者的区别在于特雷诺比率使用的是（），而夏普比率则对（）

进行了衡量。

A.系统风险；非系统风险

B.非系统风险；系统风险

C.系统风险；全部风险

D.非系统风险；全部风险

答案：C

解析：特雷诺比率与夏普比率相似，两者的区别在于特雷诺比率使用的是系统风险，而夏普比率

则对全部风险进行了衡量。

118、基金作为一个投资组合，其投资管理的根本能力为（）。

I.综合管理能力

II.证券选择能力

III.时机选择能力

IV.风险管理能力

A、I、II

B、I、n、w

c、II、III、IV

D、I、II、HLIV

答案为C

【解析】本题考查主动管理能力分析。基金作为一个投资组合，其投资管理的三大根本能力为风

险管理能力、证券选择能力和时机选择能力。

119、无论是哪一种衍生工具，都会影响交易者在未来某一时间的现金流，这体现了衍生工具的

()特征。

A、不确定性或高风险性

B、杠杆性

C、跨期性

D、联动性

答案为C

【解析】本题考查衍生工具的特点。每一种衍生工具都会影响交易者在未来某一时间的现金流,

跨期交易的特点非常明显。

120、世界上最早、最享盛誉和最有影响的股价指数是()。

A.道琼斯指数

B.金融时报指数

C.日经股价指数

D.恒生指数

答案为A

121、以下关于另类投资的优点与局限性的说法错误的是()。

A.风险可以降到趋近于零

B.缺乏监管和信息透明度

C.流动性较差，杠杆率偏高

D.估值难度大，难以对资产价值进行准确评估

答案为A

122、某可转换债券面值为250元，规定其转换价格为25元，则转换比例为(??)。

A.10

B.15

C.20

D.25

答案：A

123、关于M2测度，下列说法正确的是()。

A.是特瑞诺指数的一种替代形式

B.是信息比率一种替代形式

C.是詹森指数一种替代形式

D.是夏普指数一种替代形式

答案：D

解析：M2测度指标是一个赋予夏音比率以数值化解释的指标。

124、关于风险投资，下列表述错误的是（）。

A、风险投资一般采用股权形式将资金投入提供具有创新性的专门产品或服务的初创型企业

B、风险投资被认为是私募股权投资中处于高风险领域的战略

C、风险投资的收益来自企业成熟壮大之后的股权转让

D、风险资本的主要目的是为了取得对企业的长久控制权以及获得企业的利润分配

答案为D

【解析】本题考查风险资本。风险资本的主要目的并不是为了取得对企业的长久控制权以及获得

企业的利润分配,而在于通过资本的退出，从股权增值当中获取高回报。

125、已知某基金近两年来累计收益率为20%,那么应用几何平均收益率计算的该基金的年平均

收益率应为（）%。

A.7.5

B.9.5

C.8.5

D.10.5

答案：B

解析：（1+20%）P1/2P-1=9.5%»

126、在行业的生命周期中，产品销售的收入为该行业的公司带来稳定的现金流的时期是（）。

A、初创期

B、成长期

C、成熟期

D、衰退期

答案为C

【解析】本题考查行业分析。成熟期产品销售的收入为该行业的公司带来稳定的现金流。

127、基金赎回费率不得超过基金份额赎回金额的（）。

A.1.5%

B.1%

C.3%

D.5%

答案：D

解析：基金赎回费率规定不得超过赎回金额的5%。

128＞在我国，货币市场工具不包括（）。

A、中央银行票据

B、2年以内的银行定期存款

C、剩余期限在397天以内（含397天）的债券

D、资产支持证券

答案为B

【解析】本题考查常用的货币市场工具。在我国，货币市场工具主要包括现金，期限在1年以内

（含1年）的银行存款、债券回购、中央银行票据、同业存单，剩余期限在397天以内（含397）

的债券、非金融企业债务融资工具、资产支持证券，以及中国证监会、中国人民银行认可的其他

具有良好流动性的其他货币市场工具。

129、关于另类投资产品的局限性，下列错误的是（）。

A.缺乏监管和信息透明度

B.流动性较差，杠杆率偏高

C.估值难度大，难以对资产价值进行准确评估

D.流动性较好，杠杆率偏低

答案：D

解析：另类投资的局限性：（1）缺乏监管和信息透明度；（2）流动性较差，杠杆率偏高；（3）估

值难度大，难以对资产价值进行准确评估

130、下列不属于货币市场工具的是（）。

A.银行回购协议

由银行承兑汇票

C.短期国债

D.股票

答案：D

解析：货币市场工具包括银行回购协议、定期存款、商业票据、银行承兑汇票、短期国债、中央

银行票据等。

131、系统性风险的存在是由于某些因素能够通过多种作用机制同时对市场上大多数资产的价格

或收益造成同向影响，这些因素常常被称为系统性因素，它往往不受证券发行主体及投资主体的

控制。系统性因素一般为宏观层面的因素，主要包含政治因素、宏观经济因素、法律因素以及某

些不可抗力因素。系统性风险具有以下几个特征：由同一个因素导致大部分资产的价格变动，大

多数资产价格变动方向往往是相同的，无法通过分散化投资来回避。上述说法()。

A错误

B.部分错误

C.正确

D.部分正确

答案：C

解析：考察系统性风险知识点。

132、根据规定，符合条件的港资金融机构可按照内地有关规定在内地设立的合资基金管理公司，

港资持股比例可达()以上。

A、40%

B、50%

C、59%

D、80%

答案为B

【解析】本题考查合资基金管理公司的设立形式及标准。根据香港与内地于2013年8月29日签

署的《内地与香港关于建立更紧密经贸关系的安排》(CEPA)第十份补充协议，允许符合条件的

港资金融机构按照内地有关规定在内地设立合资基金管理公司，港资持股比例可达50%以上。

133、存续期募集信息披露主要指开放式基金在基金合同生效后每()披露一次更新的招募说明

书。

A.1个月

B.3个月

C.6个月

D.12个月

答案：C；解析存续期募集信息披露主要指开放式基金在基金合同生效后每6个月披露一次更新

的招募说明书。

134、另类投资不但为经济发展和产业转型提供资金支持，而且为未来不断增长的()的需求提

供了解决方案。

A.储蓄管理

B.风险管理

C.投资管理

D.财富管理

答案：D；

解析：另类投资不但为经济发展和产业转型提供资金支持，而且为未来不断增长的财富管理的需

求提供了解决