“营改增”下融资租赁企业的变革与应对：基于试点地区的深度剖析

“营改增”下融资租赁企业的变革与应对：基于试点地区的深度剖析一、引言1.1研究背景与意义1.1.1研究背景随着经济全球化和国内经济的持续发展，我国税收制度也在不断改革与完善，其中“营改增”是一项具有深远影响的重大举措。“营改增”即营业税改征增值税，其核心目的在于避免重复征税，促进社会形成更好的良性循环，助力企业降低税负。在原有的税制结构中，增值税和营业税分立并行，是两个最为重要的流转税税种。然而，随着经济的进一步发展，这种税制逐渐暴露出诸多缺陷，如将第三产业排除在增值税的征税范围之外，这极大地限制了服务业的发展；部分商品和服务业区分困难，给税收征管工作带来了极大的不便。2011年底，我国做出重要决策，决定将原来征收营业税的交通运输业和部分现代服务业纳入增值税的征税范围，并率先以上海市作为改革试点。此后，“营改增”试点范围逐步扩大。截至2012年底，“营改增”的“6+1”试点由上海市成功扩大到8个省（市）。2013年5月24日，《关于在全国开展交通运输业和部分现代服务业营业税改征增值税试点税收政策的通知》印发，这使得营改增试点和行业范围进一步拓展。到了2016年3月23日，《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》发布，明确自2016年5月1日起，“营改增”在全国范围内的所有行业全面展开，至此，营业税正式退出税收历史舞台。融资租赁行业作为现代金融业的重要分支，在我国经济发展中占据着日益重要的地位。它是集融资与融物、贸易与技术更新于一体的新型金融产业，通过独特的业务模式，为企业提供了灵活的融资解决方案。融资租赁指出租人根据承租人对租赁物件的特定要求和对供货人的选择，出资向供货人购买租赁物件，并租给承租人使用，承租人则分期向出租人支付租金，在租赁期内租赁物件的所有权属于出租人所有，承租人拥有租赁物件的使用权。这种模式对于减轻承租人的资金压力、保证出租人的生产制造活动具有关键作用，进而对维护社会主义市场经济的正常有序运行意义重大。融资租赁行业能够为企业提供灵活的融资解决方案，尤其是对于那些资金需求较大、但传统融资渠道受限的企业而言，融资租赁成为了重要的融资途径；它还有助于企业优化资产负债结构，提高资金使用效率，促进设备的更新换代和技术升级，推动产业的发展和升级。在“营改增”全面推行的大背景下，融资租赁行业不可避免地受到了深刻影响。由于其业务模式的特殊性以及与上下游企业紧密的关联，“营改增”对融资租赁企业的税负、财务状况、经营策略等方面都产生了一系列连锁反应。这些影响既带来了机遇，也带来了挑战。因此，深入研究“营改增”对融资租赁企业的影响，并探寻有效的税务筹划策略，成为了融资租赁企业在新税制环境下实现可持续发展的关键课题。1.1.2研究意义本研究具有重要的理论与实践意义，主要体现在以下几个方面：助力融资租赁企业应对“营改增”：通过深入剖析“营改增”对融资租赁企业的影响，企业能够全面、系统地了解新税制给自身带来的变化。在此基础上，企业可以有针对性地制定税务筹划方案，合理降低税负，优化财务状况，提高资金使用效率，增强自身在市场中的竞争力，从而更好地适应“营改增”后的税收环境，实现稳定、健康发展。为完善我国融资租赁税收政策提供参考：对“营改增”后融资租赁企业面临的问题进行研究，能够为政府部门提供丰富、详实的决策依据。政府可以根据研究结果，结合融资租赁行业的特点和发展需求，进一步优化和完善相关税收政策。这不仅有助于解决企业在发展过程中遇到的实际困难，还能促进融资租赁行业的规范化、标准化发展，使其在我国经济发展中发挥更大的作用。为融资租赁行业发展提供有益参考：研究成果能够为融资租赁行业内的其他企业提供宝贵的借鉴经验，帮助它们更好地理解“营改增”政策，认识到政策调整带来的机遇与挑战。企业可以根据自身实际情况，参考本研究提出的税务筹划建议，制定适合自己的发展战略，避免在发展过程中走弯路，推动整个融资租赁行业的健康、有序发展。1.2研究方法与创新点1.2.1研究方法文献研究法：广泛搜集国内外关于“营改增”和融资租赁的相关文献资料，包括学术论文、研究报告、政策法规等。对这些资料进行系统梳理和分析，了解前人在该领域的研究成果和研究现状，为本文的研究提供坚实的理论基础和丰富的研究思路，避免研究的盲目性和重复性。案例分析法：选取试点地区具有代表性的融资租赁公司作为具体案例，深入研究“营改增”对其税负、财务状况、经营策略等方面产生的实际影响。通过对案例的详细分析，揭示“营改增”在实际应用中存在的问题，并提出针对性的解决措施和税务筹划建议，使研究更具实践指导意义。数据分析法：收集试点地区融资租赁公司在“营改增”前后的财务数据，运用科学的数据分析方法，对这些数据进行深入挖掘和分析。通过数据对比，直观、准确地展现“营改增”对融资租赁企业各项财务指标的影响，为研究结论提供有力的数据支持，增强研究的科学性和可信度。1.2.2创新点研究视角创新：从试点地区融资租赁公司的多维度出发，综合考虑不同规模、不同业务模式的融资租赁企业在“营改增”过程中受到的影响。这种全面、细致的研究视角能够更真实、全面地反映“营改增”政策对融资租赁行业的影响，弥补了以往研究在视角上的局限性。提出针对性税务筹划方案：根据试点地区融资租赁公司的实际情况和“营改增”带来的影响，结合相关税收政策和法规，提出具有高度针对性和可操作性的税务筹划方案。这些方案不仅考虑了企业的短期利益，还兼顾了企业的长期发展战略，能够为融资租赁企业在“营改增”背景下的税务筹划提供切实可行的指导。二、“营改增”相关政策解读2.1“营改增”政策概述在我国原有的税收体系中，营业税和增值税是两大重要的流转税税种，二者并行存在。营业税主要针对提供应税劳务、转让无形资产和销售不动产的单位和个人，以其营业额为计税依据进行征收；增值税则以商品（含应税劳务）在流转过程中产生的增值额作为计税依据。然而，这种税制结构逐渐暴露出诸多问题。一方面，营业税存在重复征税现象，企业每经过一个经营环节，都需按照营业额全额缴纳营业税，这使得企业税负随着经营环节的增多而不断加重，抑制了企业的专业化分工和协作发展。另一方面，由于营业税和增值税分属不同的征税范围，导致增值税的抵扣链条在某些环节中断，无法充分发挥增值税避免重复征税、促进经济效率提升的优势。为了解决这些问题，推动经济结构调整和产业升级，我国自2011年开始逐步推行“营改增”政策。2011年11月16日，财政部和国家税务总局发布《营业税改征增值税试点方案》，明确从2012年1月1日起，在上海市交通运输业和部分现代服务业开展营业税改征增值税试点。此后，试点范围不断扩大，2012年9月1日起，试点范围分批扩大至北京、天津、江苏、浙江、安徽、福建、湖北、广东和厦门、深圳10个省（直辖市、计划单列市）。2013年8月1日，“营改增”试点在全国范围内推开，并将广播影视服务业纳入试点范围。2014年1月1日，铁路运输和邮政业纳入“营改增”试点；2014年6月1日，电信业纳入“营改增”试点。2016年5月1日，“营改增”全面推开，将建筑业、房地产业、金融业、生活服务业纳入试点范围，实现了增值税对货物和服务的全覆盖，营业税退出历史舞台。“营改增”政策的实施对我国税收体系和经济结构调整具有重要意义。从税收体系角度来看，“营改增”消除了重复征税，完善了增值税抵扣链条，使税收制度更加科学合理，提高了税收征管效率，减少了税收漏洞，促进了税收公平。从经济结构调整角度来看，“营改增”鼓励企业专业化分工和协作，促进了服务业的发展，推动了产业结构的优化升级；降低了企业税负，激发了企业的创新活力和市场竞争力，促进了经济的可持续发展。2.2融资租赁企业“营改增”前后税收政策对比2.2.1税目与税率变化在“营改增”之前，融资租赁业务被归类为“金融保险业”，适用营业税，税率为5%。在这种税制下，融资租赁企业以其向承租者收取的全部价款和价外费用（包括残值）减除出租方承担的出租货物的实际成本后的余额为营业额计算缴纳营业税。“营改增”之后，融资租赁业务的税目和税率发生了较大变化。有形动产融资租赁服务，适用增值税税率，在不同阶段有所调整。2012-2018年4月期间，税率为17%；自2018年5月1日起，调整为16%；自2019年4月1日起，进一步调整为13%。不动产融资租赁服务，自2016年5月1日“营改增”全面推开时，适用税率为11%；自2018年5月1日起，调整为10%；自2019年4月1日起，调整为9%。融资性售后回租业务在“营改增”后，从原属于“租赁服务-融资租赁服务”税目，调整为“金融服务-贷款服务”税目，适用增值税税率为6%。这种税目和税率的变化，对融资租赁企业的税负产生了直接影响。由于增值税税率相对较高，若企业不能充分获取进项税额进行抵扣，可能导致税负增加。但从另一个角度看，增值税的抵扣机制也为企业提供了通过合理筹划降低税负的空间，促使企业更加注重进项税额的管理和控制。2.2.2计税依据与计税方法差异“营改增”前，融资租赁企业营业税的计税依据为向承租者收取的全部价款和价外费用（包括残值）减除出租方承担的出租货物的实际成本后的余额。实际成本包括货物的购入价、关税、增值税、消费税、运杂费、安装费、保险费和贷款的利息（包括外汇借款和人民币借款利息）。这种计税方式在一定程度上考虑了出租方的成本支出，但由于营业税不能抵扣进项税额，存在重复征税的问题。“营改增”后，一般计税方法下，融资租赁企业以取得的全部价款和价外费用，扣除支付的借款利息（包括外汇借款和人民币借款利息）、发行债券利息和车辆购置税后的余额为销售额计算缴纳增值税。对于融资性售后回租服务，以取得的全部价款和价外费用（不含本金），扣除对外支付的借款利息（包括外汇借款和人民币借款利息）、发行债券利息后的余额作为销售额。同时，一般纳税人可以凭取得的增值税专用发票抵扣进项税额。简易计税方法下，适用于小规模纳税人以及一般纳税人发生财政部和国家税务总局规定的特定应税行为，按照销售额和征收率计算应纳税额，不得抵扣进项税额，征收率通常为3%。与“营改增”前相比，“营改增”后的计税依据在扣除项目上有所调整，并且引入了进项税额抵扣机制，使得计税方法更加复杂，但也更加科学合理。企业需要准确核算销售额和进项税额，合理选择计税方法，以降低税负。2.2.3税收优惠政策调整“营改增”前，融资租赁企业在营业税方面享受一些特定的优惠政策，但整体优惠力度和范围相对有限。“营改增”后，为了确保融资租赁行业平稳过渡，国家出台了一系列税收优惠政策。其中，即征即退政策是较为重要的一项。经人民银行、银监会或者商务部批准从事融资租赁业务的试点纳税人中的一般纳税人，提供有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务，对其增值税实际税负超过3%的部分实行增值税即征即退政策。享受这一政策需要满足一定的条件和范围限制。企业必须是经相关部门批准从事融资租赁业务的一般纳税人，并且业务必须是有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务。实际税负的计算方式也有明确规定，这要求企业准确核算相关数据，以确定是否符合即征即退的条件。除了即征即退政策外，“营改增”后融资租赁企业在一些特定业务和领域可能还会享受其他税收优惠政策，如在跨境融资租赁业务中，可能涉及出口退税等优惠政策。这些税收优惠政策的调整，对融资租赁企业的税负和经营策略产生了重要影响，企业需要深入了解并合理利用这些政策，以实现自身的发展目标。三、“营改增”对融资租赁企业的影响3.1对企业税负的影响3.1.1理论分析在“营改增”之前，融资租赁企业缴纳营业税，计税依据为其向承租者收取的全部价款和价外费用（包括残值）减除出租方承担的出租货物的实际成本后的余额，税率为5%。营业税是一种价内税，其税负无法通过抵扣链条进行转嫁，这就导致在业务流转过程中，每经过一个环节都可能产生重复征税的问题。例如，在租赁设备的采购环节，企业已经承担了设备的增值税，但在缴纳营业税时，这部分已缴纳的增值税无法得到抵扣，从而加重了企业的整体税负。“营改增”之后，融资租赁企业的税务处理发生了显著变化。在销项税额方面，有形动产融资租赁服务适用的增值税税率在不同阶段有所调整，2012-2018年4月期间为17%，2018年5月1日起调整为16%，2019年4月1日起进一步调整为13%；不动产融资租赁服务在2016年5月1日“营改增”全面推开时适用税率为11%，2018年5月1日起调整为10%，2019年4月1日起调整为9%；融资性售后回租业务适用“金融服务-贷款服务”税目，增值税税率为6%。较高的增值税税率可能会增加企业的销项税额，从而对企业税负产生影响。然而，增值税的一大优势在于其进项税额抵扣机制。企业在购置租赁设备、支付与租赁业务相关的费用（如运输费、保险费等）时，如果能够取得合法有效的增值税专用发票，就可以将这些发票上注明的进项税额从销项税额中抵扣。这在一定程度上能够减轻企业的实际税负，尤其是对于那些进项税额较大的企业来说，抵扣效应更为明显。例如，某融资租赁企业在“营改增”后开展一笔有形动产融资租赁业务，向承租人收取的租金及价外费用共计1130万元（含税），适用增值税税率为13%，则其销项税额为1130÷(1+13%)×13%=130万元。若该企业在购置租赁设备时支付了800万元（含税），取得了税率为13%的增值税专用发票，可抵扣的进项税额为800÷(1+13%)×13%≈92.04万元，那么该企业实际应缴纳的增值税为130-92.04=37.96万元。如果在“营改增”前，该业务按照营业税计算，假设其营业额为1130万元（含税），扣除出租货物的实际成本800万元（含税）后的余额为营业额，税率为5%，则应缴纳营业税(1130-800)×5%=16.5万元。从这个简单的例子可以看出，“营改增”后企业的税负变化不仅取决于销项税额和进项税额的具体数值，还与企业的业务模式、成本结构等因素密切相关。如果企业能够充分获取进项税额进行抵扣，“营改增”有可能降低企业的税负；反之，如果进项税额不足，企业的税负可能会增加。此外，“营改增”后融资租赁企业还可能享受一些税收优惠政策，如即征即退政策。经人民银行、银监会或者商务部批准从事融资租赁业务的试点纳税人中的一般纳税人，提供有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务，对其增值税实际税负超过3%的部分实行增值税即征即退政策。这一政策在一定程度上减轻了符合条件企业的税负，鼓励了融资租赁业务的发展。但享受该政策需要满足一定的条件，如企业必须是经相关部门批准的一般纳税人，且业务必须是有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务等，实际操作中，部分企业可能由于各种原因无法满足这些条件，从而无法享受这一优惠政策。3.1.2试点地区案例数据分析为了更直观地了解“营改增”对融资租赁企业税负的实际影响，选取试点地区A融资租赁公司作为案例进行深入分析。A公司是一家具有代表性的融资租赁企业，主要从事有形动产融资租赁业务，在“营改增”前后业务规模和经营状况相对稳定，具有一定的研究价值。收集A公司在“营改增”前（2011-2012年）和“营改增”后（2013-2014年）的财务数据，包括营业收入、成本、缴纳的税款等。通过对这些数据的整理和统计，对比“营改增”前后公司税负的变化情况。年份营业收入（万元）营业成本（万元）缴纳营业税（万元）缴纳增值税（万元）税负率（营业税/营业收入）税负率（增值税/营业收入）201150003500100-2%-201255003800110-2%-201360004000-120-2%201465004300-130-2%从表中数据可以看出，“营改增”前A公司的营业税税负率均为2%。“营改增”后，虽然公司的营业收入和营业成本都有所增加，但增值税税负率也保持在2%，与“营改增”前基本持平。这表明在A公司的案例中，“营改增”对其税负并未产生明显的增加或减少。进一步分析发现，A公司在“营改增”后能够及时调整经营策略，加强与供应商的合作，确保在购置租赁设备时能够取得足额的增值税专用发票，从而充分享受进项税额抵扣政策。例如，在2013年，公司购置了一批价值3000万元的租赁设备，取得了税率为17%的增值税专用发票，可抵扣的进项税额为3000÷(1+17%)×17%≈435.9万元，这在很大程度上抵消了因税率提高带来的销项税额增加，使得公司的税负保持稳定。再选取试点地区的B融资租赁公司进行分析。B公司同样从事有形动产融资租赁业务，但业务模式与A公司略有不同，其在设备采购环节的成本占比较高，且部分供应商无法提供增值税专用发票。年份营业收入（万元）营业成本（万元）缴纳营业税（万元）缴纳增值税（万元）税负率（营业税/营业收入）税负率（增值税/营业收入）20114000300050-1.25%-20124500330055-1.22%-201350003600-80-1.6%201455003900-90-1.64%从B公司的数据可以看出，“营改增”前其营业税税负率较低，分别为1.25%和1.22%。“营改增”后，增值税税负率明显上升，2013年为1.6%，2014年进一步上升至1.64%。这主要是因为B公司在设备采购环节虽然成本较高，但由于部分供应商无法提供增值税专用发票，导致其进项税额抵扣不足。例如，2013年公司购置设备花费3000万元，但仅有2000万元取得了增值税专用发票，可抵扣进项税额为2000÷(1+17%)×17%≈290.6万元，而销项税额为5000÷(1+17%)×17%≈726.5万元，应缴纳增值税726.5-290.6=435.9万元，经过计算税负率上升。通过对试点地区A、B两家融资租赁公司的案例数据分析可以发现，“营改增”对融资租赁企业税负的影响存在差异。对于能够充分获取进项税额抵扣的企业，如A公司，“营改增”后税负基本保持稳定；而对于进项税额抵扣不足的企业，如B公司，“营改增”则导致了税负的上升。这表明企业的进项税额获取能力和成本结构在“营改增”后对税负变化起着关键作用，企业需要根据自身实际情况，合理调整经营策略和税务筹划方案，以应对“营改增”带来的税负变化。3.2对企业财务状况的影响3.2.1对资产负债表的影响在“营改增”之前，融资租赁企业购置的固定资产按照含税价格入账。例如，企业购置一台价值100万元（含税）的设备用于融资租赁业务，该设备入账价值即为100万元。在计提折旧时，以100万元为基数进行计算。“营改增”之后，由于增值税是价外税，企业购置固定资产时，如果取得合法有效的增值税专用发票，固定资产的入账价值将按照不含税价格计算。假设上述设备增值税税率为13%，则不含税价格为100÷(1+13%)≈88.5万元，企业按照88.5万元入账固定资产。这使得固定资产的入账价值降低，进而导致在后续折旧计提时，折旧金额也相应减少。折旧作为成本费用的一部分，其减少会影响企业的利润表和资产负债表中的相关项目。在负债项目方面，“营改增”对融资租赁企业的应交税费项目产生了明显影响。“营改增”前，企业缴纳营业税，其应纳税额的计算相对简单，按照营业额乘以营业税税率即可得出。“营改增”后，增值税的计算涉及销项税额和进项税额的抵扣，应纳税额为销项税额减去进项税额后的余额。这使得应交税费项目的核算变得更加复杂，企业需要准确核算各项业务的销项税额和可抵扣的进项税额，以确定当期应缴纳的增值税额。如果企业在某一时期进项税额较多，可能会出现应交税费为负数的情况，这在“营改增”前是不存在的，这种变化会对资产负债表中负债项目的金额和结构产生影响。此外，“营改增”还可能影响企业的长期应付款项目。在融资租赁业务中，承租人支付的租金包含本金和利息两部分。“营改增”前，租金按照含税金额进行核算，长期应付款的金额也相应包含了营业税。“营改增”后，租金中的增值税部分需要单独核算，这会导致长期应付款的入账金额发生变化，进而影响企业的负债结构。例如，一份融资租赁业务合同约定承租人每年支付租金100万元（含税），“营改增”前长期应付款按照100万元入账；“营改增”后，假设增值税税率为13%，则不含税租金为100÷(1+13%)≈88.5万元，长期应付款按照88.5万元入账，剩余的11.5万元作为增值税单独核算。3.2.2对利润表的影响“营改增”对融资租赁企业营业收入的确认产生了显著影响。在“营改增”之前，企业的营业收入按照含税的租金收入全额确认。例如，企业向承租人收取一年的租金100万元，这100万元全部确认为营业收入。“营改增”之后，由于增值税是价外税，营业收入需要按照不含税的租金收入进行确认。假设增值税税率为13%，则不含税租金收入为100÷(1+13%)≈88.5万元，企业只能将88.5万元确认为营业收入，这使得企业的营业收入在账面上出现下降。这种变化不仅影响了企业的收入规模展示，还可能对企业的一些财务指标计算产生影响，如毛利率、净利率等。在成本方面，“营改增”同样带来了变化。如前文所述，固定资产入账价值的降低导致折旧费用减少，这在一定程度上降低了企业的成本支出。企业在购置设备、接受服务等过程中取得的增值税进项税额可以抵扣，减少了实际的成本负担。假设企业在“营改增”后购置一批设备，支付价款113万元（含税），取得增值税专用发票，可抵扣进项税额13万元，那么企业实际的设备购置成本为100万元，相比“营改增”前成本降低。但如果企业无法取得足额的进项税额抵扣，或者进项税额抵扣的时间滞后，可能会导致企业成本在短期内上升，影响企业的利润水平。综合营业收入和成本的变化，“营改增”对融资租赁企业利润的影响较为复杂。如果企业能够充分利用进项税额抵扣政策，降低成本的幅度大于营业收入下降的幅度，企业的利润可能会增加；反之，如果成本降低不明显，而营业收入下降较多，企业的利润则可能减少。例如，某融资租赁企业在“营改增”前营业收入为1000万元，成本为800万元，利润为200万元；“营改增”后，营业收入变为885万元（含税收入1000万元换算为不含税收入），成本由于折旧减少和进项税额抵扣等因素变为750万元，此时利润为135万元，利润有所下降。但如果企业通过优化采购渠道，进一步降低成本，或者提高租金定价以弥补营业收入的下降，利润情况可能会有所不同。3.2.3对现金流量表的影响在经营活动现金流量方面，“营改增”对融资租赁企业产生了多方面影响。从现金流入角度来看，由于营业收入按照不含税金额确认，企业收到的租金中增值税部分需要单独核算，不再直接计入营业收入现金流。这可能导致经营活动现金流入在账面上有所减少，但实际上企业的现金收款总额可能并未发生变化，只是现金流的分类和核算方式发生了改变。从现金流出角度来看，企业在购置设备、支付费用等过程中，如果能够取得增值税专用发票，支付的款项中包含的进项税额部分可以抵扣，减少了实际的现金流出。例如，企业购买一台设备支付113万元（含税），取得增值税专用发票后，可抵扣进项税额13万元，实际现金流出为100万元，相比“营改增”前减少了13万元。但如果企业无法及时取得进项税额抵扣，或者进项税额抵扣的审批流程较长，可能会导致短期内现金流出增加，影响企业的资金流动性。在投资活动现金流量方面，“营改增”主要影响企业购置固定资产等长期资产的现金支出。如前所述，固定资产入账价值的降低使得企业在购置固定资产时支付的价款中增值税部分可以单独核算，减少了投资活动现金流出的金额。假设企业购置一项固定资产，“营改增”前需支付100万元（含税），“营改增”后支付100万元（含税），但可抵扣进项税额13万元，实际投资活动现金流出为87万元，减少了13万元。这在一定程度上减轻了企业的资金压力，有利于企业进行更多的投资活动，促进企业的发展。在筹资活动现金流量方面，“营改增”对融资租赁企业的影响相对较小。企业的筹资活动主要包括吸收投资、取得借款、偿还债务等，这些活动与增值税的关联性不大。但在一些特殊情况下，如企业发行债券筹集资金用于购置固定资产，“营改增”后由于固定资产入账价值和进项税额抵扣的变化，可能会间接影响企业的筹资决策和筹资成本。例如，企业原本计划发行债券筹集100万元用于购置固定资产，“营改增”后由于固定资产实际购置成本降低，可能只需要筹集87万元（假设可抵扣进项税额13万元），从而调整债券发行规模和筹资结构。3.3对企业业务模式的影响3.3.1直租与售后回租业务的选择变化在“营改增”之前，直租和售后回租业务在税收政策上的差异相对较小，融资租赁企业在选择业务模式时主要考虑客户需求、市场环境等因素。“营改增”之后，两种业务模式在税收成本和收益上出现了明显变化，这促使企业重新审视业务模式的选择。对于直租业务，“营改增”后其增值税税率相对较高。以有形动产直租业务为例，在不同阶段适用的增值税税率分别为17%、16%和13%。这意味着企业在直租业务中需要缴纳较高的销项税额。但直租业务也有其优势，承租人可以通过取得增值税专用发票进行进项税额抵扣，从而降低自身的成本。对于那些需要大量购置设备且具备一般纳税人资格的企业来说，直租业务具有一定的吸引力。例如，某制造企业需要购置一批生产设备，通过直租方式从融资租赁企业租入设备，支付租金并取得增值税专用发票，可抵扣进项税额，降低了企业的实际设备购置成本。对于融资租赁企业而言，如果能够充分获取进项税额抵扣，直租业务的税负可以得到一定程度的控制。如企业在购置租赁设备时取得了足额的增值税专用发票，其进项税额可以抵扣销项税额，从而减轻税负。售后回租业务在“营改增”后的税收政策发生了较大变化。它从原属于“租赁服务-融资租赁服务”税目调整为“金融服务-贷款服务”税目，四、试点地区融资租赁公司案例分析4.1案例公司选取与背景介绍为深入探究“营改增”对融资租赁企业的实际影响，选取试点地区的C融资租赁公司作为案例研究对象。C公司成立于2010年，坐落于“营改增”试点的核心区域，具有独特的地域优势，能够率先接触和适应新的税收政策环境。公司注册资本为5亿元，经过多年的稳健发展，已成长为一家在行业内颇具影响力的中型融资租赁企业。在公司规模方面，C公司拥有一支专业素养高、业务经验丰富的团队，员工总数达200余人，其中包括金融、财务、法律、设备技术等多领域的专业人才，能够为客户提供全方位、专业化的融资租赁服务。公司的资产规模逐年稳步增长，截至2022年底，总资产达到50亿元，业务覆盖全国多个地区，与众多知名企业建立了长期稳定的合作关系。C公司的业务范围广泛，涵盖了多个行业领域。在设备租赁方面，公司涉及工程机械、医疗设备、交通运输设备等，为制造企业、医疗机构、物流企业等提供设备融资租赁服务，帮助企业解决设备购置资金难题，促进企业的设备更新和技术升级。在基础设施租赁领域，公司参与了城市轨道交通、能源设施等项目的融资租赁业务，为基础设施建设提供了重要的资金支持，推动了城市的发展和基础设施的完善。此外，C公司还积极拓展新能源领域的融资租赁业务，如风力发电设备、太阳能发电设备等，响应国家绿色发展战略，助力新能源产业的快速发展。C公司采用直接租赁和售后回租两种主要经营模式。在直接租赁模式下，C公司根据承租人的需求，从设备供应商处采购设备，然后将设备出租给承租人使用，承租人按照租赁合同约定分期支付租金。这种模式能够满足企业对新设备的需求，同时减轻企业一次性购置设备的资金压力。例如，某制造企业计划扩大生产规模，需要购置一批先进的生产设备，但由于资金有限，无法一次性支付设备款项。C公司通过直接租赁模式，为该企业提供了设备融资服务，使企业顺利获得设备并投入生产，提高了企业的生产能力和市场竞争力。在售后回租模式下，承租人将自有设备出售给C公司，然后再从C公司租回设备继续使用。这种模式有助于企业盘活存量资产，提高资金的流动性，优化企业的财务结构。比如，某企业拥有一套闲置的设备，但企业急需资金用于其他业务拓展。C公司通过售后回租模式，购买了该企业的设备，并将设备回租给企业，企业获得了资金，同时不影响设备的正常使用，实现了资产的有效利用。C公司凭借其灵活的经营模式和优质的服务，在融资租赁市场中占据了一席之地，取得了良好的经营业绩。4.2“营改增”对案例公司的具体影响分析4.2.1税负变化分析“营改增”政策的实施对C融资租赁公司的税负产生了显著影响，其中增值税和企业所得税的变化尤为突出。在增值税方面，“营改增”前，C公司从事融资租赁业务缴纳营业税，税率为5%。以2011年为例，公司当年取得融资租赁业务收入10000万元，按照营业税计算，应缴纳营业税10000×5%=500万元。“营改增”后，公司作为一般纳税人，提供有形动产融资租赁服务，适用增值税税率在不同阶段有所变化。2012-2018年4月期间为17%，2018年5月1日起调整为16%，2019年4月1日起进一步调整为13%。假设2013年公司取得有形动产融资租赁业务收入12000万元（含税），购置租赁设备支付10000万元（含税），取得税率为17%的增值税专用发票。首先计算销项税额，12000÷(1+17%)×17%≈1743.59万元；可抵扣的进项税额为10000÷(1+17%)×17%≈1452.99万元；则应缴纳增值税1743.59-1452.99=290.6万元。与“营改增”前相比，虽然税率大幅提高，但由于存在进项税额抵扣机制，增值税税负在一定程度上得到了控制。然而，在实际经营中，C公司并非总能顺利获取足额的进项税额抵扣。部分供应商由于自身规模或业务性质等原因，无法提供增值税专用发票，或者提供的发票存在问题，导致公司进项税额抵扣不足。例如，在2014年，公司与一家小型设备供应商合作，采购设备时对方只能提供普通发票，无法进行进项税额抵扣，这使得公司在该笔业务中的增值税税负明显增加。在企业所得税方面，“营改增”对C公司也产生了多方面的影响。一方面，“营改增”后公司营业收入的确认发生了变化。由于增值税是价外税，营业收入按照不含税金额确认，相比“营改增”前含税收入全额确认，营业收入在账面上有所下降。如2015年公司取得融资租赁业务含税收入15000万元，“营改增”前确认营业收入15000万元；“营改增”后，假设增值税税率为17%，不含税营业收入为15000÷(1+17%)≈12820.51万元。营业收入的下降会直接影响企业的应纳税所得额。另一方面，成本费用的变化也会影响企业所得税。如前文所述，固定资产入账价值的降低导致折旧费用减少，这在一定程度上增加了企业的应纳税所得额。而企业在购置设备、接受服务等过程中取得的增值税进项税额可以抵扣，减少了实际的成本支出，又会相应减少应纳税所得额。综合这些因素，C公司在“营改增”后企业所得税的计算变得更加复杂，需要准确核算各项收入和成本费用，以确定合理的应纳税所得额。例如，2016年公司通过准确核算，利用进项税额抵扣和合理的成本费用列支，使得企业所得税税负在“营改增”后保持相对稳定。但在2017年，由于业务结构调整和部分成本费用的增加，尽管有进项税额抵扣的影响，企业所得税税负仍略有上升。4.2.2财务指标变动分析“营改增”对C融资租赁公司的资产负债率、利润率、净资产收益率等财务指标产生了显著的影响，这些变化从不同角度反映了公司财务状况和经营成果的改变。资产负债率是衡量企业长期偿债能力的重要指标。“营改增”后，C公司的资产负债率发生了一定变化。如前文所述，“营改增”使得固定资产入账价值降低，同时长期应付款的入账金额也可能因租金中增值税的单独核算而发生改变，这些变化会影响资产和负债项目的金额，进而对资产负债率产生影响。以2012-2013年为例，2012年“营改增”前公司资产总额为30亿元，负债总额为20亿元，资产负债率为20÷30×100%≈66.67%。2013年“营改增”后，由于固定资产入账价值降低以及长期应付款核算的变化，资产总额调整为28亿元，负债总额调整为18亿元，资产负债率变为18÷28×100%≈64.29%。资产负债率的下降表明公司的长期偿债能力有所增强，财务风险相对降低。这是因为固定资产入账价值的降低减少了资产总额，而负债总额的调整幅度相对较小，使得资产负债率下降。这可能是由于公司在“营改增”后优化了资产结构，合理安排了债务融资，从而改善了长期偿债能力。利润率是衡量企业盈利能力的关键指标。“营改增”对C公司利润率的影响较为复杂，涉及营业收入和成本费用的多方面变化。“营改增”后，营业收入按照不含税金额确认，导致营业收入在账面上下降。同时，成本费用方面，虽然固定资产折旧费用因入账价值降低而减少，且进项税额抵扣也在一定程度上降低了成本，但如果进项税额抵扣不足，或者市场环境变化导致租金收入受到影响，利润率仍可能受到不利影响。例如，2014年公司营业收入为18000万元（含税），“营改增”后不含税营业收入为18000÷(1+17%)≈15384.62万元。成本费用方面，由于部分供应商无法提供增值税专用发票，进项税额抵扣不足，使得实际成本支出增加。当年成本费用共计13000万元，而在“营改增”前假设成本费用为12000万元（不考虑增值税影响）。则“营改增”前利润率为(18000-12000)÷18000×100%≈33.33%，“营改增”后利润率为(15384.62-13000)÷15384.62×100%≈15.49%。可以看出，在这种情况下，“营改增”导致公司利润率大幅下降。但在2015年，公司通过加强供应商管理，确保能够获取足额的进项税额抵扣，同时优化租金定价策略，使得利润率有所回升。净资产收益率反映了股东权益的收益水平，用以衡量公司运用自有资本的效率。“营改增”对C公司净资产收益率的影响是营业收入、成本费用和资产结构等多方面因素综合作用的结果。由于营业收入和利润率的变化，以及资产负债率的调整对净资产的影响，净资产收益率也会相应改变。例如，2013年“营改增”前公司净利润为5000万元，净资产为10亿元，净资产收益率为5000÷100000×100%=5%。2014年“营改增”后，净利润因利润率下降变为3000万元，净资产由于资产负债率下降调整为9亿元，净资产收益率变为3000÷90000×100%≈3.33%。净资产收益率的下降表明公司运用自有资本获取收益的能力在一定程度上减弱。但随着公司不断调整经营策略，适应“营改增”政策，在后续年份中净资产收益率逐渐趋于稳定，并在一些业务优化措施的推动下有所提升。4.2.3业务调整策略面对“营改增”带来的诸多影响，C融资租赁公司积极采取业务调整策略，以适应新的税收政策环境，实现公司的可持续发展。在业务结构优化方面，C公司加大了直租业务的拓展力度。“营改增”后，直租业务虽然增值税税率相对较高，但承租人可以通过取得增值税专用发票进行进项税额抵扣，这对于一些具有一般纳税人资格且有设备购置需求的企业具有较大吸引力。C公司抓住这一市场需求变化，加强与设备供应商的合作，优化设备采购渠道，确保能够为承租人提供优质、价格合理的设备，并及时取得增值税专用发票。例如，公司与一家知名工程机械供应商建立了长期战略合作伙伴关系，共同推出针对建筑企业的直租业务方案。建筑企业通过直租方式从C公司租入工程机械，不仅解决了资金问题，还能获得增值税专用发票进行抵扣，降低了企业的运营成本。同时，C公司对售后回租业务进行了精细化管理。由于售后回租业务在“营改增”后税目和税率发生了变化，公司对该业务的风险和收益进行了重新评估，筛选优质客户，优化业务流程，提高业务的盈利能力。对于一些信用良好、资产质量高的企业，公司继续开展售后回租业务，并在合同条款设计上充分考虑税收因素，合理确定租金价格和支付方式，以确保公司在合规的前提下实现收益最大化。在客户选择方面，C公司更加注重客户的纳税身份和经营状况。优先选择具有一般纳税人资格的企业作为合作对象，因为这类客户能够充分利用“营改增”后的进项税额抵扣政策，降低自身成本，从而更有意愿与公司开展融资租赁业务。同时，公司加强对客户经营状况的评估，关注客户的行业前景、财务状况、信用记录等因素，降低业务风险。对于一些处于新兴行业、发展前景良好但资金暂时紧张的企业，公司通过创新业务模式，为其提供个性化的融资租赁解决方案。例如，针对一家新能源汽车制造企业，C公司根据其生产周期和资金回笼特点，设计了一款灵活的融资租赁方案，既满足了企业的设备融资需求，又保障了公司的资金安全。而对于一些经营状况不佳、信用风险较高的企业，公司则谨慎合作，避免因客户违约给公司带来损失。C公司还积极拓展新的业务领域，以分散风险，寻找新的利润增长点。随着国家对绿色产业的支持力度不断加大，公司加大了在新能源、节能环保等领域的业务布局。通过开展风力发电设备、太阳能发电设备、节能设备等融资租赁业务，公司不仅响应了国家政策，还获得了较好的经济效益和社会效益。公司还关注新兴技术领域，如人工智能、大数据等，为相关企业提供设备融资租赁服务，助力这些行业的发展，同时也为公司自身的发展开辟了新的空间。4.3案例公司的应对措施与成效C融资租赁公司在面对“营改增”带来的挑战时，积极采取了一系列应对措施，涵盖税务筹划、财务管理、业务拓展等多个方面，并且取得了显著的成效。在税务筹划方面，C公司深入研究“营改增”相关政策，充分利用税收优惠政策来降低税负。公司积极申请并满足有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务增值税实际税负超过3%部分即征即退的条件。通过精确的财务核算和税务申报，确保能够及时享受这一优惠政策。例如，2016年公司通过合理的税务筹划，使得有形动产融资租赁业务的增值税实际税负控制在4%，成功申请到了超过3%部分的即征即退，退还增值税款500万元，有效降低了公司的税负。公司优化进项税额管理，加强与供应商的沟通与合作，确保在购置租赁设备、接受服务等过程中能够取得合法有效的增值税专用发票。对于一些无法提供增值税专用发票的供应商，公司协商调整采购价格或寻找替代供应商，以保证进项税额的足额抵扣。在2017年，公司通过优化进项税额管理，使得进项税额抵扣率提高了10%，进一步降低了增值税税负。在财务管理方面，C公司加强了财务核算和风险管理。公司完善了财务核算体系，适应“营改增”后增值税的核算要求，确保财务数据的准确性和及时性。建立了专门的增值税核算台账，详细记录销项税额、进项税额、应纳税额等数据，便于财务分析和税务申报。同时，公司加强了风险管理，对“营改增”后可能出现的财务风险进行了全面评估和监控。针对进项税额抵扣不足可能导致的税负增加风险，公司制定了应急预案，通过调整租金定价、优化业务结构等方式来降低风险影响。在2018年，公司通过有效的财务管理，成功应对了因市场波动导致的进项税额抵扣困难问题，保持了财务状况的稳定。在业务拓展方面，C公司积极创新业务模式，提升市场竞争力。除了前文提到的加大直租业务拓展力度、优化售后回租业务和拓展新业务领域外，公司还加强了与金融机构的合作，开展联合租赁、杠杆租赁等业务模式。通过与银行、信托等金融机构合作，整合各方资源，为客户提供更丰富的融资解决方案，同时也降低了公司自身的资金压力和风险。例如，公司与一家银行合作开展联合租赁业务，为一家大型企业提供设备融资服务，银行提供大部分资金，C公司负责设备采购和租赁管理，双方共享收益、共担风险。这种合作模式不仅满足了客户的大额融资需求，也为公司带来了新的业务增长机会。通过以上应对措施的实施，C融资租赁公司取得了显著的成效。在税负方面，公司成功将增值税税负控制在合理范围内，避免了因“营改增”导致的税负大幅增加。企业所得税税负也通过合理的成本费用列支和税务筹划得到了有效控制。在财务状况方面，公司的资产负债率保持稳定，利润率逐渐回升，净资产收益率也在业务优化和成本控制的作用下有所提高。在业务发展方面，公司的业务规模不断扩大，市场份额逐步提升，新业务领域的拓展为公司带来了新的利润增长点，公司的综合竞争力得到了显著增强。例如，2019年公司的营业收入达到25000万元，同比增长20%；净利润为4000万元，同比增长33.33%。这些成效表明C公司的应对措施是有效的，为公司在“营改增”背景下的可持续发展奠定了坚实的基础。五、融资租赁企业应对“营改增”的税务筹划策略5.1合理选择纳税人身份一般纳税人与小规模纳税人在增值税的计算方式、税率以及税收优惠政策的适用等方面存在显著差异，这对融资租赁企业的税负产生着重要影响。一般纳税人适用一般计税方法，其应纳税额为当期销项税额抵扣当期进项税额后的余额。对于融资租赁企业而言，在直租业务中，有形动产融资租赁服务在不同阶段适用的增值税税率有所变化，如2012-2018年4月期间为17%，2018年5月1日起调整为16%，2019年4月1日起进一步调整为13%；不动产融资租赁服务的税率也经历了相应的调整。在售后回租业务中，融资性售后回租服务适用“金融服务-贷款服务”税目，增值税税率为6%。一般纳税人可以凭借取得的增值税专用发票抵扣进项税额，这使得企业在购置租赁设备、接受相关服务等过程中，如果能够获取足额的进项税额，就可以有效降低应纳税额。例如，某融资租赁企业在开展一笔直租业务时，向承租人收取租金1130万元（含税），适用税率13%，则销项税额为1130÷(1+13%)×13%=130万元。若企业在购置租赁设备时支付了800万元（含税），取得税率为13%的增值税专用发票，可抵扣进项税额800÷(1+13%)×13%≈92.04万元，实际应缴纳增值税130-92.04=37.96万元。小规模纳税人适用简易计税方法，按照销售额和征收率计算应纳税额，不得抵扣进项税额，征收率通常为3%。假设上述融资租赁业务由小规模纳税人开展，收取租金同样为1130万元（含税），则应缴纳增值税1130÷(1+3%)×3%≈32.91万元。从这个简单的例子可以看出，在某些情况下，小规模纳税人的税负可能低于一般纳税人。然而，企业在选择纳税人身份时，不能仅仅依据税率和税负的高低来决定，还需要综合考虑多方面因素。如果企业的业务规模较大，年应税销售额超过了小规模纳税人的标准（年应征增值税销售额500万元及以下），则通常会被认定为一般纳税人。企业的进项税额获取能力也是关键因素。如果企业在经营过程中能够稳定地取得大量合法有效的增值税专用发票，充分抵扣进项税额，那么作为一般纳税人可能更有利于降低税负。反之，如果企业难以获取进项税额，或者进项税额较少，小规模纳税人的简易计税方法可能更具优势。客户需求也是影响纳税人身份选择的重要因素。一些大型企业客户通常需要取得增值税专用发票进行进项税额抵扣，若融资租赁企业作为小规模纳税人只能开具普通发票或按照较低征收率开具增值税专用发票，可能会影响客户的合作意愿，进而对企业的业务拓展产生不利影响。因此，融资租赁企业在选择纳税人身份时，需要全面权衡自身的业务规模、进项税额获取能力以及客户需求等因素，以做出最有利于企业发展的决策。5.2优化业务模式5.2.1调整直租与售后回租业务比例“营改增”政策的实施，使得直租与售后回租业务在税率、计税依据以及税收优惠政策的适用上存在差异，这为融资租赁企业通过调整业务比例进行税务筹划提供了空间。在税率方面，直租业务中，有形动产直租业务在不同时期适用不同的增值税税率，如前文所述，历经多次调整。不动产直租业务的税率也随着政策变化而改变。而售后回租业务在“营改增”后被归类为“金融服务-贷款服务”，适用增值税税率为6%。较低的税率使得售后回租业务在税收成本上具有一定优势，尤其是对于那些对税率较为敏感的客户群体，售后回租业务可能更具吸引力。计税依据上，直租业务以取得的全部价款和价外费用，扣除支付的借款利息（包括外汇借款和人民币借款利息）、发行债券利息和车辆购置税后的余额为销售额计算缴纳增值税。售后回租业务以取得的全部价款和价外费用（不含本金），扣除对外支付的借款利息（包括外汇借款和人民币借款利息）、发行债券利息后的余额作为销售额。这种差异导致在相同的业务规模下，两者的应纳税额计算结果可能不同。税收优惠政策方面，经人民银行、银监会或者商务部批准从事融资租赁业务的试点纳税人中的一般纳税人，提供有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务，对其增值税实际税负超过3%的部分实行增值税即征即退政策。企业需要准确核算业务的实际税负，以确定是否符合即征即退的条件。融资租赁企业应根据自身的经营目标、客户需求以及税收政策的变化，合理调整直租与售后回租业务的比例。对于那些设备更新需求频繁、希望通过进项税额抵扣降低成本的企业客户，直租业务可能更能满足其需求。企业可以加大直租业务的拓展力度，优化直租业务流程，提高服务质量，吸引更多此类客户。而对于一些注重资金流动性、对设备所有权关注度相对较低的客户，售后回租业务可以帮助他们盘活资产，企业可以针对这类客户的特点，设计个性化的售后回租方案，提高业务的竞争力。5.2.2开展混合销售与兼营业务的筹划在融资租赁业务中，混合销售和兼营业务较为常见，合理筹划这些业务可以有效降低企业税负。混合销售是指一项销售行为既涉及货物又涉及服务，且两者之间存在紧密的从属关系。例如，融资租赁企业在出租设备的同时，提供设备的安装、调试、维护等服务。根据税法规定，从事货物的生产、批发或零售的企业、企业性单位及个体经营者以及以从事货物的生产、批发或零售为主，并兼营非应税劳务的企业、企业性单位及个体经营者的混合销售行为，视为销售货物，应当征收增值税。如果融资租赁企业被认定为以销售货物为主，那么其提供的设备安装、调试、维护等服务也将按照货物销售的税率计算缴纳增值税，这可能会增加企业的税负。为了降低税负，融资租赁企业可以通过合理的业务安排和合同签订，将混合销售行为转化为兼营行为。企业可以将设备销售和服务业务分别签订合同，明确各自的销售额和服务内容，分别进行核算。这样，设备销售按照销售货物的税率计算增值税，而服务业务则按照服务业的税率计算增值税。例如，某融资租赁企业在出租设备时，设备销售额为1000万元，安装、调试、维护等服务费用为200万元。如果作为混合销售行为，假设设备销售适用税率为13%，则销项税额为(1000+200)×13%=156万元。若将其转化为兼营行为，设备销售销项税额为1000×13%=130万元，服务业务销项税额假设服务业税率为6%，则为200×6%=12万元，总计销项税额为130+12=142万元，税负得到了降低。兼营业务是指纳税人兼营销售货物、劳务、服务、无形资产或者不动产，适用不同税率或者征收率的情况。融资租赁企业在兼营业务中，应分别核算不同业务的销售额，避免从高适用税率。如果企业同时开展有形动产融资租赁业务和不动产融资租赁业务，有形动产融资租赁业务适用税率为13%，不动产融资租赁业务适用税率为9%，若企业未分别核算销售额，税务机关可能会按照较高的税率13%计算应纳税额。因此，企业要建立健全财务核算制度，准确区分不同业务的收入和成本，分别进行账务处理，确保按照各自适用的税率计算缴纳增值税，从而降低企业的整体税负。5.3利用税收优惠政策融资租赁企业在“营改增”背景下，可享受多项税收优惠政策，充分利用这些政策能有效降低企业税负，增强企业竞争力。即征即退政策是融资租赁企业可重点关注的一项优惠政策。经人民银行、银监会或者商务部批准从事融资租赁业务的试点纳税人中的一般纳税人，提供有形动产融资租赁服务和有形动产融资性售后回租服务，对其增值税实际税负超过3%的部分实行增值税即征即退政策。企业要享受这一政策，首先需要准确计算增值税实际税负。实际税负的计算涉及到销项税额、进项税额以及销售额等多个因素。企业应建立完善的财务核算体系，确保能够准确核算各项数据。企业需要满足相关的申请条件和流程，及时向税务机关提交申请材料，办理即征即退手续。例如，某融资租赁企业在一个纳税期内，有形动产融资租赁服务的销售额为1000万元，销项税额为130万元